简易财务报表分析法
财务报表简易理解分析方法
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财务分析是一定的财务分析主体以企业的财务告和财务资源为依据,采用一定的标准,运用科学系统的方法,对企业的财务状况和经营成果、财务信用和财务风险、以及财务总体情况和未来发展趋势的分析和评价。
此项工作往往计算量非常大,需要专业人员深入研究财务表得出综合结论。
故本文对财务表提出一种相对简单的理解思路,使财务表使用者在理解财务表的同时能进行目标相对明确的财务分析。
一、财务治理的实质资产实质上就是公司在确定一组被使用的资金,这些资金的两个主要来源就是股东权益和负债;而收入和费用是用来解释公司利润收入或者收益是如何产生的;同时,公司通过经营资产,就会产生相应的利润,同时也会产生相应的现金流量。
公司净现金流量中的一部分用往返那些将资本投入公司的投资者,另外一部分则留在公司内部,成为所谓的自身融资,用于公司的自我发展。
在下一个会计年度里,公司的资源会相应增加.公司的资产数量也会相应增加,随着公司经营效率的逐步提高,会产生更多的利润和净现金流量,增加的净现金流中的一部分又重新投入到公司中来,这样的良性循环将周而复始。
反映上述现金流动状况的就是现金流量表。
以上的简短介绍表明财务治理从本质上而言是对以下三个基本方面的治理:1.公司资产结构,主要思考公司的组合资源是否正确,这些资产的组合是否令人满足;2.公司盈利能力也就是损益表,相应的问题有:如何评估公司的盈利性,如何具体计算公司的盈利能力;3.公司的现金流量也就是现金流量表,相应的问题有:公司产生的现金流量到底有多少,如何提高净现金流量。
事实上,导致财务治理复杂的原因是我们必须同时考虑以上三个方面的问题,其真正本质是公司如何拥有最佳资产结构,从而使公司资产具有盈利性和流动性,许多公司只在其中的一方面或是两方面做得很好,和真正的财务治理相比,这还远远不够。
二、分析资产负债表首先如图所示,一份资产负债表通常有五个部分组合而成:1.流动资产;2.固定资产或长期资产;3.流动负债;4.长期负债;5.股东权益,负债和股东权益加在一起通常被称作长期资本。
财务报表分析方法五种
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财务报表分析方法五种在企业管理中,财务报表是管理者了解企业财务状况和经营成果的重要工具。
而对财务报表进行分析,则是为了更好地了解企业的财务状况,为经营决策提供依据。
下面将介绍五种常用的财务报表分析方法。
首先,常用的财务报表分析方法之一是横向比较分析。
横向比较分析是将同一企业在不同时间段的财务报表进行对比分析,以观察企业在不同时间段的经营状况和财务变化趋势。
通过横向比较分析,管理者可以了解企业的经营情况是否有改善或恶化,以及财务状况的变化趋势。
其次,纵向比较分析是另一种常用的财务报表分析方法。
纵向比较分析是将同一时间点上不同企业的财务报表进行对比分析,以观察不同企业的经营状况和财务状况。
通过纵向比较分析,管理者可以了解企业在同一时间点上与其他企业相比的优势和劣势,以及行业内企业的整体经营状况。
第三种方法是比率分析。
比率分析是通过计算财务报表中的各项指标之间的比率,来评价企业的经营和财务状况。
比率分析可以帮助管理者了解企业的盈利能力、偿债能力、运营能力和成长能力,从而全面地评价企业的财务状况。
其次,趋势分析是一种通过对企业多期财务报表数据进行对比,观察企业财务状况变化趋势的方法。
趋势分析可以帮助管理者了解企业在不同时间段的经营情况和财务状况的变化趋势,从而预测未来的发展趋势,为企业的经营决策提供依据。
最后,现金流量分析是一种通过对企业现金流量表进行分析,了解企业现金流入和流出情况的方法。
现金流量分析可以帮助管理者了解企业的现金储备情况,以及企业的偿债能力和经营能力,从而及时调整企业的经营策略,保障企业的经营稳定。
综上所述,财务报表分析是企业管理中的重要环节,而不同的财务报表分析方法可以帮助管理者全面地了解企业的财务状况和经营情况,为企业的经营决策提供科学依据。
因此,管理者应根据企业的实际情况,选择合适的财务报表分析方法,进行科学、全面的财务分析。
财务报表分析方法
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财务报表分析方法一、比较分析法比较分析法是财务报表分析中最基本的方法之一。
它通过将企业本期的财务数据与前期数据、同行业数据或者预算数据进行对比,来揭示企业财务状况和经营成果的变化趋势。
1、纵向比较纵向比较是将企业本期的财务数据与前期数据进行对比。
例如,将本期的营业收入与上年同期的营业收入进行对比,以观察企业的业务增长情况。
通过这种比较,可以发现企业在不同时期的发展趋势,是增长、稳定还是下降。
2、横向比较横向比较是将企业的财务数据与同行业其他企业的数据进行对比。
这有助于了解企业在行业中的地位和竞争力。
比如,比较同行业企业的毛利率,如果本企业的毛利率低于行业平均水平,就需要分析原因,是成本控制不力还是产品定价策略存在问题。
3、预算比较预算比较是将企业的实际财务数据与预算数据进行对比。
通过这种比较,可以评估企业的预算执行情况,发现实际与预算之间的差异,并及时采取措施进行调整和改进。
二、比率分析法比率分析法是通过计算各种财务比率,来评价企业的财务状况和经营成果。
常见的财务比率包括偿债能力比率、营运能力比率、盈利能力比率和发展能力比率等。
1、偿债能力比率偿债能力比率用于衡量企业偿还债务的能力。
其中,流动比率和速动比率用于衡量企业的短期偿债能力,资产负债率用于衡量企业的长期偿债能力。
流动比率=流动资产/流动负债速动比率=(流动资产存货)/流动负债资产负债率=负债总额/资产总额一般来说,流动比率和速动比率越高,说明企业的短期偿债能力越强;资产负债率越低,说明企业的长期偿债能力越强。
2、营运能力比率营运能力比率反映企业资产的运营效率。
常见的营运能力比率包括应收账款周转率、存货周转率和总资产周转率等。
应收账款周转率=营业收入/平均应收账款余额存货周转率=营业成本/平均存货余额总资产周转率=营业收入/平均资产总额这些比率越高,表明企业资产的运营效率越高,资产的利用效果越好。
3、盈利能力比率盈利能力比率用于衡量企业获取利润的能力。
简单的报表分析怎么写
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简单的报表分析方法在工作中,我们经常需要进行报表分析,通过分析报表的数据来了解业务状况、制定决策等。
本文将介绍一种简单的报表分析方法,帮助您更好地进行数据分析和决策制定。
第一步:明确分析目的在进行报表分析之前,首先需要明确分析的目的。
明确分析目的可以帮助我们更有针对性地选择数据和分析方法,避免盲目分析。
第二步:收集数据在进行报表分析之前,我们需要收集相关数据。
数据可以来源于各个部门的报表、数据库、第三方数据等。
确保数据的准确性和完整性是数据分析的基础。
第三步:整理数据在收集到数据后,我们需要对数据进行整理和清洗。
包括去除重复数据、处理缺失值、统一数据格式等。
只有数据整理得当,才能保证我们的分析结果准确可靠。
