企业经营管理状况与财务知识分析

非财人员读明白企业财务经营状况的前提条件一、了解企业的财务战略类型要想读明白企业财务报表，首先要了解企业各方面的情况。

解读财务报表，要紧是分析资产负债表、损益表和现金流量表。

因为要想掌握企业的经营状况，需要了解企业的现金情况、健康状况和增长状况。

简言之，即要买一个企业的股票，就要看那个企业的现在和以后。

因此，对企业报表各种情况的分析特不必要。

不管是买企业股票，依旧进行企业财务治理，非财务人员首先要做的并非是看企业的财务报表，而是读明白企业的经营状况——财务三角定律，这对了解企业的财务报表有特不重要的意义。

财务战略是企业经营战略的前提之一，只有读明白财务战略中的战略思维，尤其是财务战略思维，才能明白企业的经营思路。

1.财务战略的三种类型通常来讲，企业的财务经营状况大概有三种类型：增长优先型增长优先型，即高度重视销售收入。

目前，国内专门多大型国有企业甚至专门大一部分民营企业和中小企业，更看重的是成长型，而非单纯的注重利润型，其高度重视进展性、市场扩张、市场收入，对利润、成本操纵不是专门看重，属于保市场型的企业。

为了保市场、扩大市场份额，实现企业的规模扩张，企业通常会采取收购、并购、重组、降价、降低赊销信用等措施，获得市场份额，这确实是企业财务战略中的增长优先型。

重视利润型重视利润型，确实是高度重视利润，通过利润的不断积存，实现企业快速扩张。

这类企业的经营状况以利润为导向。

例如，三星手机刚进入中国市场就以高利润被人们熟悉。

人们可能普遍感受，同等价位三星手机的质量比国内的好专门多，三星还通过自身的售后服务，不断积存消费者关于三星品牌的认可度，提升了品牌效应。

几年的快速利润积存，为三星实施占有更大规模的市场份额提供了先决条件。

再如国内企业格兰仕，也是通过利润的不断积存，快速实现企业进展，进而实现行业的品牌升值。

现金流导向型现金流导向型，是以现金流为导向，不断通过现金流的进展，快速积存现金流。

需要强调的是，利润和现金是两个不同的概念，非财务人员一定要明白二者的关系。

按照《会计准则》的新规定，利润和现金不是等值的。

因为能否将货卖出去是不确定的，然而账面利润却始终显示，权责发生制讲的确实是那个道理，即只要有产品生产出来，就一定会产生利润，但不一定是自己手中的现金。

以上三种类型的企业，专门少有兼顾三者的。

因此，在看报表之前，首先要清晰企业的定位。

假如定位收入，想保收入最简单的方法是降价，降价损害的是利润，假如损害了利润，现金流就会减少；同理，假如想保利润，就不能像收入增长型的企业快速实现收入和市场的扩张。

因此，如何把握财务平衡是企业在经营绩效中需要考虑的问题。

作为非财务人员，在了解企业财务状况时，首先要清晰企业在运行过程中属于什么类型，对其进行大致定位，只有如此才能明白企业财务报表之间可能的逻辑关系、企业的经营绩效。

要点提示财务战略的三种类型：①增长优先型；②重视利润型；③现金流导向型。

2.财务战略的阻碍因素读明白企业财务经营状况，除了需要了解企业的财务定位外，还需明白企业的现金流情况、健康状况和健康增长模式。

现金流在生产型企业，生产产品依次要做的是前期市场分析（分析产品投入市场后的反馈和市场占有率）、研发、初步确定原材料采购量和产量、生产、进入销售流通领域、出售产品。

