私募基金风险揭示书风险条款汇总【最新版】

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私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引在您考虑投资私募投资基金之前,请您仔细阅读以下风险揭示书。

本风险揭示书将有助于您全面了解私募投资基金的运作方式、投资策略以及可能面临的风险。

在做出投资决策之前,请您谨慎评估自身的风险承受能力、投资目标和经济状况,以及与相关的专业投资顾问和法律顾问进行咨询。

【第一部分:基本信息】1. 私募投资基金的名称和基金管理人的信息介绍。

2. 私募投资基金的法律成立证明文件,包括基金合同、份额凭证或其他相关证明文件。

3. 私募投资基金的类型和策略,包括但不限于:股权投资基金、债权投资基金、资产管理计划等。

4. 私募投资基金的基金规模、投资期限以及募集和赎回的规定。

【第二部分:投资风险】1. 市场风险:私募投资基金的投资可能受到市场行情波动的影响,包括股票、债券、期货、外汇等市场的价格波动。

2. 技术风险:私募投资基金根据不同策略进行投资,而策略的成功与否可能受到投资经理的技术能力、选股能力、投资决策的准确性等因素的影响。

3. 流动性风险:私募投资基金的投资品种可能存在流动性风险,即在市场出现波动时,可能无法及时将投资转化为现金,或赎回过程中可能存在延迟。

4. 法律风险:私募投资基金的运作与监管需符合相关法律法规,但法律的变化、监管政策的调整等可能对基金的运作产生影响。

5. 杠杆和追加保证金风险:私募投资基金可能会使用杠杆或追加保证金等融资工具进行投资,这会增加基金的盈亏波动幅度。

6. 市场信息获取不对称风险:私募投资基金可能会在投资中获得特定的非公开信息,这可能导致市场信息获取的不对称现象。

【第三部分:免责声明】1. 投资亏损风险:私募投资基金的投资可能导致部分或全部本金损失,投资者需自行承担风险。

2. 税务风险:投资收益可能产生纳税义务,投资者需自行履行相关税务义务。

3. 信息披露风险:私募投资基金在披露信息时可能存在不确定性,信息的真实性和准确性可能无法保证。

【第四部分:其他注意事项】1. 投资者应认真阅读并理解前述内容,并在做出投资决策前进行充分思考和咨询。

私募投资基金风险揭示书

私募投资基金风险揭示书

私募投资基金风险揭示书要点向投资者揭示私募投资基金可能存在的风险。

《私募投资基金监督管理暂行办法》等规定应当制作风险揭示书,由投资者签字确认。

私募投资基金风险揭示书(格式示例如下,风险揭示书须包含但不限于以下内容)尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人[具体机构名称]及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:一、基金管理人承诺1.私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

2.募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

3.私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

4.私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

、风险揭示1.特殊风险揭示若存在以下事项,应特别揭示风险:(1)基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险;(2)私募基金未托管所涉风险;(3 )私募基金委托募集所涉风险;(4 )私募基金外包事项所涉风险;(5)私募基金聘请投资顾问所涉风险;(6)私募基金未在中国基金业协会履行登记备案手续所涉风险。

2.一般风险揭示30日内返还投资人已交纳的款项,并加 原股东对所投资企业的管理和运营, 相法律法规、经济周期的变化以及区域市场(1 )资金损失风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产, 但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失,也不保证一定盈利及最低收益。

私募基金风险揭示书-私募证券投资基金-模版

私募基金风险揭示书-私募证券投资基金-模版

私募基金风险揭示书-私募证券投资基金-模版私募基金风险揭示书尊敬的投资者:感谢您选择本私募证券投资基金,我们将致力于以最优秀的投资团队、最精准的数据分析以及最优秀的投资管理策略为您创造最优秀的投资回报。

在您决定加入我们的投资者行列之前,请仔细阅读本私募基金风险揭示书,并确认自己已经充分了解和理解本基金的风险。

一、基金产品概况基金名称:[基金名称]基金类型:私募证券投资基金基金管理人:[基金管理人]托管人:[托管人]基金投资顾问:[基金投资顾问]二、基金风险揭示(一)市场风险市场风险是指投资人在基金投资过程中所面对的市场波动风险,包括但不限于政策风险、宏观风险、行业风险、个股风险等因素影响导致的资产净值波动风险。

