调味品项目可行性研究报告

调味品项目
可行性研究报告
xxx集团
摘要
展望2020年，我们认为在宏观经济增速仍然承压的环境之下，优选确定性较强的细分子行业不失为明智之举。

从逻辑上看，调味品行业最为清晰。

首先，我们预计未来年行业将受益于消费升级、城镇化率提升以及餐饮业的持续发展保持7%以上自然增速。

其次，从调味品全品类看目前行业CR5市场占有率约为20%，龙头海天味业市场占有率也仅为7%，行业的集中度亟待提高。

再次，互联网对餐饮行业不断渗透，消费者的消费习惯被动改造，外卖行业规模持续增长，餐饮连锁化率不断提高，饮食习惯的变迁催生了调味品子品类——复合调味料的高成长性。

以工业销售产值为计算口径，调味品行业规模以上企业20122016年复合增速达11.23%，产值突破3000亿元。

从结构上来看，味精制造占比最低达到15.3%并且增长乏力，酱油、食醋以及类似制品制造占比次之达到33.8%增速亦有下滑趋势，其他调味品、发酵制品制造占比最高达50.9%，增速虽然略有降低但仍然保持可观的增速。

我国调味品市场的终端需求主要来源于食品制造业、家庭消费（零售）和餐饮业三方面。

基于我国居民饮食习惯正在发生变化（尤其是年轻人），考虑价格及其他因素的自然上涨，预计未来五年调味
品零售额年复合增速大约为7.08%。

以家庭消费占调味品行业总规模32%的比例估算，预计至2023年调味品行业总规模将突破5000亿大关。

家庭消费方面，城镇化率不断提升是促使调味品行业空间持续性
扩大的其中一个因素。

步入21世纪以来，我国城镇化率由本世纪初的51.27%提升到59.58%，城镇人口年复合增长率达2.67%。

我国社科院
对于城镇化率给出的预计是在2030年达到70%，年复合增速为1.36%，在未来人口总数保持不变的前提之下，预计至2030年城镇人口将达
9.78亿人。

除了家庭消费的增长外，刺激终端需求的另一个重要因素是餐饮
行业的持续发展所带来的对于调味品需求的增加。

目前我国调味品消
费结构中，餐饮占比位列第一达到40%。

此外，由于餐饮行业对于调味品的人均使用量远大于家庭消费（在外用餐的人均调味品摄入量约是
家庭烹饪的1.6倍）以及餐饮行业对于调味品的粘性更高（以追求味
道的稳定），因此餐饮渠道相较家庭消费对调味品行业来说可能更为
重要。

目前，在经济稳定发展的基础之上（所来带的城镇化率提升、居
民可支配收入的继续上涨），生活节奏的加快、人口结构的变迁，导
致饮食习惯有所改变，居民外出就餐频率增加（包括外卖在内）。

