中海发展股份公司财务分析报告
中海远控财务报告分析(3篇)
第1篇一、前言中海远控（以下简称“公司”）作为中国远洋海运集团有限公司的控股子公司，主要从事船舶管理、船舶租赁、物流运输等相关业务。
本文将通过对中海远控近三年的财务报告进行分析，评估公司的财务状况、经营成果和现金流量，为投资者、债权人以及其他利益相关者提供参考。
二、财务报表分析1. 资产负债表分析（1）资产结构分析根据中海远控近三年的资产负债表，我们可以看到公司的资产主要由流动资产和非流动资产构成。
流动资产主要包括货币资金、应收账款、存货等，非流动资产主要包括固定资产、无形资产等。
从近三年的数据来看，公司流动资产占比逐年上升，说明公司短期偿债能力有所增强。
但需要注意的是，应收账款占比较高，需要关注其回收风险。
（2）负债结构分析中海远控的负债主要由流动负债和非流动负债构成。
流动负债主要包括短期借款、应付账款等，非流动负债主要包括长期借款、应付债券等。
从近三年的数据来看，公司流动负债占比逐年下降，说明公司短期偿债压力有所减轻。
但长期借款占比逐年上升，需要关注公司的长期偿债能力。
2. 利润表分析（1）营业收入分析中海远控的营业收入主要由船舶管理、船舶租赁、物流运输等业务构成。
从近三年的数据来看，公司营业收入逐年增长，说明公司主营业务发展良好。
（2）营业成本分析公司营业成本主要包括船舶折旧、燃料费用、人工费用等。
从近三年的数据来看，公司营业成本逐年增长，但增速低于营业收入增速，说明公司成本控制能力有所提升。
（3）净利润分析从近三年的数据来看，公司净利润逐年增长，但增速低于营业收入增速，说明公司盈利能力有待提高。
3. 现金流量表分析（1）经营活动现金流量分析公司经营活动现金流量主要为经营活动产生的现金流入和流出。
从近三年的数据来看，公司经营活动现金流量净额波动较大，需要关注其可持续性。
（2）投资活动现金流量分析公司投资活动现金流量主要为投资产生的现金流入和流出。
从近三年的数据来看，公司投资活动现金流量净额波动较大，主要受投资项目建设的影响。
中海发展股份有限公司经营情况分析与评价
资产 总 额 达 到 ９ ． ４亿 元 ， 净 资 产 ９３
规模 达 到 ６ ．４亿 元 ， 拥 有各 种 船 ３０ 舶 １ ０艘 ， ６ 总载 重 吨为 ４ １ 吨 ， ２万 经 营 区域 覆 盖 整 个 中国 沿 海 以及 国际
个 项 目的投 资 需 求 ，缺 口部分
将 由公 司 自筹 解 决 。
（ ） 资 中海 集运 ３增
年 ， 主营 业 务 收 入 在 总收 入 中
公 司 计 划 增 资 中 海 集 运 的 比例 一 直 在 ９ ％左 右 。 同 ５
亿 ０１ （ ）收 购 中海 总公 司 下属 ３ 元 。 由于 中海集 运 ２ ０ 年 时 ，公 司 主 营业 务 收入 增 长 较 １ 亏损 １ ．８亿 元 ， Ｏ９ 因此 ， 司表 快 ， 其是 ２ ０ 年 主营 业 务 收 公 尤 ０１ 广 州海运 拥有 的 ２ ０艘油轮 ３２ 本 次收 购 完 成后 ，公 司 油 示 将 视 需要 及 经营 情 况 慎 重选 入 同 比增 长 ２ ． ％，在全 球航
择 投 资 时 机 。 如 中 海 集 运 在 运 业 下滑 的 趋势 下 ， 司 的各项 公
２１
维普资讯
本 ． 公 另外 ， 司 的 ４艘 ４万 吨 队 ， 次 增发 ３ ５亿 Ａ股 后 ， 司 的 公 经营 业务 仍保 持 良好 的增 长 。其 中 ， 继 续执 行 。
高起 到 了直 接 的作 用 ，２ ０ ０ １年通 过 收 购 中 海 总 公 司 下 属 广 州 海 运 ２ ０
艘 油轮 ，使 公 司 的油 运 收 入得 到 了 较大 幅 度 的增 长 ， ２ ０ 较 ０ ０年 增 长达
中海发展绩效评价
张 苗 苗
摘 要： ２ ０ ０ ８ 年 以来 ，由于受到全球金 融危机 以及宏观经济持 续低 迷的影响，中海发展股份有 限公 司的业绩 出现大幅波动 ， 巨大 变化 对 中国远洋的经营管理提 出了严峻的挑 战。本 文主要 运用财务指标 分析评价对 中国远 洋的公 司绩 效进行评 价分析 ，得 出本文的研 究结论 ， 针 对 中海 发 展 的 实 际情 况 ，提 出调 整投 资 战略 建议 。 关 键 词 ：绩 效 分 析 ；财 务 指 标
一
、
负债额 ４ ３ ． ９ ５ ７ ４ ． ３ ８ ８ ３ ． ８ ０ １ ２ ２ ． ９ ２ １ ７ ６ ． １ ９ ２ ７ ２ ． ４ ７ ３ ３ ４ ． ７ ５ ３ ６ ６ ３ ｌ ４ ３ １ ． ０ ３
负债率 ２ ５ ９ ３ ％ ３ １ ． ５ １ ％ ２ ８ ． ０ ０ ％ ３ ６ ２ ３ ％ ４ ３ ． ２ ８ ％ ５ ２ ． ８ ２ ％ ５ ７ ． ８ ５ ％ ６ ２ ． ２ ５ ％ ６ ５ ５ ６ ％
有主导地位 ，其与华东地 区主要 电力公司 、钢铁企业建立 了长期合作关 系 ，是华东地 区电力企业和钢铁企业的最大煤炭运输供应商 ，中海散运
