财务损益表比率分析
损益表分析说明
损益表分析说明
损益表的纵向比较分析，可以看出:
1(销售成本率有所上升，由上年的49.7,上升至本年的51.2,。
这一比率的上升直接导致产品销售利润率由上年的42.1,下降至40.6,，下降1.5,。
2(管理费用、财务费用所占比重均明显上升，如果与同行业相比较，这两者比重明显大于同行业水平的话，则应查明原因，实施控制。
3(营业利润率由33(6,下降至28(7,，它是由于产品销售成本、管理费用、财务费用三者比重上升所致。
4(从横向比较我们知道投资收益本年比上年上升54(2,，但纵向比较分析清晰表明其所占比重很小，因而无法改变净利润率的下降趋势。
5((公司销售费用、销售税金等其它项目比重基本维持不变，所得税比重有所下降，系利润总额下降所致。
6(尽管公司损益表中产品销售收入、产品销售利润绝对金额均有所上升，但通过其纵向比较分析，可以发现企业盈利水平有所下降，每1元钱的商品所实现的净利润由上年的0.235元下降至本年的0.204元。
横向比较该表可以看出:
1(产品销售收入增长8(8,。
2(产品销售成本增长12(3,。
3(产品销售利润增长4(7,，低于销售收入的增长，究其原因主要是因为销售成本上涨幅度大于销售收入的增长。
4(管理费用、财务费用分别上涨36(8,和100,，且金额基数也很大，直接导致营业利润下降7(3,。
5(投资收益增长54(2,，尽管如此，由于投资收益所占比例不大，因而企业利润总额及净利润的减少已成定局，其减小幅度为5(5,。
综上所述，可以认为该企业盈利能力有所下降，主要原因是销售成本以及期间费用大幅度升高。
银行财务报告分析
银行财务报告分析一、引言银行财务报告是银行机构向外界公开披露其财务状况和经营成果的重要途径，对于投资者、监管机构、分析师等各方来说具有重要的参考价值。
本文将对银行财务报告进行分析，以便更好地了解银行的财务状况和经营情况。
二、银行财务报告的基本内容1. 资产负债表资产负债表是银行财务报告的核心内容之一，它反映了银行在特定日期的资产、负债和所有者权益的情况。
通过分析资产负债表，可以了解银行的资产结构、负债结构以及净资产状况。
2. 损益表损益表是反映银行在特定期间内收入、费用、利润等经营成果的报表。
通过分析损益表，可以了解银行的经营收入来源、费用支出情况以及盈利能力。
3. 现金流量表现金流量表反映了银行在特定期间内的现金流入和流出情况，包括经营活动、投资活动和筹资活动。
通过分析现金流量表，可以了解银行的现金流动性和现金管理能力。
三、银行财务报告分析方法1. 财务比率分析财务比率是对银行财务报告进行分析的重要工具，通过计算和比较不同的财务指标，可以评估银行的经营状况和财务风险。
常用的财务比率包括资产负债率、流动比率、净利润率等。
2. 资产负债表分析通过对银行资产负债表的分析，可以了解银行的资产结构和负债结构。
重点关注的指标包括资产负债比例、资本充足率、不良贷款比例等。
3. 损益表分析损益表反映了银行的收入和费用情况，通过分析损益表可以了解银行的盈利能力和经营状况。
重点关注的指标包括营业收入增长率、净利润增长率、不良资产准备金覆盖率等。
4. 现金流量表分析现金流量表反映了银行的现金流入和流出情况，通过分析现金流量表可以了解银行的现金流动性和现金管理能力。
重点关注的指标包括经营活动现金流量比例、投资活动现金流量比例等。
四、案例分析以某银行为例，分析其2019年度财务报告。
1. 资产负债表分析该银行资产负债总额为1000亿元，其中负债总额为800亿元，资产总额为1200亿元。
资产负债率为80%，资本充足率为20%。
财务报告分析的四个视角
财务报告分析的四个视角财务报告分析不是机械的比率计算，而是一个定性、定量的系统工程。
本文从会计政策的选择、财务战略、财务比率、收益质量与成长性四个视角简述财务报告分析的过程。
一、会计政策选择分析会计政策的选择形式上表现为企业会计过程的一种技术规范，但其本质却是经济和政治利益的博弈和制度的安排。
公司经理人员被允许作出许多与会计有关的职业判断，因为他们最了解公司的经营和财务情况。
公司管理层的财务决策对财务报告的形成有很大的影响，包括影响财务报表数据、分析人员对数据的理解、会计规则的选择、科目调整、格式选择和计量判断等。
财务报告分析的目的就是对交易和事项加以确认、评价公司会计数据反映经济现实的程度以及执行会计政策的正确性；分析公司运用会计政策灵活性的性质和程度，确定是否调整财务报告的会计数据，以消除由于采用了不恰当的会计方法而造成的扭曲。
一般来说，分析一个单位选择会计政策、估计的程序是：①辨明关键的会计政策；②评价会计灵活性；③评价会计战略；④评价会计信息披露的质量；⑤辨明潜在亏损；⑥消除会计扭曲。
二、突出财务战略的一个维度分析财务报告分析是战略分析的必要步骤，它有助于对公司、竞争者以及经济环境量化的理解。
从战略高度进行财务报告分析立足于量化分析的现实基础，通过辨明关键的利润动因和商业风险，帮助经营者作出现实的预测选择。
战略分析用于财务报告分析必然涉及管理会计，而平衡计分卡是财务会计和管理会计相融合的极好工具。
根据美国ＧａｒｔｎｅｒＧｒｏｕｐ的调查，在《财富》杂志公布的世界前１０００家企业中，有５５％的企业运用了平衡计分卡系统。
平衡计分卡从财务维度、客户维度、内部业务流程维度和学习成长维度等四个方面进行系统的分析，帮助管理层对具有战略重要性的领域作全方位的（“平衡”）思考，以保持经营战略一致。
平衡计分卡方法最大的贡献在于引入了非财务评价指标而成为有效的战略执行的框架和工具。
财务指标是企业追求的结果，其他三个方面的指标（非财务指标）是取得这种结果的动因。
利用EXCEL进行财务分析的技巧
利用EXCEL进行财务分析的技巧在现代商业环境中，财务分析是管理者和投资者密切关注的一个重要领域。
通过对财务数据的详细分析，我们可以深入了解一个企业的财务状况和经营绩效。
