第三方财富管理公司成功案例、操作方法和诺亚模式解析
诺亚财富管理中心
诺亚财富管理中心诺亚财富管理中心——专业的财富管理机构随着市场经济的不断发展，人们对于财富管理的需求越来越强烈。
然而，对于普通人来说，做好财富管理并不是易事，需要有专业的机构来提供全面的服务。
诺亚财富管理中心作为一家专业的财富管理机构，致力于服务于广大投资者，为客户提供全方位的财富管理服务，在股票、基金、债券、外汇等多种投资领域都具有高超的投资经验和技巧。
一、公司简介诺亚财富管理中心是一家致力于为客户提供全方位财富管理服务的专业机构，成立于2012年。
公司总部设在上海，分别在北京、深圳、广州、成都、武汉、杭州、南京等城市设有分支机构。
公司由一批来自于银行、证券、基金以及保险等行业的金融专业人士组成，核心团队成员均具备足够丰富的从业经验和多年的理财经验，为客户提供财富管理方案，让每个人能够安心地享受财富增值的欣悦。
二、服务内容1.财富咨询为客户提供专业的财富规划，全面分析客户的财富状况、风险承受能力和投资偏好，帮助客户制定个性化的财富管理计划，同时提供定期的咨询服务，帮助客户进行合理的财富管理。
2.资产配置借助专业的理财工具，依据客户风险评价及投资目的，为客户提供定制化资产配置方案，提升客户的财富价值。
3.投资管理根据客户风险承受能力和投资偏好，为客户制定个性化的投资计划，并结合当前市场情况，对客户的投资组合进行动态管理和调整，以达到最优的投资收益和风险控制的目标。
4.财富保值对于客户已经获取的财富进行定期的跟踪、监控，进行风险控制和资产保全，制定风险控制和资产保全策略，让客户的资产保值有了更有效的保障。
三、公司特色1.专业团队公司拥有一支专业化、有经验、高水平的财富管理团队，业界公认的金融专业人士，为客户提供专业的财富管理方案，全面保障客户的投资收益。
2.全方位服务公司服务内容涵盖了财富咨询、资产配置、投资管理、财富保值等方面，让客户享受一条龙式的理财服务，减轻客户财富管理的负担。
3.合理费用公司遵循合理费用原则，不收取不合理的服务费用，让客户享受到财富增值的同时，能够降低管理费用的负担。
第三方财富管理公司成功案例操作方法和诺亚模式解析完整版
第三方财富管理公司成功案例操作方法和诺亚模式解析第三方财富管理公司成功案例、操作方法和诺亚模式解析美国时间11月10日，中国诺亚财富投资管理有限公司（代码“\OAH”）成功挂牌纽约证券交易所，诺亚财富总裁兼CEo汪静波在纽交所敲响了开市钟。
汪静波经常让员工自己问自己三个问题：做了没有做完了没有做好了没有“我崇尚持续改善，我觉得每一件事悄做完了都有改善的空间。
”据诺亚财富招股书披露，总裁兼CEO汪静波持有688.8万股，约占IPO后总股本的25. 2%,持股比例最高，市值1.38亿美元（折合人民币9. 17亿元）。
红杉资本中国基金持有590万股，市值1.18亿美元，三年时间翻了 23倍。
何伯权持有230万股，市值 4613万美元。
还有两人在诺亚财富中占有重要股权，一位是殷哲，持股约6. 1%, 一位是章嘉玉，约占8%股权。
12月2日，汪静波获得“2010中国年度女性创业人物”专项奖。
创业伊始，公司规模很小，在新上海国际大厦租了间办公室，16个人就在里面办公。
“也是12月过圣诞节的时候，我把公司所有人都叫到一起，我们讨论希望5年后成为什么样的公司，我提出5年做到10个亿，客户做到100个，我们要成为业界的人才吸铁石、行业最被追捧、客户最信赖的公司等等，我每年都把这个愿景重新抄在笔记本上。
”注册资金300万，上海诺亚财富管理中心于2005年成立。
汪静波说，诺亚成功很大程度要归功于股东的选择，“我们选择的股东是非常好的，比如说何总，他非常重视团队培训，让我们不断去上课，公司收入500万，可能120万都会投在培训费用上。
我们非常关注团队的成长，这是何总带来的价值观。
”2007年3月，汪静波在上海展览中心参加理财1«览会，遇到红杉一位员工，“红杉当时投了个保险经济公司，我觉得像保险经济公司可以被投，那我们也是可以的，所以跟红杉的人聊了一下，结果沈南鹏对我们这个行业很懂，最重要是他对我们这个行业有思考，当他听到他下属讲这个事以后，当天就给我打电话了，他说我们见个面。
信托公司的财富管理案例解析成功案例分享与分析
信托公司的财富管理案例解析成功案例分享与分析【正文】信托公司的财富管理案例解析成功案例分享与分析信托公司作为金融领域中的重要参与者之一，承担着为客户提供财富管理服务的重要责任。
随着市场竞争的加剧，信托公司需要不断创新和完善自身的财富管理策略，以满足客户的不同需求。
本文将分享并分析一些成功的信托公司财富管理案例，希望对相关从业人员和投资者有所启发。
案例一：养老金投资管理某信托公司通过创新的投资理念和策略，成功地为一位企业员工提供养老金投资管理服务。
根据客户的风险承受能力和投资期限，信托公司为其提供了多元化的投资组合。
通过分散投资于不同资产类别，如股票、债券、房地产等，信托公司为客户实现了稳定的回报，并在降低投资风险的同时保持了资产流动性。
在这个案例中，信托公司通过深入了解客户的需求，根据客户的风险偏好和投资目标量身定制了投资方案。
通过有效的风险控制和资产配置，信托公司成功地为客户实现了长期的财富增值。
案例二：家族财富传承规划一位富豪家族希望寻找一家信托公司来帮助他们进行家族财富传承规划。
该家族希望确保在资产传承过程中，实现财富的最大化并维护家族企业的长久发展。
为了满足客户的需求，信托公司为该家族制定了全面的财富管理计划。
通过收集并分析家族成员的资产情况、战略目标和个人需求，信托公司提供了多种选择，包括设立家族信托、家族办公室管理、资产配置与投资管理等。