同时与华南地 区沿海煤炭消费企业建立了广泛的业务联 系。此外 ，中海 散运还 承运我 国进 出 口煤 炭 和煤制 品运 输。 因此 ，为 确保 国家 能源 运 输 ，本公 司及 中海 散 运 将 继续 努力 ，在 我 国 的煤 炭 运 输 中 作 出新 的 贡献 。 而其下属 中海集 团液化天然 气投 资有 限公 司为本公 司拓 展 Ｌ Ｎ Ｇ运 输业务 的平 台，将为公司未来业务发展提供新的动力 。 目 前 ，本公 司已
存货率 １ １ ４ ％ １ ． ２ １ ％ ０ ． ９ １ ％ １ ０ ３ ％ ｌ １ ０ ％ １ ． ６ ０ ％ １ ． ６ １ ％ １ ． ５ １ ％ １ ． ２ ７ ％
中海发展上半年净利润增长近成_行政上半年总结
中海发展上半年净利润增长近成_行政上半年总结中海发展是中国地产领域的一家知名企业，近日发布了上半年的财务报告，显示其净利润增长近成。
在过去的六个月里，中海发展成功实现了业务增长和财务稳定，为公司的未来发展奠定了坚实基础。
中海发展在上半年的销售收入取得了较大的增长。
根据财务报告显示，中海发展上半年的销售收入为xx亿元，较去年同期增长xx%。
这主要得益于公司在房地产市场的积极布局和产品的良好销售。
中海发展在上半年主要推出了多个项目，吸引了大量购房者的关注和购买意愿。
销售收入的增长为公司带来了较大的现金流，进一步支撑了其财务稳定。
中海发展上半年的净利润大幅增长，达到了xx亿元。
与去年同期相比，净利润增长了xx%。
这主要归功于公司的成本控制和效益提升。
中海发展在生产和销售过程中，严格控制成本，提高了产品的利润空间。
公司还优化了内部管理，并加强了风险控制，降低了经营风险，提高了公司的盈利能力。
中海发展上半年的资产负债表保持了良好的状况。
截止6月30日，公司的总资产达到了xx亿元，较去年同期增长了xx%。
公司的负债总额为xx亿元，较去年同期减少了xx%。
这显示出公司良好的资产负债结构和良好的偿债能力。
中海发展通过优化资产配置和管理，降低了财务风险，进一步提高了公司的经营稳定性。
中海发展上半年取得了较好的业绩，实现了净利润增长近成。
这归功于公司对产品质量和销售市场的把握，以及成本控制和风险管理的成功实施。
中海发展将继续保持良好的财务状况，并致力于提高产品质量和服务水平，为客户创造更大的价值。
公司还将继续探索创新，加大科技研发和数字化转型的力度，进一步提升企业的竞争力和盈利能力。
中海发展上半年净利润增长近成_行政上半年总结
中海发展上半年净利润增长近成_行政上半年总结中海发展是中国房地产开发商中海地产集团有限公司的核心公司，成立于1993年，总部位于中国香港。
中海发展在房地产开发、物业管理、商业运营等领域具有丰富的经验和卓越的实力。
根据最新的财务数据显示，中海发展上半年净利润增长近成，表现出强劲的增长势头。
在上半年度的经营业绩中，中海发展取得了显著的增长。
根据公开披露的数据显示，上半年中海发展的净利润为XX亿元，同比增长XX%。
这一增长主要源自于公司销售业绩的提升以及资产管控的优化。
公司在上半年度实施了一系列积极的销售策略，提高了销售额和销售利润，进一步巩固了公司市场地位。
与此公司也通过加强资产管控，提升了资产质量和收益率，从而推动了净利润的增长。
中海发展还取得了其他方面的重要成就。
公司在上半年度加大了对精选项目的拓展力度，优化了项目结构，推出了一系列高品质的项目，取得了不错的销售业绩。
公司在上半年度加强了对项目的管理，提高了项目的执行效率，保障了项目的进度和质量。
公司还加大了对市场的研究和分析力度，准确把握了市场的需求和趋势，进一步提升了公司的市场竞争力。
上半年度的表现对于中海发展来说具有重要的意义。
它展示了中海发展作为中国房地产行业的领军企业的实力和潜力。
净利润的大幅增长表明公司整体业务的增长势头良好，市场前景广阔，充满了发展的机遇。
它为公司提供了更多的资本和信心，以支持公司未来的发展。
净利润的增长为公司提供了更多的资金来源，支持公司扩大投资、加大项目拓展力度等，进一步巩固了公司市场地位。
它也是对公司经营团队的肯定和鼓励。
中海发展能够在竞争激烈的房地产市场中取得如此优异的业绩，离不开公司高效的管理和团队的共同努力。
展望未来，中海发展将继续秉持“以人为本、质量为先、服务至上、诚信为本”的经营理念，坚持稳中求进的方针，不断提升产品质量和服务水平，满足客户需求，创造价值。
公司也将继续加大对精选项目的拓展和市场的研究，把握行业发展的趋势和机遇，推动公司持续健康发展。
中海发展（上海）有限公司介绍企业发展分析报告
Enterprise Development专业品质权威Analysis Report企业发展分析报告中海发展（上海）有限公司免责声明:本报告通过对该企业公开数据进行分析生成，并不完全代表我方对该企业的意见，如有错误请及时联系;本报告出于对企业发展研究目的产生，仅供参考，在任何情况下，使用本报告所引起的一切后果，我方不承担任何责任:本报告不得用于一切商业用途，如需引用或合作，请与我方联系:中海发展（上海）有限公司1企业发展分析结果1.1 企业发展指数得分企业发展指数得分中海发展（上海）有限公司综合得分说明：企业发展指数根据企业规模、企业创新、企业风险、企业活力四个维度对企业发展情况进行评价。
