投资活动的主要风险点及其控制措施

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公司内控风险点、控制点、控制措施框架和具体实施标准参照体系

学预测的基础上，制定并实施的长远发展目标与战略规划。

业，可能导致企业过度扩张，甚至经营失败。

（3）发展战略因主观原因频繁变动，可能导致资源浪费，甚至危及企业的生存和持续发展。

企业在经营发展过程中应当履行展战略或发展战略实施不到位，可能导致企业盲目发展，难以形成竞争优势，丧失发展机遇和动力。

施不到位，责任不落的总称。

能导致舞弊事件的发生，造成企业损失，影响企业信誉。

企业在生产经营实践中逐步形成的、为整体团队所认同并遵守的。

（2）缺乏开拓创新、团队协作和风险意识，可能导致企业发展目标难以实产管理中的薄弱环节，切实采取有效措施加以改进，并关注资产减值迹象，合理确认资产减值损失。

重视各项资致企业缺乏竞争力、资产价值贬损、安全事故频发或资源浪费。

（3）无形资产缺乏核心技术、权属业拥有或控制的存货、固定资产和无形资产。

企缺，可能导致流动资金占用过量、存货价值贬损或生产中断。

策、概预算编制与审核、项目实质次价高，工程监理不到位，项目资金不对象、范围、方式、条件、程序、担保限额和禁止担保等事项，规范调查评估、审核批准、担保执行等环节的工作流程，按照政策、制度、流程办理担保业务，定期检查担保政策的执行情况及控不力，应对措施不当，可能导致企业承担法律责任。

（3）担保过程中存在舞弊行为，可能导致经办审批等相关人员涉案或企业利益受损。

度，全面梳理各个环节可能存在的风险点，规范工程立项、招标、造价、建设、验收等环节的工贿赂，可能导致中标人实质上难以承担工程项目、中标价格失实及相关人员涉案。

（3）工程造价信息不对称，技术方人约定，当债务人不履行债务时，依照法律规定和合同协议承担相应法律责任的行为。

企业应的资信状况调查不深，审批不严或越权审批，可能导致企业担保决策失误或遭受的程序和要求，定期检查和评价合同管理中的薄可能导致企业诉讼失败、经济利益受损。

（3）合同纠纷及其他组织等平等主体之间设立、变更、终止民事权利义务关系的协议。

中国证券监督管理委员会公告〔2018〕6号——证券公司投资银行类业务内部控制指引

中国证券监督管理委员会公告〔2018〕6号——证券公司投资银行类业务内部控制指引文章属性•【制定机关】中国证券监督管理委员会•【公布日期】2018.03.23•【文号】中国证券监督管理委员会公告〔2018〕6号•【施行日期】2018.07.01•【效力等级】部门规范性文件•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文中国证券监督管理委员会公告〔2018〕6号现公布《证券公司投资银行类业务内部控制指引》，自2018年7月1日起施行。

中国证监会2018年3月23日证券公司投资银行类业务内部控制指引第一章总则第一条为指导证券公司建立健全投资银行类业务内部控制，完善自我约束机制，提高风险防范能力，依据《证券法》《证券公司监督管理条例》《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》《非上市公众公司监督管理办法》和《公司债券发行与交易管理办法》等规定，制定本指引。

第二条本指引所称证券公司投资银行类业务内部控制是指证券公司根据法律法规的规定和中国证监会的监管要求，对投资银行类业务经营管理和执业活动过程中的风险进行识别、评价和管理的制度安排、组织体系和控制措施。

本指引所称证券公司投资银行类业务是指：（一）承销与保荐；（二）上市公司并购重组财务顾问；（三）公司债券受托管理；（四）非上市公众公司推荐；（五）资产证券化等其他具有投资银行特性的业务。

第三条证券公司开展投资银行类业务，应当按照《证券公司内部控制指引》和本指引的规定，建立健全内部控制体系和机制，保证内部控制有效执行。

第四条证券公司对投资银行类业务的内部控制应当实现下述目标：（一）按照法律法规、规章及其他规范性文件、行业规范和自律规则、公司内部规章制度开展投资银行类业务，切实保证所有与投资银行类业务相关的管理人员、业务人员和其他人员诚实守信、勤勉尽责；（二）建立健全分工合理、权责明确、相互制衡、有效监督的组织体系，形成科学、合理、有效的投资银行类业务决策、执行和监督等机制，防范投资银行类业务风险；（三）建立健全和严格执行投资银行类业务内部控制制度、工作流程和操作规范，确信其所提交、报送、出具、披露的相关材料和文件符合法律法规、中国证监会的有关规定、自律规则的相关要求，内容真实、准确、完整；(四）提高证券公司经营效率和效果，提升投资银行类业务质量。

