银行经济资本考核培训
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经济资本成本＝（信用风险经济资本＋操作风险经济资本）×最低经 济资本回报率＝（1.84＋29.7）×10％＝3.154万元
四、经济增加值及计量
• 客户经理账 • 客户经理的经济增加值 • 部门账 • 部门的经济增加值 • 练习及答案
客户经理账
客户经理费用、收入的决定因素是考核经 济增加值，所以，在营销方案的设计过程 中必须盯住这个指标，做到费用、收入的 最大化：
练习题（商票贴现）
商业承兑汇票贴现：额度：1000万元， 500万元存单质押，利率为3.8％，期限为 2006年1月5日～2006年7月4日，请计算该 笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度）× （终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数 ×担保方式风险系数×目标资本充足率 ＝（1000 －500）×6/12×110％×80％×10％＝22万
特点
多元计量经济资本
风险计量范围涵盖全行表内外所有业务。 设立多维经济资本风险系数标准。 按系数法逐笔计量各项业务占用的经济资本。 充分体现内控要求。
优化资源配置
建立了内部定价机制。 经营管理费用与经济资本管理挂钩 。 建立经济资本调控机制。
比较
以经济增加值和经济资本回报率为核心 的考核体系与传统的存贷款任务考核办 法的区别在于：
注：融资保函的信用风险转换系数为100％。
操作风险经济资本的计量
公式 单笔业务 习题及答案
公式
操作风险经济资本=∑[单笔表内外资产或 负债日均余额×操作风险权重]×内控评 价系数×目标资本充足率
单笔业务
所有业务：
操作风险经济资本＝额度×（终 止日期－开始日期）/365×操作风险 权重×目标资本充足率
部门经济增加值=额度×期限×（利率－部门上存资金利率）
/360－信用风险经济资本成本－操作风险经济资本成本－专项 规模占用费
练习题（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为 基准利率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日， 请计算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率）×（终 止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风险系数 ×目标资本充足率 ＝（500－100×95％）×10/12×110％×80％×10％＝29.7万元
我行的经济资本计量范围包括信用风险和操作风险。 我行各项业务占用的经济资本按照系数法逐笔计量。 我行表外业务根据信用转换系数转换成表内资产后，
视同表内风险资产计量信用风险经济资本。 买入返售信贷资产不计量经济资本。
信用风险经济资本的计量
公式 单笔业务 习题及答案
公式
月末信用风险经济资本=月末信用风险加 权资产余额×目标资本充足率
＝500×304/365×4％×10％＝1.67万元 存款：操作风险经济资本＝额度×（终止日期－开始日期）/365× 操作风险权重×目标资本充足率
＝100×304/365×2％×10％＝0.17万元 合计：操作风险经济资本＝1.67+0.17＝1.84万元
三、经济资本成本及计量
• 公式 • 练习及答案
注：目前，贸易融资六大品种出口合同打包贷款、出口商业发票融 资、出口托收押汇、出口托收贴现、出口信用证打包贷款以及进口 押汇折扣系数为80%。
单笔业务
商票贴现：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度）×（终止月份－ 开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风险系数×目标 资本充足率
银票贴现：
操作风险经济资本成本
委托贷款： 客户经理经济增加值=额度×手续费×期限－信用风险经济 资本成本－操作风险经济资本成本
买入返售业务 ： 客户经理经济增加值=额度×（终止日期－开始日期）×（年管
理费率＋（转让利率＋1%－贷款基准利率）×40%）/360
部门账
组织利益主要是考核资源占用成本或资源贡献收 益后的经济增加值。在银行业务中，客户对组织 的资源贡献，主要是存贷比资源，我们可用资金 转移价格的方式来测算资源占用成本或资源贡献 收益。 收益=收支净差－经济资本成本±资源成本
利率）/360－操作风险经济资本成本＋利率下调奖励经济增加 值 利率下调奖励经济增加值＝额度×期限×（基准利率－利率） /360×5% 贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发 票融资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口 押汇等：
客户经理经济增加值=额度×期限×（利率－客户经理贷款借款
练习题（银行承兑汇票）
银行承兑汇票承兑：额度：1000万元，50％保证金，手续费 为0.05％，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计算 该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保证金额度）
