三种方法让你做好股指期货

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股指期货常用操作策略

股指期货常用操作策略投资股指期货常见操作策略有三种：投机策略、套期保值策略以及套利策略。

一、投机策略纯粹的投机交易是指单边买卖投机，投机者预测后市将涨时买进股指期货合约，预测后市将跌时卖出股指期货合约。

前者称为多头投机，后者称为空头投机。

投机的目的是为了博取上涨或下跌时产生的差价利润。

若投资者估计未来一段时期股票指数会上涨，即可采取买入并持有多头头寸的牛市策略，买入股指期货合约，在一定期限时间后卖出平仓。

当期货价格如预期一样上涨时，投资者可以从低价购买指数期货和高价出售期货合约的差价中获利;与此同时，投资者也可能要承担期货价格下跌造成的损失。

举例来说，假设现在沪深300指数期货合约为3000点,股指期货保证金是15%。

投资者对后市看涨,则可买入股指期货合约。

买入一手股指期货合约所要占用的资金为(均不考虑交易及其它成本)：300元/点(合约乘数)×3000(入市点位)×15%(保证金比率)=135000元在1个小时后，若指数期货合约价格上涨到3050点,该投资者认为可以获利出局，他可以在3050点卖出合约平仓，则可获利:300元/点(合约乘数)×(3050-3000)=15000元,收益率为11.1%。

同样，如果投资者认为行情看跌，他也可以先卖出股指期货合约，待价格下跌后再买回,获取盈亏差价。

实际上,沪深300指数的波动幅度动辄10数点或者数10点,由于指数期货采用T+0交易以及买卖双向交易,资金利用率和回报率相对较高。

在股指期货投机交易中,主要进行一下市场分析：首先，宏观经济对股指的影响。

证券市场有宏观经济晴雨表之称，它一方面表明证券市场是宏观经济的先行指标，另一方面表明宏观经济决定着证券市场的走向。

影响证券市场的宏观经济指标包括GDP（国内生产总值），所处的经济周期，通货变化等。

此外，国家为了实现宏观经济目标而采取的财政和货币政策也会影响股指价格。

其中财政政策包括税收、预算、国债投资、补贴、转移支付等；货币政策主要包括利率政策、调整法定存款准备金率、再贴现率、公开市场操作等。

股指期货投资三要决

交易机制方面没有特别大的
区别。而从它的具体的合约设置，包括时间安排方面，一些有区别。目前国内的期货市场上午开盘时间是９，点收盘时间是
１点３分，指期货开盘是９１０股点
１分，５收盘是１点３分：１０下午国内期货市场开盘时间是１０点３分，收盘是３，应股指期货点对
只看不做，多看少做，边看边说，投资者买股票动用百分之百期货市场在国民经济中的地位提做，资股指期货要小心谨慎。投
的资金，参与股指期货，０万资升和功能的发挥都有好处。１０
早期进入股指期货交易的主要会有三类人群。一类人，目第是
前在权证市场交易的人群。他们对权证这块交易比较熟练，
股指期货推出之后，能双向又
交易，对于他们的交易来说会更加灵活，因而会选择这些品
种。
股指期货与商品期货的区别是什么呢？区别在于一个是金融期货，个是商品期货，一在
展，对于以手续费为主要收入的资应该把握三个阶段。
但股指期货和融资融券推出会非常大，这个时候如果没有一国外大宗商品市场因素影响，价之后，杠杆率增加了。对于投资者定的交易经验，或者对规则不熟格是连续的，所以他们更愿意进

超股指期货的技巧

超股指期货的技巧股指期货主要用途之一是对股票投资组合进行风险管理。

股票的风险可以分为两类，一类是与个股经营相关的非系统性风险，可以通过分散化投资组合来分散。

另一类是与宏观因素相关的系统性风险，无法通过分散化投资来消除，通常用贝塔系数来表示。

例如贝塔值等于1，说明该股或该股票组合的波动与大盘相同，如贝塔值等于1.2说明该股或该股票组合波动比大盘大20%，如贝塔值等于0.8，则说明该股或该组合的波动比大盘小20%。

通过买卖股指期货，调节股票组合的贝塔系数，可以降低甚至消除组合的系统性风险。

炒股指期货技巧一.K线与K线形态：单根K线、K线组合、K线形态是股市新手特别是交易性选手所必须掌握的，在应用此类方法做为交易依据是需要考虑三个问题，K线的含义涨、跌、K线的位置趋势看涨期、趋势看跌期、K线的量能量价关系，从这三个角度来理解K线可以过滤交易信号，这是基础，或许对于交易性选手的盘中决策参考的标准也于在此。

炒股指期货技巧二、指标：百年金融留下的指标对投资而言都有其使用性，我们不能站在一个评判者角度来谈论它，我们是应用者、改造者，这对于后期金融发展才起推波助澜作用。

指标从反应速度上分为敏捷与稳健，投资者结合个人风格习性筛选指标，在众多指标中均线、MACD、量能是做决策时必要参考指标，均线的算法延伸出多个指标，他是源头，能将均线应用好同类型的指标也可理解应用，如MACD是在均线的基础上做了改造，他比均线趋势平滑度更稳，这点只能谈道，不谈术，术有百变因趋势而变。