企业内部控制原则

一、内部控制的目标、原则与要素（P84）（比较粗的谈企业内部控制）1、内部控制目标（P84）:合理保证企业经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提高经营效率和效果,促进企业实现发展战略.2、内部控制原则（P84）：1、全面性原则:贯穿决策、执行和监督的全过程，覆盖企业及其所属单位的各种业务和事项，实现全过程、全员性控制，不存在内部控制空白点.2、重要性原则：在兼顾全面的基础上，关注重要业务事项和高风险领域，并采取更为严格的控制措施，确保不存在重大缺陷。

3、制衡性原则：应当在治理结构、机构设置及权责分配、业务流程等方面形成相互制约、相互监督的机制,同时坚固运营效率.(它要求企业完成某项工作必须经过互不隶属的两个基本点或两个以上的岗位和环节;同时，还要求旅行内部控制监督职责的机构或人员具有良好的独立性）4、适应性原则：应当与企业经营规模、业务范围、竞争状况和风险水平等相适应，并随着情况的变化加以调整。

（要求企业建立与实施内部控制应当具有前瞻性，适时地对内部控制系统进行评估,发现可能存在的问题，并及时采取措施不救)5、成本效益原则：应当权衡实施成本与预期效益，以适当的成本实现有效控制.（要求企业内部控制建设必须统筹考虑投入成本和铲除效益之比）3、内部控制要素（P85）：1、内部控制环境：内部控制环境规定企业的纪律与架构，影响经营管理目标的制定，塑造企业文化分为并影响员工的控制意识，是企业建立与实施内部控制的基础.主要包括治理结构、机构设置及权责分配、内部审计、人力资源政策、企业文化等。

1、治理结构：企业应当根据国家有关法律法规和企业章程，建立规范的公司治理结构和议事规则，明确董事会、监事会和经理层在决策、执行、监督等方面的职责权限，形成科学有效的职责分工和制衡机制。

2、机构设置及权责分配：企业应当结合业务特点和内部控制要求设置内部机构，明确职责权限,将权利与责任落实到各责任单位。

(组织结构应当有利于提升管理效能,保证信息通畅流动）3、内部审计机制：应当加强内部审计工作，保证内部审计机构设置、人员配备和工作的独立性。

内控考试知识点

名词解释：1内部控制：狭义：有企业董事会，监事会，经理层和全体员工实施的，旨在实现与财务报告有关的内部控制目标的过程。

广义：有企业懂事会，管理层和其他员工实施的，为营运的效率效果，财务报告的可靠性，相关法律法规的遵守等目标的实现而提供合理保证的过程。

2企业欺诈(1)公司伪造财务信息，也成为财务欺诈。

（2）公司内部人的自行交易。

3）与非法运作的共同基金和对冲基金有关的欺诈。

4)阻碍公正，做为证，篡改证据，或其他上述相关的其他行为。

3风险管理进行辨别评估分级，然后根据风险的影响和概率分别采用不同的管理方式，风险管理可能采用的策略包括风险规避，风险降低，风险分担，风险承受与专人负责管理风险。

4三重一大：重大决策，重大事项重大人事任免以及大额资金使用。

应当按照规定的权限和程序实行集体决策审批或者联签制度。

任何人不得单独进行决策或者擅自改变集体决策意见。

1、筹资活动的业务流程（1）提出筹资方案：一般由财务部门根据企业经营战略、预算情况与资金现状等因素，提出筹资方案，提出筹资方案的同时还应与生产经营相关业务部门沟通协调，在此基础上才能形成初始投资方案。

（2）筹资方案论证：初始投资方案还应经过充分的可行性。

论证一般从下列几个方面进行分析：1、筹资方案的战略评估。

主要评估筹资方案是否符合企业整体发展战略；控制企业筹资规模，防止因盲目筹资而给企业造成沉重的债务负担。

企业应对筹资方案是否符合企业整体战略方向进行严格审核，只有符合企业发展需要的筹资方案才具有可行性。

2筹资方案的经济性评估。

主要分析筹资方案是否符合经济性要求，是否以最低的筹资成本获得所需的资金，是否还有降低筹资成本空间以及更好的筹资方式，筹资期限是否经济合理，利息、股息等水平是否在企业可承受范围之内。

