超强大公司估值模型,收入预期EXCEL模板
盈利预测模型
对于悲观和乐观情 景，请列示利润表数 据，折旧和摊销数据 、与中观情景的不同 假设和趋势分析。
预测情景分析
实际数
预测数-中性
预测数-悲观
预测数-乐观
请列示悲观和乐观情景与中性情况的不同
人民币元
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归属于母公司净利润
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营业利润 财务费用 折旧与摊销 EBITDA
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主要指标 增长率指标 主营业务收入增长率 毛利（扣除主营税金 后）增长率 EBITDA增长率 营业利润增长率 税前利润增长率 净利润增长率 归母净利润 盈利能力指标 毛利率（扣除主营税金 前） 毛利率（扣除主营税金 后） EBITDA率 营业利润率 税前利润率 净利润率 其他 销售费用/主营业务收入 管理费用/主营业务收入 财务费用/主营业务收入 实际税率
excel股票估值公司估值模型(dcf估值、ddm估值、apv估值、ae估值、eva估值)
一般情景预测公司名称久联发展代码002037分析日期2006/05/29流通A 股4,000.00流通B 股总股本11,000.00A 股股价 6.03B 股股价Word 模板指标输出2004A 2005A 2006E 2007E 主营收入（万元）39,827.0047,847.0053,092.4062,408.39主营收入增长率15.66%20.14%10.96%17.55%EBITDA （万元）5,792.007,869.0011,598.7315,778.87EBITDA 增长率19.60%35.86%47.40%36.04%净利润（万元）3,068.003,522.005,826.708,491.50净利润增长率0.39%14.80%65.44%45.73%ROE7.36%8.56%13.23%17.59%EPS （元）0.2790.3200.5300.772P/E21.6218.8311.387.81P/B1.59 1.61 1.51 1.37EV/EBITDA7.42 5.86 3.99 2.81估值结果汇总估值方法估值结果FCFF17.2015.55－21.29FCFE9.278.49－10.89DDM6.26 5.68－7.49APV15.7013.28－17.75AE9.879.31－11.04EVA 13.2012.01－16.152003200420052006E EBIT4,843.005,028.006,641.009,647.42EBITDA4,843.005,792.007,869.0011,598.73所得税率20.01%22.62%26.14%24.38%NOPLAT3,873.713,890.904,905.077,295.62IC18,700.0021,897.0025,786.0030,293.13Ve42,210.0066,330.0066,330.0066,330.00Vd8,800.006,750.008,340.0011,721.45WACC9.20%9.69%9.57%9.34%EV 44,977.0042,961.0046,077.0046,323.84业绩表现2003200420052006E 估 值 区 间0.00 5.00 10.00 15.00 20.00 25.00FCFFFCFEDDMAPVAEEVA收入增长率15.66%20.14%10.96%净利润增长率0.39%14.80%65.44% EBITDA增长率19.60%35.86%47.40% EBIT增长率 3.82%32.08%45.27%主营业务利润率33.99%29.60%35.17%37.68% EBITDA Margin (%)17.60%25.90%71.10% ROE22.94%7.36%8.56%13.23% ROIC20.72%17.77%19.02%24.08% ROIC － WACC11.52%8.08%9.45%14.75%价值比率2003200420052006E P / E21.7021.6218.8311.38 EV / 收入 1.31 1.080.960.87 EV / EBITDA9.297.42 5.86 3.99 EV / EBIT9.298.54 6.94 4.80 EV / NOPLAT11.6111.049.39 6.35 EV / IC 2.41 1.96 1.79 1.53 P / B 3.17 1.59 1.61 1.51 Dividend Yield (%)0.00%0.00% 5.80% 4.39%每股指标2003200420052006E 报表EPS0.280.280.320.53经常性EPS每股红利0.000.000.350.26每股经营现金流0.80每股净资产 1.90 3.79 3.74 4.00流动性2003200420052006E 净负债 / 权益0.21(0.56)(0.49)(0.45)总负债 / 总资产50.37%24.35%30.28%34.06%流动比率 1.20 2.97 2.13 1.99速动比率 1.11 2.81 1.98 1.87输出到Word模板中的三张表（输出2004-2008年）利润表（万元）200420052006E增长率%主营业务收入39,827.0047,847.0053,092.4010.96%主营业务利润11,387.0016,320.0019,455.8119.21%其他业务利润220.00186.0050.00-73.12%营业费用1,194.001,576.001,670.23 5.98%管理费用5,385.008,289.008,188.16-1.22%财务费用213.0077.00144.5387.70%营业利润4,815.006,564.009,502.8944.77%投资收益(55.00)(38.00)0.00N/A 利润总额4,833.006,450.009,472.8946.87%净利润3,068.003,522.005,826.7065.44% NOPLAT3,890.904,905.077,295.6248.74%资产负债表（万元）200420052206E增长率%流动资产43,008.0042,714.0048,406.1313.33%货币资金30,119.0028,593.0031,727.6110.96%短期投资0.000.000.00N/A 应收帐款6,130.005,831.007,321.0025.55%其他应收款1,800.001,710.001,897.4610.96%存货2,382.003,146.003,083.33-1.99%长期投资489.00489.00598.0022.29%固定资产9,915.0018,951.0023,456.8823.78%无形资产7,070.004,572.004,114.80-10.00%总资产60,482.0066,895.0077,174.8115.37%无息负债7,730.0011,667.0012,566.087.71%有息负债6,750.008,340.0011,721.4540.54%少数股东权益4,063.005,515.006,851.9424.24%股东权益41,692.0041,122.0044,035.357.08%净营运资本28,528.0022,707.0024,118.61 