由于股票等标的资产价格受多种因素影响,市场风险不可预测、不可控制,可能会导致基金资产净值下跌,从而造成投资人的损失。

(二)管理人风险管理人风险是指因基金管理人在基金管理过程中,如任职者变更、管理人员疏忽等原因所带来的投资风险。

尽管管理人在管理基金的投资活动中采用了严格的投资管理、经过审核后的合法合规合理的投资策略,但仍有可能会存在错误判断、操作不当等问题,从而导致基金资产净值下跌,可能会使投资人面临亏损或者其他风险。

(三)法律风险法律风险是指因法律、法规、行政法规等的修订、不适用或适用不当所造成的投资风险。

基金业务与法律法规、监管政策等相关联,一旦发生上述风险,可能会导致基金资产负债表承受压力,从而影响投资者的得到利益。

(四)信用风险信用风险是指计息债券发行人不能按时向投资者支付本息,或者发行人违约未能按期还本付息,导致基金投资的固定收益类产品的净值下跌。

基金投资的股权类产品因为标的资产的投资性质,信用风险可能依然存在,若企业财务状况不佳、违规经营等,将直接影响其经营业绩,导致标的资产评估价值下降,影响基金净值,从而产生投资风险。

(五)流动性风险流动性风险是指投资者在基金投资期内,如果需要进行赎回或者转让,由于市场流动性不足、投资资产配置不当等原因,可能会面临以较低价格赎回或转让投资的困难。

私募基金风险揭示书

私募基金风险揭示书

私募基金风险揭示书前言本文档是私募基金的风险揭示书,目的是让投资者了解到私募基金的风险和潜在损失。

通过认真阅读本文档,投资者可以更加清晰地认识私募基金投资的风险和特点,从而做出更加明智的投资决策。

什么是私募基金私募基金是指由私募基金管理人向少数投资者募集资金,购买非公开市场的资产(如股权、债权、房地产等),并通过管理和增值后再将资产售出或者退出,从而实现投资回报的基金。

相比于公募基金,私募基金的投资门槛更高,投资者数量较少,可以更加灵活地进行投资,但是也意味着投资风险更高。

私募基金的风险投资风险私募基金投资的风险和收益是相关联的。

一般情况下,高风险的投资往往会获得高收益,但是也意味着投资者可能面临更大的损失。

私募基金通常投资于非公开市场的资产,因此在交易时的信息不对称较为严重,投资者在做出投资决策时需要更加谨慎。

市场风险私募基金投资的资产通常是非公开市场的,因此其价格波动不受公开市场的影响,更加容易受到市场风险的影响。

市场风险能够导致私募基金的资产价值下降或者无法出售。

这有可能导致投资者的资本损失。

流动性风险私募基金的流动性通常较差。

投资者在投资私募基金时,需要认真考虑到资金的流动性,因为在某些情况下,可能面临无法出售自己投资的资产的风险。

费用风险私募基金通常收取高额的管理费用和绩效费用,这可能会对投资者的收益产生不利影响。

在投资私募基金时,投资者需要认真考虑资产管理的费用问题,以避免影响投资收益。

如何规避私募基金的风险了解投资人群在投资私募基金时,投资者需要了解该私募基金的投资人群是谁。

因为投资人群的规模和实力有助于判断私募基金的风险。

了解投资策略私募基金的投资策略可以影响到该基金的风险和收益,并且很大程度上取决于基金经理的专业水平和实力。

在投资私募基金时,投资者需要了解基金经理的投资信念和经验,以及基金的投资策略,去评估基金是否符合个人风险偏好。

了解基金经理的业绩基金经理是私募基金投资成功的重要因素,因此投资者需要认真了解基金经理的历史业绩,包括投资风格和投资市场的表现等方面。

私募基金公司风险揭示书

私募基金公司风险揭示书

私募基金公司风险揭示书一、公司概述本公司是一家合法注册的私募基金公司,依法经营私募基金业务,主要从事基金管理、投资咨询、基金销售等业务。

本公司拥有一支专业化、高素质的投资团队和营销服务队伍,在管理和服务上具有丰富的经验和强大的综合能力。

公司本着公开、公正、公平原则,以客户利益为本,尽力保护客户权益。

二、风险揭示1、投资风险(1)市场风险市场风险是指因为宏观经济变化、金融政策、政治事件等原因导致整个资本市场波动,从而直接影响基金净值的变化,导致基金资产收益与投资者预期不一致的情况。

