2019年度全国企业年金基金业务数据摘要

合集下载

企业年金管理机构选择与绩效评估

企业年金管理机构选择与绩效评估张淑丽(国网西藏电力有限公司，西藏拉萨850000)摘要：在法人受托模式下从人力资源的角度做好企业年金管理，最重要的两个环节是管理机构选择和绩效评估。

受托人处于整个管理角色的核心，起着连接委托人与各个专业管理机构的枢纽作用，是企业年金计划的信息交互中心、投资策略的制定者、法律责任的承担主体和政府监管和社会监督的核心。

所以，受托人对于企业年金基金管理水平起着决定性作用，受托人的职责履行情况决定了企业年金计划是否能够顺利开展，也决定了企业年金计划目标的实现程度因此企业选择管理机构的核心是选择受托人。

本文重点论述委托人如何选择更加优秀的受托人，通过建立并实施科学、合理的管理机构绩效评估机制，可促进年金资产的稳健增值。

关键词:企业年金；受托人；绩效评估；保值增值中图分类号:F279文献识别码：A文章编号：2096-3157(2020)30-0079-03我国目前已初步建立起由基本养老保险、企业年金与个人储蓄养老三者共同构成的“三支柱”体系。

目前，随着人口老龄化趋势的日益严峻,基本养老金替代率水平较低，越来越多的企业将年金纳入了员工的薪酬福利体系中⑵。

年金管理是人力资源部门的重要职责，其代表本企业全体员工承担监督年金资金安全投资运营的责任,在保障资金安全的前提下，实现追求更高年金投资收益的目标。

然而，年金投资运营管理专业性较强，需要受托人、投管人、账管人、托管人共同协作管理，人力资源部做好选择、管理相关管理人的工作。

因此从人力资源管理部门的角度出发，如何管理年金各方管理人是一个重要课题。

笔者认为，管理机构的选择和定期绩效评估是做好企业年金管理的关键环节。

企业年金管理机构的选择、绩效评估等一直是企业年金研究领域的重要课题。

就目前的研究成果来看:在企业年金受托管理机构方面，王强(2006)对企业年金受托人制度做了详细阐述冈。

但过往研究较多集中在受托人模式、体系构建方面，而对于受托人的选择标准并未有进一步理论研究。

2019年《企业年金基金管理办法》.doc

第11号新修订的《企业年金基金管理办法》已经2011年1月11日人力资源和社会保障部第58次部务会审议通过，中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、中国保险监督管理委员会审议通过。

现予公布，自2011年5月1日起施行。

劳动和社会保障部、中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、中国保险监督管理委员会于2004年2月23日发布的《企业年金基金管理试行办法》（劳动和社会保障部令第23号）同时废止。

人力资源和社会保障部部长尹蔚民中国银行业监督管理委员会主席刘明康中国证券监督管理委员会主席尚福林中国保险监督管理委员会主席吴定富二〇一一年二月十二日企业年金基金管理办法第一章总则第一条为维护企业年金各方当事人的合法权益，规范企业年金基金管理，根据劳动法、信托法、合同法、证券投资基金法等法律和国务院有关规定，制定本办法。

第二条企业年金基金的受托管理、账户管理、托管、投资管理以及监督管理适用本办法。

本办法所称企业年金基金，是指根据依法制定的企业年金计划筹集的资金及其投资运营收益形成的企业补充养老保险基金。

第三条建立企业年金计划的企业及其职工作为委托人，与企业年金理事会或者法人受托机构（以下简称受托人）签订受托管理合同。

受托人与企业年金基金账户管理机构（以下简称账户管理人）、企业年金基金托管机构（以下简称托管人）和企业年金基金投资管理机构（以下简称投资管理人）分别签订委托管理合同。

第四条受托人应当将受托管理合同和委托管理合同报人力资源社会保障行政部门备案。

第五条一个企业年金计划应当仅有一个受托人、一个账户管理人和一个托管人，可以根据资产规模大小选择适量的投资管理人。

第六条同一企业年金计划中，受托人与托管人、托管人与投资管理人不得为同一人；建立企业年金计划的企业成立企业年金理事会作为受托人的，该企业与托管人不得为同一人；受托人与托管人、托管人与投资管理人、投资管理人与其他投资管理人的总经理和企业年金从业人员，不得相互兼任。

中国人寿2019年年度报告摘要

中国人寿保险股份有限公司2019年年度报告摘要（股票代码：601628）二〇二〇年三月二十五日一、重要提示1.1本年度报告摘要摘自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文。

1.2本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

1.3本公司第六届董事会第二十三次会议于2020年3月25日审议通过《关于公司2019年年度报告（A 股/H股）的议案》，董事会会议应出席董事12人，实际出席董事11人。

董事长、执行董事王滨，执行董事苏恒轩、利明光, 非执行董事袁长清、刘慧敏、王军辉现场出席会议；非执行董事尹兆君以视频通讯方式出席会议；独立董事张祖同、Robinson Drake Pike（白杰克）、汤欣、梁爱诗以电话通讯方式出席会议。

执行董事赵鹏因其他公务无法出席会议，书面委托执行董事苏恒轩代为出席并表决。

1.4本公司2019年度按中国企业会计准则和国际财务报告准则编制的财务报告已经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）和安永会计师事务所分别根据中国注册会计师审计准则和国际审计准则审计，并出具标准无保留意见的审计报告。

1.5根据2020年3月25日董事会通过的2019年度利润分配方案，按照2019年度净利润的10%提取任意盈余公积人民币58.57亿元，按已发行股份28,264,705,000股计算，拟向全体股东派发现金股利每股人民币0.73元（含税）,共计约人民币206.33亿元。

上述利润分配方案尚待股东于2020年6月29日举行之年度股东大会批准后生效。

二、公司基本情况2.1 公司简介2.2 报告期公司主要业务简介本公司是中国领先的人寿保险公司，拥有由保险营销员、团险销售人员以及专业和兼业代理机构组成的广泛的分销网络，提供个人人寿保险、团体人寿保险、意外险和健康险等产品与服务。

我国企业年金制度发展现状及国外借鉴

我国企业年金制度发展现状及国外借鉴摘要：本文主要探讨了我国企业年金制度的发展现状及国外借鉴。

首先介绍了我国企业年金制度的发展历程及现状，然后对比了国内外企业年金制度的差异，并分析了其原因。

随后，从美国、德国、日本、韩国四个国家的企业年金制度入手，分析了它们的具体内容和运作模式，并探讨了其对我国企业年金制度的借鉴意义。

最后，提出了进一步完善我国企业年金制度的建议。

关键词：企业年金制度，发展现状，国外借鉴，操作模式，完善建议正文：一、我国企业年金制度的发展历程及现状企业年金制度是指雇主为员工参加的退休保障计划，又称“企业退休金”。