该企业的综合评价得分需要您得到该公司授权后，我们将协助您分析给出。
1.2 企业画像类别内容行业房地产业-房地产开发经营资质增值税一般纳税人产品服务建造、经营、出售、出租、物业管理、收费停1.3 发展历程2工商2.1工商信息2.2工商变更2.3股东结构2.4主要人员2.5分支机构2.6对外投资2.7企业年报2.8股权出质2.9动产抵押2.10司法协助2.11清算2.12注销3投融资3.1融资历史3.2投资事件3.3核心团队3.4企业业务4企业信用4.1企业信用4.2行政许可-工商局4.3行政处罚-信用中国4.4行政处罚-工商局4.5税务评级4.6税务处罚4.7经营异常4.8经营异常-工商局4.9采购不良行为4.10产品抽查4.11产品抽查-工商局4.12欠税公告4.13环保处罚4.14被执行人5司法文书5.1法律诉讼（当事人）5.2法律诉讼（相关人）5.3开庭公告5.4被执行人5.5法院公告5.6破产暂无破产数据6企业资质6.1资质许可6.2人员资质6.3产品许可6.4特殊许可7知识产权7.1商标7.2专利7.3软件著作权7.4作品著作权7.5网站备案7.6应用APP7.7微信公众号8招标中标8.1政府招标8.2政府中标8.3央企招标8.4央企中标9标准9.1国家标准9.2行业标准9.3团体标准9.4地方标准10成果奖励10.1国家奖励10.2省部奖励10.3社会奖励10.4科技成果11土地11.1大块土地出让11.2出让公告11.3土地抵押11.4地块公示11.5大企业购地11.6土地出租11.7土地结果11.8土地转让12基金12.1国家自然基金12.2国家自然基金成果12.3国家社科基金13招聘13.1招聘信息感谢阅读:感谢您耐心地阅读这份企业调查分析报告。
中海发展股份有限公司2008+年度财务报表附注
中海发展股份有限公司2008 年度财务报表附注(除另有注明外，所有金额均以人民币元为货币单位)一、本公司的基本情况中海发展股份有限公司(以下简称“本公司”或“公司”)，成立于1994年5月3日,原名为上海海兴轮船股份有限公司(以下简称“海兴轮船”)，由上海海运(集团)公司于1994年5月重组而成，是国务院证券委员会确定的第二批境外上市试点企业，1994年6月18日,经国务院证券委员会证委发(94)13号文批准,海兴轮船于1994年11月1日公开发行108,000万股H股,并于1994年11月11日在香港联交所上市。
1997年上海海运(集团)公司将其持有的本公司全部股份转让给中国海运(集团)总公司(以下简称“中海集团”)，1997年12月, 上海海兴轮船股份有限公司更名为中海发展股份有限公司(即本公司)。
1998 年6月，本公司向股东配售新股4.96亿股。
2002年5月，本公司增发社会公众股(A股)3.5亿股。
2005年12月，公司股东会议审议通过《中海发展股份有限公司股权分置改革方案》。
股改完成后，公司总股本仍为33.26亿股，其中，中海集团从原持股份数16.8亿股变更为15.785亿股，持股比例从50.51%变更为47.46%，为境内有限售条件流通股，境内无限售条件流通股(A股)4.515亿股，境外上市外资股(H股)12.96亿股。
经中国证监会证监发行字[2007]第150号文核准，本公司于2007年7月2日公开发行了2000万张可转换公司债券，每张面值人民币100元，发行总额20亿元。
该可转换公司债券于2008年1月2日开始转股，共有人民币1,988,173,000元可转换公司债券转换为公司A股股票，累计转股78,552,270股，其余11,827,000元可转换公司债券未转股，已由公司全部赎回。
转股后，公司总股本变更为3,404,552,270股，其中，中海集团持股份数为15.785亿股，持股比例从47.46%变更为46.36%，为境内有限售条件流通股，境内无限售条件流通股(A股) 530,052,270股，境外上市外资股(H股)12.96亿股。
中海发展研究报告
中海发展研究总结中海发展的经营模式如何？盈利模式：自行购置船队，承运干散货和油品获得运费收入，并承担燃料、船员等航行费用，以此盈利。
收费方式：依据（周转量*运价）收取运费。
11年运费收入123亿，干散货和油品规模相当。
耗费方式：燃料费：依据（周转量*燃油单耗*油价）耗费，燃油单耗为常量。
11年燃料费50亿，占收入41%。
其他费用：依据（周转量*单位费用）耗费，单位费用为常量。
11年其他费用48亿，占收入39%。
基于公司经营模式，在行业低迷时期，公司何时会出现亏损？与其他公司比较谁更安全？平衡时点：两项费用占收入比之和为100%：燃料费占比+其他费用占比=燃油单耗*油价/运价+单位费用/运价=100%。
因素分析：两项费用占比仅与运价、油价相关。
若给定运价，则其他费用占比为固定常数，平衡点只与油价相关。
计算方法：已知给定运价为11年水平时，其他费用占比39%，则燃料费占比升至61%时即出现亏损。
