2004年证券市场大事记
中国证券大事记
中国证券市场大事记1984年8月14日，上海市政府批准了中国人民银行上海市分行呈批的《关于发行股票的暂行管理办法》。
1984年11月18日，中国第一个公开发行的股票——飞乐音响向社会发行1万股（每股票面50元），在海外引起比国内更大的反响，被誉为中国改革开放的一个信号。
1985年1月，上海延中实业有限公司成立，并全部以股票形式向社会筹资，成为第一家公开向社会发行全流通股票的集体所有制企业。
1986年9月26日，第一个证券柜台交易点——中国工商银行上海信托投资公司静安分公司。
1987年5月，深圳市发展银行首次向社会公开发行股票，成为深圳第一股。
1987年9月27日，第一家证券公司——深圳经济特区证券公司成立。
1988年7月9日，中国人民银行开了证券市场座谈会，由人行牵头组成证券交易所研究设计小组。
1990年11月26日，上海证券交易所正式成立。
1990年12月1日，深交所“试开业”，第一天成交安达股票8000股，采用的是最原始的口头唱报和白板竞价的手工方式。
1990年12月19日，时任上海市市长的朱镕基在浦江饭店敲响上证所开业的第一声锣。
沪市的首个交易日以96.05点开盘，并以当日最高价99.98点报收，当日成交金额49万4千元人民币。
1991年5月21日，上交所统一实行自由竞价交易，沪市股价全部放开。
1991年7月，深圳证券交易所正式开业。
1991年8月28日，中国证券业协会成立。
1991年10月31日，中国南方玻璃股份有限公司与深圳市物业发展（集团）股份有限公司向社会公众招股，这是中国股份制企业首次发行B股。
1992年1月10日，一种叫“股票认购证”的票证出现在上海街头，产生大批认购证，广义上讲也是一种权证。
该权证价格30元，后被炒至几百元。
1992年5月21日，当天取消部分个股涨跌价格限制。
1992年7月7日，深圳证券交易所宣布：原野股票停牌交易。
这是中国证券市场首家停牌企业。
1992年8月10日，深圳上百万人冒雨来买认购抽签表，最后发生著名的“8·10”事件。
2004年宏观调控大事记
2004年宏观调控大事记2004年春节刚过，国务院便召开电视电话会议，要求严格控制部分行业过度投资，明确提出要制止钢铁、电解铝和水泥行业的过度投资。
随后，中央金融工作会议要求，要加强货币信贷调控，严格控制这些行业的贷款。
银监会开始对钢铁、水泥、电解铝三大行业的信贷资金进行专项检查，此后，国家环保总局、证监会、国土资源部也加入检查队伍。
3月，国家发改委宣布，原则上不再新批钢铁企业，不再审批电解铝生产建设项目，严格禁止新建和扩建有关水泥生产项目。
3月24日，央行宣布从4月25日起，实行差别存款准备金率制度，同时实行再贷款浮息制度。
4月9日，温家宝总理主持召开国务院常务会议时强调，要进一步采取有力措施，有效遏制投资过快增长势头，保持经济平稳较快发展，同时强调必须适度控制货币信贷增长。
4月25日，国务院发出通知，提高钢铁、电解铝、水泥、房地产开发投资项目的资本金比例，其中，钢铁业资本金比例由原来的25％提高到40％，水泥、电解铝、房地产开发由原来的20％提高到35％。
4月26日，中共中央政治局召开会议，要求统一思想，控制经济过热。
4月28日，温家宝主持召开国务院常务会议，研究整顿土地市场治理工作，责成江苏省和金融监管部门对铁本项目涉及的有关责任人作出严肃处理。
4月29日，国务院发出通知，决定花半年左右时间集中整顿土地市场，要求各地各部门在一个半月内对所有在建、拟建固定资产投资项目进行全面清理。
重点清理钢铁、电解铝、水泥、党政机关办公楼和培训中心、城市快速轨道交通、高尔夫球场等项目以及2004年以来所有新开工的项目。
4月30日，央行、国家发改委、银监会联合下发《关于进一步加强产业政策和信贷政策协调配合，控制信贷风险有关问题的通知》，要求进一步控制信贷规模，降低风险。
4月30日，中共中央总书记胡锦涛在江苏考察期间强调，中央已经就遏制固定资产投资过快增长问题作出了部署，各地各部门一定要把思想统一到中央的决策上来，增强大局意识和责任意识，必须牢固树立和认真落实科学发展观。
中小板历史回顾
2004年中小板：回顾与展望2004年中小板回顾中小企业板块总体运行概貌开盘阶段———投机力量近乎疯狂6月25日，八只个股成为中小企业板的首发阵容，在亮丽的光环下，以超出市场预期的60倍市盈率开盘，投机力量几近疯狂，在经历了三年多主板的折磨后，希望在中小板中彻底翻身，他们参照当年主板炒作“老八股”的方式，当天以巨大的资金将中小板的“新八股”顶在了60倍市盈率的位置。
整体调整阶段：基于过高估值，以硬着陆为主要特征该阶段中小板的规模从6月25日的8家公司发展到了26家上市公司，成为初具规模的市场，中小板在关注的焦点中逐步走下了神坛，股价在不断的走向理性回归之路。
基于开盘时绝对高估的压力，八股以连续跳空跌停的方式进入整体调整态势，新上市的中小板个股开盘交易后随之步入节节败退趋势，到该阶段后期，整体市盈率回落到了40倍位置，所有中小板个股几乎同步下跌，这是市场整体高估和疯狂后的代价。
深层次调整阶段：基于个股基本面和主板弱势，以软着陆为特征该阶段中小板公司家数扩增到9月初的38家公司，并且新股发行进入了停止状态。
与开盘时的辉煌相比，中小板在短短的几个月中“尝尽”了主板市场三年多调整的“苦难”，从开板时的50到60倍的市盈率下跌到不足30倍的市盈率，到调整后期，多家公司的股价被腰斩，约20%的公司击破发行价或基本靠近发行价，进入八月下旬，两家公司刚上市，发行价成为最高价，原始股东悉数套牢，市场格局极为惨淡。
价值凸现，机会产生阶段：股价随同主板反弹9月初，中小板38家个股在连续经历了硬着陆、软着陆阶段后，整体市盈率再度小幅下跌到27.5倍，已经基本与主板小盘股的平均市盈率接轨，机会逐步酝酿和显现，投资力量介入力度加大。
