丙烯酸市场调查

丙烯酸市场调查分析
一、丙烯酸性质和用途
丙烯酸又称为乙烯基甲酸，是最简单的不饱和羧酸，由一个乙烯基和一个羧基组成。

目前丙烯酸的生产主要是通过丙烯氧化法生产。

主要用途：1、制造各类丙烯酸酯，丙烯酸甲酯、乙酯、丁酯、羟乙酯等丙烯酸酯类常用于涂料、光固化材料等等领域。

2、用于生产合成树脂、合成纤维、高吸水性树脂等等产品。

目前丙烯酸甲、乙酯等通用的丙烯酸酯是丙烯酸下游最大应用领域，2018年用量占比超过58%，高吸水性树脂近几年增长最快的领域，目前占比已经超过
22.30%，相比于2017年占比提升了约0.5%个百分点。

二、丙烯酸生产工艺及技术来源
1、生产工艺
工艺一丙烯氧化法
(1)丙烯氧化生产丙烯醛
CH2=CHCH3+O2→CH2=CHCHO+H2O+340.8kJ/mol
(2)丙烯醛氧化生产丙烯酸
CH2=CHCHO+1/2O2→CH2=CHCOOH+254.1KJ/mol
目前，世界范围内，丙烯酸生产工艺技术基本都采用了丙烯氧化法。

工艺二醋酸甲醛法
醋酸与甲醛在催化剂作用下，通过羟醛缩合反应生成丙烯酸。

主反应：CH3COOH+HCHO→CH2＝CHCOOH+H2O
西南化工研究设计院有限公司与美国 Celanese 公司已合作开发出适合工业化的醋酸甲醛法合成丙烯酸催化剂及生产工艺，目前尚无工业化装置。

二、技术来源
国内丙烯酸龙头——卫星石化自有技术
江苏裕廊化工48万吨/年中石油兰州化工研究院
扬子巴斯夫35万吨/年德国巴斯夫技术
宁波台塑32万吨/年日本触媒技术
万华化学30万吨/年吉林设计院
上海华谊23万吨/年自有技术
三、丙烯酸产能与发展
1、全球产能
2011-2015年为丙烯酸产能的快速扩张期，全球产能从2011年的530.3万吨/年快速扩至2015年的756.6万吨/年，年均复合增速达9.3%。

由于前期的快速扩张带来行业产能的严重过剩，厂商盈利空间收窄，导致后续新增产能显著减少。

2016-2017年产能增速均在2%以下。

2017年全球丙烯酸产能规模约为788.1万吨/年，主要分布在中国、北美以及欧洲等地区。

2017年全球丙烯酸总消费量大约为566.4万吨，同比增长4.9%，随着下游涂料、胶粘剂以及SAP等应用的不断增长，预计丙烯酸全球需求仍将保持稳步增长的态势，且未来亚太地区将成为丙烯酸需求的主要增长点，而中国和印度的需求总量就达到该地区的70%左右。

目前，我国已经成为世界上最大的粗丙烯酸和丙烯酸酯生产国。

2、国内产能与发展现状
从2005年起，我国丙烯酸行业迅速发展，产能快速增长，尤其是2014年、2015年是丙烯酸装置建成投产高峰年，生产厂家增至17家，共新增155万吨产能(2014年、2015年分别增长89万吨、66万吨)。

高速扩张的产能在很大程度上加剧了市场竞争，开工率也迅速走低，行业进入产能过剩的状态，新增的生产装置减少。

2016年全国丙烯酸产能289万吨，比2015年减少21万吨。

2017年国内只有上海华谊丙烯酸一期的16万吨/年装置投产，2018年底有山东诺尔8万吨与江苏三木16万吨装置投产，产能达到329万吨。

2018年我国丙烯酸产量约为213.2万吨，产能利用率约为64.8%。

2019年山东恒正一期6万吨/年丙烯酸装置、江苏三木泰兴16万吨/年丙烯酸装置、上海华谊新材料有限公司位于漕泾地区的二期16万吨/年丙烯酸装置相继投产，截止2019年底国内粗丙烯酸总产能近370万吨，较2018年新增38万吨产能，增幅为12%。