第四步:选择分析方法在数据整理完成后,我们需要选择合适的分析方法进行分析。
常见的分析方法包括趋势分析、对比分析、分布分析等。
根据分析目的选择合适的方法是关键。
第五步:进行分析在选择好分析方法后,我们可以开始进行数据分析。
通过分析数据,我们可以发现数据之间的关系、规律等,为后续的决策提供依据。
第六步:撰写分析报告在分析完成后,我们需要将分析结果整理成报告。
报告要清晰明了,包括分析的方法、结果、结论等。
通过报告将分析结果传达给相关人员,促进决策的制定和执行。
总结通过以上的步骤,我们可以很好地进行简单的报表分析。
在实际工作中,不断积累经验和提升分析能力,可以帮助我们更好地应对不同的数据分析挑战。
希望本文提供的方法对您有所帮助,祝您在数据分析的路上越走越远!。
财务报表的八种分析方法
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财务报表的八种分析方法①垂直分析——确定财务报表结构占比最大的重要项目垂直分析,又称为纵向分析,实质上是结构分析;第一步,首先计算确定财务报表中各项目占总额的比重或百分比;第二步,通过各项目的占比,分析其在企业经营中的重要性;一般项目占比越大,其重要程度越高,对公司总体的影响程度越大;第三步,将分析期各项目的比重与前期同项目比重对比,研究各项目的比重变动情况,对变动较大的重要项目进一步分析;经过垂直分析法处理后的会计报表通常称为同度量报表、总体结构报表、共同比报表;以利润表为例,巴菲特非常关注销售毛利率、销售费用率、销售税前利润率、销售净利率,这实质上就是对利润表进行垂直分析;②水平分析——分析财务报表年度变化最大的重要项目水平分析法,又称横向比法,是将财务报表各项目报告期的数据与上一期的数据进行对比,分析企业财务数据变动情况;水平分析进行的对比,一般不是只对比一两个项目,而是把财务报表报告期的所有项目与上一期进行全面的综合的对比分析,揭示各方面存在的问题,为进一步全面深入分析企业财务状况打下了基础,所以水平分析法是会计分析的基本方法;这种本期与上期的对比分析,既要包括增减变动的绝对值,又要包括增减变动比率的相对值,才可以防止得出片面的结论;每年巴菲特致股东的信第一句就是说伯克希尔公司每股净资产比上一年度增长的百分比;③趋势分析——分析财务报表长期变化最大的重要项目趋势分析,是一种长期分析,计算一个或多个项目随后连续多个报告期数据与基期比较的定基指数,或者与上一期比较的环比指数,形成一个指数时间序列,以此分析这个报表项目历史长期变动趋势,并作为预测未来长期发展趋势的依据之一;趋势分析法既可用于对会计报表的整体分析,即研究一定时期报表各项目的变动趋势,也可以只是对某些主要财务指标的发展趋势进行分析;巴菲特是长期投资,他特别重视公司净资产、盈利、销售收入的长期趋势分析;他每年致股东的信第一页就是一张表,列示从1965年以来伯克希尔公司每年每股净资产增长率、标准普尔500指标年增长率以及二者的差异;④比率分析——最常用也是最重要的财务分析方法比率分析,就是将两个财务报表数据相除得出的相对比率,分析两个项目之间的关联关系;比率分析是最基本最常用也是最重要的财务分析方法;财务比率一般分为四类:盈利能力比率,营运能力比率,偿债能力比率,增长能力比率;2006年国务院国资委颁布的国有企业综合绩效评价指标体系也是把财务绩效定量评价指标分成这四类;从巴菲特过去40多年致股东的信来看,巴菲特这四类比率中最关注的是:净资产收益率、总资产周转率、资产负债率、销售收入和利润增长率;财务比率分析的最大作用是,使不同规模的企业财务数据所传递的财务信息可以按照统一的标准进行横向对照比较;财务比率的常用标准有三种:历史标准、经验标准、行业标准;巴菲特经常会和历史水平进行比较;⑤因素分析——分析最重要的驱动因素因素替代法又称连环替代法,用来计算几个相互联系的驱动因素对综合财务指标的影响程度的大小;比如,销售收入取决于销量和单价两个因素,企业提价,往往会导致销量下降,我们可以用因素分析来测算价格上升和销量下降对收入的影响程度;巴菲特2007年这样分析,1972年他收购喜诗糖果时,年销量为1600万磅;2007年增长到3200万磅,35年只增长了1倍;年增长率仅为2%;但销售收入却从1972年的0.3亿增长到2007年的3.83亿美元,35年增长了13倍;销量增长1倍,收入增长13倍,最主要的驱动因素是持续涨价;⑥综合分析——多项重要指标结合进行综合分析企业本身是一个综合性的整体,企业的各项财务活动、各张财务报表、各个财务项目、各个财务分析指标是相互联系的,只是单独分析一项或一类财务指标,就会像盲人摸象一样陷入片面理解的误区;因此我们把相互依存、相互作用的多个重要财务指标结合在一起,从企业经营系统的整体角度来进行综合分析,对整个企业做出系统的全面的评价;目前使用比较广泛的有杜邦财务分析体系、沃尔评分法、帕利普财务分析体系;最重要最常用的是杜邦财务体系:净资产收益率=销售净利率×资产周转率×权益乘数,这三个比率分别代表公司的销售盈利能力、营运能力、偿债能力,还可以根据其驱动因素进一步细分;⑦对比分析——和最主要的竞争对手进行对比分析和那些进行广泛分散投资的机构不同,巴菲特高度集中投资于少数超级明星公司,前10大重仓股占组合超过80%,这些超级明星公司各项重要财务指标都远远超过行业平均水平;在长期稳定发展的行业中,那些伟大的超级明星企业也往往都有一个与其实力相比难分高下的对手;比如软饮料行业中可口可乐与百事可乐,快餐行业中的麦当劳与肯德基,飞机制造行业中的波音与空客;两个超级明星企业旗鼓相当,几乎垄断了行业的大部分市场,这就形成了典型的双寡头垄断格局;因此把超级明星公司与其竞争对手进行对比分析是最合适的方法;⑧前景分析——预测未来长期业绩是财务分析最终目标巴菲特进行财务报表分析的目的不是分析所有公司,而是寻找极少数超级明星:“我们始终在寻找那些业务清晰易懂、业绩持续优异、由能力非凡并且为股东着想的管理层来经营的大公司;这种目标公司并不能充分保证我们投资盈利:我们不仅要在合理的价格上买入,而且我们买入的公司的未来业绩还要与我们的预测相符;但是这种投资方法——寻找超级明星——给我们提供了走向真正成功的唯一机会”;对企业未来发展前景进行财务预测是财务报表分析的最终目标;巴菲特说得非常明确:“我关注的是公司未来20年甚至30年的盈利能力;”。
财务报表分析的实用方法
![财务报表分析的实用方法](https://img.taocdn.com/s3/m/22eb633e17fc700abb68a98271fe910ef02dae5f.png)
财务报表分析的实用方法财务报表分析是评价一家企业财务状况的一种方法。
通过对企业的资产、负债、收益情况进行详细的比较和分析,我们可以了解到企业近几年的发展情况,进而预测其未来发展趋势。
但是,财务报表分析并不是一件简单的事情,需要我们掌握一些实用的方法,下面就让我们来详细了解一下吧。
一、利润表分析利润表是反映企业一定期间内收入和支出情况的财务报表。
对于利润表的分析,我们需要从以下几个方面进行:1.营业收入和净利润增长率营业收入和净利润增长率是反映企业经营能力的两个重要指标。
我们可以通过对企业最近几年的营业收入和净利润增长率进行对比,看看该企业近几年的经营情况如何。