×（终止月份－开始月份）/12×信用转换系数×信用等级风 险系数×担保方式风险系数×目标资本充足率＝（10001000×50％）×6/12×100％×110％×80％×10％＝22万 元 结论：贷款、商票贴现、银行承兑汇票等敞口相同、期限相 同的情况下，信用风险经济资本的占用是相同的。
信用风险经济资本＝额度×（终止月份－开始月份）/12×信用 风险权重×目标资本充足率
注：信用风险权重：高资信银行承兑的商业汇票贴现：0％，认 可银行承兑的商业汇票贴现：20％，其他银行承兑的商业汇票 贴现：50％。 由于客户经理不持有贴现的银票，因而银票贴现不计量经 济资本。
单笔业务
银行承兑汇票、融资保函、非融资保函、信用证、 提货担保、贷款承诺、其他中间业务等：
月末信用风险加权资产余额=∑[（单笔资产月 末余额-相应专项准备月末余额）×信用风险权 重]
信用风险权重=信用等级风险系数×担保方式风险 系数×授信期限风险系数
单笔业务
贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发票融 资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口押汇等： 若该笔业务可以直接确定信用风险权重，则 信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率）× （终止月份－开始月份）/12×信用风险权重×目标资本充足率 若该笔业务不可直接确定信用风险权重，则 考核信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率） ×（终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风 险系数×目标资本充足率×折扣系数
公式
经济资本成本＝经济资本×最低经济 资本回报率
经济资本＝信用风险经济资本＋操作风 险经济资本
练习（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为基准利 率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日，请计算该笔 业务的经济资本成本。
答案： 已知：操作风险经济资本＝1.84万元 信用风险经济资本＝ 29.7万元 最低经济资本回报率＝10％
利差收入（手续费收入）－ 经济资本成本
（经济增加值+经济资本成本）/ 考核经济资本
一、我行的经营业绩考核办法
• 概述 • 特点 • 比较 • 目标
概述
实行经济资本管理是现代商业银行的基本要求和趋势， 也是当前我国商业银行重点研究和实践的热点命题。 我行在对经济资本管理进行深入学习、研究和测算、 模拟的基础上，克服历史经验数据缺乏等不足，充分 发挥机构初创期羁绊少和民营银行机制优势，高起点 立意，高标准要求，于2006年开始在全行全面实施 经济资本管理，建立以经济增加值和经济资本回报率 为核心内容的绩效考核体系，彻底摒弃了存贷款任务 考核等做法，在同行中率先迈出了的坚实一步，并为 今后提高资产风险定价能力打下了坚实基础。
目录
一、我行的经营业绩考核办法 二、什么是经济资本及如何计量 三、经济资本成本及计量 四、经济增加值及计量 五、经济资本回报率及计量 六、客户账的计量
经济资本考核设计思路
风险加权资产 经济资本
经济资本成本 经济增加值
经济资本回报率
信用风险加权资产＋操 作风险加权资产 ×目标资本充足率（10％）
×最低经济资本回报率（10％）
附：操作风险权重表
习题（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为基准利 率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日，请计算该笔 业务的操作风险经济资本。
答案： 贷款： 操作风险经济资本＝额度×（终止日期－开始日期） /365×操作风险权重×目标资本充足率
练习题（出口合同打包贷款）
出口合同打包贷款：额度：500万元，利率为基准 利率，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请 计算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
考核信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率） ×（终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风 险系数×目标资本充足率×折扣系数 =500×6/12 ×110％×80％×10％ ×80％＝17.6万元
练习题（银票贴现）
银行承兑汇票贴现：一张杭州联合银行承兑的银行 承兑汇票贴现，额度：500万元，贴现利率为3.6 ％，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计 算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本=额度×（终止月份－开始月份）/12×信 用风险权重×目标资本充足率=500×6/12×20％×10％＝5 万元