因此,基金的投资对象价格波动对基金的收益构成了很大的影响。

投资者应该对市场风险在投资过程中有足够的认识和准备。

(2)流动性风险流动性风险指基金在赎回时由基金的可变现性不足而产生的风险。

基金于约定期限前被迫赎回,其净值有可能与基金实际价值相差甚远,从而产生较大的亏损。

因此,投资者要审慎选择投资标的并了解基金的清盘规则来避免流动性风险。

(3)信用风险基金在投资公司短期债券、债券等证券时,必须考虑债券发行方的信用状况,以确保本金安全。

若债券发行方的信用出现问题,无力兑付本息,基金也会受到影响,损失基金资产的价值。

2、管理风险基金管理人可能会因为管理经验不足、决策失误等因素导致基金资产遭受损失。

管理风险是基金运营过程中的重要风险之一,若管理人的管理水平不佳,可能会对基金资产造成严重影响。

投资者应该选择具有丰富管理经验和良好记录的基金公司进行投资。

3、合规风险基金公司必须依照相关法律法规进行合规管理。

如果基金公司违反规定,可能会面临罚款、停业整顿、追缴非法收益等风险。

因此,投资者应该选择合规管理的基金公司进行投资。

4、汇率风险外汇汇率的变化可能会影响基金在海外市场的投资收益。

这可能包括货币兑换风险、利率和通货膨胀风险等。

投资者应该认真了解基金投资组合中各资产所属国家的政策,可能发生的风险和前景。

5、操作风险操作风险是指从技术、人员、环境等方面对基金资产造成的风险。

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引
(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。
(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。
基金管理人的责任承担方式:
(一)以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用;
(二)在基金募集期限届满(确认基金无法成立)后三十日内返还投资人已交纳的款项,并加计银行同期存款利息。
5、投资标的风险(适用于股权类)
本基金投资标的的价值取决于投资对象的经营状况,原股东对所投资企业的管理和运营,相关市场宏观调控政策、财政税收政策、产业政策、法律法规、经济周期的变化以及区域市场竞争格局的变化等都可能影响所投资企业经营状况,进而影响本基金投资标的的价值。
6、税收风险
契约性基金所适用的税收征管法律法规可能会由于国家相关税收政策调整而发生变化,投资者收益也可能因相关税收政策调整而受到影响。
7、其他风险
包括但不限于法律与政策风险、发生不可抗力事件的风险、技术风险和操作风险等。
三、投资者Байду номын сангаас明
作为该私募基金的投资者,本人/机构已充分了解并谨慎评估自身风险承受能力,自愿自行承担投资该私募基金所面临的风险。本人/机构做出以下陈述和声明,并确认(自然人投资者在每段段尾“【________】”内签名,机构投资者在本页、尾页盖章,加盖骑缝章)其内容的真实和正确:
基金投资者(自然人签字或机构盖章):
日期:
经办员(签字):
日期:
募集机构(盖章):

私募基金投资风险揭示书三篇

私募基金投资风险揭示书三篇

私募基金投资风险揭示书三篇篇一:私募基金投资风险揭示书尊敬的私募基金投资人:感谢您加入由发起设立并推出的基金投资计划。

该产品已经在中国证券投资基金业协会备案。

为了使您更好地了解私募股权投资基金可能存在的风险,根据依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国合伙企业法》、《中华人民共和国证券投资基金法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》等法律法规和业务规则,特提供本风险揭示书,请您认真详细阅读并慎重决定是否参与或购买本私募股权基金投资计划。

本私募股权投资基金包括但不限于如下风险:1、市场风险私募股权投资基金主要进行企业股权投资或创业投资、实业投资,而目标企业的市值因受经济因素、政治因素、投资心理和交易制度等各种因素的影响而产生波动,从而导致基金收益水平发生变化,产生风险。

