2020年湖北大学金融硕士考试科目及考研参考文献

2020年湖北大学金融硕士考试科目及考研参考文献

考试科目

101 政治理论

204 英语二

303 数学三

431 金融学综合

参考文献

1、《金融学(精编版)》(第二版)，黄达，中国人民大学出版社，2009年版

2、《公司金融》，朱叶，复旦大学出版社，2011 年版

3.《金融硕士大纲解析-考点与真题》，团结出版社，2013年版

热点评析

【考点1】中央银行的货币创造考查指数★★★1.现金与准备存款

（1）现金是怎样进入流通的

现金进人经济生活的渠道是存款货币银行的客户从自己的存款账户提取现金。

补充的基本途径就是到中央银行从自己的准备存款账户提取；如果银行库存的现金过多，则会及时存人自己在中央银行的准备存款账户。

为了保证存款货币银行可以及时地从准备存款账户提取现金，中央银行必须印制足够的钞票、铸造足够的硬币。_

（2）现金增发与准备存款的补充

当存款货币银行总体向中央银行提取的现金多于存入的现金，是现金发行量的增长，简称现金发行；当存款货币银行总体向中央银行存入的现金多于提取的现金，是现金发行量的减少，称为现金回笼。

总的来看，年复一年，现金的发行都是增长的。根本原因是经济的增长。

（3）准备存款的不断补充必须有中央银行的支持

要使存款货币银行整体的准备存款总额增加，必须有中央银行资产业务的增加。

2.中央银行的货币创造

（1）基础货币，B=R+C。B为基础货币，又称为高能货币（H）；R为存款货币银行的存款保证金，包括准备存款与现金库存；C为流通于银行体系之外的现金，也即现金漏损。基础货币直

接表现为央行的负债。

1）现金漏损过程，也即现金进入流通过程。现金进入经济生活的渠道是存款货币银行从自己的账户提取现金。如果提取的现金可以由存入的现金满足，那么不用补充现金；否则，需要补充。补充的途径就是从自己的准备存款账户中提取现金；因此，央行必须印制足够的钞票，铸造足够的硬币。已经存在于流通的现金，就是存款货币银行不断从自身的准备存款账户提取取所形成的。

2）现金的增发与准备存款必须不断得到补充。原因：经济处在正常的运营过程中时，必然要求现金的增发和存款货币的增长；

3）存款货币银行从央行补充存款货币的途径：A）向中央银行再贴现和直接取得贷款B）向中央银行出售自己持有的债券C）向中央银行出售自己持有的外汇。补充后的准备存款一分为二：现金漏损和扣除现金漏损的准备存款。

4）因为央行的任何资产业务都会有商业银行的准备存款和现金发行之和与之对应，所以，央行扩大资产业务并不以负债的增加为前提；存款货币银行的资产业务的开展以负债业务的开展为前提。

（2）货币乘数，M s=m×B，M s为货币供给，B为基础货币，m为货币乘数。由此而推得m=M s/B=（C+D）/(C+R)=(1+C/D)/(C/D+C/R)。引起倍数增加的只是准备存款，通货不可能引起货币供给倍数的增加。

影响因素：

1）C与D的比称为通货-存款比，这个比的大小取决于私人部门--包括个人与公司的行为。居民行为对货币供给的影响。当居民普遍增加通货持有量，通货对活期存款的比率提高；反之，此比率下降。C/D与货币供给量负相关。影响居民持币行为的因素：财富效应，通货比率与财富与收入的变动呈反方向变化；预期报酬率变动的效应，储蓄存款利率与通货比率是负相关的，其他资产收益率与通货比率呈正相关；金融危机，正相关；非法经济活动，正相关。企业行为与货币供给。企业对贷款需求的提高，也就意味着货币供给压力加大；上述要分情况讨论，如在扩张时是不是有充足资金满足需求，在收缩时时不时仍需要资金，当经营不善时企业不同反应。

2）R/D，准备存款比，取决于存款货币银行的行为，企业也可间接影响。存款货币银行施加影响的方式：调节超额准备金，超额准备金是准备金中超过央行法定准备金的那部分，银行并未依据其发放贷款，也即并未进行存款货币的创造。

影响方式：当准备金总额不变时，超额准备金越多，货币乘数就越小，相应地，货币供

给量也就越小；反之，相反。

影响商业银行超额存款的动机：成本和收益动机，成本是由于准备存款一般没有利息（我国有）而造成的丧失投资于其他的机会成本；收益是如果保有超额准备金也有利息的收益。风险规避动机，是指商业银行为了防止存款流出所可能造成的损失而采取保有超额准备金，超额准备金保有数量与预期存款流出量成正相关关系。

3）基础货币。中央银行的货币政策决定；商业银行的借款行为也可施以影响，市场利率与商业银行借款呈正相关，央行贴现率与商业银行的借款负相关。

3.基础货币与存款货币的货币创造是源与流的关系

存款货币银行具有创造存款货币的能力，但其创造存款货币首先需要的原始存款来源于央行创造和提供的基础货币，基础货币的增减变化直接决定着存款货币银行的存款准备金的增减，从而决定着存款货币银行创造存款货币的能力。

【考点2】存款货币银行货币创造和现代信用创造机制评价考查指数★★★

1.存款货币银行的货币创造

（1）存款货币银行创造存款货币的两个前提：各个银行对于自己所吸收的存款只需保留一定比例的准备金，银行清算体系的形成。

（2）存款货币创造乘数。

1）只存在活期存款的存款货币创造乘数，法定准备金率越高，存款扩张倍数越小；反之，越大；这里的存款货币创造乘数是原始存款所能扩大的最大倍数，实际中往往达不到。

2）区分为活期存款和定期存款、定期存款的货币创造乘数，由于定期存款的存在，活期存款的扩张倍数缩小了；定期存款与活期存款之比越大，定期存款的法定准备金率越小，扩张倍数越大。

3）现金漏损与货币创造乘数，现金漏损率与扩张倍数负相关。

4）超额准备金与存款货币创造乘数，由于e 与扩张倍数负相关。

2.现代信用货币创造机制的评价

（1）现代信用货币制度是最节约的货币制度。

（2）双层次的货币创造结构

第一个层次在创造存款货币的存款货币银行。在这一层次上创造多少存款货币是由许许多多存款货币银行，在经济生活中无数的时点和地点上，通过自我约束机制分散地决策。正是分散决策，才有可能针对千差万别的需求动机灵活地供给货币；而自我约束机制则使它们不能不认真地对客户所提出的需求进行评价和筛选。

第二个层次在中央银行。分别每一笔存款货币的创造都合理，并不等于创造的存款货币总量必然符合经济的客观要求。中央银行的宏观调控则可解决全局均衡的问题。

（3）联结微观金融与宏观金融的关节点

信用货币的创造机制是金融的微观方面向金融的宏观方面过渡和金融的宏观方面向金融的微观方面过渡的关节点。

名词解释

（1）名词解释一般答100字左右，在A4纸上约3行，每行30-40字。