6.22%投入资本IC21,897.0025,786.0030,293.1317.48%现金流量表（万元）200420052006E增长率%净利润3,068.003,522.005,826.7065.44%折旧摊销764.001,228.001,951.3258.90%净营运资金增加25,199.00(5,821.00)1,411.61N/A经营活动产生现金流1,372.004,894.008,801.0479.83%投资活动产生现金流(3,986.00)(1,156.00)(5,990.00)N/A融资活动产生现金流4,458.00(4,756.00)323.57N/A现金净增（减）1,844.00(1,018.00)3,134.61N/A指标说明：EV=股权价值+债权价值—现金EBITDA ＝ EBIT ＋折旧＋摊销EBIT ＝营业利润＋财务费用NOPLAT＝ EBIT ×（1－所得税率）＝ EBIT －所得税（只考虑核心业务，扣除非经常性损益）IC（invested capital）＝股东权益＋长期借款＋短期借款＋应付债券＋少数股东权益－现金－短期投资－长期投资ROIC ＝ NOPLAT / IC × 100％OPFCF ＝ EBITDA －税收－净资本性支出－营运资本的增加WACC ＝ [(Ke×Ve)＋（Kd×Vd）] / (Ve＋Vd)Kd＝债务成本＝平均债务利率（1－税率）＝（短期借款×短期借款利率＋长期借款×长期借款利率＋长期应付债券×长期（1－所得税率）Ve＝股本价值＝股价×总股本 （H股、B股按各自股价×汇率转换为人民币计算，非流通股按A股计算）Vd＝债务价值＝短期借款＋长期借款＋应付债券Ke＝ Rf + β(Rm－Rf)营运资本＝流动资产－流动负债公司自由现金流 FCFF＝ EBIT×（1-所得税率）＋折旧－资本支出－非现金性流动资本变化股权资本自由现金流 FCFE＝税前利润×（1-所得税率）＋折旧－资本支出－非现金性流动资本变化＋新增债务－债务偿还0.00流通H 股0.000.00H 股股价0.002008E75,287.3020.64%19,873.3725.95%11,183.2931.70%20.76%1.0175.931.231.975.742.391.804.471.734.132007E 2008E13,480.6217,311.6515,778.8719,873.3724.38%24.38%10,194.3913,091.5134,018.1936,013.1866,330.0066,330.0015,297.2917,779.269.11%8.96%44,332.5139,118.152007E 2008E 敏感度分析区间贴现率±1%，长期增长率±1%贴现率±1%，长期增长率±1%贴现率±1%，长期增长率±1%贴现率±1%，长期增长率±1%贴现率±1%，长期增长率±1%贴现率±1%，长期增长率±1%17.55%20.64%45.73%31.70%36.04%25.95%39.73%28.42%41.12%42.46%44.87%31.79%17.59%20.76%29.97%36.35%20.86%27.39%2007E2008E7.81 5.930.710.522.81 1.973.29 2.264.35 2.991.30 1.091.37 1.236.40%8.43%2007E2008E0.77 1.020.390.511.05 1.294.39 4.902007E2008E(0.46)(0.51)35.87%36.39%1.92 1.991.80 1.872007E增长率%2008E增长率% 62,408.3917.55%75,287.3020.64% 25,018.8428.59%31,191.2824.67%50.000.00%100.00100.00% 1,963.3117.55%2,368.4620.64% 9,624.9217.55%11,611.1620.64% 277.1191.74%354.1827.81% 13,203.5038.94%16,957.4828.43%0.00N/A0.00N/A 13,173.5039.07%16,927.4828.50% 8,491.5045.73%11,183.2931.70% 10,194.3939.73%13,091.5128.42%2007E增长率%2008E增长率% 56,926.1817.60%68,660.2620.61% 37,294.7817.55%44,991.1120.64%0.00N/A0.00N/A 10,836.0048.01%13,072.1820.64% 1,897.460.00%2,690.6941.80%3,424.0811.05%4,036.6317.89%588.00-1.67%588.000.00%26,615.8313.47%27,511.31 3.36%3,657.60-11.11%3,200.40-12.50%88,269.6114.38%100,314.9713.65%14,368.6414.34%16,722.6916.38%15,297.2930.51%17,779.2616.22%8,322.5821.46%9,940.2819.44%48,281.109.64%53,872.7511.58%27,260.2513.03%34,158.3125.30%34,018.1912.30%36,013.18 5.86%2007E增长率%2008E增长率%8,491.5045.73%11,183.2931.70%2,298.2517.78%2,561.7211.46%3,141.64122.56%6,898.06119.57%11,514.1930.83%14,160.1822.98%(5,000.00)N/A(3,000.00)N/A(947.02)N/A(3,463.84)N/A5,567.1777.60%7,696.3438.25%经常性损益）性流动资本变化＋新增债务－债务偿还资本变化借款×长期借款利率＋长期应付债券×长期应付债券利率）/（长期借款＋长期应付债券）×币计算，非流通股按A股计算）东权益－现金－短期投资－长期投资。
创业计划书财务表收入预测表excel模板
原材料和包装
税金
现金总支出（B）
月底现金（A-B)
50 500 20
30 120 21600
2000 390 92910 -9510
50 500 20
30
2000 457 11757 -5568
50 500 20
30
2000 396 11196 -3164
50 500 20
30
2000 446 11646 491
1000 900 900 900 1000 4000
8032 12136 15791 21145 43050 60460 64269 71675 79081
800 800 800 800 1000 4000
900 900 900 900 1000 4000
900 900 900 900 1000 4000
合计
1480
59200 1390
62550 1390
55600 1390
62550
320 370 320 360 360 400 800 800 480 480 480 13400 15700 13600 15300 15300 17000 34000 34000 20400 20400 20400
12 66087 20400
86487
1200 1200 1200 1200 1000 4000
合计
239900
70000
14800 13900 13900 13900 12000 48000 60000
现金流出
营销费用
现金流出
公用事业费 维修费
贷款利息
偿还贷款本金
保险费
登记注册费
设备
其他列出项目
2024公司收益预测表财务预算报表Excel模板
2024公司收益预测表财务预算报表Excel模板一、背景分析：1.目前的市场状况：当前市场受到政府政策的多方护航，经济形势总体稳定，经济增长持续向好，消费投资等动态支撑着市场的生机。