在11年基础上给定运价不同的变化幅度，则可计算出亏损时燃料费的占比，并与其他公司比较。
研究结果：运价波动30%以内时，基于11年上半年，中海油运燃料占比48--72%时触及平衡点，平均高于招商6%；基于11年末，中海油运燃料占比40%-68%时触及平衡点，干散货为48%-72%。
（招商年报披露后可比较）基于2011上半年，中海、招商油运业务盈亏平衡点对比基于2011年末，中海发展盈亏平衡点链接：船队运力收入结构费用结构周转量运价其他单位费用常量盈亏平衡点目录一、业务模式 (3)1、运输合同构成 (3)2、COA 合同比例 (3)3、COA 合同运价 (3)二、业务构成 (4)1、目前收入利润构成 (4)2、目前成本构成 (4)3、历史成本构成 (5)三、历史盈利能力 (5)1、历史营收、利润 (5)2、历史毛利率、费用率、净利率 (6)四、历史运营能力 (6)1、船队运力 (6)（1）目前船型结构 (6)（2）历史干散货运力 (7)（3）历史油运运力 (7)（4）历史单位运力收入 (7)2、运量 (9)（1）历史运量 (9)（2）历史单位运量收入 (9)3、周转量 (9)（1）历史干散货周转量 (9)（2）历史油运周转量 (9)（3）历史单位周转量收入（即运价） (10)五、抗风险能力 (11)1、中海干散货业务（2011） (11)2、中海油运业务（2011） (12)3、招商轮船油运业务（2011上半年，待披露年报后更新） (13)一、业务模式返回首页1、运输合同构成一般而言，航运企业采用以下四种模式承接运输业务：COA（Contract of Affreightment）合同、程租（Voyage Charter）、光租（Bareboat Charter）、期租（Time Charter）。
剖析中海集团的财务管控体系
剖析中海集团的财务管控体系香港中国海外集团有限公司于1979年在香港注册成立。
初期注册资金仅10万美元，是国资委属下的中国最大建筑联合企业─中国建筑工程总公司全资附属境外企业。
1992年，中海集团之旗舰─中国海外发展有限公司在香港联合交易所挂牌上市，编号:688，首开中资企业以香港本地业务直接上市之先河，实现了企业发展的大跨越。
26年来，中海集团累计上交母公司约25亿元的投资收益，交纳中港两地税金40多亿元，除此之外，现账面资产总额277亿元，净资产120亿元，员工近万人。
2004年实现销售额达152亿元，利润总额20亿元。
在中海集团的大家庭里，拥有多个知名的品牌。
有些品牌大家是熟知的，譬如“中海地产”、“中海物业管理”，除此之外，还拥有红颜色的“中国建筑”、“华艺设计”、“中海物流”、“中海建筑”等品牌。
如今，中海集团的业务范围涵盖了建筑工程管理、房地产发展、基建投资、物业管理、建设咨询及监理、建筑设计顾问及物流配送等领域，投资地域遍及香港、澳门和中国内地等12城市，连续6年占有香港建筑市场最大份额。
中海集团走过了26年，目标是建造百年基业。
26年是一条漫长路，有几代人的艰辛付出，使企业从无到有，从弱变强，其成功的经验可以总结出若干条，甚至几本书。
那么，到底中海集团在财务管控方面有哪些显著特点呢？简单讲，只要研究过中海集团的发展历程，就会发现中海集团的财务管理始终围绕着企业健康、持续发展的目标，在财务管控方面狠抓了三个方面：管控体系第一方面：选择适当时机和方法融资这里强调用适当的方法去融资。
我们知道，企业要运营要发展，解决必要的资金来源极为重要。
而资金来源无非是原股东注资，或者利用资本市场配股、发新股，或者利用债务市场发行债券、向银行举债，或者利用经营环节占用客户（譬如供应商）资金。
但是，到底用何种方式融资最为有效，这是一个非常复杂的话题，需要考虑的因素颇多，除了要具备必要的专业知识外，还要有丰富的操作经验，在作出决断之前，还须从战略高度去审视。
中海发展上半年净利润增长近成
中海发展上半年净利润增长近成中海开展上半年净利润增长近成中油网消息：在上半年国内外原油、煤炭需求旺盛的背景下，中海开展〔〕上半年净利润同比增长，到达亿元，每股实现收益元。
某某年上半年，该公司完成运输周转量亿吨海里，同比增长；实现主营业务收入亿元，同比增长。
其中，完成内贸周转量亿吨海里，收入亿元，同比分别增长和，占总收入比重为，同比下降个百分点；完成外贸周转量亿吨海里，收入亿元，同比分别增长和，占总收入比重为。
内外贸油运输需求旺盛中海开展的运输收入主要来自油品运输和以煤炭为主的干散货物运输。
石油运输是中海开展的支柱业务。
某某年上半年，国内原油需求旺盛，内贸原油、成品油货源充足，外贸油运市场货源充足，运价波动较大。
该公司上半年完成油运周转量亿吨海里，同比增长；实现运输收入亿元，同比增长。
甬沪宁管道上半年分流了局部进口中转油运输，对该公司油品运输产生不利影响。
对此，其积极调整运输结构，在海洋油、内贸成品油、外贸油品运输上增益明显。
报告期内，该公司内贸油运中海洋油运量增幅较大，完成海洋油运输周转量亿吨海里，收入亿元，同比增长和。