在应用指标时前期要将趋势确定，交易时方可提升指标胜率。

炒股指期货技巧三、趋势：道氏理论中将趋势从经济与金融市场波动两个方法阐述了趋势，国民经济周期趋势的形成分为繁荣、衰退、萧条、复苏，繁荣和萧条是两个主要阶段，衰退与复苏是两个过渡性的阶段。

金融市场分为长期趋势、中期趋势、短期趋势，江恩理论中趋势理解为大循环、中期循环、短期循环。

判断金融市场的趋势还有多种，如市场人气、交易活跃度、QQ群活跃度呵呵等。

股指期货使用技巧与方法

股指期货使用技巧与方法股指期货是一种金融衍生品，是以股指为标的进行交易的一种期货合约。

投资者可以通过股指期货进行杠杆交易，从而提高投资收益。

下面是股指期货使用技巧与方法：1. 目标设定：在进行股指期货交易之前，要设定自己的投资目标，例如期望获得多少收益或控制亏损的程度。

这有助于投资者在交易过程中有一个明确的方向和目标。

2. 风险控制：股指期货交易具有较高的杠杆，因此风险也较大。

为了控制风险，投资者可以设置止损位，即在亏损达到一定程度时自动平仓，避免进一步亏损。

另外，要合理控制仓位，避免过度杠杆操作，从而降低风险。

3. 技术分析：利用技术分析工具对股指走势进行分析，可以帮助投资者把握市场的短期波动。

常用的技术分析工具包括移动平均线、MACD指标、相对强弱指数等。

通过分析图表和指标，可以辅助投资者判断趋势和预测价格走势。

4. 市场研究：及时获取股指期货市场的相关信息和新闻，了解经济形势、政策变化等因素对股指的影响。

同时要关注大盘指数的走势和主力资金的流向，可以帮助投资者了解市场的整体状况和趋势。

5. 交易策略：制定合适的交易策略是成功交易的关键。

投资者可以根据自己的风险承受能力和市场情况选择适合自己的策略，例如趋势追踪策略、套利策略、波段交易策略等。

同时要根据市场的变化和实际情况进行调整和改进策略。

6. 严守纪律：在进行股指期货交易时，要坚守自己的交易纪律，不随意追涨杀跌，也不被市场情绪所左右。

合理制定交易计划，严格执行交易规则，不盲目冲动，遵循自己的交易策略。

7. 及时止盈：交易时要注意及时获利，当达到预期收益时及时平仓，避免因贪婪而错失机会。

同时也要注意止损，不要盲目抱持亏损的头寸，及时止损可以避免进一步亏损。

总之，股指期货使用技巧与方法主要包括目标设定、风险控制、技术分析、市场研究、交易策略、纪律执行和及时止盈等。

通过合理运用这些方法可以提高股指期货交易的成功率和盈利能力。

同时要保持谨慎和冷静的态度，严格控制风险，避免盲目操作。

股指期货投资策略及方法

股指期货投资策略及方法作者：王子柱张玉梅来源：《合作经济与科技》2010年第12期提要本文详细地探讨了股指期货的三种投资策略及具体方法。

关键词:股指期货;国债期货;套期保值中图分类号:F83 文献标识码:A目前,有关股指期货的各种技术准备工作已基本就绪。

股指期货推出后,将改变以前只有股价上涨才能获利的盈利模式。

具体而言,股指期货的投资策略和方法主要有三种:首先,持有股票现货多头的投资者可以通过卖出股指期货实现套期保值的目的;其次,如果投资者对股指的预测充满信心,且有较强的风险承受能力和严格的止损计划,则可以增加风险暴露的头寸,利用股指期货的杠杆效应使利润最大化;最后,投资者可将资产在国债期货和股指期货之间进行分配,以增加投资的收益。

本文结合实例说明上述三种策略和方法的具体应用。

一、利用股指期货进行套期保值如果您目前持有一个获利颇丰的股票现货头寸,但股票指数已经上升到很高的点位,您认为未来3个月可能出现一轮下跌。

您持有160万元的沪深300成分股和40万元的货币市场工具。

您希望降低股票的配置比例,增加货币市场工具头寸。

但您不想清算自己的沪深300成分股组合,因为目前股票现货市场上只有一个巩固形态,并没有出现一个明显的下跌趋势。

您可以通过出售沪深300股指期货来降低股票的配置比例。

假设此时股票现货市场上沪深300指数是3,400点,期货市场上的交易价格是3,500点,您卖出一份3个月后到期的股指期货合约,一份股指期货合约的价值为3500×300=105万元。

