(财务分析)财务分析基础知识
财务报表分析的基础知识
财务报表分析的基础知识财务报表分析是企业管理的重要工作之一，它通过对企业资产、负债、收入和费用等财务信息进行分析，来评估企业的财务状况和运营能力，发现问题和隐患，为企业的决策提供依据和支持。
财务报表分析的基础知识包括以下几个方面。
一、财务报表的种类及含义财务报表是企业向社会公开展示其财务状况和经营情况的重要途径，主要包括资产负债表、利润表、现金流量表和股东权益变动表等。
其中，资产负债表反映了企业在一定时点上的资产、负债和所有者权益的状况；利润表反映了企业在一定期间内的收入和费用情况，以及净利润的大小；现金流量表反映企业的现金流入和流出状况，以及现金的净增减额；股东权益变动表反映了企业在一定期间内股东权益的变动情况。
对于不同的财务报表，要了解其含义和作用，才能够有效地进行分析和应用。
二、财务指标的计算方法及意义在财务报表分析中，财务指标是一个非常重要的工具，它可以通过各种计算方法来反映企业的财务状况和运营能力。
如偿债能力指标可以通过资产负债表中的各项指标计算得出，如流动比率、速动比率、负债比率等，主要用于衡量企业偿还债务的能力。
盈利能力指标主要包括净利润率、毛利率、营业利润率等，它们可以反映企业的盈利能力和效益水平。
运营能力指标主要包括周转率、预收账款比率、存货周转天数等，它们可以反映企业的运营效率和经营风险。
还有其他的财务指标，如投资回报率、经营杠杆比率等，用途各异。
通过计算各种财务指标，可以更好地了解企业的财务状况和运营能力，判断其优劣和趋势，并对其发展提出建议和改进意见。
当然，任何一个财务指标的计算和分析都必须结合具体的企业情况和环境背景进行，不能孤立起来看问题。
三、数据比较和趋势分析的方法在财务报表分析中，数据比较和趋势分析是非常重要的方法，它可以通过对一定期间内的财务数据进行横向、纵向对比，来评估企业的发展情况和变化趋势。
横向比较主要是指对同一期间内的不同企业或不同部门之间的财务数据进行分析，如同一行业内的多家企业的营业收入、净利润等；纵向比较主要是指对同一企业在不同期间内的财务数据进行分析，如同一企业的净利润、总资产等。
财务基础知识
财务基础知识财务基础知识一、什么是财务？在我们日常生活中，财务是一个非常常见的词语。
财务既可以指个人或家庭的财务，也可以指企业或组织的财务。
它涉及资金的管理、使用和分配等方面。
财务管理是指对资金的筹集、配置和使用进行计划、组织、指挥、协调和控制的一项管理活动。
个人或家庭的财务管理主要是为了实现个人或家庭的财务目标，而企业的财务管理则是为了实现企业的财务目标。
二、财务管理的目标财务管理的目标主要包括盈利能力、偿债能力和发展能力等。
1. 盈利能力是指企业在一定时期内创造和积累盈余的能力。
企业的盈利能力直接影响到企业的生存和发展，是企业健康经营的基础。
2. 偿债能力是指企业按时足额偿还债务的能力。
偿债能力是企业经营的基本保证，影响企业的信誉和声誉。
3. 发展能力是指企业进行投资和扩大规模的能力。
发展能力是企业取得长期竞争优势的基础，也是企业实现可持续发展的基础。
三、财务报表财务报表是财务管理的重要工具，用于反映和监控财务状况和经营成果。
常见的财务报表包括资产负债表、利润表和现金流量表。
1. 资产负债表（或称为财务状况表）反映企业在某一时间点上的资产、负债和所有者权益的情况。
资产负债表的基本方程式是：资产=负债+所有者权益。
2. 利润表（或称为损益表）反映企业在一定时期内的收入、费用和利润的情况。
利润表的基本方程式是：收入-费用=利润。
3. 现金流量表反映企业在一定时期内的现金流入和流出情况。
现金流量表分为经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量三个部分。
四、财务分析财务分析是对企业财务状况和经营成果的评价和分析。
常用的财务分析方法包括比率分析、趋势分析和对标分析等。
1. 比率分析主要是通过计算和比较财务指标来评价企业的财务状况和经营成果。
常见的比率指标有资产负债率、流动比率、营业利润率等。
2. 趋势分析主要是对企业的财务数据进行时间序列的比较和分析，从而了解企业的变化趋势和发展方向。
3. 对标分析主要是通过与同行业或同业务企业的比较，评价企业的竞争地位和相对优势。
财务基础知识内容有哪些
财务基础知识内容有哪些一、财务基础概述财务基础是指财务管理的基础理论和技术知识，是企业财务管理的核心内容。
财务基础知识内容涵盖了会计学、财务管理、财务分析等方面的内容。
二、会计学基础知识会计学是财务管理的核心学科，主要包括财务会计和管理会计两大类。
财务会计主要是对企业的财务状况进行记录和报告，管理会计则着重于企业内部经营管理。
会计学基础知识包括资产负债表、利润表、现金流量表等会计报表，会计核算方法等。
三、财务管理基础知识财务管理是企业管理的重要组成部分，主要包括资金管理、投资管理、风险管理等方面。
财务管理基础知识包括财务预算、财务分析、财务风险管理等内容，帮助企业进行财务决策和管理。
四、财务分析基础知识财务分析是对企业财务状况和经营情况进行分析和评价的过程，是企业管理和决策的重要依据。
财务分析基础知识包括财务比率分析、财务指标分析、财务报告解读等内容，可以帮助企业了解自身的经营情况并制定相应的调整措施。
五、财务报告基础知识财务报告是企业向外界披露自身财务状况和经营绩效的主要途径，对外界投资者、债权人、政府监管部门等具有重要意义。
财务报告基础知识包括财务报告编制标准、财务报告解读方法、财务报告分析等内容，能够帮助企业准确、透明地向外界传递信息。
六、财务审计基础知识财务审计是对企业财务报表真实性和合规性进行核查的过程，是保障企业财务信息透明性和可靠性的重要手段。
财务审计基础知识包括审计程序、审计标准、审计报告等内容，有助于确保企业财务信息的准确性和可信度。
七、财务风险管理基础知识财务风险管理是企业面临的各种财务风险进行识别、评估和应对的过程，是保障企业健康经营的重要手段。
财务风险管理基础知识包括风险识别方法、风险评估工具、风险控制策略等内容，有助于企业有效应对市场波动和经营风险。
