投资方式培训课件PPT(共 59张)
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投资规划培训(PPT64页)
• 制定投资规划与计划 • 对项目进行审查
- 具有项目驳回权：对于不符合条件（资料不全，未按规 定程序进行相关分析研究等）的项目具有直接否决权
- 但不具备审批权：对所有符合条件的项目必须由投资决 策委员会决定
• 跟踪监控项目进程 • 项目末期考核，组织经验交流
• 召开定期会议（每月），另外可以视需要召集临时会议
-7-
补充材料
建立投资管理办公室，提高计划过程的专业 化建设，加强审批评估的能力
计划建设部
主要负责获审批的具 体工程项目的核心设 备采购的牵头以及项 目的建设工作
工程建设专 业人员
投资管理 办公室
设立4名专职人员， 加强规划及项目审批 决策支持能力，并同 时起到项目执行的监 督作用（项目进程与 计划是否相符、是否 超计划等）
2、Our destiny offers not only the cup of despair, but the chalice of opportunity. (Richard Nixon, American President )命运给予我们的不是失望之酒，而是机会之杯。二〇二一年六月十七日2021年6月17日星期四 3、Patience is bitter, but its fruit is sweet. (Jean Jacques Rousseau , French thinker)忍耐是痛苦的，但它的果实是甜蜜的。10:516.17.202110:516.17.202110:5110:51:196.17.202110:516.17.2021 4、All that you do, do with your might; things done by halves are never done right. ----R.H. Stoddard, American poet做一切事都应尽力而为，半途而废永远不行6.17.20216.17.202110:5110:5110:51:1910:51:19 5、You have to believe in yourself. That's the secret of success. ----Charles Chaplin人必须相信自己，这是成功的秘诀。-Thursday, June 17, 2021June 21Thursday, June 17, 20216/17/2021
- 具有项目驳回权：对于不符合条件（资料不全，未按规 定程序进行相关分析研究等）的项目具有直接否决权
- 但不具备审批权：对所有符合条件的项目必须由投资决 策委员会决定
• 跟踪监控项目进程 • 项目末期考核，组织经验交流
• 召开定期会议（每月），另外可以视需要召集临时会议
-7-
补充材料
建立投资管理办公室，提高计划过程的专业 化建设，加强审批评估的能力
计划建设部
主要负责获审批的具 体工程项目的核心设 备采购的牵头以及项 目的建设工作
工程建设专 业人员
投资管理 办公室
设立4名专职人员， 加强规划及项目审批 决策支持能力，并同 时起到项目执行的监 督作用（项目进程与 计划是否相符、是否 超计划等）
2、Our destiny offers not only the cup of despair, but the chalice of opportunity. (Richard Nixon, American President )命运给予我们的不是失望之酒，而是机会之杯。二〇二一年六月十七日2021年6月17日星期四 3、Patience is bitter, but its fruit is sweet. (Jean Jacques Rousseau , French thinker)忍耐是痛苦的，但它的果实是甜蜜的。10:516.17.202110:516.17.202110:5110:51:196.17.202110:516.17.2021 4、All that you do, do with your might; things done by halves are never done right. ----R.H. Stoddard, American poet做一切事都应尽力而为，半途而废永远不行6.17.20216.17.202110:5110:5110:51:1910:51:19 5、You have to believe in yourself. That's the secret of success. ----Charles Chaplin人必须相信自己，这是成功的秘诀。-Thursday, June 17, 2021June 21Thursday, June 17, 20216/17/2021
投资规划培训(PPT 74页)
•
庄家抬轿，显示庄家主力进出的状况。白色柱代表“无庄控盘”，
股票表现平平，没人去炒也就没有行情。黄色箭头表示“开始控盘”，
说明有主力开始进入，控制盘面。红色柱表示“有庄控盘”；紫色柱表
示“高度控盘”。庄家能够掌控盘面的动向，有庄家控盘股价必将拉升
爆发。绿色柱表示“主力出货”，股价越高，其实是越危险的事情，择
股票为主。
当价格线从布林线的中轨线以上、向上突破布林线上轨时，预示