中小板整体随主板市场的强劲反弹展开了开市以来最为凌厉的涨势，市盈率由28倍快速推升到最高37倍的位置。
年底总体围绕在33到35倍市盈率位置整理。
股价重心较主板更为强势。
中小企业板块的运行特征总体运行节奏与主板市场趋同，只是在时间上有领先和滞后的些许时间差。
2004年中国金融法治大事记
2004年中国金融法治大事记1月1日银监会根据《内地与香港关于建立更紧密经贸关系的安排》，从即日起，对香港银行在内地设立营业性机构和经营人民币业务实施进一步的开放措施。
1月2日中国证监会为做好《证券发行上市保荐制度暂行办法》的实施工作，发出《关于实施<证券发行上市保荐制度暂行办法>有关事项的通知》。
1月2日昔日股市大佬南方证券因违法违规经营，管理混乱，被中国证监会和深圳市政府行政接管。
1月6日国务院正式对外公布了对中国银行和中国建设银行的股份制改造方案。
针对两家试点银行的财务状况，国务院决定动用４５０亿美元国家外汇储备等为其补充资本金。
自此，国有商业银行股份制改造的序幕正式拉开。
1月7日中国证监会发布《关于规范上市公司实际控制权转移行为有关问题的通知》，自发布之日起施行。
1月8日针对上市公司财务信息披露暴露出一些较为严重的问题，中国证监会发出关于《进一步提高上市公司财务信息披露质量》的通知。
1月9日上海证券交易所全体上市公司发布《上市公司投资者关系管理自律公约》。
1月15日中国保监会发布命令颁布修改后的《外国保险机构驻华代表机构管理办法》。
新《办法》将于3月1日起实施。
1月15日为推动银行卡联网通用工作深入开展，中国人民银行批复《中国银联入网机构银行卡跨行交易收益分配办法》，并决定自2004年3月1日起施行。
1月16日中国人民银行批准，自2004年1月18日起，中国银联开办中国内地“银联”人民币卡在香港地区使用的业务。
2月1日国务院发布《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》，就发展资本市场的作用、指导思想和任务进行全面明确的阐述，并对发展资本市场的政策措施进行整体部署。
2月1日《中华人民共和国银行业监督管理法》、修改后的《中华人民共和国中国人民银行法》和《中华人民共和国商业银行法》开始施行。
2月1日《证券公司客户资产管理业务试行办法》生效。
2月4日中国银监会以1号主席令发布《金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法》，对包括远期合约、期货、掉期和期权在内的金融机构衍生产品交易进行规范。
中国股市历史回顾 -- 大事记 (2000-2009)更新
2000年4月吴江丝绸第一家可转债公司发行股票2001年1月初，经济学家吴敬琏抛出“赌场论”，怒斥股市黑庄接着又引发中国股市“推倒重来”的观点。
旋即招来经济学家厉以宁、董辅、肖灼基等的反击，要像对待婴儿一样爱护股市国内掀起股市大讨论：“学费论”6月14日，国有股减持办法出台财政部部长项怀诚当即表示：“国有股减持是一个利好因素。
”，后来股民们认识到，减持就是变相摊派和扩容，而按照新股发行价格减持是杀富济贫。
沪指创下此前11年来新高2245点直到7月13日，股市仍在高位盘整。
7月26日，国有股减持在新股发行中正式开始，股市暴跌，沪指跌32.55点。
10月19日，沪指已从6月14日的2245点猛跌至1514点，50多只股票跌停。
当年80%的投资者被套牢，基金净值缩水了40%，而券商佣金收入下降30%。
1500点“铁底”岌岌可危10月22日晚9时，中央电视台宣布，国有股减持办法暂停。
由五部委联合调研，由财政部主持的国有股减持办法，实行了3个月就被证监会一家宣布暂停了。
10月23日，证监会宣布首发增发停止国有股出售。
股指下挫已势如泄洪有研究员大小有21个原因导致了当年2001年股市暴跌，其中包括：1999年政策利好释放完毕，央行规范资金，银广厦等庄股内幕彻底曝光，当年股市整顿等等。
股权割裂成为中国股市的“原罪”2001年中国股市仿佛打开了潘多拉魔盒“股权分置也逐渐成了一个筐，什么问题都可以往里装。
”“海归派”官员又陆续推出了“市场化”和“国际化”改革，其中大多“水土不服”，在强力推行中，又在股权分置的框架下被扭曲。
从2001年到2005年，各种政策救市的老办法悉数用尽之后，股市仍一蹶不振。
此前的“国九条”也不敌颓势，温总理讲话也被视为利空。
被套股民比比皆是。
“远离毒品远离股市”的呼声成为交响。
2001年后中国股市开始过度扩容，尽管股市一直走跌，但融资额却达到了近15年来融资额的40%左右。
2001年2月，经国务院批准，中国证监会决定境内居民可投资Ｂ股市场。
2004年国际金融大事记
2004年国际金融大事记周菊荣2004年1月1日银监会对香港银行在内地设立营业性机构和经营人民币业务实施进一步的开放措施。
香港的永隆银行、上海商业银行和大新银行据此向银监会申请在深圳设立分行，银监会已正式受理其申请，并批准其筹建分行。
2004年1月5日国家外汇管理局表示，将会同有关部门，依法对近期专项检查中发现的外汇违规经营单位和个人进行严肃处理，以促进银行规范经营，保证合法外汇资金正常流动。
2004年1月6日国家外汇管理局表示，由经国务院批准成立的中央汇金投资有限责任公司，管理向试点银行的注资资产，督促银行落实各项改革措施，并力争股权资产获得有竞争力的投资回报和分红收益。
财政部、中国人民银行和国家外汇管理局派员组成了公司董事会和监事会。
到2003年12月31日，注资已经完成。
2004年1月7日国家外汇管理局新闻发言人昨日表示，到2003年12月31日止, 国家动用450亿美元外汇储备为中国银行和中国建设银行进行股份制改造试点补充资本金的注资工作已经完成，整个注资工作没有对国内国际金融市场造成任何消极影响，两家银行目前本外币的流动性都十分充足。
2004年1月8日经中国人民银行批准，中国银联自1月18日起开办中国内地“银联”人民币卡在香港地区使用的业务。
