租赁知识融资租赁风险控制论5篇

租赁知识融资租赁风险控制论5篇
第一篇：租赁知识融资租赁风险控制论
一、经营理念和风险控制理念
融资租赁作为一种金融服务方式，在经营理念上与一般商品贸易存在巨大的差异。

融资租赁作为一种债权融资方式，经营理念上必须坚持风险控制第一的原则，即必须在风险可控的前提下来谋求业务的发展。

那种以为业务都没有谈何风险控制的论调是幼稚的，因为成功的可持续的经营必须是先有制度，在制度框架下去寻找对应的市场与业务，犹如比赛是先有规则才可赛。

那种先抓发展，等规模上来以后再来讨论风险控制的思路，因前期风控的缺失将留下巨大的后遗症，决不可取。

风控第一还体现在公司风控部门具有行业调研、为公司业务的行业拓展方向制定指导意见，并因行业的差异分别制定不同的进入门槛与风控标准。

另一方面，风险控制也决不是追求零风险，在所有债权融资中，零风险业务事实上是不存在的。

因此风控不是为了控死，而是为业务开拓、市场营销以及租赁方案的设计提出风险包容度，风控方案及风控基本标准的指引。

二、全程、全员、全面风险控制
风险无处不在，无时不有。

全方位的风险控制必须进行系统设计和全面安排，才能力争避免挂万漏一。

全程风控，就是从业务拓展、市场营销开始，经过尽职调查、租赁方案设计、风险揭示与评估、风控方案的安排、项目评审会的民主、集体评审、最终审批人的一票否决，到租后的资产管理以及合规性管理与内部审计监督，即租赁业务操作的全过程，风险控制一环不漏，分兵把口，层层把关。

全员风控，就是不仅业务一线人员(客户经理、项目经理)、业务二线风控人员(风控经理)，评审委员、资产管理员，审计人员和公司负责人等进行风险管控，而且公司的其他人员也从不同角度、不同的信息
渠道关注公司业务经营的风险，比如财务人员从租金的收取环节了解承租人的财务信息是否有异动;行政人员也可从媒体和生活中关注客户的零散资讯，为业务人员提供信息资料。

全公司的人员都来关注业务风险，比仅仅业务线员工来关注风险，必将更周到、更少遗漏。

全面风控，就是租前行业分析、行业风控指引，项目调研、风险评估、集体决策等事中风控，租后资产监督(以及引入司法援助)，环环相扣;从财务、业务、资产和收益多视角调研、判断与监督，将风险控制在公司可接受的程度之内。

全程、全员、全面风控机制的建立，形成“横向到边、纵向到底”的立体、联动风控体系。

三、内部机构之间形成制衡与支持的格局
1、业务拓展部。

作为前台、一线营销部门，不仅要调查、判断承租人可信、租赁可行，还必须揭示租赁风险，初步制定风险控制方案，而且必须对调查数据、情况的真实性负责——这是后续风险揭示、分析、判断的第一基础。

一线业务人员必须高度认识到资料的真实对业务全流程操作具有十分重要的作用。

2、风控部。

一方面制定租赁业务主营行业的行业指引，减少业务一线的无效营销，并提出各行业的风控标准，供业务一线人员在具体项目的租赁方案和风控措施设计中参考。

另一方面，就具体的租赁项目进行合规性、安全性审查，进行风险揭示、风险分析、风险评估与判断，并就风控措施提出补充建议(与业务部沟通)，向评审委员会提出风控审查意见。

3、租赁项目评审委员会。

由公司高管层、中层有关业务线负责人、风控骨干、律师以及外部行业专家(风控专业和项目所处行业)组成的评审委员会独立评议，自主投票形成评审意见，按70%赞成的记名票决制来决定项目可操作，也可附条件通过。

4、审批人。

按总经理、董事长分级审批的分工，由最终审批人独立审批。

最终审批人必须列席评审委听取意见，对评审委同意的项目可行使一票否决;对评审委否定的项目可组织一次复议，但不能对评审委否定(及复议否定)的项目批准租赁。

5、资产管理部。

负责对租后的租赁资产的安全完好进行动态、实时监管;及时取回不能收取租金达到合同约定取回前提的资产，以掌握控制风险的主动权;市场化处置取回资产的变现(也可交业务部组织再出租)。

