公司治理结构缺陷下的企业会计行为分析

法规体 系不完善 会计人员素质不高，内部控制不健全 ，单位外 受股权结构影响的信息需求影响着信息的供给 不同的持股主体 ．
部监督不力等原因造成 的。这些观点只是从不 同侧面在不同程度 监督 主体 会产 生不同的公 司治理结构形式 与不 同的市 场约束
上分析会计信息 失真的部分原 因 没有揭 示导致 目前会计诚信危 这必然深深影响着管理 当局 的行 为 包括他们的会计 行为。目前
是 由采取行为时的制度所决定的。当现行 的制度提倡真 实的会计 股东在公司决策中所能发挥 的作用十分有限 ．不足以对公司管理 信息 并对提供真实的会计信息的主体进行奖励 时．发生会计信 产生压力 加之有一个庞大 ，发达 的资本市场可 以依托 ，美 国模
息失真的情况会大大减少 ．会计信息的质量能够令人 满意 。但如 式 中的持股人 通常不直接干预公 司运营 ，而更关心股票市场 的 果现行制度不奖励 ． 甚至惩罚提供真实的会计 信息 的主体 ． 或者 涨落 ，通过股 票买卖 的形式来 参与 公 司重大 问题决策 ．也被
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财 会 探 祈
公司治理结构缺陷下帕企业会计行为分祈
阳顺英
【 摘
四川大学工 商管理学院在读硕士
西南科技大学
要】会计诚 信问题 ，已经成为 全社会普遍 关注的社会问题 ， 本文主要从 公司治理结构 － ｂ企业合计行为的关 系八手针 对我 国公
司治理结构的缺 陷下会计行 为进行 了分析 ，揭示 了目前会计诚信度低的深层 次原因，最后提 出完善公司治理是规 范会计行为的有效途径 ［ 关键词】公 司治理结构 会计行为 会 计诚信
资本市场约束机制的有效程度取决 于资本市场是否有效 ． 而经理 股 的情况下 ，作为大股东 ．法人 相互之间就能形成默契 尽量少
市场约束机制的有效程度 则取决于下来的资金用于投资 ．而企业 的经营者
《 商场现 代化 ＂２ ０ ０ ６年 ５月 （ 中旬刊 ）总 第 ４ ７ ６ 期
．
不 同公司治理结构下的会计行为和会计信息的提供
按照经济学的基本假设 ．市场经济 中提供会计信息的主体是 动性强 。公司治理结构依赖于企业运作的高度透 明和相应完善的 逐利的理性经济人 他们提供会计 信息行 为主要取决于该 种行 立法及执法机制。 一般认 为 ． 美国的财务会计 和审计是最发达的 ． 为所提供的会计信息的经济后果。这种经济后果在很大程度上又 美 国对上市公 司信息披露的要求也是最严格的 。 但由于股权分散 ，
机的根本原 因。本文从公司治理结构 与会计行 为和信息质最 方面 公 司治理结构主要有三 种形 式：美国模式 ， 大陆模式 和家族模式 。
探讨会计诚信危机 的深层次原因。
一
（ 】在美国公 司治理模式下 股东对短期盈利的要求使得经 １
理 的行 为短期化。美 国模式的最大特点是股东高度分散 ，并且流
当提供会计 信息的主体能通过会计信 息失真来获取相当诱人 的利 称为 ” 用脚投票“ 持股的短期性质使股票交易活跃 ． 司接管或 。 公
益 时． 会计信息失真的现象将会在市场上泛滥开来 。在市场经济 兼并事件频繁发生 ． 兼并活动对于经理人员具 有极 为重要 的影响 ．
中，制约提供会计信息主体行为的这种制度是公司治理结构 。 经理人员有 自己很容 易或很快被替代 的预期 他们就有可能使公
会计信息作为一种通用商业语言，其诚信程度的高低会直接 信 息表达 出来。健全 的公司治理结构的建立需要有效的信息；良 影响市场经济制度 会计诚信 问题 已经成为全社会普遍关注 的 好 的信息能够降低公 司治理 结构 的运 行成本 。 社会问题 。对于会计信息失真问题 的成 因 主要是认为 由于法律 ２ 不同公 司治理 结构 下企 业的会计行 为和会计 信息的提供。 ．
１公司治理 的本质。公司治理结构是在资产所有权 与经营管 司行为更加短期化 偏重于追求短期 盈利。其结果是 ．经理人 员 理权相分离的情 况下 关于所有者与代理人之 间关系的一种制度 对股息 ．股市行情这些 与股东直接 有关的指标十分敏感和重视 安排 是一种解决股份公 司内部各种代理问题的机 制 其所要解 从而不可避免地对会计政策 有所选择 ．十分注重季度报告的编制 决 的关键问题是 如何对经营管理者进行更好的监 控和激励 ．使 工作 。总之 ． 投资者行 为的短期性导致 了经理人员把主要注意力 他 们为公司的价值最大化而努力。广义 的公司治理结构 有着多种 集 中在短期性的、季度 性的利润方面 。 形式．一般 由内部机 制和外部机制组成 。内部机制 ．即通过合理 （ ）重内部治理的日本模式下 股权高度集 中，法人相 互持 ２ 设计代理契约 ，明确代理人 的责任 、权利和义务来给予代理人 以 股等所致的对 “ 内部人 “ 息供给 的依赖 影响会计信息 的可靠性 。 信 资产 负债率高 ． 企业法人 间相互持股 ． 最 佳的行为激励 ．使其行 为目标接近于委托人 的 目标 ．也就是将 日本公司的股权高度集 中。 代理人 的报酬与其行 为的结果挂钩 让代理人承担一部分或全部 使股票市场的作用受到 很大限制 。公司内部在若干大股东，大债 怠慢、机会主义行为和逆 向选择的损失。这一 内部机制能否发挥 权人控制下 相互持股形成的相互制约使董事会，监亭会的权利 其预期 的作用 取决于委托人对代理人的选定、监督和评价 的正 都 受到 了限制 大股东推选的总经理组成 了高层管理委员会 ．对 确与否 而这又取决于委托人所获得的信息的正确 性。外部机制 公司实施严密的内部控制和直接 治理 严 密内部治理结构和薄弱 主要是通过 资本市场、 代理人市场等在代理人之间引入竞争机制。 的外部治理结构组成了日本公 司治理 的主要特点 。在法人相互持