随后股票市场出现了下跌,合约到期时沪深300现货点数是3060点。

您在股票市场上的收益率为-10%((3060-3400)/3400),货币市场头寸的收益率为2%。

下面我们分别计算消极管理即不进行套期保值、持有期货空头头寸和在现货市场上重新配置资产等三种不同资产组合3个月后的价值(不考虑股票、期货和货币市场交易的手续费)。

(1)没有进行套期保值的组合价值:股票资产组合:160×(1-10%)=144万元货币市场:40×1.02=40.8万元总计:144+40.8=184.8万元(2)卖出股指期货进行套期保值后资产组合的价值:股票资产组合;160×(1-10%)=144万元货币市场:40×1.02=40.8万元一手股指期货空头:300×(3500-3060)=132000元=13.2万元总计:144+40.8+13.2=198万元(3)在股票市场和现货市场进行资产再分配后的组合价值:股票:55×(1-10%)=49.5万元货币市场:145×1.02=147.9万元总计:49.5+147.9=197.4万元如果不进行期货交易,组合价值为184.8万元,您的收益为-7.6%((184.8-200)/200)。

股指期货交易技巧股指期货交易技巧视频

股指期货交易技巧股指期货交易技巧视频
1、战略性做多，战术性做空
股指期货虽然可以做多、做空双向交易，但对某一阶段行情特点和趋
势的把握非常重要。

由于牛市当中股指期货合约交易价格往往处于升水状态，基于对未来几年大盘走势的判断，我们认为投资者在股指期货的操作
上应遵循“战略性做多，战术性做空”的原则，在大势上应坚持“做多”，阶段性高点可战术性“做空”。

2、交易品种选择以近月合约为主
由于存在流动性风险，股指期货在交易品种的选择上以交易量和持仓
量大的近月合约为主，而远月合约只有在价格偏离过大时少量参与套利交易。

3、关注沪深300指数成份股
未来，进入股指期货指数标的的成份股，交易量和流动性将成倍增加，沪深300指数成份股将成为未来多空争夺的关键。

特别是占指数期货成分
较重的大盘股，如招商银行、中国银行、中国石化、中国联通等大市值股
票将成为投资机构从事投机、套利时的控盘工具。

而机构大户为拉抬或打
压指数，也会大量买卖占指数较重的个股，使大盘股的成交量增加，股价
较以往活泼。

4、关注股改进程中的套利机会
由于股改后全流通是一个逐步释放的过程，个股对大盘的影响可能会
出现较大的变化，投资者应关注股改进程中的套利机会。

5、灵活操作，学会止损
虽然战略性看涨，但期货的操作毕竟不同于股票现货市场，应长短线结合，灵活操作，特别在方向错误时应学会坚决止损。

股指期货操作的方法

股指期货操作的方法
二、当个人投资者预测股市将下跌时，可卖出已有的股票现货，也可卖出股指期货合约。

卖出现货是将以前的账面盈利变成实际盈利，是平仓行为，当股市真的下跌时，不再能盈利。

而卖出股指期货合约，是从对将来的正确预测中获利，是开仓行为。

由于有了卖空机制，当股市下跌时，即使手中没有股票，也能通过卖出股指期货合约获得盈利。

三、对持有股票的长期投资者，或者出于某种原因不能抛出股票的投资者，在对短期市场前景看淡的时候，可通过出售股票指数期货，在现货市场继续持仓的同时，锁定利润、转移风险。

1、切忌满仓操作，每次的交易资金不要过半，最好控制在三分之一以内。

股票可以满仓操作，大不了只输时间不输钱，期货上恰恰时间输不起：期货都是要到期的，有可能你大势看对了，但在一个调整中被消灭了，你看不到胜利的那一天了。

3、在期货交易中，只有当风险与获利的比率在3比1之上时才值得进行，如：单子赔钱的潜在风险是1000元，那么获利的潜在目标应该达到3000元。

首先，投资者开户的资金门槛为50万元。

第三，投资者必须具有累计10个交易日、20笔以上的股指期货仿真交易成交记录，或者之后三年内具有10笔以上的商品期货交易成交记录。

股指期货操作方法和技巧

股指期货操作方法和技巧
股指期货是一种金融衍生品，具有高杠杆、高风险和高收益的特点。

下面是一种常见的股指期货操作方法和技巧：
1. 做好市场研究：在进行股指期货操作之前，应先对市场进行全面的分析和研究，包括经济数据、政策动向、公司盈利等因素的影响。