在组织收益测算过程中，必须注意： 客户的成本支出并不一定是我行的营业收入 如银行承兑汇票非本行贴现部分的利息支出
部门的经济增加值
存款（无贷户存款、质押存款、一般存款、同业存款）：
部门经济增加值=额度×期限×（部门上存资金利率－利率）
/360－操作风险经济资本成本＋利率下调奖励经济增加值
贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发 票融资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口 押汇等：
信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保证金额度） ×（终止月份－开始月份）/12×信用转换系数×信用等级风 险系数×担保方式风险系数×目标资本充足率
存款、委托贷款、买入返售等不计量信用风险经 济资本。
练习题
我行为A公司提供流动资金贷款、银行 承兑汇票、商业承兑汇票贴现、银行承兑汇 票贴现、出口合同打包贷款、非融资保函等 业务，请分别计算各种业务的信用风险经济 资本。已知A公司信用等级为AA－，担保方 式为AA非我行授信客户保证担保。
利率）/360－信用风险经济资本成本－操作风险经济资本成本 －专项规模占用费
客户经理的经济增加值（单笔）
商票贴现、银票贴现： 客户经理经济增加值=额度×（终止日期－开始日期）×（利率
－发生日系统内转贴现利率）/360－信用风险经济资本成本－ 操作风险经济资本成本
银行承兑汇票、融资保函、非融资保函、信用证、提货担保、 贷款承诺、其他中间业务等： 客户经理经济增加值=额度×手续费－信用风险经济资本成本－
要综合平衡各种资源，不要盯住单项业务，考 虑综合回报；
在客户成本一定的情况下，尽量通过提高价格 等方式实现回报，以减少资源占用和操作风险 经济资本占用。
客户经理收益率＝客户经理增加值 /授信敞口 ×100%ຫໍສະໝຸດ 客户经理的经济增加值（单笔）
存款（无贷户存款、质押存款、一般存款、同业存款）：
客户经理经济增加值=额度×期限×（客户经理上存资金利率－
不下达存贷款任务。 经营单位与客户经理考核导向一致。
目标
逐步扩大风险计量范围，尽快覆盖市场 风险。
逐步过渡到仅计量系统性风险经济资本。 逐步与资产风险定价管理接轨。
二、什么是经济资本及如何计量
• 什么是经济资本 • 信用风险经济资本的计量 • 操作风险经济资本的计量
什么是经济资本
经济资本是指从风险角度计量、用来抵御非预期损 失的最低资本保有额。
练习题（非融资保函）
非融资保函：额度：500万元，年费率3.5‰，期 限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计算该笔 业务的信用风险经济资本。
答案： 信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保 证金额度）×（终止月份－开始月份）/12×信用 风险转换系数×信用等级风险系数×担保方式风险 系数×目标资本充足率 ＝500×6/12×50％×110％×80％×10％＝11万 元
四、经济增加值及计量
• 客户经理账 • 客户经理的经济增加值 • 部门账 • 部门的经济增加值 • 练习及答案
客户经理账
客户经理费用、收入的决定因素是考核经 济增加值，所以，在营销方案的设计过程 中必须盯住这个指标，做到费用、收入的 最大化：
练习题（商票贴现）
商业承兑汇票贴现：额度：1000万元， 500万元存单质押，利率为3.8％，期限为 2006年1月5日～2006年7月4日，请计算该 笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度）× （终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数 ×担保方式风险系数×目标资本充足率 ＝（1000 －500）×6/12×110％×80％×10％＝22万
特点
多元计量经济资本
风险计量范围涵盖全行表内外所有业务。 设立多维经济资本风险系数标准。 按系数法逐笔计量各项业务占用的经济资本。 充分体现内控要求。
优化资源配置
建立了内部定价机制。 经营管理费用与经济资本管理挂钩 。 建立经济资本调控机制。
比较
以经济增加值和经济资本回报率为核心 的考核体系与传统的存贷款任务考核办 法的区别在于：
注：融资保函的信用风险转换系数为100％。
操作风险经济资本的计量
公式 单笔业务 习题及答案
公式
操作风险经济资本=∑[单笔表内外资产或 负债日均余额×操作风险权重]×内控评 价系数×目标资本充足率
单笔业务
所有业务：
操作风险经济资本＝额度×（终 止日期－开始日期）/365×操作风险 权重×目标资本充足率
部门经济增加值=额度×期限×（利率－部门上存资金利率）
/360－信用风险经济资本成本－操作风险经济资本成本－专项 规模占用费
练习题（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为 基准利率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日， 请计算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率）×（终 止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风险系数 ×目标资本充足率 ＝（500－100×95％）×10/12×110％×80％×10％＝29.7万元