2.行业形势：当前行业形势良好，政府及国家财政部对当前行业的政策支持不断加强，为促进行业发展提供了良好环境，各企业也在加快技术更新、产品升级中不断改善行业整体实力。
3.公司发展状态：本公司近年来发展的情况一直保持着良好的态势，在行业内享有良好的口碑，技术强，管理科学，政企搭档建立了良好的长期战略合作关系，尤其是近年来政策的出台，为公司发展提供了更好的环境。
二、2023公司收益预测报表：2023公司收益预测报表部门，1月，2月，3月，4月，5月，6月，7月，8月，9月，10月，11月，12月-----，----，-----，-----，-----，-----，-----，-----，-----，-----，-----，-----，------销售，5500，6000，6500，7000，6700，6800，7000，7500，8500，9000，8700，9500采购，-200，-250，-300，-400，-450，-500，-550，-600，-650，-700，-750，-800管理费，-250，-300，-350，-400，-450，-500，-550，-600，-650，-700，-750，-800总收入，5250，5750，6250，6700，6300，6450，6700，6950，7500，8250，7850，8500三、收益分析：1.综合各部的收益情况，总收入呈现出稳步增长的态势，总体收入水平较前几年有明显的提升。
估值模型Excel表
营业成本（请注意折旧和摊销成本）#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?增长率%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?营业税金及附加/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?0.57%0.53%销售费用/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME? 3.30% 3.20%管理费用/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME? 6.10% 6.00%资产减值损失绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?(1.00) 2.00投资收益绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?8.50 5.00营业外收支净额绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?30.0025.00所得税/利润总额%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?-15.00%-5.00%少数股东损益/净利润%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?-10.00%-6.00%股利分配率%盈余公积提取比例%10.00%项目(百万元）201320112012201320142015应收票据/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME? 5.00% 5.00%应收账款/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?20.00%20.00%预付账款/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?10.00%10.00%其他应收款/营业收入%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME? 3.00% 3.00%存货/营业成本%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?18.00%18.00%其他流动资产绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?经营性应付：应付票据/营业成本%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?0.00%0.00%应付账款/营业成本%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?12.00%12.00%预收账款/营业成本%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?0.50%0.50%其他应付款绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?40.0040.00应交税费绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?8.008.00其他流动负债绝对值#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?7.340.00项目(百万元）201320112012201320142015新增固定资产投资#NAME?#NAME?#NAME?50.00100.00新增在建工程#NAME?#NAME?#NAME?100.0080.00新增长期股权投资#NAME?#NAME?#NAME?(10.00)80.00新增其他非流动资产#NAME?#NAME?#NAME?增发发行价格（元）发行股数（百万股）永续增长率% 2.00%贝塔值（β） 1.00无风险利率(Rf)% 3.41%风险溢价(Rm-Rf)% 6.60%债务成本Kd% 5.31%法定所得税率T%25.00%#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME? #NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?#NAME?0.58%0.13%0.13%0.13%0.13%0.13%0.13%0.13%3.00% 1.30% 1.30% 1.30% 1.30% 1.30% 1.30% 1.30%6.00% 1.70% 1.70% 1.70% 1.70% 1.70% 1.70% 1.70%4.0011.0012.0013.0014.0015.0016.0017.0010.00#NAME?10.76 6.3312.66#NAME?13.628.0122.00 4.00 5.00 6.007.008.009.0010.007.00%12.00%12.00%12.00%12.00%12.00%12.00%12.00%-4.00%0.03%0.03%0.03%0.03%0.03%0.03%0.03%201620172018201920202021202220235.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%20.00%9.00%9.00%9.00%9.00%9.00%9.00%9.00%10.00% 3.50% 3.50% 3.50% 3.50% 3.50% 3.50% 3.50%3.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%18.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%8.00%。
专业估值模型_EXCEL模版
#REF!