在我国，企业年金制度的发展可以追溯到上世纪80年代初期。

1987年，我国首度出台了《企业退休金条例》，该条例规定了企业的退休金缴费标准、企业应遵守的程序、以及其管理机构等内容。

1997年，国务院又颁布了《企业年金暂行办法》。

随着社会经济的不断发展，我国企业年金制度取得了不小的进展。

截至2019年底，全国共有35245家企业设立了年金计划，参保人数达到了2831万人。

其中，绝大多数为国有企业及外资企业。

不过，和美国、日本等国家的企业年金制度相比，我国的企业年金制度规模还比较小，覆盖面也相对较窄。

其原因主要有三点：一是由于我国在经济改革过程中，企业的主要目标仍然是追求经济效益，而非为员工提供福利保障。

因此，企业在设置年金计划时还存在较大的难度；二是由于社会保障等公共服务体系的不断完善，我国个人所得税率较高，为企业年金的发展带来了一定难度；三是我国尚未完全放开企业年金的市场化发展。

例如，企业只能选择一家国家规定的机构进行投资管理，投资运营灵活度不高。

二、国内外企业年金制度的差异及原因分析企业年金制度在不同国家、不同地区的执行标准和范围也有所不同。

在国外，相比于我国，在企业年金制度规模、管理模式、资金来源等方面都有着一定的差异。

（一）规模由于历史和文化等原因，企业年金在发达国家所占比例相对较高。

中国多层次养老保险体系发展的现状、问题及对策研究

收稿日期:2020-11-21基金项目:2020年度广东省哲学社会科学规划专项项目粤港澳大湾区社会保障合作机制研究(编号:GD20SQ24);2020年度中共广东省委党校校(院)一般课题粤港澳大湾区人口老龄化与智慧健康养老研究 (编号:XYYB202018)㊂作者简介:陈天红(1987-),女,江西吉安人,中共广东省委党校行政学教研部副教授,管理学博士,主要研究方向为社会保障理论与政策㊂中国多层次养老保险体系发展的现状、问题及对策研究陈天红(中共广东省委党校㊀行政学教研部,广东㊀广州㊀510050)摘要:多层次养老保险体系能够均衡政府㊁企业和个人在养老保障方面的责任,充分发挥各主体的作用,实现更高水平的养老保障㊂自20世纪90年代开始,我国逐步建立起了多层次养老保险体系㊂本文的实证分析表明,我国的养老保险体系存在结构失衡问题,其中基本养老保险一支独大,第二层次和第三层次的补充养老保险较为薄弱㊂为此,需要完善养老保险制度建设,妥善处理好各层次养老保险项目之间的关系,以充分发挥多层次养老保险制度体系的治理效能㊂关键词:多层次养老保险体系;基本养老保险;企业年金;职业年金;商业养老保险中图分类号:F840.61㊀文献标识码:A㊀文章编号:1003-7462(2021)02-0067-07DOI :10.13977/ki.lnxk.2021.02.010党的十九大报告明确提出要全面建成多层次社会保障体系㊂[1]我国养老保险制度是社会保障体系的重要组成部分,参保的人数最多,涉及的社保基金规模最大㊂多层次养老保险体系能够均衡政府㊁企业和个人在养老保障方面的责任,充分发挥各主体的作用,实现更高水平的养老保障㊂为此,建立多层次养老保险体系是各国通行的做法㊂我国1991年启动多层次养老保险体系改革,提出逐步建立起基本养老保险与企业补充养老保险和职工个人储蓄性养老保险相结合的制度㊂[2]经历近30年的发展,我国养老保险体系目前发展得如何?是否实现了充分发挥各主体的作用,实现更高水平的养老保障的目标呢?本文尝试对我国多层次养老保险体系发展历程进行梳理,并重点对多层次养老保险体系的发展现状及存在的问题进行实证分析研究,进而提出完善我国多层次养老保险体系的对策建议㊂一㊁我国多层次养老保险体系发展历程我国社会养老保险制度的发展起步于20世纪90年代,在改革初期即确立了多层次社会养老保险体系的发展目标和方向㊂(一)第一层次:基本养老保险制度发展我国基本养老保险制度在发展过程中,采取了部分地区先行试点㊁分人群逐步覆盖的方式,此后实施了相关的养老保险制度并轨改革㊂1.城镇职工基本养老保险改革1995年,国务院印发文件明确了社会统筹与个人账户相结合的养老保险制度,这标志着城镇企业职工养老保险改革正式启动㊂[3]该文件出台后,各地试点实施的社会统筹和个人账户的缴费比例存在着较大差异㊂1997年,国务院下发文件要求统一社会统筹账户和个人账户的缴费比例[4],这标志着我国城镇职工基本养老保险制度模式基本确定下来㊂2.机关事业单位养老保险改革我国机关事业单位养老保险制度改革起步相对较晚㊂2008年,国务院印发‘事业单位工作人员养老保险制度改革试点方案“,由于该方案没有明确职业年金制度的具体实施办法,此次改革试点未取得重大突破㊂2015年1月,国务院进一步完善了机关事业单位养老保险制度改革方案,明确机关事业单位职工实行城镇职工基本养老保险,并建立职业年金制度,单位按本单位工资总额的8%,个人按本人缴费工资的4%缴纳职业年金费用[5],以保障机关事业单位职工养老金水平㊂3.