量本利分析法

量本利分析法

变动成本法

资料大隆机器厂以前对外公开的收益表一贯采用全部成本计算法进行编制，

其最近三年的

简明资料如下：

2004年 2005年 2006年项目（元）（元）（元）销售收入 100 000 60 000 120 000 销售成本 60 000 36 000 72 000 销售毛利 40 000 24 000 48 000 推销及管理费用 20 000 20 000 20 000 税前净利 20 000 4 000 28 000 该厂2004-2006年连续三年的产销情况如下：

年份 2004年 2005年 2006

年项目（件）（件）

（件）

生产量 10 000 10 000 10 000

销售量 10 000 6 000 12 000

已知：该厂的产品单位变动成本为4元，其固定成本按每件2元的基础摊于产品。

（1）用变动成本计算法编制2004-2006年三年的收益表。

（2）说明采用两种不同方法所求得的税前利润为什么有的年度相同，有的年度不同？如

不同，相差多少？可以采用什么方法验算？

（1）按变动成本计算法编制的收益表：

项目 2004年 2005年 2006年

销售收入 100000 60000 120000

减：变动成本

已销产品变动成本 40000 24000 48000

贡献边际 60000 36000 72000

减：期间成本

固定生产成本 20000 20000 20000

推销及管理费用 20000 20000 20000

合计 40000 40000 40000

税前利润 20000 -4000 32000

22004完全成本计算法与按变动成本计算法计算的结果相同。

2005年由于产量大于销量，即期末存货大于期初存货，完全成本计算法将固定成本的一

部份随存货转入2006年，因此2005年按完全成本计算法计算所得的税前利润大于按变动成

本计算法计算所得的税前利润。2006年由于产量小于销量，使得期末存货小于期初存货，

按完全成本计算法计算所得的税前利润小于按变动成本计算法计算所得的税前利润，上述分

析可以用下式进行计算：

2005年相差数=4000-（-4000）=8000

2006年相差数=28000-32000=-4000

式中的2元是指每件产品中的固定成本。

通过练习，掌握变动成本计算法和完全成本计算法，并用以计算单位产品成本及营业净利润。

新乐玩具厂生产一种玩具，2006年有关生产、销售和成本的数据如下：

期初存货量 0

本年投产完工量 1200件本年销售量 900件单位售价 50元直接材料和直接人工 8000元变动制造费用 5000元固定制造费用 8000元变动销售及管理费用2000元固定销售及管理费用 3000元

（1）按变动成本计算法计算单位产品成本。

（2）按完全成本计算法计算单位产品成本。

（3）分别求出变动成本计算法和完全成本计算法下的营业净利润。

（1）按完全成本计算法

本期产品总成本=直接材料+直接人工+变动制造费用+固定制造费用

=8000+5000+8000=21000元

单位产品成本=21000/1200=17.5元/件

（2）按变动成本计算法

本期产品成本=直接材料+直接人工+变动制造费用=8000+5000=13000元（3）1）按完全成本计算法计算营业净利润

营业收入=本期销售量×单价=900×50=45000元

营业成本=期初存货成本+本期生产成本-期末存货成本=21000+0-17.5×（1200-900）

=15750元

营业毛利=营业收入-营业成本=29250

营业净利润=营业毛利-销售及管理费用=29250-（2000+3000）=24250

2）按变动成本计算法计算营业净利润

变动成本=变动生产成本+变动销售及管理费用=10.8×900+2000=11550

边际贡献=营业收入-变动成本=45000-11550=33450

固定成本=固定生产成本+固定销售及管理费用=8000+3000=11000

营业净利润=边际贡献-固定成本=33450-11000=22450元

通过练习，要求掌握用净现值法决定投资方案的决策。

石通公司2002年有A、B两个方案可供进行选择，其投资额均为75000元，于2002年初一次投入。资金成本率为10%，使用期均为五年，两个投资方案各年的净现金流量如

下表所示：

年份 2002年 2003年 2004年 2005年 2006年 A方案 20 000 20 000 20 000 20 000 20 000 B方案 30 000 30 000 20 000 10 000 10 000 （1）问用净现值法来决策，应选用哪种投资方案较好？

（2）用现值指数法和净现值指数来判断哪个方案为优。

答案

（1） A方案是按年金现值计算的，所以A方案的未来收益净现值

=20000×3.791-75 000

=820元

B方案的未来收益净现值，可通过下表计算：

年份收益额现值系数现值

1 30 000 0.909 27 270

2 30 000 0.826 24780

3 20 000 0.751 15020

4 10 000 0.683 6830

5 10 000 0.621 6210 未来收益总现值 80110 原投资额 75000 净现值 5110

比较A、B方案的净现值可知，B方案优于A方案，应选B方案投资。（2） A 方案的现值指数=75820/75000=101.09%

B方案的现值指数=80110/75000=106.81%