#REF! #REF!
#REF! #REF!
2007E 21.97% 78.01%
#REF! #REF! #REF!
2008E
2009E
32.2%
27.79%
77.8%
78.25%
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#REF!
#REF! #REF!
#REF! #REF!
24.16%
35.39%
30.57%
76.45%
经营 情景 分析
情景选择
2
一般情景预测
会计 年度 截止 日： 12/31
销售
收入
增长 1率
销货
成本
/销
售收 2入
管理
费用
/销
售收 3入
营业
费用
/销
售收
入 股利
分配
比例
1 销售 收入 增长 率 销货 成本 /销 售收 入 管理 费用 /销 售收 入 营业 费用 /销 售收 入 股利 分配 比例
乐观情景预测
28.96%
25.01%
79.57%
79.40%
79.81%
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#REF! #REF!
#REF! #REF!
#REF! #REF!
3 销售 收入 增长 率 销货 成本 /销 售收 入 管理 费用 /销 售收 入 营业 费用 /销 售收 入 股利 分配 比例
保守情景预测
36.11%
47.17%
81.22%
79.14%
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#REF!
#REF! #REF!
#REF! #REF!
32.50%
42.46%
企业估值模型之财务预测分析excel模板
2018 Est 2,000 8 16,000 18,920 6,931 11,988 29,264 3,382 -20,658 -5,164 -15,493 -82% -5,349
2019 Est 2,000 12 24,000 32,636 12,358 21,200 2,285 5,580 13,335 3,334 10,001 31% 4,652
60,000 50,000 40,000 30,000 20,000 10,000 -10,000 净现金流
2015 Est -1,853
2016 Est -6,544
2017 Est 6,648
2018 Est 13,304
2019 Est 14,107
2020 Est 24,109
2021 Est 53,431
24,924 44,887 74,463 127,204
BOT+等离子装置销售NPV
80,000 60,000 63,701
-2,048 7,731 17,332 63,701
40,000 17,332 20,000 -2,048 -20,000 NPV，3年 NPV，4年 NPV，5年 NPV，7年 7,731
2020 Est 2,000 12 24,000 37,532 12,581 77,774 2,627 44,588 39,096 9,774 29,322 78% 33,974
2015 Est -5,112 3,259 -1,853
2016 Est -11,976 5,432 -6,544
2017 Est -15,080 21,728 6,648
15%
10%
2017 Est 2,056 788 2,578 144 384 2,050 512 1,537 75%
财务报表盈利 预测估值表(超级精华)x
1 销售收入增长率（YOY） 2 营业成本/营业收入 3 销售费用率
管理费用率 股利分配比例
1 销售收入增长率（YOY） 营业成本/营业收入 销售费用率 管理费用率 股利分配比例
2 销售收入增长率（YOY） 营业成本/营业收入 销售费用率 管理费用率 股利分配比例
3 销售收入增长率（YOY） 营业成本/营业收入 销售费用率 管理费用率 股利分配比例
2014E 299080 321563 299080 277899
85878 97798 85878 75054
64408 73348.7 64408.2 56290.6
1.04 1.19 1.04 0.91
2015E 316884 342620 316884 292788
94533 107953
94533 82418
70900 80964.5 70900.0 61813.6
1.15 1.31 1.15 1.00
2016E 353030 385610 353030 322846
108228 124610 108228
93597
81171 93457.7 81170.7 70197.6
1.32 1.52 1.32 1.14
3.40% 4.20% 54.00%
9.36% 64.60%
3.57% 4.41% 39.00%
9.14% 63.45%
3.57% 4.41% 41.00%
5.36% 62.44%
3.57% 4.41% 43.00%
10.27% 61.76%
3.57% 4.41% 45.00%
5.50% 60.52%
52390 59155 52390 46069
SHE600125 Valuation Model(超强大公司估值,收入预期EXCEL模板)
数据直接从财务数据提取表粘贴过来一般情景预测科目编利润表（单位：百万元）历史数据区显性期预测会计年度截止日：12/312008200920102011E2012E2013E2014E2015E9营业收入1,522.621,566.852,185.542,7823,4044,4935,9307,383增长率 2.9%39.5%27.3%22.4%32.0%32.0%24.5% #减：业务成本995.00977.911,441.241,8642,3153,1004,0925,168 # 营业税费营业税金及附加56.8854.0370.8997119157208258毛利率34.7%37.6%34.1%33.0%32.0%31.0%31.0%30.0% # 营业费用29.1024.7121.3225.0430.6440.4453.3766.45 # 管理费用46.9949.5261.0569.5585.11112.33148.25184.59 # 