3，筹资方案的风险评估。

对筹资方案面临的风险进行分析，特别是对于利率、汇率、货币政策、宏观经济走势等重要条件进行预测分析，对筹资方案面临的风险作出全面评估，并有效地应对可能出现的风险。

全面预算各环节的主要风险及管控措施

全面预算各环节的主要风险及管控措施陈小芳（哈尔滨商业大学M BA 教育中心，黑龙江哈尔滨150090）[摘要]全面预算是企业加强内部控制、实现发展战略的重要手段。

目前，我国许多公司的预算管理并没有发挥其效力，全面预算各个环节存在较大风险。

企业应在预算编制、预算审批、预算指标分解和责任落实、预算执行、预算考核等主要环节上找准潜在的隐患与风险，建立起有效防控风险的对策和措施。

[关键词]全面预算；风险；管控措施[中图分类号]F230[文献标识码]B第2012年第5期（总第397期）商业经济SHANGYE JINGJINo.5，2012Total No.397[文章编号]1009-6043（2012）05-0097-02[收稿日期]2012-04-05[作者简介]陈小芳(1968-)，女，哈尔滨人，司职于哈尔滨市服装纺织工业公司，哈尔滨商业大学MBA 教育中心硕士研究生。

研究方向：财务管理。

全面预算作为一种管理工具，经过多年的发展完善，已成为一套完整的综合性管理系统。

但是，在我国，许多公司的预算并没有发挥其效力。

其中，对全面预算体系缺乏相应的监督约束机制，在预算编制、预算审批、预算指标分解和责任落实、预算执行控制、预算分析、预算调整、预算考核主要流程中存在风险而没有控制措施，是造成预算失效的重要原因之一。

全面预算是企业加强内部控制、实现发展战略的重要工具和手段，但同时也是企业内部控制的监控对象，本文仅就全面预算管理中各个环节的主要风险及控制措施进行分析并提出对策。

一、预算编制与主要控制措施(一)预算风险编制的风险预算编制是企业实施全面预算管理的起点。

预算编制环节的主要风险体现：一是预算编制以财务部门为主，业务部门参与度较低，可能导致预算编制不合理；二是预算编制所依据的基础数据不足，可能导致预算编制准确率降低；三是预算编制程序不规范，可能导致预算目标缺乏准确性、合理性和可行性；四是预算编制方法选择不当；五是预算目标及指标体系设计不合理，可能导致预算管理在实现发展战略和经营目标、促进绩效考评等方面的功能难以有效发挥。

国有企业财务管理风险及其防范措施

企业在日常经营活动中，广泛、客观地存在着各种风险，其中尤其是财务管理风险，一旦转化为现实，必然对企业的正常经营与运转产生巨大的负面影响。

企业的财务管理工作并不是一个单一管理环节，而是渗透在整个企业经营运转过程中。

财务管理风险防范是经营主体对整个资金运作过程中的各项风险展开有效识别、度量以及评价的一系列活动过程，并借助有效措施进行防范和控制，以最具可行性和经济性的方法实施管理，确保顺利推进各项资金活动，进而确保企业免于遭受经济损失。

企业财务管理渗透在企业资金运作的各个环节，其主要内容就是对上述各环节存在的风险展开预防、控制与管理的活动过程，通过不断改善和提升识别、计量以及控制财务风险的能力，更为精准地评估财务风险，进而制定切实可行的措施以防范和控制企业财务管理风险。

国有企业财务管理风险防范的重要性国有企业的经营状况不仅直接影响企业内部员工的发展利益，而且事关国民经济发展状况、社会整体发展水平。

与私营企业相比，国有企业的突出特征主要表现在产业规模大、组织结构复杂、社会影响面广等方面，这也导致国有企业的财务管理面临着一系列更为复杂的问题，也潜藏着较多的威胁和风险因素。

由于风险是客观存在的，因此必须充分重视风险构成的危害性，这就需要加强国有企业财务管理工作，确保企业始终处在安全稳定的经营状态下，进而有效防范和控制风险，为企业的经营与发展营造良好的内外环境，最大程度保障国有企业资金的安全性和完整性，确保风险始终处在可控范围内，以此来促进国有企业的健康可持续发展。

国有企业财务管理存在的主要风险国有企业普遍规模较大，涉及的行业领域相对广泛，因此形成了相对特殊的内部管理机制，相互之间的协作水平也存在一定差异，因此存在着不同的财务管理方式。