因
此，餐饮行业的自然增长成为了打开调味品行业空间的推手。

2018年，我国社会消费品零售总额餐饮收入达42715.85亿元，同比增长9.47%，近五年复合增长率达到11.28%。

2017年我国中式餐饮营业收入达3192亿元，预计未来五年中式餐饮市场规模仍有大个位数增长。

而进一步考虑，从目前餐饮行业的发展趋势来看，一方面是餐饮
业的连锁化率仍有一定发展空间，另一方面则是外卖的渗透率还将继
续提升。

前者追求味道的一致性，后者追求操作的便捷性，这就催生
出调味品行业具有更高成长性的细分子行业——复合调味品。

近十年来，我国餐饮行业受到限制三公消费影响，餐饮格局发生
重大变化，高端餐饮失速，但由于经济的稳健增长、居民可支配收入
的持续提高，大众餐饮取而代之。

随着消费者对品牌、食品安全、食
物及服务的质量愈发看重，餐饮行业连锁化率将进一步提高。

预计，
自营连锁餐厅将以高于加盟连锁餐厅及独立运营餐厅的增速发展，预
计2017年至2022年间，这一复合增速将达11.4。

而国内咨询机构亿
欧则通过统计对比中国、日本、美国餐饮连锁企业门店数量及营业额，认为我国餐饮行业的连锁化程度还远低于上述发达国际。

餐饮经营模
式连锁化尤其以“中央厨房门店”的经营模式最为普遍。

“中央厨房
门店”的经营模式为复合调味料企业，特别是具备研发能力、可以提
供定制化调味料服务的企业创造了新的盈利增长点。

复合调味料企业
可以根据餐饮企业的要求，为其定制适用于某款菜品烹饪的调味料，
不仅大大简化了厨师工作，更让餐饮企业的特色化、标准化以及规模
化成为可能。

互联网对餐饮行业不断渗透，消费者的消费习惯被动改造，使得
餐饮这一传统行业经历巨大改变，大部分餐饮企业尤其是快餐餐饮企
业均加入到外卖行列。

快餐餐饮企业对标准化、快速化的程度要求较高，对复合调味料需求量大，因此复合调味料市场也受益于外卖规模
的快速增长。

自2015年起我国外卖市场交易规模开始进入高速增长，2019年Q3中国互联网餐饮外卖市场交易规模预计将达到1952.9亿人
民币，环比上涨11.0%，同比上涨34.8%，预计未来行业规模仍将稳定
扩大。

据测算，2013-2017年外卖市场年复合增速达到45.6%，预期2022年外卖市场总营收将增至4770亿元，年复合增速为17.9%。

尽管在调味品行业当中，已经涌现出很多的优秀企业。

但由于调
味品行业所包括的种类繁复，并且我国饮食呈现出地域性特征，从全
行业格局来看，尚未出现绝对龙头，市场集中度的提升还有很大空间。

2018年全国百强调味品企业销售总额为938.8亿，占全行业营业收入
不足30%。

2018年我国调味品行业零售额CR10的行业集中度为26.6%，
CR5为20%，行业龙头海天味业的市占率也仅为7.1%。

如若按照包括餐饮业及食品加工业的全行业口径来测算，则行业集中度更低。

如若从各细分子领域看，不同行业赛道的集中度则呈现明显的差异。

其中，发展较为成熟且集中度相对较高的是酱油品类。

根据调味品协会给出的百强前十酱油企业产量及酱油全市场产量规模，可测算出目前酱油品类CR3/CR5集中度分别为29.5%/34.9%，龙头海天味业市占率达18.4%，客观来讲行业集中度已趋近成熟，未来的行业集中度需要通过渠道的进一步深耕、中小企业进一步出清来获得提高。

食醋品类的行业集中度则远低于酱油，通过调味品协会给出的百强前十食醋企业产量及食醋全市场产量规模（渤海估算），可得目前食醋品类
CR3/CR5集中度分别为14.4%/19.3%，龙头恒顺醋业市占率仅7.06%，从数据上来看行业集中度有很大提升空间。

尽管食醋品类由于地域特征口味差异明显，但消费习惯也会受到市场培育的影响，因此行业发展机会犹存。

整体上看，除去酱油品类目前竞争格局基本已成定局以外，其他品类均无绝对龙头出现。

该调味品项目计划总投资16976.16万元，其中：固定资产投资14449.01万元，占项目总投资的85.11%；流动资金2527.15万元，占项目总投资的14.89%。

达产年营业收入25126.00万元，总成本费用19761.83万元，税
金及附加302.89万元，利润总额5364.17万元，利税总额6406.95万元，税后净利润4023.13万元，达产年纳税总额2383.82万元；达产
年投资利润率31.60%，投资利税率37.74%，投资回报率23.70%，全部投资回收期5.72年，提供就业职位485个。

本报告是基于可信的公开资料或报告编制人员实地调查获取的素
材撰写，根据《产业结构调整指导目录（2011年本）》（2013年修正）的要求，依照“科学、客观”的原则，以国内外项目产品的市场需求
为前提，大量收集相关行业准入条件和前沿技术等重要信息，全面预
测其发展趋势；按照《建设项目经济评价方法与参数（第三版）》的
具体要求，主要从技术、经济、工程方案、环境保护、安全卫生和节
能及清洁生产等方面进行充分的论证和可行性分析，对项目建成后可
能取得的经济效益、社会效益进行科学预测，从而提出投资项目是否
值得投资和如何进行建设的咨询意见，因此，该报告是一份较为完整
的为项目决策及审批提供科学依据的综合性分析报告。

调味品项目可行性研究报告目录
第一章基本信息
第二章项目背景研究分析
第三章市场调研分析
第四章项目建设规模
第五章选址可行性研究
第六章土建方案
第七章工艺概述
第八章环境影响分析
第九章项目职业保护
第十章风险应对评价分析
第十一章项目节能分析
第十二章项目实施方案
第十三章投资方案分析
第十四章项目经营收益分析
第十五章招标方案
第十六章项目结论
第一章基本信息
一、项目承办单位基本情况
（一）公司名称
xxx集团
（二）公司简介
经过10余年的发展，公司拥有雄厚的技术实力，完善的加工制造手段，丰富的生产经营管理经验和可靠的产品质量保证体系，综合实力进一步增强。