在这方面，EXCEL作为一款强大的数据处理软件，成为了许多人首选的工具之一。
本文将介绍一些利用EXCEL进行财务分析的技巧，帮助读者更好地理解和应用财务数据。
一、财务数据导入与整理在进行财务分析之前，首先需要将财务数据导入EXCEL进行整理和处理。
可以使用以下方法：1. 数值导入：打开EXCEL，选择“文件”-“打开”，然后选择需要导入的财务数据文件进行打开。
根据文件的格式，选择将数据导入到工作表中的合适位置。
2. 数据整理：根据分析需求，采用合适的方法整理数据。
可使用筛选、排序、删除重复值等功能进行数据清洗，确保数据的准确性和完整性。
二、利用EXCEL进行财务比率分析财务比率分析是评估企业财务状况和经营绩效的重要手段。
EXCEL 提供了丰富的函数和工具，可以帮助我们计算和分析各种财务比率。
1. 流动比率：流动比率反映了企业的偿债能力，计算公式为“流动资产÷流动负债”。
在EXCEL中，可以使用“/”符号进行计算，例如“=B2/B3”，其中B2为流动资产，B3为流动负债。
2. 速动比率：速动比率是一种更为严格的偿债能力指标，排除了存货对流动性的影响。
计算公式为“（流动资产-存货）÷流动负债”。
在EXCEL中，可先计算“流动资产-存货”，然后使用除法计算。
3. 资产负债率：资产负债率反映了企业的资产与负债之间的比例关系，计算公式为“负债总额÷资产总额”。
在EXCEL中，可以使用相同的方法进行计算。
三、财务报表分析财务报表是财务数据的重要展现形式，包括资产负债表、损益表和现金流量表。
通过利用EXCEL进行财务报表分析，可以更好地理解企业的财务状况和经营情况。
1. 资产负债表分析：将资产负债表数据录入EXCEL后，可以使用图表、条件格式等功能进行进一步分析。
财务比率分析及公式
财务比率分析及公式一、引言财务比率分析是评估公司财务健康状况和经营绩效的重要工具。
通过计算和分析一系列财务比率，可以匡助投资者、分析师和管理层了解公司的盈利能力、偿债能力、运营效率和现金流量状况。
本文将介绍财务比率分析的基本概念和常用公式，并以某公司为例进行实际应用。
二、财务比率分类财务比率可以分为以下几类：1. 盈利能力比率：用于衡量公司盈利能力的指标，包括毛利率、净利率、营业利润率等。
2. 偿债能力比率：用于评估公司偿债能力的指标，包括流动比率、速动比率、负债比率等。
3. 运营效率比率：用于衡量公司运营效率的指标，包括总资产周转率、存货周转率、应收账款周转率等。
4. 现金流量比率：用于分析公司现金流量状况的指标，包括现金比率、现金流量比率、现金收入比率等。
三、财务比率分析公式及应用1. 盈利能力比率1.1 毛利率 = （销售收入 - 销售成本）/ 销售收入毛利率反映了公司销售产品或者提供服务的利润水平。
较高的毛利率通常意味着公司能够有效控制成本和提高产品售价。
1.2 净利率 = 净利润 / 销售收入净利率用于衡量公司销售收入中的利润占比。
较高的净利率表示公司在销售过程中能够保持较低的成本和良好的盈利能力。
1.3 营业利润率 = 营业利润 / 销售收入营业利润率反映了公司在销售过程中除去成本和费用后的利润水平。
较高的营业利润率表示公司能够有效管理成本和提高盈利能力。
2. 偿债能力比率2.1 流动比率 = 流动资产 / 流动负债流动比率用于评估公司短期偿债能力。
较高的流动比率表示公司有足够的流动资产来偿还短期债务。
2.2 速动比率 = （流动资产 - 存货）/ 流动负债速动比率排除了存货，更加关注公司能够迅速偿还短期债务的能力。
2.3 负债比率 = 总负债 / 总资产负债比率用于评估公司的资产负债结构。
较低的负债比率表示公司的资产相对较多，负债相对较少。
3. 运营效率比率3.1 总资产周转率 = 销售收入 / 总资产总资产周转率反映了公司利用其总资产进行销售的效率。
公司财务常用表格大全
公司财务常用表格大全公司财务部门通常会使用各种表格来记录和分析财务数据，以下是一些常用的财务表格：1. 资产负债表（Balance Sheet），这是一份反映公司资产、负债和所有者权益状况的财务报表。
它列出了公司在特定日期的资产（如现金、应收账款、固定资产等）和负债（如应付账款、长期债务等），以及所有者权益。
2. 损益表（Income Statement），也称为利润表或损益决算表，它显示了公司在特定期间内的营业收入、营业成本、营业利润和净利润等财务数据。
3. 现金流量表（Cash Flow Statement），这份报表展示了公司在特定期间内的现金流入和流出情况，包括经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量情况。
4. 预算表（Budget Sheet），用于编制和跟踪公司的财务预算，包括收入预算、支出预算、现金流预算等。
5. 财务比率分析表（Financial Ratio Analysis Sheet），用于计算和比较不同财务指标的表格，例如利润率、偿债能力比率、资产负债比率等。
6. 应收账款和应付账款表（Accounts Receivable and Payable Sheet），用于记录公司的应收账款和应付账款情况，包括客户欠款、供应商欠款等。
7. 固定资产清单（Fixed Assets Register），记录公司所有的固定资产情况，包括购置日期、原值、折旧情况等。
8. 财务报告摘要表（Financial Report Summary Sheet），用于总结和展示公司财务报告的主要数据和指标。
以上是一些公司财务部门常用的表格，它们在记录、分析和报告财务数据时起着重要作用。
希望这些信息能对你有所帮助。
财务管理之财务报表分析
财务管理之财务报表分析财务分析是利用财务报表数据，采取一定方法进行计量分析，以综合反映和评价企业的财务状况和经营成果。