现阶段我国仍存在部分国有企业未建立健全系统完善的财务管理风险防范机制，抑或财务管理风险防范工作落实不到位，导致尽管设立了相应的风险管理机构，但依然潜藏着诸多未知风险。

一、筹资风险筹资风险主要指企业由于筹集资金而导致偿债能力下降甚至丧失的风险。

矿业投资的风险及对策

矿业投资的风险与对策矿业投资工程的对象是埋藏在地下的矿产资源，由于地质环境的多样性和复杂性，造成了矿业具有不完全等同于其它工业部类的特殊性质，这些特殊性质既带来了问题——矿业活动的高风险性是其主要特点，也创造了时机—成功的矿业投资工程具有较高的投资回报。

矿业活动的高风险性主要表现在：矿石储量的动态变化性，矿产储量的可耗竭性，矿床的固定位置及物理性质，矿业投资工程的巨额资本需求，相当长的投产准备期及投资归还期，矿业活动对环境的明显影响，等等。

在进展矿业工程投资时需要对此进展专门的考虑与研究，尽可能地防风险，取得较高的投资收益。

现根据我们过去在矿业投资工程中，成功论证、投资的多个矿业投资工程，而且也取得了较高投资收益的风险分析和风险控制的对策简单总结如下：一、矿业投资工程的风险因素分析1.地质风险因素分析〔1〕勘查风险矿业勘查活动的实践证明，矿业投资的特点是找矿难度大、本钱高、效果差，勘探、开发的风险是一般工业企业不可比的。

勘查风险是矿业工程所固有的，通常发现一座具有经济开采价值的矿床的概率非常低〔国际上统计，成功率只有1～2%〕，并且从发现到探明一个经济可采矿床的平均本钱相当高〔如加拿大的贱金属矿床为3800 万美元、金矿床为2500 万美元，澳大利亚的贱金属矿床为1.11 亿美元、金矿床为6300 万美元〕，勘查与生产之间还存在着较长时间的准备期。

投资勘查矿床，有限数量的勘查投资并不能保证成功地发现矿床，因此勘查投资具有极高的风险。

勘查投资高风险的存在，意味着成功的勘查工程应能够获得超额的投资收益，对不愿承担勘查风险而又致力于矿业开发的投资者来说，直接购置采矿权是躲避勘查风险的最好方式，但其因此也要承受勘查投资者远高于该工程勘查投入的采矿权转让价格，这也导致了工程前期投入较高，增加了工程风险。

〔2〕储量风险从一定意义上讲，所有类型的工业工程普遍都具有不确定性，但由于额外的地质风险，不确定性这一点在矿业领域更为突出。

房地产项目的主要风险点及其防范对策

房地产项目的主要风险点及其防范对策作者：刘一霖来源：《中国房地产业·中旬》2020年第11期摘要：从目前我国的房地产项目的发展来看，整体的投资现状还是存在很大的风险的。

许多地区房价都已接近“天价”，对于真正想要购房的人，许多楼盘的价格都使其望而却步。

而作为房地产投资者也面临着极大的风险，盈利与亏损可能就在一瞬间改变。

针对房地产的特性，相关的投资人员也应该对其风险有一定的防范措施。

关键词：房地产项目;风险管理;风险防范1 房地产项目的主要风险点1.1 宏观环境风险1.1.1 政策风险国家政策的调整对全国各个行业的影响都具有导向性作用。

对房地产产业而言，国家及地方政府的政策变动，如产业投资、土地税收、金融政策等宏观政策的变化等，都会直接影响房地产行业的市场环境，商品供求变化，尤其是房地产项目开发周期比较长，因此房地产行业的兴衰受政策影响比较大。

1.1.2 项目开发地域风险我国沿海地区发达与内陆地区落后的不均衡经济发展状况，在房地产投资上也表现出了巨大反差，加之不同地域存在地理区位、资源、基础设施、政策及市场条件和政治文化等因素的影响，导致不同地域的房地产项目投资的结果也不尽相同，风险差异明显且同样的风险因素在不同地区的表现也各不一样。

1.1.3 自然风险主要是指由于不可抗力原因，如水灾，火灾、风灾、雪灾，地震、瘟疫等对房地产产业施工工期的延期影响或对施工建筑、工人等造成破坏或伤害的过程，给房地产产业投资带来的经济损失风险。