2. 设置合理的止损和止盈点：在进行股指期货交易时，应设置合理的止损点和止盈点，避免亏损过大，同时也要抓住盈利机会。

一般来说，止损点能够控制在亏损一定比例之内，止盈点则可以根据市场行情和个人研判进行设定。

3. 确定适合自己的交易策略：根据自身的风险承受能力和经验水平，选择适合自己的交易策略，如日内交易、趋势交易、反转交易等。

不同的交易策略适用于不同的市场情况，需要根据实际情况进行选择。

4. 控制仓位和资金风险：在进行股指期货操作时，应根据个人的资金实力和风险承受能力合理控制仓位和资金规模，避免因为风险过大而导致资金损失。

5. 学会灵活调整：市场行情在不断变化，操作者需要时刻关注市场的动态，通过及时的调整和判断，灵活应对市场的变化。

6. 严格执行交易计划：在进行股指期货操作时，需要制定详细的交易计划，并
严格执行，不盲目追涨杀跌，保持冷静和纪律。

上述方法和技巧仅供参考，不构成投资建议，投资者应根据自身情况和市场行情进行决策。

同时，股指期货交易存在风险，投资者应谨慎对待，根据自身能力选择合适的投资品种和交易策略。

股指期货简单的交易技巧总结

股指期货简单的交易技巧总结1、交易不能过量：成功的投资者往往在下单后还会保留2倍到3倍的备用资金，如果投资者资金量不足，那就减少持仓的仓位。

2、不要过分追求点位：部分投资者下单或者平仓时喜欢追求整数位，过于计较差几个点位，其实这很不必要。

投资者平仓的唯一标准是盈利是否符合预期。

3、不要总是期待最低价或最高价：有些投资者过股指期货于相信在最高价或者最低价上会有逆转行情，继续亏损幅度加大，遇到新低时也不抛售，反而加仓。

结果只能是越套越深。

4、抓住盘整中的机会：盘整行情并不代表没有盈利良机，多头空头势均力敌之下，行情反而不会大规模变动。

投资者可以通过观察多头和空头彼此的力量，预判行情走势，入场做单。

5、严格执行止损：交易防止亏损扩大化的最有效手段就是止损，每一次买卖都要有止损。

6、30分钟与五分钟是操作基础，1分钟是操作级别。

30分钟上看分型，5分钟上看背离。

当5分钟底背离后，开始在1分钟上做多，1分钟上怎么做多?当然是底离开买顶背离平卖。

1分钟做多成功的话在30分钟上都会形成底分型。

7、如果5分钟没有背离，但30分钟形成了底分型，那么1分钟上依然可以操作，操作方法一样。

但必需注意：5分钟底背离或30分钟形成了底分型后只做多不做空，相反的时候只做空不做多，原因：不解释。

听的懂的一看就懂，如果你连什么是背离，分型都分不清楚，为什么要以两个高级别30.5分钟为操作基础，那么你还是别玩期货了。

8.如果你反应很迟钝，那么你就以日线，30分钟为基础，5分钟线为操作，方法一样。

没事不要隔夜。

如果低开个2%这样的事情出现，你如果满仓，嘿嘿，你懂的。

仓位永远控制在30%-50%左右。

假如现在股指数是2410，开仓买1手，股指数升至2534，这个时候平仓，利润如下：2534-2410*1手*300元/点=37200元当然还要减去手续费在2410买进的时候需要的金额是：2410*300*15%=108450元如果指数不涨反跌，跌到2307点，如果这个时候平仓，亏损如下：2410-2307*1手*300元/点=30900元加上手续费如果你的保证金不多的情况下，如果你做多，股指从2400跌到2000可能期货公司会通知你追加保证金，若不追加会强行平仓，即使后面股指涨到2600，后面的上涨也跟你没有关系。

股指期货技巧方法

股指期货技巧方法
股指期货是指以特定的股票指数为基础，进行预测其未来市场走势的一种金融工具，是投资者参与股指期货市场的一种方式。

以下是一些股指期货的技巧和方法：
1. 趋势追踪：关注股指期货价格的趋势，尤其是长期趋势，通过技术分析工具如移动平均线、趋势线等判断趋势的持续性，及时入场或离场。