市场风险主要包括:(1)政策风险。

货币政策、财政政策、产业政策等国家宏观经济政策的变化对资本市场产生一定的影响,导致市场价格波动,影响基金投资计划的收益而产生风险。

(2)经济周期风险。

经济运行具有周期性的特点,受其影响,基金投资计划的收益水平也会随之发生变化,从而产生风险。

(3)利率风险。

利率风险是指由于利率变动而导致的投资价格和投资利息的损益。

利率波动会直接影响企业的融资成本和利润水平,导致基金市场的价格和收益率的变动,使基金投资计划收益水平随之发生变化,从而产生风险。

(4)基金业绩风险。

基金管理人所投资的投资基金项目由于其管理人的投资能力和投资失误,造成业绩下降,也会影响到基金计划的收益率。

(5)购买力风险。

本基金投资计划的利润将主要通过现金形式来分配,而现金可能因为通货膨胀的影响而导致购买力下降,从而使基金投资计划的实际收益下降。

2、管理风险管理人在管理本基金投资计划,做出投资决定的时候,会运用其投资技能和风险分析方法,但是这些技能和方法不能保证一定会达到预期的结果。

管理人在管理本基金计划时,管理人的内部控制制度和风险管理制度可能没有被严格执行而对基金投资计划资金产生不利影响,特别是可能出现本基金计划资金与管理人自有资产、或管理人管理的其他基金计划资金之间产生利益输送。

私募投资基金风险揭示书(已备案)

私募投资基金风险揭示书(已备案)

投资风险揭示书尊敬的投资者:当您/贵机构投资私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和合伙协议,充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

为使您更好地了解非公开募集证券投资基金(以下称私募基金)投资的风险,根据法律、行政法规和中国证券监督管理委员会(以下称中国证监会)、中国证券投资基金业协会(以下称中国基金业协会)有关规定,管理人——[AAAAA有限责任公司、BBBBB有限责任公司]提供本风险揭示书,请认真详细阅读,慎重决定是否参与私募基金投资。

一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国基金业协会登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署合伙协议前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、私募基金风险揭示私募基金投资面临的风险,包括但不限于:(一)私募基金的一般风险1.市场风险本私募基金的重要投资标的为XXXXX天然气接收站项目。

其经营状况受政策风险、经济周期风险、利率、汇率风险、经营风险、衍生品风险、购买力风险、再投资风险、货币及财政政策、行业发展状况、市场竞争程度等诸多因素的影响,若出现投资异常情况,私募基金投资收益可能受到较大影响,甚至出现本金损失的风险。

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引2016-04-15梧桐树下V来源:中国证券协会[格式示例如下,风险揭示书须包含但不限于以下内容]尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人[具体机构名称]及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:▌一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

▌二、风险揭示(一)特殊风险揭示[具体风险应由管理人根据私募基金的特殊性阐明]若存在以下事项,应特别揭示风险:1、基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险;2、私募基金未托管所涉风险;3、私募基金委托募集所涉风险4、私募基金外包事项所涉风险;5、私募基金聘请投资顾问所涉风险;6、私募基金未在中国基金业协会履行登记备案手续所涉风险。

(二)一般风险揭示1、资金损失风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失,也不保证一定盈利及最低收益。

5、私募投资基金风险揭示书

5、私募投资基金风险揭示书

*******私募证券投资基金风险揭示书尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人投资管理有限公司及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、特殊风险揭示本私募基金面临包括但不限于以下风险:(一)基金合同与基金业协会合同指引不一致所涉风险(1)基金合同关于私募基金份额持有人大会的相关规定与《私募投资基金合同指引1号(契约型私募基金合同内容与格式指引》(以下简称“《格式指引1号》”)中相应条款不完全一致。

例如,“提前终止基金合同”须提交基金份额持有人大会审议,基金合同约定,全体基金份额持有人以书面形式一致表示同意的(包括通过签署补充协议或更新版基金合同或作出书面决议的方式),或通过基金合同第二十三节第(三)款约定的其他方式变更合同的,可以不召开基金份额持有人大会。

私募基金认购 申购风险揭示书

私募基金认购 申购风险揭示书

XX号合伙型基金合伙份额认购/申购风险揭示书尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人XX资产管理中心(有限合伙)以及投资者分别做出如下承诺、风险揭示及声明:一、私募基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、风险揭示合伙企业可能涉及风险,投资者在决定认购/申购私募基金前,应谨慎衡量下文所述之风险因素。