6、审计合规部。

事前对制度、流程设计的合规性出具意见;全程参与(包括抽样参与)项目调查、风控审查、上会的评审以及资产监管，进行事中监督;租赁项目结束后进行现场和非现场审计检查，进行事后分析、反馈，以促进业务运营、管理和风控水平的提升，同时防范道德风险与操作风险。

四，融资租赁风险防范要点与案例剖析
(一)防诈骗
即判断承租人是否租了就没想还的假租赁，即防刑事风险。

须查看租赁需求的真实性及逃废债务的可能性。

挪用资金于高风险项目矿山(阿波罗、科塔)。

(二)防道德风险
防范客户信用意识薄、还租意愿弱。

主要查看客户的信用记录(及案件纠纷记录、执行记录)和违约成本。

关联太多，壳公司负债(汇通担)。

不见物，都是信用担保，包括上市公司(腾中)。

债权人内部的操作人员道德风险，贪小利而埋大地雷，追讨不力。

无论国有还是民营企业，都要有严厉的红线，不准碰。

上述两点都是说人，人品分析，草根创业者的江湖与无赖(坤成、双诚)，知识分子的专业与狡猾(科力)。

信誓旦旦不可信，计较是买家。

(三)防财务数据的虚假
行业风险，债务人多乐观;对债务人的行业地位、经营与盈利水平要参照行业对比，要打个问号，多思考。

你不清楚，则要看到曙光才进入，不必一道受苦(航运反弹慢)。

判断承租人真实的偿债力，特别关注资产的形态和水份，谨防与虚假大空公司成交。

腾中主业不请。

加工企业万强50%资产为存货;业务合同无章，夸大经营能力、现金流，未兑银行账，未看电表，工资
表。

尤须历清债务人净资产的真实状况，包括绝对数量及与负债的比例关系(即可信的资产负债比)，存在的状态与实物形态，可否以及是否已设置抵押等。

净资产是防范风险的最后一道防线。

注意过度扩张(包括政府支持)，瑞康钛业，融资跟不上。

倒贷成本过高，还了贷不出(五牛印务)。

注意不能付息，勿轻视，绝不是客户说的偶然困难。

以不存在的应收款掩盖高利息亏空(裕通生物)。

(四)防债务陷阱
特别是隐形债务，帐外债务及或有债务。

判断一旦清算，债务人事实上的总体偿债能力。

民间借贷，民营小贷，联合石油，一年息1亿，亭江机械(围攻抢财产)，裕通生物(扣银行保证金400万)。

特殊案件警觉(汇通、青白江李金车案，早半年多)。

(五)防合同的瑕疵(合法、合规与合理性)
官司要赢，强证公证(少程序、少保证金成本);抵押登记到位(包括股份)，没登记就没有优先受偿权。

特别留意租赁标的物本身存在的瑕疵(如以土地、房产进行融资租赁，尤其是售后回租);购买、租赁、转移所有权等环节繁杂不清;承租人主体资格与对外负债行为的法律支持等，必须合法、合规、合理，以保证出现纠纷官司能赢。