从刚开始的市场分析到最终销售收回现金，在那个生产循环中，研发、采购原材料是现金支出；找经销商、分销商，通过销售收回货款属于现金流入。

现金流入与流出始终有碰撞，现金流入减现金流出确实是净现金，只有净现金为正，企业才是赚钞票的。

企业的现金流情况关于财务报表的反馈一目了然，要了解企业的经营状况，除了了解企业的财务定位外，还要清晰企业的现金流情况，明白企业要做什么、企业经营现状。

健康状况企业的健康状况诊断也特不重要，对企业健康状况进行诊断有助于分析企业的财务报表，是得出其经营状况好坏的重要因素。

例如，某企业生产了一万支笔，通过经销商和销售团队的努力还有两千支笔没有卖出去，如此尽管账面上有利润，但没有卖出去的部分会产生应收账款，即收不回来的钞票，阻碍企业资金的流通性，今后再采购新的原材料，就会挤压企业的资金，导致企业资产使用效率降低。

因此，要通过对企业健康状况的诊断，判定企业存在的问题。

健康增长模式通过企业的健康增长模式，分析其财务报表，能够反映企业的进展潜力。

实际上，企业的健康增长模式讲的是财务铁三角。

通过推断，能够判定企业的股票是否值得拥有，是长期拥有依旧短期拥有。

假如企业处在健康快速增长模式中，并位于产业链的关键部位，而且能够在行业中拥有一定的话语权，确实是一支好股票；企业股票在整个大盘涨时比大盘涨得还要快，大盘跌时比大盘跌得慢，也应该是一支好股票。

对企业财务报表的解析，首先要了解企业的整体经营状况，进而判定企业以后的走向。

二、了解企业财务治理的职能在企业财务治理中，存在决策、打算、配置、操纵、考核五大治理职能，其中最重要的功能体现在对企业整体资金和经营治理的操纵。

1.决策在决策治理职能中，财务起着关键作用，财务铁三角讲明企业要想获得良性进展，首先要有专门好的定位，假如企业是收入增长型，就不要追逐利润，因为收入增长和利润始终是矛盾的。

2.打算企业的经营打算再好，也需要有好的财务打算支撑，需要有资金做后盾。

3.配置在企业的资金配置中，如何有效配置有限的资金，对企业的进展至关重要。

4.操纵在企业的资金操纵中，要将财务治理和销售治理区不开，由于销售是在一线，可能不太考虑整个公司的资金压力、资金使用和配置情况。

这种情况下，财务人员作为幕后人，有责任将企业的资金操纵得当。

5.考核只有恰当的财务考核，才能促使企业加强基础治理工作，提高企业素养。

三、了解财务报表的四大功能以后企业要想做到可持续进展，专门大程度上要有强大的财务体系做后盾。

财务报表能够关心人们弄清晰企业的原始记录、盈利状况、产值、资本结构等信息。

财务铁三角表明，假如企业注重收入，利润一定可不能专门高；假如注重利润，市场份额可能可不能专门大。

因此，企业需要立足全然，了解差不多情况。

实际上，财务在操纵功能中专门重要的功能是企业成本功能，需要明白如何计算成本、如何解读成本报表、如何制定标准成本以及成本预算。

财务治理作为企业治理的强项，非财务人员通过企业的财务治理，能够加强对财务报表的解读，提高资金使用效率，确保企业不断改进自身治理，同时运用财务预算查找最有利的产销途径，运用财务模型探讨企业的经营策略，假如定位适当，职员的工作量会专门大，最简单的方法是通过企业的财务报表了解企业的财务状况。

1.提高资产使用效率同样从银行贷款，有的人能够使贷款周转效率专门快，也能够使企业产品的库存变得最小，而有的企业对贷款的使用效率则专门低，因为其流淌性不足，导致企业经营效率专门低。