2.收入和成本构成企业的收入和成本构成对于公司经营和盈利能力的情况有着非常重要的影响。
我们需要分析企业的主营业务收入和非主营业务收入,看看企业主要的盈利来源是哪些,同时也需要关注企业的成本构成,看看企业主要的成本是哪些。
3.比较毛利率和净利率毛利率和净利率是企业经营能力的两个非常重要的指标。
我们可以通过对企业最近几年的毛利率和净利率进行比较,看看企业利润率的变化情况,同时也可以分析企业存在哪些问题。
二、资产负债表分析资产负债表是反映企业资产和负债情况的财务报表。
对于资产负债表的分析,我们需要从以下几个方面进行:1.资产结构企业资产的结构会对于企业的发展和经营情况有着很重要的影响。
我们可以通过分析企业各种资产的变化情况,了解企业的资产结构是否健康。
2.负债结构企业的负债结构也是会影响企业经营情况的重要因素。
我们可以分析企业的各种负债类型,包括借款、应付账款等,看看企业的负债结构是否健康。
3.比较资产负债率资产负债率是反映企业资产负债情况的指标。
我们可以通过对企业最近几年的资产负债率进行比较,看看企业的资产负债情况是否健康。
三、现金流量表分析现金流量表是反映企业现金收入和支出情况的财务报表。
对于现金流量表的分析,我们需要从以下几个方面进行:1.现金流量结构企业现金流量的结构也是会影响企业发展和经营情况的一个重要因素。
财务报表分析简易方法(24看)
![财务报表分析简易方法(24看)](https://img.taocdn.com/s3/m/4182be5a8f9951e79b89680203d8ce2f0166654c.png)
财务报表分析简易方法(24看)一、资产负债表一看:货币资金。
货币资金太少则表示周转资金紧张,一般为总资产的10-20%。
二看:应收账款。
应收账款过大,或者增长过快,则有虚增利润的嫌疑。
三看:其他应收款。
其他应收款过大,则有收不回来的可能。
四看:存货。
存货比例太大,则预示商品滞销。
五看:固定资产。
固定资产比例过大,则流动资产和周转资金会不足。
六看:商誉。
商誉过高,则显示公司之前收购过多,并给了高溢价。
七看:短期借款和长期借款。
借款过多,则财务成本过高。
八看:资产负债率。
资产负债率一般不超过60%,高于70%则有债务风险。
二、利润表一看:总收入。
与同类企业对比,可知其市场地位。
二看:总成本。
可以计算毛利率。
毛利率过低则企业收益会较差。
三看:管理费用。
管理费用过高,则可能广告推广成本过高。
四看:研发费用。
研发费用过低,可能会导致企业后继乏力。
五看:财务费用。
财务费用过高,则利息费用过高。
六看:营业利润。
可以计算营业利润率,不宜低于行业平均利润率。
七看:净利润。
可以计算净利率,代表企业盈利能力。
八看:归母净利润。
少数股东损益不属于上市公司所有。
三、现金流量表一看:销售收到的现金。
如果远小于总收入,则可能收入造假。
二看:经营净现金。
如果远小于净利润,则利润含金量不高。
三看:资本支出。
购建固定资产及长期资产支出过高,则企业经营现金流多用于投资,企业现金流不理想。
四看:投资净现金。
投资净现金过高,要么做理财,要么做固定投资,前者慎防大股东套用资金,后者慎防跨行业过度投资。
五看:借款现金。
借款现金过高,利息支出过多,企业在为银行打工。
六看:分红现金。
分红现金占净利润比例过低,则企业分红率过低。
七看:筹资净现金。
筹资净现金为正,谨防借款过高;筹资净现金为负,主要为分红所致属于正常。
八看:净现金流。
净现金流大额为负,或持续为负,谨防企业资金链断裂。
财务报表分析方法与技巧总结
![财务报表分析方法与技巧总结](https://img.taocdn.com/s3/m/5a21ccf3970590c69ec3d5bbfd0a79563c1ed40b.png)
财务报表分析方法与技巧总结财务报表是企业在特定时间内的财务状况和经营成果的集中体现,对于投资者、分析师以及企业管理层来说,对财务报表进行准确的分析是了解企业经营情况、评估企业价值以及制定决策的重要依据。
本文将总结几种常用的财务报表分析方法与技巧。
一、趋势分析法趋势分析法是通过对多个会计期间的财务数据进行比较分析,把握企业在一段时间内的财务状况和经营成果的变化趋势。
该方法适用于分析企业的发展趋势,发现可能存在的问题,为经营决策提供参考依据。
在趋势分析时,应重点关注财务指标的绝对数值以及相对数值的变动情况。
例如,比较多个年度的销售收入,可以判断企业的销售情况是否稳定增长或者下滑,并从中发掘引起变动的原因。
二、比率分析法比率分析法通过将财务报表中的各项数据进行相互比较,计算出一系列比率指标来评价企业的经营状况。
常用的比率指标包括资产负债率、流动比率、速动比率、营业利润率等。
比率分析法可以更加具体地了解企业的财务风险、盈利能力、偿债能力等方面的情况。
例如,资产负债率较高可能意味着企业存在较高的债务风险,而营业利润率的变动可以评估企业的盈利能力是否改善。
三、垂直分析法垂直分析法又称为表内分析法,是通过将财务报表中各项数据与同期总量相比较,计算出各项数据在总量中所占的比例,以此来评估企业财务结构的合理性和稳定性。
例如,通过对利润表进行垂直分析,可以计算出各项费用占销售收入的比例。
如果某项费用占比较高,可能说明企业在该方面存在问题,需要采取相应措施进行调整。
四、横向比较法横向比较法是将同一行业、同一规模或者同一地区的企业的财务数据进行比较分析,以了解企业在同一市场环境下的相对竞争力和经营状况。
横向比较法可以帮助企业了解自身相对于同行业其他企业的优劣势,以及在市场环境中的地位。
通过对比分析,企业可以借鉴其他企业的优点,改进自身的经营策略。
综上所述,财务报表分析是企业经营管理中的重要环节。
通过趋势分析、比率分析、垂直分析和横向比较等方法与技巧,可以更加全面地了解企业的财务状况和经营成果,为企业决策提供有效的参考依据。
财务报表分析的方法和技巧
![财务报表分析的方法和技巧](https://img.taocdn.com/s3/m/61da66c003d276a20029bd64783e0912a3167c7b.png)
财务报表分析的方法和技巧财务报表是企业对外披露的重要途径,也是投资者判断企业是否具备投资价值的重要依据。
对于普通投资者来说,因为缺乏专业的财务知识,往往无法有效地分析和判断财务报表。
因此,本文将介绍几种常见的财务报表分析方法,帮助读者更好地理解企业的财务状况,更为明智地做出投资决策。
一、财务比率分析财务比率是一种常用的财务分析方法,采用企业财务报表中的数据,运用一定的比率计算公式所得出的结果。
常见的财务比率包括流动比率、速动比率、负债率、资产负债率、营运资本周转率等。
1. 流动比率流动比率是指公司当前的流动资产与流动负债之比,反映了公司短期偿债能力。
流动比率越高,说明企业具备更好的流动性,短期偿付能力越强。
公式:流动比率=流动资产÷流动负债2. 速动比率速动比率又称为“快速比率”,指企业的流动资产中与企业资金运营紧密相关的资产(如:现金、银行存款、应收账款)与流动负债之比,反映了企业在不考虑存货的情况下的短期偿债能力。
公式:速动比率= (流动资产-存货)÷流动负债3. 负债率负债率是指企业负债总额与企业总资产之比,反映了企业所承担的债务风险。
