金融学 曹龙骐 第八章中央银行

❖ 请问：（1）中国人民银行该市支行能否作为 担保人对外承担担保责任？
❖ （2）市政府能否强令该市中国人民银行支行 担保？
第一节 中央银行的产生与发展
❖ 一、产生的客观经济基础
(货币信用经济的飞速发展；银行等金融机构的发 展；国家宏观经济管理能力的加强)
❖ 统一发行银行券的需要 ❖ 集中办理全国票据清算的需要 ❖ 为商业银行提供资金支持 ❖ 代表政府管理全国金融业的需要
---中国人民银行不仅具有国家机关的性质，受国务院领导；又 具备“银行”性质，具有双重性质。
二 中央银行的职能
（1）按照中央银行的性质来分，中央银行的职能可 分为
调控职能：运用货币政策工具调控信用活动。
监管职能：制定金融政策，管理货币、资本市场等 ，主要是宏观审慎监管、系统性监管。
服务职能：服务政府--经理国库、代理债券发行兑 付、经营黄金外汇储备，为其融通资金，从事国际 金融活动等。
❖ 是指中央银行代表国家制定和实施货币政策 ，对金融业实施监督管理，代表国家参与国 际金融事务，为政府经理国库，提供金融服 务。
❖ （1）代理国库（接受国库存款，国库支付清算，代理国 库办理代收税款等）
❖ （2）对国家提供信贷支持
❖ （3）代理政府债券的发行
❖ （4）保管外汇和黄金储备（稳定币值，稳定汇价，调 节国际收支）
❖ 我国中央银行--中国人民银行的性质
《中国人民银行法》第2条规定：中国人民银行是中华人民共 和国的中央银行。中国人民银行在国务院领导下，指定和执行 货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定。”
第8条规定：中国人民银行的全部资本由国家出资，属于国家 所有。”
我国人民银行属于国务院组成部门，是特殊的国家机关。
❖ 中央银行在性质上属于调节宏观经济、监督管理金融业的特 殊国家金融调控与监管机关。
❖ 原因：1.其带有银行的性质，执行金融机构的业务（不用行 政命令来监管调控；办理清算、存贷款业务；独立于政府）
❖ 2.与普通银行相比，体现出国家机关的性质（只对政府，银 行和其它金融机构办理业务；不以营利为目的；国家严格控 制，如人员任免等）
服务金融机构：保管存款准备金，提供支付清算， 提供再贷款再贴现融资服务。
服务社会公众：发行货币维持货币稳定
按照中央银行在国民经济中的地位为标准，中央银行 的职能可分为发行的银行（发行货币，控制信用）、
银行的银行（银行的现金准备中心，票据清算中心， 最后贷款人）、政府的银行（制定金融政策，监管金 融市场，管理国库等）三大职能。
（二）银行的银行
❖ 指中央银行是商业银行的银行，即主要同商业银行 发生业务关系，集中商业银行的准备金并对他们提 供信用。
❖ 中央银行与商业银行的业务往来主要包括以下几方 面：
❖ （1）集中存款准备金， ❖ （2）充当商业银行及其他金融机构的“最后贷款人
” ❖ （3）组织、参与和管理全国的清算
（三）政府的银行
第八章
中央银行
《金融学》(第五版)
8－1
一 中央银行的性质与职能 二 中央银行制度 三 中央银行的主要业务 四 中央银行与政府的关系
案例导入
❖ 2011年4月，某市甲公司在市政府的牵线搭桥下，与美国乙 公司达成合资协议，共同组建丙公司。根据合资协议规定， 甲公司须投入价值1000万美元基本生产设备一套。因为甲公 司资金周转困难，故其希望向丁公司分期付款购买该设备。 在协商过程中，丁公司提出必须取得银行担保的要求。为此 ，甲公司向市政府求助，市政府遂指令中国人民银行该市支 行予以担保。在市政府的干预下，中国人民银行该市支行作 为担保人于2011年6月向丁公司出具了《不可撤销的经济担 保书》。该担保书载明：“....担保人不可撤销地、无条件地 担保甲公司买卖合同的规定准时足额支付设备价款。若甲公 司没有依合同约定履行给付义务，在接到贵公司书面通知后 ，担保人将无条件地承担履行合同义务的连带责任。”结果 在该生产设备买卖合同履行过程中，甲公司仅于2011年7月 支付了到期货款40万美元，其余款项再无力支付。
❖ (一)银行券发行问题：中央银行形ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ后，集中货币 发行，克服了分散发行的混乱局面。
(二)票据交换和清算问题：中央银行的出现从根本 上解决了全国性票据交换和清算问题。
(三)最后贷款人问题：银行的银行，起到了在商业 银行发生资金困难时予以必要贷款支持的作用。
(四)金融监管问题：中央银行专门对金融业的监督 的管理，保证了金融业的安全与规范。
各国为了稳定货币、筹集资金，以货币信用政策作为干预 和调节社会经济的主要杠杆。 其发展历程同时伴随着中央银行职能，法律地位，性质的不断
完备的一个过程。
第二节 中央银行的性质、职能和独立 性问题
❖ 一、中央银行的法律性质
❖ 1.法律性质：政府机关？金融企业？
❖ 中央银行：国家赋予其制定和执行货币政策，对国民经济进 行宏观调控和管理监督的特殊的金融机构
（一）发行的银行
❖ 垄断国家的货币发行。中央银行垄断货币发行 ，具有货币发行特权、独占权，是一国唯一的 货币发行机构。这是中央银行的特权，也是中 央银行不同于商业银行的特别之处。
我国的人民币发行
❖ 当商业银行基层行的现金不足时，到当地的 人民银行提取存款，于是货币从人民银行的 发行库出库，进入到商业银行的业务库，这 部分现金进入流通领域；当商业银行基层行 的现金超过其业务库库存限额时，必须把超 出部分送交人民银行，这部分货币退出流通 领域。
二、中央银行制度的发展过程
❖ 中央银行的初创时期(1656—1913年) 从1656年最早成立的中央银行瑞典国家银行、到1694年英
格兰银行成立和1913年美国建立联邦储备体系。 ❖ 中央银行的普遍推行时期(20世纪初至20世纪中叶)
各国先后放弃金本位制，发生恶性通货膨胀，货币制度出 现混乱，需要建立中央银行稳定货币； ❖ 中央银行的强化时期(20世纪中叶至今)
❖ （5）代表政府从事国际金融活动并提供决策咨询
❖ 发行的银行、银行的银行、政府的银行的职能实际 上都体现了中央银行的服务职能，所以，归纳上述 两个方面的划分，我们可以说中央银行具有发行的 银行、银行的银行、政府的银行、金融调控与监管 的银行四大职能。