1.2 市场竞争及融资风险1.2.1 土地风险投资房地产，首先要拿地，土地具有不可移动性，土地的地质属性、自然属性、开发与土地的价格会很大程度影响施工成本，土地所处地段的社会经济及地理条件的优劣与该项目房地产商品的价格有着密切的关系。

且土地有动工期限的相关规定，会引发房地产业的投资风险。

1.2.2 资金风险资金风险通常有筹融资风险和银行利率风险。

目前阶段，因我国经济发展进入常态化，发展动力由要素驱动和投资驱动逐渐转向创新驱动。

企业内部控制应用指引第6号——资金活动

《企业内部控制应用指引第6号——资金活动》共4章21条，阐明了制定资金活动内部控制应用指引的目的和依据，筹资、投资和资金运营活动过程中应关注的主要风险，各种风险的管控措施等问题。

一、加强资金活动风险管控的意义加强资金活动管控对于维护资金的安全与完整、防范资金活动风险、提高资金效益、促进企业健康发展具有重要意义。

（一）资金活动的风险管控事关企业生死存亡第一，资金活动影响企业生产经营的全过程。

资金管理一直被视为企业财务管理的核心内容，构成了企业经营管理的重要部分。

第二，资金活动内部控制通常是企业内部管理的关键薄弱环节。

由于影响企业资金活动的因素很多，涉及面很广、不确定性很强，企业资金活动的管理和控制所面临的困难很大。

（二）资金活动指引的实施有利于企业可持续发展第一，有利于企业防范资金活动风险，维护资金安全。

第二，可以促进企业资金合理使用，提高资金使用效率。

第三，可以规范企业经营活动，推动企业可持续发展。

二、资金活动内部控制的总体要求对资金活动的内部控制，要建立健全内部控制制度，设计科学合理、符合有关法律法规规定和监管要求，符合市场经济发展规律，适应企业生产经营需要，重点突出、便于操作的业务流程，同时还要有针对主要风险和关键控制点的内控措施，对资金活动风险进行严格防范和控制。

（一）树立战略导向观念战略是企业经营发展的总体导向，统领着企业经营和发展的全局。

（二）建立科学决策机制管理的中心活动是决策，决策的正确与否事关企业的生存和发展，特别是企业的筹资、投资决策，更是决定了企业经营活动的整体格局。

（三）完善制度建设制度建设是企业资金活动内部控制实施的重要基础。

要大力推动资金运作的合法性和规范性。

（四）合理设计流程对资金活动实施内部控制，本质上是对资金业务的控制。

企业在设计资金活动相关内控制度时，应该重点明确各种资金活动的业务流程，确定每一个环节、每一个步骤的工作内容和应该履行的程序，并将其落实到具体部门和人员。

证券经营机构经营风险及其防范

证券经营机构经营风险及其防范【摘要】本文主要研究证券经营机构经营风险及其防范措施。

在首先介绍了研究的背景，指出证券经营机构面临的风险与挑战；其次阐明了研究的意义，强调了加强风险管理和防范的必要性；最后列明了研究目的，即解析证券经营机构的经营风险及提出相应防范措施。