公司将继续提升供应链构建与管理、新技术新工艺新材料应用研发。

集团成立至今，始终坚持以人为本、质量第一、自主创新、持续改进，以
技术领先求发展的方针。

公司致力于一个符合现代企业制度要求，具有全
球化、市场化竞争力的新型一流企业。

公司是跨文化的组织，尊重不同文
化和信仰，将诚信、平等、公平、和谐理念普及于企业并延伸至价值链；
公司致力于制造和采购在技术、质量和按时交货上均能满足客户高标准要
求的产品，并使用现代仓储和物流技术为客户提供配送及售后服务。

公司已拥有ISO/TS16949质量管理体系以及ISO14001环境管理体系，
以及ERP生产管理系统，并具有国际先进的自动化生产线及实验测试设备。

展望未来，公司将立足先进制造业，加强国内外技术交流合作，不断提升
自主研发与生产工艺的核心技术能力，以客户服务、品质树品牌，以品牌
推市场；致力成为产业的领跑者及值得信赖的合作伙伴。

经过多年发展，公司已经形成一个成熟的核心管理团队，团队具有丰富的从业经验，对于整个行业的发展、企业的定位都有着较深刻的认识，形成了科学合理的公司发展战略和经营理念，有利于公司在市场竞争中赢得主动权。

产品的研发效率和质量是产品创新的保障，公司将进一步加大研发基础建设。

通过研发平台的建设，使产品研发管理更加规范化和信息化；通过产品监测中心的建设，不断完善产品标准，提高专业检测能力，提升产品可靠性。

（三）公司经济效益分析
上一年度，xxx（集团）有限公司实现营业收入18366.19万元，同比增长26.67%（3866.80万元）。

其中，主营业业务调味品生产及销售收入为16367.11万元，占营业总收入的89.12%。

根据初步统计测算，公司实现利润总额3633.34万元，较去年同期相比增长771.16万元，增长率26.94%；实现净利润2725.01万元，较去年同期相比增长350.45万元，增长率14.76%。

上年度主要经济指标
二、项目建设理由
三、项目概况
（一）项目名称
调味品项目
（二）项目选址
xx工业园区
（三）项目用地规模
项目总用地面积53526.75平方米（折合约80.25亩）。

（四）项目用地控制指标
该工程规划建筑系数66.53%，建筑容积率1.03，建设区域绿化覆盖率7.61%，固定资产投资强度180.05万元/亩。

（五）土建工程指标
项目净用地面积53526.75平方米，建筑物基底占地面积35611.35平方米，总建筑面积55132.55平方米，其中：规划建设主体工程39219.80平方米，项目规划绿化面积4196.70平方米。

（六）设备选型方案
项目计划购置设备共计175台（套），设备购置费4581.64万元。

（七）节能分析
1、项目年用电量831967.35千瓦时，折合102.25吨标准煤。

2、项目年总用水量16698.79立方米，折合1.43吨标准煤。

3、“调味品项目投资建设项目”，年用电量831967.35千瓦时，年总用水量16698.79立方米，项目年综合总耗能量（当量值）103.68吨标准煤/年。

达产年综合节能量40.32吨标准煤/年，项目总节能率24.31%，能源利用效果良好。

（八）环境保护
项目符合xx工业园区发展规划，符合xx工业园区产业结构调整规划和国家的产业发展政策；对产生的各类污染物都采取了切实可行的治理措
施，严格控制在国家规定的排放标准内，项目建设不会对区域生态环境产
生明显的影响。

（九）项目总投资及资金构成
项目预计总投资16976.16万元，其中：固定资产投资14449.01万元，占项目总投资的85.11%；流动资金2527.15万元，占项目总投资的14.89%。

（十）资金筹措
该项目现阶段投资均由企业自筹。

（十一）项目预期经济效益规划目标
预期达产年营业收入25126.00万元，总成本费用19761.83万元，税
金及附加302.89万元，利润总额5364.17万元，利税总额6406.95万元，
税后净利润4023.13万元，达产年纳税总额2383.82万元；达产年投资利
润率31.60%，投资利税率37.74%，投资回报率23.70%，全部投资回收期
5.72年，提供就业职位485个。