我行的经济资本计量范围包括信用风险和操作风险。 我行各项业务占用的经济资本按照系数法逐笔计量。 我行表外业务根据信用转换系数转换成表内资产后，
视同表内风险资产计量信用风险经济资本。 买入返售信贷资产不计量经济资本。
信用风险经济资本的计量
公式 单笔业务 习题及答案
公式
月末信用风险经济资本=月末信用风险加 权资产余额×目标资本充足率
＝500×304/365×4％×10％＝1.67万元 存款：操作风险经济资本＝额度×（终止日期－开始日期）/365× 操作风险权重×目标资本充足率
＝100×304/365×2％×10％＝0.17万元 合计：操作风险经济资本＝1.67+0.17＝1.84万元
三、经济资本成本及计量
• 公式 • 练习及答案
注：目前，贸易融资六大品种出口合同打包贷款、出口商业发票融 资、出口托收押汇、出口托收贴现、出口信用证打包贷款以及进口 押汇折扣系数为80%。
单笔业务
商票贴现：
信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度）×（终止月份－ 开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风险系数×目标 资本充足率
银票贴现：
操作风险经济资本成本
委托贷款： 客户经理经济增加值=额度×手续费×期限－信用风险经济 资本成本－操作风险经济资本成本
买入返售业务 ： 客户经理经济增加值=额度×（终止日期－开始日期）×（年管
理费率＋（转让利率＋1%－贷款基准利率）×40%）/360
部门账
组织利益主要是考核资源占用成本或资源贡献收 益后的经济增加值。在银行业务中，客户对组织 的资源贡献，主要是存贷比资源，我们可用资金 转移价格的方式来测算资源占用成本或资源贡献 收益。 收益=收支净差－经济资本成本±资源成本
利率）/360－操作风险经济资本成本＋利率下调奖励经济增加 值 利率下调奖励经济增加值＝额度×期限×（基准利率－利率） /360×5% 贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发 票融资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口 押汇等：
客户经理经济增加值=额度×期限×（利率－客户经理贷款借款
练习题（银行承兑汇票）
银行承兑汇票承兑：额度：1000万元，50％保证金，手续费 为0.05％，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计算 该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保证金额度）
×（终止月份－开始月份）/12×信用转换系数×信用等级风 险系数×担保方式风险系数×目标资本充足率＝（10001000×50％）×6/12×100％×110％×80％×10％＝22万 元 结论：贷款、商票贴现、银行承兑汇票等敞口相同、期限相 同的情况下，信用风险经济资本的占用是相同的。
信用风险经济资本＝额度×（终止月份－开始月份）/12×信用 风险权重×目标资本充足率
注：信用风险权重：高资信银行承兑的商业汇票贴现：0％，认 可银行承兑的商业汇票贴现：20％，其他银行承兑的商业汇票 贴现：50％。 由于客户经理不持有贴现的银票，因而银票贴现不计量经 济资本。
单笔业务
银行承兑汇票、融资保函、非融资保函、信用证、 提货担保、贷款承诺、其他中间业务等：
月末信用风险加权资产余额=∑[（单笔资产月 末余额-相应专项准备月末余额）×信用风险权 重]
信用风险权重=信用等级风险系数×担保方式风险 系数×授信期限风险系数
单笔业务
贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发票融 资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口押汇等： 若该笔业务可以直接确定信用风险权重，则 信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率）× （终止月份－开始月份）/12×信用风险权重×目标资本充足率 若该笔业务不可直接确定信用风险权重，则 考核信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率） ×（终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风 险系数×目标资本充足率×折扣系数
公式
经济资本成本＝经济资本×最低经济 资本回报率
经济资本＝信用风险经济资本＋操作风 险经济资本
练习（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为基准利 率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日，请计算该笔 业务的经济资本成本。
答案： 已知：操作风险经济资本＝1.84万元 信用风险经济资本＝ 29.7万元 最低经济资本回报率＝10％
利差收入（手续费收入）－ 经济资本成本
