投资估算及资金筹措

五、投资估算及资金筹措

1．项目投资估算

(1)近期完成投资

本项目近期已完成投资？万元，自筹？万元，银行贷款？万元。已完成投资的主要用途：项目开发、生产设备等固定资产投资？万元，研发及中试费用？万元，流动资金投入？万元。

(2)项目新增投资情况

本项目在执行期间内需新增投资？万元，其中用于固定资产投资？万元，中试费用？万元，流动资金投资？万元。详见新增投资固定资产投资估算表、流动资金估算表。

2．资金筹措方案

本项目新增投资?万元，来源如下：

企业自筹?万元；企业尚有部分积累资金，根据目前经营状况，自筹部分可以从折旧、利润留存中产生，预计到2008年12月底前全部到位。

银行贷款?万元，贷款年利率？，预计到200？年？月底前全部到位。

3．投资使用计划

资金使用计划表

六、经济和社会效益分析

1．未来五年生产成本、销售收入估算

4、获利能力分析

2．财务分析以动态分析为主，提供财务内部收益率、贷款偿还期、投资回收期、投资利润率和利税率、财务净现值等指标

（1）财务内部收益率测算表：

财务内部收益率=%

（2）投资回收期测算:

累计净现金流量现值上年累计净现金流量现值的

绝对值动态投资回收期= - 1 +

出现正值年份数当年净现金流量现值

= 年（含建设期1年）

（3）投资利润率(税后)=年净利/投资总额*100%= %

（4）投资利税率=(年净利+年税金)/投资总额*100%=%

（5）财务净现值 =万元

3．不确定分析

（1）盈亏平衡分析

（2）敏感性分析

4．财务分析结论

以上各项数据显示，项目的财务指标均优于国家颁布的行业基准值，具有较好的经济效益，项目财务净现值较大，动态投资回收期较短，投资利润率、投资利税率、内部收益率较高，具有风险小、投资回收快和盈利性高的特点，是具有较高投资价值的项目,项目具备经济和财务上的可行性。