关于PPP业务如何用好增值税留抵退税政策思考

关于 PPP业务如何用好增值税留抵退税
政策思考
自2015年《基础设施和公用事业特许经营管理办法》正式施行以来，全国
各地政府积极引入社会资本，在交通、水利、环保、市政等基础设施和公用事业
领域开展了诸多PPP项目。

根据2019年初出台的《关于深化增值税改革有关政
策的公告》中第八条内容，以及国家税务总局公告2019年第20号，明确了自2019年4月1日起，试行增值税期末留抵税额退税制度，该政策的出台，一定程
度上缓解了PPP项目资金压力。

笔者通过与部分地区主管税务机关近2年的工作对接实践，探讨PPP模式下，项目公司在落实增值税留抵退税政策过程中可能需要关注的事项。

一、项目公司纳税信用等级不达标。

财税2019年第39号公告第八条明确规定，可以向主管税务机关申请退还增
量留抵税额的纳税人，其纳税信用等级需满足A级或者B级。

介于国家税务总局2018年第8号公告中新增了对于企业M级纳税信用评价的内容描述，明确了评价
年度内无生产经营业务收入且年度评价指标得分70分以上的企业适用M级纳税
信用，结合PPP模式业务特点，项目建设期资金主要来源于项目公司各股东资本
金出资与外部银行融资，业主回款一般在项目进入运营期或回购期后分期支付。

大多数PPP项目在建设期累计了大量进项税，但在项目正式回款前，项目公司由
于没有收入，企业所得税零申报会导致纳税信用评级暂被认定为M级，只有等项
目开始回款并申报收入后，纳税信用评级予以调整，项目公司才能满足增值税留
抵退税的要求。

二、主管税务机关不明确。

部分PPP项目涉及跨区施工与经营，高速公路项目尤为突出。

例如，PPP项
目承接高速公路的投资、建设及运营，公路不同路段归属不同的区、县，由于
PPP项目投资额一般较高，可能存在多个税务机关因争抢税源同时要求进行税源
登记，但当项目公司提出增值税留抵退税诉求后，税务机关对退税承担责任主体
可能存在异议，且项目公司也可能出现税务登记与实际经营所在地不一致的情形，这会违反《发票管理办法》，致使项目公司增值税退税申请进度缓慢或陷入僵局。

三、界定财政补贴性质存在争议。

多数PPP项目中，项目回款中除可用性服务费外的可行性缺口补助，在是否
属于应税收入问题上可能与税务机关存在分歧。

2019年底，国家税务总局发布了
第45号公告，其中第七条内容，对纳税人取得的财政补贴收入性质进行了界定，与其销售货物、劳务、服务、无形资产、不动产的收入或者数量直接挂钩的，应
按规定计算缴纳增值税，其他情形的财政补贴收入，不属于增值税应税收入，不
征收增值税。

PPP项目回款中政府以补贴形式支付的回款，可能被税务机关认定
为与提供服务的收入或数量无关，从而认定为增值税非应税收入，相对应的进项
税不予认证并抵扣，不利于项目公司申请增值税留抵退税。

基于以上事项，笔者有以下几点建议：
一、提前规划项目公司纳税评级。

PPP项目正式回款前，项目公司暂未申报收入，若要提高资金使用效率，落
实增值税退税申请条件，将纳税信用评级评为B级及以上，就需要实现收入。

由
于通常企业纳税信用评级一年确定一次，这需要项目公司提前规划，在除了PPP
项目回款之外实现部分收入来源，避免收入零申报而影响企业评级。

二、综合测算税负成本与项目投资总体内部收益率。

由于参与PPP项目的社会资本方通常同时作为项目公司大股东和总包方，提
升项目总体内部收益率，不能从项目公司增值税留底退税单一角度考虑，还需要
考虑总包方采取的计税模式，综合测算项目公司留抵退税收益与不同计税模式下
总包方节税收益总和。

三、提前做好筹划与沟通，明确主管税务机关。

对于项目经营存在跨区的情况，若仍属于当地本市管辖范围内，必要时及时
向上一级主管税务机关提出诉求，说明项目特殊情况，请上一级主管税务机关做
出裁决并内部协调，有利于促进留抵退税尽快落实。

四、提前约定PPP合同回款条款。

对于PPP合同中约定的各项财政补贴回款，合同签署时需留意补贴的依据、
形式、计算公式等内容，明确该部分财政补贴收入与销售服务或无形资产的收入
或数量挂钩，明确界定项目属于向业主销售资产管理服务或让渡无形资产的行为，属于增值税应税行为。

最后，PPP模式下，留抵退税对项目公司产生的效益因回款情况各异而不同，若项目回款增值税适用6%税率，可能会出现进项税大于销项税的情形，此时，落
实留抵退税后，该部分资金项目公司将来也不用再纳税；若项目回款增值税适用9%或“9%+6%”模式，项目总体销项税大于进项税，此时，退税资金产生的效益
并不是退税资金本身，而是退税资金收到后，在将来再纳税之前，为企业节约的
资金成本。

PPP项目业务本身复杂，加上高投资、周期长等特点，需要前中后期
持续不断的筹划与监控，才能确保项项目收益的稳定性。