通过运用财务比率分析，可探讨企业经营得失，不断改进治理。

2.为做出正确决策提供依据通过对财务报表的比率分析，判定情况是否值得做，假如值得长期做，该如何做，假如值得短期做，又该如何做。

3.查找最有利的产销途径通过财务预算，找到最有利的产销途径，能够提高企业资金使用效率以及利润最大化。

现在的企业竞争特不激烈，如何让企业达到最佳状态，既能使财务资金使用效率相对最高，又能够使企业利润最大化，即既保证利润又保证一定的现金流，如此企业进展才会有后盾。

4.探讨企业经营策略通过财务模型分析，比如报如何通过资产负债表透视企业财务状况一、资金的来源与占用财务报表共有三大报表：资产负债表、损益表、现金流量表。

资产负债表反映资产的来源，即资金的来源以及花销，反映了企业的资产结构。

其中，涉及成本、费用、税收和市场行业的平均利润率。

1.反映盈利能力和偿还能力资产负债表反映的是企业从银行借钞票到收回钞票的过程中，企业资产结构的变化，银行通过此变化能够判定明年是否再给其贷款。

因为在企业的资产运营中，通过资产负债表可判定该企业是否赚钞票、是否有能力赚钞票。

因此，从某种程度上而言，企业的资产负债表反映的是企业的盈利能力和偿还能力，企业既要有能力借钞票，也要有能力还钞票。

资产负债表包含两个内容：资金的来源和占有，即钞票从哪儿借的和如何花的。

通过了解企业的资产状况，判定资产的使用情况和流淌情况。

表1 资产负债表包括五部分内容通过资产负债表能够看企业的资金来源和资金占有，资金来源确实是权益，资金用在什么地点，是否制造了价值、实现了资金的流淌性，例如，从银行借的钞票一年之内流通4次和一年流通1次相比，显然是流通4次更有价值。

假如从银行借了钞票，之后依旧连本带息还原来的借款，如此的资金流通没有任何意义，需要将资产增值。

2.体现资本结构资金的来源和占用，体现企业的资本结构。

比如，是否需要从银行借钞票，从银行借多少合适，即企业是否要有太多负债；企业的负债有多少能力偿还，这确实是企业的资本结构。

例如，有的企业负债累累，但是银行却专门担心其架空企业、银行，银行被迫追着给其贷款，因为它有能力让银行相信能够把资产资本结构转化成高效率。

反之，有的企业运营良好，利润和现金流都不错，却始终得不到银行的亲睐，这就需要搞清晰它的资本结构，即企业的资产哪些有效、哪些是长期的、哪些是银行或者金融机构最为看重的。

假如企业有一些有用的、有效率的资产，银行、金融机构才会给其贷款。

资本金投放到企业运营中能够实现的资产变化有两种：第一，一年期以上的长期资产；第二，一年以内的流淌资产，包括短期生产、采购、支付职员的工资。

从财务的角度而言，资产还有更细的分工，金额在2000元以上的固定资产确实是长期资产的一部分；长期使用的资产包括装修，由于不能在一年之内摊销，都叫长期资产。

现金和押金，在一年之内要变成现金短期流淌，因此是流淌资产。

二、流淌资产分析1.现金从企业经营的角度讲，企业的现金和在一年之内能够变成现金或者被耗用的资产，在资产负债表里占有专门大的位置。

例如，专门多中小企业都会借款，这部分贷款一定会产生利息，假如从金融机构借1元钞票，而当年销售回收的现金低于1元，那么企业就会有问题。

因此，企业最少要回收2元钞票，但不一定能如企业所愿，因为会有存货、流淌负债、应收账款，即使将货给经销商，到期经销商把现金返给企业，也一定会产生应收账款（应该收回的钞票没收回来），假如应收账款挂在账上，会给企业现金流造成压力。

企业的现金储备和猎取现金的能力成正比，即现金储备一定要高于借款速度，假如借款速度快，现金回流慢，就会导致企业资金周转不开，因此，要看企业的流淌资产中可能有哪些科目。

一般来讲，流淌资产中可能有现金、应收账款、存货、房租押金等。

假如产生资产和权益不平，是由于有的现金收不回来，变成了应收账款，而应收账款对应的科目会产生利润，产生利润后成为权益，通过两者的平衡能够使资产结构发生变化。