最新版AFP金融理财师证书考试模拟题库-8

1、王先生今年50岁，目前有生息资产10万元，当前税后收入12万元（假设收入发生在期初），本年生活支出8万元且无其他现金流出，所有结余均用于投资，若合理的投资报酬率为5%，假设收入增长率等于通货膨胀率等于投资报酬率，王先生60岁退休时其生活支出为退休前支出的70%，退休后投资报酬率不变，则其退休时的财务自由度为（）。

A 、0.4464
B 、0.605
C 、0.3125
D 、0.3025
正确答案:A
解析：财务自由度=生息资产×年投资报酬率/年现金总流出；
退休时点，王先生具有的生息资产为81.4447万元
退休第一年的生活支出为：13.0312*70%=9.1218
则王先生退休时财务自由度=生息资产*年投资报酬率/年现金总流出=81.4447*5%/9.1218=0.4464
答案选择A
2、阿明去年的税后收入为13万元，生活支出6万元，利息支出1万元，本金还款2万元，保障型保费支出1万元，储蓄型保险保费1.5万元，固定缴存（基金投资）1.2万元，则自由储蓄率为（）（自由储蓄率=自由储蓄额/税后收入）。

A 、0.0231
B 、0.1153
C 、0.3076
D 、0.3846
正确答案:A
解析：自由储蓄率=自由储蓄额/税后收入。

自由储蓄额=储蓄（13-6-1-1）-固定用途储蓄（2+1.5+1.2）=0.3。

自由储蓄率=0.3/13=2.31%。

答案选择A
3、下列有关在做预算差异分析时应掌握的原则的说法中，错误的是（）。

A 、总额差异的重要性大于分项差异
B 、重点应在可控制预算上
C 、总额差异不大但分项差异大时，表示预算科目的配置有必要重编
D 、差异太大时表示预算效果不好，不用花过多时间分析
正确答案:D
解析：差异太大时表示要改善的空间很大，更需要花时间去分析、改善。

答案选择D
4、下列不属于固定用途储蓄的是（）。

（1）个人每月缴存的住房公积金（2）等额本息还款方式下每个月房贷摊还总额（3）购买子女教育金保险的期缴保费（4）车辆贷款提前偿还的本金（5）为养老做基金定额定投的储蓄
A 、（1）（5）
B 、（2）（3）
C 、（2）（4）
D 、（3）（4）
正确答案:C
解析：固定用途储蓄是指储蓄中用于长期目标的定额储蓄以及本金的定期还款。

储蓄中除去固定用途储蓄的部分属于自由储蓄，即可以自由使用的资金，可以用它来旅游或者提前还清贷款。

等额本息还款方式下每个月摊还额中的本金部分属于固定用途储蓄，利息部分算做支出，车贷提前还款本金属于自由储蓄。

所以答案选择C。

5、今年7月份王先生税后工资收入1.2万元，太太工资收入1万元，家庭生活支出6,000元，双方父母养老支出2,000元，还房贷3,500元，其中本金2,000元，固定缴存（基金投资）1,000元，出租房屋获得1,500元。

除此以外，7月份，王先生进行了如下活动：购买了20年期的定期寿险，保费1000元/年，购买了一份终身寿险，保费2000元/月（全部形成现金价值）；提前偿还房贷1万元，则王先生家庭7月份的自由储蓄额为（）。

A 、10,000元
B 、8,000元
C 、11,000元
D 、12,000元
正确答案:B
解析：自由储蓄=总储蓄-固定用途储蓄=工作储蓄+理财储蓄-固定用途储蓄。

其中：工作储蓄=工作收入-生活支出=（1.2+1）-（0.6+0.2）=1.4万元；理财储蓄=理财收入-理财支出=房屋出租收入0.15-房贷利息0.15-定期寿险保费0.1= -0.1万元（每月还贷款中的利息部分和保障型保费支出属于理财支出，提前偿还的贷款为自由储蓄的运用）；固定用途储蓄=房贷本金0.2+终身寿险保费0.2+固定缴存（基金投资）0.1=0.5万元。

所以：自由储蓄=工作储蓄+理财储蓄-固定用途储蓄=1.4+（-0.1）-0.5=0.8万元。

答案选B。