企业财务分析的基本内容主要包括偿债能力、营运能力、盈利能力和综合财务分析等几个方面。
分析形式包括：资产负债表、损益表和利润分配表的分析。
资产负债表是反映企业在某一特定日期（如月末、年末）全部资产、负债和所有者权益情况的报表。
利润表反映企业在一定会计期间经营成果的会计报表。
现金流量表是以现金等价物为基础编制的财务状况变动表。
财务分析的方法(1)比率分析法是通过计算各种比率指标来确定财务活动变动程度的方法。
(2)趋势分析法又称水平分析法，是通过对比两期或连续数期财务报告中的相同指标，确定其增减变动的方向、数额和幅度，来说明企业财务状况或经营成果的变动趋势的一种方法。
(3)因素分析法是依据分析指标与其影响因素的关系，从数量上确定各因素对分析指标影响方向和影响程度的一种方法。
(一)偿债能力分析偿债能力是企业对债务清偿的承受能力或保证程度。
1.偿债能力分析（1）流动比率，又称为营运资金比率负债表中流动资产总额与流动负债总额的比率。
一般认为，企业合理的最低流动比率为2（2）速动比率，也称酸性测试比率是流动资产中可以立即用于偿付流动负债的能力。
速动比率为1比较合适，低于1表明短期偿债能力偏低，过高说明企业拥有过多的货币性资产，可能失去有利的投资获利机会。
（3）现金比率是反映企业即刻变现，随时可以偿还债务的能力。
过低的现金比率反映企业支付能力存在问题。
2.偿债能力分析（1）资产负债率，又称负债比率。
当资产负债率大于100%时，企业已资不抵债，视为破产警戒线。
（2）产权比率，也称债务股权比率，权益的保障程度。
越低，表明企业长期偿债能力越强，债权人权益的保障程度越高，承担的风险越小。
（3）所有者权益比率，表明每1元资产中所有者权益的份额。
比率越大，负债比率就越小，企业的财务风险也就越小。
（4）已获利息倍数，用以衡量偿付借款利息的能力。
财务比率分析公式
财务比率分析公式财务比率分析是一种评估企业财务状况和经营绩效的方法。
通过计算和解释一系列财务比率，可以匡助投资者、债权人和管理层更好地了解企业的偿债能力、盈利能力和运营效率等关键指标。
下面是一些常用的财务比率分析公式：1. 偿债能力比率- 流动比率 = 流动资产 / 流动负债- 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债- 现金比率 = 现金及现金等价物 / 流动负债- 利息保障倍数 = (息税前利润 + 利息费用) / 利息费用2. 盈利能力比率- 毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入- 净利率 = 净利润 / 销售收入- 资产回报率 = 净利润 / 总资产- 股东权益回报率 = 净利润 / 股东权益3. 运营效率比率- 应收账款周转率 = 销售收入 / 平均应收账款- 存货周转率 = 销售成本 / 平均存货- 总资产周转率 = 销售收入 / 平均总资产- 固定资产周转率 = 销售收入 / 平均固定资产4. 成长能力比率- 销售增长率 = (本期销售收入 - 上期销售收入) / 上期销售收入- 净利润增长率 = (本期净利润 - 上期净利润) / 上期净利润- 资产增长率 = (本期总资产 - 上期总资产) / 上期总资产- 股东权益增长率 = (本期股东权益 - 上期股东权益) / 上期股东权益以上仅为一些常用的财务比率分析公式，具体使用哪些公式取决于企业的具体情况和分析目的。
在进行财务比率分析时，还需要注意以下几点：1. 数据来源：确保所使用的财务数据准确可靠，通常从企业的财务报表中获取。
2. 行业比较：将企业的财务比率与同行业的其他企业进行比较，以便了解企业在行业中的相对位置和竞争力。
3. 趋势分析：对照不同时间段内的财务比率，观察其变化趋势，判断企业的发展方向和潜在风险。
4. 综合分析：财务比率分析只是评估企业财务状况的一种方法，需要结合其他因素和信息进行综合分析，以得出更准确的结论。
财务分析的四个维度包括哪些
财务分析的四个维度包括哪些
在进行财务分析时，通常会从不同的角度对企业的财务状况进行评估。
财务分
析的四个主要维度包括资产负债表、利润表、现金流量表和财务比率。
资产负债表
资产负债表是记录企业在特定日期的资产、负债和所有者权益的一张财务报表。
通过分析资产负债表，可以了解企业的资产结构、负债情况以及净资产状况。
关注的重点包括资产的流动性、负债的偿付能力和所有者权益的稳健性。
利润表
利润表也称为损益表，它反映了企业在一定时期内的营业收入、营业成本、税
前利润和净利润等财务数据。
通过分析利润表，可以了解企业的盈利能力、经营效率以及成本控制情况。
重点关注的指标包括销售收入、毛利率、净利润率等。
现金流量表
现金流量表是记录企业在特定时期内的现金流入和流出情况的财务报表。
它反
映了企业的现金获取能力和运用能力，对企业的偿债能力和经营活动的稳健性有重要影响。
通过分析现金流量表，可以评估企业的现金流动情况、现金储备状况以及现金流量的持续性。
财务比率
财务比率是通过对不同的财务数据进行比较和计算而得出的指标，可以帮助分
析师从多个角度评估企业的财务状况和经营绩效。
常用的财务比率包括流动比率、速动比率、资产周转率、净利润率等。
这些比率可以帮助分析师深入了解企业的资金管理、经营效率、偿债能力、盈利能力等方面情况。
综上所述，财务分析的四个主要维度包括资产负债表、利润表、现金流量表和
财务比率。
通过综合分析这四个维度的信息，可以全面了解企业的财务状况，为决策提供有力支持。
损益表分析报告
损益表分析报告1. 简介损益表，也称为利润表，是一份财务报表，用于展示企业在特定会计期间内的收入、费用和利润情况。
损益表是分析企业业绩、盈利能力和经营效率的重要工具。
本文将以某公司2019年度的损益表为例，进行分析和解读。
2. 公司概况该公司是一家制造业企业，主要生产和销售电子产品。