公式:负债率=负债总额÷资产总额4. 资产负债率资产负债率是指企业负债总额与企业所有者权益总额之比,反映了企业所有者权益所占比例。
资产负债率越高,企业存在的风险越大。
公式:资产负债率=负债总额÷所有者权益总额5. 营运资本周转率营运资本周转率是指企业每年需要多少资本来支持经营,通常通过运用资产周转率和负债周转率来计算而得。
公式:营运资本周转率=营业收入÷营运资本二、财务报表分析技巧除了运用常见的财务比率进行企业财务分析外,我们还需要了解一些财务报表分析的技巧。
1. 年度财务报表之间的对比分析通过对同年度的财务报表进行对比分析,可以更直观地看出企业的经营状况,以及企业的财务发展趋势。
比如,对比不同年度的利润表和现金流量表,可以快速地判断企业的经营情况是否逐步好转,是否具有良好的盈利性。
企业财务报表分析的基本方法
![企业财务报表分析的基本方法](https://img.taocdn.com/s3/m/47fe6b247f1922791788e8e7.png)
财务报表分析基本方法一、趋势分析法1.趋势分析法:将连续数年的财务报表上有关项目按金额或选用某一年为基期进行比较,计算趋势百分比,以揭示财务状况和经营成果的变化和发展趋势. 2。
趋势分析法的具体运用主要是通过编制比较财务报表来进行的,既有按金额编制的比较财务报表,又有按百分比编制的比较财务报表.由于趋势百分比分析,均以基期为计算基础,因此基期的选择必须慎重.基期选择要求:代表性(Typical)或正常性(Normal)条件.否则,运用百分比比较得出结果没有意义,还可能引起误解.(一)比较分析法(Comparative analysis method)——-横向比较分析法1。
概念:就是将相关两个或两个以上的相同项目的财务数据直接进行比较,以发现财务指标变动差异及其趋势的方法.思路:在进行比较分析时,除了可以对单个项目研究其趋势外,还可以针对特定项目之间的关系进行分析,以揭示出其隐藏的问题.2. 比较分析法的具体形式(1)根据财务报表分析的要求与目的a. 实际指标与本公司以前多时期历史指标比较b. 实际指标与本公司计划指标或预算指标比较c。
实际指标与同行业先进水平或平均水平比较重点选择:对比较报表上的财务数据,要选择重点项目进行分析,并非所有的项目都要进行分析(2)按指标数据形式的不同a。
绝对数指标的比较:即利用两个或两个以上的绝对数指标进行对比,以揭示这些绝对数指标之间的数量差异.如:银广夏虚构利润1999年为1。
78亿元,2000年为5。
67亿元,增长率高达318%,不可能!b。
相对数指标的比较:即利用两个或两个以上的相对数指标进行对比,以揭示这些相对数指标之间的数量差异。
(3)比较分析法的常见形式:比较财务报表a.将最近两期或数期财务报表数据并列在一起编制的报表.b.比较财务报表研究同一个项目在不同期间变动的情况,列示出财务报表各项目前后两期或多期的金额对比,并计算其增减变动金额和百分比,以便于财务分析师应用。
财务报表的分析方法及案例分析
![财务报表的分析方法及案例分析](https://img.taocdn.com/s3/m/af80315253d380eb6294dd88d0d233d4b04e3f7b.png)
财务报表的分析方法及案例分析财务报表是企业进行财务分析的重要依据,通过对财务报表的分析可以帮助企业了解自身的财务状况及经营状况,从而对企业的成长和发展做出明智的决策。
本文将介绍几种常见的财务报表分析方法,并结合实际案例进行分析。
一、财务比率分析法财务比率是指用财务报表中的数据进行计算得出的一种指标,可以帮助分析师了解企业的财务状况、盈利能力、运营能力和偿债能力等。
常见的财务比率有流动比率、速动比率、资本周转率、净资产收益率等。
下面以企业的财务报表为例进行分析:企业2024年度的资产负债表如下:2024年,2024年----,---------,---------流动资产,$100,000,$80,000长期投资,$20,000,$30,000固定资产,$200,000,$150,000总资产,$320,000,$260,000企业2024年度的利润表如下:2024年,2024年----,---------,---------成本销售,$160,000,$140,000净利润,$40,000,$35,0001.流动比率=流动资产/流动负债=$100,000/$50,000=2,比2024年的1.6有所提高,说明企业的流动性相对较好。
2.速动比率=(流动资产-存货)/流动负债=($100,000-$30,000)/$50,000=1.4,比2024年的1.2有所提高,说明企业的流动性进一步改善。
3.资本周转率=销售收入/总资产=$200,000/$320,000=0.63,比2024年的0.69稍有下降,可能说明企业资产利用效率稍有下降。
4.净资产收益率=净利润/净资产=$40,000/($320,000-90,000)=18.18%,比2024年的17.19%有所上升,说明企业的盈利能力有所改善。
二、经济附加值分析法经济附加值是指企业通过生产经营活动创造的经济价值。
经济附加值分析法是一种相对于传统财务报表分析方法的创新方法,可以从更宏观的角度来看待企业的财务状况。
常见财务报告分析方法(3篇)
![常见财务报告分析方法(3篇)](https://img.taocdn.com/s3/m/3101e16fbb1aa8114431b90d6c85ec3a86c28b69.png)
第1篇财务报告是企业对外展示其财务状况、经营成果和现金流量的一种重要手段。
通过对财务报告的分析,投资者、债权人、管理层等利益相关者可以评估企业的财务健康状况、经营效率和市场竞争力。
本文将介绍几种常见的财务报告分析方法,以帮助读者深入了解企业的财务状况。
一、比率分析法比率分析法是财务分析中最常用的一种方法,通过计算和比较不同财务比率来评估企业的财务状况。
以下是几种常见的财务比率:1. 流动比率流动比率(Current Ratio)是衡量企业短期偿债能力的指标,计算公式为:\[ \text{流动比率} = \frac{\text{流动资产}}{\text{流动负债}} \]流动比率越高,说明企业短期偿债能力越强。
2. 速动比率速动比率(Quick Ratio)是衡量企业立即偿还短期债务能力的指标,计算公式为:\[ \text{速动比率} = \frac{\text{速动资产}}{\text{流动负债}} \]速动资产是指流动资产减去存货后的资产,速动比率越高,说明企业短期偿债能力更强。
3. 资产回报率资产回报率(Return on Assets, ROA)是衡量企业利用资产产生利润的能力的指标,计算公式为:\[ \text{ROA} = \frac{\text{净利润}}{\text{平均总资产}} \]ROA越高,说明企业资产利用效率越高。
4. 股东权益回报率股东权益回报率(Return on Equity, ROE)是衡量企业为股东创造利润的能力的指标,计算公式为:\[ \text{ROE} = \frac{\text{净利润}}{\text{平均股东权益}} \]ROE越高,说明企业为股东创造的价值越大。