(一)特殊风险揭示1.投资者认购/申购的基金份额标的为有限合伙企业的有限合伙财产份额。

有限合伙企业的经营状况以及发展的各种因素,如管理能力、投资经验、财务状况、人员素质、技术能力等,可能影响其盈利和运作能力,从而导致其发生亏损、净资产降低,进而影响其利润分配,可能给基金财产带来风险。

2.若有限合伙企业未按照相关法律文件的规定向基金管理人分配利润的,可能影响基金财产的流动性,并可能给基金财产带来风险。

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引[格式示例如下,风险揭示书须包含但不限于以下内容]尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人[具体机构名称]及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、风险揭示(一)特殊风险揭示[具体风险应由管理人根据私募基金的特殊性阐明]若存在以下事项,应特别揭示风险:1、基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险;2、私募基金未托管所涉风险;3、私募基金委托募集所涉风险4、私募基金外包事项所涉风险;5、私募基金聘请投资顾问所涉风险;6、私募基金未在中国基金业协会履行登记备案手续所涉风险。

(二)一般风险揭示1、资金损失风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失,也不保证一定盈利及最低收益。

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引

私募投资基金风险揭示书内容与格式指引[格式示例如下,风险揭示书须包含但不限于以下内容]尊敬的投资者:投资有风险。

当您/贵机构认购或申购私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和基金合同、公司章程或者合伙协议(以下统称基金合同),充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人[具体机构名称]及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署基金合同前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、风险揭示(一)特殊风险揭示[具体风险应由管理人根据私募基金的特殊性阐明]若存在以下事项,应特别揭示风险:1、基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险;2、私募基金未托管所涉风险;3、私募基金委托募集所涉风险4、私募基金外包事项所涉风险;5、私募基金聘请投资顾问所涉风险;6、私募基金未在中国基金业协会履行登记备案手续所涉风险。

(二)一般风险揭示1、资金损失风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失,也不保证一定盈利及最低收益。

私募投资基金风险揭示书

私募投资基金风险揭示书

[编号: ]xx私募投资基金风险揭示书尊敬的投资者:投资有风险。

当贵机构认购或申购“xx私募投资基金”(以下简称“私募基金”)时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本《风险揭示书》、《xx私募投资基金基金合同》(以下简称“《基金合同》”)、《xx私募投资基金份额认购书》(以下简称“《基金份额认购书》”)等法律文件,充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

根据有关法律法规,基金管理人北京xx弘泽投资有限公司及投资者分别作出如下承诺、风险揭示及声明:一、基金管理人承诺(一) 私募基金管理人保证在募集资金前已在中国证券投资基金业协会(以下简称中国基金业协会)登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二) 私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三) 私募基金管理人保证在投资者签署《基金合同》前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四) 私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、风险揭示(一) 特殊风险揭示1. 《基金合同》与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险【《基金合同》制定的基础是中国基金业协会于2016年4月18日发布的《私募投资《基金合同》指引1号(契约型私募投资《基金合同》内容与格式指引)》(“合同指引”),但由于私募基金系针对投资人的特定投资需求设计的基金产品,且私募基金系属私募股权投资基金,根据合同指引第二条的规定只需参考合同指引制定《基金合同》,《基金合同》的条款和合同指引在具体约定细节中存在一定区别,从而增加《基金合同》相关约定不能有效得到投资人理解的风险。

私募投资基金风险揭示书(已备案)

私募投资基金风险揭示书(已备案)

投资风险揭示书尊敬的投资者:当您/贵机构投资私募基金时,可能获得投资收益,但同时也面临着投资风险。

您/贵机构在做出投资决策之前,请仔细阅读本风险揭示书和合伙协议,充分认识本基金的风险收益特征和产品特性,认真考虑基金存在的各项风险因素,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断并谨慎做出投资决策。

为使您更好地了解非公开募集证券投资基金(以下称私募基金)投资的风险,根据法律、行政法规和中国证券监督管理委员会(以下称中国证监会)、中国证券投资基金业协会(以下称中国基金业协会)有关规定,管理人——[AAAAA有限责任公司、BBBBB有限责任公司]提供本风险揭示书,请认真详细阅读,慎重决定是否参与私募基金投资。