城乡居民基本养老保险发展与改革除了城镇职工养老保险制度外,我国还建立起新型农村养老保险和城镇居民养老保险,分别将农村居民和未就业的城镇居民纳入到社会基本养老保险制度覆盖范围㊂国务院分别于2009年和2011年印发‘国务院关于开展新型农村社会养老保险试点的指导意见“和‘国务院关于开展城镇居民社会养老保险试点的指导意见“,此后全国各地陆续开展新型农村社会养老保险和城镇居民社会养老保险试点㊂由于新型农村养老保险和城镇居民养老保险制度在参保条件㊁财政补贴㊁缴费标准等方面都较为相近,自2014年起,此两项制度合并为城乡居民基本养老保险㊂[6]以上关于我国基本养老保险体系发展历程的回顾分析表明,我国逐步建立起覆盖全民的基本养老保险制度㊂此外,通过制度并轨改革,降低了制度体系的碎片化程度,增强了制度公平性,形成了由城镇职工和城乡居民基本养老保险组成的基本社会养老保险体系㊂(二)第二层次:补充养老保险发展与改革企业年金和职业年金共同构成我国社会养老保险体系的第二层次,是对基本养老保险制度的补充㊂2004年‘企业年金试行办法“颁布实施,标志着我国在第二层次养老保险制度方面取得实质性的突破㊂该办法明确了企业年金是企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上,自愿建立的补充养老保险制度㊂[7]财政部㊁人力资源和社会保障部㊁国家税务总局2013年发布实施的‘关于企业年金职业年金个人所得税有关问题的通知“明确了企业年金缴费环节和投资收益环节都不纳入个人所得税计算范围,只有在领取企业年金时计算个人所得税㊂[8]这一规定明确了对企业年金制度的税收激励机制,即税收递延优惠,一定程度上提高了企业建立年金制度的积极性㊂人力资源和社会保障部㊁财政部于2017年发布实施‘企业年金办法“[9],弱化了企业建立企业年金制度的自愿性,强调了建立企业年金制度的自主性,明确了国家引导和支持企业自主建立补充性的企业年金制度,为企业年金规范化发展奠定了基础㊂(三)第三层次:个人储蓄性商业养老保险发展商业养老保险是我国多层次养老保险体系的第三层次,能够为家庭和个人提供多元化㊁差异化的养老保障㊂早在2007年,保监会即下发文件,在天津率先试点实施税收递延型商业养老保险㊂但是由于天津试点的优惠免税额度过高,此次试点很快被叫停㊂2017年7月4日,国务院办公厅发布的‘关于加快发展商业养老保险的若干意见“开启了大力发展商业养老保险的新征程,该文件明确自2017年底开始试点税收递延型商业养老保险,通过税收优惠政策激励个人储蓄性商业养老保险发展㊂[10]2018年4月,‘关于开展个人税收递延型商业养老保险试点的通知“印发,在上海市㊁福建省(含厦门市)和苏州工业园区率先启动试点㊂[11]这标志着作为多层次养老保险体系的个人储蓄性养老保险实现了制度上的突破,极大地激励了第三层次养老保险制度的发展㊂总之,关于我国多层次养老保险体系发展历程的分析表明,我国较早开始了多层次养老保险体系的探索,多层次养老保险体系的改革方向和思路都是清晰明确的㊂目前我国形成了多层次养老保险体系的框架,其中:第一层次是基本养老保险,该层次的制度目标是收入替代,保障退休人员的基本生活;第二层是补充养老保险,制度目标是对基本养老保险进行补充,旨在提高退休人员的生活待遇;第三层是个人储蓄性商业养老保险,主要是鼓励社会成员积极参与养老规划,实现多元养老和更高水平的养老保障㊂[12]二㊁我国多层次养老保险体系发展的现状及问题分析(一)基本养老保险制度发展现状1.基本养老保险覆盖范围广,参保人数不断增加我国社会基本养老保险参保人数不断增加,特别是城乡居民养老保险参保人数增长较快㊂2010年全国参加城镇职工基本养老保险的人数为25707万人,2019年末城镇职工基本养老保险参保人数增长至43482万人;2010年新型农村养老保险试点地区参保人数为10277万人,2019年城乡居民养老保险参保人数为53266万人,增长了4.18倍㊂[13]2.基本养老保险基金收支及累计结余规模大随着覆盖全民的社会基本养老保险制度的不断发展和参保人数的不断增加,基本养老保险基金收入㊁基金支出和基金累积结余均有较大的增长㊂如表1所示,2010年城镇职工基本养老保险基金累计结余15365亿元,至2019年该基金累计结余54181亿元㊂自2009年新型农村养老保险试点和2011年城镇居民养老保险试点以来,城乡居民养老保险基金规模快速增长,2010年末该基金累计结余423亿元,2019年末增长至8156亿元㊂城乡居民养老保险基金规模较小,主要原因在于城乡居民往往选择较低的缴费档次缴纳城乡居民基本养老保险㊂表1㊀2010-2019年基本养老保险基金收支及累计结余情况(单位:亿元)城镇职工基本养老保险城乡居民养老保险基金收入基金支出累计结余基金收入基金支出累计结余201013420105551536545320042320111689512765194971110599123120122000115562239411829115023022013226801847028269205213483006201425310217553180023101571384520152934125813353452855217745922016350583185438580293321505385201743310380524388533042372631820185116844645509013838290672502019520634878354181402031148156数据来源:中华人民共和国人力资源和社会保障部,历年‘人力资源和社会保障事业发展统计公报“㊂注:由于新型农村养老保险于2009年试点,城镇居民养老保险于2011年开始试点,2010年城乡居民养老保险基金相关数据为新型农村养老保险相关数据,2011年至2019年数据为城乡居民养老保险相关数据㊂(二)企业年金发展现状我国企业年金制度经历了数十年的发展,取得了长足的进步,但是也存在着一些不足㊂1.企业年金参保企业和参保人数有所增长,但是增速缓慢2010年至2019年间,企业年金参保企业数和参保人数都有所增长,参保企业数由3.71万增长至9.6万,参保人数由1335万增长至2548万㊂[14]从企业年金参保企业数和参保人数增长率看,企业年金发展缓慢,具体来看:2010年至2014年间建立企业年金的企业数增长率较高,在10%以上,其他年份的增长率都较低;2014年后增长率下降较快,至2016年降至1.1%;此后增长率略有回升,2019年建立企业年金的企业数量有所增加,增长率为9.8%㊂[14]从企业年金的参保人数增长率看,2010年至2014年间,参保人数增长率较高,维持在10%以上;2015年至2018年间企业年金参保人数增长率急剧下降至2%以下,2017年增长率达到最低值为0.3%;2019年回升,增长率为9%㊂[14]以上数据说明我国企业年金已经进入低增长区间,每年新增参保企业数和参保人数持续下降㊂如何提高企业以及职工的参保积极性是亟待破解的突出难题㊂2.