(六)租赁物的监管到位
融资租赁与信贷相比最大的差异与竞争力在于物权，管好租赁物对于防范租赁风险具有决定性意义。

抵押权要有物的保障，科力石油钻机。

首先，监管租赁交易的真实，包括确定的租赁标的，公允的市场价格，与供应商合谋骗租价虚高。

真实的交货及完好的状态等。

其次，租赁期内物的监管，保证租赁物存在并可以正常使用，包括(承租人)合理使用和养护。

其三，出现欠租达到取回租赁物条件时，能顺利取回租赁物，包括引入司法手段保证取回。

(七)承租人的可偿资产分布
行兵先行败路。

即是说在尽职调查阶段，充分了解承租人既有资产的总量、分布和状态，为实现债权—特别是不能还租且取回设备变卖处理尚不能清偿租赁债权时，能够提供更充分的追债线索。

特别是个人资产，对外投资、婚姻状况、子女，注意裸老板出走失联。

(八)跟党走
金融有很多规则，创新要有底线。

三高一低行业，房地产业的控制，准金融等为高利而进入，宜中庸、稳慎;至少抵押要充分。

分散(尤小贷)，鸡蛋不能装在一个篮子，风险集中度合五、风控责任挂钩制度
员工收入与业务量和风险双挂钩。

即全公司员工总收入的一半按职级每月预发，另一半与业绩挂钩，每半年考核兑现一次。

在兑现的收入中，形成租赁关系兑现一半，收完租金再兑现余下的一半。

对后一半，如出现回收租赁资产而无损失，余下的一半只能兑现50%，如出现损失，则不予兑现。

这样，每个员工在租赁操作中，才会将风控变成自觉的行为。

当然，在公司员工收入分配中，业务线的员工收入要高于后勤线，一线要高于二线，一线和业务线风险挂钩的比例也高于二线和后勤线。

试行跟投机制。

即每个租赁项目的操作相关人员(包括项目经理及其部门负责人，风控专员及其部门负责人，分管副总经理，总经理和董事长，也可包括财务，行政部门负责人等)依责任大小共同跟进，按总量不超过租赁项目净融资额一定比例(如5%)匹配投入，实现风险共担，利益共享。

严格风险追究制。

对于租赁项目出现风险和损失，按照风险类型，出现原因，损失大小，分刑事，除名，降职降级，扣绩效收入，教育等分别予以风险追究。

第二篇：融资租赁风险（范文）
融资租赁筹资的风险防范
【摘要】当前，企业普遍面临资金短缺的问题，因此，筹资对于一个企业是至关重要的。

筹资会面临各种各样的风险。

本文通过对筹资风险的主要成因分析，研究了企业防范筹资风险的有效方法。

一、筹资风险的含义
企业筹资风险又称财务风险，它是指企业因借入资金而给财务成果带来的不确定性。

一般企业筹集资金的主要目的是为了扩大生产经营规模，提高经济效益，从而实现财务管理目标。

企业为了取得更多的经济效益而进行筹资，必然会增加按期还本付息的筹资负担，由于企业资金利润率和借款利息率都具有不确定性（都可能提高或降低），从而会使企业资金利润率可能高于或低于借款利息率。

如果企业决策正确，管理有效，就可以实现其经营目标。

但在市场经济条件下，由于市场行情的瞬息万变，企业之间的竞争日益激烈，可能导致决策失误，管理措施失当，从而使得筹集资金的使用效益具有很大的不确定性，由此产生了筹资风险。

二、筹资风险的成因
（一）筹资风险的内因分析
1.负债规模过大，资本结构不当
负债规模是指企业负债总额的大小或负债在资金总额中所占比重的高低。

企业负债规模越大，利息费用支出越多，由于收益降低而导致丧失偿付能力或破产的可能性也就增大。

负债比重越高，意味着企业借入资本比例越大，资产负债率越高，导致企业的财务杠杆系数增大，股东收益变化的幅度也随之增加。

财务杠杆利益越大，伴随其产生的财务风险也就越大。

2.筹资方式选择不当
目前在我国，可供企业选择的筹资方式主要有银行贷款、发行股票、发行债券、融资租赁和商业信用。

不同的筹资方式在不同的时间会有各自的优点与弊端，如果选择不恰当，就会增加企业的额外费用，减少企业的应得利益，影响企业的资金周转而形成财务风险。

3.负债的利息率
利息率水平的高低直接决定企业资金成本的大小。

在同样负债规
模的条件下，负债的利息率越高，企业所负担的利息费用支出就越多，企业破产风险也就越大。

尤其当国家实行“双紧”政策，即紧缩的财政政策和货币政策时，货币的供给量萎缩，贷款的利息率提高，企业此时筹资成本增加，企业所负担的经营成本提高，这样企业就要承担较大的筹资风险。

4.负债期限结构不当
这是指企业所使用的长短期借款的相对比重，一方面是指短期负债和长期负债的安排，另一方面是指取得资金和偿还负债的时间安排。

若长、短期债务比例不合理，还款期限过于集中，就会使企业在债务到期日还债压力过大，资金周转不灵，从而影响企业的正常生产经营活动。

5.决策失误
投资项目需要投入大量的资金，如果决策失误项目失败或由于种种原因不能很快建成并形成生产能力，无法尽快地收回资金来偿还本息，会使企业承受巨大的财务危机。

6.信用交易策略不当
在现代社会中，企业间广泛存在着商业信用。

如果因对往来企业资信评估不够全面而采
取了信用期限较长的收款政策，就会使大批应收账款长期挂账。

若没有切实、有效的催收措施，企业就会缺乏足够的流动资金来进行再投资或偿还自己的到期债务，从而增加企业的财务风险。

7.企业经营活动的成败
负债经营的企业，其还本付息的资金最终来源于企业的收益。

如果企业经营管理不善，长期亏损，那么企业就不能按期支付债务本息，这样就给企业带来偿还债务的压力，也可能使企业信誉受损，不能有效地再去筹集资金，导致企业陷入财务风险。