内地居民持内地银行发行的“银联”标识人民币卡（含信用卡和借记卡）可以在香港贴有“银联”标识的POS机上使用，用于购物、餐饮、住宿等旅游消费支付；也可以在香港贴有“银联”标识的ATM上提取每日不超过等值5000人民币的港币现钞。
2004年1月9日在国家分别给中行、建行注资225亿美元后, 下一个被注资的对象无疑是工行，这早已是业内公开的秘密。
而记者昨天从工行有关人士处获悉，根据目前的情况，工行发行一定量的次级债在今年有望实现，获得注资则可能会稍后一些。
2004年1月13日中国人民银行行长周小川昨日在香港参加国际清算行会议时表示，人民币的升值压力已大大减轻，原因是美国经济复苏, 中国对大型国有银行进行改造,同时中美贸易差额情况有所改变。
中国股票历史大事记
1995年2月 国债期货3·27事件
1996年12月 人民日报发表评论员文章扼住股市涨势
1999年5月 5·19行情爆发
1999年7月 《证券法》开始实施
2001年2月 B股市场对境内居民开放
2001年6月 国有股减持拉开序幕
2001年7月 社保基金正式入市
2002年6月 国务院决定停止减持国有股
2002年12月 QFII制度正式实施
2004年5月 深交所中小企业板正式启动
2005年4月 股权分置改革试点正式启动
2007年5月 印花税上调 5·30大跌
2007年6月0月 上证综指突破6000点
1990年11月 上海证券交易所开业
1990年12月 深圳证券交易所试营业
1991年8月 中国证券业协会成立
1992年5月 上交所取消股票交易价格限制
1992年8月 深圳股市8·10事件
1992年10月 证监会正式成立
1994年7月 三大利好救市政策引发大涨
2009年10月 中国创业板正式揭开帷幕
2010年3月 融资融券试点正式启动
04年证监会处罚及案例分析
个数 6 11 9 10 6
违规操作
6
6
比例 12.5% 22.92% 18.75% 20.83% 12.5%
12.5%
财务报告舞弊
财务数据舞弊
财务数据舞弊是 最常见的，如企 业虚计资产、少 列负债、虚增收 入、少计费用、 虚增利润等。
非财务数据舞弊
对非财务数据进行虚假 表述或故意不及时披露， 如在上市公司招股说明 书中对公司成立时间故 意进行提前、未及时披 露对外大额担保、虚假 披露募集资金使用情况 等。
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案例简介
北京京都会计师事务所有限责任公司是新中国 本土执业最早和最具影响力的会计师事务所之 一，它为中国主板市场30 余家知名上市公司 以及上千家大型国有企业、民营企业和外商投 资企业提供了会计、审计、税务、资产评估和 咨询服务。然而，这样一家“重量级”的会计 师事务所，在对资产置入方菲菲农业进行审计 时，却出现审计失败，受到中国证监会的行政 处罚。
• ③在财务报表舞弊中，上市公司对虚增利润方式表现出了 明显的偏好；
• ④罚款和警告处分是监管部门处罚上市公司会计舞弊的两 种主要方式，其中证监会更偏向于对舞弊公司进行罚款；
• ⑤上市公司舞弊金额与证监会处罚金额之间相关性较小， 且处罚金额相对于舞弊金额微不足道。
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北京京都会计师事务所审计 失败案例研究——菲菲农业
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案例简介
• 2002 年1月22日，盛道包装(后变更为“菲菲农业”) 发布公告称，拟以净值共计45389.09万元的资产，与 沈阳菲菲企业集团有限公司的相关资产置换，置入资产包 括沈阳菲菲澳家房屋开发有限公司75%股权、沈阳菲菲 澳家温室工程公司的全部资产和负债以及菲菲集团的四宗 土地等，资产净值共计41956.45万元。北京京都会计 师事务所为该资产置换进行审计并出具了无保留意见审计 报告。直到2003 年1 月中国证监会对菲菲农业违反证 券法律、法规行为进行立案调查后，投资者才得知该资产 置换存在惊人的舞弊行为。
【2017年整理】中国证券市场大事记--政策篇.12.27
1990年11月26日：上海证券交易所成立。
12月19日上海证券交易所开业,时任上海市市长朱镕基在当时交易所所在地浦江饭店敲响开市之锣。
1991年7月3日深圳证券交易所正式开业（深交所成立于1990年12月1日）。
1991年7月15日：上证指数正式推出。
上证指数公布当日，是以133.14点报收。
然后一路攀升，除在10月上旬有点窄幅整理外，全年走势甚为乐观。
1992年10月：国务院证券委员会（简称国务院证券委）和中国证券监督管理委员会（简称中国证监会）宣告成立,标志着中国证券市场统一监管体制开始形成。
国务院证券委是国家对证券市场进行统一宏观管理的主管机构。
中国证监会是国务院证券委的监管执行机构,依照法律法规对证券市场进行监管。
1994年7月28日：沪指创历史最低325点。
7月28日，《人民日报》发表《证监会与国务院有关部门共商稳定和发展股票市场的措施》，引发“7.29股灾”，上证综指最低325点，较1993年的高点1558点跌去80%。
1997年：“证券犯罪”。
3月14日，新修订的《中华人民共和国刑法》在八届全国人大五次会议上获通过，证券犯罪被写进了刑法，从此内幕交易，编造传播虚假信息、操纵证券交易价格等犯罪行为将依法受到严惩。
1999年7月1日：证券法正式实施。
1999年7月1日，我国第一部《证券法》开始实施，它是除《宪法》以外第一部依靠社会力量和专家，由全国人大自己起草的法律。
《证券法》是新中国成立以来第一部按国际惯例、由国家最高立法机构组织而非由政府某个部门组织起草的经济法。
《证券法》起草工作始于1992年。
促成《证券法》出台的重要原因之一是1998年亚洲“金融危机”的爆发。
