外汇与汇率专业知识课件ppt
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买高卖，幅度一般为1‰-5‰（0.5‰ ），越大利润越高。 • 买卖差价率
=[（卖出汇率-买入汇率）/买入汇率]×100%
• 影响“买卖差价”的因素 • 交易量的大小： • 外汇市场发达程度： • 货币地位：
（纽约、伦敦市场，美元和英镑买卖差价极小）
6）中间价不是外汇买卖业务中实际成交的价格，常用于媒体公布汇率、 研究汇率变 化、国际收支统计、银行企业内部核算。
3）一般银行为报价方，因此通常为银行买入或卖出的价格。（有时是两银行 买卖，则是报价银行前买后卖的价格）
4）买卖双方地位是相对的，报价方的买、卖价就是询价方的卖、买价。
我国出口商出口结汇，外汇换本币时， 用银行买入价还是卖出价？
5）买入卖出汇率的差额为“买卖差价” ，包含了报价方的利润，因此一定是低
外币票据 外币凭证
以下选项中不属于外币支付凭证的是
• （ D ）。
• A . 票据 B . 银行存款凭证 C . 银行卡 D . 特别提款权
• 外币有价证券包括（ B、C、D ）。
• A.外国货币 B.政府证券
• C.公司债券 D.股票
• E.银行卡
• 特别提款权是一种(D )。
A．固定资产 B．流动资产 C．实际资产 D．账面资产
2、交叉盘：如果交易中两种货币都不是美元则为交叉盘，常见的交叉盘有 欧元/英镑、英镑/瑞郎、欧元/日元。
三、汇率种类
1.从银行买卖外汇的角度 • 买入汇率：银行从同业和客户那里买入外汇时使用的汇率。 *在交易中报价的一方买入基准货币所使用的汇率。 • 卖出汇率：银行向同业或客户卖出外汇时所用的汇率 • 中间汇率：（买入价＋卖出价）/ 2 • 现钞汇率：银行从客户那里买入外币现钞价时使用的汇率。
Direct Quotation System
美元外汇升值 （Appreciation）
人民币本币贬值 （Depreciation）
Indirect Quotation System
美元外汇贬值 （Appreciation）
英镑本币升值 （Depreciation）
直接标价与间接比较的相对性
针对在不同国家本币的相对位置而言 USD1=CHF1. 4726
1）外汇市场双向报价，前小后大，前买后卖。 USD/RMB为6.8854 /6.8856
2）买入卖出汇率是针对基准货币而言（单位货币、被报价货币）：
买入基准货币价/卖出基准货币价
例：纽约行市 美元对日元 USD/JPY 112.84/112.86 ——美元的买/ 日元对美元价，即日元的买/卖 为??
专题一： 外汇与汇率
教学内容
1
外汇概述
2
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
汇率概述
3 汇率报价、进出口报价
4
汇率的变动
主要问题
1. 什么是支付凭证？什么是有价证券？什么是特别提款权？ 2. 外币和外汇的区别？现钞和现汇的区别？ 3. 汇率报价方法？ 4. 什么是直盘和交叉盘？ 5. 汇率的种类？
第一节 外 汇
外汇的含义 外汇的种类 外汇的作用
第一节 外 汇
特征
这些货币 是外汇吗？
相对性 自由兑换性 普遍接受性
➢ 美元、日元、英镑 欧元、瑞士法郎 、泰 铢、菲律宾比索、越 南盾、俄罗斯卢布 ？
国家或地区 中国 香港 美国 日本 欧元区 加拿大
澳大利亚 瑞士 英国
**常见货币英文代码
货币 人民币元
符号 RMB￥
ISO标准代码 CNY
港元
一、外汇涵义
将一种货币兑换成另一
动 种货币
国际汇兑
外 态 清偿国际间债权债务关
实践过程
汇
系
的
涵
义 静 以外币表示的用于国
支付手段
态 际结算的手段和工具
第一节 外 汇
外国钞票和铸币
外币支付凭证
广 义
以外币表示的资产
静
态
外币有价证券 特别提款权 其它外汇资产
外
汇 狭 以外币表示的，可直
外币存款
义 接用于国际结算的支 付手段
现钞不能随意换成现汇
第二节 汇率（Exchange Rate)
汇率概述
汇率含义 汇率标价 汇率种类
一、汇率含义
The price of one currency in terms
of another is called exchange rate.