一、基金管理人承诺(一)私募基金管理人保证在募集资金前已在中国基金业协会登记为私募基金管理人,并取得管理人登记编码。

(二)私募基金管理人向投资者声明,中国基金业协会为私募基金管理人和私募基金办理登记备案不构成对私募基金管理人投资能力、持续合规情况的认可;不作为对基金财产安全的保证。

(三)私募基金管理人保证在投资者签署合伙协议前已(或已委托基金销售机构)向投资者揭示了相关风险;已经了解私募基金投资者的风险偏好、风险认知能力和承受能力;已向私募基金投资者说明有关法律法规,说明投资冷静期、回访确认的制度安排以及投资者的权利。

(四)私募基金管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产,不保证基金财产一定盈利,也不保证最低收益。

二、私募基金风险揭示私募基金投资面临的风险,包括但不限于:(一)私募基金的一般风险1.市场风险本私募基金的重要投资标的为XXXXX天然气接收站项目。

其经营状况受政策风险、经济周期风险、利率、汇率风险、经营风险、衍生品风险、购买力风险、再投资风险、货币及财政政策、行业发展状况、市场竞争程度等诸多因素的影响,若出现投资异常情况,私募基金投资收益可能受到较大影响,甚至出现本金损失的风险。

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私募基金风险揭示书风险条款汇总对于私募基金的设立过程而言,募集行为管理和投资者适当性管理,是不容忽视的重要环节。

中基协在2016年4月15日发布的《私募投资基金募集行为管理办法》中,列出了私募基金募集应当履行的程序:1、特定对象确定;2、投资者适当性匹配;3、基金风险揭示;4、合格投资者确认;5、投资冷静期;6、回访确认。

其中,《私募投资基金风险揭示书内容与格式指引》作为文件附件,为私募基金管理人提供了格式参考。

而在投资者实际参与的私募基金中,面临的各类投资风险问题要比该格式指引复杂。

以下内容对私募基金投资者面临的特殊风险和一般性风险进行了收集整理,供实际操作中参考。

一、特殊风险揭示(一) 基金合同与中国基金业协会合同指引不一致所涉风险本基金合同依据中国基金业协会发布的《契约型私募投资基金合同内容与格式指引》(以下简称“《指引》”)及相关法律法规制定。

《指引》规定,在不违反《中华人民共和国证券投资基金法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》以及相关法律法规的前提下,基金合同当事人可以根据实际情况约定《指引》规定内容之外的事项;《指引》中某些具体要求对基金合同当事人确不适用的,当事人可对相应内容做出合理调整和变动。

本合同中对《指引》规定内容之外的部分事项进行约定,也可能存在个别内容与《指引》不一致,或不适用《指引》中个别规定的情形,可能对投资者合法权益造成影响。

(二)私募基金未托管所涉风险本基金为(合伙型)股权投资基金,尽管所有投资者已经在合伙协议第【X】条对不托管及相应的保障投资基金财产安全的制度措施和纠纷解决机制进行了约定和释明,并已另行签订《不托管协议》,但仍可能存在管理人不按合同约定使用基金财产给投资人带来损失的风险。

(三) 基金委托募集的风险本基金管理人可委托销售机构销售本基金,受托销售机构销售本基金时,可能存在包括但不限于如下违法违规行为而令投资者面临基金募集风险:1、销售机构采用公开宣传或变相公开宣传的方式销售基金;2、销售机构进行虚假宣传,或通过任何方式以保本保收益误导投资者,或推介材料存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏;3、销售机构违反《私募办法》的有关规定,未审查投资者是否满足合格投资者相关条件,未对投资者的风险识别能力和风险承受能力进行鉴别,未履行投资者适当性审查义务;4、销售机构可能因未在中国证监会注册取得基金销售业务资格或未成为中国基金业协会会员而不具备受托募集私募基金的资格;5、销售机构从业人员可能未经正式授权即从事基金募集活动。

6、销售机构可能存在将私募基金募集结算资金归入其自有财产、挪用私募基金募集结算资金、侵占基金财产和客户资金等违法活动。

(四) 经纪服务商风险证券及期货经纪服务商由管理人自行聘任,管理人委托其向托管人提供基金参与证券、期货交易的相关数据及凭证。

若因管理人、经纪服务商或交易所、登记公司、股转系统等原因导致托管人未能及时、完整、准确获得交易数据或凭证,影响托管人履行投资监督、估值核算、账目核对等职责的,可能造成委托人财产损失,且托管人不承担责任。