八、企业财务决策基础知识企业财务决策是企业管理中的重要组成部分，决定企业的发展方向和经营策略。
企业财务决策基础知识包括投资决策、融资决策、分红决策等内容，能够帮助企业做出科学合理的财务决策，实现长期可持续发展。
财务分析基础知识
先要对该行业前景有具体的了解,利用SWOT分析方法,投资新星企业。
财务报表分析主要包括以下三个方面：1、分析企业的偿债能力，分析企业权益的结构，估量对债务资金的利用程度。
2、评价企业资产的营运能力，分析企业资产的分布情况和周转使用情况。
3、评价企业的盈利能力，分析企业利润目标的完成情况和不同年度盈利水平的变动情况。
综合的描述出企业生产经营的财务状况、经营成果和现金流量情况，以满足不同使用者对会计信息的基本需要。
其中偿债能力是企业财务目标实现的稳健保证，而营运能力是企业财务目标实现的物质基础，盈利能力则是前两者共同作用的结果，同时也对前两者的增强其推动作用。
方法：（一）比较分析法比较分析法的理论基础，是客观事物的发展变化是统一性与多样性的辩证结合。
共同性使它们具有了可比的基础，差异性使它们具有了不同的特征。
在实际分析时，这两方面的比较往往结合使用。
1．按比较参照标准分类（1）趋势分析法趋势分析就是分析期与前期或连续数期项目金额的对比。
这种对财务报表项目纵向比较分析的方法是一种动态的分析。
通过分析期与前期 (上季、上年同期) 财务报表中有关项目金额的对比, 可以从差异中及时发现问题, 查找原因, 改进工作。
连续数期的财务报表项目的比较, 能够反映出企业的发展动态, 以揭示当期财务状况和营业情况增减变化, 判断引起变动的主要项目是什么, 这种变化的性质是有利还是不利,发现问题并评价企业财务管理水平, 同时也可以预测企业未来的发展趋势。
(2)同业分析将企业的主要财务指标与同行业的平均指标或同行业中先进企业指标对比，可以全面评价企业的经营成绩。
与行业平均指标的对比, 可以分析判断该企业在同行业中所处的位置。
和先进企业的指标对比,有利于吸收先进经验, 克服本企业的缺点。
(3)预算差异分析将分析期的预算数额作为比较的标准,实际数与预算数的差距就能反映完成预算的程度，可以给进一步分析和寻找企业潜力提供方向。
比较法的主要作用在于揭示客观存在的差距以及形成这种差距的原因,帮助人们发现问题,挖掘潜力,改进工作。
财务报告分析理论知识(3篇)
第1篇一、引言财务报告是企业财务状况和经营成果的重要体现，对于投资者、债权人、政府监管机构等利益相关者具有重要的参考价值。
财务报告分析作为一种评估企业财务状况、经营成果和盈利能力的重要手段，已经成为企业经营管理、投资决策和风险控制的重要依据。
本文将从财务报告分析的理论知识出发，探讨财务报告分析的方法、技巧和应用。
二、财务报告分析的基本概念1. 财务报告：财务报告是企业财务状况和经营成果的全面、真实、准确、完整的反映。
主要包括资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表。
2. 财务报告分析：财务报告分析是指运用财务报表、财务指标等方法，对企业的财务状况、经营成果和盈利能力进行评估、分析和预测。
3. 财务指标：财务指标是反映企业财务状况、经营成果和盈利能力的一系列数值，主要包括偿债能力、营运能力、盈利能力和发展能力等。
三、财务报告分析的方法1. 比率分析法：比率分析法是通过对企业财务报表中相关项目进行对比，揭示企业财务状况和经营成果的一种方法。
常见的比率包括流动比率、速动比率、资产负债率、毛利率、净利率等。
2. 结构分析法：结构分析法是指对企业财务报表中各项指标的结构进行分析，揭示企业财务状况和经营成果的内在关系。
例如，分析资产负债表中资产、负债和所有者权益的结构，分析利润表中收入、成本和费用的结构等。
3. 比较分析法：比较分析法是指将企业财务报表中的数据与其他企业、行业平均水平或历史数据进行对比，分析企业财务状况和经营成果的相对优势和劣势。
4. 趋势分析法：趋势分析法是指对企业财务报表中的数据进行分析，揭示企业财务状况和经营成果的变化趋势。
通过对比连续几个会计年度的数据，可以了解企业的发展状况和经营风险。
四、财务报告分析的技巧1. 熟悉财务报表：了解财务报表的结构、内容、编制方法和会计政策，为财务报告分析提供基础。
2. 确定分析重点：根据分析目的，确定财务报告分析的重点，如盈利能力、偿债能力、营运能力等。
财务分析-判断题知识讲解
财务分析-判断题电大财务分析—判断题第一章财务分析理论1．财务分析的基础是会计报表，会计报表的基础是会计技术。
（√）2．比率能够综合反映与比率计算相关的某一报表的联系，但给人们不保险的最终印象。
（×）更正：某一比率很难综合反映与比率计算相关的某一报表的联系；比率给人们不保险的最终印象。
3．财务分析是在企业经济分析基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
（×）更正：财务分析是在企业经济分析、财务管理和会计基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
4．财务分析与财务管理的相同点在于二者都将财务问题作为研究的对象。
（√）5．前景分析就是预测分析。
（×）更正：前景分析包括预测分析与价值评价。
6．财务分析作为一个全面系统的分析体系，通常都包括分析理论、分析方法、具体分析及分析应用。
（√）7．通过对企业经营目标完成情况的分析，可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力。
（×）更正：通过收益分析，可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力；通过对企业的经营目标完成情况分析，可考核与评价企业的经营业绩，及时、准确地发现企业的成绩与不足，为企业未来生产经营的顺利进行，提高经济效益指明方向。
8．财务分析的最初形式是动态分析，即趋势分析。
（×）更正：财务分析的最初形式静态分析，如比率分析。
9．财务分析是随着财务报表解释这一会计技术发展要求而产生和发展的。