（十二）进度规划
本期工程项目建设期限规划12个月。

项目承办单位一定要做好后勤供应和服务保障工作，确保不误前方施工。

项目承办单位要合理安排设计、采购和设备安装的时间，在工作上交
叉进行，最大限度缩短建设周期。

将投资密度比较大的部分工程尽量押后
施工，诸如其他配套工程等。

四、报告说明
对于初步确立投资意向的项目，在市场调查的基础上，对市场、投资、政策、企业等方面进行客观的机会分析，重点在于投资环境的分析及投资
前景的判断，并提供项目提案和投资建议。

包括：对投资环境的客观分析（市场分析、产业政策、税收政策、金融政策和财政政策）；对企业经营
目标与战略分析和内外部资源条件分析（技术能力、管理能力、外部建设
条件）；项目投资者或承办者的优劣势分析等。

提供包括政策指引、产业
分析、市场供需分析与预测、行业现有工艺技术水平、项目产品竞争优势、营销方案、原料资源条件评价、原料保障措施、工艺流程、能耗分析、节
能方案、财务测算、风险防范等内容。

五、项目评价
1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合xx工业园
区及xx工业园区调味品行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进xx
工业园区调味品产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有
着积极的推动意义。

2、xxx（集团）有限公司为适应国内外市场需求，拟建“调味品项目”，本期工程项目的建设能够有力促进xx工业园区经济发展，为社会提
供就业职位485个，达产年纳税总额2383.82万元，可以促进xx工业园区
区域经济的繁荣发展和社会稳定，为地方财政收入做出积极的贡献。

3、项目达产年投资利润率31.60%，投资利税率37.74%，全部投资回
报率23.70%，全部投资回收期5.72年，固定资产投资回收期5.72年（含
建设期），项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。

4、统计数据显示，民营经济如今已成为中国经济的中坚力量。

截至2017年年底，我国实有个体工商户6579.4万户，私营企业2726.3万户，
广义民营企业合计占全部市场主体的94.8%。

而且，民营经济解决了绝大部分就业，是技术进步和创新的巨大驱动力：创造了60%以上GDP，贡献了70%以上的技术创新和新产品开发，提供了80%以上的就业岗位。

十九大报告提出，毫不动摇巩固和发展公有制经济，毫不动摇鼓励、支持、引导非公有
制经济发展。

改革开放40年来，民间投资和民营经济由小到大、由弱变强，已日渐成为推动我国经济发展、优化产业结构、繁荣城乡市场、扩大社会
就业的重要力量。

从投资总量占比看，2012年以来，民间投资占全国固定
资产投资比重已连续5年超过60%，最高时候达到65.4%；尤其是在制造业
领域，目前民间投资的比重已经超过八成，民间投资已经成为投资的主力军。

综上所述，项目的建设和实施无论是经济效益、社会效益还是环境保护、清洁生产都是积极可行的。

六、主要经济指标
主要经济指标一览表
第二章项目背景研究分析
一、项目建设背景
1、我国仍处于可以大有作为的重要战略机遇期。

世界多极化、经济全球化深入发展，国际产业转移加快，区域合作不断深化，为先进制造业基地建设提供了有利的条件。

“十三五”时期我市发展的机遇和挑战并存，机遇大于挑战，是我市转型发展的关键期，是突破各种发展“瓶颈”制约和体制障碍的攻坚期。

我们必须抢抓发展机遇，积极应对各种挑战，顶住压力,保持定力,精准发力，在发展与改革中解决各种矛盾和问题，努力开启我市经济社会发展的新篇章。

2、党的十九大报告明确指出：“我国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段。

”这是党中央对当前经济发展大势的科学判断，也是直面新时代主要矛盾，主动适应经济发展新常态的必须选择和紧迫任务。

进入新常态，我市面临着发展速度下降、供需矛盾突出、增长动力不足等问题。

从表面看是受金融危机影响导致内外整体需求不足，但从更深层次原因考究，则是经济发展已由“量的积累”转向“质的提升”，质量矛盾开始上升到主导位置。

当前，我市亟需通过高质量发展来保持经济持续健康和长期稳定发展。

3、技术创新是推动战略性新兴产业发展的重要动力。

技术创新会对产业发展格局产生重大影响，同时产业发展又能形成巨大的市场需求，带动
产业投资，激发技术进步。

因此，必须把提升科技创新能力作为战略性新
兴产业发展的重中之重。

要围绕关键技术攻关，鼓励企业突破关键核心技术，抢占科技制高点，赢得市场竞争优势，支持企业增强自主创新能力。

由于战略性新兴产业具有多种不确定性，不存在唯一正确的技术创新模式，常用的模式有外溢模式、联盟模式、大规模制定模式、供应模式等，企业
可以根据自身的综合实力、技术创新资源、风险防控能力等关键因素，选
择适宜的技术创新模式完成技术创新。