拟建产能包括浙江卫星丙烯酸扩能项目、广西华谊钦州项目、山东恒正二期装置以及河北冀春集团的丙烯酸及酯项目亦存投产计划，未来丙烯酸的产能过剩局面仍将继续加重。

目前国内丙烯酸酯企业整体开工率下降。

据资料显示丙烯酸丁酯开工率为
58%，与去年平均开工率78%~80%相比处在较低水平，目前宁波台塑2套12万吨/年丙烯酸丁酯装置仅运行1套，中海油惠州10万吨/年、山东宏信8万吨/年、江苏南通万州8万吨/年装置都处于停产状态主要原因：1、受市场和环保影响全国涂料行业整体呈下滑趋势，华东区域受产业结构调整、环保等因素影响较大，开工率低。

2、原料丙烯价格居高不下。

四、丙烯酸下游市场分析
丙烯酸下游产品包括丙烯酸酯、高吸水性树脂（SAP）、丙烯酸橡胶、高阻尼材料、其他丙烯酸类高性能材料等，广泛用于涂料、胶黏剂、纺织、化纤、合成橡胶、制药、皮革、建材、油田开采等多个领域。

从全球来看，约51%丙烯酸用于生产丙烯酸酯，33%用于生产高吸水性树脂（SAP）。

我国丙烯酸的消费领域相对单一，超过60%以上的丙烯酸直接用于生产丙烯酸酯，而包括高吸水性树脂（SAP）在内的其他下游行业占比较少，因此未来我国高吸水性树脂（SAP）的发展仍有很大潜能。

1、丙烯酸酯
丙烯酸酯是丙烯酸下游第一大应用领域，主要产品有：丙烯酸甲酯(MA)、丙烯酸乙酯(EA)、丙烯酸丁酯 (BA)和丙烯酸辛酯等，广泛应用于涂料和胶黏剂行业。

在建筑领域用于水泥改性剂和建筑密封胶，其力学性能、粘结强度和防水性能优于聚醋酸乙烯胶。

在压敏胶黏剂行业，主要用于纸、布、非织造布、PE、PVC、OPP等涂布。

另外，在汽车内装饰、电子元件、彩色扩印、电工绝缘、可再剥离胶带等领域也得到了广泛的应用。

国外压敏胶黏粘剂平均每年以8%～10％的速
率增长。

国内丙烯酸主要需求企业（丙烯酸甲脂、乙酯、丁酯、辛酯方向）：
丙烯酸需求企业明细（2018年）
单位：万吨
综述约需求丙烯酸156.92吨。

（由于市场低迷，现有装置开工率低，无资料显示国内新上大型装置，无法预测未来产能及发展。

）
2、高吸水性树脂（SAP）
高吸水性树脂（SAP）是未来丙烯酸下游行业中最有发展前景的精细化工产品之一。

SAP作为一种高吸水性材料，具有优异的吸水、保水功能，主要用于制作妇女卫生巾、婴幼儿纸尿布，农业与园艺方面的保水剂和土壤改良剂，工业防潮剂等。

近年来SAP已成为丙烯酸下游产品中增长最快的领域，很多粗丙烯酸产品都改生产高纯丙烯酸(HPA或GAA)，再进一步加工成聚丙烯酸系高吸水树脂。

预计2022年我国高吸水性树脂(SAP)需求量为85万t。

国内丙烯酸主要需求企业（高吸水树脂方向）：
1、宜兴丹新限公司 26万吨
2、三大雅精细化学品（南通）有限公司 23万吨
3、泉州邦丽达科技实业有限公司 14万吨
4、浙江卫星石化股份有限公司 9万吨
5、台塑吸水树脂（宁波）有限公司 9万吨
6、连云港市斯尔邦石化有限公司 8万吨
7、南京扬子石化一巴斯夫有限公司 6万吨
8、山东诺尔生物科技有限公司 5万吨
9、湖北乾峰新材料科技有限公司 5万吨
未来几年，预计国内新增SPA产能主要来自上海华谊（10万吨/年）、浙江卫星石化股份有限公司（6万吨/年）、山东诺尔生物科技有限公司（5万吨/年）、万华化学集团股份有限公司（3万吨/年，远期规模拟达到50万吨/年）及济南吴月吸水材料有限公司（2万吨/年）等考虑到以上部分项目存在缓建或分期建设的可能性预计2020年国内SAP产能将达到140万吨/年左右，SAP作为卫生用
品的重要原料之一，用量将明显增加，继而带动SAP原料丙烯酸（精酸）的消费量并且逐年增加。

综上所述，目前国内丙烯酸行业在产能过剩，成本支撑乏力的前提下，前路可谓困难重重。

然而调整产能结构、去产能将是丙烯酸行业的发展趋势，同时大力发展高吸水树脂等领域，增加丙烯酸及下游过剩产品出口量，未来丙烯酸依然可期。