（√）10．财务活动是财务分析的对象和基本内容。
（√）11．盈利能力分析以利润表为基础的，偿债能力分析是以资产负债表为基础的。
（×）更正：盈利能力分析不仅需要利用利润表资料，而且需要资产负债表资料。
第二章财务分析信息基础1．经验标准的形成依据大量的实践经验的检验，因此是适用于一切领域或一切情况的绝对标准。
（×）更正：经验标准只是对一般情况而言，并不是适用于一切领域或一切情况的绝对标准。
2．注册会计师在审计报告中对所审计的会计报告可提出四种意见。
财务分析与预测基础知识讲解
39
三要素分析结果
ROE EAT/S S/A A/E 97 29.11% 16.67% 0.93 1.87 98 18.28% 17.27% 0.62 1.72
40
讨论
管理者有三个手段来调控ROE 边际收益（M）：一元销售能得到的净利润，反映 公司定价策略和控制成本能力 资产周转率（T）：一元资产能实现的销售收入， 体现资产运用效率 财务杠杆（L）：使用负债的程度
营业利润率= 营业利润/销售收入 销售净利润率 = 税后利润 / 销售收入 投资报酬率= 税后净营业利润 / 总资产 注
税后净营业利润 = 营业利润（1-所得税率） 税后利润=（营业利润-利息）（ 1-所得税
率）
23
4、流动性比率
反映短期偿债能力 流动比率 = 流动资产/流动负债
一元流动负债对应的流动资产 速动比率 =（流动资产-存货）/ 流动负债
第一节 财务分析基础
一、财务报表 二、财务比率
1
一、财务报表
“财务报表有如名贵香水，只 能细细品鉴”
2
1、资产负债表
反映企业在某一时点全部资产、负债和所有者 权益状况的报表：静态信息
资产=负债+所有者权益
作用
反映企业所掌握的资产规模及其分布情况，帮助决 策者把握企业的经济实力
反映营运资金（流动资产和流动负债）情况，帮助 决策者把握企业的短期偿债能力
非经常性（战略性）：增加分子（NLF）
增加长期融资：长期债、权益、留存 减少固定资产净值：出售
经常性（营运性）：减少分母（WCR）
减少应收帐款 减少存货 增加应付帐款
32
第二节 财务分析方法
一、比率分析 二、系统分析 三、财务报表的分析
财务分析知识讲解(ppt 30页)
4
第四章 财务分析
2003.2
4-2
第四章 财务分析
4.1 财务报表概述 4.2 资产负债表和损益表 4.3 现金流量表 4.4 财务报表分析
2003.2
4-3
4.1 财务报表分析
➢ 财务报表的概念及种类 ➢ 财务报表的编制目的及其要求
2003.2
4-4
本资料来源
2003.2
4-5
4.1 财务报表分析
投资活动：包括两个部分 • 购买劳动资料的活动； • 为了获取高额利息或股利收入，或由于其他目的，而将
企业的资金投入到其他主体的行为。 筹资活动：企业在经营过程中发生的、与资金筹集有
关的活动。
2003.2
4-18
4.3 现金流量表
➢ 编制方法（见书P107-108）
直接法：对于营业活动中所产生的各项现金流入和现 金流出直接列示，来反映现金流量的编制方法， 即直接将损益表中与营业活动有关的各项目由 权责发生制为基础转换成收付实现制为基础。
➢ 财务报表的概念及种类
财务报表是财务会计程序最后要提出的企业财务状 况和经营成果。
财务报表是财务报告编制的中心部分，是企业对外 界传输会计信息的主要手段。
分类：
资产负债表
经济内容 损益表
现金流量表
反映企业的资金方式
静态财务报表 动态财务报表
2003.2
4-6
4.1 财务报表分析
分类：
使用者
对内财务报表 对外财务报表
➢ 资产负债表 ➢ 损益表 ➢ 利润分配表和业主权益表
2003.2
4-9
4.2 资产负债表和损益表
➢ 资产负债表（见书P102-P103）
意义 资产负债表又称财务状况表，用于表述一个企业某
财务分析基础知识
财务分析基础知识财务分析是对企业财务状况进行评估和解读的过程，通过对财务数据的分析，帮助企业管理层和投资者了解企业的经营状况、盈利能力、偿债能力和发展潜力，从而做出合理的决策。
本文将介绍财务分析的基础知识，包括财务报表分析、财务比率分析和财务预测分析。
一、财务报表分析1. 资产负债表分析资产负债表是反映企业资产、负债和所有者权益状况的重要财务报表。
分析资产负债表可以了解企业的资本结构、资金运作状况和风险承受能力。
常用的分析指标包括资产负债率、流动比率和速动比率。
2. 利润表分析利润表是反映企业经营成果的财务报表。
通过分析利润表可以了解企业的盈利能力和经营效益。
常用的分析指标包括销售收入增长率、毛利率和净利润率。
3. 现金流量表分析现金流量表是反映企业现金流入流出情况的财务报表。
分析现金流量表可以了解企业的现金流动状况和经营活动的现金净额。
常用的分析指标包括经营活动现金流量净额、投资活动现金流量净额和筹资活动现金流量净额。
二、财务比率分析1. 偿债能力比率偿债能力比率反映企业偿还债务的能力。
常用的偿债能力比率包括流动比率、速动比率和利息保障倍数。
2. 盈利能力比率盈利能力比率反映企业获利的能力。
常用的盈利能力比率包括毛利率、净利润率和资产收益率。
3. 运营能力比率运营能力比率反映企业运营效率的水平。
常用的运营能力比率包括总资产周转率、存货周转率和应收账款周转率。
4. 成长能力比率成长能力比率反映企业的发展潜力。
常用的成长能力比率包括销售收入增长率、净利润增长率和资产增长率。
三、财务预测分析财务预测分析是根据历史数据和市场环境，对企业未来的财务状况进行预测和评估。
常用的财务预测方法包括趋势分析、比例分析和回归分析。
通过财务预测分析，可以帮助企业制定合理的经营计划和预算，并为投资者提供参考依据。
总结：财务分析是企业管理和投资决策中的重要工具，通过对财务数据的分析，可以全面了解企业的财务状况和经营情况。
财务分析的基本理论
财务分析的基本理论一、概述财务分析是现代企业管理中不可或缺的一环，涉及对企业财务数据和状况进行深入研究和评估。
作为财务管理的重要组成部分，财务分析的基本理论提供了企业进行决策制定、风险控制、战略规划和绩效评估等关键活动的基础依据。