同时，随着其船队结构的逐步调整，外贸业务逐渐扩大，完成外贸周转量亿吨海里，同比增长，实现收入亿元，同比增长，占油运总收入的，运输生产由沿海向远洋转变的战略初见成效。
另外，该公司通过调整某型原油船运力投放，积极承揽市场燃料油运输，力争将甬沪宁管道分流的不利影响控制在最低程度。
干散货物运输得益电煤以煤炭为主的干散货物运输是中海开展的另一主要收入，不过上半年煤炭和其他干散货的运价呈现了相反的走势，对此，该公司加大对沿海电煤运力的投入，相应减少其他干散货运力投放。
今年上半年，国内煤炭运输需求总体上仍保持旺盛态势，中海开展适当上调了国内沿海煤炭运价，使经济效益大幅增长。
报告期内，其完成煤运周转量亿吨海里，收入亿元，分别比去年同期增长和。
对于国际市场指数四月份以来持续下跌，其对策为利用新船投产的优势，尽量投向运价租金较高的大西洋等市场，以提高整体经营效益。
601866中远海发2023年三季度财务分析结论报告
中远海发2023年三季度财务分析综合报告一、实现利润分析2023年三季度利润总额为20,938.83万元，与2022年三季度的120,555万元相比有较大幅度下降，下降82.63%。
利润总额主要来自于对外投资所取得的收益。
在营业收入大幅度下降的同时经营利润也大幅度下降，企业经营业务开展得很不理想。
二、成本费用分析2023年三季度营业成本为364,500.9万元，与2022年三季度的434,124.92万元相比有较大幅度下降，下降16.04%。
2023年三季度销售费用为696.7万元，与2022年三季度的10,243.29万元相比有较大幅度下降，下降93.2%。
从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2023年三季度在销售费用大幅度下降的同时营业收入也出现了较大幅度的下降，营业利润也随之下降，企业市场销售形势迅速恶化，应当采取措施加以改变。
2023年三季度管理费用为25,584.86万元，与2022年三季度的24,566.16万元相比有所增长，增长4.15%。
2023年三季度管理费用占营业收入的比例为5.3%，与2022年三季度的4.25%相比有所提高，提高1.05个百分点。
这在营业收入大幅度下降情况下常常出现，但要采取措施遏止盈利水平的大幅度下降趋势。
2022年三季度理财活动带来收益3,117.29万元，2023年三季度融资活动由创造收益转化为支付费用，支付94,720.72万元。
三、资产结构分析2023年三季度企业存货所占比例较大，经营活动资金缺乏，资产结构并不合理。
2023年三季度存货占营业收入的比例明显下降。
从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降快于营业收入下降，与2022年三季度相比，资产结构趋于改善。
四、偿债能力分析从支付能力来看，中远海发2023年三季度经营活动的正常开展，在一定程度上还要依赖于短期债务融资活动的支持。
从企业当期资本结构、借款利率和盈利水平三者的关系来看，企业增加负债不会增加企业的盈利水平，相反会降低企业现在的盈利水平。
中海年度总结
一、概述2023年，我国经济形势复杂多变，国内外环境不确定性增加。
面对严峻挑战，中海集团（以下简称“中海”）在党和政府的领导下，深入贯彻落实新发展理念，紧紧围绕高质量发展目标，坚定不移推进供给侧结构性改革，取得了显著的成绩。
本报告对中海2023年度的工作进行总结，并对未来发展提出展望。
二、主要工作及成效1. 经济发展稳中向好2023年，中海集团实现营业收入XX亿元，同比增长XX%；利润总额XX亿元，同比增长XX%。
其中，主营业务收入XX亿元，同比增长XX%；净利润XX亿元，同比增长XX%。
2. 产业结构优化升级中海集团积极调整产业结构，加大对新兴产业的投资力度。
目前，公司产业结构已由传统的房地产开发向多元化发展转变，形成了房地产、金融、基础设施建设、能源、环保等多个产业板块协同发展的格局。
3. 科技创新能力提升中海集团高度重视科技创新，加大研发投入，不断提升企业核心竞争力。
2023年，公司共获得XX项专利，其中发明专利XX项；承担XX项国家、省部级科研项目，有力推动了科技成果转化。
4. 社会责任履行到位中海集团始终坚持以人民为中心的发展思想，积极履行社会责任。
2023年，公司投入XX亿元用于扶贫、教育、环保等领域，为经济社会发展作出了积极贡献。
三、存在问题及原因分析1. 市场竞争加剧随着房地产市场的调整，市场竞争日益激烈。
部分业务领域面临较大压力，市场份额有所下降。
2. 融资环境趋紧受宏观经济环境影响，融资环境趋紧，融资成本上升，对企业经营造成一定影响。
3. 人才队伍建设有待加强当前，企业人才队伍建设还存在一些不足，高层次人才引进和培养力度有待加大。
四、下一步工作计划1. 巩固和拓展市场份额加强市场调研，精准把握市场需求，优化产品结构，提升产品竞争力，巩固和拓展市场份额。
2. 加大科技创新力度持续加大研发投入，加强与高校、科研院所的合作，提升企业自主创新能力，推动科技成果转化。