5. 债务比率债务比率(Debt Ratio)是衡量企业负债水平的指标,计算公式为:\[ \text{债务比率} = \frac{\text{总负债}}{\text{总资产}} \]债务比率越高,说明企业负债水平越高。
财务报表分析方法
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财务报表分析方法财务报表分析是用财务报表来评估一个企业的财务状况和经营绩效。
通过分析财务报表,可以帮助投资者、管理者和其他利益相关方做出更准确的财务决策。
下面将介绍几种常用的财务报表分析方法。
1. 比率分析比率分析是通过计算和比较不同财务指标之间的比率,来评估企业的财务表现。
常用的比率包括利润率、毛利率、净资产收益率、流动比率和速动比率等。
利润率可以帮助了解企业的盈利能力,而流动比率和速动比率则反映企业的偿债能力。
2. 趋势分析趋势分析是通过对比多期财务报表数据的变化趋势,判断企业在不同时间段内的财务表现。
通过趋势分析,可以了解企业的增长率、盈利能力和偿债能力是否稳定。
例如,对比连续三年的财务报表数据,可以发现企业的销售额和净利润是否呈现增长趋势。
3. 垂直分析垂直分析是将财务报表中的各项金额与总额对比,以确定各项金额在整体财务状况中的比重。
最常用的垂直分析方法是利用资产负债表的百分比分析,以及利用利润表的各项费用与销售额的比率分析。
垂直分析可以帮助了解企业的资产结构和成本结构,以及各项费用对企业盈利的影响程度。
4. 横向分析横向分析是通过对比不同期间内的财务报表数据,来评估企业在时间上的财务表现。
横向分析可以帮助了解企业的财务发展情况,并找出可能存在的问题和挑战。
例如,对比两年的利润表数据,可以发现企业各项费用的变化情况,从而判断企业的成本控制能力。
5. 现金流量分析现金流量分析是通过分析企业的现金流量表,评估企业的现金流入和流出情况。
现金流量分析可以帮助了解企业的经营能力和偿债能力,以及企业是否存在现金流量风险。
例如,分析企业的经营活动现金流量,可以判断企业的经营性现金流是否足够支持日常经营活动。
6. 杜邦分析杜邦分析是一种综合考虑企业盈利能力、资产利用效率和财务杠杆的分析方法。
通过分析企业的净资产收益率、总资产周转率和权益乘数之间的关系,可以评估企业的综合经营绩效。
杜邦分析可以帮助了解企业盈利的来源和影响因素。
财务报表分析方法总结
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财务报表分析方法总结财务报表是企业进行财务管理和决策的重要工具。
它能够反映企业在一定时间内的财务状况、经营成果和现金流量。
然而,理解和利用财务报表并不容易。
本文将总结几种主要的财务报表分析方法,帮助读者更好地理解企业财务状况和经营成果。
一、比率分析法比率分析法是一种以财务报表上的各项指标比率为基础,对企业的经营状况进行全面评价的方法。
它不仅仅可以展示财务报表中的数据,而且可以加以比较和分析。
比率分析法的主要目的是评估企业的长期和短期偿债能力、经营效益和盈利能力。
1. 资产负债表比率分析(1)流动比率:流动比率=流动资产÷流动负债。
流动比率越高,表明企业在短期内偿付债务的能力越强。
(2)速动比率:速动比率=(流动资产-存货)÷流动负债。
此比率可以表明企业在不考虑存货的情况下,是否能够在短期内偿还所有负债。
(3)资产负债率:资产负债率=负债总额÷总资产。
此比率可以表明企业债务占全部资产的比重。
(4)权益比率:权益比率=所有者权益÷总资产。
此比率可以表明企业的资产来源中,有多少是由股东提供的。
2. 利润表比率分析(1)毛利率:毛利率=(销售收入-销售成本)÷销售收入。
此比率可以表明企业在销售中的利润水平。
(2)净利率:净利率=净利润÷营业收入。
此比率可以表明企业的盈利能力。
(3)资产周转率:资产周转率=销售收入÷总资产。
此比率可以表明企业多快能够用完全部资产,在生产和销售中的效率。
二、水平分析法水平分析法可以在同一期间内,比较企业不同年度的财务报表数据,从而掌握企业在发展过程中的趋势。
1. 同期比较:同期比较,也就是同一时间对比前后两个财务报表的数据。
一般情况下,我们使用绝对金额或比率的变化来衡量企业在两个时间点的差异。
2. 趋势分析:趋势分析可以观察企业过去几年的财务报表数据,从而测定企业在历史上的增长速度和趋势。
通过趋势分析,我们可以发现企业在生产和销售中的变化,以及预测企业未来的发展趋势。
财务报表分析方法
![财务报表分析方法](https://img.taocdn.com/s3/m/30958d62bc64783e0912a21614791711cc7979d3.png)
财务报表分析方法是评估企业财务状况、经营成果和现金流量等经济活动的多种手段,目的是为了提供决策依据、评价企业绩效以及预测未来趋势。
以下是一些常见的财务报表分析方法:1. 比较分析法:横向比较:同一企业不同报告期之间的财务数据对比,如本期与上期或预算与实际业绩的比较,以了解企业的增长趋势和波动情况。
纵向比较(结构分析):对同一时期内不同项目在财务报表中所占的比例进行分析,揭示企业财务结构的变化。
行业比较:将一个企业的财务数据与同行业内其他企业的数据进行比较,判断企业在行业中的相对位置。
2. 趋势分析法:通过连续多期的财务报表数据,计算各项指标的增长率或变动趋势指数,分析企业财务状况和经营业绩的长期发展趋势。
3. 比率分析法:流动比率、速动比率等偿债能力比率分析,衡量企业偿还短期债务的能力。
毛利率、净利率等盈利能力比率分析,反映企业获取利润的能力。
资产周转率、存货周转率等营运能力比率分析,评估企业资产使用效率。
权益乘数、负债权益比等资本结构比率分析,研究企业资本来源和风险分布。
4. 因素分析法:分析影响某一关键财务指标的各种相关因素,通常采用差异分析来量化各因素对指标变动的影响程度。
5. 现金流量分析:研究企业经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流入流出情况,包括现金流量表的直接分析和间接法调整分析。
6. 垂直分析(结构分析):分析资产负债表和利润表各个项目占总资产、总负债、总收入或总成本的比例,以便了解企业资产、负债、收入和支出的构成。
7. 水平分析(趋势百分比分析):将财务报表中的每个项目金额转化为相对于基期数值的百分比变化,从而直观展示财务指标随时间推移的增减变动幅度。
8. 综合分析:如DuPont分析模型,将股东权益报酬率(ROE)分解为利润率、资产周转率和财务杠杆三个层面,从更深层次理解影响企业盈利的因素。
通过上述各种分析方法的综合运用,财务分析师能够对企业进行全面深入的评估,并为企业管理者和其他利益相关者提供有力的信息支持。
财务报表分析的11种具体方法【会计实务操作教程】
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财务报表分析的 11种具体方法【会计实务操作教程】 分析财务报表可以知道企业经营现状和财务情况,可以给企业相关人员 提供决策依据,所以分析财务报表对企业财务人员而言是非常重要的。 那么,财务报表分析有哪些分析方法呢?