它涉及到对企业财务报表的深入分析，这些报表包括资产负债表、利润表、现金流量表等，通过科学的分析方法和理论框架，揭示企业的财务状况、盈利能力、现金流量以及运营效率等方面的情况。
财务分析基本理论的核心在于透过复杂的财务数据揭示企业的经济实质，帮助管理者做出明智的决策，从而推动企业的稳健发展。
本文将详细介绍财务分析的基本理论，包括其重要性、分析对象、分析方法以及实际应用等方面的内容。
1. 财务分析的背景和意义财务分析作为一种重要的商业实践和经济理论的应用，主要源自市场经济的深入发展及对企业信息透明度的日益增长需求。
在复杂多变的全球化和市场经济条件下，企业面临的风险和不确定性不断增加，同时其财务管理活动也变得日益复杂多样。
企业在作出决策时需要对财务状况有清晰的把握和评估，而财务分析正好能提供这一关键环节所需的数据支持。
伴随金融工具和交易的多样化和复杂化，传统的财务管理方法已经无法满足现代企业管理的需求，因此财务分析应运而生并不断发展。
财务分析对企业管理和决策具有重要的指导意义。
财务分析可以帮助企业利益相关者了解企业的财务状况、经营成果和现金流量状况，为企业做出合理决策提供有力的依据。
财务分析可以发现企业经营管理中存在的问题和风险，以便及时采取应对措施。
财务分析可以帮助投资者做出明智的投资决策，降低投资风险。
财务分析还能够为企业的发展规划和战略管理提供重要支持。
财务分析是企业管理中不可或缺的一环，对企业的健康发展具有重要意义。
2. 财务分析的目的和应用领域财务分析的主要目的在于为企业决策者提供全面、准确、及时的财务信息，以便更好地了解企业的财务状况和经营成果。
通过财务分析，企业决策者可以洞察企业运营过程中的问题，发现潜在的风险和机会，从而做出明智的决策。
财务分析基础知识
财务分析基础知识财务分析是指通过对财务数据的收集、整理、分析和解释，评估一个企业的财务健康状况和经营绩效。
它是企业决策和投资决策的重要依据，能够帮助管理者了解企业的盈利能力、偿债能力、运营能力和发展潜力，从而更好地制定战略和规划。
1.财务报表分析财务报表是财务分析的基础，主要包括资产负债表、利润表和现金流量表。
财务报表分析的目的是通过对这些报表的数据进行比较和解读，揭示企业的财务状况和经营情况。
资产负债表反映了企业在特定日期的资产、负债和所有者权益状况。
通过分析资产负债表，可以评估企业的资产结构、负债结构和资本结构，判断企业的偿债能力和财务稳定性。
利润表反映了企业在特定期间内的收入、成本和利润情况。
通过分析利润表，可以评估企业的盈利能力、成本控制能力和经营效益。
现金流量表反映了企业在特定期间内的现金流入和流出情况。
通过分析现金流量表，可以评估企业的现金流动性和经营活动的现金收支情况。
2.财务比率分析财务比率是通过对财务数据进行计算和比较得出的指标，用于评估企业的财务状况和经营绩效。
常用的财务比率包括偿债能力比率、盈利能力比率、运营能力比率和市场价值比率。
偿债能力比率反映了企业的偿债能力和债务风险。
常用的偿债能力比率包括流动比率、速动比率和负债比率。
盈利能力比率反映了企业的盈利能力和利润水平。
常用的盈利能力比率包括毛利率、净利率和投资回报率。
运营能力比率反映了企业的运营效率和资产利用效率。
常用的运营能力比率包括总资产周转率、存货周转率和应收账款周转率。
市场价值比率反映了企业在市场上的价值和投资者的评价。
常用的市场价值比率包括市盈率、市净率和股息率。
3.财务预测分析财务预测分析是通过对历史财务数据和市场环境的分析，预测企业未来的财务状况和经营绩效。
它可以帮助企业制定合理的财务目标和计划，指导决策和投资。
财务预测分析主要包括趋势分析、比率分析和财务模型分析。
趋势分析是通过对历史数据的趋势进行分析，预测未来的发展方向。
财务分析基础知识
财务分析基础知识财务分析是指通过对企业的财务数据进行系统、全面、深入的分析，以评估企业的经营状况、财务健康状况和盈利能力，为企业的决策提供有价值的信息和建议。
在财务分析中，需要掌握一些基础知识，包括财务报表分析、财务比率分析和财务预测分析等。
一、财务报表分析财务报表分析是财务分析的基础，主要包括资产负债表、利润表和现金流量表的分析。
资产负债表反映了企业的资产、负债和所有者权益的状况，利润表反映了企业的收入、成本和利润状况，现金流量表反映了企业的现金流入流出情况。
在财务报表分析中，可以通过以下几个方面进行分析：1. 资产负债表分析：分析企业的资产结构、负债结构和所有者权益结构，评估企业的偿债能力和财务稳定性。
2. 利润表分析：分析企业的收入来源、成本构成和利润水平，评估企业的盈利能力和经营效益。
3. 现金流量表分析：分析企业的现金流入流出情况，评估企业的现金流动性和经营活动的可持续性。
二、财务比率分析财务比率是通过对财务数据进行计算和比较得出的指标，用于评估企业的财务状况和经营绩效。
常用的财务比率包括偿债能力比率、盈利能力比率、运营能力比率和成长能力比率等。
1. 偿债能力比率：- 流动比率 = 流动资产 / 流动负债，评估企业偿付短期债务的能力。
- 速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债，排除存货对流动性的影响，评估企业偿付短期债务的能力。
- 资产负债率 = 负债总额 / 资产总额，评估企业的财务风险和负债结构。
2. 盈利能力比率：- 毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入，评估企业的销售利润率。
- 净利率 = 净利润 / 销售收入，评估企业的净利润率。
- 资产回报率 = 净利润 / 资产总额，评估企业利用资产创造利润的能力。
3. 运营能力比率：- 库存周转率 = 销售成本 / 平均库存，评估企业存货的周转速度。
- 应收账款周转率= 营业收入/ 平均应收账款，评估企业收回应收账款的能力。
财务分析基础知识
财务分析基础知识财务分析是指通过对财务报表和其他相关数据的分析，评估企业的财务状况和经营绩效，为投资者、债权人和管理层提供决策依据的过程。