企业年金发展区域不平衡,发展结构不平衡从发展区域分布来看,我国东部沿海发达省市建立企业年金的企业数量和参保人数高于中西部地区和经济欠发达省市,企业年金区域发展不平衡㊂2019年浙江㊁福建㊁上海㊁广东㊁山东㊁北京㊁广西㊁江苏等省市建立了企业年金的企业数量较多㊂这些经济发达省市的企业年金资产总额也较高,例如,2019年上海市㊁北京市㊁江苏省㊁广东省㊁浙江省等省市积累的企业年金资产总额排在前五位,分别为840亿元㊁663亿元㊁477亿元㊁446亿元和377亿元㊂[14]此外,企业年金发展呈现出行业结构分布不平衡的状况,建立企业年金的企业多集中在国有大中型企业,例如电信㊁铁路㊁石化㊁电力等行业的企业㊂相比之下,中小型企业建立企业年金制度的非常少,这主要在于中小型企业成本压力更大㊁员工流动性也更强,难以建立企业年金制度㊂3.企业年金投资范围不断扩大,投资收益波动较大,投资效果有限2019年,全国企业年金投资组合数为4327个,投资的资产金额为17690亿元左右,投资收益1258亿元,当年加权平均收益率为8.3%㊂[14]近十年企业年金基金加权平均收益率波动较大,例如:2014年和2015年的投资收益率较高,分别为9.3%和9.88%;2011年㊁2016年㊁2018年的投资收益率较低,分别为-0.78%㊁3.03%和3.01%㊂[14]相比于发达国家第二层次年金较高的投资收益率来说,我国企业年金投资收益状况一般,投资效果有限㊂(三)个人税收递延型商业养老保险试点及发展现状尽管保险业不遗余力开展商业养老保险业务且成效显著,但是由于没有税收优惠政策的支持,相较三支柱框架中的其他两个支柱,商业养老保险基金规模仍然与基本养老保险和企业年金规模十分悬殊㊂[15]2018年税收递延型商业养老保险正式实施,通过税收优惠政策支持第三层次养老保障体系的发展,为商业养老保险发展提供了动力支持㊂税收递延型商业养老保险的税收优惠条件具体为:第一,对试点地区个人通过个人商业养老资金账户购买符合规定的商业养老保险产品的支出,允许在一定标准内税前扣除;第二,计入个人商业养老资金账户的投资收益,暂不征收个人所得税;第三,个人领取商业养老金时征收个人所得税,其中25%部分予以免税,其余75%部分按照10%的税率计算缴纳个人所得税,即实际税率为7.5%㊂这标志着我国税收递延型商业养老保险制度取得突破性进展㊂截至2019年3月,共有五批次23家保险公司获得税收递延型养老保险业务资质㊂截至2018年12月,试点省市区累计承保保单约3.58万件,实现保费收入6000多万元,累计人均保费约1680元,投保人员以普通工薪人员为主㊂[16]可见,试点期间税收递延型养老保险发展并不如预期,发展规模并不大㊂这主要是受到以下两方面原因的影响㊂第一,由于个人所得税政策改革,税延型养老险的优惠力度相对减弱,试点目标群体缩小㊂试点期间,税前扣除的额度为投保人月收入的6%或1000元,根据孰低的原则确定㊂由于个人所得税起征点的提高(从3500元提高至5000元)和个税专项附加扣除政策的实施,最高1000元的税前抵扣标准过低,对参保人群的吸引力不大,甚至出现了少数投保人暂停缴费观望的情况㊂[16]第二,抵税流程复杂㊂根据孰低原则确定税前扣除额的方法在具体业务操作过程中处理不便,过于复杂㊂此外,根据目前规定,个人自行购买税延养老保险后,需登录中保信平台下载‘税延养老扣除凭证“,并向企业雇主提供凭证;企业代扣除后,实现在个税前扣除,操作流程复杂㊂[17](四)多层次养老保险体系存在的突出问题:结构失衡以上关于各层次养老保险制度发展现状的分析表明,我国多层次体系并未真正建立起来,呈现出结构失衡的状况,具体体现在:基本养老保险一支独大的局面一直存在,第二层次和第三层次的补充养老保险发展不足㊂首先,从参保人数来看,基本养老保险参保人数远高于企业年金和个人储蓄性商业养老保险参保人数,第二层次和第三层次养老保险覆盖范围极为有限㊂从全国层面来看,2019年底全国参加基本养老保险人数为96748万人,其中城镇职工和城乡居民基本养老保险的参保人数分别为43482万人和53266万人㊂2019年底全国参加企业年金人数为2548万人㊂截至2018年12月,试点省市区累计承保保单约3.58万件[16],税收递延型商业养老保险参保人数也极为有限㊂其次,从基金规模来看,基本养老保险基金收支规模远大于企业年金基金和个人储蓄性商业养老保险基金㊂据统计,2019年末中国三层次养老保险基金总值为90323亿元,占当年GDP的比重为9.1%㊂第一层次养老金基金结余总值为62337亿元,占养老保险金总值的比重为69%,其中:城镇职工基本养老保险基金累计结余54181亿元,占养老金总值比重为60%;城乡居民基本养老保险基金结余8156亿元,占养老金总值比重为9%(如表2数据所示)㊂第二层次养老保险基金总值为27985亿元,占养老金总值比重为31%,其中:企业年金基金为17985亿元,职业年金为10000亿元左右㊂第三层次的个人税收递延型商业养老保险基金规模极小,基金规模约为0.6亿元㊂表2㊀2019年中国三层次养老金结余规模及分布各层次养老保险基金结余(亿元)/占养老金总规模的比重第一层次62337/69.0%㊀㊀城镇企业职工基本养老保险54181/60.0%㊀㊀城乡居民基本养老保险8156/9.0%第二层次27985/31.0%㊀㊀企业年金17985/19.9%㊀㊀职业年金10000/11.1%第三层次0.6/0.0%㊀㊀个人税收递延型商业养老保险0.6/0.0%养老金总值90323亿元GDP总值990000亿元㊀㊀养老金占GDP的比重9.1%数据来源:中华人民共和国人力资源和社会保障部,历年‘人力资源和社会保障事业发展统计公报“,‘2019年度企业年金基金业务数据摘要“㊂其中, 职业年金数据来源于/roll/2019-02-22/ doc-ihqfskcp7686212.shtml; 个人税收递延型商业养老保险数据来源于郭纲.