2. 波段操作：根据股指期货的短期波动进行短线操作，一般持仓时间不超过一天，利用技术指标如相对强弱指数、MACD等进行判断买卖点。

3. 套利交易：根据股指期货与其标的指数之间的价格差异进行套利交易，即同步进行股指期货与现货的交易，通过价格差的变动获利。

4. 逆向操作：当股指期货价格出现明显超买或超卖情况时，采取逆向操作，即在市场情绪过于乐观或悲观时采取反向操作。

5. 风控管理：严格控制仓位、止损和止盈，设置合理的风险控制线，保证投资风险可控。

6. 信息分析：关注市场动态，分析各种影响股指期货的因素如经济数据、政策变化、国际形势等，及时调整操作策略。

7. 追求长期收益：投资者应具备一定的持仓能力和耐心，追求长期收益，避免过度频繁的交易。

股指期货投资策略及方法

股指期货投资策略及方法提要本文详细地探讨了股指期货的三种投资策略及具体方法。

关键词:股指期货;国债期货;套期保值中图分类号:F83 文献标识码:A目前,有关股指期货的各种技术准备工作已基本就绪。

股指期货推出后,将改变以前只有股价上涨才能获利的盈利模式。

本文结合实例说明上述三种策略和方法的具体应用。

一、利用股指期货进行套期保值如果您目前持有一个获利颇丰的股票现货头寸,但股票指数已经上升到很高的点位,您认为未来3个月可能出现一轮下跌。

您持有160万元的沪深300成分股和40万元的货币市场工具。

您希望降低股票的配置比例,增加货币市场工具头寸。

但您不想清算自己的沪深300成分股组合,因为目前股票现货市场上只有一个巩固形态,并没有出现一个明显的下跌趋势。

您可以通过出售沪深300股指期货来降低股票的配置比例。

随后股票市场出现了下跌,合约到期时沪深300现货点数是3060点。

您在股票市场上的收益率为-10%((3060-3400)/3400),货币市场头寸的收益率为2%。

股指期货获利技巧

股指期货获利技巧股指期货获利诀窍：1、股指期货采用保证金交易，可以双向交易。

合约月份为交易当月起的两个连续月份的近月合约以及后续的两个季月合约我们只操作当月月份。

但是杠杆效应放大了投资风险与收益，一旦出现亏损，可能会造成大于初始保证金的损失。

2、股指期货采用每日无负债结算制度，如果价格变动向不利于投资者持有头寸方向变化，投资者有被追加保证金的可能，一旦不能补足就有可能被强制平仓。

3、有坚定的毅力和良好的身体资本、心理资本，不要被突如其来的损失吓到，也不要被乍然涌进的获利激起贪念，导致你无法贯彻既定的交易及理财策略。

身体资本，任何赌徒都无法二十四小时待在赌桌上，同样的，交易员也需要休息。

你必须妥善安排自己的饮食、睡眠、以及运动，让身体随时保持最佳状态。

金钱资本，无论是赢或输，你都要坚持原订的理财计划。

造成错误判断最主要的因素，往往是因为投入超出能力范围的资金。

如果过度投资，亏损时间又过长，你可能会在情势逆转为对你有利之前，就提早出场。

4、掌握主流脉动。

技巧卓越的赌徒会在赢钱的时候加码，输钱的时候减码。

如果你连续亏损，应该考虑降低手数，并且重新评估策略。

最起码在亏钱的时候绝对不要再加码，摊平成本通常会愈摊愈平，理财主要原则之一就是善止损。

5、设止损。

你必须仔细观察市场主流脉动，如果一件事必须费九牛二虎之力才能达到目标，通常这件事最后是无法达成的，无论是人际关系、生意往来、或交易，都是如此。

6、格预测。

好的开始是迈向成功的第一步。

在预测过程中，利用基础分析和技术分析确定趋势，最终决定是看涨还是看跌，如果价格预测出现错误，则以后所做的都会出现问题。

7、时机选择。

机会是等出来的不是追出来的。

投资者在股票市场是买预期，每一个成交价都是买卖双方对未来股市预期分歧的体现。

虽然任何一个点位买卖都有道理，但不是每一个点位都是好的入市点或出市点。

由于股指期货采用保证金杠杠原理以小博大，给投资者改正错误的机会不多，因此在交易中时机选择非常关键，而一个好的入市点可以给你很多次改正错误的机会。

港股指数期货操作方法总结

港股指数期货操作方法总结香港股票市场提供了许多不同的投资选择，其中包括港股指数期货。

港股指数期货是一种衍生品，允许投资者在香港股票市场上进行杠杆交易。

以下是港股指数期货操作方法的总结：1. 选择合适的期货经纪商：首先要选择一家可靠的期货经纪商，以便进行交易。

要考虑的因素包括佣金费用、交易平台的功能和易用性，以及客户服务质量。

2. 学习和了解市场：在开始交易之前，投资者需要对港股市场有基本的了解。

了解不同的港股指数和其背后的成分股，还需要关注市场动态和相关的经济指标。

3. 制定交易计划和风险管理策略：在进行任何交易之前，投资者应该制定交易计划和风险管理策略。

必须明确交易的目标、止盈和止损水平，并决定投资的资金和杠杆比例。

4. 使用技术分析和基本分析：投资者可以使用技术分析和基本分析来辅助决策。

技术分析涉及使用图表模式和技术指标来预测价格趋势。

基本分析涉及研究相关的经济和公司基本面数据来进行决策。

5. 关注市场动态和新闻：市场动态和新闻对于交易而言非常重要。