在进行财务分析时，我们需要掌握一些基础知识，以便能够准确地理解和解读财务数据。
1. 财务报表的基本构成财务报表是企业向外界提供的财务信息的主要形式，主要包括资产负债表、利润表、现金流量表和股东权益变动表。
资产负债表反映了企业在特定日期的资产、负债和所有者权益的状况；利润表反映了企业在一定时期内的收入、费用和利润情况；现金流量表反映了企业在一定时期内的现金流入和流出情况；股东权益变动表反映了企业在一定时期内的股东权益的变动情况。
2. 财务比率的计算和分析财务比率是衡量企业财务状况和经营绩效的重要工具。
常见的财务比率包括流动比率、速动比率、负债比率、资产负债率、毛利率、净利率、总资产周转率等。
流动比率反映了企业偿付短期债务的能力；速动比率则排除了存货，更加准确地衡量了企业的偿付能力；负债比率和资产负债率则反映了企业的财务杠杆状况；毛利率和净利率则反映了企业的盈利能力；总资产周转率则反映了企业资产的利用效率。
3. 财务指标的解读和比较在进行财务分析时，我们不仅需要计算财务指标，还需要对这些指标进行解读和比较。
解读财务指标需要考虑企业所在行业的特点和发展阶段，以及与历史数据的比较。
比较财务指标可以通过横向比较和纵向比较来进行。
横向比较是将企业的财务指标与同行业其他企业进行比较，以评估企业在行业中的竞争地位；纵向比较则是将企业的财务指标与历史数据进行比较，以评估企业的发展趋势和稳定性。
4. 财务风险的评估和控制财务风险是指企业面临的可能导致损失的不确定因素。
在进行财务分析时，我们需要评估企业的财务风险，并采取相应的控制措施。
常见的财务风险包括流动性风险、信用风险、市场风险和操作风险等。
评估财务风险可以通过计算财务指标和进行灵敏度分析来进行，控制财务风险则需要采取合理的财务管理和风险管理措施。
财务分析简答题考试重点
财务分析简答题考试重点财务分析是对企业财务状况和经营情况进行评估和判断的过程。
在财务分析的过程中，我们可以利用各种财务指标和工具来评估企业的健康状况、盈利能力、偿债能力和运营效率等方面。
以下是财务分析考试中的重点内容：1. 财务报表分析财务报表是财务分析的基础。
主要包括资产负债表、利润表和现金流量表。
通过对财务报表的分析，可以了解企业的财务状况和经营情况。
重点内容包括：- 资产负债表分析：了解企业的资产结构、负债结构和净资产状况。
- 利润表分析：评估企业的盈利能力和盈利质量。
- 现金流量表分析：分析企业的现金流入流出情况，评估企业的现金流量状况。
2. 财务比率分析财务比率是衡量企业财务状况的重要工具。
通过计算和分析各种财务比率，可以评估企业的偿债能力、盈利能力、运营效率和成长能力等方面。
重点内容包括：- 偿债能力比率：如流动比率、速动比率、利息保障倍数等。
- 盈利能力比率：如毛利率、净利率、ROE等。
- 运营效率比率：如总资产周转率、应收账款周转率等。
- 成长能力比率：如销售增长率、净利润增长率等。
3. 资本预算分析资本预算是企业决策中的重要环节，涉及到投资项目的选择和资金配置等问题。
在资本预算分析中，需要考虑项目的现金流量、投资回收期、净现值、内部收益率等指标。
重点内容包括：- 现金流量分析：评估项目的现金流量情况，包括初始投资、经营现金流入和现金流出等。
- 投资回收期：计算项目的回收期，评估项目的投资回报速度。
- 净现值分析：计算项目的净现值，评估项目的盈利能力。
- 内部收益率分析：计算项目的内部收益率，评估项目的投资回报率。
4. 股票分析股票分析是对上市公司股票进行评估和判断的过程。
重点内容包括：- 基本面分析：评估公司的财务状况、盈利能力和成长潜力等。
- 技术分析：通过对股票价格和交易量的统计和图表分析，预测股票价格的走势。
- 市场分析：了解宏观经济环境和行业发展情况，评估股票的投资价值。
财务基础知识培训内容
财务基础知识培训内容一、财务基础知识概述财务基础知识是指企业财务管理中必备的基本知识，它包含了财务会计、财务报表、财务分析等方面的内容。
通过培训，可以帮助员工更好地理解企业的经济运作情况，提高财务决策的准确性和效率。
二、财务会计1. 会计基础知识1.1 会计的定义和职能1.2 会计的基本假设和会计等式1.3 会计的核算方法和凭证制度2. 会计的核算要素2.1 资产、负债和所有者权益的概念和分类2.2 收入和费用的概念和分类2.3 成本和成本核算的基本理论3. 会计分录和账簿3.1 会计分录的编写和分录的分类3.2 主要账簿的设置和使用方法3.3 会计凭证的填制和会计账簿的核算三、财务报表1. 资产负债表1.1 资产负债表的基本结构和内容1.2 资产负债表的编制方法和注意事项1.3 资产负债表的分析和常见问题解答2. 利润表2.1 利润表的基本结构和内容2.2 利润表的编制方法和注意事项2.3 利润表的分析和常见问题解答3. 现金流量表3.1 现金流量表的基本结构和内容3.2 现金流量表的编制方法和注意事项3.3 现金流量表的分析和常见问题解答四、财务分析1. 财务比率分析1.1 偿债能力分析：流动比率、速动比率等1.2 营运能力分析：应收账款周转率、存货周转率等1.3 盈利能力分析：净利润率、毛利率等2. 财务报表分析2.1 横向分析：同期比较、趋势分析等2.2 纵向分析：比例分析、指标分析等2.3 利润质量分析：收入质量、成本质量等五、财务决策1. 投资决策1.1 投资决策的基本原则和方法1.2 投资项目评估和风险分析1.3 投资决策的优化和衡量指标2. 融资决策2.1 融资决策的基本原则和方法2.2 股权融资和债权融资的优缺点比较2.3 融资成本的计算和降低方法结语通过财务基础知识培训，员工可以更加全面地了解企业财务管理的各个方面，提升财务决策的水平和准确性，并能更好地应对复杂的财务情况。
财务基础知识是企业管理者和财务人员必备的核心素养，它对于企业的长期发展和稳定运营具有重要的意义。
财务报表分析知识点汇总
财务报表分析知识点汇总第一章财务分析概论1.财务分析的含义：财务分析是企业相关利益主体以企业财务报告及其他经济资料为依据，结合必然的标准，运用科学系统的方式，对企业财务状况、经营功效和现金流量进行全面的分析，为相关决策提供信息支持。