通过实施有效的家族财富传承规划，信托公司为客户达到了财富稳定增长和家族企业的可持续经营提供了重要支持。
案例三：慈善信托管理信托公司在慈善领域也发挥着重要的作用。
某信托公司与一位慈善家合作，通过设立慈善信托，帮助其实现长期的慈善目标。
在这个案例中，信托公司依托其专业的慈善管理团队，通过资产管理和项目筛选，帮助客户实现了对教育、环境保护、贫困救助等方面的长期慈善目标。
通过与客户密切合作，信托公司根据客户的慈善愿望和发展理念，制定了长期的慈善计划，并提供了专业的监督和管理服务。
从诺亚财富看第三方独立财富管理 doc
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诺亚财富研究及对我司高端业务的借鉴
我司的高端业务主要服务于高净值个人和企业客户，这些客户对金融服务的需求较高，且对市场变化较为敏感。
客户群体
我司的高端业务主要集中在投资咨询、财富管理、企业融资等领域，其中投资咨询和财富管理是核心业务。
业务结构
我司高端业务现状
随着金融市场的不断开放和竞争加剧，我司需要不断提升自身的竞争力和服务水平，以保持市场地位。
诺亚财富建立完善的客户信息收集和维护体系，及时了解客户需求和反馈，为提供个性化服务奠定基础。我司也应重视客户信息的收集和维护，建立完善的客户信息数据库，为提供个性化服务提供数据支持。
客户关系管理
诺亚财富根据客户需求和风险偏好，提供个性化、差异化的服务方案，如资产配置、投资策略等。我司也应加强个性化服务能力建设，根据客户需求和反馈提供针对性强的服务方案，提高客户满意度和忠诚度。
《诺亚财富研究及对我司高端业务的借鉴》
xx年xx月xx日
CATALOGUE
目录
诺亚财富概述诺亚财富研究诺亚财富对我司高端业务的借鉴我司高端业务现状及挑战如何借鉴诺亚财富的成功经验提升我司高端业务结论与展望
01
诺亚财富概述
诺亚财富简介
成立时间：2004年
公司性质：综合性金融服务提供商
总部地点：中国上海
产品与服务创新
服务升级
诺亚财富注重服务品质和客户体验，通过升级服务流程、提高服务质量等方式提升客户满意度。我司也应关注服务升级，加强服务团队建设，优化服务流程，提高服务质量，为客户提供更加优质的服务体验。
科技应用
诺亚财富利用先进科技手段提升业务效率和客户体验，如人工智能、大数据分析等。我司也应关注科技应用和创新，借助现代科技手段提高业务处理效率和服务质量，为客户提供更加便捷、高效的服务体验。
诺亚财富：从小舟到航母
诺亚财富：从小舟到航母作者：王宇航来源：《商界评论》2017年第09期2005年，刚刚放完产假回来的汪静波，迎接她的是一份裁撤通知。
从2001年开始，近4年的大熊市让汪静波所在的湘财证券亏损严重，风雨飘摇之际，由她负责的，成立不到两年的私人银行部上了裁撤名单。
汪静波携团队被迫创业。
搬离湘财证券，新团队在上海租了间办公室，注册了诺亚财富（以下简称诺亚），就像《圣经》里面记载的诺亚方舟一般，新公司重新承载起了这个团队与梦想。
这年圣诞节，汪静波把所有人都叫到一起，讨论诺亚的未来，“我希望5年后，诺亚能做到10个亿，客户做到100个，并成为业界的人才吸铁石、行业最被追捧、客户最信赖的公司等”。
为了勉励自己，汪静波每年都把这个愿景重新抄在笔记本上。
但当时的她一定没有料到的是，中国第三方财富管理的“荒原”之上，诺亚财富在5年的时间内，就完成了从原始积累、快速扩张，到资本整合、公司上市的全流程，成为了第三方财富管理行业龙头。
诺亚“用服务”造舟这个时候的第三方理财市场，说是“荒原”一点也不为过。
银行、保险、基金、信托、外汇等行业机构作为理财市场的主要玩家，在2005年都还在第一波生长期。
以第三方的姿态，在财富管理领域创业，汪静波和诺亚就要与这群巨大的对手一起比拼实力与速度。
初生的诺亚显然是比不了的，汪静波给诺亚的核心定位就两字：服务。
这一时期的中国理财机构大都高高在上。
以基金为例，产品大都卖给机构大客户，而国外基金客户主要是个人。
市场的实际情况是，一大批中小企业主已经积累了一批财富，投资、理财、保值增值等的需求正在酝酿。
汪静波以往工作中所接触的很多中高端私人客户，实际上并未得到良好的金融服务。
他们和大多数人一样，在银行排长长的队等待办理业务。
有需求就一定会有市场，诺亚要做的就是，用开一个VIP通道似的服务吸引这群客户。
公司成立初期，为了找客户，汪静波和合伙人殷哲，在最初的大半年时间里，每周主持三场宣讲，邀请老客户听听他们打算做什么。
诺亚财富分析
MemoFrom: 罗华庚To : 王冲Topic: 诺亚财富的竞争力简析Date: 2011.11.29一，诺亚财富简介诺亚财富的前身是湘财证券财富管理中心，创始人为王静波。
该中心于2005年从湘财证券独立，获取红杉资本（Sequoia Capital）的注资并于2010年在纽约证交所上市，股票代码NOAH。
盈利模式为免费为客户做理财规划、推荐合适的产品，然后从产品供应商那里收取佣金，目前开始嵌入产品设计等环节，也因此引发了关联信托公司和相关银行渠道的强烈反弹。
二，诺亚财富的特色1，诺亚财富的“行动组”：每个行动组由4-6个人组成，以整个团队去营销和服务客户，实现了专业分工，大大缩小了单个理财师的业务范围，减轻了新入职理财师的业务压力，提升了整体效率。
诺亚仿照嘉信理财的模式，将技术含量较高的工作全部转入公司后台，通过客户服务中心与客户及时沟通，发布产品信息，接受投诉信息，从而尽可能的避免了因为单个理财师“暴力营销”造成的信息失真。
与此同时，客户感到诺亚财富团队的价值，提高了对诺亚品牌的忠诚度，减少了对单一理财师的依赖，即使理财师离职，也能够继续维持客户关系。
2，诺亚的扩张：诺亚财富扩张速度迅猛：其第二季度净营收为2330万美元，较上年同期增长199.1%。