（经济增加值+经济资本成本）/ 考核经济资本
一、我行的经营业绩考核办法
• 概述 • 特点 • 比较 • 目标
概述
实行经济资本管理是现代商业银行的基本要求和趋势， 也是当前我国商业银行重点研究和实践的热点命题。 我行在对经济资本管理进行深入学习、研究和测算、 模拟的基础上，克服历史经验数据缺乏等不足，充分 发挥机构初创期羁绊少和民营银行机制优势，高起点 立意，高标准要求，于2006年开始在全行全面实施 经济资本管理，建立以经济增加值和经济资本回报率 为核心内容的绩效考核体系，彻底摒弃了存贷款任务 考核等做法，在同行中率先迈出了的坚实一步，并为 今后提高资产风险定价能力打下了坚实基础。
目录
一、我行的经营业绩考核办法 二、什么是经济资本及如何计量 三、经济资本成本及计量 四、经济增加值及计量 五、经济资本回报率及计量 六、客户账的计量
经济资本考核设计思路
风险加权资产 经济资本
经济资本成本 经济增加值
经济资本回报率
信用风险加权资产＋操 作风险加权资产 ×目标资本充足率（10％）
×最低经济资本回报率（10％）
附：操作风险权重表
习题（贷款）及答案
流动资金贷款：额度：500万元，存单质押100万元，利率为基准利 率上浮10％，期限为2006年10月5日～2007年8月4日，请计算该笔 业务的操作风险经济资本。
答案： 贷款： 操作风险经济资本＝额度×（终止日期－开始日期） /365×操作风险权重×目标资本充足率
练习题（出口合同打包贷款）
出口合同打包贷款：额度：500万元，利率为基准 利率，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请 计算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
考核信用风险经济资本＝（额度－存单质押额度×贷款质押率） ×（终止月份－开始月份）/12×信用等级风险系数×担保方式风 险系数×目标资本充足率×折扣系数 =500×6/12 ×110％×80％×10％ ×80％＝17.6万元
练习题（银票贴现）
银行承兑汇票贴现：一张杭州联合银行承兑的银行 承兑汇票贴现，额度：500万元，贴现利率为3.6 ％，期限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计 算该笔业务的信用风险经济资本。
答案：
信用风险经济资本=额度×（终止月份－开始月份）/12×信 用风险权重×目标资本充足率=500×6/12×20％×10％＝5 万元
在组织收益测算过程中，必须注意： 客户的成本支出并不一定是我行的营业收入 如银行承兑汇票非本行贴现部分的利息支出
部门的经济增加值
存款（无贷户存款、质押存款、一般存款、同业存款）：
部门经济增加值=额度×期限×（部门上存资金利率－利率）
/360－操作风险经济资本成本＋利率下调奖励经济增加值
贷款、出口合同打包贷款、出口信用证打包贷款、出口商业发 票融资、出口托收押汇和贴现、出口信用证押汇和贴现、进口 押汇等：
信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保证金额度） ×（终止月份－开始月份）/12×信用转换系数×信用等级风 险系数×担保方式风险系数×目标资本充足率
存款、委托贷款、买入返售等不计量信用风险经 济资本。
练习题
我行为A公司提供流动资金贷款、银行 承兑汇票、商业承兑汇票贴现、银行承兑汇 票贴现、出口合同打包贷款、非融资保函等 业务，请分别计算各种业务的信用风险经济 资本。已知A公司信用等级为AA－，担保方 式为AA非我行授信客户保证担保。
利率）/360－信用风险经济资本成本－操作风险经济资本成本 －专项规模占用费
客户经理的经济增加值（单笔）
商票贴现、银票贴现： 客户经理经济增加值=额度×（终止日期－开始日期）×（利率
－发生日系统内转贴现利率）/360－信用风险经济资本成本－ 操作风险经济资本成本
银行承兑汇票、融资保函、非融资保函、信用证、提货担保、 贷款承诺、其他中间业务等： 客户经理经济增加值=额度×手续费－信用风险经济资本成本－
要综合平衡各种资源，不要盯住单项业务，考 虑综合回报；
在客户成本一定的情况下，尽量通过提高价格 等方式实现回报，以减少资源占用和操作风险 经济资本占用。
客户经理收益率＝客户经理增加值 /授信敞口 ×100%ຫໍສະໝຸດ 客户经理的经济增加值（单笔）
存款（无贷户存款、质押存款、一般存款、同业存款）：
客户经理经济增加值=额度×期限×（客户经理上存资金利率－
不下达存贷款任务。 经营单位与客户经理考核导向一致。
目标
逐步扩大风险计量范围，尽快覆盖市场 风险。
逐步过渡到仅计量系统性风险经济资本。 逐步与资产风险定价管理接轨。
二、什么是经济资本及如何计量
• 什么是经济资本 • 信用风险经济资本的计量 • 操作风险经济资本的计量
什么是经济资本
经济资本是指从风险角度计量、用来抵御非预期损 失的最低资本保有额。
练习题（非融资保函）
非融资保函：额度：500万元，年费率3.5‰，期 限为2006年1月5日～2006年7月4日，请计算该笔 业务的信用风险经济资本。
答案： 信用风险经济资本＝（额度－质押存单额度－保 证金额度）×（终止月份－开始月份）/12×信用 风险转换系数×信用等级风险系数×担保方式风险 系数×目标资本充足率 ＝500×6/12×50％×110％×80％×10％＝11万 元