这一事件使国内对金融风险的重视程度大大提高，尽快出台相关法律，以规范证券市场的意愿占取上风。
2000年，10月11日，中国证券监督管理委员会正式发布《开放式证券投资基金试点办法》（以下简称《办法》）。
2000年10月12日：开放式基金试点办法出台.中国证券监督管理委员会正式发布《开放式证券投资基金试点办法》（以下简称《办法》）。
2004年影响保险业的21件大事
2004年影响保险业的21件大事 1. 2004年1月，中国保监会对《外资保险机构驻华代表机构管理办法》进行重新修订，新《办法》将于3月1日起实施。
2. 2004年3月，中国保监会发文，严厉打击非法销售境外保单活动。
3. 2004年5月，《外资保险公司管理条例实施细则》（以下简称《细则》）出台。
《细则》被外资保险公司视为基本法之一，它对2002年2月1日实施的《外资保险公司管理条例》中未予明确但实践中需要解决的问题进行了补充和细化。
4. 2004年6月1日，我国首张通俗条款保险单在广州亮相，信诚人寿抢饮了“头啖汤”。
一直以来，保险条款的行业术语过多是造成消费者对保险认知困难的原因之一，保险条款的晦涩难懂也是造成消费者对保险理赔和服务心存质疑的重要原因。
因为作为普通消费者，他们自己大多看不懂保险合同，读不懂保险保单。
自6月1日起，随着信诚人寿保险有限公司第一份通俗条款的实施和推广，保险与消费者之间无障碍沟通将成为新的起点。
5. 2004年8月，中国人民银行正式发布了《保险外汇资金境外运用管理暂行办法》。
这对中国保险业拓宽资金运用渠道，防范资金运用风险，提高投资收益率，产生深远影响，同时标志着保险监管向着市场化、国际化和专业化又迈出了实质性的一步。
6. 2004年8月27日，三大保险公司因偿付能力不足受到中国保监会“黄牌”警告。
新华人寿保险公司、中国人寿集团和太平洋人寿保险公司三大寿险公司因偿付能力不足而受到中国保监会“黄牌”警告并被媒体曝光，引起一场轩然大波。
7. 2004年9月17日，我国第一家专业性股份制农业保险公司——上海安信农业保险股份有限公司在上海正式成立。
这标志着我国在探索建立农业保障长效机制方面迈出坚实一步。
8. 2004年10月，法国安盟保险公司成都分公司正式开业。
这是中国保监会配合国家西部大开发战略的重要举措，同时也是中国保监会引入外资农险公司，积极推进农业保险试点进程中的一环。
2004年全球财经大事记
油价长期高位运行是各种不确定因素交织下的综合效应，归纳起来，欧佩克限产、供求失衡、库存储备不足、心理预期波动、地缘政治、恐怖袭击等都是其中主要的原因。
原油的不可再生和某种程度上的不可替代使其价格对储量、产量、供求、库存的变化十分敏感，尤其在需求大涨的2004年，哪怕是生产或者运输过程中的一个小环节出现问题，影响都会体现在价格上。这就是为什么尤科斯问题的悬而未决、伊拉克原油管道受袭等会加剧油市的震荡。
当然，活跃投机的推波助澜也不容小觑。尽管交易所市场交易的原油只占全部原油交易的40%，但随着原油期货、期权等衍生交易工具的出现，吸引了以对冲风险为主的石油商，也吸引了以投机获利为主要动机的投机商。
一般而言，在原油期货市场中，石油商占有90%的期货交易量，投机商占有近10%的期货交易量。但是，近几个月来投机商的期货交易量份额迅速上升至40%左右，这也就意味着，在原油期货价格中，投机因素所占份额由以前的10%-20%提升至30%-40%。
经济学家们也纷纷就此表述观点。美国摩根士丹利首席经济学家史蒂芬·罗奇日前在北京发表评论说，中国央行的加息行动是非常积极的，不仅对局部过热的中国经济有利，还有利于失衡的全球经济。加息是中国经济成功实现“软着陆”的一个重要里程碑。
美国财政部主管国际事务的副部长约翰·泰勒说：“这是减轻中国通胀压力一系列行动的一部分,它也与中国已表明的转向灵活汇率制的行动相吻。”
本文由网络创业奇人顾棽妩独创
2004高油价年
2004从年头开始，油价就拉出了一条大阳线。从每桶30美元到50美元，供求关系已经不能完全解释油价的波动，投机因素也显然不具备那么强大的支撑能力，究竟是什么力量造就了油价的一再走高？
先来说说为什么非要为高油价找原因。根据亚洲开发银行最新预测，2005年油价可能较长期地维持在每桶50美元左右。可见，高油价是明年甚至可能是今后很长一段时间内的“常态”，我们摸清油价高企的原因，就能更自如地应对，尽可能减缓高油价对经济的冲击，在明年的财经路上走得更稳健。
证券重大事件时间表
重大证券事件时间表（特别重要的以下划线标出）上海证券交易所1990-11-26成立，当年12-19正式营业深圳交易所1991-4-11经中国人民银行批准成立，1991-7-3正式营业2004-5〈深圳证券交易所设立中小企业板块实施方案〉2007-9-29中国投资有限公司成立，注册资本2000亿美金截至2007年末，保险投资规模超过2万亿人民币15世纪意大利证券市场主要是商业票据的买卖16世纪里昂、安特卫普有了证券交易所，主要交易国债16世纪股份公司出现，1602荷兰阿姆斯特丹成立世界第一个股票交易所1773年英国第一家证券交易所：乔森纳咖啡馆，1802年英国政府正式批准，就是伦敦交易所前身1790年美国第一家证券交易所：费城证券交易所1817年华尔街汤迪咖啡起名“纽约证券交易会”，1863年改名“纽约证券交易所”1999-11-4美国国会通过《金融服务现代化法案》废除了1933年制定的《格拉斯-斯蒂格尔法案》取消了银行、保险业的相互渗透的障碍，标志金融分业制度的终结。
2000-3-18，阿姆斯特丹、布鲁塞尔、巴黎交易所合并为“泛欧交易所”，2002年又合并伦敦金融期权期货交易所和葡萄牙交易所。
2006年4月，纳斯达克收购伦敦证券交易所。
2006年6月，纽约证券交易所与泛欧交易所合并纽交所-泛欧证交所2006能7月，澳大利亚证券交易所与悉尼期货交易所合并2006年10月纽约芝加哥商品交易所(CME)与纽约期货交易所(CBOT)合并组建CME集团。