对于税延型养老保险试点政策的建议[N].中国财经报,2019-01-22.由此可见,我国基本养老保险发展迅速,城镇职工养老保险和城乡居民养老保险的参保率都较高,而第二层次和第三层次的补充养老保险发展滞后,出现第一层次独大,第二㊁三层次发展薄弱的状况㊂多层次养老保险体系是各国养老金改革的普遍做法和通行模式,能够实现国家㊁单位和个人三方养老责任共担,在保障国民基本养老生活的同时,实现养老金体系的健康可持续发展㊂例如,美国㊁加拿大㊁澳大利亚等国家的养老基金资产规模较大,占GDP的比重达一倍以上,且以第二层次和第三次的养老金为主㊂具体来看:美国积累的养老金资产占GDP的比重为146%,其中第二层次和第三层次养老保险金占GDP的比重分别为85.89%和45.5%;加拿大积累的养老金资产占GDP 的比重为179.23%,其中第二层次和第三层次养老保险金占GDP的比重分别为97.1%和64.73%㊂[18]455-456相比而言,我国的养老金资产规模小,占GPD的比重仅为9.1%,且以第一层次基本养老金为主,第二层次和第三层次养老保险制度发展滞后,规模较小㊂如何发展壮大第二层次和第三层次的养老保险项目,是健全我国养老保险体系过程中需要思考和解决的首要问题㊂三、完善多层次养老保险体系的对策建议党的十九届五中全会提出了十四五时期经济社会发展的各项主要目标,其中明确了多层次社会保障体系更加健全的发展目标㊂[19]该提法一方面坚持了我国多层次社会保障体系的发展方向,另一方面对十四五时期社会保障体系发展质量提出了更高的要求,要求多层次社会保障体系更加健全以实现可持续发展㊂养老保险作为社会保障体系中极为重要的组成部分,需要重点完善养老保险体系建设的顶层设计,妥善处理好多层次制度之间的关系㊂这是我国养老保险制度体系走向定型㊁稳定㊁可持续发展的前提条件㊂为此,亟需从以下几个方面探索改革我国多层次养老保险体系,以充分发挥养老保险制度的治理效能㊂(一)坚持广覆盖㊁保基本㊁可持续的发展方向,完善基本养老保险制度目前我国基本养老保险制度实现了制度全覆盖和人群广覆盖的目标,体现了基本养老保障的广泛性和公平性㊂同时基本养老保险制度定位于保障老年人的基本生活,新时代人民多层次的美好生活需求还需要由第二层次和第三层次的养老保险制度来提供更高水平的保障㊂随着中国人口老龄化问题的不断加剧,我国基本养老保险制度抚养比不断提高,基本养老保险基金面临较大的支付压力,我国多省市出现了养老金收不抵支的情况㊂在此背景下,一方面,我国亟待分步推进基本养老保险制度全国统筹,实现基本养老保险基金全国调剂使用,发挥养老保险基金更大的互助共济功能,增强基本养老保险制度的公平性和可持续性㊂另一方面,目前我国基本养老保险基金个人账户部分及社会统筹账户结余部分的基金投资方式极为有限,限制了基本养老保险基金的保值增值㊂为此,需要完善基本养老保险基金投资管理体制和方式,探索通过市场化和专业化的养老保险基金投资管理方式来实现基本养老保险基金的保值增值㊂(二)从多层次养老保险体系的高度,调整基本养老保险制度的构成,为第二层次和第三层养老保险体系提供发展空间我国国家主导的基本养老保险制度长期是绝大多数老百姓养老金的唯一来源, 保基本变成了保全部㊂重基本保障㊁轻其他层次养老保障制度安排的取向,使得基本养老保险缴费比例过高,企业和职工个人难以负担额外的养老保险费支出来参加第二层次和第三层次的养老保险制度㊂为此,建议将基本养老保险制度中社会统筹账户和个人账户分离,将社会统筹部分整合为第一层次基本养老保险制度,实行完全的现收现付制度㊂此外,将基本养老保险中的个人账户(按照工资8%的比例缴费)和第二层次补充养老保险中的企业年金和职业年金个人账户㊁第三层次税收递延型商业养老保险个人账户合并,适当降低基本养老保险缴费比例,为第二层次和第三层养老保险制度发展提供资金来源和发展空间㊂将基本养老保险制度中社会统筹账户和个人账户制度分离后,通过相关的优惠政策支持企业年金和个人税收递延型商业养老保险制度的发展,提高这两项制度的参保率和缴费水平,并通过市场化和专业化的运作,提高企业年金和商业养老保险基金的投资收益率㊂由此,真正实现基本养老保险制度保基本生活需要,第二层次和第三层养老保险制度提供重要补充的多层次养老保障格局㊂(三)进一步完善税收优惠等配套政策,扩大企业年金和税收递延型养老保险覆盖面企业年金和税收递延型养老保险都实行自愿建立原则,税收优惠是提升企业和职工参保积极性的重要工具㊂目前我国企业年金和税收递延型养老保险的税收优惠力度相对发达国家来说都较小㊂在完善第一层次基础养老金制度的基础上,应逐步加强税收优惠等政策,支持企业年金制度进一步发展㊂与此同时,加强对企业年金的投资和监管,从制度设计上保障企业年金保值增值,以更好地提高养老金水平㊂在第三层次养老保险制度方面,建议采用单一的绝对税前扣除数额,并适当提高税前扣除标准(例如根据社会平均工资水平的变动,适当调整税前扣除标准)㊂在税收改革中,将税收递延型养老保险缴费纳入个人所得税专项扣除项目中,增强税收激励的精准性㊂对于收入低于纳税。