财务费用8.35(5.92)(6.80)(10.80)(13.31)(18.00)(24.69)(33.30) 其中：利息支出16.400.520.000.000.000.000.000.00 利息收入8.44 6.850.0011.1014.4822.3132.3440.50汇兑损益0.000.000.000.000.000.000.000.00 其他0.400.400.00# 资产减值损失0.74(0.76) 2.66#加：公允价值变动收益0.000.000.00# 投资收益 3.52 6.99 6.27 6.00 6.00 6.00 6.00 6.00 # 其中：对联营合营企业的 3.52 6.27 5.10#营业利润389.07474.35601.44742.86873.781,106.821,459.821,744.87 #加：营业外收入 4.2318.8516.06 5.00 5.00 5.00 5.00 5.00 #减：营业外支出 2.9121.9618.16 3.00 3.00 3.00 3.00 3.00 # 其中：非流动资产处置净损 1.9519.1817.650.000.000.000.000.00 #利润总额390.38471.25599.34744.86875.781,108.821,461.821,746.87 #减：所得税94.9998.58122.54156.42183.91232.85306.98366.84实际税率24.33%20.92%20.45%21.0%21.0%21.0%21.0%21.0% #净利润295.39372.67476.80588.44691.87875.971,154.831,380.03 # 归属于母公司所有者的净利294.59371.48476.41587.44690.87874.971,153.831,379.03 # 少数股东损益0.80 1.180.39 1.00 1.00 1.00 1.00 1.00销售净利率19.40%23.78%21.82%21.1%20.3%19.5%19.5%18.7%净利润增长率26.10%28.25%23.3%17.6%26.6%31.9%19.5% #发行在外股份数量(百万股）1,004.251,004.251,004.251,305.521,305.521,305.521,305.521,305.52 #基本每股收益（元）0.29300.37000.47400.4500.5290.6700.884 1.056 #稀释每股收益（元）0.29300.37000.4740EPS增长率26.28%28.11%-5.1%17.6%26.6%31.9%19.5%股利60.250.000.00117.49138.17174.99230.77275.81期初未分配利润1,825.241,043.991,414.031,414.031,825.242,308.842,921.323,729.00提取盈余公积37.5058.7469.0987.50115.38137.90期末未分配利润1,043.991,414.031,825.241,825.242,308.842,921.323,729.004,694.32销售净利润率％23.78%21.82%21.15%21.15%20.32%19.50%19.47%18.69%。
财务表收入预测表Excel模板
900 900 900 900 1000 4000
50 500 20
1000 1000 1000 1000 1000 4000
50 500 20
2000 2000 2000 2000 1000 4000
50 500 20
2000 2000 2000 2000 1000 4000
50 500 20
销售收入预测
产品名称 销售情况/时间
商品1 商品2 商品3 商品4 商品5 商品6 商品7 合计
销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售数量 平均单价 月销售额 销售总量 销售总收入
1
13400 390
13010 1000 4000 5000
50 500 20 360
30 10
1500 500
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
10
销售和成本计划
2
15700
457 15243 1000 4000 5000
50 500 20 360
9
120 40 4800 120 45 5400 120 40 4800 120 45 5400
10
120 40 4800 120 45 5400 120 40 4800 120 45 5400
11
120 40 4800 120 45 5400 120 40 4800 120 45 5400
excel估值模型
最新修改
增加了FCFE估值、DDM估值、APV估值、EVA估值和AE估值。
原先的估值对应FCFF估值。
其他估值模型有些数是链接到更改了自由现金流定义＝ EBIT×（1-所得税率）＋折旧－资本支出－非现金性流动资本变化
预测前首先需要自己输入的数据
3主营收入及成本：各公司收入及成本的预测方法不尽相同，需要分析师自己做
4预测假设：各种假设条件
5固定资产预测：历史折旧和摊销
7损益表及利润分配：2003-2004A利润数据
8资产负债表：2003-2004历史数据
7损益表及利润分配、8资产负债表：无公式的单元格需要手动填入，如一些特殊会计科目
DCF估值（FCFF）：分析日期、股本结构，假设条件中的“第二阶段增长率、长期增长率、应付债券利率、β”。
注意：第二阶段(201其他估值模型：各假设条件（第二阶段年数也不可更改）
11输出结果：2003-2004年经营活动现金流量、投资活动现金流量、融资活动现金流量
值。
其他估值模型有些数是链接到FCFF的，因此FCFF的估值要做全券利率、β”。
注意：第二阶段(2010-2017)年数不可更改。
公司未来财务状况预测表格模板
公司未来财务状况预测表格模板
以下是一个简单的公司未来财务状况预测表格模板，您可以根据实际情况进行修改和调整。
说明：
1.营业收入：预测未来各年的营业收入，可以根据市场趋势、客户需求等因素进行预测。
2.净利润：预测未来各年的净利润，可以根据营业收入、成本费用等因素进行预测。