3. 优化人才队伍建设加强人才引进和培养，完善人才激励机制，为员工提供良好的发展平台，打造一支高素质的人才队伍。
601808中海油服2023年三季度财务风险分析详细报告
中海油服2023年三季度风险分析详细报告一、负债规模测算1.短期资金需求该企业经营活动的短期资金需求为793,583.48万元，2023年三季度已经取得的短期带息负债为680,380.49万元。
2.长期资金需求该企业长期资金需求为635,154.17万元，2023年三季度已有长期带息负债为1,519,490.74万元。
3.总资金需求该企业的总资金需求为1,428,737.65万元。
4.短期负债规模根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为994,775.07万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是1,396,193.87万元，实际已经取得的短期带息负债为680,380.49万元。
5.长期负债规模按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为1,195,484.47万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为1,295,839.17万元，在5年之内偿还的贷款总规模为1,496,548.57万元，当前实际的带息负债合计为2,199,871.23万元。
二、资金链监控1.会不会发生资金链断裂从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。
该企业偿还全部有息负债大概需要9.34个分析期。
企业的负债率也不高，发生资金链断裂的风险较小。
资金链断裂风险等级为4级。
2.是否存在长期性资金缺口该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供1,107,978.06万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为683,076.03万元。
这部分资金缺口已被长期性融资活动所满足。
其中：应收账款增加70,038.55万元，预付款项增加9,728.83万元，存货减少20,714.88万元，一年内到期的非流动资产增加164,127.42万元，其他流动资产增加30,000.63万元，共计增加253,180.54万元。
中海发展股份有限公司财务预算管理问题的探析
中海发展股份有限公司财务预算管理问题的探析摘要中海发展股份有限公司要实现企业良性运转，必须节约公司内部资源，保证必须的支出，控制不合理的支出，勤俭节约，才能保证企业的持续健康发展。
本文对公司财务预算管理的相关概念的描述，特点，内容以及对企业的重要性进行简单介绍，分析了公司的主要问题，得出结论其在财务预算管理中不存在比较完整的财务预算管理制度，销售目标的财务预算与以前设立财务预算的不同，财务预算在编制过程中缺少精准度，缺乏有效的考核机制等方面的问题。
在分析上述问题时，本文提出了相应的建议，让企业战略和预算管理能够动态结合。
关键词：财务预算，财务预算管理，财务预算精确度1. 绪论1.1选题背景随着全球经济一体化的发展，国内企业面临的竞争压力日益增长。
当今社会的经济活动都离不开预算指导,预算已经成为人们经济生活中重要组成部分。
对于企业管理层来说，预算管理不管在哪个企业的经济业务活动中都有非常重要的作用。
由于我国属于发展中国家，经济水平发展相对比较低下，财务预算管理还没有受到各种企业的重视，更没有什么系统的理论或者实际的经验。
我国现代企业的经济占我国的经济发展比重很大的一部分，这就使得财务预算管理在企业中是必不可少的。
推广实行财务预算管理是目前企业需要解决的一个问题，国家有关政策对当下的企业清楚的指出，政府和企业需要明白清楚自己在社会经济体制中所占的地位，各种权力不能相互滥用。
财务预算是企业预算管理的一个分支，也是预算管理的核心[1]。
虽然财务预算管理在我国处于实行过程中，但是存在很多的问题，影响了财务预算最大化的效用。
中海发展股份有限公司作为一所大型公司，市场的竞争激烈，竞争形势的严峻使中海发展股份有限公司必须更改自身在财务预算管理方面存在的问题。
1.2选题目的财务预算管理在当今的企业中占非常大的比重，对于企业来说财务预算管理也是管理的重要手法之一。
企业的财务预算管理，对企业的资产进行合理的分配，调和经营管理的各个方案，使企业的资源进行最大化的利用，让企业的员工也参与进来，让企业达到增加收入节约支出的目的。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
中海发展股份有限公司财务分析报告姓名：学号：班级：专业：一公司简介<一>简介中海发展股份有限公司公司成立于 1994 年 5 月 3 日，位于中国最大的口岸城市，为 33.26 亿元。
公司的前身是上海海兴轮船股份有限公司（以下简称为“海兴轮船”），海兴轮船主要以沿海货运为主，兼营远洋客货运输，是华东地区最大的、原油水路运输商。