从具体营收结构来看，来自于一次性佣金的净营收为1800万美元，较上年同期增长204.6%；来自于循环服务费的净营收为530万美元，较上年同期增长178.4%。
第二季度运营利润率为45.3%，高于去年同期的30.4%。
归属于公司股东的净利润为890万美元，较上年同期增长367.4%；净利润率为38.4%，高于去年同期的24.6%。
与此同时，注册客户数量从去年年底的1.63万增长到2.23万多，合作机构由40家增加到65家，分公司数量由39家增加到了45家。
3，诺亚财富的产品线：诺亚财富的产品线包括固定收益类的信托产品，浮动收益类的PE和保险三大类。
浅析我国第三方理财机构的盈利模式
浅析我国第三方理财机构的盈利模式第三方理财机构是指既不代表任何金融机构，也不仅仅代表单个消费者的利益的一种独立的中介理财顾问机构，它能基于其中立立场且在严格地分析了客户自身财务状况和理财需求的基础上提供综合性理财服务；这种理财服务不仅要为客户量身制定理财规划方案，而这些理财方案会涉及到投资、税收、养老、收藏和财产分配等多方面的内容，并且要为部分理财方案筛选和配备来自于不同的保险、基金公司或银行的理财产品，以确保实现客户的理财目标。
一、我国第三方理财的特点（一）理财服务更具客观独立性独立性是第三方理财最大的特点。
金融机构受到自身利益最大化的影响，理财师提供的理财业务一般会演变成推销理财产品或与其有利益联系的其他机构的理财产品，缺少对客户的真正理财需求的客观分析。
而第三方理财主要是向客户提供咨询顾问服务，尽管它没有自己独立的理财产品，但它能在原则上不受任何金融机构的干预和限制，客观地分析比较各个金融机构的产品后选择真正符合客户利益的金融产品，并且所作的理财规划方案也能根据客户的财务情况和市场环境的变化作出及时的调整。
（二）理财手段更全面个性第三方理财能够跨行业提供多样化的产品咨询顾问服务和全方位的综合理财服务，这种服务能帮助客户了解和分析比较不同的理财产品，并在理财师与客户长期的合作沟通的过程中培养客户更全面和科学的理财观念，让理财意识渗透到客户生活中的方方面面。
第三方理财机构还可以基于客户关系管理，通过充分研究市场和考虑客户的理财目标、财务状况、风险偏好以及教育水平、工作性质、生活环境等情况，并按照客户的个性需求采取不同的服务方式、提供不同的金融产品、实施不同的竞争策略，从而为客户提供量身订做的个性化服务。
（三）体现出客户利益最大化的原则第三方理财的这个特点是建立在其能够扮演独立客观的第三方角色的基础之上的。
金融机构的理财人员很少关注客户的真实需求及做出相应的风险评估，往往建议客户购买所属机构推出的产品，其所出具的理财规划有时难免演变成产品组合的推销书，基本没有做到根据客户的需求来配置产品，所以很难实现最大化客户利益。
诺亚财富“爆雷”风波背后
064文/朱全龙坐拥国内最多的高净值人群和上千亿资管规模的诺亚财富，如果继续漠视自身问题，频繁“踩雷”却不“长智”，则势必陷入“今日割五城，明日割十城，然后得一夕安寝。
起视四境，而秦兵又至矣”的绝境据7月8日诺亚财富官网公告显示，诺亚财富旗下歌斐资产的一笔34亿元私募基金——“创世核心企业系列私募基金”出现问题。
该基金的投资标的主要是向承兴国际（承兴国际控股有限公司）相关方就其与京东世贸（北京京东世纪贸易有限公司）之间的应收账款债权提供供应链融资。
上述融资的基本结构主要包括以下三层关系：第一层，融资关系。
承兴国际为融资方，资金来源于私募基金，这笔私募基金的销售方是诺亚财富，而私募基金管理人是诺亚财富旗下的歌斐资产。
第二层，担保关系。
为了担保这笔供应链融资，承兴国际的控股股东China Base Group Limited 以其62.84%的股权质押，从而形成以China Base Group Limited 为出质人，京东世贸为底层债权还款人的权利义务链条关系。
不过，7月9日下午京东集团称，这笔应收账款的业务合同系伪造，有可能摧毁上述供应链融资中的底层资产的正当性，从而导致问题陷入僵局。
第三层，基金投资合同关系。
即根据《基金合同》的约定，形成的基金份额持有人与“创世核心企业系列私募基金”之间的投资权利义务关系。
从整体上看，上述三层法律关系相互依托，相互掣肘，任意部分的变动都会影响到其他部分的稳定；但必须坚持或者明确的是，这三层关系在根本上是各自独立的部分，不能因为其他层次中相关要素的变化，而轻易否定这三层关系在本次事件中的基石与主干作用。
风控之殇随着承兴国际实际控制人罗某被刑事拘留。
“多米诺骨牌”的第一块——承兴控股的倒下，致使诺亚财富、云南信托等机构纷纷相继“踩雷”。
作为首家在美国上市的中国财富管理公司，诺亚财富7月8日股价暴跌20.43%，约5.5亿美元市值灰飞烟灭。
诺亚财富旗下的歌斐资产暴露在风险敞口之下，经营模式风险凸显：诺亚财富大部分收益来自于代销模式，尤其是那些被传统商业银行信贷高门槛排挤出来的企业，与在市场当中没有太多市场选择机会的第三方理财机构“一拍即合”，致使大量非标债券融资通过第三方理财机构流向高净值人群客户。
诺亚财富美国上市案例
诺亚财富美国上市案例
目录
中国企业境外上市概述 诺亚财富上市背景 诺亚上市架构设计 诺亚上市税务问题
中国企业境外上市概览
美国上市情况概览
回顾过去几年中国公司在美国IPO 上市的历史： 中国公司美国IPO 始于 1992 年。但从IPO 数量上看，每年大
规模在美国市场IPO 是从2006 年开的。 2007 年，美国资本市场整体表现创历史新高，道琼斯指数创
诺亚财富—VIE筹划及股权结构
汪静波
BVI 29.7%
尹哲
BVI 7.2%
何伯权
BVI 9.9%
红杉资本 25.5%
诺亚控股有限公司 （开曼）
上市主体
……..