2024年度全国企业年金基金业务数据摘要介绍

2024年度是企业年金基金行业发展的重要一年。

企业年金基金作为我国养老保障体系的重要组成部分之一，在国内得到了广泛的关注和推广。

以下是2024年度全国企业年金基金业务数据摘要的介绍。

2024年，全国企业年金基金资产规模持续增长。

根据数据统计，截至2024年底，全国企业年金基金的总资产规模达到了XX亿元，同比增长了XX%。

这一增长得益于企业年金基金市场的逐步开放和发展，投资收益的增长以及参与企业年金计划的增加。

在投资方面，2024年度企业年金基金的资金运营表现良好。

数据显示，企业年金基金的平均年度投资收益率为XX%，超过了同期银行存款的利率。

这主要得益于投资组合的优化和管理团队的效率提升。

同时，企业年金基金在股票、债券、定期存款等各类资产上的配置比例也得到了合理调整和分散化，降低了投资风险。

今年度企业年金基金的参与人数和企业覆盖率继续增加。

数据显示，2024年企业年金基金的参与人数达到了XX人，同比增长了XX%。

同时，企业年金计划的覆盖企业数量也有所增加。

这得益于国家对企业年金政策的进一步推动和相关措施的实施，使得更多的企业和参与人选择了加入企业年金计划。

在企业年金基金投资运营中，2024年度的基金管理费率有所下降。

数据显示，企业年金基金的平均管理费率从2024年的XX%下降到了2024年的XX%，进一步降低了参与人的负担。

与此同时，企业年金基金的运营成本也在不断下降，运营效率得到了提高。

在养老金领取方面，2024年度企业年金基金的领取比例逐年增加。

数据显示，2024年企业年金基金的领取比例达到了XX%，较2024年的XX%有所提高。

这主要得益于企业年金基金市场的稳定发展以及参与人对养老金的认识和需求的增加。

综上所述，2024年度全国企业年金基金业务数据表明，企业年金基金行业在这一年度取得了显著的进展。

在资产规模、投资收益、参与人数以及企业覆盖率等方面都取得了积极的成效。

随着国家对企业年金政策的进一步推动和完善，预计企业年金基金行业在未来会继续保持健康稳定的发展态势。

2023年3季度企业年金基金业务数据

2023年3季度企业年金基金业务数据在2023年第三季度，企业年金基金业务数据呈现出了一系列引人注目的趋势和特点。

通过对这一季度的数据进行全面评估，我们不仅可以了解当前企业年金基金的发展状况，还可以对未来的发展方向有更清晰的认识。

在2023年第三季度的数据中，我们可以发现企业年金基金的总体规模呈现出了稳步增长的趋势。

根据相关统计数据显示，截至本季度末，企业年金基金规模达到了XX亿元，比上一季度增长了X%。

这意味着更多的企业开始意识到企业年金的重要性，加大了对企业年金基金的投入。

这一数据趋势显示了企业年金基金行业的发展潜力和空间。

2023年第三季度的数据还显示出了企业年金基金的投资结构和风险分布特点。

在本季度的数据中，股票、债券和房地产等传统投资标的依然是企业年金基金的主要配置领域，但与此新兴市场、科技创新和绿色能源等领域的投资比重也在逐渐增加。

这表明企业年金基金正在逐步拓宽投资领域，提高资产配置的多元化和风险分散能力，为更好地实现财务目标和长期收益做好准备。

另外，对2023年第三季度的数据分析还发现，企业年金基金的运营模式和服务体系也在不断优化和升级。

随着金融科技的发展和应用，企业年金基金产品的定制化和个性化服务水平不断提高，投资者的风险偏好和收益预期得到更精准的满足。

企业年金基金的信息披露和透明度也在不断加强，为投资者提供了更多的决策参考和保障。

2023年第三季度的企业年金基金业务数据显示出了行业的稳步发展和多方面进步。

但与此我们也要清醒地认识到，企业年金基金行业仍面临着一系列挑战和压力，包括宏观经济波动、投资风险增加和监管政策变化等。

企业年金基金行业需要在持续稳健发展的更加注重风险防范和长期规划，以实现更可持续的发展。

对于未来的展望，我认为企业年金基金行业将继续保持稳步增长的态势，同时在投资策略、风险管理和服务创新等方面不断加强和完善。

随着金融市场的不断发展和经济结构的优化，企业年金基金将有更广阔的发展空间和更丰富的发展机遇，为企业退休金的保障和个人财富管理带来更多的选择和可能性。

国有企业年金现状与管理优化

国有企业年金现状与管理优化随着中国国有企业年金制度的不断完善，国有企业年金管理也亟需优化。

目前，国有企业年金的现状主要表现在三个方面。

一是国有企业年金规模普遍较小。

据统计，截至2019年底，全国共有267家国有企业设置了年金计划，覆盖职工人数约370万人，资产总额超过1200亿元。

但是相比于国有企业的规模，国有企业年金规模仍然普遍偏小，目前大部分国有企业年金计划的资产规模均不足10亿元。

二是国有企业年金投资收益率不高。

由于国有企业年金资产管理的比较保守，往往只投资于固定收益类产品和较稳健的权益类产品。

这种保守的投资策略，导致了国有企业年金的投资收益率偏低。

三是部分国有企业年金管理存在问题。

目前，国有企业年金管理的实践经验还不够丰富，存在着一些问题。

比如，一些国有企业年金基金的风险管理不够严格，导致亏损风险比较大；一些国有企业年金基金的投资策略不够科学，缺乏专业的投资分析和研究，投资决策存在盲目性。

为了优化国有企业年金管理，需要采取一系列改革措施。

其中，值得关注的包括以下几点。

一是实行科学的资产配置。

国有企业年金的资产配置应该基于风险偏好和长期收益预期来实现，充分考虑不同投资品种的风险和收益特征，实现资产多元化，达到收益最大化和风险最小化的目标。

二是加强风险管控。

国有企业年金管理者应该建立科学的风险管理体系，完善监管制度和运作流程，对投资者的违规行为进行处罚，并及时审查、调整和改进风险控制策略，确保国有企业年金基金的安全性和稳定性。

三是加强专业的投资管理。

国有企业年金管理者应该建立专业化的投资团队，加强投资研究和风险预警，制定科学的投资策略，加强投资决策的科学性，提高基金的收益和投资风险控制水平。

四是拓宽国有企业年金的投资渠道。

国有企业年金管理者应该把握市场机会，进一步拓宽国有企业年金的投资渠道，扩大投资范围，做到覆盖多个行业和领域，拓展投资品种和投资地域，提高资产配置的灵活性和多样性。

总之，优化国有企业年金管理需要持续改进和创新，通过加强监管、建立科学的风险管理机制、加强投资决策的科学性和加强资产配置灵活性与多样性，才能够实现国有企业年金的安全性、稳定性和长期收益。

企业年金案例

2020/7/27
2、企业社保支出负担过重，挤出企业年金需求
目前我国企业的社保支出包括养老、工伤、医疗、生育以及住房公积金六大项目，企业缴费额度已占工资总额的30％一40％，而主要发达国家企业的社保缴费仅占工资总额的10％一30％
国家养老医疗、生育失业工伤合计
美国 6.2
1.45
任
2020/7/27
企业年金的类型
• 按法律规范划分 ➢ 自愿性企业年金（美国、日本）
➢ 强制性企业年金（法国、澳大利亚）
• 按资金筹集运作模式划分 ➢ 缴费确定型企业年金（DC计划）
➢ 待遇确定型企业年金（DB计划）
2020/7/27
企业年金的作用
• 对企业来讲，可以通过权益归属留住优秀人才，企业交费部分可指定员工的服务年限方可计入员工账户，如果员工离职，企业就不用支付，所以叫企业的金手拷；
企业年金存在的问题
1、
区域、行业发展不平衡
2、
企业年金立法不完善
3、
税收优惠政策的限制
4、
企业层面的问题
2020/7/27
一、区域、行业发展不平衡
区域
主要集中在上海、广东、浙江、福建、广东和北京等东部地区
行业
主要集中在铁道、电力、民航、电信、，石化、石油、金融等行业为代表的国有大型企业
截至今年6月末基金规模达到4198亿元较去年底增长176即便如此我国企业年金占gdp的比重仍不到1相比于美国2019年起企业年金基金就成为其最大的金融资产项目2019年其规模占gdp的662019年全球企业年金29万亿美元占全球gdp约38即使在金砖四国我国企业年金占gdp比重也是最低的巴西印度俄罗斯这一占比分别达到1752655万人同期基本养老保险覆盖的职工数为10802万人企业数参加职工924万人同期基本养老保险覆盖的职工13120万人2019经过多年的发展我国企业年金的覆盖面依然很窄主要集中在电力石油石化和电信等国有垄断行业17基本养老保险我国企业年金的平均替代率远远不到1企业年金替代率指从企业年金获取的养老金对退休前工资的替代比率oecd国家的平均替代率为9英国和美国则将近40我国企业年金替代率现状目标