正文部分分别对证券经营机构的经营风险进行了概述和分析，探讨了主要的经营风险和相应的防范措施，并详细介绍了内部控制机制建设和外部监管与监督。

结论部分强调了风险防范的重要性，提出了建议和展望，并对研究进行了总结。

研究发现，加强风险管理和防范，健全内部控制机制，以及强化外部监管与监督都是保障证券经营机构稳健经营的关键因素。

【关键词】证券经营机构、经营风险、风险防范、内部控制、外部监管、风险防范重要性、建议、展望、研究总结。

1. 引言1.1 研究背景证券市场是金融市场中重要的一环，证券经营机构作为市场的参与者，在经营过程中面临着各种风险挑战。

随着金融市场的深化和国际化，证券市场风险也在不断增加，风险防范成为证券经营机构必须重视的问题。

证券市场的动态和复杂性给证券经营机构带来了诸多挑战，如信息不对称、市场波动、操作风险等。

证券经营机构需要不断完善自身的风险管理体系，提高抗风险能力，切实做好风险防范工作，确保经营稳健可持续发展。

本文旨在分析证券经营机构经营风险的特点和主要风险类型，探讨风险防范的策略和措施，为证券经营机构加强风险管理提供参考和借鉴。

通过深入研究证券经营机构的风险防范工作，可以有效提升其风险管理水平，增强市场竞争力，促进市场秩序的健康发展。

1.2 研究意义证券经营机构是金融市场中的重要参与者，其经营风险直接关系到市场的稳定和投资者的利益保护。

研究证券经营机构的经营风险及其防范，具有重要的意义。

通过深入探讨证券经营机构的经营风险，可以帮助监管部门更好地了解金融市场的风险状况，及时采取相应措施防范风险，维护金融市场的稳定。

研究证券经营机构的经营风险可以促进证券经营机构加强内部控制机制的建设，提高经营管理水平，降低风险发生的概率，保护投资者的合法权益。

项目投资中常见的风险点及相应的控制措施

项目投资中常见的风险点及相应的控制措施1. 资金风险风险点：- 资金短缺，无法按时支付项目所需的费用和款项。

- 资金流出超出预期，导致无法维持项目的正常运转。

控制措施：- 制定详细的预算计划，确保项目所需的资金充足，并及时筹集。

- 设立有效的财务管理制度，严格控制项目资金的流入和流出。

2. 法律风险风险点：- 投资项目涉及的合同和法律文件存在不合理或不明晰的条款。

- 法律法规变化导致项目合法性和可行性受到影响。

控制措施：- 与专业律师合作，确保项目合同和法律文件的合规性和权益保障。

- 深入研究相关法律法规，及时了解变化，并及时调整项目的运作策略。

3. 技术风险风险点：- 技术方案不成熟或无法实施，导致项目无法达到预期效果。

- 技术设备故障或供应链问题，影响项目的正常运行。

控制措施：- 对技术方案进行充分的研究和评估，确保其可行性和有效性。

- 与优质供应商建立稳定的合作关系，保障技术设备的质量和供应的可靠性。

4. 市场风险风险点：- 市场需求不确定，导致项目无法达到预期的销售和盈利目标。

- 竞争激烈，项目面临定价和市场份额的压力。

控制措施：- 进行市场调研，了解目标市场的需求和趋势，制定相应的营销策略。

- 提供有竞争力的产品或服务，通过不断创新和优化来应对市场竞争。

5. 管理风险风险点：- 项目管理不善，导致进度延误或成本超支。

- 缺乏有效的沟通和协作机制，影响团队合作和项目执行。

控制措施：- 设立有效的项目管理团队，确保项目的规划、执行和监控得到科学和有效的管理。

- 建立良好的沟通渠道和信息共享机制，促进团队间的合作和协调。

以上是项目投资中常见的风险点及相应的控制措施，通过采取合适的控制措施可以降低这些风险对项目的影响，提高项目的成功率和回报率。

在实施项目投资前，应全面评估并量化可能的风险，并制定相应的风险管理计划。

资本运营管理中的风险与防范

资本运营管理中的风险与防范引导语：资本运营风险包括:体制风险、经营风险、市场风险、法律法规风险等。

资本运营风险的来源主要由资本运营的特点所决定:即资本运营的风险性、资本运营的复杂性、资本运营的扩张性、资本运营的挑战性。

一、资本运营面临的风险企业资本运营存在着风险,这是企业资本运营特点所决定的。

资本运营风险主要表现在:第一,体制风险。

企业进行资本运营有其自身明确的动因,这个动因必须表现为经济动因,以追求经济效益为前提。

但在我国企业资本运营过程中,市场经济体制尚处在逐步完善的阶段,国家在进行资本运营时强调盘活国有资产、促进国有企业改革,带有较大程度的行政色彩,许多企业的资本运营都是出于政府部门的强行捏合而最终实现的,重组双方常常缺乏利益冲动而缺少重组动机,导致管理层对重组后的企业发展和经营管理缺乏了解,并难以适应长期的运作,从而使企业资本运营在一开始便潜伏下风险隐患。

第一,由于企业缺乏资本运营方面的人才,使资本运营的规模和质量受到制约。

目前,我国投资银行的经营运作才刚刚起步,缺乏具有较高素质的人才,制约着整个证券业和并购业务的发展,而一哄而上的大规模重组事件的快速涌现,在缺乏质量保证的前提下,必然会给企业后期的发展埋下潜在的隐患。

第二,政府依靠行政手段对企业进行重组时所采取的大包大揽的做法,比如以非经济目标代替经济目标,过分强调优帮劣、强管弱、富扶贫的解困行为等,背离了市场原则,给企业发展带来了风险。