3.资产总额：预测未来各年的资产总额，包括流动资产和非流动资产。
4.负债总额：预测未来各年的负债总额，包括流动负债和非流动负债。
5.净资产：预测未来各年的净资产，即资产总额减去负债总额。
请注意，这只是一个简单的模板，实际预测可能涉及更多的财务指标和因素。
在进行财务预测时，建议咨询专业的财务人员或会计师。
公司盈利预测表
盈利预测表（预测期间：200Ⅹ-1-1至200Ⅹ-12-31）编制单位：×××××股份金额单位：万元法定代表人：主管会计工作的负责人：会计机构负责人：盈利预测表附注预测期间：200Ⅹ-1-1至200Ⅹ-12-31本公司盈利预测报告的编制遵循了谨慎性原则，但盈利预测所依据的各种假设具有不确定性，投资者进行投资决策时不应过分依赖该项资料。
第一部分盈利预测基准根据经具有证券相关业务许可证的注册会计师审计的本公司前3年实际经营业绩及公司200×年度的生产经营能力、投资计划和生产经营计划，在充分考虑了国市场变化趋势，本着实事，稳健性的原则，编制了本公司200×年度的盈利预测，编制所依据的会计政策及采用的计算方法同国家现行法律、法规、会计准则及公司一贯采用的会计政策一致。
本公司备考盈利预测报告是根据本公司与xxx公司签订的资产置换方案，假设资产置换方案完成后的公司架构自200×年1月1日已存在，并以业经xx会计师事务所有限责任公司审计的拟置入本公司的xx公司持有的xx有限责任公司、xx、xx的权益性资产近三年及200×年1月的经营业绩为基础，结合本公司与xx签订的资产置换协议置换后留下的资产、负债以及相关业务所产生的损益为编制基准，按可比性原则模拟编制的。
该盈利预测是以本公司对预测期间经营条件、经营环境、金融与税收政策和市场情况等方面的合理假设为前提，以公司预测期间已签订的销售合同、生产经营计划、营销计划、投资计划、原材料及工时消耗定额和费用预算等为依据，在充分考虑本公司的经营条件、经营环境、未来发展计划以及下列各项假设的前提下，采取较稳健的原则编制的。
编制所依据的会计政策与本公司实际采用的会计政策相一致。
第二部分盈利预测基本假设一、我国股份制企业的有关法律、法规、政策无重大变化。
二、公司所从事的行业和产品市场状况不发生重大变化。
四大会计事务所-财务预测估值模型全套模板.xls
四大会计事务所-财务预测估值模型全套模板.xls本期模型均已上传至投行财务估值数据库下载投行、评估机构最新财务估值模型目前财务估值模型，包括以下企业：爱尔眼科安信证券保利地产比亚迪东方财富分众传媒格力电器光大证券贵州茅台国信证券海康威视海螺水泥海天味业恒瑞医药恒瑞医药华兰生物甲骨文江西铜业金山办公京东方A老板电器立讯精密隆基股份迈瑞医疗美的集团宁德时代片仔癀石头科技平安人寿保险青岛啤酒上海机场顺丰控股苏宁易购同仁堂万科A五粮液建模香飘飘药明康德一汽轿车伊利股份长春高新长江电力招商银行兆易创新浙江医药智飞生物中国国旅中国神华中芯国际中信建投中信证券紫金矿业港交所国药控股海底捞快手美团农夫山泉腾讯控股小米集团中国财险中国恒大中国生物中国铁塔阿里巴巴爱奇艺百度贝壳哔哩哔哩伯克希尔哈撒韦 Uber德州仪器通用汽车 IBM 蔚来好未来华住酒店京东麦当劳奈飞拼多多汽车之家星巴克网易唯品会小鹏汽车新浪微博亚马逊 Tesla......目前财务模型，包括：01现金持有量决策（随机模型）02现金持有量决策（鲍曼模型）03存货经济订货量（瞬时补充）04存货经济订货量（陆续供应）05存货组合模拟 06安全储备决策 07自制或外购决策08可接受折扣决策 09非累进折扣的经济订货量 10累进折扣的经济订货量 11应收政策12应收信用期决策 13应收折扣决策 14应收组合决策 15时间价值（复利）16时间价值（年金）17投资方案可行性分析 18投资方案优劣分析19投资净现值预测分析 20投资盈亏平衡分析 21投资因素敏感分析23固定资产经济寿命 24融资租赁决策 25设备更新决策26证券估价 27证券收益率 28证券组合决策 29多证券组合决策30约束条件项目组合决策 31不确定条件下项目组合决策 32企业价值评估33资本成本 34边际资本成本 35资本概算 36无风险筹资决策37风险筹资决策 38杠杆分析 39杠杆平衡 40可持续增长分析（权益乘数）41可持续增长分析（收益留存率）42可持续增长分析（销售净利率）43可持续增长分析（资产周转率）44业务季节与循环变动 45业务长期趋势46财务预测之销售百分比法 47财务预测之回归分析法 48财务预测平衡分析49财务预测敏感分析 50量本利之成本分解 51量本利之多业务量成本分解52量本利之利润预测 53量本利之量价相关时的利润预测 55量本利之敏感分析56量本利之单业务量盈亏平衡分析 57量本利之多业务量盈亏平衡分析58量本利之量价相关时的盈亏平衡分析......目前并购财务模型底稿，包括：M01-01-BasicArbitrageModel.xlsM03-01-PoolingvsPurchase.xlsM03-02-PoolingvsPurchaseLeverage.xlsM09-01-ComparableCompaniesValuation.xls M09-02-SpreadsheetValuations.xlsM09-03-SpreadsheetCalculations.xlsM09-04-ValuationModelBasedon_r_and_b.xls M10-01-MergerPerformance.xlsM10-02-GeneralDCFSpreadsheetValuation.xls M10-03-BasicRevenueGrowthFormula.xlsM10-04-MergerValuationApplication.xlsM10-05-General4-StageModel.xlsM10-06-4-StageSpreadsheet.xlsM10-07-GrowthRateCalculation.xlsM10-08-ValuationwithValueDriverPatterns.xls M13-01-LeveragedRecaps.xlsM13-02-LeveragedRecapsManagementControl.xls M16-01-LBOModel.xlsM16-02-CapitalCashFlowModel.xlsM16-03-CapitalCashFlowModel.xlsM16-04-LBOSpreadsheetValuation.xls M18-01-IntrinsicValueEffectofRepurchases.xlsM18-02-AccountingforStockBuybacks.xlsM18-03-GMShareRepurchase.xlsM20-01-Black-Scholes.xlsM22-01-PerformanceMonitoringSystem.xls......