(1)比重法。 比重法是在同一财务报表的同类项目之间,通过计算同类项目在整体 中的权重或份额以及同类项目之间的比例,来揭示它们之间的结构关 系,它通常反映财务报表各项目的纵向关系。使用比重法时,应注意只 是同类性质的项目之间使用,即进行比重计算的各项目具有相同的性 质。性质不同的项目进行比重分析是没有实际意义的,也是不能计算 的。如计算某一负债项目与总资产的比重,首先,负债不是资产的构成 要素,因而,理论上讲,就不能说资产中有多少负债,也不能计算负债 对资产的权重。只有同类性质的项目才可计算权重。其次,以某一负债 项目除以总资产,也很难说明这一负债的偿债能力。总资产不仅要用于 偿还这一负债,而且要偿还所有负债。最终这一负债能否偿还,还要看 资产与它的对ห้องสมุดไป่ตู้性。如果资产用于偿还其他债务后,没有多余,或虽有 多余,但在变现时间上与偿债期不一致,这一负债都是不能偿还的。 在财务报表结构分析中,比重法可以用于计算:各资产占总资金资产 的比重;各负债占总负债的比重;各所有者权益占总所有者权益的比重;各 项业务或产品利润、收入、成本占总利润、总收入和总成本的比重;单位 成本各构成项目占单位成本的比重;各类存货占总存货的比重;利润分配 各项目占总分配额或利润的比重;资金来源或资金运用各项目占总资金来 源或总资金运用的比重等等。
只分享有价值的会计实操经验,用有限的时间去学习更多的知识!
(2)相关比率法。 相关比率法是通过计算两个不同类但具有一定依存关系的项目之间的 比例,来揭示它们之间的内在结构关系,它通常反映了财务报表各项目 的横向关系。财务报表结构分析中,应在两个场合适用相关比率法:同 一张财务报表的不同类项目之间,如流动资产与流动负债;不同财务报表 的有关项目之间,如销售收入与存货。 整体而言,相关比率法中常用的比率有以下几种: ①反映企业流动状况的比率,也称短期偿债能力比率。 短期偿债能力主要是通过流动资产和流动负债的关系来反映,包括流 动比率和速动比率。 ②反映企业资产管理效率的比率,也称资产周转率。 资产管理效率是通过周转额与资产额的关系来反映的,主要包括应收 账款周转率、存货周转率、固定资产周转率等。 ③反映企业权益状况的比率。 对企业的权益主要是债权权益和所有者权益。债权权益使得企业所有 者能够以有限的资本金取得对企业的控制权;而所有者权益资本越多,则 其债权就越有保证,否则债权人就需负担大部分的经营风险。这样,对 于债权权益拥有者来说,最关心的是总资产中负债的比率;对于所有者权 益的拥有者来说,最关心的是其投资收益状况,主要包括价格与收益比 率、市盈率、股利分配率、股利与市价比率、每股市价与每股账面价值 比率等。 ④反映企业经营成果的比率,也称盈利能力比率。 盈利能力比率是通过企业的利润与周转额和投入成本或占用资产关系
简单财务报表分析
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简单财务报表分析第一篇:简单财务报表分析简单财务报表分析通过一个公司的财务报表我们可以通过以下一些比率来分析公司的短期偿债能力、长期偿债能力、营运能力、盈利能力等情况。
一、短期偿债能力主要通过流动比率、速动比率、现金流量比率等来分析,这些数据都是直接可以从报表里找到的。
计算公式:营运资本=流动资产-流动负债分析:营运资本的数额越大,财务状况越稳定。
1、可偿债资产与短期债务的存量比较:1)流动比率=流动资产/流动负债分析:一般情况下,流动资产中的应收账款和存货的质量高低及其周转速度快慢是影响流动比率可信性的主要因素2)速动比率=速动资产/流动负债其中:速动资产=流动资产-存货-一年内到期的非流动资产分析:影响速动比率可信性的重要因素是应收账款的变现能力和其质量高低。
2、经营活动现金流量净额与短期债务的比较1)现金流量比率=经营活动现金流量净额/年末流动负债二、长期偿债能力主要通过资产负债率、产权比率等分析。
其中1)资产负债率=负债总额/资产总额如果贷款的话一般不能超过60%。
2)产权比率=负债总额/所有者权益总额分析:(1)产权比率反映企业基本财务结构是否稳定。
产权比率高,是高风险、高报酬的财务结构;产权比率低,是低风险、低报酬的财务结构。
(2)产权比率也反映债权人投入资本受到股东权益保障的程度,或者说是企业清算时对债权人利益的保障程度。
三、营运能力主要通过应收账款周转率、存货周转率、流动资产周转率、营运资本周转率、总资产周转率等分析。
以应收账款为例:(1)应收账款周转次数=销售收入/应收账款(2)应收账款周转天数=365/应收账款周转次数(3)应收账款与收入比=应收账款/销售收入其他依此类推分析:应收账款周转天数不一定越少越好,应结合销售方式、信用政策综合考虑,应收账款分析应与销售额分析、现金分析相联系。
四、盈利能力主要通过销售净利率、总资产净利率等来分析1)销售净利率=净利润/销售收入分析:通过分析销售净利率的升降变动,可以促使企业在扩大销售的同时,注意改进经营管理,提高盈利水平。
财务报表分析方法
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财务报表分析方法财务报表分析是一种评估公司财务状况和业绩的重要方法。
通过对资产负债表、利润表和现金流量表进行分析,可以帮助投资者、管理者和其他利益相关者更好地理解公司的财务状况,作出明智的决策。
在进行财务报表分析时,有许多方法可以使用,每种方法都有其独特的优势和适用的情况。
以下将介绍一些常用的财务报表分析方法,以及它们的特点和应用场景。
1. 比率分析比率分析是最常见的财务报表分析方法之一。
通过计算各种比率,如流动比率、速动比率、负债比率、毛利率等,可以直观地反映出公司的财务状况和经营绩效。
比率分析可以帮助分析师快速了解公司的偿债能力、盈利能力、运营效率等关键指标,从而对公司进行综合评估。
比率分析的优势在于简单易懂,能够提供快速的参考信息,但缺点在于不够深入,不能提供全面的财务信息。
2. 财务比较分析财务比较分析是一种将公司的财务数据与自身历史数据或行业平均数据进行比较的方法。
通过比较不同时间段或不同公司之间的财务数据,可以发现趋势、变化和异常情况,从而更好地评估公司的财务状况。
财务比较分析的优点在于能够提供长期的发展趋势和变化情况,帮助分析师更好地理解公司的发展轨迹,但缺点在于受到数据真实性和可比性的限制。
3. 财务比较分析财务趋势分析是一种将公司的财务数据按时间顺序进行比较的方法。
通过分析公司在一段时间内的财务状况的变化,可以发现发展趋势、季节性变化、周期性变化等规律,帮助分析师更好地理解公司的财务表现。
财务趋势分析的优势在于能够提供时间维度上的数据变化,更好地帮助分析师理解公司的经营特点,但缺点在于只能提供发展趋势,难以判断具体原因。
4. 资产负债表分析资产负债表分析是一种重点关注公司资产和负债情况的方法。
通过分析公司的资产结构、负债结构、资产负债比例等指标,可以了解公司的资产负债状况和资本结构,从而判断公司的偿债能力、资本结构的合理性和财务风险程度。
资产负债表分析的优势在于能够全面了解公司的资本结构,但缺点在于忽略了公司的盈利能力和经营效益。
财务报表分析方法