第三,被并购企业人员的安置因体制影响,常常被作为重组时的一项重要附加条件。

这种接收或重组本身为重组企业的后续发展埋下了潜在的风险。

第二,经营风险。

经营风险是指重组者在并购完成后,无法使整个企业集团产生经营协同效应、财务协同效应、市场份额效应以及实现规模经济和经验共享互补等效果,甚至整个企业集团还遭受被并购进来的新公司的经营拖累。

企业搞资本运营,首先要对自身的综合素质和市场状况有一个清醒的认识,要充分考虑被兼并企业的生产要素与本企业生产要素的协同性。

建筑企业常见投资风险及其对策

建筑企业常见投资风险及其对策摘要：风险管理是一门新兴的边缘科学,是大型建设项目和投资项目的一个重要内容。

本文分析了建筑企业工程项目的风险因素，最后研究了建筑企业实施工程项目风险管理的措施。

关键词：建筑企业投资风险对策前言建筑工程建设项目因其自身的特殊性，以及实际施工建设过程中所存在的诸多不确定因素影响，使得建筑工程项目投资过程中存在着很多的风险问题。

当这些投资风险问题发生时，将对投资方遭受非常大的经济损失，同时也可能会对投施工方以及整个社会产生不利的影响，因此应当加强重视和风险管理机制创新，以保证建筑工程项目的建设顺利完成。

一、建设工程项目的风险属性工程项目建设的风险性是由项目建设的技术经济特点决定的。

项目阶段建设实施过程中存在大量的不确定因素即投资风险因素, 这些投资风险因素是客观存在的, 他们的影响可能造成项目投资膨胀。

因此要实现建设项目的投资控制首先要了解建设项目的风险属性。

1项目风险的不确定性项目风险事件的发生和导致的后果, 往往是以偶然的和不确定形式出现的, 而由于项目建设的一次性特点, 使其不确定性要比其他一些经济活动大许多, 项目风险何时、何处、发生何种风险及程度是不确定的, 是很难以预料的, 因而项目风险的不确定性因素很多, 可预测性很差。

2项目风险的正态性风险事件的发生及其后果都具有偶然性, 风险事件是否发生、何时发生, 发生之后会造成何种后果, 无法预测, 具有一定的随机性。

但是从概率学的角度来说, 大量建设项目风险的发生都遵循一定的统计规律, 具有正态分布的特点。

3项目风险的相对性建设项目的风险控制是相对于建设投资控制而言的, 是由项目活动主体承担的。

由于建设项目的多样性和相对性特点, 对于不同的建设项目, 项目活动主体是各不相同的, 所以同样的项目风险对于不同的主体会产生不同的影响。

4项目风险的多样性在建设项目实施过程中会遇到由很多不同种类的风险因素引起的风险, 如由自然环境、气候条件、人工素质低等引起的工期风险, 由材料价格涨价、机械设备租赁费上涨、人工工资变动等引起市场风险等, 因此工程项目风险具有多样性。

房地产金融所存在的风险及防范措施

房地产金融所存在的风险及防范措施1. 引言1.1 概述房地产金融的风险房地产金融是指通过房地产相关资产进行融资和投资活动的金融形式。

在房地产金融领域，存在着各种各样的风险，这些风险可能会对市场和投资者造成损失。

市场风险是指由市场变动引起的风险，包括市场价格波动、市场供求变化等因素。

信用风险是指因借款人或债务人的违约而导致的风险。

流动性风险则是指资产不能及时变现或者价格波动导致的资金短缺风险。

操作风险是指由内部操作失误或系统故障所产生的风险。

监管风险是指因监管政策变化而导致的风险。

房地产金融的风险不容忽视，对于投资者和市场都有重要影响。

建立有效的风险管理机制和监管措施至关重要。

只有通过完善的风险防范措施和加强监管机制，才能有效地应对各种风险，确保市场稳定和投资者利益。

在未来的发展中，需要不断完善风险管理制度，保障房地产金融市场的健康发展。

【文章结束】1.2 重要性房地产金融是我国金融市场的重要组成部分，对经济发展和社会稳定起着至关重要的作用。

房地产金融在经济结构中占据重要地位，它直接关系到国民经济的运行和发展。

房地产金融是金融体系的重要组成部分，直接关系到房地产市场和金融市场的稳定和健康发展。

房地产金融对于居民的生活和社会稳定也具有重要影响。

房地产金融发展与人民群众的切身利益息息相关，房地产金融的风险一旦发生，将直接影响到居民的房屋购买和投资收益，甚至引发社会动荡。

对房地产金融的风险进行有效防范，具有极其重要的现实意义。

在当前金融环境下，房地产金融面临着多重风险挑战，必须加强对各种风险的认识和防范措施，确保金融系统的稳定运行和社会经济的健康发展。

通过深入剖析市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和监管风险，并采取相应的风险管理措施，可以有效避免金融体系遭受重大损失，维护金融系统的稳定和安全性。