2.财务信息目的：通过对财务报告和其他企业相关信息进行综合分析，得出简练明了的分析结论，从而帮忙企业相关利益人进行决策和评价。
（1）为投资决策、信贷决策、销售决策和宏观经济等提供依据；（2）为企业内部经营管理业绩评价、监督和经营管理者提供依据。
3.财务分析的内容：（1）会计报表解读（会计报表质量分析、会计报表趋势分析、会计报表结构分析）（2）盈利能力分析（3）营运能力分析（4）偿债能力分析（5）发展能力分析（6）财务综合分析（杜邦分析法、沃尔评分法）4.财务分析评价基准的种类：（1）经验基准（2）行业基准（3）历史基准（4）目标基准5.财务信息需求主体：（1）股东及潜在投资者（2）债权人（3）企业内部管理者（4）政府（5）企业供给商6.财务会计信息的内容：按是不是有企业会计系统提供分为：会计信息和非会计信息。
按信息的来源分为：外部信息和内部信息。
其中，会计信息以财务报告为主，主要报送资产欠债表、利润表、现金流量表、所有者权益变更表和会计报表附注。
非会计信息包括:（1）审计报告：无保留意见、保留意见、否定意见、无法表示意见（2）市场信息（资本市场信息和产品市场信息）（3）公司治理信息（4）宏观经济信息7.财务信息质量特征：靠得住性、相关性、可理解性、可比性、重要性、实质重于形式、谨慎性、及时性。
8.财务分析程序的内容：（1）确立分析目标，明确分析内容。
（2）搜集分析资料。
（3）肯定分析评价基准。
（4）选择分析方式。
（5）作出分析结论，提出相关建议。
9.财务分析方式：（1）比较分析法（最常常利用的）a、按比较形式分为：绝对比较和百分比变更比较。
b、按比较基准分为：与目标基准比较、与行业基准比较、与历史基准比较。
财务基础理论知识
财务基础理论知识引言财务基础理论知识是每位财务从业者都必须掌握的基本概念和原理。
本文将介绍一些财务基础理论知识，包括财务报表、财务分析、财务风险管理等内容。
财务报表资产负债表资产负债表是一份反映企业财务状况的报表，显示了企业的资产、负债和所有者权益的情况。
资产负债表的基本公式为：资产 = 负债 + 所有者权益损益表损益表是一份反映企业经营业绩的报表，显示了企业一定期间内的收入、成本和利润情况。
损益表的基本公式为：总收入 - 总成本 = 利润财务分析财务比率分析财务比率分析是通过计算财务指标，从财务报表中获取关键信息，评估企业的盈利能力、偿债能力、运营效率等方面。
常用的财务比率包括： - 资产负债率 - 流动比率 - 净利润率财务预测财务预测是通过基于历史数据和市场趋势，预测企业未来一定期间内的财务表现。
财务预测有助于企业制定预算、规划资金需求等。
财务风险管理风险识别财务风险管理的第一步是识别可能影响企业财务状况的风险因素，包括市场风险、信用风险、流动性风险等。
风险评估一旦识别出风险因素，企业需要对其进行评估，确定其对企业的影响程度和可能发生的概率，为制定风险管理策略提供依据。
风险管理风险管理是企业在识别和评估风险的基础上，采取一系列措施来降低风险发生的可能性或减轻可能带来的损失。
常见的风险管理策略包括风险转移、风险规避、风险控制等。
总结财务基础理论知识是财务从业者必备的基本知识，它涵盖了财务报表、财务分析和财务风险管理等方面的内容。
通过学习和掌握这些知识，可以帮助企业更好地了解自身财务状况，做出更明智的财务决策，提高经营效率和降低风险。
以上是关于财务基础理论知识的简要介绍，希望对您有所帮助。
财务基本知识
财务基本知识财务基本知识是指关于资金和财务管理方面的基本概念、原则和技巧的知识。
它是每个人都应该了解和掌握的内容，无论是个人还是组织，都需要具备一定的财务基础知识。
本文将从财务基本概念、财务报表、财务分析等方面介绍财务基本知识。
一、财务基本概念1. 资金：资金是指企业所拥有的货币和其他可以变现的资产。
资金是企业运作和发展的基础，是企业经营的血液。
2. 财务：财务是指企业或个人经济活动的一种组织、筹划、管理和控制方式。
财务管理的目标是最大化利润和企业价值。
3. 财务会计：财务会计是对企业的财务状况和经营成果进行记录、计算和报告的一种方法。
它主要包括资产负债表、利润表和现金流量表等财务报表的编制。
4. 财务报表：财务报表是反映企业财务状况和经营成果的重要工具，包括资产负债表、利润表和现金流量表等。
财务报表是企业向内外部用户提供财务信息的主要形式。
5. 财务分析：财务分析是对企业财务状况和经营成果进行分析和评价的一种方法。
它可以帮助决策者了解企业的经营情况，为企业的经营决策提供参考依据。
二、财务报表1. 资产负债表：资产负债表是反映企业在一定日期内财务状况的报表。
它分为资产和负债两个部分，资产包括流动资产和非流动资产，负债包括流动负债和非流动负债。
2. 利润表：利润表是反映企业在一定期间内盈利情况的报表。
它包括营业收入、营业成本、营业利润和净利润等项目。
利润表反映了企业的盈利能力和经营效益。
3. 现金流量表：现金流量表是反映企业一定时间内现金流入和流出情况的报表。
它包括经营活动、投资活动和筹资活动等项目，反映了企业的现金流量状况和现金管理能力。
三、财务分析1. 比率分析：比率分析是财务分析的一种常用方法，通过计算并比较不同财务指标之间的比率来评估企业的财务状况和经营绩效。
常用的比率包括流动比率、速动比率、资产负债率和净利润率等。
2. 财务指标：财务指标是用来评估企业财务状况和经营绩效的指标，例如资产周转率、应收账款周转率、存货周转率等。
财务分析基础知识
财务分析基础知识财务分析是基于企业的财务报表数据进行的金融分析。
它通过对企业财务状况、经营绩效等方面进行综合评价，为决策者提供决策支持。
财务分析的基础知识包括以下几个方面。
1.财务报表财务分析的基础是财务报表，主要包括资产负债表、利润表和现金流量表。
资产负债表反映企业在特定时间点上的财务状况，利润表反映企业在特定时期内的经营业绩，现金流量表反映企业在特定时期内的现金流入和流出情况。
对这些财务报表进行逐一分析，可以全面了解企业的财务状况和经营情况。
2.比率分析比率分析是财务分析的常用方法。
常见的比率包括利润率、偿债能力比率、运营能力比率和成长能力比率等。
