浅谈企业表外融资及风险控制

浅谈企业表外融资及风险控制
近年来，随着我国经济的不断发展和企业规模的不断扩大，企业在经营过程中需要更多的资金支持。

除了传统的银行贷款、债券发行等方式外，越来越多的企业开始利用表外融资作为获取资金的渠道。

表外融资是指企业通过非正规渠道获得的融资，包括信托、融资租赁、商业汇票贴现等。

表外融资给企业带来了更多的融资选择，但同时也伴随着一定的风险。

本文将从表外融资的定义、类型、优势和风险控制等方面进行探讨。

一、表外融资的定义
表外融资是指企业通过非传统金融渠道获取的融资。

这些非传统金融渠道可以包括信托、融资租赁、商业汇票贴现、债转股等。

表外融资相对于传统的银行贷款、债券发行等融资方式来说，更加灵活、快捷，能够更好地满足企业的资金需求。

1.信托
信托是一种将资金或资产委托给受托人管理和运用的行为。

企业可以通过信托公司筹集资金，实现融资目的。

信托的特点是融资期限长、利率较高，适合于长期的资本性支出。

2.融资租赁
融资租赁是指企业将需要的设备、机器等租赁出去，获得租金的同时也可以获得一定的融资额度。

融资租赁适合于企业对于固定资产的融资需求。

3.商业汇票贴现
商业汇票贴现是企业将预期未来某一时期应收账款转让给金融机构，并以现金方式收取一定金额的资金。

这种融资方式通常用于企业短期资金周转。

4.债转股
债转股是指企业将部分债务转化为股权。

企业可以通过债转股的方式实现降低杠杆比率、缓解偿债压力的目的。

1.多样化
表外融资相对于传统的融资方式来说，更加多样化。

企业可以根据自身的需求选择不同的表外融资方式，灵活应对资金需求。

2.快捷
表外融资通常流程简单，能够快速满足企业的融资需求，特别适合于企业资金周转紧急的情况。

3.灵活
表外融资方式相对灵活，融资期限、还款方式等方面可以与融资方进行灵活协商，能够更好地满足企业的需求。

四、表外融资的风险控制
尽管表外融资具有诸多优势，但也伴随着一定的风险。

如何有效控制表外融资的风险至关重要。

1.严格风险评估
企业在选择表外融资方式时，需要对融资方的信用状况、融资方式的稳定性、融资条件等进行严格评估，选择风险较低的融资方式。

2.合理运用
企业在运用表外融资时，需要合理利用各种融资渠道，根据企业实际情况选择适合自身的融资方式，避免过度依赖某一种融资方式而造成风险。

3.建立风险预警机制
企业需要根据表外融资的风险特点，建立起完善的风险预警机制，一旦出现风险情况能够及时发现并进行应对。

4.合规合法
企业在进行表外融资时，需要遵循相关法律法规，保证融资活动的合规性和合法性，避免出现法律风险。

5.加强信息披露
企业在进行表外融资活动时，需要充分披露相关信息，与融资方保持良好的沟通和合作，减少信息不对称所带来的风险。