(五) 聘请投资顾问的风险基金管理人有权聘请投资顾问对基金的投资运作出具投资建议。

投资顾问的投资服务能力、服务水平将直接影响本基金的收益水平。

在本基金投资管理运作过程中,可能因投资顾问对经济形势和证券市场等判断有误、获取的信息不全等因素影响本基金的收益,可能给委托人带来一定的风险。

基金管理人可参考对投资顾问所出具的合法合规且符合本合同约定的投资建议做出投资决策,参照投资建议执行的投资操作可能给委托人带来一定的风险。

基金托管人对投资顾问的资质、能力及其选聘,或其出具的投资建议均不负责审核,可能给委托人带来一定的风险。

私募基金管理人聘用投资顾问的,应当通过投资顾问协议明确约定双方权利义务和责任。

私募基金管理人不得因委托而免去其作为基金管理人的各项职责。

(六) 未在中国基金业协会登记备案的风险根据《指引》的规定及本合同约定,私募基金在中国基金业协会完成备案后方可进行投资运作。

若基金管理人未完成基金备案,则投资者面临基金不能开始投资运作或基金违规开展投资运作的风险。

(七) 基金延期风险本基金可能按照法律法规或合同约定延长运作期限,则委托人面临基金延期兑付、不能及时收到本金及收益、以及本金或收益随基金延期可能减少的风险。

(八) 基金的关联交易风险本基金可能投资于基金管理人、基金综合服务商或其关联方持有的目标公司股权。

另外,本基金投资的目标公司股权在后续退出处置时,有可能转让给基金管理人的关联方。

上述情况的发生将构成本基金与基金管理人或其关联方的关联交易,存在关联交易风险。

若本基金投资运作中发生此类关联交易,基金管理人将及时向投资者进行披露。

管理人遵循基金份额持有人利益优先的原则、防范利益冲突,符合监管机构的规定,并履行信息披露义务。

基金投资者签署基金合同即表明其已经知晓且认可基金可能进行上述关联交易。

(九) 单一标的所涉风险因本基金投资标的单一,无法通过多渠道、多种类标的等方式分散投资风险,本基金将面临单一项目的集中度风险。

(十) 本基金的产品架构和底层标的所涉风险本基金不分级,不存在优先级份额和劣后级份额的结构化基金份额设计,无特殊架构。

本基金的所有基金份额享有同等的收益分配权。

本基金备案通过后将直接投资于【X】行业【X】领域的【X】公司企业股权。

(十一) 资金流动性风险私募基金投资不能迅速转变为现金,或者转变成现金会对资产价格造成重大不利影响的风险。

1、市场整体流动性相对不足。

市场的流动性受到市场行情、投资群体等诸多因素的影响。

在市场流动性相对不足时,交易变现有可能增加变现成本,对私募基金投资造成不利影响。

2、私募基金投资中的资产不能应付可能出现的委托人大额赎回基金份额的风险。

在私募基金运作期间,可能会发生委托人大额赎回基金份额的情形,导致流动性风险,甚至影响收益水平。

3、本基金预计存续期限为基金成立之日起【X】年。

在本基金存续期内,投资者可能面临资金不能退出带来的流动性风险。

根据实际投资运作情况,本基金有可能提前结束或延期结束,投资者可能因此面临委托资金不能按期退出等风险。

二、一般风险揭示(一)资金损失风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证基金财产中的认购资金本金不受损失,也不保证一定盈利及最低收益,投资者可能面临无法获得投资收益甚至遭受亏损的资金损失风险。

本基金属于【X】风险投资品种,适合风险识别、评估、承受能力【X】的合格投资者。

(二)基金运营风险基金管理人依据基金合同约定管理和运用基金财产所产生的风险,由基金财产及投资者承担。

投资者应充分知晓投资运营的相关风险,其风险应由投资者自担。

在私募基金投资运作过程中,基金管理人的知识、经验、判断、决策、技能等,会影响其对信息的占有和对经济形势、金融市场价格走势的判断,如基金管理人判断有误、获取信息不全、或对投资工具使用不当等影响私募基金投资的收益水平,从而产生风险。