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财务报表分析方法在企业的经营过程中,财务报表是一项至关重要的工具,它能够向内外部利益相关者提供关于企业财务状况和经营成果的信息。
然而,仅仅阅读财务报表是不够的,我们还需要运用一些分析方法来深入理解这些数据,揭示企业的潜在问题和机会。
本文将介绍几种常用的财务报表分析方法,帮助读者更好地理解企业的财务状况和经营绩效。
一、比率分析法比率分析法是一种常用的财务报表分析方法,它通过计算不同财务指标之间的比率关系,来评估企业的财务状况和经营绩效。
以下是几个常用的比率指标:1. 偿债能力比率:包括流动比率、速动比率和现金比率等,用于评估企业偿付债务的能力。
2. 盈利能力比率:包括毛利率、净利率和总资产收益率等,用于评估企业的盈利能力。
3. 资本结构比率:包括资产负债率、长期资金占不动产、厂房和设备比例等,用于评估企业的资本结构和财务稳定性。
通过比率分析法,我们可以对企业的财务状况进行全面的评估,帮助我们了解企业的盈利能力、偿债能力和资本结构等关键指标。
二、趋势分析法趋势分析法是一种通过比较企业过去几个会计期间的财务数据,来揭示企业财务状况和经营绩效的变化趋势的方法。
通过趋势分析,我们可以了解企业在不同时间段内的发展情况,并预测未来的趋势。
趋势分析法的关键是选择合适的财务指标进行比较。
例如,我们可以比较企业过去几年的销售额、净利润和资产总额等指标,从而了解企业在这些方面的发展情况。
同时,我们还可以计算这些指标的年均增长率,以便更好地评估企业的发展速度和潜力。
三、财务比较分析法财务比较分析法是一种通过将企业的财务数据与同行业或竞争对手的数据进行比较,来评估企业的财务状况和经营绩效的方法。
通过与同行业或竞争对手进行比较,我们可以更好地了解企业在行业中的地位和竞争力。
财务比较分析法的关键是选择合适的对比对象和指标。
例如,我们可以比较企业与同行业其他企业的销售额、净利润和市场份额等指标,以便评估企业在市场上的竞争力。
同时,我们还可以比较企业与竞争对手的财务比率,以便了解企业在财务方面的优势和劣势。
简易财务分析模板
![简易财务分析模板](https://img.taocdn.com/s3/m/b96ac273ff4733687e21af45b307e87101f6f8e0.png)
简易财务分析模板
财务分析模板包括以下几个方面的内容:
1. 财务报表分析:
- 资产负债表分析,包括资产和负债构成、资产负债比例等指标的分析;
- 利润表分析,包括营业收入、净利润、毛利率等指标的分析;
- 现金流量表分析,包括经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量等指标的分析。
2. 财务指标分析:
- 偿债能力分析,包括流动比率、速动比率、负债总资产比率等指标的分析;
- 盈利能力分析,包括净利润率、毛利率、营业利润率等指标的分析;
- 资产经营能力分析,包括资产周转率、存货周转率、存货周转天数等指标的分析;
- 现金流量分析,包括经营活动现金流量比率、现金流入比率等指标的分析。
3. 财务比较分析:
- 同比分析,对比同一企业不同年份的财务数据,分析其变化趋势;
- 行业比较分析,将企业与同行业其他公司进行比较,分析其在行业中的地位和竞争力;- 横向比较分析,将企业与同一行业的其他公司进行对比,分析其在市场中的表现。
4. 经营情况分析:
- 公司规模与发展趋势分析,包括资产规模、业务规模等的变化趋势分析;
- 市场竞争力分析,包括市场份额、市场地位等指标的分析;
- 经营风险分析,包括债务风险、市场风险等指标的分析。
以上是一个简易的财务分析模板,你可以根据具体情况和需要进行修改和完善。
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- 3、如文档侵犯您的权益,请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间:9:00-18:30)。
我的财务报告分析方法一般来说,大家比较重视技术分析,而较忽略基本面分析。
但我觉得如果要进行中长期投资的话,基本面还是要进行分析的。
而基本面分析中的财务报告分析无疑是最具有价值的。
从这里你可以发现企业的生产能力、盈利能力及成长性,当然,最主要的是,分析你准备投资的公司有没有地雷,即在重大的财务数据上有没有造假,或是财务结构有否存在重大隐患,这可以避免长期投资的地雷,如银广厦事件。
这对于具有丰富财务核算经验的专业会计人员大部分还是可以看出来的。
做假必然会留下蛛丝马迹。
从今天起我将把我的企业财务报告分析方法及经验在这里写出。
当然,有些内容是参考了一些专业资料,而且尽量以自己所形成的经验来说,做到重点突出,形成一套快速有效的分析方法。
在谈分析方法之前,先讲一些会计基础知识。
大家平时对会计核算方法好象比较头痛,认为比较复杂,其实不然。
从我们个人来说吧,我们向同事借了100元钱,在现实中我们一方面增加了100元现金在手上,另一方面也增加了迟早要还的债务100元,这在会计上表述为:一方面增加了现金流入,一方面增加了债务,这就是会计所说的有借必有货,做成会计分录是这样的:借:现金100贷:其他应付款100其实,这很贴切的反映了借钱这件事,只是会计把这件事规范化了。
再比如,你买了一辆汽车,花费100000元,在现实中就是我们少了100000元现金,但增加了一辆汽车,在会计上表述为:一方面增加了现金流出,另一方面增加了固定资产。
会计分录是这样的:借:固定资产100000贷:现金100000再比如,你卖出一件东西,收到银行存款50000元,在现实中,我们实质意义上增加了收入,表现形式上增加了现金流入,另一方面我们减少了东西。
在会计上表述为:一方面增加了现金流入,这个现金流入是因为收入增加,另一方面我们减少了库存商品。
会计分录为:借:银行存款50000贷:主营业务收入50000借:主营业务成本贷:库存商品大家注意,这儿有两个分录,为什么不直接“借:银行存款贷:库存商品”呢?如果这样,那么收入和成本就统计不上了,设置这两个科目是为了统计收入和成本。
前一个科目表示现金的增加是因为收入增加了,后一个科目表现为库存商品减少的同时,销售成本的增加。
如果你卖这个东西没有收到现金或支票,而是一张借条,那么上面的“银行存款”就要改为“应收帐款”,这表示是你降低了信用标准,没有强制收取现金,我们有些企业就是这样,在收入扩大的同时,应收帐款呈同比例扩大,这是信用放宽的后果,是非良性的。
如四川长虹,收入200多亿,应收帐款就高达60多亿,这60多亿只要有百分之十成为坏帐,对企业的影响就非常大。
卖出了东西没有收到钱,很显然,这种行为不能长期存在,否则,企业就会背负巨大的压力,资金的压力、清偿的压力、生产的压力。
上面的分录,假设我们当初买进这个东西的时候是40000元,那么现在第二个分录应该是:借:主营业务成本40000贷:库存商品40000再比如,我们向银行贷款100000元买房子,在现实中,我们增加了借款,但同时也增加了一套房子,当然,房子在没到手时,我们增加的是现金或银行存款,在会计上我们这样表述:一方面增加了负债(债务),另一方面增加了资产。
此处的资产是广义的,对我们个人来说就是财产的意思,包括现金,也包括房子、车等。
