中级财务管理讲义系列之二十三

一．内容讲解

（一）存货

1．存货的概念:指企业在生产经营过程中为生产或销售而储备的物资。存货控制或管理效率的高低,直接反映并决定着企业收益、风险、流动性的综合水平。存货在流动资产中所占的比重高，品种多，同时是流动资产中流动性最差而获利性最强的资产。

2．存货的功能:指存货在企业生产经营过程中所具有的作用，主要表现在以下几个方面：（1）防止停工待料

（2）适应市场的变化

（3）降低进货成本

（4）维持均衡生产

3．存货的成本:为了发挥存货的固有功能，企业必须储备一定的存货，但也会由此发生额外的费用支出，这就是存货成本。

1.进货成本:指存货的取得成本,主要由存货的进价成本和进货费用两个方面构成。其中包括：

（1）进价成本又称购置成本,是指存货本身的价值。存货的进价成本通常是保持相对稳定的(假设物价不变且无采购数量折扣),因而属于决策无关成本。

（2）进货费用又称订货成本,是指企业为组织进货而开支的费用.如办公费、差旅费、邮资、电话电报费、运输费、检验费、人工搬运费等支出。进货费用有一部分与订货次数有关,如差旅费、邮资、电话电报费等费用与进货次数成正相关变动,这类变动性进货费用属于决策的相关成本;另一部分与订货次数无关,如专设采购机构的基本开支等,这类固定性进货费用则属于决策的无关成本。

2.储存成本:企业为持有存货而发生的费用即为存货的储存成本.主要包括:存货资金占用费(以贷款购买存货的利息成本)或机会成本(以现金购买存货而同时损失的证券投资收益等)、仓储费用、保险费用、存货残损霉变损失等。

储存成本按照与储存数额的关系分为变动性储存成本和固定性储存成本两类。其中,固定性储存成本与存货储存数额的多少没有直接的联系,如仓库折旧费、仓库职工的固定月工资等,这类成本属于决策的无关成本;而变动性储存成本则随着存货储存数额的增减成正比例变动关系,如存货资金的应计利息、存货残损和变质损失、存货的保险费用等,这类成本属于决策的相关成本。

3.缺货成本:指的是因存货不足而给企业造成的损失.包括由于材料供应中断造成的停工损失、成品供应中断导致延误发货的信誉损失及丧失销售机会的损失等。如果生产企业能够以替代材料解决库存材料供应中断之急的话,缺货成本便表现为替代材料紧急采购的额外开支。缺货成本能否作为决策的相关成本,应视企业是否允许出现存货短缺的不同情形而定。若允许缺货,则缺货成本便与存货数量反向相关,即属于决策相关成本,反之,若企业不允许发生缺货情形,因此时缺货成本为零,也就无需加以考虑。

（二）存货控制方法

企业存货管理和控制的方法主要包括存货经济批量模型、存货储存期控制、存货ABC分类控制等。

1．存货经济批量模型：指的是能够使一定时期存货的总成本达到最低点的进货数量。决定存货经济进货批量的成本因素主要包括：

A.变动性进货费用(简称进货费用)，与进货批量成反比关系；

B.变动性储存成本(简称储存成本)，与进货批量成正比关系；

C.允许缺货时的缺货成本，与存货数量反向相关。

其他成本属于与存货进货批量无关的成本。企业进货批量控制的目的，是使以上成本总和保持最低水平。

（1）基本经济进货批量基本模式

基本经济进货批量基本模式是以如下假设为前提的:

①企业一定时期的进货总量可以较为准确地予以预测;

②存货的耗用或者销售比较均衡;

③存货的价格稳定,且不存在数量折扣,进货日期完全由企业自行决定,且每当存货量降为零时,下一批存货均能马上一次到位;

④仓储条件及所需现金不受限制;

⑤不允许出现缺货情形;

⑥所需存货市场供应充足,不会因买不到所需存货而影响其他方面。

由于企业不允许缺货,即每当存货数量降至零时,下一批订货便会随即全部购进,故不存在缺货成本。此时与存货订购批量、批次直接相关的就只有进货费用和储存成本两项。这样,进货费用与储存成本总和最低水平下的进货批量,就是经济进货批量。

假设:Q——经济进货批量;

A——某种存货年度计划进货总量;

B——平均每次进货费用;

C——单位存货年度单位储存成本；

p——存货单价。则：

【例题1】某企业每年需耗用甲材料720千克,该材料的单位采购成本20元,单位储存成本4元,平均每次进货费用40元,试分析存货模式。

【解析】根据以上分析知道：

（2）实行数量折扣的经济进货批量模式

在考虑商业数量折扣的情况下，进货企业对经济进货批量的确定,除了考虑进货费用与储存成本外,还应考虑存货的进价成本（进价成本=购买数量×单价）。在经济进货批量基本模式其他各种假设条件均具备的前提下，存在数量折扣时的存货相关总成本可按下式计算：存货相关总成本=进货成本+相关进货费用+相关存储成本

计算的基本步骤为:

①按照基本模式确定出无数量折扣情况下的经济进货批量及其存货相关总成本；

②计算存在数量折扣的不同批量下的相关总成本；

③通过比较无数量折扣的经济批量、存在数量折扣的批量，确定出相关成本总额最低的进货批量,即为有数量折扣情况下的经济进货批量。

【例题2】某企业甲材料的年需要量为4000千克,每千克标准价为20元。销售企业规定.客户每批购买量不足1000千克的,按照标准价格计算;每批购买量1000千克以上,2000千克以下的,价格优惠2%;每批购买量2000千克以上的,价格优惠3%。已知每批进货费用60元,单位材料的年储存成本3元。计算最佳经济进货批量。

【解析】根据以上分析知道：进货批量在1000--1999千克之间,可以享受2%的价格优惠。在此范围内,进价成本总额是相同的,逐项计算可发现,越是接近价格优惠的经济进货批量,成本总额就越低,这是一个规律。所以,在可事受2%的价格优惠的批量范围内,成本总额最低批量是1000千克,总成本=4000×20×(1-2%)+4000÷1000×60+1000÷2×3=80140(元)。同理,在享受3%价格优惠的进货批量(即进货2000千克以上)范围内,成本总额最低的进货批量为2000千克,总成本=4000×20×(1-3%)+4000÷2000×60+2000÷2×3=80720(元)。