利润率反映企业的盈利能力，偿债能力比率反映企业偿债能力，运营能力比率反映企业的运营状况，成长能力比率反映企业的发展潜力。
通过比率分析，可以对企业的财务状况进行综合评价，并与同行业企业进行比较，发现企业的优劣势所在。
3.财务指标财务指标是衡量企业财务状况和经营绩效的关键指标。
常见的财务指标包括资产收益率、权益收益率、净资产收益率等。
资产收益率反映企业利润与资产的关系，权益收益率反映企业利润与股东权益的关系，净资产收益率反映企业利润与净资产的关系。
通过对财务指标的分析，可以衡量企业的盈利能力、资本运作能力和财务风险。
4.财务报表分析方法财务报表分析有多种方法，常用的包括比较分析、趋势分析和比例分析。
比较分析是将企业的财务数据与同行业企业进行比较，找出企业的优势和劣势；趋势分析是通过对企业历史财务数据的对比，分析企业在时间上的变化趋势，判断企业的发展方向；比例分析是通过计算财务指标的比率，分析企业的财务状况和经营绩效。
这些分析方法可以相互结合，从不同角度全面评估企业的财务情况。
5.潜在风险和机会财务分析不仅要对企业的财务状况进行评估，还要发现其中的潜在风险和机会。
潜在风险可能来自于企业的盈利能力低下、资金链紧张、经营风险等方面；而机会则可能来自于企业的市场份额扩大、产品创新、投资回报高等方面。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
比率分析法相关指标详解（1-7）1、变现能力比率变现能力是企业产生现金的能力，它取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少。
（1）流动比率公式：流动比率=流动资产合计/ 流动负债合计企业设置的标准值：2意义：体现企业的偿还短期债务的能力。
流动资产越多，短期债务越少，则流动比率越大，企业的短期偿债能力越强。
分析提示：低于正常值，企业的短期偿债风险较大。
一般情况下，营业周期、流动资产中的应收账款数额和存货的周转速度是影响流动比率的主要因素。
（2）速动比率公式：速动比率=（流动资产合计-存货）/ 流动负债合计保守速动比率=0.8（货币资金+短期投资+应收票据+应收账款净额）/ 流动负债企业设置的标准值：1意义：比流动比率更能体现企业的偿还短期债务的能力。
因为流动资产中，尚包括变现速度较慢且可能已贬值的存货，因此将流动资产扣除存货再与流动负债对比，以衡量企业的短期偿债能力。
分析提示：低于1 的速动比率通常被认为是短期偿债能力偏低。
影响速动比率的可信性的重要因素是应收账款的变现能力，账面上的应收账款不一定都能变现，也不一定非常可靠。
变现能力分析总提示：（1）增加变现能力的因素：可以动用的银行贷款指标；准备很快变现的长期资产；偿债能力的声誉。
（2）减弱变现能力的因素：未作记录的或有负债；担保责任引起的或有负债。
2、资产管理比率（1）存货周转率公式：存货周转率=产品销售成本/ [（期初存货+期末存货）/2]企业设置的标准值：3意义：存货的周转率是存货周转速度的主要指标。
提高存货周转率，缩短营业周期，可以提高企业的变现能力。
分析提示：存货周转速度反映存货管理水平，存货周转率越高，存货的占用水平越低，流动性越强，存货转换为现金或应收账款的速度越快。
它不仅影响企业的短期偿债能力，也是整个企业管理的重要内容。
（2）存货周转天数公式：存货周转天数=360/存货周转率=[360*（期初存货+期末存货）/2]/ 产品销售成本企业设置的标准值：120意义：企业购入存货、投入生产到销售出去所需要的天数。
提高存货周转率，缩短营业周期，可以提高企业的变现能力。
分析提示：存货周转速度反映存货管理水平，存货周转速度越快，存货的占用水平越低，流动性越强，存货转换为现金或应收账款的速度越快。
它不仅影响企业的短期偿债能力，也是整个企业管理的重要内容。
（3）应收账款周转率定义：指定的分析期间内应收账款转为现金的平均次数。
公式：应收账款周转率=销售收入/[（期初应收账款+期末应收账款）/2]企业设置的标准值：3意义：应收账款周转率越高，说明其收回越快。
反之，说明营运资金过多呆滞在应收账款上，影响正常资金周转及偿债能力。
分析提示：应收账款周转率，要与企业的经营方式结合考虑。
以下几种情况使用该指标不能反映实际情况：第一，季节性经营的企业；第二，大量使用分期收款结算方式；第三，大量使用现金结算的销售；第四，年末大量销售或年末销售大幅度下降。
（4）应收账款周转天数定义：表示企业从取得应收账款的权利到收回款项、转换为现金所需要的时间。
公式：应收账款周转天数=360 / 应收账款周转率=（期初应收账款+期末应收账款）/2] / 产品销售收入企业设置的标准值：100意义：应收账款周转率越高，说明其收回越快。
反之，说明营运资金过多呆滞在应收账款上，影响正常资金周转及偿债能力。
分析提示：应收账款周转率，要与企业的经营方式结合考虑。
以下几种情况使用该指标不能反映实际情况：第一，季节性经营的企业；第二，大量使用分期收款结算方式；第三，大量使用现金结算的销售；第四，年末大量销售或年末销售大幅度下降。
（5）营业周期公式：营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数={[（期初存货+期末存货）/2]* 360}/产品销售成本+{[（期初应收账款+期末应收账款）/2]* 360}/产品销售收入企业设置的标准值：200意义：营业周期是从取得存货开始到销售存货并收回现金为止的时间。
一般情况下，营业周期短，说明资金周转速度快；营业周期长，说明资金周转速度慢。
分析提示：营业周期，一般应结合存货周转情况和应收账款周转情况一并分析。
营业周期的长短，不仅体现企业的资产管理水平，还会影响企业的偿债能力和盈利能力。
（6）流动资产周转率公式：流动资产周转率=销售收入/[（期初流动资产+期末流动资产）/2]企业设置的标准值：1意义：流动资产周转率反映流动资产的周转速度，周转速度越快，会相对节约流动资产，相当于扩大资产的投入，增强企业的盈利能力；而延缓周转速度，需补充流动资产参加周转，形成资产的浪费，降低企业的盈利能力。