1872年轮船招商局是我国第一家股份制企业。
1914年北洋政府《证券交易所法》推动了证券交易所的建立1918年北平证券交易所是中国人自己创办的第一家证券交易所1920年7月上海证券物品交易所批准成立，成为当时规模最大的证券交易所1987年9月，中国第一家专业证券公司——深圳特区证券公司成立1990年中国人民银行颁布〈证券公司管理办法〉截至2007年12月底，全国共有证券公司106家1998年12月公布《证券法》，自1999-7月实施2005年19月经修订的《证券法》自2006年1月日实施2004年1月31日《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》(国九条)1982年1月中国国际信托投资公司在日本发行100亿日元私募债券，这是我国国内机构首次在境外发行外币债券1984年11月中国银行在日本发行200亿日元债券，标志中国正式进入国际债券市场。
2004中国十大经济事件
2004中国⼗⼤经济事件2019-09-222004中国10 ⼤经济事件出⾃本刊平时的采访与思考，同时排名也并没有什么先后次序，因为⼀个事件的历史意义往往要在多年后才能凸显出来，究竟哪⼀个更重要。
如同亿万年前⼀只蝴蝶只是偶尔煽动了⼀下翅膀，带来的却是星移物换，沧海桑⽥。
⼀、审计风暴2004年，中央各部门，⾦融机构以及各地⽅政府官员都明⽩，⼀场“审计风暴”正在席卷全国。
⼀年前的6⽉25⽇，⼀批违规⼤案在审计署审计长李⾦华向全国⼈⼤常委会所作的审计报告中曝光，⼀场严查乱管理、乱投资、违规挪⽤资⾦的“审计风暴”随即席卷全国。
⼀年后的6⽉23⽇，在⼗届全国⼈⼤常委会第⼗次会议上，李⾦华再次提交了⼀份让⼈触⽬惊⼼的审计“清单”：国际体育总局动⽤国家奥委会专项资⾦、⼯商银⾏违规涉案⾦额69亿元、长江⽔利委员会多⼈受贿造成长江堤防⼯程严重隐患、淮河洪灾地区亿元抗灾资⾦被挪⽤等。
这些在审计暑的以及媒体的追逼下，前所未有地公之于众。
“审计风暴”引起公众的⾼度关注，其原因或许在于报告中所列举的问题皆触⽬惊⼼。
⼈称“铁⾯审计长”的李⾦华认为，他⼯作的意义在于:“审计能不能客观公正，代表了整个社会能不能有⼀种⼈⼈信得过的权威。
”他甚⾄说，“我就是国家财政的⼀条看门狗，把所有⼈都得罪了，也就谁都不得罪了。
”“第⼀个是⽀持你依法进⾏审计；第⼆个是你审计的问题，⽀持你依法进⾏处理；第三有些问题只要不影响整个国家利益，⽀持你向⼈⼤常委会报告，⽽且向社会披露。
”这是李⾦华担任审计长期间接触的两位总理对审计⼯作的明确态度与指导⽅针。
8⽉31⽇，审计署表⽰，我国在今后将逐步推开绩效审计，重⼤违法违规案件、因盲⽬决策造成的资源浪费和国有资产流失、单纯追求速度⽽⽚⾯提供优惠政策造成国家和⼈民群众利益受到重⼤损害等三⼤领域将成为绩效审计的重点。
值得指出的是，审计风暴在国家全⾯实施宏观调控初步显效、深层治理亟待展开之时发动，也决不只是⼀种偶然或巧合，这也或多或少地预⽰着审计署将不是某个部门的单兵突进和孤军深⼊。
2004年财经大事
2004年财经大事————摘自《京华时报》1．一月1日，证监会对南方证券实施行政接管。
8日，网通北方通信有限公司在北京挂牌13日，BP抛售中石油股票，净赚十亿美元30日，TCL在深圳交易所上市2．二月1日，国务院正式下发了《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》（即九条意见）18日，联想集团宣布回归PC主业27日，中国保健协会正式挂牌，保健食品行业两大协会生死大战终有结果，中国保健食品协会被注销3．三月9日，索尼爱立信发布国内首款百万像素的拍照手机15日，《缺陷汽车产品招回管理规定》颁布26日，联想集团成为第六期国际奥委会全球合作伙伴4．四月2日，首批投行保荐人面世14日，德隆系新疆屯河、湘火炬A、合金投资“三架马车”全线跌停17日，首旅、新燕莎、全聚德三强合并26日，阿尔卡特和TCL集团联合宣布成立合资公司，合资公司将设在国外，主要从事手机的生产和销售5．五月16日，美国国际贸易委员会仲裁中国彩电企业对美国存在倾销17日，上海通用实施大范围的降价，国产中高档车市场大地震17日，证监会正式批准设立中小企业版6．六月1日，新汽车产业政策公布实施10日，第29届奥委会宣布大众汽车集团（中国）成为2008年北京奥运会汽车合作伙伴10日，2004年，北京国际汽车展览会在国展开幕，20多个国家和地区的近1900家企业参展16日，上海大众及一汽大众同时发布消息：大众品牌在国内所有车价全部降价，降幅最高超过10%17日和18日，一汽轿车股份有限公司、广州本田汽车有限公司先后递交了马自达6、2003款雅阁的招回申请，这是国内首次招回国产车。
17日，全国销售电价每度涨2.2分22日, 环球嘉年华首次登陆北京25日,深圳交易所中小企业版首批企业正式上市交易7.七月29日,TCL与汤姆逊在深圳合资组建全球最大彩电企业29日,历时18个月的斯科诉华为侵犯其专利权案已和解告终8.八月1日,外资退出西气东输工程12日,宝钢融资280亿上市方案发布13日,汇丰入股交行23日,中航集团、东航集团、南航集团三大航空运输集团“一把手”集体更迭25日，健力宝董事长张海引退27日，中行股份制公司挂牌9．九月1日，西气东输工程全线试运行8日，奥克斯公开叫板信息产业部13日，证监会副主席史美伦离职22日，建行股份制公司挂牌29日，华融全面托管德隆资产10．十月12日，胡润发布了2004中国内地百富榜，黄光裕以105亿身家成为首富25日，保险资金被批准入市11．十一月3日，哈药集团发布公告称：刘存周辞去董事长，选举郝伟哲为董事长3日，北京300多出经营性景点（区）首次对外资开放10日，年仅38岁的均瑶集团董事长王均瑶英年早逝，王均金继任公司董事长兼总裁18日，中国证监会发行监管部发审委工作处副处长王小石被北京西城区人民检察院以涉嫌受贿罪正式批准逮捕。