大家要注意,上面已经出现过向同事借钱了,而现在是向银行贷款,在现实中,我们都称之为借钱,而在会计中就分得很细了,在这里假设一下,如果让你自己分,你会怎么样定义向银行贷款和向同事借钱呢?会计上是这样分的:向银行货款,一年以上偿还的,定义为“长期借款”,一年以内的,定义为“短期借款”,向同事等借款,定义为“其他应付款”,拿了别的企业的货而没有付款的,定义为应付帐款。
仔细想想,其实非常科学、非常严谨。
在一般人的概念中,对会计的“借货”简单理解为“借为增加,货为减少”,这是错误的,如这个分录:“借:现金100 货:其他应付款100”,借货同时增加,现金增加100元,其他应付款也增加100元,大家是不是有些糊涂了,理一下自己的思绪,你的现金和你的借款是完全不同性质的东西,在会计上对他们进行了定性,这样就有了科目的性质。
现金、银行存款、应收帐款、其他应收款、固定资产、长期投资、无形资产等借方表示增加、贷方表示减少的科目被定义为资产类科目;而其他应付款、应付帐款、借款等贷方表示增加、借方表示减少的科目则补定义为负债类科目,大家要仔细想一想,一定要理顺,这样后面才会更清楚。
还有一类科目,权益类科目,股本、资本公积、盈余公积等,他们表示什么呢?其实很简单,就是净资产。
在我们现实中,也就是我所拥有的资产减去我所承担的负债,比如,我拿自己的房子、现金、电器、车等你有所有权的资产,减去你欠别人的债务,余下的就是你的净资产。
这个帐相信都会算吧。
这样,会计恒等式就推出了:资产-负债=所有者权益,我们的资产负债表就是按这个来的。
左边整个都是资产类科目的期初、期末余额,右边上半部分是负债类道上的期初、期末余额,下半部分是所有者权益的期初、期末余额,最下面的两边的合计数是绝对相等的。
还有一类科目,损益类科目,这类科目不在资产负债表上反映,在损益表上反映。
如主营业务收入、主营业务成本、主营业务税金及附加、管理费用、营业费用、其他业务收入和支出、营业外收入和支出、本年利润、利润分配等。
为什么不在资产负债表上反映呢?我们举个例子,当销售商品时,一方面增加了收入,另一方面增加了现金或收取现金的凭证(应收帐款),那么,他所取得的资产就是现金或债权,已经在资产负债表上通过这两个科目反映了。
而主营业务收入这个科目更大的作用在于统计主营收入,表示在一定时期如一个月内我们创造了多少收入,而不代表我还有多少收入,这样表达也是不恰当的,资产负债表是用来登记我还有多少,也就是余额,比如资产负债表上现金的期末余额为10000元,这就表明我还有10000元现金,资产负债表代表目前的状况--即现在还有多少,是一个时点上的数据统计,而收入这些损益类的科目代表过去曾经发生了多少,是一个时期的数据统计。
大家仔细品味我说的话。
用这些损益类的科目,我们很容易生成损益表。
上面所讲的基础知识不知大家吸收的如何了?应该是很浅显易懂的。
最基本的知识掌握了,对后面分析资产负债表、损益表和现金流量表有很大的帮助。
我们的分析也主要针对这三个财务报表。
大家不要看到财务报告就觉得很复杂,其实从生活角度想想,如果我们个人把自己家庭的财产及债务列个清单的话,你会如何列呢?资产负债表其实就相当于一个财产、债务清单,只不过更规范化了而已。
而损益表就相当于在一段时期内我们实现的收入支出比较表,比如我们个人的工资收入减去家庭相关支出等,现金流量表是以现金流的形式来表现我们的流入、支出,大家可能会觉得和损益表有相似的地方。
其实是这样的,我们一般家庭在算自己收入、支出时,都是根据自己这段时间收入、支出记帐,而不区分收入和支出的性质,像买了一台2万元的大彩电,我们也直接记入支出了,计算收入支出时全额记入,但其实这台彩电我们可以受益几年甚至十几年,企业把这样的支出往往记入固定资产,把其成本按使用年限摊入每年计算成本,比如2万元的彩电,我们假设能用10年,那么每年摊入的成本应为0.2万元,表现形式是累计折旧,所以,抵减收入时应计算为0.2万元,计入损益表就是0.2万元,这样是不是更合理呢?虽然计入成本为0.2万元,但其实它的现金流出为2万元,那么这项支出计入现金流量表时为2万元,而且是长期投资项目流出。
大家理解损益表和现金流量表的区别了吗?下面我们就开始为大家讲解资产负债表,我的计划是先系统--再总结容易作弊的地方--形成快速系统的分析方案。
下面是一张资产负债表样张,较为简单,实际的表要复杂些,但主要项目是一样的资产负债表:一、货币资金:包括现金、银行存款、其他货币资金,其实都属于现金的范畴关注要点:根据企业规模,判断其资金是否适当。
过高过低均不好。
过低,现金周转困难,这个道理大家都懂。
那么过多不好为什么呢?资金运用效率不高。
尤其是那些现金高但还进行配股等融资行为的企业,其资金的真实性大打折扣。
既然手持大量现金为何还大肆圈钱?发现有这类公司,首先把它归入问题公司,其股票也要远离为妙。
二、短期投资:对外投资,期限很短,多在一年以内关注要点:1、有的企业为了改善流动资产状况,将部分长期投资划入短期投资。
鉴别方法:察看以前年度或以前月度报表,和现在的余额进行对比,看财务报告说明书以及相关变更说明。
2、短期投资是否存在潜在风险。
有的公司名义上买卖国债,这是低风险行为,但实质上又委托一些机构,对国债进行质押获取货款,投入股市,这样风险被扩大。
而短期投资不需要披露相关信息,这样就方便了公司的暗箱操作。
短期投资不应该太大。
货币资金和短期投资是企业变现能力最强的资产,它们与企业的存在强制偿还风险短期债务余额的比才反映了企业的现实短期偿债能力。
三、应收帐款:这是重点中的重点。
以往很多企业都在这上面做文章,近年由于成了审计重点,部分企业开始在别的上面想点子,但应收款依然是研究的重点。
应收帐款是企业应收回的销货款,形成原因在于企业的信用结算方式。
有的企业为了增加产品销量、占领市场,大量采用赊销,这样虽然增大了销售量,但应收帐款也相应增大,太大的应收款一是不利于企业的现金周转,二是必定会产生一些呆帐、坏帐,而且部分企业更是伪造原始凭证、虚增收入,造成大量的应收帐款,而同时这些应收款按国家规定要计提坏帐准备,大部分企业为了调节利润达到一些不可告人的目的,有的是零计提,有的随意变更计提比例和改变计提方法。
分析要点:1、关注应收帐款余额较大的公司在这里,我举个例子,四川长虹,在今年5月份时,我曾经看好这家企业,因为其下跌已经长达6年,尤其近三年,一直在低位盘整。
当时因为想中长期投资,而且技术面那时还很薄弱,所以决定先从基本面入手,于是在“巨潮网络”下载了其2003年年度财务报告,对比企业是海信电器。
把报告看了一个晚上,我就大吃一惊,四川长虹的财务状况让我无法乐观起来。
2003年其主营收入141亿元,利润只有2.4亿元,而应收帐款高达50亿元,再加上应收票据25亿元,合计占总收入的53%,我立刻意识到这家企业的现金流一定会出问题,现金缺口必然巨大。
打开现金流量表,其现金净流量竟然是净增加1.16亿元,再看下去,其现金净流量净增加的原因主要是借款流入,借款高达50亿元,而其主业生产经营所流入的净现金流量为-7亿元。
一个企业,如果完全凭自有资金经营,在现代企业是被认为没有进取精神、不善于经营的,但这个举债经营也是要适度的,至少,主要经营所产生的净现金流入应该成为企业现金净流入的主要渠道,应该大于筹资活动所产生的现金净流入。