汇
一国货币兑换成另一国货币的比率
率
USD100=CNY657.40
纽约 本币在前
苏黎士 本币在后
间接标价法
直接标价法
对于同一国，二者为倒数关系
美元标价与非美元标价
• 外汇市场参与者不必区分直接标价还是间接标价，都按市场惯例进行报价和交 易
s非tock美hol元der 标价
美元标价
EIP/KMS/GW
直盘与 交叉盘
2011.3.12
• 1、直盘：外汇交易中如果含有美元，也就是其他货币对美元的交易，这样 的盘就为外汇直盘。如：美元/日元、英镑/美元、欧元/美元。
USD1=CNY6.5740 USD/CNY＝6.5740
二、汇率标价
直接标价
基准 — 外币
货币
间接标价
本币
美元标价
美元
判断标价法和币值方向
我国人民币市场汇率
月初：USD1=CNY 6.5760 月末：USD1=CNY 6.5780
数值变大，基准货币升值
伦敦外汇市场汇率
月初：GBP1=USD 1.8010 月末：GBP1=USD 1.8015
外汇产生的渊源
日本
1. 对法出口价值100万欧元汽车
汽车出口商
4. 按照约 定将日元 兑换100 万欧元
2. 面值为100万欧元的汇票、 支票或其他支付工具
法国 汽车进口商
香水进口商
3. 对日出口价值100万欧元香水
5. 面值为100万欧元的汇票、支 票或其他支付工具
国际汇兑的过程
香水出口商
第一节 外汇（Foreign Exchange)
HK＄
HKD
美元
＄
USD
日元
JP￥
JPY
欧元
€
EUR
加元
C＄
CAD
澳元
A＄
AUD
瑞士法郎
SF
CHF
英镑
￡
GBP
总结- 外汇形态
外币现钞
（可自由兑换的）
外币存款及 索取存款的外币 广 票据、凭证 义
票据
汇票 本票
支票
外币信用卡 电汇凭证
国际债券
外币有价证券 国际股票
可转让存款单
其它外汇资产
狭义
外币与外汇的区别
形态不同
•
外汇可以以外币形式也可以其他
可兑换性不同 外汇可
形式，外币仅指货币； 自由兑换、被普遍接受，
外币不一定；
外汇牌价中，外汇买入价高于外
价格不同币现钞 价。
第一节 外 汇
二、外汇的分类
自由外汇 记账外汇
即期外汇 远期外汇
三、外汇的作用
贸易外汇 非贸易外汇
现汇 现钞
现钞和现汇的区别
现钞是实物，现汇是帐面上的数字 不等值，现钞的买入价比外汇支出凭证的买入价低
=[（卖出汇率-买入汇率）/买入汇率]×100%
• 影响“买卖差价”的因素 • 交易量的大小： • 外汇市场发达程度： • 货币地位：
（纽约、伦敦市场，美元和英镑买卖差价极小）
6）中间价不是外汇买卖业务中实际成交的价格，常用于媒体公布汇率、 研究汇率变 化、国际收支统计、银行企业内部核算。
3）一般银行为报价方，因此通常为银行买入或卖出的价格。（有时是两银行 买卖，则是报价银行前买后卖的价格）
4）买卖双方地位是相对的，报价方的买、卖价就是询价方的卖、买价。
我国出口商出口结汇，外汇换本币时， 用银行买入价还是卖出价？
5）买入卖出汇率的差额为“买卖差价” ，包含了报价方的利润，因此一定是低
外币票据 外币凭证
以下选项中不属于外币支付凭证的是
• （ D ）。
• A . 票据 B . 银行存款凭证 C . 银行卡 D . 特别提款权
• 外币有价证券包括（ B、C、D ）。
• A.外国货币 B.政府证券
• C.公司债券 D.股票
• E.银行卡
• 特别提款权是一种(D )。
A．固定资产 B．流动资产 C．实际资产 D．账面资产
2、交叉盘：如果交易中两种货币都不是美元则为交叉盘，常见的交叉盘有 欧元/英镑、英镑/瑞郎、欧元/日元。
三、汇率种类
1.从银行买卖外汇的角度 • 买入汇率：银行从同业和客户那里买入外汇时使用的汇率。 *在交易中报价的一方买入基准货币所使用的汇率。 • 卖出汇率：银行向同业或客户卖出外汇时所用的汇率 • 中间汇率：（买入价＋卖出价）/ 2 • 现钞汇率：银行从客户那里买入外币现钞价时使用的汇率。
Direct Quotation System
美元外汇升值 （Appreciation）
人民币本币贬值 （Depreciation）
Indirect Quotation System
美元外汇贬值 （Appreciation）
英镑本币升值 （Depreciation）
直接标价与间接比较的相对性
针对在不同国家本币的相对位置而言 USD1=CHF1. 4726
1）外汇市场双向报价，前小后大，前买后卖。 USD/RMB为6.8854 /6.8856
2）买入卖出汇率是针对基准货币而言（单位货币、被报价货币）：
买入基准货币价/卖出基准货币价
例：纽约行市 美元对日元 USD/JPY 112.84/112.86 ——美元的买/ 日元对美元价，即日元的买/卖 为??