投资者应该密切关注市场的新闻和事件，以及与指数相关的公司和行业的动向。

6. 管理交易风险：交易风险管理是成功交易的关键。

在交易过程中，必须设定止盈和止损水平，并遵循它们。

此外，应根据市场状况和盈利情况灵活调整策略。

7. 保持纪律和冷静：交易过程中保持纪律和冷静是非常重要的。

不要受情绪和噪音的影响，严格执行交易计划，并避免过度交易。

总之，港股指数期货操作需要投资者具备一定的基本知识和技能。

通过学习市场、制定交易计划、使用分析工具并严格遵循风险管理策略，投资者可以有效地进行港股指数期货交易。

股市做空的三种方法

股市做空的三种方法嘿，朋友们！咱今儿来聊聊股市做空的三种办法。

你说这股市啊，就像那天气，一会儿晴一会儿阴的。

先说第一种，融券做空。

这就好比你借了别人一把伞，等下雨了再还回去，你还赚了差价呢！你先从券商那里借来股票，然后在高位卖掉，等股价跌下来了，再低价买回来还给券商。

这中间的差价不就是你的啦！但你可得瞅准时机啊，不然借了伞天没下雨，那不就白忙活啦！第二种呢，就是股指期货做空。

这就好像你跟人打赌，说这指数会跌。

如果真跌了，你就赢钱啦！你通过股指期货合约，在预期市场下跌的时候卖出合约，等市场真的下跌了，再买入平仓。

不过这可得有一定的眼光和胆量，不然猜错了方向，那可就亏大喽！还有第三种，期权做空。

这就像是你买了一张保险，要是股市跌了，这保险就能给你赔偿。

你买入看跌期权，如果股价真的跌了，你就能行使权利获得收益。

但这保险也不是白买的呀，得花点钱呢，要是股市没跌，那这钱可就打水漂啦。

哎呀呀，你想想，在股市里就跟在大海里划船似的，风浪随时都有。

这做空的方法就是你的救生艇，但你也得会用啊，不然翻船了可咋办！你说是不是这个理儿？这三种方法各有各的特点和风险，就像不同口味的糖果，有的甜一点，有的酸一点。

你得根据自己的口味和承受能力来选择。

可别贪心哦，不然小心被股市这个大怪兽给吞了！反正啊，在股市里闯荡，就得胆大心细，时刻保持清醒的头脑。

别看到别人赚钱了就眼红，也别一跌就慌了神。

要像个老船长一样，稳稳地掌着舵，不管风浪多大，都能找到回家的路。

你说呢？记住喽，股市有风险，做空需谨慎！但只要咱掌握了方法，有了经验，也能在这大海里闯出一片天来！加油吧，朋友们！。

做期货有几种操作方式

做期货有几种操作方式做股指期货的三种操作方法：一单边的波段操作很好的把握大盘的波段底部和顶部,在指数的波段顶部，可以进行卖空操作。

在指数的波段底部，可以进行买入操作。

当然，进行这种大波段的单边操作，也存在比较大的风险。

因为杠杆的作用，指数震荡的幅度稍微大一点，就容易达到止损的标准。

二单边的日内交易股指期货与大盘现货指数的走势，是密切相关的，大盘上涨，股指期货也会上涨，这样，就可以通过计算多空总能量的值，来进行股指期货的日内短线交易。

因为是日内交易，当天必须平仓，所以比“单边的波段操作”的风险小，但是获利的机会则很大。

三股指期货与现货指数的无风险套利期现套利当股指期货与沪深300指数的差价偏离了正常范围之后，此时，可以买入沪深300的指数基金，然后卖出同等金额的股指期货合约。

只要一直持有到股指期货合约的交割日，并进行现金交割，就可以获得无风险的利润。

不过，买入沪深300的指数基金，需要100%的资金，因此，需要比较大的资金才能进行这种套利。

做期货用什么技术指标分析：投资期货市场首先我们要有一套自己的技术分析，那么我们有什么样的技术指标分析最准确呢，没有最准确的技术指标，要看你运用的程度，下面给大家介绍期货上一些常用的技术分析共三十个指标。

第一个：MACD指标MACD是根据移动平均线较易掌握趋势变动的方向之优点所发展出来的，它是利用二条不同速度一条变动的速率快──短期的移动平均线，另一条较慢──长期的移动平均线的指数平滑移动平均线来计算二者之间的差离状况DIF作为研判行情的基础，然后再求取其DIF之9日平滑移动平均线，即MACD线。

MACD实际就是运用快速与慢速移动平均线聚合与分离的征兆，来研判买进与卖进的时机和讯号。

1MACD的基本运用方法：MACD在应用上，是以12日为快速移动平均线12日EMA，而以26日为慢速移动平均线26日EMA，首先计算出此两条移动平均线数值，再计算出两者数值间的差离值，即差离值DIF=12日EMA-26日EMA。

股指期货长线操作技巧

股指期货长线操作技巧股指期货长线操作的三种方法1、时间段的选择。

开盘15分钟不推荐参与，因为此阶段大部分投资者投资心态不稳定，盘面易受隔夜赢损盘交易者的及时离场而大幅波动。

而10：00附近是比较好的交易时间段，此时基本上大家投资心态均比较理性且日内高低点也有参考了，这时候对日内大方向也有一个预判了。

2、交易参考依据。

日内交易讲究的灵活，因行情是多变的。

就经验来看要关注沪深300指数现货及上证的盘口变化，关注今日股票市场盘口买卖力量的强弱和上涨下跌股票的家数。

举一个最简单的例子，以上证指数作为参考依据，当日开盘股票下跌家数大于上涨家数且在随后的时间里面一直是处于下跌股票家数增长情况，此种情况不用说是典型的空头趋势，那对应的股指期货走势必然也会跟随下跌。