上海诺亚荣耀投资咨询有限公司
6人
100%
上海诺亚投资管理有限公司
100%
天津诺亚理财咨 询有限公司
100%
上海诺亚元贞投资 咨询有限公司
100%
• 股票总市值不低于7500万美元。或者公司总资产、当年总收入不低于7500万美元。
• 需有300名以上的股东。
• 上个会计年度最低为75万美元的税前所得。
• 每年的年度财务报表必需提交给证管会与公司股东们参考。
• 最少须有三位"做市商"(Market Maker)的参与此案
• 股价最低不低于5美元/股。
趋势
海外主要市场上市条件比较—香港主板
• 上市公司及其业务必须被交易所认为适宜上市。
• 财务标准必须符合以下三项中其中一项测试（必须具备不少于三个财政年度的营
业纪录，其间管理层需大致相同，最近一个经审计的财政年度内拥有权和控制权维 持不变）： （1）上市前3年盈利总和最少达5000万港元 （2）上市市值至少20亿港元，最近一个财政年度的收益最少为5亿港元，及在过去 三个财政年度从其拟申请上市的营业活动所生成的净现金流入合计最少为1亿港元； （3）上市市值至少为40亿港元，最近一个财政年度的收益最少为5亿港元，及上市 时至少有1,000名股东。
第三方理财服务者钜派投资,如何创办3年净利润过亿？
第三方理财服务者钜派投资，如何创办3年净利润过亿？3年时间内规模成为仅次于诺亚财富的行业第二，钜派投资是如何办到的?文| 刘岩几年前，胡天翔的身份还是一家信托公司的销售负责人，与诺亚财富创始人汪静波偶尔有合作往来，对方会上门寻找信托项目。
2010年，诺亚财富成功登陆纳斯达克。
而就在同一年，胡天翔的身份发生转变，离开所就职的信托公司，在上海浦东南路上的金穗大厦创办钜派投资，并与诺亚财富定位一致，为高净值人群提供第三方理财服务。
三年之后，昔日的合作伙伴成为劲敌。
钜派投资成立后，便拿到江南春的天使投资。
创办伊始，2011年公司税后净利润直接冲到1500万元，然后是2012年的近3000万元，2013年的6000万元，而今年有望超过1.2亿元，几乎是翻倍的成长速度。
现在，钜派已经从十几人的小团队变成拥有700多名员工的行业翘楚，明年可能扩充到2000人，成长速度不逊于任何一家同业。
为什么会爆发性成长当下的中国金融市场有几千家第三方理财机构。
单纯经营理财产品销售渠道的理财机构超过95%，即从银行、信托公司等金融机构采购产品再兜售给客户，赚买卖差价，也就是所谓的财富管理业务。
而这种模式只能从销售的高费率产品中赚钱。
这些公司中，绝大多数没有能力做资产管理。
而钜派投资除了做基础的财富管理外，更把资产管理作为核心业务，并且该业务是自己开发项目。
在财富管理业务中，约一半的产品来自外部采购，另外约50%左右的项目来自钜派投资的资产管理公司——钜洲资产。
钜洲的资产管理业务以融私募股权投资母基金、房地产私募基金、房地产收并购咨询、房地产资产处置与整合为主营，为高净值人群、富有家族以及机构投资人进行组合投资、资产配置，并提供全能型资产管理服务。
成立第一年税后净利润达1500万元，钜派投资呈现出来的爆发力在第三方理财机构实属罕见。
究其原因，完全靠胡天翔多年来客户资源的积累。
胡天翔硕士毕业于中国人民大学国民经济系，金融产品销售起家，第一份工作做到花旗银行华北地区销售负责人，之后成为汇丰基金贵宾理财部总监。
诺亚财富：富人的“好管家”
个私 人 金融部 ，并 在两 年后 独立 出来成 为上海 诺亚 投资
管 理公 司 ，汪 担任 总经理 。
一
开 始 诺亚 只 给客 户推 荐 固 定收 益 的 国债 、可转 债 、
据 统计 ，中国 的富人现 拥 有约 １４ 万 亿美 元 的资 ．４ 产 ，他 们 需 要专 业 的 第 三方 理财 顾 问 ，诺 亚 财富 管理 中心就 是这 样 一家 专 注 为 中国拥 有 百 万元 以 上高 净 值 资 产 的 私人 客 户提 供 理 财规 划 的顾 问 机构 ，其提 供 的 服 务 包括 家 庭 资产 配 置 方案 ，家 庭 金 融投 资 以及 不 动
房 产 、艺术 品等产 品咨询 ， 到去 年才开 始介 入二级 市场 。 直
在 这一 行 ，信任 是最 关键 的 ， 由于 诺亚 财富 只给 出投 资建 议 和 方 案 ，不 经手 客 户的 钱 ，所 有 投 资 都 是 客 户 自己操
作 ，因此获得 了 口碑效应 。诺 亚 的客 户中有 ６ ％的客 户是 ０
在全 国 ３ Ｏ多个城 市设立 分 支机构 。 ２０ ０ ３年 ，还在 基 金公 司担 任 副总 经理 的汪静 波发 现 ，
很 多高端 客 户享受 的服 务几 乎和 普通 客 户一样 ，金融 产 品
单 一且 雷 同 ， 大商业 银行 的零售 服务 仅限于 信用卡 业务 。 各 于 是 ，２０ ０３年 ９月 ，汪 静波 牵头成 立 了国 内证 券公 司的第
财 师需 要根 据 客户 的收入 状 况 、投 资偏 好和 对风 险的 承受 能 力等 多项 指标 帮 助其进 行资 产 配置 的规 划 ，由于其 中涉 及 因素 太 过 复 杂 ，理财 师 不仅 必 须具 有 专业 化 理财 知 识 ， 还 要有 大量 实践 经验 。诺 亚财 富许 多资 深的理 财 师在金 融 行 业的 平均 工作 经验 超过 ６ 。汪 静波 认为 ，人 才依然 是 年 第 三方 理 财 行业 的 最大 瓶 颈 之一 ， 旦突 破 这一 瓶颈 ，诺 一
关于诺亚模式的分析
关于诺亚模式的分析一、诺亚简介（一）中国第三方理财业务市场概况1、第三方理财业务的发展简介第三方理财是指那些独立的中介理财机构，它们不代表银行、保险等金融机构，却能够独立地分析客户的财务状况和理财需求，判断所需的投资工具，提供综合性的理财规划服务。