2004年10大并购事件+5大并购公司
2004年10大并购事件 5大并购公司所谓“十大”并购事件并非仅仅以交易规模作为评选标准，而是在众多的并购事件中找出那些从某些角度看最具独到之处的事件。
入股康师傅——消费品市场金额最大2004年1月5日，亚洲著名饮料企业日本朝日啤酒及国际贸易集团伊藤忠商事株式会社以约30亿元人民币（3.848亿美元）的价格收购由康师傅13家饮品公司合并组建的康师傅饮品控股公司50%的股权。
本次交易将康师傅饮料事业的企业价值作价9.5亿美元。
这是近年中国消费品市场中涉及交易金额最大的并购案。
此次康师傅出售资产净值6亿港元，出售价溢价5倍，反映了日方以及参与入股竞争者对康师傅在内地的市场地位和市场价值的高度认可。
在中国内地饮料市场结构变化和规模增长迅速变化阶段，此次合资有利于加强其市场的领导地位，提高饮料产品的整体竞争力。
对日方来说，合资使其具有了高起点，并且快速地进入了中国内地饮料市场，确立了在内地市场的饮料行业的突出地位。
欧莱雅击败宝洁吞并羽西——受关注最多2004年1月28日，法国欧莱雅集团收购科蒂集团旗下的中国彩妆及护肤品牌羽西。
此次收购还包括1997年底竣工，地理位置在经济重镇上海，总投资额2000万美元的化妆品生产基地，目前基地年产量达6000万件。
这场争夺羽西并购案的另一位当事方，同时也是欧莱雅的竞争对手——宝洁公司也是国内大众耳熟能详的世界知名品牌，因此这场并购案受到多方关注。
此次欧莱雅成功收购羽西品牌，进一步扩充了其金字塔式品牌战略的塔基部分的品牌阵营，也充分表明其发力国内低端市场的雄心，将战线拉向市场空间更为广阔的大众化妆品领域。
在消费能力相对偏低的中国市场，低端市场恰恰是极其重要的一部分，也是企业快速增长必须依赖的市场。
五大集团重组——中国最大建筑商问世2004年2月28日，原所属铁道部济南、郑州、北京、沈阳、昆明、成都、呼和浩特等7个铁路局的20家设计、施工企业并入中国铁路工程总公司，在此基础上组建中铁六、七、八、九、十，五个工程集团。
2004年证券市场四月大事记
2005年证券市场大事记周菊荣2005年1月4日为了“通道制”废除后更好地发挥市场对中介机构的约束力量，中国证监会日前发布了《关于进一步做好〈证券发行上市保荐制度暂行办法〉实施工作的通知》，对保荐制度的一些具体实施政策进行了相应的修改完善。
通知明确规定，一个保荐代表人同时只能推荐一个项目。
2005年1月4日深交所与中国结算公司深圳分公司发布《上市公司非流通股股份转让业务办理公告》及《办理须知》。
同时，中国结算公司深圳分公司还颁布了《中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司协助执法业务工作程序》，为司法机关办理股份冻结、续冻及解冻等提供相关支持。
2005年1月4日香港证券交易所发布关于2005年首次公开招股申请的公告，四家内地银行榜上有名，他们分别是中国民生银行、交通银行、中国建设银行和中国银行。
2005年1月6日财政部和国家税务总局昨日发出通知，自今年1月1日起，对证券交易所、期货交易所、证券公司、期货经纪公司减征有关营业税。
2005年1月8日为方便证券公司集合资产管理计划参与证券市场投资活动，中国证券登记结算有限公司日前发布了《证券公司集合资产管理登记结算业务指南》。
2005年1月10日证监会日前下发了《基金管理公司管理和运用固有资金的有关规定》（征求意见稿），拟允许基金公司用固有资金申购本公司旗下的开放式基金。
2005年1月10日全国证券期货监管工作会议1月6日至7日在京召开。
中国证监会主席尚福林作了题为《认真落实科学发展观，不断推进资本市场改革开放和稳定发展》的工作报告。
2005年1月11日瑞银集团与中国国家开发投资公司（国投）及其控股的关联公司签署《股权买卖协议》和《股东协议》，购买其持有的中融基金管理有限公司的49%股权。
2005年1月12日为有效指导主办券商做好对拟与退市公司进行股份置换公司的尽职调查，促使进入代办股份转让系统挂牌的公司真实披露信息，切实保护投资者权益，中国证券业协会日前发布了《主办券商尽职调查工作指引（试行）》。
2004年证券市场大事记
2004年证券市场大事记2004年，作为中国证券市场历史上一个重要的节点，发生了一系列重要的大事。
从商品期货市场到股票市场，从国内到国际市场，这一年发生了许多值得关注和回顾的事件。
其一，2004年是中国商品期货市场迎来快速发展的一年。
在这一年，由上海期货交易所和郑州商品交易所共同推动的苯乙烯期货上市，成为首个在中国国内市场上可以自由交易的期货合约。
苯乙烯期货的上市标志着中国商品期货市场在国际化方面迈出了重要的一步。
此外，中信期货和中大期货也相继开展了沪深300指数期货的交易，为中国资本市场的风险管理提供了重要的工具。
另外，2004年也是中国A股市场涨势井喷的一年。
在这一年，上证指数从1393.01点上涨至2152.65点，创下了入市以来的最大涨幅。
尤其是在下半年，股市表现亮眼，吸引了大量散户投资者。
作为中国股市的标杆，上证指数吸引力的提升不仅带动了A股市场的整体上涨，也成为了中国经济发展的一大指标。
然而，2004年的中国股市也并非一帆风顺。
在这一年，中国证监会对于市场违法行为加大了打击力度。
针对内幕交易和市场操纵等行为，证监会采取了多项措施来加强监管，保护投资者合法权益。
然而，证监会的举措也引发了市场的一定程度的波动和不稳定。
通过此事件，人们看到了证券市场监管面临的挑战与困境，也对未来的监管机制有了更深入的思考。
除了国内市场的发展与波动，2004年全球市场也发生了许多重要事件。
其中，最具影响力的事件之一是纳斯达克交易所关闭了其电子交易系统。
纳斯达克电子交易系统自1999年开始运行，以高速和高效著称。
然而，在2004年，电子交易系统突然关闭，交易全面转移到了纳斯达克旗下的交易所。