其他行业模型，包括：房地产公司NAV 房地产（测算）实用资源包房地产综合体项目投资收益测算模板房地产估价模型杠杆收购模型煤矿估价模型水电公司模型物流公司模型物业持有类公司方法及案例医药行业License In的DCF种植基地与工厂投资估算房地产作价模板模型与__投资银行和私募股权实践指南底稿四大-模型全套模板四大-模型全套模板V5.3.2汇率掉期合约公允价值计算表基础设施REITs项目现金流测算表利率掉期合约公允价值计算表上市公司股权激励期权评估模型限制流通性股票模板资产评估机构收益法......投行估值数据库，估值资料将持续增加。
新开办公司企业财务预测模板
新开办公司企业财务预测模板
一、经营收入预测
1.1经营收入预测
本公司拟预测的未来经营收入如下：
（1）本公司将采取多种推广手段，加大产品宣传和推广力度，加强
销售策略，提高经营收入。
（2）本公司将采取积极措施，开展新产品开发和研发，推出新产品，更新旧产品，提高经营收入。
（3）本公司将加强与客户的合作，积极参与各类活动，建立更好的
市场环境，促进销售，提高经营收入。
（4）本公司将加大技术研发投入，提升产品质量，提高客户满意度，引导市场需求，促进销售，提高经营收入。
1.2收入预测表
收入预测表（示例）
业务类型一季度二季度三季度四季度年度合计
二、经营成本预测
2.1经营成本预测
本公司拟预测的未来经营收入如下：
（1）本公司将实施节约消耗的措施，积极提高经营效率，降低成本。
（2）本公司将加大对研发管理和产品质量控制的投入，提高研发效率，提高使用率，降低成本。
（3）本公司将采取更新的管理理念，加强财务管理，精简管理流程。
excel估值模型
最新修改
增加了FCFE估值、DDM估值、APV估值、EVA估值和AE估值。
原先的估值对应FCFF估值。
其他估值模型有些数是链接到F 更改了自由现金流定义＝ EBIT×（1-所得税率）＋折旧－资本支出－非现金性流动资本变化
预测前首先需要自己输入的数据
3主营收入及成本：各公司收入及成本的预测方法不尽相同，需要分析师自己做
4预测假设：各种假设条件
5固定资产预测：历史折旧和摊销
7损益表及利润分配：2003-2004A利润数据
8资产负债表：2003-2004历史数据
7损益表及利润分配、8资产负债表：无公式的单元格需要手动填入，如一些特殊会计科目
DCF估值（FCFF）：分析日期、股本结构，假设条件中的“第二阶段增长率、长期增长率、应付债券利率、β”。
注意：第二阶段(2010其他估值模型：各假设条件（第二阶段年数也不可更改）
11输出结果：2003-2004年经营活动现金流量、投资活动现金流量、融资活动现金流量。
其他估值模型有些数是链接到FCFF的，因此FCFF的估值要做全券利率、β”。
注意：第二阶段(2010-2017)年数不可更改。
企业估值EXCEL模板,投资必备
2006E
2007E
2009E
2010E 2010E
5,826.70 1,336.94 0.00 144.53 0.00 1,951.32 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
8,491.50 1,470.64 0.00 277.11 0.00 2,298.25 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
0.00 (4,245.75) (277.11) 0.00 0.00 (4,522.86) 3,575.84 (947.02)
0.00 (5,591.64) (354.18) 0.00 0.00 (5,945.82) 2,481.98 (3,463.84)
0.00 (6,085.33) (194.50) 0.00 0.00 (6,279.83) (5,477.47) (11,757.30)
(104.08) 0.00 0.00 (1,775.89) (460.28) (1,032.88) 0.00 (612.55) (52.07) 0.00 0.00 127.00 0.00 0.00 67.87 477.82 1,803.03 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 5.31 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 14,160.18
11,183.29 1,617.70 0.00 354.18 0.00 2,561.72 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
12,170.66 1,698.58 0.00 194.50 0.00 2,723.45 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
13,113.79 1,783.51 0.00 (212.61) 0.00 2,834.32 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
总结公司未来三年财务预测表
文件编号： 0B -7A -FF -27-C8整理人 尼克公司未来三年财务预测表商业计划书（提纲）注意：企业可根据具体情况选择制作成PPT或者提供该word版本展示项目计划书，该提纲仅供企业团队参考，如有部分内容没有或不清楚可不写，参赛者可根据情况进行增减。
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如因参赛资料真实性、准确性和完整性方面的瑕疵造成的组委会或主办单位或其他参赛企业或个人产生任何纠纷或损失的，提供虚假材料的参赛企业或个人应予以赔偿并承担相应的其他法律责任。