同时也要关注股指分时图上成交量的变化，对于日内放巨量的行情尤为重要，因为此种情况下往往是新一轮行情到来或者发生转势的开始。

3、资金率的使用技巧。

无论是做日内还是做隔夜，均需要强调一个资金管理。

为什么这样说因为亏损是有限的，而盈利是无限的。

很多投资者在期货市场上投资失败最大原因就是资金使用不合理，期货的杠杆运用比太高，所以说如何运用有限的资金扑捉投资机会在任何时候均是第一法则。

一般建议日内资金使用率不超过总资金的60%。

在股指期货上一般有2种资金使用方式：一种是一步到位的一次性建仓，这种操作方式往往是盈利亏损风险均等，故不推荐使用，但对于突破行情来说也不失为一种很好的方式。

另外一种是先试仓后加仓的倒金字塔建仓方式，对于这样的操作来说刚刚开始风险是有限的，但一旦行情向试仓方向运行，此时再次去加仓不但可以放大盈利且容易在试仓错误的时候将风险最小化。

股指期货长线操作的八个技巧1、必须会看大方向，这是操作的前提。

2、明确自己投资风格，是利用股指期货套期对冲保值还是投机获利。

前者更适合大资金，当然大资金也会进行对冲投机操作。

后者适合中大户且有一定实战水平的投资者，以下策略主要针对短线投机。

股票指数期货的三种投资策略及运用

股票指数期货的三种投资策略及运用一三种一一沈卉卉万建平埘一}I.1lIj露萋强霾嚣匿一,股票指数期货的三种投资策略的研究股票指数期货交易就是指在期货交易所内买卖股票指数期货合约的行为:股票指数期货合约规定在未来某个日期,根据合同到期时的基础指数价值交付一定倍数的现金,即根据交割13的指数价值与最初买进或卖出的指数价值之间的差额,计算盈利和亏损,并以现金交割股票指数期货交易的实质,是投资者将其对整个股票市场价格指数的预期风险转移至期货市场的过程,通过对股票趋势持不同判断的投资者的买卖,来冲抵股票市场的风险.由于股票指数期货交易的对象是股票指数,以股票指数的变动为标准,以现金结算为唯一结算方式,交易双方都没有现实的股票,买卖的只是股票指数期货合约按照股票指数(股指)期货市场参与者的目的来划分,整个市场的交易行为可以分为套期保值,套利和投机三大类.正是由于各市场参与者交易动机的差异f性,使得他们对市场变化趋势的判断也存在着差异,市场的风险转移才能得以随时进行,市场的流通性才有了充分的f保障.下面将根据投资者不同的交易行为分析不同的投资策略.1.股指期货的套期保值投资策略股票市场的风险由系统性风险和非系统性风险两部分组成.对于非系统性}风险,可以通过股票组合来回避.实际j上,投资者最为关心的是如何避免系统性风险,而系统风险通常是由13系数来j确定,非系统性风险则与13系数无关.为有效地规避市场的系统风险,投资者可以利用现货市场和期货市场进行相反部位的操作,使未来现货市场的损失与期货市场的收益相抵消.套期保值是股指期货最主要的功能,具体的操作I包括卖出股指期货套期保值和买入股指期货套期保值.(1)卖出股指期货套期保值.卖出股指1期货的投资者,主要是已经拥有股票的f篓-人取决于三个因素n:所选择的股指期货耋警乏金未到手蕃主要~Ja…Ni.,菡一～…:.他-i～二荔定,以交易单肇妻篓曼,_先:位.j詈:p5为,樯李芒5美"…一篓!詈:兰的股票组合的i}长篓耋:可以运价值;先""～用买耋篓i….紊是构成股票组,誓尝合的;目:利用股指期货合约可以对股票投资……～一……～…………数龛贝耋:在.估计套期保值成功的可能篓,曼.一+N,"P"lLt~JI1tl,p銎关系数R,磊煮耄是适当嚣亲'(C的?通过资本资产定a酉pital数的mj数7~-A厶sset.Prie匕in折gMode面1)~+{f,l曼曩薹票美LL,~133萎薹晶烹墨辇构建一幕;,.篆翌害妻我f『收篓的翕翥磊粤'一的,要耄吴高茹着.EPM:,利投资策略(是利竺等t用两,薹兰妻竖j～.益z曼羹货的际价zg.)x-qlr一詈警磬篓j,吴芸2的倍.因此为了对冲某种股票组合的f翌'"58统计与决策同时参与股票现货市场和期指市场的交易成本时,投资者可进行跨股票现货市场和期指市场的套利交易,以赚取无风险的利润(这种交易策略又称为指数套利).在股指期货市场成立初期或市场不成熟时,跨市套利的情况较为普遍,套利者其实是利用市场在信息传输上的低效率来获得利润的.在市场高效运作的情况下,套利的机会将越来越少.(2)跨期套利的投资策略.跨期套利是指利用股指期货不同月份合约之间的价格差价进行相反交易从中获利,具体操作又分为多头跨期套利和空头跨期套利.当投资者对市场持乐观态度时会采用多头跨期套利的方法.当股票市场趋势向上时,交割月份较远的期指合约价格会比近期月份合约期指的价格更易迅速上升,多头跨期套利者卖出近期月份合约买人远期月份合约获利.相反,在股票市场趋势向下时,套利者买进近期月份的期指合约,卖出远期月份的期指合约进行空头套期获利.(3)跨品种套利的投资策略.跨品种套利是套利者在两个交易所对两种类似的股指期货品种同时进行方向相反的交易.套利者进行跨品种套利交易时,着眼点不在于股票市场上涨或下跌的整体运动方向,关键是相对于另一种股指期货合约而言,某种股指期货合约在多头市场上是否上涨幅度较大或在空头市场中下跌幅度较小.