通达信板块指数和行业分类

通达信板块指数和行业分类

文档记录

版本时间修改者描述

1.00 通达信板块指数和行业分类初稿

1.1 201406 增加美股港股指数

第1节通达信板块指数

通达信板块指数反映当前板块成分股的流通市值的整体变化趋势。板块指数价位的升降反映流通市值的入出情况。

通达信板块指数模式

通达信板块指数支持通达信行业和通达信细分行业、申万二级行业、概念板块、风格板块、地区板块、统计指数等展示模式，通过板块指数功能界面最右边的“设置”按钮可以选择行业分类。

板块指数信息

板块指数信息信息内容

板块指数成分股各板块的成分股

板块指数基期（除数）基日成分股的流通市值

板块指数基点1000

板块指数简介板块指数反映此板块所有成分股的流通市值变化情况，从板块指数本身的k线形势看板块趋势

当日成分股流通市值

板块指数计算×1000

，流通市值≡∑(股价×成分股流通股本数)

基期成分股流通市值

板块指数基期（除数）调当成分股名单、股本结构发生变化或成分股的流通市值出现非交易因素的变动时，采用"除数修正法"修正整条件原除数，以保证指数的连续性

板块指数基期（除数）修修正前成分股流通市值≡

修正后成分股流通市值

正计算原基期新基期

板块指数计算说明

假定选择三个股票作为成分股计算某板块指数，以基日股票流通市值为基值，基点指数定为1000点。

股票流通股本收盘价流通市值

A 9000 5 45000

基日

B4000 9 36000

C 5000 20 100000 基日总流通市值(基期) 181000 指数计算181000/181000 ×1000=1000股票流通股本收盘价流通市值

A 9000 5.1 45900

B 4000 9.05 36200

第一日 C 5000 19 95000 总流通市值

(修正前流通市值)

177100 指数计算177100/181000 ×1000=978.45

股票流通股本收盘价/发行价流通市值

A 9000 5.1 45900

B 4000 9.05 36200 假设新增成分股D

C 5000 19 95000

指数修正

D 10000 3 30000

修正后成分股流通市值207100 新基期207100/177100*181000=211661

第二日股票流通股本收盘价流通市值A 9000 5.2 46800

B 4000 9 36000

C 5000 19 95000

D 10000 3.5 35000 总流通市值212800 指数计算212800/211661×1000=1005

第2节通达信扩展板块指数

通达信扩展板块指数是专门针对美股、港股市场进行的板块指数分类统计。包括US开头的美股板块指数和HK开头的港股板块指数。通达信扩展板块指数信息

通达信扩展板块指数信息信息内容

板块指数成分股各板块的成分股

板块指数简介板块指数反映此板块所有成分股的流通市值变化情况，从板块指数本身的k线形势看板块趋势

基点指数1000

板块指数计算流通市值≡∑(股价×成分股流通股本数)，指数=今日流通市值/昨日流通市值*1000；

扩展板块指数计算说明

假定指数形成日的前一天的市值为X，那么指数形成日的点位就是指数形成日市值/X*1000

指数点位=指数计算日成分股流通市值总和/指数计算日前日流通市值总和*1000

第3节通达信行业/板块分类

通达信行业分类的目的

通达信行业分类标准主要考虑上市公司产品与服务的关联性，结合目前我国的行业发展现状及特点，为该标准下的所有行业分类编制了配套行业指数，以反映各行业上市公司股票市场表现，供投资领域的专业人士或个人进行公司价值比较分析、行业资产配置、投资业绩评价等数据分析。

通达信行业分类的优势

优势说明

实用性行业划分紧跟中国行业发展及市场导向，利于实时跟踪

时效性更新频率为每年年报时更新一次，上市公司主营业务变动时要及时跟进

兼容性兼容证监会、申万等行业划分并具有自己的独立性

适用范围适应中国股市投资特点，普通投资者也能很好理解；目前仅用于中国大陆上市公司行业划分

通达信行业分类方法

在应用此标准划分上市公司行业归属时遵循上市公司股票的行业属性，划入能反映行业表现特性的相应类别。运用上市公司收入与利润的行业来源结构来划分行业分类，同时结合市场看法与投资习惯、公司未来发展规划、控股公司背景等。

行业分类按照一级行业、二级行业、三级行业的顺序进行逐级认定。

行业认定逻辑图：

投资收益>营业利润的行业

否

是

是投资收益集中于某一行业

公司连续经营两年的行业的营业收入和营业利润数据是

否

营业收入&营业利润均排第一的行业

否

营业利润排名第一（远高于其他）

的行业

否

是

是

确

定

最

终

行

业

是公司展望+ 市场看法+ 控股公司

行业分类的认定步骤描述：

（1）若上市公司的投资收益超过营业利润，考虑该投资收益来源的行业背景集中度情况，如集中地来自于某一个行业且满足（2）中所述情况，则归入该行业；如果不是集中地来自于某一个行业，根据（2）-（3）进行判断。

（2）取上市公司最近2 年的营业收入和营业利润的构成，当某一行业的收入和利润占该公司营业收入和营业利润的比例均排名第一时，直接归入该行业。当营业收入和营业利润比例排名不一致时，以利润比例排名第一的行业为准。

（3）当多个行业的收入和利润均较为接近（利润比例排名前三的利润平均值不大于中值）时，归入综合类。