海兴轮船是确定的第二批境外上市试点企业，经国家体改委（ 94 ） 54 号文批准，由上海海运独家发起设立。
公司成立时的总股本为 14 亿元，全部界定为国有法人股。
1994 年 6 月 18 日，经国务院证券委员会证委发（ 94 ） 13 号文批准，海兴轮船于1994 年11 月 1 日公开发行108,000 万股H 股，并于1994 年 11 月 11 日在香港联交所上市。
<二>公司上市公司的前身是上海海兴轮船股份有限公司（下称"海兴轮船"），海兴轮船主要以华东地区沿海货运为主，兼营远洋客货运输，是华东地区最大的煤炭、原油水路运输商。
海兴轮船是国务院证券委员会确定的第二批境外上市试点企业，经国家体改委（94）54号文批准，由上海海运独家发起设立。
公司成立时的总股本为14亿元，全部界定为国有法人股。
1994年6月18日，经国务院证券委员会证委发（94）13号文批准，海兴轮船于1994年11月1日公开发行108，000万股H股，并于1994年11月11日在香港联交所上市。
<三>经营范围沿海、远洋、长江货物运输、国际旅客运输、船舶租赁、货物代理、代运业务，船舶买卖、集装箱修造、船舶配备件代购代销、船舶技术咨询和转让、国内沿海散货船、油船海务管理、机务管理及船舶检修、保养和国际船舶管理业务。
<四>简史1997年7月1日，为加快航运企业的经营机制转换，实现沿海运力的合理化配置，中国海运集团在上海正式成立。
中海总公司作为其核心企业，全资持有上海海运、广州海运和大连海运的全部股份。
因此，中海总公司也成为海兴轮船的最终控股股东。
为统一调配集团内部资源，实现中国海运集团的整体发展规划和集团内部专业化分工，减少同业竞争；也为了有效发挥在国际资本市场的窗口作用， 1997年7月18日，经国家国有资产管理局 [1997]153 号文批准，中海总公司通过协议转让方式，从上海海运接收了海兴轮船14亿国有法人股的股权，成为海兴轮船的控股股东。
1997年12月，上海海兴轮船股份有限公司更名为中海发展股份有限公司。
1998年2月和同年5月，为适应国际国内航运市场变化的需要，本公司按照“集中经营、分级管理”的原则，先后组建了油轮公司和货轮公司。
同时，按照专业化经营的要求，本公司通过管理协议方式，统一管理和经营中海总公司下属大连海运及广州海运拥有的所有油轮和干散货轮。
1998 年3月，通过增发 H 股及向法人控股股东配售新股，本公司从大连海运及广州海运收购了 19 艘油轮。
2002年5月，经证监发行字[2001]113号文核准，中海发展增发社会公众股(A股)新股 3.5亿股，增发后公司总股本33.26亿股，其中，境内国有法人股1,680,000,000股，境外上市外资股(H股)1,296,000,000股, 社会公众股(A股)350,000,000股<五>内部改革2005年12月，本公司实施，控股股东——中国海运（集团）总公司向A股市场流通股股东每10股支付2.9股对价，附加3+2年的限售承诺。
股改后，公司总股本维持33.26亿股不变，境内国有法人股（有条件限售）1,578,500,000股，境外上市外资股（H股）1,296,000,000股，境内社会公众股451,500,000。
<六>航运地位经过上述一系列资产结构和经营结构调整，公司在沿海运输的地位更加突出。
目前，本公司是国内最大的沿海原油和煤炭运输商。
公司已由地区性航运公司，成长为以油运、煤运为核心业务的远东地区最大航运公司之一，在中国及航运市场占据了重要地位。
二财务分析主要目的及内容分析目的：评价财务报表披露的财务状况、经营成果与资金变动情况，从偿债能力、营运能力、盈利能力、发展能力进行趋势分析中，对过去的经营业绩进行评价，立足现在的财务状况对未来的发展提出可行性建议。
分析内容：财务分析指标<一>偿债能力分析：1 流动比率 = 流动资产／流动负债流动比率可以反映短期偿债能力。
一般认为生产企业合理的最低流动比率是2。
影响流动比率的主要因素一般认为是营业周期、流动资产中的应收帐款数额和存货周转速度。
2 速动比率 =（流动资产－存货）／流动负债由于种种原因存货的变现能力较差，因此把存货从流动资产种减去后得到的速动比率反映的短期偿债能力更令人信服。
一般认为企业合理的最低速动比率是1。
但是，行业对速动比率的影响较大。
比如，商店几乎没有应收帐款，比率会大大低于1。
影响速动比率的可信度的重要因素是应收帐款的变现能力。
短期偿债能力分析分析：流动比率和速动比率的变化趋势基本相同但在慢慢接近，可以看出有一定的存货但在慢慢减少，存货的存在一部分原因是由于油价市场的逐步稳定，燃料的囤积减少，当然这也是航运业行业性质决定的。
其次，由于2009年和2010年投入大量资金用于船舶建造，2010年向中国海运（集团）总公司申请人民币13 亿元委托借款，使流动负债急剧增加，流动比率和速动比率直线下降。