坚定实施创新驱动发展战略，加快
建设创新型国家，培育新增长点，形成新动能。

国家出台了一系列扶持创
新创业的政策举措，着力培育壮大新兴产业，加快发展数字经济，新旧动
能转换明显加快。

可以概括为“成长快”“活力强”“业态新”“环境优”四个特点。

战略性新兴产业代表新一轮科技革命和产业变革的方向，是培
育发展新动能、获取未来竞争新优势的关键领域。

“十三五”时期，要把
战略性新兴产业摆在经济社会发展更加突出的位置，大力构建现代产业新
体系，推动经济社会持续健康发展。

4、《xxx国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》指出：加快工
业聚集区建设，坚持走信息化与工业化融合发展的新型工业化道路，引导
优势特色产业膨胀升级，扶持龙头企业做大做强，逐步培育形成引领当地
经济发展的工业主导产业；投资项目的建设符合《xxx国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》。

项目承办单位已经形成了广阔的视野和集成外
部技术的能力，在此基础上公司成立了技术研发中心，开展集成创新，实
现了相对项目产品设计、制造、工艺、检验、调试等服务流程，完成了项目产品产业化制造的各项准备工作。

二、必要性分析
1、从长期视角来看，全球性的经济发展面临着新矛盾和新挑战，从本质角度来讲，经济发展是一项长期任务，所以针对这样一种现象，要采用新常态的经济发展逻辑。

新常态所示经济发展台阶需要正确的指引，新常态作为一种新方式，在经济发展中的应用要极为重视。

从长期视角来看，全球性的经济发展面临着新矛盾和新挑战，从本质角度来讲，经济发展是一项长期任务，所以针对这样一种现象，要采用新常态的经济发展逻辑。

新常态所示经济发展台阶需要正确的指引，新常态作为一种新方式，在经济发展中的应用要极为重视。

2、展望未来，改革开放依然是决定实现“两个一百年”奋斗目标和实现中华民族伟大复兴的关键一招，停顿和倒退是没有出路的。

“开弓没有回头箭，改革关头勇者胜”。

在经济发展新常态下全面深化改革，要更加注重改革的系统性、整体性和协同性，狠抓改革攻坚，突出创新驱动，强化风险防控，加强民生保障，应当成为全面深化改革关键时期需要着力做好的重要工作。

优化环境是振兴实体经济的前提保障。

把实体经济确定为国民经济之本，就要让政策、资金、技术、人才等要素不断汇聚过来，实现实体经济、科技创新、现代金融、人力资源协同发展。

其一，使科技创新在实体经济发展中的贡献份额不断提高，就要加快构建国家制造业创新
体系，包括完善以企业为主体、需求为导向、产学研深度融合的技术创新
体系，建成一批高水平制造业创新中心，培育一批创新型领军企业等。

其二，使现代金融服务实体经济的能力不断增强，就要落实好中央出台的金
融支持实体经济相关政策，运用大数据、互联网等新型技术改善融资服务，积极发展多层次资本市场，增强金融服务实体经济能力。

其三，使人力资
源支撑实体经济发展的作用不断优化，就要落实好新时期产业工人队伍建
设改革方案和制造业人才发展规划指南，培养一大批具有创新精神和国际
视野的企业家人才、专家型人才和高级经营管理人才，建设知识型、技能型、创新型的劳动者大军。

尤需强调的是，对实体经济伤害最大的“脱实
向虚”现象，很大程度上反映了市场的盲目性，通过加强宏观调控发挥
“有形之手”的作用格外重要。

这方面，不仅要强化金融监管治理、促其
回归本源，还应抓紧考虑综合采取调控手段和政策措施形成导向机制。

过
去的一年，央行明确提出将“脱实向虚”“以钱炒钱”列为监控重点，证
监会推出再融资新政，保监会严厉惩治“野蛮人”等，都值得肯定。

面对
振兴实体经济的紧迫任务，“有形之手”该出手时就出手，在制度安排中
有效减少“赚快钱”“一夜暴富”的诱惑和投机取巧的机会，形成建设制
造强国的有效激励体制，激发和保护企业精神，弘扬劳模精神和工匠精神，引导形成亲实业、重实业的社会风尚和舆论氛围。

3、从机遇看，我市面临着科技革命和产业变革提供“弯道超车”的历
史机遇、多重国家战略实施提供“动力转换”的发展机遇以及国家科技城。