在2019年度内，公司的主要产品包括手机、平板电脑和电视等。
公司市场份额稳定，是该行业的领导者之一。
3. 损益表分析3.1 销售收入2019年度，该公司的销售收入为 100,000,000元，相较于去年同期的90,000,000元，增长了 11.11%。
销售收入的增长主要来自于增加的销售量和产品价格的提高。
这表明公司在市场上取得了良好的销售业绩。
3.2 毛利润毛利润是指销售收入减去销售成本后的余额，反映了企业在生产和销售过程中获得的利润。
2019年度，该公司的毛利润为 30,000,000元，相较于去年同期的25,000,000元，增长了20%。
这主要得益于销售收入增长和采取的成本控制措施。
3.3 营业利润营业利润是指公司在经营活动中除去税收、利息和其他费用后的净利润。
2019年度，该公司的营业利润为 20,000,000元，相较于去年同期的 15,000,000元，增长了 33.33%。
这说明公司的经营活动变得更加具有效率和盈利能力。
3.4 税前利润税前利润表示在税收和其他费用之前的利润。
2019年度，该公司的税前利润为 18,000,000元，相较于去年同期的 14,000,000元，增长了 28.57%。
这说明公司在税收规划和费用控制方面取得了进展。
3.5 净利润净利润是公司在所有费用和税收扣除后的最终利润。
2019年度，该公司的净利润为 15,000,000元，相较于去年同期的 12,000,000元，增长了 25%。
这显示出公司的盈利能力得到了改善。
3.6 盈利能力分析通过对损益表的分析，可以计算出几个关键的盈利能力指标：•毛利率：毛利润与销售收入的比率。
财务报表分析长期偿债能力分析
7
利息保障倍数（续5）
〈5〉当存在股权少于100%但需要合并的 子公司时，少数股权收益不应扣除。
8
2、固定费用偿付能力比率
固定费用偿付能力比率：
利息费用 + 税前利润 + 租赁费中的利息部分 利息费用 + 租赁费中的利息部分
28
引言
获利能力分析之所以重要，是因为： 〈1〉利润（或有关利润率指标，下同）是
股东利益（无论是股利收益，还是资本 收益）的源泉； 〈2〉利润是企业偿还债务（尤其是长期债 务）的基本保障； 〈3〉利润是企业管理当局业绩的主要衡量 指标。
29
引言（续1）
在衡量企业的获利能力时，为了控制企 业之间的规模差异，用一定的百分比 （即利润率）形式比之于用利润绝对数 更有意义。用来作为利润率计算基础的 主要有销售收入、资产及资本。
以排除： » 非常项目（如：出售证券收益、坏
帐损失、存货削价损失等）；
5
利息保障倍数（续3）
» 特别项目（如：火灾损失等）； » 停止经营； » 会计方针变更的累计影响。 〈2〉之所以要用“息税前收益”，即把 “利息费用”及“所得税费用”包含于 分子之中，是因为利息费用的支付最为 优先。
6
利息保障倍数（续4）
16
债务（负债）比率（续5）
» 款或具有发行公司无法控制赎回特 征的一种优先股，一些可赎回优先 股的发行协议中甚至还规定，公司 必须在公开市场上购回一定比例的 优先股。所以，可赎回优先股的存 在，意味着公司需要为其准备“偿 付能力”。
» 经验研究表明，债务比率存在显著 的行业差异，因此，分析该比率时
利润表分析方法
利润表分析方法利润表（也称为损益表或收益表）是财务报表中的一种重要工具，它显示了一家企业在特定会计期间内的收入、成本和利润的情况。
利润表分析是一种评估企业经营绩效和财务健康状况的方法，它帮助管理者和投资者了解企业的盈利能力、成本结构以及潜在的风险和机会。
本文将介绍几种常用的利润表分析方法。
第一，比率分析法。
比率分析是通过计算不同的财务比率来评估企业的经营状况。
这些比率可以分为几个方面，如盈利能力比率、偿债能力比率、营运能力比率等。
其中，盈利能力比率包括净利润率、毛利率和营业利润率等。
偿债能力比率包括流动比率和速动比率等。
通过比较这些比率与行业标准或历史数据，我们可以判断企业的盈利能力、偿债能力和运营效率是否良好。
第二，趋势分析法。
趋势分析是通过比较多个会计期间的利润表来观察企业的财务状况和发展趋势。
通过分析企业在一段时间内的收入、成本和利润的变化，我们可以了解企业的增长率、盈亏平衡点和经营风险。
例如，如果一家企业的销售收入呈现稳定增长的趋势，而成本和费用的增长幅度较小，那么我们可以判断该企业的盈利能力在提高，经营状况良好。
第三，竞争对比法。
利润表分析还可以通过与竞争对手或同行业其他企业的比较来评估企业的竞争优势和市场地位。
通过对比不同企业的收入结构、成本构成和利润水平，我们可以分析企业的优劣势，并从中找到改进的方向。
例如，如果一家企业的销售收入相对于竞争对手来说较高，而成本占比较低，那么我们可以判断该企业在市场中具有一定的竞争优势。
第四，利润贡献分析法。
利润贡献分析是一种以成本行为为基础的分析方法，它将企业的成本划分为固定成本和可变成本。
固定成本是与产量无关的成本，如租金、固定工资等；可变成本是与产量直接相关的成本，如原材料成本、直接劳动力成本等。
通过分析不同成本的利润贡献度，我们可以确定企业的利润结构，找出成本的变动对利润的影响，并制定相应的控制措施。
综上所述，利润表分析是一种重要的财务分析方法，可以帮助我们了解企业的盈利能力、财务状况和经营风险。
财务基础理论知识
财务基础理论知识引言财务基础理论知识是每位财务从业者都必须掌握的基本概念和原理。
本文将介绍一些财务基础理论知识，包括财务报表、财务分析、财务风险管理等内容。
财务报表资产负债表资产负债表是一份反映企业财务状况的报表，显示了企业的资产、负债和所有者权益的情况。
资产负债表的基本公式为：资产 = 负债 + 所有者权益损益表损益表是一份反映企业经营业绩的报表，显示了企业一定期间内的收入、成本和利润情况。