专题一： 外汇与汇率
教学内容
1
外汇概述
2
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
汇率概述
3 汇率报价、进出口报价
4
汇率的变动
主要问题
1. 什么是支付凭证？什么是有价证券？什么是特别提款权？ 2. 外币和外汇的区别？现钞和现汇的区别？ 3. 汇率报价方法？ 4. 什么是直盘和交叉盘？ 5. 汇率的种类？
第一节 外 汇
外汇的含义 外汇的种类 外汇的作用
第一节 外 汇
特征
这些货币 是外汇吗？
相对性 自由兑换性 普遍接受性
➢ 美元、日元、英镑 欧元、瑞士法郎 、泰 铢、菲律宾比索、越 南盾、俄罗斯卢布 ？
国家或地区 中国 香港 美国 日本 欧元区 加拿大
澳大利亚 瑞士 英国
**常见货币英文代码
货币 人民币元
符号 RMB￥
ISO标准代码 CNY
港元
一、外汇涵义
将一种货币兑换成另一
动 种货币
国际汇兑
外 态 清偿国际间债权债务关
实践过程
汇
系
的
涵
义 静 以外币表示的用于国
支付手段
态 际结算的手段和工具
第一节 外 汇
外国钞票和铸币
外币支付凭证
广 义
以外币表示的资产
静
态
外币有价证券 特别提款权 其它外汇资产
外
汇 狭 以外币表示的，可直
外币存款
义 接用于国际结算的支 付手段
现钞不能随意换成现汇
第二节 汇率（Exchange Rate)
汇率概述
汇率含义 汇率标价 汇率种类
一、汇率含义
The price of one currency in terms
of another is called exchange rate.
汇
一国货币兑换成另一国货币的比率
率
USD100=CNY657.40
纽约 本币在前
苏黎士 本币在后
间接标价法
直接标价法
对于同一国，二者为倒数关系
美元标价与非美元标价
• 外汇市场参与者不必区分直接标价还是间接标价，都按市场惯例进行报价和交 易
s非tock美hol元der 标价
美元标价
EIP/KMS/GW
直盘与 交叉盘
2011.3.12
• 1、直盘：外汇交易中如果含有美元，也就是其他货币对美元的交易，这样 的盘就为外汇直盘。如：美元/日元、英镑/美元、欧元/美元。
USD1=CNY6.5740 USD/CNY＝6.5740
二、汇率标价
直接标价
基准 — 外币
货币
间接标价
本币
美元标价
美元
判断标价法和币值方向
我国人民币市场汇率
月初：USD1=CNY 6.5760 月末：USD1=CNY 6.5780
数值变大，基准货币升值
伦敦外汇市场汇率
月初：GBP1=USD 1.8010 月末：GBP1=USD 1.8015
外汇产生的渊源
日本
1. 对法出口价值100万欧元汽车
汽车出口商
4. 按照约 定将日元 兑换100 万欧元
2. 面值为100万欧元的汇票、 支票或其他支付工具
法国 汽车进口商
香水进口商
3. 对日出口价值100万欧元香水
5. 面值为100万欧元的汇票、支 票或其他支付工具
国际汇兑的过程
香水出口商
第一节 外汇（Foreign Exchange)
HK＄
HKD
美元
＄
USD
日元
JP￥
JPY
欧元
€
EUR
加元
C＄
CAD
澳元
A＄
AUD
瑞士法郎
SF
CHF
英镑
￡
GBP
总结- 外汇形态
外币现钞
（可自由兑换的）
外币存款及 索取存款的外币 广 票据、凭证 义
票据
汇票 本票
支票
外币信用卡 电汇凭证
国际债券
外币有价证券 国际股票
可转让存款单
其它外汇资产
狭义
外币与外汇的区别
形态不同
•
外汇可以以外币形式也可以其他
可兑换性不同 外汇可
形式，外币仅指货币； 自由兑换、被普遍接受，
外币不一定；
外汇牌价中，外汇买入价高于外
价格不同币现钞 价。
第一节 外 汇
二、外汇的分类
自由外汇 记账外汇
即期外汇 远期外汇
三、外汇的作用
贸易外汇 非贸易外汇
现汇 现钞
现钞和现汇的区别
现钞是实物，现汇是帐面上的数字 不等值，现钞的买入价比外汇支出凭证的买入价低