重视房地产金融的风险防范，完善监管机制，加强风险管理制度的建设，具有重要的现实意义和深远的历史意义。

2. 正文2.1 市场风险市场风险是房地产金融领域中一个重要的风险因素。

地方城投公司财务风险评估与控制

地方城投公司财务风险评估与控制
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• 引言 • 城投公司财务状况分析 • 财务风险识别与评估 • 财务风险控制策略与方法 • 城投公司内部控制体系建设与
完善 • 财务风险预警机制建立与实施 • 总结与展望
01
引言
城投公司概述
定义与性质
地方城投公司是地方政府出资设立的具有独立法人资格的经济实体，主要从事城市基础设施建设、公共服务设施等领域的投资、
多变量预警模型
运用多个财务指标进行综合分析，如Z值模型、Logistic回归模型等。
人工智能预警模型
基于大数据和机器学习技术，构建具有自适应能力的智能预警系统。
预警结果反馈与应对措施制定
及时反馈
定期向公司高层和相关部门报告预警结果，确保其充分了解财务状况和风险状
况。
制定应对措施
根据风险类型和原因，制定相应的风险应对措施，如优化资本结构、加强
负债结构
分析公司负债来源，包括银行借款、应付账款、长期负债等，评估债务风险及偿债能力。
资产负债率
计算公司资产负债率，评估公司资产与负债之间的匹配程度，判断公司财务风险大小。
利润表分析
收入结构
分析公司收入来源，包括主营业务收入、其他业务收入等，评估公司盈利能力及稳定性。
成本费用结构
分ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ公司各项成本费用，包括营业成本、管理费用、销售费用等，评估公司成本控制能力及管理水平。
财务风险评估与控制是城投公司稳健发展的关键环节，有助于提前识别
潜在风险、制定应对措施，保障企业资产安全、提高运营效率、实现可
持续发展。
评估与控制目的
风险识别与评估
风险预警与防范

资金活动

文书。三是企业应当建立投资管理台账，详细记录投资对象、金额、期限
等情况，作为企业重要的档案资料以备查用。四是企业应当密切关注投资项目的营运情况，一旦出现财务状况恶化、市价大幅下跌等情形，必须按
公司、会计师事务所、律师事务所等协助企业做好相关工作，确保符合股票发
行条件和要求。同时，企业应当选择合理的股利支付方式，兼顾投资者的近期与长远利益，调动投资者的积极性，避免分配不足或过度；股利分配方案最终应经股东大会审批通过，如果是上市公司还必须按信息披露要求进行公告。另外，企业应通过及时足额还本付息以及合理分配和支付股利，保持企业良好的信用记录，这一点对于企业顺利进行再融资具有重要意义。
第二章筹
资
• 1、企业应当根据筹资目标和规划，结合年度全面预算，拟订筹资方案，明确筹资用途、规模、结构和方式等相关内容，对筹资成本和潜在风险作出充分估计。 • 境外筹资还应考虑所在地的政治、经济、法律、市场等因素。 • 筹资活动的业务流程包括：第一，提出筹资方案。一般由财务部门根据企业经营战略、预算情况与资金现状等因素，提出筹资方案，一个完整的筹资方案应包括筹资金额、筹资形式、利率、筹资期限、资金用途等内容，提出筹资方案的同时还应与其他生产经营相关业务部门沟通协调，在此基础上才能形成初始筹资方案。
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资金活动制定的背景
• 资金是企业生存和发展的重要基础，被视为企业生产经营的血液，一直受到企业的高度重视。本次国际金融危机爆发后，全球经济萧条，大量企业陷入困境，资金链断
裂导致很多企业经营困难甚至破产倒闭，如何防范资金风
险、维护资金安全、提高资金效益成了社会广泛关注的热点问题。在这种背景下，财政部会同有关部委单独立项制定了《企业内部控制应用指引第６号—— —资金活动》（下称“资金活动指引”），为我国企业应对危机、防范和化解资金活动相关风险，全面提升经营管理水平提供了科学指导和制度保障。