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3、不以任何方式未经大赛组委会许可私自与评委联系，若有违反，大赛组委会有权取消其比赛资格或奖励。
摘要[摘要内容仅供企业团队参考]说明：建议在两页纸内完成本摘要。
1、公司基本情况（公司名称、成立时间、注册地区、注册资本，主要股东、股份比例，主营业务，过去三年的销售收入、毛利润、纯利润，公司地点、电话、传真、联系人。
）2、主要管理者情况（姓名、性别、年龄、籍贯，学历/学位、毕业院校，政治面貌，行业从业年限，主要经历和经营业绩。
）3、产品/服务描述（产品/服务介绍，产品技术水平，产品的新颖性、先进性和独特性，产品的竞争优势。
）4、研究与开发（已有的技术成果及技术水平，研发队伍技术水平、竞争力及对外合作情况，已经投入的研发经费及今后投入计划，对研发人员的激励机制。
）5、行业及市场（行业历史与前景，市场规模及增长趋势，行业竞争对手及本公司竞争优势，未来3年市场销售预测。
）6、营销策略（在价格、促销、建立销售网络等各方面拟采取的策略及其可操作性和有效性，对销售人员的激励机制。
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2012E 3,404 22.4% 2,315 119 32.0% 30.64 85.11 (13.31) 0.00 14.48 0.00
2014E 5,930 32.0% 4,092 208 31.0% 53.37 148.25 (24.69) 0.00 32.34 0.00
6.00 1,744.87 5.00 3.00 0.00 1,746.87 366.84 21.0% 1,380.03 1,379.03 1.00 18.7% 19.5% 1,305.52 1.056 19.5% 275.81 3,729.00 137.90 4,694.32 18.69%
79 发行在外股份数量(百万股） 34 基本每股收益（元） 35 稀释每股收益（元）
6.00 742.86 5.00 3.00 0.00 744.86 156.42 21.0% 588.44 587.44 1.00 21.1% 23.3% 1,305.52 0.450 -5.1% 117.49 1,414.03 58.74 1,825.24 21.15%
6.00 873.78 5.00 3.00 0.00 875.78 183.91 21.0% 691.87 690.87 1.00 20.3% 17.6% 1,305.52 0.529 17.6% 138.17 1,825.24 69.09 2,308.84 20.32%
EPS增长率 股利 期初未分配利润 提取盈余公积 期末未分配利润 销售净利润率％
1,004.25 0.2930 0.2930
60.25 1,825.24
1,043.99 23.78%
1,825.24 21.15%
2015E 7,383 24.5% 5,168 258 30.0% 66.45 184.59 (33.30) 0.00 40.50 0.00
9 营业收入
增长率
10 减：业务成本 11 营业税费营业税金及附加 12 13 14
15 20 17 18 21 22 23 24 27 28 31 32 33
数据直接从财务数据提取表粘贴过来 一般情景预测 科目编号 利润表（单位：百万元） 会计年度截止日：12/31 历史数据区 2009 1,566.85 2.9% 977.91 54.03 37.6% 24.71 49.52 (5.92) 0.52 6.85 0.00 0.40 (0.76) 0.00 6.99 6.27 474.35 18.85 21.96 19.18 471.25 98.58 20.92% 372.67 371.48 1.18 23.78% 26.10% 1,004.25 0.3700 0.3700 26.28% 0.00 1,043.99 37.50 1,414.03 21.82% 显性期预测 2013E 4,493 32.0% 3,100 157 31.0% 40.44 112.33 (18.00) 0.00 22.31 0.00
2008 1,522.62
2010 2,185.54 39.5% 1,441.24 70.89 34.1% 21.32 61.05 (6.80) 0.00 0.00 0.00 0.00 2.66 0.00 6.27 5.10 601.44 16.06 18.16 17.65 599.34 122.54 20.45% 476.80 476.41 0.39 21.82% 28.25% 1,004.25 0.4740 0.4740 28.11% 0.00 1,414.03
995.00 56.88 毛利率 34.7% 营业费用 29.10 管理费用 46.99 财务费用 8.35 其中：利息支出 16.40 利息收入 8.44 汇兑损益 0.00 其他 0.40 资产减值损失 0.74 加：公允价值变动收益 0.00 投资收益 3.52 其中：对联营合营企业的投资收益3.52 营业利润 389.07 加：营业外收入 4.23 减：营业外支出 2.91 其中：非流动资产处置净损失 1.95 利润总额 390.38 减：所得税 94.99 实际税率 24.33% 净利润 295.39 归属于母公司所有者的净利润(元) 294.59 少数股东损益 0.80 销售净利率 净利润增长率 19.40%
6.00 1,106.82 5.00 3.00 0.00 1,108.82 232.85 21.0% 875.97 874.97 1.00 19.5% 26.6% 1,305.52 0.670 26.6% 174.99 2,308.84 87.50 2,921.32 19.50%
6.00 1,459.82 5.00 3.00 0.00 1,461.82 306.98 21.0% 1,154.83 1,153.83 1.00 19.5% 31.9% 1,305.52 0.884 31.9% 230.77 2,921.32 115.38 3,729.00 19.47%