2019-2020年保险资产管理行业年度报告

2019-2020年保险资产管理年度报告内容目录一、2019 年保费收入增速提升，资金运用中债券比例提升 (4)1.保费收入增速提高，健康险占比逐年提升 (4)2.资产配置结构变化不大，债券投资仍是配置主力 (5)3.保险资金运用收益略升，权益低占比高贡献 (6)4.另类投资稳健发行，积极对接实体经济 (7)二、2019 年保险资金运用监管回顾 (8)1.银保监会暂行办法发布，资产负债监管再升级 (8)2.负债端政策：规范产品设计及销售，完善保险产品体系 (8)3.资产端政策：多举措发挥险资优势，行业发展更加市场化 (10)3.1. 丰富险资投资选择，牢守风险防控底线 (10)3.2. 取消外资股比限制，加快保险业对外开放 (10)3.3. 保险资管新规发布，行业发展迎来上位法 (11)三、2019 年保险资产管理行业发展 (12)1.投行业务板块 (12)1.1. 债权投资计划 (13)1.1.1. 2019 年债权投资计划注册情况 (13)1.1.2. 2019 年保险机构投资债权投资计划情况 (14)1.2. 股权投资计划 (15)1.2.1. 2019 年股权投资计划注册情况 (16)1.2.2. 2019 年保险公司投资股权投资计划情况 (16)1.2.3. 典型案例跟踪——中保投 (18)1.3. 资产支持计划 (19)1.3.1. 2019 年资产支持计划注册情况 (19)1.3.2. 2019 年保险公司投资资产支持计划情况 (19)2. 资产管理板块 (21)2.1. 2019 年保险资产管理产品 (21)2.1.1. 保险资产管理产品分类情况 (21)2.1.2. 各类别保险资产管理产品表现情况对比 (22)2.2. 企业年金资产管理业务 (26)2.2.1. 企业年金业务市场概况 (26)2.2.2. 养老金产品评价 (28)2.3. 个人养老保障体系建设 (31)2.3.1. 商业养老保险 (31)2.3.2. 养老保障管理业务 (32)2.4. 公募业务—保险系公募持续扩容 (34)四、2020 年保险资产管理展望 (35)图表目录图1 2005-2019 年保险行业总资产规模情况（万亿） (4)图2 2005-2019 年保险行业总资产增速情况 (4)图3 2013-2019 年保费收入（亿元）及同比增速（%） (4)图4图5 2004-2019 年保险资金余额（万亿元） (5)图6 2004-2019 年保险资金资产配置趋势 (6)图7 历年保险资金运用投资收益率（%） (7)图8 2019 年保险资金运用收益分解 (7)图9 各保险公司2019 年认购债权计划情况 (14)图10 各保险集团2019 年认购债权计划情况 (14)图11 保险资产管理产品类型分布 (22)图12 2018 年三季度投资管理人管理的组合资产规模 (28)图13 2019 年三季度投资管理人管理的组合资产 (28)表1 2019 年保费收入情况 (4)表2 2019 年12 月末保险公司资金运用情况表 (6)表3 债权计划及股权计划注册情况 (7)表4 保险资产管理产品管理暂行办法 (11)表5 目前保险资产管理公司主要业务一览 (12)表6 2019 年中国银保监会对保险资金投行类业务的规范文件 (13)表7 2019 年保险资管绿色通道注册债权投资计划 (14)表8 2019 年保险公司认购棚改债权投资计划情况 (15)表9 2019 年保险资管注册的股权投资计划 (16)表10 2019 年保险公司认购股权类投资项目情况 (16)表11 中保投投资项目列表 (18)表12 2019 年中保登出具注册通知书的资产支持计划 (19)表13 2019 年保险公司认购资产支持计划情况 (20)表14 保险资管产品按投资性质不同的分类 (21)表15 股票策略型保险资管产品2019 年收益前二十 (22)表16 量化类保险资管产品2019 年收益前十五 (23)表17 债券型保险资管产品2019 年收益前二十 (24)表18 混合型保险资管产品2019 年收益前二十 (24)表19 流动性管理类保险资产管理产品（不完全列示） (25)表20 FOF/MOM 类保险资产管理产品收益情况 (26)表21 全国企业年金基金历年基本情况 (27)表22 当前保险机构企业年金牌照分布情况 (27)表23 2019 年三季度企业年金养老金产品分类汇总情况表 (29)表24 养老金产品收益情况分析 (30)表25 个人税延型商业养老保险相关制度 (31)表26 经营个人税收递延型商业养老保险业务保险公司名单 (32)表27 国寿养老2019 年度养老保障管理业务情况 (32)表28 腾讯理财通平台销售的个人养老保障产品情况 (33)表29 保险系基金公司规模（2019 年） (34)表30 保险系基金管理公司部分产品收益率情况 (34)一、2019 年保费收入增速提升，资金运用中债券比例提升2019 年保险行业总资产规模持续扩张，达 20.56 万亿元，较年初增长 12.18%，增速相比 2018 年有所上升。

2019全国社会保险基金收入决算表

2019全国社会保险基金收入决算表摘要：一、引言二、2019 年全国社会保险基金收入决算表概述三、各项社会保险基金收入情况分析1.养老保险基金2.医疗保险基金3.失业保险基金4.工伤保险基金5.生育保险基金四、全国社会保险基金收入决算表的启示与建议五、结语正文：一、引言全国社会保险基金收入决算表是反映我国社会保险基金收入情况的重要数据报告。

本文将基于2019 年全国社会保险基金收入决算表，对各项社会保险基金收入情况进行分析，以期为大家提供参考。

二、2019 年全国社会保险基金收入决算表概述根据2019 年全国社会保险基金收入决算表，我国社会保险基金总收入为XX 亿元，同比增长XX%。

其中，养老保险基金收入XX 亿元，占基金总收入的XX%；医疗保险基金收入XX 亿元，占基金总收入的XX%；失业保险基金收入XX 亿元，占基金总收入的XX%；工伤保险基金收入XX 亿元，占基金总收入的XX%；生育保险基金收入XX 亿元，占基金总收入的XX%。

三、各项社会保险基金收入情况分析1.养老保险基金养老保险基金收入主要来源于企业职工基本养老保险费、城乡居民基本养老保险费等。

2019 年，养老保险基金收入XX 亿元，同比增长XX%，占全国社会保险基金总收入的XX%。

2.医疗保险基金医疗保险基金收入主要来源于职工基本医疗保险费、城乡居民基本医疗保险费等。

2019 年，医疗保险基金收入XX 亿元，同比增长XX%，占全国社会保险基金总收入的XX%。

3.失业保险基金失业保险基金收入主要来源于企业职工失业保险费。

2019 年，失业保险基金收入XX 亿元，同比增长XX%，占全国社会保险基金总收入的XX%。

4.工伤保险基金工伤保险基金收入主要来源于企业职工工伤保险费。

2019 年，工伤保险基金收入XX 亿元，同比增长XX%，占全国社会保险基金总收入的XX%。

5.生育保险基金生育保险基金收入主要来源于企业职工生育保险费。

2019 年，生育保险基金收入XX 亿元，同比增长XX%，占全国社会保险基金总收入的XX%。

企业年金在民办院校教职工养老保障体系中的实施路径探讨

企业年金在民办院校教职工养老保障体系中的实施路径探讨作者：曹雪杨来源：《科学与财富》2020年第29期摘要：2015年我国机关事业单位养老保障制度与企业单位逐步并轨，机关事业单位均强制实施职业年金，但企业单位的企业年金参与率依然较低。

民办院校作教职工养老保障体系具有差异化特点，本文基于民办院校教职工养老保障现状分析建立企业年金计划的必要性，并对比不同经营管理模式，提出具有实践意义的方案建议。

关键词：养老保障体系;企业年金;经营管理模式中国深度老龄化社会的到来带来了一系列问题，其中之一便是养老金收支的矛盾。

根据《中国养老金精算报告2019-2050》预测，未来30年制度赡养率将翻倍，我国养老金将在2035年耗尽，养老保障体系发展的可持续性问题正因人口老龄化的严峻形势而受到猛烈地冲击，对此十九大进一步明确了“全面建成可持续多层次社会保障体系”的社会保障体系改革任务目标。

其中，加快推进企业年金建立、提升企业职工参与率是改革工作的一条重要支线。

一、企业年金概述根据《企业年金办法》的定义，企业年金是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，自愿建立的补充养老保险制度。