担任基金管理人或基金托管人的机构,因停业、解散、撤销、破产,或者被中国证监会、中国基金业协会撤销相关业务许可、责令停业整顿等原因不能履行职责,可能给投资者带来一定的风险。

(三)流动性风险本基金预计存续期限为基金成立之日【X】起至【存续期限】(包括延长期(如有))结束并清算完毕为止。

在本基金存续期内,投资者可能面临资金不能退出带来的流动性风险。

根据实际投资运作情况,本基金有可能提前结束或延期结束,投资者可能因此面临委托资金不能按期退出等风险。

(四)基金募集或备案失败的风险1、本基金的成立需符合相关法律法规及本合同的规定,本基金可能存在不能满足成立条件从而无法成立的风险。

基金管理人的责任承担方式:(1)以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用;(2)在基金募集期限届满(确认基金无法成立)后三十日内返还投资人已交纳的款项,并加计银行同期存款利息。

2、本基金存在在基金业协会备案失败的风险。

若备案失败,将本基金将提前终止,按照本合同约定的基金清算程序进行清算。

本基金清算完毕前将按照合同约定在基金财产中扣除相关费用。

(五)基金投资风险基金投资面临的风险,包括但不限于:1、市场风险市场风险是指投资品种的价格因受经济因素、政治因素、投资心理和交易制度等各种因素影响而引起的波动,导致收益水平变化,产生风险。

市场风险主要包括:(1)政策风险。

货币政策、财政政策、产业政策等国家宏观经济政策的变化对资本市场产生一定的影响,导致市场价格波动,影响私募基金投资的收益而产生风险。

(2)经济周期风险。

经济运行具有周期性的特点,受其影响,私募基金投资的收益水平也会随之发生变化,从而产生风险。

(3)利率、汇率风险。

利率风险是指由于利率变动而导致的资产价格和资产利息的损益。

利率波动会直接影响企业的融资成本和利润水平,导致证券市场的价格和收益率的变动,使私募基金投资的收益水平随之发生变化,从而产生风险。

汇率波动范围将影响国内资产价格的重估,从而影响基金资产的净值。

(4)上市公司经营风险。

上市公司的经营状况受多种因素影响,如市场、技术、竞争、管理、财务等都会导致公司盈利状况发生变化。

如私募基金所投资的上市公司经营不善,与其相关的证券价格可能下跌,或者能够用于分配的利润减少,从而使私募基金投资的收益下降。

(5)购买力风险。

私募基金投资的利润主要通过现金形式来分配,而现金可能因为通货膨胀的影响而导致购买力下降,从而使私募基金投资的实际收益下降。

(6)再投资风险。

固定收益品种获得的本息收入或者回购到期的资金,可能由于市场利率的下降面临资金再投资的收益率低于原来利率,从而对私募基金产生再投资风险。

2、投资标的风险股权类的价值取决于投资对象的经营状况,原股东对所投资企业的管理和运营,相关市场宏观调控政策、财政税收政策、产业政策、法律法规、经济周期的变化以及区域市场竞争格局的变化等都可能影响所投资企业经营状况,进而影响本基金投资标的的价值。

(六)税收风险契约型基金所适用的税收征管法律法规可能会由于国家相关税收政策调整而发生变化,投资者收益也可能因相关税收政策调整而受到影响。

(七)其他风险1、技术风险。

在私募基金投资的日常交易中,可能因为技术系统的故障或者差错而影响交易的正常进行或者导致委托人的利益受到影响。

这种技术风险可能来自基金管理人、基金托管人、证券登记结算机构。

2、操作风险。

基金相关机构在业务操作过程中,因操作失误或违反操作规程而引起的风险。

3、不可抗力风险。

若遭遇不可抗力,证券市场的运行将遭受严重影响,可能导致基金资产的损失,从而带来风险。

4、法律法规、监管政策、业务规则风险。

本基金存续期限内,立法机构、监管机构、行业协会、交易所、证券登记结算机构等可能对现行有效的法律、法规、规章、规范性文件、监管政策、行业规定、自律规则、业务规则等进行调整、修订、增删、废止、解释,或发布新的私募投资基金监管规范、行业规定等,则本基金合同及相关基金运作规则可能需进行相应的调整,可能对投资者权益产生影响。

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