企业投融资管理风险及应对研究

企业投融资管理风险及应对研究

随着全球经济的不断发展，企业投融资已经成为了现代企业发展的重要手段之一。投融资管理作为企业财务管理的重要组成部分，对企业的发展起着至关重要的作用。在进行投融资活动的过程中，企业也面临着各种各样的风险挑战，如市场风险、政策风险、信用风险等。加强企业投融资管理风险的研究和有效应对措施的建立，对于企业的持续稳健发展具有重要意义。

一、企业投融资管理风险

1.市场风险

市场风险是企业在进行投融资活动时可能面临的最主要风险之一。市场风险包括市场价格波动风险,市场买卖难易风险,市场价格波动风险。市场价格波动风险是指企业投资的证券或衍生工具价格波动所导致的资产净值发生波动的一种风险。市场买卖难易风险主要是指投资产品或投资品种在市场的流动性不足，难以及时买卖所导致的风险。市场价格波动风险是指市场基础产品或市场价格波动所导致投资者投资产品净值发生波动的一种风险。

2.政策风险

政策风险是指企业投资项目可能因为国家政治、经济、社会等方面的因素而受到不利影响，包括政策变动风险、政策执行风险等。政策变动风险是指政府政策发生变化导致企业投资项目被利益减损、项目被否定或推翻、政策法规的对立。政策执行风险是指政府相关部门执行政策不严格，执法不公平，执法不透明，对企业正常生产经营活动带来不利影响。

3.信用风险

信用风险是指企业在进行投融资活动中由于交易对手方未能按时履行合约义务而导致的损失。主要包括对手方违约风险、对手方交易履约能力不足或违约等。

二、应对措施

1.强化风险预警机制

企业在投融资活动中，首先需要建立完善的风险预警机制，通过对市场、政策、经济等方面的变化进行及时、准确的监测和分析，加强风险预警工作。只有及时了解到风险的存在，企业才能做出及时有效的应对措施，减少损失。

2.建立多层次、多元化的投融资体系

企业在进行投融资活动时，应该建立多层次、多元化的投融资体系，分散投资风险。通过在不同领域、不同行业、不同市场进行投资，可以有效降低市场风险和政策风险对企业的影响。

3.加强对交易对手方的审查和监控

企业在进行投融资活动时，需要加强对交易对手方的审核和监控，对参与投融资的各方进行严格的信用调查和评估，选取具有良好信用和稳定实力的交易对手方合作。

4.建立灵活多样的风险对冲机制

企业在进行投融资活动时，需要建立灵活多样的风险对冲机制，通过多种金融工具和投资方式，进行风险对冲，以降低市场风险和信用风险对企业的影响。

5.加强企业内部管理和控制

企业在进行投融资活动时，需要加强内部管理和控制，建立健全的风险管理制度和风险管理流程，强化风险管理的自审自查和自我监控功能，确保企业风险管理工作的顺利推进和有效落实。

企业投融资管理风险的研究和应对措施的建立对于企业的健康发展至关重要。只有充分认识和理解各种投融资风险的特点和规律，并采取有效的应对措施，企业才能够有效降低风险带来的负面影响，保障企业投融资活动的安全和稳健。政府、金融机构等相关部门也应加强监管和引导，为企业投融资活动的稳健发展提供良好的外部环境和支持。