人社部社会保险基金监管局发布的《2019年度全国企业年金基金业务数据摘要》公布了自2000年起截止至2019年年末，我国企业年金的参与基金运营现状。

其中，已有95963家企业建立起企业年金制度，2547.94万职工参与其中，累计基金达17985.33亿元。

而至2020年一季度末，全国企业年金积累基金总规模为18645.98亿元，比2019年末增加660.65亿元。

但是根据国家公布的相关数据，企业年金对基本养老保险制度的补充效果并未达到预期。

二、民办院校教职工养老保障现状近年来，民办院校稳定发展，教职工群体逐年扩大，2018年仅民办高等教育机构就有教职工58.87万人。

根据国务院下发的《关于鼓励社会力量兴办教育促进民办教育健康发展的若干意见》的第四项第十八条规定：民办学校应依法为教职工缴纳足额社会保险费和住房公积金。

我国企业年金投资运营绩效审计指标体系构建

ACCOUNTING LEARNING131基金项目：本文受到国家社会科学基金重大招标项目“海峡两岸劳动力流动现状调查与劳动权益保障研究”（立项号18ZDA 083）的资助。

我国企业年金投资运营绩效审计指标体系构建张立琼西北大学公共管理学院摘要：企业年金制度以补充我国基本养老保险制度为目标，是我国养老保险体系第二支柱中的基础内容。

为实现企业年金制度的良性运行，亟须扩大投资收益并对企业年金投资运营进行绩效审计，对投资运营效果进行监督。

其中，企业年金投资运营绩效审计的指标体系构建对企业年金绩效审计的规范开展十分必要。

研究发现，指标体系的构建应遵循收益性、安全性、激励性、保障性和可持续性原则。

关键词：企业年金；投资运营；绩效审计指标引言健全多支柱养老保险体系，是实现人民群众退休生活高质量发展，切实提高人民群众退休生活的获得感、幸福感、安全感的重要保障。

其中，企业年金制度作为我国三支柱养老保险体系中第二支柱的重要组成部分，是我国基本养老保险制度的重要补充。

构建企业年金投资运营绩效审计指标体系，充分发挥国家审计的监督作用，对企业年金制度的发展和完善具有重要意义。

一、我国企业年金投资运营现状我国的企业年金制度，以企业自身发展状况与职工需求为设立标准，以相关政策法规为依据，以为职工提供基本养老保险收入以外的退休收入补充为目的。

我国企业年金制度缘起于1991年《关于企业职工养老保险制度改革的决定》。

《决定》中明确表示鼓励企业实行补充养老保险。

之后历经2004年颁布的《企业年金试行办法》，直至2017年人力资源社会保障部与财政部联合，具有标志性作用的《企业年金办法》（以下简称《办法》）正式出台。

截止2019年末，全国加入企业年金计划的企业共有9.6万个，覆盖职工2548万人，基金累计结存17958亿元。

从企业年金基金投资管理情况来看，2019年实际运作资产金额17689.96亿元，建立组合数4327个，当年形成1258.23亿元的投资收益，加权平均收益率达到8.30%。

2019年中国企业年金研究报告

中国企业年金研究报告团体业务管理部二00二年十二月前言企业年金在中国是一个全新的话题，它源于西方的职业年金或雇主年金，是政府公共养老保障的重要补充。

我国计划在“十五”期间要建立有中国特色的企业年金制度。

企业年金不同于社会保障，又区别于商业保险。

它是企业及职工依法参加基本养老保险的基础上，自愿建立的补充养老保险制度。

企业年金涉及财政、金融、保障三方。

本报告介绍了我国企业年金的发展、现状和将要执行的管理运行办法，同时提出企业年金是一个多方参与，竞争激烈，利益共享的、有着很大发展潜力的市场，寿险公司介入企业年金市场，将面对多重挑战。

我们建议，新华公司应该积极应对这些挑战。

团体业务管理部2002年12月目录1我国基本养老保险制度的发展与面临的问题 (4)2我国基本养老保险制度的发展 (4)3中国现行养老保险制度的潜在问题 (5)第二章中国企业年金的发展和现状 (12)1中国企业年金发展历程和现状 (12)2中国行业单位的企业年金发展概况 (17)第三章国外企业年金的模式 (28)1美国401（k）计划介绍 (28)2英国企业年金制度 (32)3香港退休养老保障制度概况 (36)第四章我国《企业年金管理办法》简介 (41)1我国企业年金基本内容 (41)2我国企业年金的运行与管理 (43)第五章企业年金的发展趋势和寿险公司的挑战 (52)1企业年金的发展趋势 (52)2企业年金带给寿险公司的挑战 (58)第六章XX公司对企业年金的对策建议 (66)附件：《企业年金管理办法》（送审稿）《中华人民共和国信托法》第一章我国基本养老保险制度的发展与面临问题1我国基本养老保险制度的发展2中国现行养老保险制度的潜在问题1我国基本养老保险制度的发展中国的养老保险制度是在建国后建立和发展起来的，已走过50多年的风雨历程。

随着中国由计划经济体制向社会主义市场经济体制的转变，养老保险制度也经历了深层次的改革和创新。

我国的养老保险制度发展大体可以分为四个阶段。

2019年中国企业年金“扩面”提速,全年参建企业数达9.6万个「图」

2019年中国企业年金“扩面”提速，全年参建企业数达9.6万个「图」一、企业年金概述企业年金和职业年金共同构成我国养老金“第二支柱”体系，其中企业年金指的是在国家规定的养老保险制度之外，由企业和职工根据自身经济能力自愿建立的补充养老保险制。

与职业年金相比，企业年金采取的是自愿参保的形式，其覆盖范围涵盖大中小企业、社会组织及其职工，通常企业缴纳部分不高于职工工资总额的8%。

企业年金和职业年金的区别资料来源：公开资料整理1991年《国务院关于改革企业职工养老保险制度的决定》的出台，首次提出了支持和鼓励企业实施养老保险补充制度；2000年在《关于完善城镇社会保障体系的试点方案》中，将企业补充养老保险正式更改为“企业年金”；2004年随着企业年金的主线发展框架逐渐完善，我国企业年金制度开始试行，并于2006年开始市场化运作；2017年《企业年金办法》的颁布，标志着我国企业年金制度进入新的发展阶段。

国内企业年金制度发展阶段特征资料来源：公开资料整理更多内容相关报告：华经产业研究院发布的《2020-2025年中国企业服务行业市场运营现状及投资战略咨询报告》二、国内企业年金参与情况2019年中国建立企业年金的企业数量达95963个，同比2018年增长9.8%，参与企业年金制度的企业主要集中在石油、电力、化工、能源等垄断性较高的行业。

整体来看，近几年来我国企业年金制度参与企业呈现逐年上升趋势，但上升趋势缓慢，与发达国家相比差距明显，无论是企业年金参与率、替代率都呈现较低水平。

2013-2019年全国建立企业年金的企业数量资料来源：人社部，华经产业研究院整理2019年国内企业年金参加职工数量达2547.94万人，同比2018年增长6.7%。

2019年企业年金当年领取人数达180.6万人，企业年金492.39亿元，其中一次性领取人数14.49万人，领取金额103.89亿元；分期领取人数165.97万人，领取金额388.50亿元。