这一事件引起了全球股市的关注，也对市场参与者的交易策略和手段提出了新的挑战。
与此同时，2004年也是新兴市场股票表现出色的一年。
从巴西到俄罗斯，这些市场吸引了大量投资者的目光。
特别是巴西股市，经历了短暂的下跌之后迎来了长达三年的上涨行情，成为全球市场的亮点之一。
在困境中艰难前行——2004年证券市场回顾
作者： 王凯
作者机构： 不详
出版物刊名： 农村金融研究
页码： 50-51页
主题词： 证券市场发展 个股 股价结构 宏观调控政策 投资策略 投资者 上市公司 困境 价值回归 时期
摘要：2004年是证券市场发展中一个非常重要的时期,受宏观调控政策和利率变动对上市公司业绩预期判断的巨大影响,指数和个股股价出现了大幅的震荡,市场中的价值体系和投资者的投资策略也随之相应进行了调整.虽然2004年的政策环境是多年来所没有的,但证券市场的价值回归和股价结构的调整趋势并因政策面的偏暖而发生改变,证券市场在困境中度过了一年.。
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2004年证券市场大事记周菊荣2004年1月1日国内首只货币市场基金——华安现金富利投资基金昨日正式成立。
截至12月28日，华安现金富利基金募集42.54亿份基金单位，有效认购户数近12万户，其中个人认购比例超过93%。
2004年1月1日总规模为50亿元的国家电网企业债券将于12月31日起正式发行。
这是国家电网公司成立后发行的第一只企业债券，也是电网企业发行的第一只企业债券。
2004年1月2日中国证监会发行监管部日前发布《发审委2003年第52 次会议审核结果公告》，宣布TCL 集团股份有限公司首发申请及京东方科技集团股份有限公司定向发行B股申请获发审委2003年第52次会议审核通过。
这是中国证监会对发审委进行重大改革后,首批按新程序获发审委审核通过的公司。
2004年1月4日鉴于南方证券股份有限公司违法违规经营，管理混乱，为保护投资者和债权人的合法权益，中国证监会和深圳市政府联合颁发公告，自2004年1月2日起对南方证券实施行政接管。
2004年1月5日在刚刚过去的2003年中，上海期货交易所成交规模再创新高。
据初步统计，该市场全年成交8015.95万手(数据均为双边计算)，合计60539.91亿元，分别比2002年同比增长229.25％和269.11％，成交手数和成交金额约占三个期货市场总和的29％和56％。
2004年1月5日2004年1月2日，中国证监会、深圳市政府宣布对南方证券股份有限公司实施行政接管。
至昨日，接管组已顺利完成接管工作, 南方证券目前局面稳定,运营管理正常。
2004年1月5日我国商业银行次级债发行已悄然启动。
去年12月底，兴业银行发行总额为30亿元人民币的次级定期债务，成为国内首家依据中国银监会《关于将次级定期债务计入附属资本的通知》规定，实现资本补充新方式的商业银行。
2004年1月8日中国网通北方通信有限公司8日正式挂牌运营。
中国网通集团一位高层人士透露，中国网通集团将于今年内实现分拆上市，2006 年将进一步实现海外整体上市。
2004年1月8日据中国期货业协会最新统计，2003年我国期货市场全年累计成交量为2.798亿手，累计成交金额突破10万亿，达108389.03亿元，同比分别增长100.72％和174.47%。
2004年1月11日昨日，财政部分别与中国人民银行、中国证券监督管理委员会发布了《全国银行间债券市场2004年国债承购包销团的通知》、《证券交易所债券市场2004年国债承购包销团的通知》。
2004年1月12日1月11日，著名媒体《财富中国》在对全国102家券商、基金和证券咨询公司的研究部门进行问卷调查的基础上，发布了《2004年中国证券市场领导力报告》。
2004年1月12日全国人大常委会副委员长成思危日前在"第八届(2004)资本市场论坛"上指出，股权的流动性分裂给资本市场的发展带来了很多弊病, 因此股市要在规范的同时，重视发展，在发展中实现全流通。
2004年1月12日中国证监会日前发布《关于规范上市公司实际控制权转移行为有关问题的通知》，要求上市公司控股股东在转移控制权时不得损害股东的共同利益，不得通过所谓的"股权托管"、"公司托管"等方式，违反法定程序，规避法律义务，变相转让上市公司控制权。
2004年1月15日中国证监会发审委将于1月18日(星期日)召开2004年第1 次工作会议和2004年第2次工作会议，分别审核新疆北新路桥股份有限公司、浙江航民股份有限公司和浙江栋梁新材股份有限公司、广东巨轮模具股份有限公司、黄山永新股份有限公司的股票首发申请。
2004年1月15日深圳证券交易所昨天在深圳与伦敦证券交易所签署合作谅解备忘录。
深交所副总经理宋丽萍和伦敦证交所总裁高磊雅分别代表各自交易所在备忘录上签字。
至此,深交所已先后与东京、澳大利亚、韩国、科斯达克股票市场、伦敦等5家交易所签署了合作谅解备忘录。
2004年1月15日TCL集团今日刊登《上市公告书》称，公司9.944亿股流通股，将于本月30日在深交所上市交易。
证券简称——TCL集团。
证券代码为:000100。
2004年1月29日中国证监会最近对2001 年发布的《公开发行证券的公司信息披露规范问答第1号非经常性损益》作了修订，对非经常性损益的含义和内容作了更为清晰的界定。
2004年1月29日中国证监会发审委于1月18日召开2004年第1次工作会议和2004 年第2次工作会议，分别审核新疆北新路桥等5家公司的股票首发申请。
2004年2月2日联交所日前对《上市规则》作出修订。
有关规则的修订已获联交所董事会和香港证监会批准，并将于2004年3月31日起生效。
2004年2月2日为贯彻落实党的十六大和十六届三中全会精神，围绕全面建设小康社会的战略目标，积极推进资本市场改革开放和稳定发展，国务院日前向各省、自治区、直辖市人民政府及国务院各部委、各直属机构发出《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》。