（二）筹资风险的外因分析
1.经营风险
经营风险是企业生产经营活动本身所固有的风险，其直接表现为企业息税前利润的不确定性。

经营风险不同于筹资风险，但又影响筹
资风险。

当企业完全采用股权融资时，经营风险即为企业的总风险，完全由股东均摊。

当企业采用股权融资和债务融资时，由于财务杠杆对股东收益的扩张性作用，股东收益的波动性会更大，所承担的风险将大于经营风险，其差额即为筹资风险。

如果企业经营不善，营业利润不足以支付利息费用，则不仅股东收益化为泡影，而且要用股本支付利息，严重时企业将丧失偿债能力，被迫宣告破产。

2.资产的流动性和预期现金流入量
负债的本息一般要求以现金偿还，因此，即使企业的盈利状况良好，但其能否按合同规定偿还本息，要看企业预期的现金流入量是否足额、及时和资产流动性的强弱。

现金流入量反映的是现实的偿债能力，资产的流动性反映的是潜在的偿债能力。

如果企业投资决策失误或信用政策过宽，不能足额、及时地实现预期的现金流入量以支付到期的借款本息，就会面临财务危机。

此时，企业为了防止破产可以变现其资产。

各种资产的流动性（变现能力）是不一样的，其中库存现金的流动性最强，固定资产的变现能力最弱。

企业资产的整体流动性，即各类资产在资产总额中所占比重，对企业的财务风险影响甚大。

当企业资产的总体流动性较强，变现能力强的资产较多时，其财务风险就较小；反之，当企业资产的整体流动性较弱，变现能力弱的资产较多时，其财务风险就较大。

很多企业破产不是没有资产，而是因为其资产不能在较短时间内变现，结果不能按时偿还债务而宣告破产。

3.金融市场的波动
企业负债经营要受金融市场波动的影响，如负债的利息率就取决于取得借款时金融市场的资金供求情况。

金融市场的波动，如利率、汇率的变动，都会导致企业的筹资风险。

当企业主要采取短期贷款方式融资时，如遇到金融紧缩、银根抽紧、短期借款利息率大幅度上升，就会引起利息费用剧增、利润下降，更有甚者，一些企业由于无法支付高额的利息费用而破产清算。

筹资风险的内因和外因，相互联系、相互作用，共同诱发筹资风险。

一方面经营风险、预期现金流入量和资产的流动性及金融市场等因素的影响，只有在企业负债经营的条件下，才有可能导致企业的筹
资风险，而且负债比率越大，负债利息越高，负债的期限结构越不合理，企业的筹资风险越大。

另一方面，虽然企业的负债比率较高，但企业已进入平稳发展阶段，经营风险较低，且金融市场的波动不大，那么企业的筹资风险相对就较小。

三、筹资风险的防范
（一）树立正确的风险观念
在社会主义市场经济体制下，作为自主经营、自负盈亏、自我约束、自我发展的独立商品生产者和经营者，企业必须独立承担风险。

企业在从事生产经营活动时，内外部环境的变
化导致实际结果与预期效果相偏离的情况是难以避免的。

如果在风险临头时，企业毫无准备，一筹莫展，必然会遭致失败。

因此企业在日常财务活动中必须居安思危，树立风险观念，强化风险意识，即正确承认风险，科学估测风险，预防发生风险并且有效应对风险。

（二）优化资本结构，巧舞“双刃剑”
最佳资本结构是指在企业可接受的最大筹资风险以内，总资本成本最低的资本结构。

这个最大的筹资风险可以用负债比例来表示。

所以确定最佳资本结构最重要的问题是如何确定适度的负债数额，保持合理的负债比率，以实现风险与报酬的最优组合。

一个企业只有权益资本而没有债务资本，虽然没有筹资风险，但总资本成本较高，而且无法获得因债务经营带来的财务杠杆利益，收益不能最大化；如果债务资本过多，则企业的总资本成本虽然可以降低、收益可以提高，但可能会因此带来较大的财务风险，从而导致筹资风险加大。