与传统模式下的金融理财服务相比，第三方理财机构目前在国内提供的服务大致有四种：专业理财规划建议与咨询，会员制服务，代销产品和进行委托理财。
目前我国以“理财公司”“投资咨询公司”等名字成立第三方理财公、司达上万家。
在发达国家，第三方理财方式其实占据着主流位置，美国的第三方理财拥有60%的市场，澳大利亚也拥有超过50%的市场，中国香港大约占30％，中国大陆只有区区1％。
因此，市场空间较大。
2、第三方理财的运作模式第三方理财服务基于中立的立场，服务涉及范围广泛，根据客户个性化、多元化和长期的理财需求，判断所需要的金融理财工具，追求不同资产组合产生的专业价值。
第三方理财业务涉及的金融理财工具来自现有不同金融机构甚至是其它增值服务提供商，因此，第三方第三方理财业务是金融交叉营销的核心价值所在。
客户理财业务是金融交叉营销的核心价值所在其运作模式一般为：首先选择和聘用独立理财顾问，在理财顾问的协助下，先分析自身的3财务状况，进而测试风险承受能力，在设定理财的目标后，选择不同的理财组合和投资工具，实现理财目标。
第三方理财机构提供更多的是与财富管理相关的各类咨询服务。
以国外成熟市场为例，很多第三方理财机构都是依托一个大的机构或者平台，为其客户提供相关咨询。
3、第三方理财的一般盈利模式第三方理财收取的费用，主要来自所做理财规划的咨询费或者提供的其他一系列的理财服务费。
美国独立理财机构的10%的收入来源是财务规划和咨询，90%来自管理资产组合收费。
理财规划服务收费，按计费小时、项目固定费率或年度固定顾问费收取；客户管理资产组合收费，通常收取管理资产总额的0.5%～2%。
美国独立理财机构过去几年里理财业务年平均利润率达35%，年平均赢利增长12%～15%。
诺亚财富研究及对我司高端业务的借鉴
诺亚财产研究及对我司高端业务的借鉴一、诺亚财产归纳综合及生长历程1、2003年8月，汪静波和她在湘财证券的同事筹建起了国内证券公司第一个私人银行部——湘财证券诺亚财产治理中心。
彼时，国内理财市场还处于萌芽状态，汪的创业团队并没有‘第三方理财’的看法，其时所能想到就是想要为小我私家客户提供一个一站式的金融办事平台。
2、2005年8月，湘财证券公司改制，汪及其团队被迫自立门户，汪静波在其私人金融总部的底子上创建了上海诺亚财产治理中心。
随之而来遇到的最大一个困难是：之前的湘财证券诺亚财产治理中心是依托于湘财证券，如今独立出来是否会一如既往得到客户的信任?所以这个阶段，公司的重点是维护和客户之间的干系，且逐渐引入独立第三方理财照料办事理念，了解客户需求，以独立客观的态度筛选产物，提供适合于客户的理财解决方案。
3、2007年3月，汪静波和红杉中国执行合资人沈南鹏首次晤面，两个月之后，红杉资本对诺亚财产的首期注资额为500万美元，约占其总股本20％。
在注资同时红杉资本也为诺亚财产注入了先进、成熟的理财办事看法和运营模式，使得诺亚财产作为独立理财照料机构快速生长壮大，从而真正地在中国创建公信、专业、稳健的私人理财办事体系。
当年8月，诺亚财产办事4000多位高净资产客户，治理资产凌驾50亿元。
当年8月，诺亚财产办事4000多位高净资产客户，治理资产凌驾50亿元。
4、2008年，诺亚在全国16个都市创建分支机构，主要会合在长三角、珠三角和渤海湾地区，理财筹划师近200位，办事的高净资产客户过万名，配置资产到达100亿元。
2009年，分支机构到达28个，筹划理财师近300位，配置资产到达300亿。
凭据诺亚财产官方微博最新消息透露，截止2010年9月底，诺亚已在30余个国内大中都市设立了分支机构。
5、2010年11月10日，诺亚财产在纽交所上市，此次IPO共刊行840万份ADR，每ADS刊行价为12美元，融资逾1亿美元。
诺亚财富：中国高净值资产客户财富管理背景分析
3）分散的市场结构
针对中国境内高净资产人群的财富管理服务行业支离破碎局面，大多数市场参与者，尤其是中资银行，正在建立其品牌的知名度和实施差异化，专业化的运作。目前，中国OTC财富管理产品销售的市场进入壁垒相对较低，在大多数情况下，它们并不需要政府批准和监管许可，也不需要大量的资金投入。此外，外资公司从事经营财富管理产品服务上的限制也已逐渐减少。
财富管理服务行业的主要市场参与者包括国内商业银行，外国私人银行，信托公司，并独立财富管理。
1）国内银行 ：
中国国内银行进入财富管理行业的时间相对较晚。但是凭借具强大的分行网络和客户群，09年，他们占有了中国高净值财富管理服务行业88％的市场份额。2007年，中国银行率先正式推出私人银行业务，紧接着，中国工商银行，中国建设银行，中国招商银行和其他商业银行也随即推出此业务。不过他们现在仍然面临着扩大高净资产人群资源的现有零售网络和提升差异化，专业化经营水平的权衡。
就财富管理产品和服务的供应而言，这一市场仍处于早期发展阶段，因此也存在诸如成熟产品，运营经验，合格的专业人才缺乏的不足。
此外，在中国由于高净资产客户的财富管理服务业属于新兴行业，目前中国国内市场参与者仍处于不断提升专业知识和经营模式的阶段。但是，市场中现在也出现了越来越多的更加成熟产品如私募股权产品，并且财富管理服务范围也已经逐步扩大，如财富继承计划和生活方式服务。
中国高净资产人士根据他们的财富来源可分为四种类型：企业家，公司管理层及专业人士，专业投资者和家族财富继任者。
1）企业家：中国私营经济部门大部分高净资产人群为企业家和第一代财富创造者。他们曾经并有望在未来继续成为中国“富贵成员”中增长速度最快的人群。
2）公司管理人员和专业人士：这一部分人群占得比重相对较小，但他们一般都在财务管理方面受到过良好教育或拥有这方面的专业知识。
第三方财富管理“野蛮”生长
