山东海化2020年经营风险报告

山东海化2020年经营风险报告
一、经营风险分析
1、经营风险
山东海化2020年盈亏平衡点的营业收入为557,821.03万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。

企业当期经营业务收入未达到盈亏平衡点，经营业务不安全，经营风险较大。

2、财务风险
企业财务费用小于0或缺乏利息支出数据，无法进行负债经营风险判断。

经营风险指标表
二、经营协调性分析
1、投融资活动的协调情况
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供69,985.98万元的营运资本，投融资活动是协调的。

营运资本增减变化表(万元)
固定资产
203,422.62 16.47
213,658.91
5.03
208,653.51
-2.34
长期投资6,490.59 10.51 4,856.36 -25.18 5,348.66 10.14
2、营运资本变化情况
2020年营运资本为69,985.98万元，与2019年的114,286.74万元相比有较大幅度下降，下降38.76%。

3、经营协调性及现金支付能力
从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，需要企业提供48,490.46万元的流动资金。

而企业投融资活动保证了企业经营活动的资金需求，经营业务是协调的。

经营性资产增减变化表(万元)
项目名称
2018年2019年2020年
数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)
存货36,417.37 -17.83 42,533.68 16.8 50,323.15 18.31 应收账款5,114.1 -46.86 373.19 -92.7 1,259 237.36 其他应收款1,550.38 -38.81 4,134.19 166.66 1,097.76 -73.45 预付账款4,784.11 -11.07 1,366.11 -71.44 1,677.23 22.77 其他经营性资产1,568.06 -52.16 71,359.22 4,450.79 98,626.43 38.21 合计49,434.02 -24.1 142.28 27.73
119,766.39 152,983.57 经营性负债增减变化表(万元)
项目名称
2018年2019年2020年
数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)
应付账款62,992.19 -25.17 57,945.06 -8.01 60,262.02 4 其他应付款7,835.82 -32.83 8,075.99 3.07 6,767.87 -16.2 预收货款10,874.13 -5.63 13,411.48 23.33 843.21 -93.71 应付职工薪酬8,300.08 9.14 9,448.24 13.83 15,288.7 61.82 应付股利0 - 0 - 0 - 应交税金1,501.19 139.72 614.76 -59.05 701.42 14.1 其他经营性负债0 - 0 - 20,629.89 -
合计91,503.41 -20.84 89,495.54 -2.19
104,493.11
16.76
4、营运资金需求的变化
2020年营运资金需求为48,490.46万元，与2019年的30,270.85万元相比有较大增长，增长60.19%。

在营运资金需求增长的同时，营业收入却出现下降，表明经营形势趋于恶化，应注意提高管理水平。

5、现金支付情况
从企业的现金支付能力来看，企业经营业务需要48,490.46万元的营运
资金，而企业的营运资本数额为69,985.98万元，营运资本能够满足企业经营业务对资金的需求，企业拥有支付能力，当期现金支付能力为21,495.52万元。

6、整体协调情况
从两期数据来看，企业的资金状况是协调的，各项活动是有资金保证的。

（注：报告中使用的分析参数为2019年行业分析参数。

）。