因此，企业应自觉地调节资本结构中权益资本与债务资本的比例关系，确定一个最佳资本结构。

在资产利润率上升时，调高负债比率，提高财务杠杆系数，充分发挥财务杠杆效益；当资产利润率下降时，适时调低负债比率，以防范财务风险。

（三）保持和提高资产流动性
企业的偿债能力直接取决于其债务总额及资产的流动性。

企业可以根据自身的经营需要和生产特点来决定流动资产规模，但在某些情况下可以采取措施相对提高资产的流动性。

如在加强管理，加速资金
周转上下功夫，努力降低资金占用额，尽力缩短生产周期，提高产销率，降低应收账款，提高企业的盈利水平。

企业在合理安排流动资产结构的过程中，不仅要确定理想的现金余额，还要提高资产质量。

通过现金到期债务比、现金债务总额比及现金流动负债比等比率来分析、研究筹资方案。

这些比率越高，企业承担债务的能力越强。

（四）合理安排筹资期限的组合方式，做好还款计划和准备
按资金运用期限的长短来安排和筹集相应期限的负债资金，是规避风险的对策之一。

企业必须采取适当的筹资政策，即尽量用所有者权益和长期负债来满足企业永久性流动资产及固定资产的需要，而临时性流动资产的需要则通过短期负债来满足。

这样既避免了冒险型政策下的高风险压力，又避免了稳健型政策下的资金闲置和浪费。

同时，企业要根据负债的情况制定出还款计划，使其具有一定的还款保证。

（五）先内后外的融资策略
内源融资是指企业内部通过计提固定资产折旧、无形资产摊销而形成的资金来源和产生留存收益而增加的资金来源。

企业如有资金需求，应按照先内后外、先债后股的融资顺序，即：先考虑内源融资，然后才考虑外源融资；外部融资时，先考虑债务融资，然后才考虑股权融资。

自有资本充足与否体现了企业盈利能力的强弱和获取现金能力的高低。

自有资本越充足，企业的财务基础越稳固，抵御财务风险的能力就越强。

自有资本多，也可增加企业筹资的弹性。

当企业面临较好的投资机会而外部融资的约束条件又比较苛刻时，若有充足的自有资本就不会因此而丧失良好的投资机会。

（六）研究利率走势，合理安排筹资
针对由利率变动带来的筹资风险，应认真研究资金市场的供求情况，根据利率走势，把握其发展趋势，并以此做出相应的筹资安排。

当利率处于由低向高的过渡时期时，应根据资金需求量筹措长期资金，尽量采用固定利率的计息方式来保持较低的资金成本；当利率处于低水平时，筹资较为有利，但应避免筹资过度；当利率处于高水平时或处于由高向低过渡时期，应尽量少筹资或只筹集急需的资金，应尽量采取浮动利率的计息方式。

（七）建立风险预测体系
企业必须立足市场，建立一套完善的风险预防机制和财务信息网络，及时对财务风险进行预测和防范，对事态发展的形式、状态进行监测，定量测算财务风险临界点，及时对可能发生的或已发生的与预期不符的变化进行反映。

制定适合企业实际情况的风险规避方案，通过合理的筹资结构来分散风险，如充分利用财务杠杆原理来控制负债比率，从而控制投资风险；采用总资本成本比较法选择总资本成本最小的融资组合，进行现金流量分析，保证偿还债务所需资金的充足；通过控制经营风险来减少筹资风险，使企业按市场需要组织生产经营，及时调整产品结构，不断提高企业的盈利水平，避免由于决策失误而造成的财务危机，把风险减少到最低限度。

总之，企业若要筹资就必须承担筹资风险。

企业应在正确认识筹资风险的基础上，充分重视筹资风险的影响，掌握筹资风险的防范措施，使企业既获得筹资经营带来的收益，同时又将筹资风险降低到最低限度，使其更有利于提高企业的经济效益，增强企业的市场竞争力。

第三篇：融资租赁公司风险管理办法
XXX融资租赁有限公司风险管理办法(暂行)
第一章总则
第一条目的
为增强公司防范和控制风险的能力，加强风险管理的组织建设、机制建设和制度建设，根据国家金融方针政策和有关法律、法规、规章及公司章程的规定，制定本办法。

第二条风险管理的基本目标
风险管理的目标是合理保证公司经营合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提高经营效率和效果，促进公司实现发展战略。

第三条风险管理的原则
风险管理遵循全面管理、全程管理、制度优先、预防为主、职责明确的原则。

（一）全面管理原则。