损益表的基本公式为：总收入 - 总成本 = 利润财务分析财务比率分析财务比率分析是通过计算财务指标，从财务报表中获取关键信息，评估企业的盈利能力、偿债能力、运营效率等方面。
常用的财务比率包括： - 资产负债率 - 流动比率 - 净利润率财务预测财务预测是通过基于历史数据和市场趋势，预测企业未来一定期间内的财务表现。
财务预测有助于企业制定预算、规划资金需求等。
财务风险管理风险识别财务风险管理的第一步是识别可能影响企业财务状况的风险因素，包括市场风险、信用风险、流动性风险等。
风险评估一旦识别出风险因素，企业需要对其进行评估，确定其对企业的影响程度和可能发生的概率，为制定风险管理策略提供依据。
风险管理风险管理是企业在识别和评估风险的基础上，采取一系列措施来降低风险发生的可能性或减轻可能带来的损失。
常见的风险管理策略包括风险转移、风险规避、风险控制等。
总结财务基础理论知识是财务从业者必备的基本知识，它涵盖了财务报表、财务分析和财务风险管理等方面的内容。
通过学习和掌握这些知识，可以帮助企业更好地了解自身财务状况，做出更明智的财务决策，提高经营效率和降低风险。
以上是关于财务基础理论知识的简要介绍，希望对您有所帮助。
从损益表分析财务状况
从损益表分析财务状况
零售业是中小企业的一大类别。
但不少新手中小型零售商往往都有一大疑问，就是明明销售情况不俗，但毛利却有限。
销售愈增毛利愈低之谜
专家建议，中小企主不是单单促进销售就可以，应时刻从损益表中监控企业经营状况。
损益表显示各项收入和支出的情形，从中可发现许多问题细节。
例如：
1、销售增加了，销售成本与营运费用是否有相应提高？(导致白做一场)
2 、营运成本减低了，销售额会否受到影响而同时减少？（导致得不偿失）
另外，资产负债表也是不可不留意的。
这张清单包括资产、负债和资本净值三项元素。
只要分析企业是资产太多或债台高筑，就知道营运效益。
其中几种比率值得留意：
流动比率：以流动资产与负债比较。
通常2：1的流动比率( 两元流动资产偿还一元流动负债) 较为合理。
债务股本比率：以低于1较佳，一般来说，比率愈高代表还愈难还债。
巨投网。
财务分析的四个维度及公式
财务分析的四个维度及公式财务分析是企业管理中非常重要的一环。
通过对公司财务数据的分析，可以帮助管理者了解企业的财务状况，制定决策和规划未来发展方向。
在财务分析中，通常会从四个维度入手，即财务报表分析、财务比率分析、财务指标分析以及财务预测分析。
财务报表分析财务报表是企业向外界披露的财务信息的主要形式，包括资产负债表、损益表和现金流量表。
财务报表分析是通过对这些报表进行综合分析，揭示企业的盈利能力、偿债能力、经营能力和现金流动性。
常用的公式包括：•总资产周转率 = 销售收入 / 平均总资产•净资产收益率 = 净利润 / 平均净资产•负债占比 = 总负债 / 总资产财务比率分析财务比率是通过对财务数据的比较，评估企业的财务状况和经营绩效的方法。
常用的比率包括：•速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债•资产负债率 = 总负债 / 总资产•偿债能力比率 = (经营活动现金流量净额 + 利润总额) / 本期偿债能力财务指标分析财务指标是对企业财务状况、运营情况和发展状况的综合评价，通常涵盖多个方面，如收益能力、偿债能力、发展能力等。
常用的指标包括：•毛利率 = （销售收入 - 销售成本） / 销售收入•净利率 = 净利润 / 销售收入•应收账款周转率 = 营业收入 / 平均应收账款财务预测分析财务预测是根据公司历史财务数据和外部环境情况，预估未来一段时间内的财务状况和经营表现。
在财务预测分析中，可以采用趋势分析、比例分析等方法。
常用的预测指标包括：•营业利润增长率 = （本期净利润 - 上期净利润） / 上期净利润•营业收入增长率 = （本期营业收入 - 上期营业收入） / 上期营业收入•现金流量净额变动率 = （本期现金流量净额 - 上期现金流量净额） / 上期现金流量净额综上所述，通过对财务数据进行多维度的分析，可以更全面地了解企业的财务状况和经营表现，为管理者制定合理的发展策略提供重要参考。
损益表分析 (3)
损益表分析1. 引言损益表是一份财务报表，用于展示企业在一定期间内的收入、成本和利润情况。
通过分析损益表，可以了解企业的盈利能力和经营状况，以便做出相应的决策和规划。
本文将对损益表的分析方法和指标进行详细介绍，帮助读者更好地理解和应用损益表。
2. 损益表结构损益表通常分为三个主要部分：收入部分、成本部分和利润部分。
2.1 收入部分收入部分显示企业在一定期间内的总收入，包括销售收入、服务收入、投资收益等。
其中，销售收入是企业最主要的收入来源，反映了产品或服务的市场需求和竞争力。
2.2 成本部分成本部分显示了企业在一定期间内的总成本，包括直接成本和间接成本。
直接成本主要包括原材料成本、人工成本等与产品直接相关的费用；间接成本主要包括管理费用、销售费用等与产品间接相关的费用。
2.3 利润部分利润部分显示了企业在一定期间内的总利润，包括毛利润和净利润。
毛利润是指销售收入减去直接成本后的利润，反映了企业的生产经营能力；净利润是指毛利润减去间接成本后的利润，反映了企业的综合盈利能力。
3. 损益表分析指标分析损益表时，可以根据不同的指标和比率来评估企业的盈利能力和经营状况。
以下是几个常用的损益表分析指标：3.1 毛利润率毛利润率是企业的毛利润与销售收入的比率，可以反映企业的生产效益和成本控制情况。
通常情况下，毛利润率越高，说明企业的产品具有较高的附加值和竞争力。
毛利润率的计算公式如下：毛利润率 = （销售收入 - 直接成本）/ 销售收入 * 100%3.2 净利润率净利润率是企业的净利润与销售收入的比率，可以反映企业的盈利能力和综合经营状况。
净利润率越高，说明企业的综合盈利能力越强。