如果是,该种期指合约就被视为强势合约.3.股指期货的投机策略相对于套期保值者来说,投机者参与股指期货市场的交易动机完全相反. 套期保值者通过参与期指交易,避免或减少现有投资组合的损失,对风险进行相当程度的锁定.投机者手中则没有股票现货,他们入市的目的是追逐风险利润,利用股指期货价格波动的不确定性, 赚取差价.实际上在成熟的期指市场上,市场参与者呈多元化特征,而且由于投资股指期货合约的交易成本要比投资股票低许多,投机者的交易份额在股指期货交易中占绝大多数.据资料显示,1999年香港投资者进行的恒指期货买卖中,74%的交易属单纯的投机性交易,17.5%的交易用作套期保值,余下8.5%是套利交易.二,套期保值策略的实例运用下面我们来看一个股票指数期货的套期保值的例子:股票指数(stockindex)反映了一个假想的股票组合的价值变化.使用s&p500股价指数期货合约为组合投资股票进行空头套期保值.2002年5月17日拥有10000份价值6337500美元的组合股票,每份都由19种股票组合投资而成,希望通过套期保值规避到组合兑现日时组合价值下降的风险.最佳买卖股指期货合约的数目N=[6337500/(118.O15oo)10.94:100.9618份(实际中应取整,但在此中为了更精确的说明问题我们采取不取整).现在,我们据上文中的理论用另一种方法来具体的分析此套期保值成功的原因ft≯避2005年第7期(总第193蔺相对于市场价值下降,根据组合股票的值0.94,而股指现价下降了12.11762%= (118.O1-103.71)/118.O1,则理论上组合股票的市场价值应下降11.39056%=12.11762%*0.94,则在8月9日组合股票的市场价值应为5615623美元= 633750*(1—11.39056%),实际价格为5737500美元,比理论价格高了5737500—5615623=121877美元,即相当于在现货市场上盈利121877美元.最后,在现货市场上121877美元的盈利与基差的有利变化在期货市场上70673.26美元的盈利形成总的套期保值的盈利121877+70673=192550美元.据四舍五人的原则,忽略后面小数的影响,此分析的方法所得到的结果是2002年5月17日2002年8月9日组合股票价值6337500美元5737500美元s&p500股价指数现价l18,0l美元103.7l美元s&p股价指数期货合约价格118.30美元102.60美元贝塔系数~---o.94决定系数R_z=O.86相关系数R=O.93现货市场期货市场基差2002年5月7日组合股票的卖出100.9618份,9月,~p500市场价值:6337500美元期货合约,空头头寸价值:_0.29美元l1830*100.9618*500=-5971890美元套期保值结清2002年8月9购买100.9618份,9月的s&p 日组合股票的市场价值:期货合约,结清期货头寸成本:1.11美元5737500美元102.601oo.9618*500=-5179340美元现货市场损益为:亏损期货市场的损益为:盈利6337500—5737500=60000792550美元=5971890-5179340美元套期保值总的盈亏为:盈利一60000+792550=-192550美元股指期货合约的数目N=[6337500/l(118.O1500)1"0.94=100.9618份.J其次,套期保值开始时,基差=l118.O1—118.30=一0.29美元.(基差:现货价格～期货价格)假定8月9日基差不变,期货价格应为103.71一(-o.29)=104.0美元,此时f 结清头寸的成本为104100.9618"500={ 5250014美元.则在期货市场上盈利为5971890-5250014=721876美元.但实际『上在套期保值结束时,股指现价为103.71美元,基差为103.71-102.60=1.11l 美元,基差的变化值为1.11一(-o.29)=; 1.40美元,据文中分析,此时对空头有利,期货市场上盈利100.96181.40*500= 7067326美元.j再次,在现货市场上,s&p500股指I 59统计与决策中我们可以看出,套期保值策略的的适当运用能达到规避风险的作用,而且有经济学家选用了19种股票各10000股,进行了统计,结果显示在统计时间内,参加套期保值的股票比不参加套期保值的股票亏损更少或盈利更多.所以,在股指期货中套期保值策略的运用至关重要,是规避风险的重要手段.三,结束语在这三种投资策略中,套期保值是最基本的投资策略,大量事实早已证明, 套期保值是推动衍生市场正常运行的首要动力,投机和套利尽管不可忽视,但它们处于辅助地位.如果投机过度,甚至取代套期保值的主体地位,只会破坏市场的套期保值功能和价格发现功能的实现,破坏市场质量.因此,套期保值投资策略最值得我们更进一步研究和发展. 它的推广和运用有利于我国大力发展资本市场,扩大直接融资的金融改革的战略措施的进行.最终推动整个股票市场进一步的发展.(作者单位/华中科技大学数学系)(责任编辑摩友平)。