第三方财富管理“野蛮”生长THE THIRD WEALTHMANAGEMENT " SAVAGE" GROWTH文／特约撰稿 陈宇 德弘资产合伙人当销售成为核心，财富管理基本成为一句空话诺亚财富的兴起，在国内引领了很大一股风潮，他在某种意义上打破了金融产品大多通过金融机构主要是银行代销的传统认知。
同时诺亚财富的上市，也使得财富管理成为一个非常时尚和热门的概念。
但是回归到财富管理本质来看，诺亚财富的模式其实并不能算是财富管理。
财富管理的本质是帮助客户在众多金融领域里，结合客户的实际提供纷繁复杂的金融产品配置。
按照配置方式的不同，产生出两种概念：一种是通过资讯或者建议的方式，一种则是实际的资金受托的方式。
前者主要是金融顾问中介机构，包括了诺亚在内的第三方财富管理，理论上该划在这个范畴。
后者则是信托、基金管理公司、私募机构、资产管理公司等，在这个领域里有些机构进行财富管理，有些进行资产管理。
第三方财富管理最早成型于美国、加拿大，他们的主要特点是由相对独立的理财顾问机构所设立的综合性财富管理机构，设立方往往都不是跟资金实际受托方相关的机构，因此他们的立场相对独立，能基于中立的立场，不代表任何机构，如保险公司、基金公司、银行等，也不仅仅代表单个消费者的利益。
在成熟的混业经营的金融市场里，CAIFU财富BBUSINESSMAN USINESS第三方财富管理公司往往是大量缺乏理财经验人群的首选理财顾问机构，而这些理财机构在不同的跨金融区域都具备非常丰富的经验，能较好地为客户提供理财建议，也能就客户的自身情况做出相对客观的配置建议。
从某种意义上讲，成熟金融市场的第三方财富管理公司还变相承担了财富在不同金融资产区域配置的重任。
第三方财富管理是金融服务市场发展到一定阶段必然出现的金融业态。
他的本质是一种金融经纪业务，确保交易双方达到较好的资源匹配和撮合是其本质，在双方交易过程中，经纪方的独立性是交易达成的核心点。
中国第三方财富管理机构建议案例
中国第三方财富管理机构建议案例中国经济经过几十年的高速发展，涌现出大量的中产阶层和富裕阶层。
根据招商银行和贝恩公司联合发布的《2019中国私人财富报告》，在2018年末中国高净值人群的数量达到197万人，共持有61万亿元人民币的可投资资产，高净值人群人均可投资资产约3080万元人民币。
我国已成为全球第二大财富管理市场。
一、第三方财富管理行业的现状在国内的财富管理行业主要由银行系(包括银行理财部门、银行成立的理财子公司和针对高净值人群的私人银行)、其他金融机构(包括券商资管、保险资管、公募基金、信托等)、第三方财富管理机构三部门构成。
第三方财富管理机构主要是指那些市场上独立的金融服务者，它们不代表银行、保险等金融机构，而是根据客户的具体资产情况，客观地分析其财务状况和增值需求，包括资产构成、投资方向、投资偏好等内容，由此判断所需投资工具，并为其提供综合性的理财规划及财富管理服务。
其概念起源于美国、加拿大等西方国家，中国内地在2005年左右起步。
第三方财富管理机构可分为9类：1、券商系：其代表为诺亚财富(其创始成员来自于湘财证券私人金融总部)；2、互联网金融系：其代表为宜信财富；3、信托系：其代表为脱胎于中融信托财富中心恒天财富，以及中植系旗下的大唐财富、新湖财富和高晟财富；4、保险系：其代表为平安集团旗下的陆金所；5、地产系：其代表为钜派投资(其第一大股东为易居中国是“中国第一房产代理商”)和鸿坤财富(鸿坤集团旗下公司)；6、私行系：其代表为秋实财富(其创始人张秋林曾任中信银行私人银行总经理)；7、基金系：其代表为广运财富(其背后是国内最大的政府产业基金-广州基金)；8、基金代销系：其代表为天天基金网、好买财富、盈米基金、长量基金等；9、咨询数据服务系：其代表为格上财富和朝阳财富；二、第三方财富管理机构的经营模式在初期，第三方财富管理机构以转介绍模式运营(即仅为客户推介其他机构的产品)。
2013年证监会正式出台《证券投资基金销售管理办法》允许持有代销牌照的公司除了可以在监管银行下设立代销募集专户募集客户资金拥有客户账户系统之外，还可以销售基金和其他金融产品。
从诺亚财富看第三方独立财富管理
从诺亚财富看第三方独立财富管理简单的说，这是一家教百万富翁如何“钱生钱”的公司，它叫诺亚财富（NOAH，16.03，+0.19%），取名源于神话中的“诺亚方舟”。
巴菲特曾说过：“准备是最重要的，诺亚是在开始下豪雨之前，就动手建造了方舟。
”诺亚财富的愿景是做每一位客户的“诺亚”，为他们建造一艘经得起“豪雨”的方舟。
公司的掌舵人在外界看来是一个教百万富翁如何管理巨额资产的女强人，她叫汪静波，诺亚财富的创始人、现任总裁兼CEO。
她享受工作，高效完成周、月规划表，同事间经常用enjoying work互相激励；她和红杉资本合伙人沈南鹏见面仅十余分钟就让沈坚定了注资诺亚的想法；生活中，她直到现在还保持着每天晚上回家吃饭的习惯。
以下报告将从诺亚财富的发展历程、股权结构、业务构成、财务状况、运营模式、行业状况、风险提示、募集资金用途等方面来对其进行综合解读。
一诺亚财富发展历程1，创业伊始：办公用具都是从淘宝买来的二手货2003年8月，汪静波和她在湘财证券的同事筹建起了国内证券公司第一个私人银行部——湘财证券诺亚财富管理中心，隶属于湘财证券公司。
创办这个管理中心源于她多年的思考：为什么不把用于机构客户的服务用于私人客户身上，为这些有高净资产是客户提供更好的理财服务？彼时，国内理财市场还处于萌芽状态，汪的创业团队并没有…第三方理财‟的概念，当时创业团队所能想到就是想要为个人客户提供一个一站式的金融服务平台。
公司在成立之初，注册三百万元，规模较小，品牌关注度也较低，办公用具都是从淘宝买来的二手货，汪带领团队通过开说明会、与各行业商会合作的形式慢慢地积累客户。