净利润率的计算公式如下：净利润率 = 净利润 / 销售收入 * 100%3.3 营业利润率营业利润率是企业的营业利润与销售收入的比率，可以反映企业的经营效益和管理能力。
营业利润率越高，说明企业在经营过程中能够控制和降低各项成本。
营业利润率的计算公式如下：营业利润率 = 营业利润 / 销售收入 * 100%3.4 销售收入增长率销售收入增长率是比较两个期间销售收入的差异，可以反映企业销售业绩的增长速度。
财务分析基本概念
财务分析基本概念一、财务分析的概念与基本方法（一）财务分析的含义财务分析，亦称财务报表分析，是运用财务报表的有关数据对企业过去的财务状况，经营成果及未来前景的一种评价。
财务分析的主要内容是会计报表分析、财务比率分析和预算分析。
不论是静态的资产负债表，还是动态的损益表与现金流量表，他们所提供的有关财务状况和经营成果的信息都是历史性的描述。
尽管过去的信息是进行决策的主要依据之一，但过去未必能代表现在和将来。
因此，财务报表上所列示的各类项目的金额，如果孤立起来看，是没有多大意义的。
必须与其他金额相关联或相比较才能成为有意义的信息，供决策者使用。
而这些正是财务分析所要解决的问题。
如何进行众多信息资料的收集、整理、加工，形成有用的分析结论，在手工方式下是难以全面展开的。
而财务分析软件却做到了这一点。
在财务分析软件里一般都设置了绝对数分析、定基分析、对比分析、环比分析、结构分析和趋势分析等多种专门的分析方法，提供了从经营者、债权人、投资者等多角度的分析报表选择，数据资源的共享功能，并提供计划情况分析。
使分析工作者能轻松地完成对财务数据的进一步加工工作，及时、迅速、准确地获取有用的信息，为决策提供正确、客观的依据。
（二）财务分析的基本方法财务分析的方法灵活多样。
随着分析对象、企业实际情况和分析者的不同会采用不同的分析方法。
这里仅介绍几种常用分析方法：1.比较分析法比较分析法是财务分析普遍使用的重要的分析方法。
它是通过对经济指标在数据上的比较，揭示经济指标之间数量关系和差异的一种分析方法。
对经济指标的对比，主要有以下几种形式：(1)绝对数分析法：绝对数分析是将不同时期、相同项目的绝对金额进行比较，以观察其绝对额的变化趋势。
(2)定基分析法：定基分析是以分析期间某一期的报表数据作为基数，其他各期与之对比，计算百分比，以观察各期相对于基数的变化趋势。
(3)环比分析法：环比分析是以某一期的数据和上期的数据进行比较，计算趋势百分比，以观察每期的增减变化情况。
损益表分析
最终盈余=期初盈余-股东分红+净收入
请注意净收入是从损益表中获得，需要考虑到投资量和向股东派发的分红，因此企业能根据盈余表中体现的盈余，根据投资和分红状况作出战略性的决策。根据公认会计准则，要求资产负债表和损益表必须与盈余表同时准备。有时候盈余表会与损益表合拼，或者在资产负债表中体现。
盘点盈亏汇总表
4,167
4,242
研发费用
642
642
其他
15
21
营业费用总额
5,700
5,808
营业利益
3
6
税前收入
1,197
1,356
税费
381
432
持续经营净收入
816
924（930）
非定期性事件
3
净收入
816
921
红利
0
6
股东净收入
816
915
营销收入
营销收入也叫营业收入或经营收入，是指公司在一定时间内，销售货物提供服务所得的金额。
盘点盈亏汇总表体现出在特定时期内，股东资金在总体盈亏中增加或减少的程度。
此报表的目的是强调某些数目，即使它们比较明显，否则只会出现在账户的数据中。例如：
-波动较大的汇率
-从物资重新估价中获得的较大收益
-前期损益调整（体现在损益表中）
如果您分析公司的财务报表，以上几点是重要因素。又是它们会凸显出商业活动上的重要改变。比如在对境外子公司重新评估资产时由于巨大汇率变动会对股东造成物质价值损失。
1.存货周转率
是企业一定时期主营业务成本与平均存货余额的比率。用于反映存货的周转速度，即存货的流动性及存货资金占用量是否合理，促使企业在保证生产经营连续性的同时，提高资金的使用效率，增强企业的短期偿债能力。
财务分析的五种基本方法
财务分析的五种基本方法五种基本财务分析方法（或称分析技术）对企业经营状况和财务状况的分析有重大意义。
这些方法可以帮助企业了解本质、生存能力、可持续性，以决定企业的应时发展策略，确定竞争优势，实现企业的核心优势。
五种基本的财务分析方法包括比率分析、指标分析、排比分析、平衡解分析和趋势分析。
我们对每一种方法进行简单的介绍：首先，比率分析是以一组财务指标的运算结果为基础，随后不断重复进行运算活动，以深入比较其财务状况，并进行管理及营销决策和定量控制等方面的科学分析。
比率分析主要是基于财务报表的资产负债表和损益表，通过财务数据的运算得到的数据的比较，了解企业的运营状况和偿付能力，如收入比率、利润比率、资产负债比率等。
比率分析有助于管理者深入了解企业的财务状况和经营状况，从而更好地控制和平衡企业的财务风险。
指标分析方法是对企业财务数据或情况的分析，采用测量指标或绩效指标作为处理企业财务状况的工具。
按特定标准拆解企业的财务数据，按一定的指标分析原始数据，以衡量各类数据的变化情况，指标分析可以通过一些指标来反映企业的财务状况，如应收账款比率、资产负债比率、存货比率、流动比率、净资产收益率等。
与比率分析相比，这些指标能更直接地反映企业的经营状况。
第三，排比分析是对企业财务运营实现的各项指标（如收益、费用、收入和利润等）的一种分析方法。
收益比较、收入比较以及费用比较等，是排比分析的基本比较手段。
通过比较现有的财务情况，排比分析有助于管理者及时发现企业运营中可能存在的问题，从而更有效地控制财务风险和解决财务问题。
第四，平衡解分析也是一种非常有效的财务分析方法，用于查看企业的财务状况和营运状况。
它不同于前面介绍的比率分析、指标分析和排名分析的分析方法，平衡解分析的核心思想是收入、费用、利润应在平衡状态下进行统计，以监督企业的财务状况和利润水平。