2004年2月2日证券公司集合受托理财业务正式启航。
按照2月1 日生效的《证券公司客户资产管理业务试行办法》的规定，符合资格的证券公司将被允许面向社会设立形式多样的集合受托理财产品。
2004年2月3日本周央行采取年初以来以回笼货币为主的操作方式，将于今日贴现发行2004年第六期央行票据，最高发行量200亿元，期限3个月。
本期央行票据向全部公开市场业务一级交易商进行数量招标，招标价格为99.39元/百元面值。
由于本周没有票据到期，央行将最高净回笼货币200亿元。
2004年2月5日国务院4日召开严格控制部分行业过度投资电视电话会议, 中共中央政治局委员、国务院副总理曾培炎出席并讲话。
2004年2月6日国务院国资委主任李荣融5日接受记者采访时表示，随着《企业国有产权转让管理暂行办法》的实施，国资委将加快审批国有产权转让的速度，上市公司国有股流通的办法也肯定会适时出台，但能真正流通转让的国有股数额不会太大。
2004年2月9日日前，中国证监会召集部分上市公司在京召开了学习贯彻《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》座谈会。
中国证监会主席尚福林出席了会议并讲话。
2004年2月10日证券发行上市保荐制度全面实施。
去年12月28日中国证监会发布第18号主席令，证券发行上市保荐制度已于2004年2月1日起正式实施。
2004年2月13日全国证券期货监管工作会议2月10日至12日在京召开。
中国证监会党委书记、主席尚福林同志在会上做了题为《抓住机遇，开拓进取，努力开创资本市场改革和发展新局面》的工作报告。
2004年2月16日中国银行新闻发言人朱民16日称，中国银行计划发行500亿至600亿元人民币的次级债，进一步补充资本，目前该方案已呈交中国银行业监督管理委员会审批。
2004年2月16日中国证券业协会第三届常务理事会第三次会议于2004年2月12 日至13日在北京召开。
21名常务理事出席会议，协会监事会成员及在京参加全国证券期货监管工作会议的地方证券业协会代表列席了会议。
2004年2月17日财政部公布了2004年基准利率国债发行计划。
根据安排，今年的基准国债共有2年、5年和7年3个期限品种，自4月份起每月发行1期，共计划发行9期，全部跨市场发行。
2年期国债的计划发行时间为6月、9月和12月，5年期国债的计划发行时间为4月、7月和10月，7年期国债的发行时间为5月、8月和11月。
2004年2月19日券商备战集合理财实施细则有望近期出台。
《证券公司客户资产管理业务试行办法》已于2月1 日起正式生效。
从记者了解的最新情况看，不少券商已就资金托管问题与有关银行草签了协议，只待相关实施细则正式出台。
2004年2月22日南方证券54亿国债招标成功。
昨日，中国证券登记结算上海分公司发出通知,南方证券价值54 亿元的国债成功招标。
根据安排，2月24日将统一办理过户手续。
2004年2月25日证券业协会重订协议书。
为贯彻落实中国证监会发布的《关于做好股份有限公司终止上市后续工作的指导意见》，加快退市公司代办股份转让进度，完善退市机制,中国证券业协会日前制定并向各主办券商发布了《推荐恢复上市、委托代办股份转让协议书》，以取代原《委托代办股份转让协议书》。
协议书自发布之日起实行。
2004年2月29日证监会组织召开座谈会，今年期货监管任务明确。
中国证监会组织召开的期货市场学习贯彻《意见》座谈会昨天在北京举行。
2004年3月1日证监会核准了中信证券、海通证券和长城证券3家证券公司发行公司债券的申请。
本次核准发行的债券规模共计不超过42.3亿元。
2004年3月6日2004年记账式国债发行将于3月11日启动, 首期国债为跨银行间、交易所市场的一年期短期国债品种。
2004年3月11日昨日下午，十届全国人大二次会议举行第四次会议, 听取和审议最高人民法院和最高人民检察院的工作报告。
"两高"报告提出，要平等保护各类市场主体的合法权益，依法保障国有企业股份制改造以及非公有制经济发展。
2004年3月11日根据日前发布的《关于调整代办股份转让停复牌规则的公告》，为方便投资者转让股份，中国证券业协会决定，自2004年3月22日起，对代办股份转让停复牌规则作出调整。
2004年3月18日昨日，国务院法制办和中国证监会在上海共同召开" 证券期货仲裁工作会议"。
对运用仲裁方式解决证券期货合同纠纷的工作作了研究和部署。
2004年3月19日中国银监会、中国证监会、中国保监会昨天召开了第二次监管联席会议，就贯彻落实《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》进行了沟通、讨论和协商。
2004年3月21日中共中央政治局常委、国务院副总理黄菊20 日在会见汇丰控股有限公司集团主席庞约翰爵士时说，加快金融改革，促进金融业健康发展，是中国经济改革的重要环节。
中国希望在此过程中借鉴国际成功经验。
2004年3月22日由中国证监会组织的首次发行上市保荐代表人胜任能力考试3月20 日在北京、上海和深圳三地同时举行，共有93家证券经营机构推荐的1549名从业人员参加了考试。
2004年3月24日为引导期货公司完善治理结构，进一步夯实期货市场规范发展基础，中国证监会近日发布了《期货经纪公司治理准则》(试行)。
2004年3月25日证监会发布《关于规范近期基金销售行为有关问题的通知》。
2004年3月29日沪深证券交易所日前就做好上市公司2004 年第一季度报告披露工作发出通知。
通知要求，凡在2004年3月31日之前上市的公司，均应当于2004年4月30日前完成本次季报的披露工作。
2004年3月31日道琼斯调整中国指数成份股。
道琼斯公司自4月1日起调整道琼斯中国系列指数的成份股，以反映上一季度的总结结果。