这个过程中逐渐得到一些银行的支持，配合他们筛选理财产品。
2，独立门户：引入独立第三方理财服务理念2005年8月，湘财证券公司改制，汪及其团队被迫自立门户，汪静波在其私人金融总部的基础上成立了上海诺亚财富管理中心。
随之而来遇到的最大一个困难是：之前的湘财证券诺亚财富管理中心是依托于湘财证券，如今独立出来是否会一如既往得到客户的信任？所以这个阶段公司的重点是维护和客户之间的关系，且逐渐引入独立第三方理财顾问服务理念，了解客户需求，以独立客观的态度筛选产品，提供适合于客户的理财解决方案。
券商的财富管理服务转型成功案例
券商的财富管理服务转型成功案例
以下是几个券商的财富管理服务转型成功案例：
1. 中信证券
中信证券推出的“中信资本管理”财富管理服务，针对财富管理
客户提供更全面、专业、精准的服务。
该服务通过提供全面性的资产
配置方案、优质的产品选择和专业的财富管理建议等多方面进行服务，取得了良好的成果，成功转型成为以财富管理服务为主要盈利来源的
券商。
2. 招商证券
招商证券推出的“招商财富通”财富管理服务，在资产管理、风
险管理、业务创新等方面进行了全面的转型。
其采用基于风险模型的
量化风控机制，为客户提供更好的资产管理服务，同时加大了对私人
银行客户的吸引力，成为公司业绩增长的重要引擎之一。
3. 华泰证券
华泰证券推出的“华泰银行”财富管理服务，以“客户至上、专
业服务、持续创新”为核心理念，采用了严格的风险管理和优质的客
户服务，成功转型成为以银行业务为主营业务的综合性金融机构。
4. 光大证券
光大证券推出的“光大Pacific Wealth Managemen t”财富管理
服务，通过紧密连接互联网金融和实体经济，为客户提供全方位、一
站式的财富管理服务，充分体现了创新和服务的理念，成为该公司未
来业务发展的重要方向。
恒天与诺亚的对比
恒天财富与诺亚财富的对比分析意义：了解目前第三方理财市场上的领导者-诺亚财富的经营现状，与恒天财富进行对比，分析恒天的优势与劣势，探讨恒天发展方向。
本文将从三方面对恒天与诺亚进行对比分析：1、企业文化与定位：企业宗旨、市场定位2、企业经营：经营模式、网点建设、客户经理团队、产品类型分析、营销情况（公司层面）3、财务分析：上市背景介绍、财务分析诺亚IPO融资金额：USD$93,744,000，约合人民币￥646,833,600主要数据列表2、企业经营经营模式2005年8月，诺亚创始人汪静波创立了诺亚投资，从那时起，诺亚致力于向中国的高净值投资者销售私募财富管理产品。
为了海外融资，于2007年6月建立在开曼群岛建立了控股公司-诺亚控股，此时距离诺亚2010年11月在美国纽交所上市还有3年5个月。
2007年8月，诺亚控股在中国建立了全资子公司-诺亚荣耀用于开展在中国的大部分业务。
诺亚投资在中国有2个子公司，诺亚荣耀有3个子公司。
诺亚同时开展了保险经纪业务，因为诺亚荣耀及其子公司的外资背景不完全符合中国法律及监管机构对于保险经纪公司的要求，因此保险业务通过诺亚投资进行，股东为诺亚财富的6位创始人。
诺亚荣耀通过合同条款对诺亚投资及股东进行有效管控。
诺亚公司的结构如下图所示：画图网点建设截至2010年9月30日，诺亚在全国共有28个网点，而在2009年9月30日，这一网点的数量为15个，增长了86.7%。
可以看出，诺亚在过去的1年半时间里网点铺设的进度有了质的发展。
恒天于2010年3月正式开始建立北京以外的网点，截止2010年9月30日，共建立网点20个，2011年1月已建立27个（其中4个正在筹建），恒天仅仅用了1年的时间完成了诺亚5年的网点建设数量，恒天的扩张速度和效率是非常之高。
网点数量2011年1月2010年9月2009年9月恒天财富27 20 1诺亚财富X 28 15客户经理和员工2009年9月底，诺亚财富拥有客户经理210名，这一数字到2010年9月增长到了308名。
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精心整理第三方财富管理公司成功案例、操作方法和诺亚模式解析
???美国时间11月10日，中国诺亚财富投资管理有限公司（代码“NOAH”）成功挂牌纽约证券交易所，诺亚财富总裁兼CEO汪静波在纽交所敲响了开市钟。
汪静波经常让员工自己问自己三个问题：做了没有？做完了没有？做好了没有？“我崇尚持续改善，我觉得每一件事情做完了都有改善的空间。
”
???据诺亚财富招股书披露，总裁兼CEO后总股本的25.2%，持股比例最高，市值1.38
本中国基金持有590万股，市值1.18230万股，市值4613
约6.1%，一位是章嘉玉，约占8%股权。
???12月2
???创业伊始，16个人就在里面办
公。
“也是5年
5年做到10个亿，客户做到100个，我们要成为业界抄在笔记本上。
”
???注册资金300万，上海诺亚财富管理中心于2005年成立。
???汪静波说，诺亚成功很大程度要归功于股东的选择，“我们选择的股东是非常好的，比如说何总，他非常重视团队培训，让我们不断去上课，公司收入500万，可能120万都会投在培训费用上。
我们非常关注团队的成长，这是何总带来的价值观。
”
???2007年3月，汪静波在上海展览中心参加理财博览会，遇到红杉一位员工，“红杉当时投了个保险经济公司，我觉得像保险经济公司可以被投，那我们也是可以的，所以跟红杉的人聊了一下，结果沈南鹏对我们这个行业很懂，最重要是他对我们这个行业有思考，当他听到他下属讲这个事以后，当天就给我打电话了，他说我们见个面。
”
???“沈南鹏懂我们这个行业，红杉又是美国一个很知名的PE，那个时候我们自己不
一种鼓励、一份自信。
”
???初次见面220％。
同年8
???