必须建立一套完整的平衡表，以便全面了解企业的财务状况，控制财务风险，做出正确的决策。
财务报表分析利润表中的比率分析
财务报表分析利润表中的比率分析财务报表是企业财务状况的重要反映，其中利润表（或称损益表）是评估企业盈利能力的重要指标之一。
利润表中的比率分析是对利润表中各项指标之间的关系进行分析和解读，有助于揭示企业的经营状况和盈利状况。
本文将从净利润率、毛利率和营业利润率等角度，对利润表中的比率分析进行探讨。
1. 净利润率净利润率是指企业净利润占净销售收入的比率，反映了企业盈利能力的强弱。
净利润率越高，意味着企业在销售中获得的净利润相对较多。
通常，净利润率越高，说明企业的经营管理水平较好，能够有效地控制成本和费用。
净利润率的计算公式为：净利润率 = （净利润 / 净销售收入） × 100%利润表中的净利润率可以通过对净利润和净销售收入的比较来计算。
通过对净利润率的分析和对比，可以判断企业的盈利能力和经营状况。
2. 毛利率毛利率是企业销售产生的毛利润占净销售收入的比率，用以衡量企业销售活动的利润水平。
毛利率的高低反映了企业价格和成本的把握情况，可以判断企业生产和经营的效益。
毛利率的计算公式为：毛利率 = （净销售收入 - 净销售成本） / 净销售收入 × 100%利润表中的毛利率可以通过对净销售收入和净销售成本的比较来计算。
毛利率越高，说明企业在销售中获得的毛利润相对较多，经营状况较好。
3. 营业利润率营业利润率是指企业营业利润占净销售收入的比率，反映了企业经营活动的盈利水平。
营业利润率的计算公式为：营业利润率 = （营业利润 / 净销售收入） × 100%利润表中的营业利润率可以通过对营业利润和净销售收入的比较来计算。
营业利润率越高，说明企业经营活动获得的盈利相对较多，企业的经营状况较好。
营业利润率主要反映了企业的销售价格管理和经营费用控制等方面的情况。
综上所述，利润表中的比率分析可以从净利润率、毛利率和营业利润率等方面对企业的盈利能力和经营状况进行分析。
通过比率分析，可以揭示企业的经营情况和盈利水平，帮助企业及时发现问题并进行调整和改善。
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財務分析概論
成本觀念
• 所有的成本(總成本)都可區分成變動 成本與固定成本兩部份
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財務分析概論
變動成本
• 與銷貨量直接相關的成本，包括： 直接材料(主要的材料、原料)、直接 人工(如：工廠作業員的加班費)、變 動銷管費用(如：業務員的傭金、寄 送商品的運費)等。變動成本為可控 制成本，為管理當局可以掌控之成 本，為攸關成本─與決策有關之成本 。
財務報表使用者面臨之風險
• 會計風險：會計風險乃因不正確之會計 處理，會計原則規定得不夠嚴密，或會 計原則運用得不夠穩健，導致財務報表 不可靠或具有高度的不確定性。
• 審計風險：審計風險係指經審計人員(會 計師)查核後，財務報表仍可能隱含錯誤 、不適當，而未被發現的風險。
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財務分析概論
查核報告的內容
• 公正客觀的態度與冷靜清晰的推理能力 ，能及時掌握資訊，發掘事實真相。
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財務分析概論
銷貨毛利率
淨利率
銷貨毛利為銷貨淨額減去銷貨成本，為扣除產 品成本後，主要營業活動之獲利狀況。由於產 品成本為製造業最主要的成本結構，因此銷貨 毛利與銷貨毛利率便成為觀察製造業獲利能力 的最佳指標之一。
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財務分析概論
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財務分析概論
固定成本
• 與銷貨量無關之成本，包括：間接材料( 如：組裝機器設備所用的螺釘、螺帽)間 接人工(如：工廠領班(工頭)、警衛的薪 水)、固定製造費用(如：廠房、機器設備 的折舊費用)、固定銷管費用(如：總公司 或營業據點的水電費、租金)。固定成本 為不可控制成本，為沈沒成本與決策無 關之成本。
财务损益表比率分析
財務分析概論
學習目標
• 認識財務報表 • 了解比率分析 • 學習損益兩平分析
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財務分析概論
財報分析
• 財務報表分析係指運用各種分析方 法與技術，對於財務報表及有關財 務資料進行分析與解釋，導出對決 策有意義的重要關係與衡量，供做 各類決策之參考。
3
財務分析概論
先確立財務報表分析的目的
營業利益率
營業費用，係指與主要營業活動有關的推銷與 管理費用(包括壞帳與折舊費用)、維修費用與 研究發展費用，因此營業利益便是公司經營主 要營業項目的本業所得。營業利益率就是公司 公司從事主要營業活動的獲利狀況。
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財務分析概論
營業費用率
分析營業費用佔銷貨淨額的比率，能夠 研判公司對營業費用的管控是否良好。
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財務分析概論
損益兩平點
• 總收入等於總成本的銷貨量或銷貨 額時，稱為損益兩平點(Break-even Point, BEP）；當公司營運達到損益 兩平點時，稅前淨利等於0。
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損益兩平點示意圖證券投資與財務分析概論27財務分析概論