长期偿债能力分析及评价：分析：资产总额和负债总额都在逐步上升，由于船舶建造、长期股权投资等使资产总额增加，同时，流动负债的急剧增加以及受2008年金融危机的影响加大了盈余公积使负债总额增加，但负债总额增加速度大于资产总额，2008年后，资产负债率呈现上升趋势。
总之，2009～2010年中，资产负债率都未超过50%，但呈现的上升趋势表明企业的独立性在下降，债务压力变大。
3 利息保障倍数=息税前盈余÷利息费用利息保障倍数分析分析：利息保障倍数的直线下滑主要是由于利润总额的直线下降。
由于2008年金融危机的影响，2009年整个航运业都处于低迷状态，导致整个利润下滑。
但 2010年调整了运输业务，加大了干散货运输业务，使业务量回升。
利息保障倍数也在2009年的急剧下降后开始回升。
总之，2009～2010年中，利息保障倍数均大于3。
虽然企业获利能力在2009年急剧下降，但调整很快，有一定的偿还债务的保障能力。
<二>盈利能力分析：1 销售毛利率＝（主营业务收入－主营业务成本）／主营业务收入×100%毛利润率分析：分析：营业收入和营业成本的变化曲线趋势基本相同，毛利率2009年下降了18.13个百分点，因为受2008年金融危机的影响，2009年整个航运业处于低迷状态，同时2009年投入资金用于船舶建造，一定程度上加大营业成本，而营业收入因为业务量的下降跌落了8,642,832,354.12元，比值比营业成本大。
2010年，主要航运市场景气度回升，运量和运价水平上升，营业收入比上年同期增加27.92%；运量上升以及燃油价格上升，使营业成本比上年同期增加23.06%，毛利润有一定幅度的增长。
2 销售净利率=净利润?/?销售收入*100% ，该指标反映每一元销售收入带来的净利润是多少。
表示销售收入的收益水平。
销售利润率分析：分析：2009年销售利润率的跌落主要是因为利润总额的下降，相对于2008年，营业收入净额下降49.19%，而利润总额降低了79.13% ，主要是因为市场需求不足，运量和运价水平下滑，业务量的下降，营业收入减少，利润总额下降。
2010年较2009年虽然营业收入总额和利润总额都增加了，销售利润率增加了 3.99%，说明利润增长速度比营业收入快。
公司适应了金融危机带来的影响，调整了业务结构，加大了干散货运输业务，从而使销售利润率平稳回升。
3净资産收益率=净利润/?[（期初所有者权益合计+期末所有者权益合计）/2]*100%总资产利润率以及净资产利润率分析：分析：总资产利润率和净资产利润率变化趋势基本相同。
总资产利润率从2008年的0.25下滑到2009年的0.05，2009 年全球经济疲弱导致石油需求负增长，同时新造船大量交付，导致油轮运输市场运力严重过剩，国际油轮运输市场各航线运价全面大幅回落，造使利润总额下降。
到2010 年，全球经济复苏带动了石油需求的增长，使业务量回升，总资产利润率才缓慢回升。
同样，净资产利润率从2008年的28.51%跌落到2009年的4.93%，下降了23.58个百分点，2009年的平均净资产总值比2008年增长了2,734,169,593.63 元，但净利润却下降了4,311,353,635.50 元，表明公司的筹资能力有所减弱，故而导致企业净资产利润率波动大。
由于公司在2010年运输业务结构的调整，使得净资产利润率在2010年较2009年有所提升。
<三>营运能力分析：1应收账款周转率=销售收入/[（期初应收账款+期末应收账款）/2]应收账款周转天数=360 / 应收账款周转率=（期初应收账款+期末应收账款）/2] / 産品销售收入应收账款周转率趋势分析分析：应收账款平均余额的变化对应收账款周转率的影响可以忽略不计，赊销收入净额的大起大落导致应收账款周转率跌宕起伏。
2009 年，全球经济疲弱导致石油需求负增长，同时新造船大量交付，导致油轮运输市场运力严重过剩，国际油轮运输市场各航线运价全面大幅回落，造使完成货物运输周转量2,217.0 亿吨海里，同比下降3.3%，主营业务收入人民币89.14 亿元，同比下降49.2%；而在2010 年，全球经济复苏带动了石油需求的增长，实现主营业务收入人民币113.99 亿元，同比增长30.7%。
总之，2009～2010年中，由于国际油轮运输市场各航线运价的变化而导致主营业务收入即赊销收入净额的变化，但在2009年低迷过后，运价市场稳定，同时迅速调整业务结构，在2010年呈现上升趋势。
2存货周转率=産品销售成本/ [（期初存货+期末存货）/2]存货周转率趋势分析：分析：存货周转率的变动主要是由于营业成本的波动造成的。
国际油轮运输市场各航线运价的波动造成业务量的的波动，从而影响营业成本。
2009年同比下降34.7%，2010年同比增长26.5%。
总之，2009～2010年中，存货周转率即使出现了在2009年直线下滑，2010年只是基本稳定下滑趋势，但都保持在较高水平中。
流动资产、固定资产、总资产周转率趋势分析：建造的大量资金投入（截至2009 年12 月31 日，本公司共拥有船舶164 艘889 万载重吨，截至2010 年12 月31 日，本公司共拥有船舶176 艘1,136.6 万载重吨），2010年在建工程船舶完工转入使固定资产增加。