分析提示：流动资产周转率要结合存货、应收账款一并进行分析，和反映盈利能力的指标结合在一起使用，可全面评价企业的盈利能力。
（7）总资产周转率公式：总资产周转率=销售收入/[（期初资产总额+期末资产总额）/2]企业设置的标准值：0.8意义：该项指标反映总资产的周转速度，周转越快，说明销售能力越强。
企业可以采用薄利多销的方法，加速资产周转，带来利润绝对额的增加。
分析提示：总资产周转指标用于衡量企业运用资产赚取利润的能力。
经常和反映盈利能力的指标一起使用，全面评价企业的盈利能力。
3、负债比率：负债比率是反映债务和资产、净资产关系的比率。
它反映企业偿付到期长期债务的能力。
（1）资产负债比率公式：资产负债率=（负债总额/ 资产总额）*100%企业设置的标准值：0.7意义：反映债权人提供的资本占全部资本的比例。
该指标也被称为举债经营比率。
分析提示：负债比率越大，企业面临的财务风险越大，获取利润的能力也越强。
如果企业资金不足，依靠欠债维持，导致资产负债率特别高，偿债风险就应该特别注意了。
资产负债率在60％—70％，比较合理、稳健；达到85％及以上时，应视为发出预警信号，企业应提起足够的注意。
（2）产权比率公式：产权比率=（负债总额/股东权益）*100%企业设置的标准值：1.2意义：反映债权人与股东提供的资本的相对比例。
反映企业的资本结构是否合理、稳定。
同时也表明债权人投入资本受到股东权益的保障程度。
分析提示：一般说来，产权比率高是高风险、高报酬的财务结构，产权比率低，是低风险、低报酬的财务结构。
从股东来说，在通货膨胀时期，企业举债，可以将损失和风险转移给债权人；在经济繁荣时期，举债经营可以获得额外的利润；在经济萎缩时期，少借债可以减少利息负担和财务风险。
（3）有形净值债务率公式：有形净值债务率=[负债总额/（股东权益-无形资产净值）]*100%企业设置的标准值：1.5意义：产权比率指标的延伸，更为谨慎、保守地反映在企业清算时债权人投入的资本受到股东权益的保障程度。
不考虑无形资产包括商誉、商标、专利权以及非专利技术等的价值，它们不一定能用来还债，为谨慎起见，一律视为不能偿债。
分析提示：从长期偿债能力看，较低的比率说明企业有良好的偿债能力，举债规模正常。
（4）已获利息倍数公式：已获利息倍数=息税前利润/ 利息费用=（利润总额+财务费用）/（财务费用中的利息支出+资本化利息）通常也可用近似公式:已获利息倍数=（利润总额+财务费用）/ 财务费用企业设置的标准值：2.5意义：企业经营业务收益与利息费用的比率，用以衡量企业偿付借款利息的能力，也叫利息保障倍数。
只要已获利息倍数足够大，企业就有充足的能力偿付利息。
分析提示：企业要有足够大的息税前利润，才能保证负担得起资本化利息。
该指标越高，说明企业的债务利息压力越小。
4、盈利能力比率：盈利能力就是企业赚取利润的能力。
不论是投资人还是债务人，都非常关心这个项目。
在分析盈利能力时，应当排除证券买卖等非正常项目、已经或将要停止的营业项目、重大事故或法律更改等特别项目、会计政策和财务制度变更带来的累积影响数等因素。
（1）销售净利率公式：销售净利率=净利润/ 销售收入*100%企业设置的标准值：0.1意义：该指标反映每一元销售收入带来的净利润是多少。
表示销售收入的收益水平。
分析提示：企业在增加销售收入的同时，必须要相应获取更多的净利润才能使销售净利率保持不变或有所提高。
销售净利率可以分解成为销售毛利率、销售税金率、销售成本率、销售期间费用率等指标进行分析。
（2）销售毛利率公式：销售毛利率=[（销售收入-销售成本）/ 销售收入]*100%企业设置的标准值：0.15意义：表示每一元销售收入扣除销售成本后，有多少钱可以用于各项期间费用和形成盈利。
分析提示：销售毛利率是企业是销售净利率的最初基础，没有足够大的销售毛利率便不能形成盈利。
企业可以按期分析销售毛利率，据以对企业销售收入、销售成本的发生及配比情况作出判断。
（3）资产净利率（总资产报酬率）公式：资产净利率=净利润/ [（期初资产总额+期末资产总额）/2]*100%企业设置的标准值：根据实际情况而定意义：把企业一定期间的净利润与企业的资产相比较，表明企业资产的综合利用效果。
指标越高，表明资产的利用效率越高，说明企业在增加收入和节约资金等方面取得了良好的效果，否则相反。
分析提示：资产净利率是一个综合指标。
净利的多少与企业的资产的多少、资产的结构、经营管理水平有着密切的关系。
影响资产净利率高低的原因有：产品的价格、单位产品成本的高低、产品的产量和销售的数量、资金占用量的大小。
可以结合杜邦财务分析体系来分析经营中存在的问题。
（4）净资产收益率（权益报酬率）公式：净资产收益率=净利润/ [（期初所有者权益合计+期末所有者权益合计）/ 2]*100%企业设置的标准值：0.08意义：净资产收益率反映公司所有者权益的投资报酬率，也叫净值报酬率或权益报酬率，具有很强的综合性。
是最重要的财务比率。
分析提示：杜邦分析体系可以将这一指标分解成相联系的多种因素，进一步剖析影响所有者权益报酬的各个方面。
如资产周转率、销售利润率、权益乘数。
另外，在使用该指标时，还应结合对“应收账款”、“其他应收款” 、“ 待摊费用”进行分析。
5、现金流量分析现金流量表的主要作用是：第一，提供本企业现金流量的实际情况；第二，有助于评价本期收益质量，第三，有助于评价企业的财务弹性，第四，有助于评价企业的流动性；第五，用于预测企业未来的现金流量。
5、流动性分析：流动性分析是将资产迅速转变为现金的能力。
（1）现金到期债务比公式：现金到期债务比=经营活动现金净流量/ 本期到期的债务本期到期债务＝一年内到期的长期负债＋应付票据企业设置的标准值：1.5意义：以经营活动的现金净流量与本期到期的债务比较，可以体现企业的偿还到期债务的能力。
分析提示：企业能够用来偿还债务的除借新债还旧债外，一般应当是经营活动的现金流入才能还债。
（2）现金流动负债比公式：现金流动负债比=年经营活动现金净流量/ 期末流动负债企业设置的标准值：0.5意义：反映经营活动产生的现金对流动负债的保障程度。