安全邊際
• 公司的安全邊際為銷貨收入減去損 益兩平點的銷貨金額。安全邊際大 於0表示公司的銷貨收入大於損益兩 平點。
比率分析
• 將特定日期或期間，兩個相關項目之關 係，以百分數比或分數表達，稱為比率 。根據相關項目之比率，進而分析、探 討其所隱含之意義及可能之原因，稱為 比率分析。比率分析計算出來之各種比 率，其本身並無多大意義，只有將其拿 來與「標準比率」作一比較，才能正確 判定公司財務狀況與經營績效之真實情 況；目前較常被採用，做為標準比率的 是「同業平均比率」。
8
財務分析概論
直的分析
• 直的分析：又稱垂直分析(Vertical Analysis)，是一種縱斷面分析，就 某一年度財務報表各項目間的比較 分析，故為一種靜態分析。包括： 共同比財務報表分析(結構分析)與比 率分析(Ratio Analysis)。
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財務分析概論
特定分析
• 特定分析乃針對特定目的所進行的 分析，如：現金預測、毛利變動分 析、損益兩平點分析與現金流量分 析。
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財務分析概論
營業槓桿度
• 營業槓桿度(Degree of Operating
Leverage, DOL)乃用於測試企業在
某一個產銷水準下，由於銷貨量變
化百分比
，所造成的營業利益
變化百分比
。
30
– 固定基期：固定以某期金額作為基期金額。 – 變動基期：以前一期金額作為後一期之基期
金額。
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財務分析概論
共同比財務報表分析—結構分析
• 將財務報表中各項目以其佔總數之 百分比表達，俾利於使用者明瞭各 項目間之結構比例。其中資產負債 表以資產總額為總數，損益表則以 銷貨淨額為總數。
13
財務分析概論
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管理會計之貢獻式損益表
銷貨收入
云帥公司
損益表(貢獻式) 93年度
減：變動成本
邊際貢獻(CM) 減：固定成本
稅前淨利
減：所得稅費用(25%) 稅後淨利
CM：邊際貢獻(Contribution Margin)
$1000 (400) $600 (300) $300 (75) $225
證券投資與財務分析概論
14
財務分析概論
財務報表分析的限制
• 伴隨財務報表而來的限制。 • 使用者所造成的限制。 • 分析工具所造成的限制。
15
財務分析概論
財務報表分析者應有之素養
• 熟悉財務會計處理流程及會計科目的涵 意。
• 熟悉各項分析工具與分析方法，能加以 靈活運用。
• 豐富的社會、經濟素養，熟悉產業特性 、景氣循環變動，能先期掌握企業財務 資訊的外在環境變化。
28
財務分析概論
營業槓桿作用
• 從內部管理層面來看，槓桿(Leverage) 乃指公司使用資金支付某種固定成本的 現象。營業槓桿亦是敘述一種現象：當 一項固定成本的支出，其所產生的邊際 貢獻(銷貨減變動成本)大於對於此一固定 成本所支付的金額時，稱為有利的(正的) 營業槓桿作用；反之，若產生的邊際貢 獻小於對這筆固定成本的支付時，稱為 不利的(負的)槓桿作用。
• 無保留意見 • 修正式無保留意見 • 保留意見 • 無法表示意見 • 否定意見
7
財務分析概論
橫的分析
• 橫的分析：又稱水平分析 (Horizontal Analysis)，是一種時間 序列分析，就不同期間、年度財務 報表的相同項目加以比較，故為一 種動態分析。包括：比較財務報表 分析(比較分析，Comparative Analysis)與趨勢分析(Trend Analysis)。
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財務分析概論
比較財務報表分析
• 將前後兩期財務報表並列，加以比 較，藉以瞭解公司財務或經營狀況 之變動。比較之方法包括：絕對數 字比較法、絕對數字增減比較法、 增減百分比法與增減比較法等四種
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財務分析概論
趨勢分析
• 就連續各年度之財務報表中，選擇某一 年為基期，計算每一期間各項目對基期 同一項目之趨勢百分數，藉以顯示各項 目在各期間之變動趨勢。可供選擇之基 期種類包括：
• 評估企業過去的經營績效。 • 衡量企業目前的財務狀況。 • 預測企業未來的發展趨勢。
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財務分析概論
財務報表的使用者
• 內部分析(經營分析)：管理當局，包 括董事會及公司各級主管。
• 外部分析：股票投資人、長短期債 權人、供應商、顧客、政府機關； 以投資人與債權人之投資分析為主 。
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財務分析概論
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財務分析概論
維修費用對銷貨比率
公司管理當局往往可以透過管理決策，決定其 中一部份成本費用支出發生的時間以及支出金 額的多寡，這一部份成本費用支出，被稱為可 控制成本或任意性成本。
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財務分析概論
淨利率
淨利率是最常被用來衡量公司獲力能力 的指標，不論公司管理當局或股票投資 人，都常以淨利率來評估公司的經營績 效。