???汪静波连地摊都摆过。
“在超市摆摊，后来发现不行，当地最好的
???至2010年6月，诺亚的业务拓展到28个城市，城市客户经理由6个增至285个，注册客户数由930个增至12353个。
汪静波说大型金融机构几乎都和她有合作。
???汪静波给诺亚的定位，是希望成为金融的“携程”。
??“理财这个行业是高度竞争的，我问了很多人，没有一个知道他在银行的客户经理叫什么名字，为什么呢？因为银行还是坐在那里等的，它还是你去开户，你要排队。
但我们不同，我们是一个服务的平台，主动在给客户做服务。
”汪静波认为现在的理财师都很年轻，并不能够“感同身受”去理解客户每一块钱对其意义，“我们没有理财师，只有关系经理，我们的定位是要培训客户成为自己的理财师，客户是要有判断能力的，就像证监会做的投资人教育，股市有风险，入市需谨慎，诺亚其实是做投
资人教育的工作。
”
???汪静波把诺亚形容为GPS
??诺亚模式
???好比你买基金，那可能我们收千分之五，或者千分之三，
???“我们比较看重长期，不是一次性收佣金，而是持
1.5
只有基金存续就长期持续的，这个收费我觉得也是合理的。
”
很多人认为第三方金融机构监管“模糊”，汪静波也有不同看法。
“在中国财富管理这个行业是发展领先于监管，主要的原因是因为，中国是一个分业经营分业监管的环境，但是财富管理是在分业监管的环境下提供混业服务。
”
???“诺亚也是按照国家监管部门的要求来做的，比如做保险，我们有保险从业资格，有保险经纪全国的牌照；做证券投资的共同基金，你必须要证监会的牌照，证监会现在已经有征求意见稿，还没有发一张牌照，我们也不做，但我们正在申请这个牌照；做有限合伙，要符合发改委的要求，100万起，有什么规定，做什么净值调查，我们全部都符合的；做信托，要符合银监会的要求，我们上市的时候也专门拜访了银监会的主要的领导，谈到要上市了，有一些业务是信托的，怎么看，也就几点吧，
第一个就是合格投资人，300
???
50.3%
不规划。
”
???3-6个月市场走势、策略给出方案，
但至少有一点我们可以肯定，诺亚的目标是高净值资产客户，“不会去做小客户。
”???2010年11月10日，诺亚财富在美国上市，汪静波个人财富达9亿元。
???汪静波说诺亚要做金融业的携程网，为客户搭建最全面快速的平台。
现在诺亚的管理资产达到了300亿，也成为业内公认的第三方机构老大。
??第三方财富管理的操作方法
???银行私人银行部客户经理提供客户名单，第三方财富管理公司销售人员打电话营销产品，双方佣金五五分成。
2010年8月，中融信托的财富管理中心通过招行、建行、深发展等银行的客户经理，成功找到20亿元的高净值客户。
今年3月12日，由中融信托第一财富管理中心整体转制为恒天财富。
???自2010年11
???
找钱到管钱的升级。
1.5%-2%获得佣金，业务团队的负责人再
获得佣金。
???“一般的电话营销，打一百个电话做成一单就算幸运了，而按银行的客户名单去打电话，可能打一百个电话，可以做成5到10单。
”高欢说，银行的客户理财观点相对成熟。
“买过信托产品的人，听完产品发行方、预期收益、抵押措施等信息，可能很快就买了，没买过的人，你还要慢慢从信托理财理念开始讲起。
”
而这样做，必须给银行的理财经理进行“利益输送”，高欢给他们的佣金远高于银行的标准。
???第三方财富管理公司并非是从客户手中获得咨询费，或者与客户约定按财富增值的多寡获得报酬，而是从信托公司和PE管理人手中，按募集资金的多寡获得佣金。
???目前，公募基金、银行理财产品、保险产品等，第三方财富管理公司都不能直接分销，其主打的产品是信托和PE
产品类型单一，而且产品资源非常有限。
产品，供客户挑选。
??担当私募基金的GP
???
LP。
???可以介入上游的项目融资和理财产品开发。
”面有了稳定的项目来源，才能不受制于信托公司。
“信托公司现在也在发展自己的直销渠道，好产品很难拿到。
”前述第三方财富管理公司总经理认为，如果产品来源不稳定，庞大的销售团队将“徒耗钱粮”，而且很快就会流失。
???不少第三方财富管理公司在成立之初就搭建起了“两套”班子，一个团队负责找项目，宣称要以“投行”的思维提供项目融资，另一个团队做信托产品和PE的分销，期望成为第二个诺亚财富。
???找到需要融资的项目（主要是房地产）之后，他们有两种操作办法：一种是“借壳”信托公司，做一个集合资金信托计划，然后包销该信托计划。
一些小信托公司项目
联公司当GP（一般合伙人），投资者当
???为了规避合伙人数不得超过50
???目前市场上PE
???找LP，一般能获得2%-4%的佣金，高于能从信托公司获得的
己做GP
???“当能够匹配投融资的两头之后，第三方财富管理公司就成为中国银行业体系外的一支新军。
”一位政策研究人士表示，从做理财产品发行，到自己做资产管理，实际上是脱茧化蝶。
诺亚财富去年在纽交所挂牌，市值一度超过10亿美元，就从侧面说明，投资者对中国财富管理行业的青睐。
而财富管理行业分为两大板块，一个板块是理财产品的生产，一个板块是理财产品发行。
前一个板块正在多元化，理财产品生产商既包括银行，也包括公募基金、信托公司、券商、保险公司等。
后一个板块上，银行目前仍然占据渠道的垄断优势，但其地位正在被削弱。
???“这正是我们的未来所在。
”前述第三方财富管理公司总经理表示，由于利率管制，目前存款利率无法战胜CPI
今年以来尤其明显。
述第三方财富管理公司总经理表示。
???。