着股价的强势特征已经确立，股价将可能短线大涨，投资者应以持股
待涨或短线买入为主。
当价格线一直处于中轨线上方，并和中轨线一起向上运动时，表
明股价处于强势上涨过程中，只要价格线不跌破中轨线，投资者坚决
一路持股。
16
恩碧教学
技术分析“八看”
高。3、股价上涨,成交量却逐渐萎缩。 4、股价走势突然成为垂直上 升的喷发行情,成交量急剧增加,股价暴涨；继之而来的是成交量大幅 度萎缩,同时股价急速下跌。这种现象表示涨势已到末期,上升乏力,显 示出趋势反转的现象。
12
恩碧教学
• ⑶三看成交量(VOL)
•
底部来临，进货的信号：1、股价长期下跌,成交量萎缩成地量,
例1：上证指数45日线 例2：万科A45日线 例3：三一重工月线 例4：七匹狼月线
9
恩碧教学
技术分析“八看”
• ⑴一看阴阳线 • 阴阳线就是K线，日本人发明创造的 • 阴阳线四要素，阳线用红色表示，阴线用绿色表示（A股） • …60分钟K线，日K线，周K线，月K线，… • 阳线，长阳线，阳烛线（上涨阻力型）， • 倒阳烛线（先跌后涨型），阳十字线（股价反转型） • 阴线，长阴线，倒阴烛线（下跌抵抗型）， • 阴烛线（先涨后跌型），阴十字线（股价反转型） • 例：国海证券
投资管理培训课件
04
投资案例与实践
成功的投资案例分析
总结词
分析成功的投资案例，提炼投资策略 和技巧。
详细描述
选取具有代表性的成功投资案例，分 析其投资决策过程、风险管理措施以 及投资回报等方面的成功因素，提炼 出可供学员借鉴的投资策略和技巧。
失败的投资案例教训
总结词
总结失败的投资案例，避免重蹈覆辙。
详细描述ห้องสมุดไป่ตู้
选取一些失败的投资案例，深入剖析其失败原因，包括错误的投资决策、风险 管理失误等方面，为学员提供前车之鉴，避免在未来的投资中重蹈覆辙。
根据个人或机构的风险承受能力进行 资产配置，稳健型投资者适合较低风 险的投资，而风险偏好较高的投资者 可以配置较高风险的资产。
宏观经济配置
根据宏观经济环境和政策方向进行资 产配置，如经济增长、通货膨胀、利 率水平等。
投资时机的把握
市场时机
根据市场走势和波动把握买入 和卖出的最佳时机，需要关注
市场动态和政策变化。
明确投资管理的目的和原则
投资管理的目标通常包括保值增值、风险控制和长期回报等。投资管理应遵循的原则包括理性投资、多元化投资、长期投资 和定期调整等。
投资工具的种类与特点
了解各种投资工具的种类和特点
常见的投资工具包括股票、债券、基金、期货、期权、房地产等。每种投资工具都有其自身的风险和 收益特点，投资者应根据自己的风险承受能力和投资目标选择合适的投资工具。
企业基本面时机
关注企业基本面变化，如盈利 状况、估值水平、管理层变动 等，以选择合适的投资时机。
行业周期时机
根据行业周期性特点，把握行 业上升和衰退阶段，选择最佳 的投资时机。
宏观经济周期时机
根据宏观经济周期性变化，如 经济扩张、经济衰退、通货膨 胀等，选择相应的投资策略和
投资与理财培训课件
金融市场的全球化趋势
科技创新的影响
投资者需求的多样化
投资理财市场的政策走向
要点三
金融市场的监管加强
各国政府加强对金融市场的监管，保护投资者权益，防范金融风险。
要点一
要点二
可持续投资的发展
越来越多的投资者关注企业的社会责任和可持续性，推动可持续投资成为市场趋势。
税务政策的调整
政府会根据经济形势和社会发展需要，调整税务政策，影响投资收益和成本。
证券投资基金
证券投资基金是由基金公司发行，以股票、债券等证券市场为投资对象的基金，具有分散风险、专业管理等特点。
投资理财的渠道与工具
02
投资理财基础知识
介绍不同货币类型及其在市场中的职能。
货币与金融市场
货币类型与职能
包括货币市场、股票市场、债券市场等以及相关金融机构。
金融市场组成
介绍金融市场的监管机构和法规。
选择投资方式
熟悉各类投资方式的特点和风险，根据个人需求进行选择。
风险管理措施
掌握风险管理原则，合理运用止损、对冲等方法，降低投资风险。
投资策略与风险控制
了解资产配置的基本原则和方法，根据个人投资目标和风险承受能力制定合理的资产配置方案。
资产配置原则
投资组合构建
投资组合优化
熟悉各类投资品种的特点和风险收益特性，构建多样化的投资组合以降低风险。
金融市场监管
投资组合优化
介绍现代投资组合理论，包括马科维茨投资组合理论、夏普比率等。
投资组合概念
解释投资组合定义、组成及目的。
投资组合配置
说明如何根据投资者风险偏好和资产配置原则来配置投资组合。
投资组合理论
介绍股票基础知识，如蓝筹股、红筹股、股票市场分类等。
科技创新的影响
投资者需求的多样化
投资理财市场的政策走向
要点三
金融市场的监管加强
各国政府加强对金融市场的监管，保护投资者权益，防范金融风险。
要点一
要点二
可持续投资的发展
越来越多的投资者关注企业的社会责任和可持续性，推动可持续投资成为市场趋势。
税务政策的调整
政府会根据经济形势和社会发展需要，调整税务政策，影响投资收益和成本。
证券投资基金
证券投资基金是由基金公司发行，以股票、债券等证券市场为投资对象的基金，具有分散风险、专业管理等特点。
投资理财的渠道与工具
02
投资理财基础知识
介绍不同货币类型及其在市场中的职能。
货币与金融市场
货币类型与职能
包括货币市场、股票市场、债券市场等以及相关金融机构。
金融市场组成
介绍金融市场的监管机构和法规。
选择投资方式
熟悉各类投资方式的特点和风险，根据个人需求进行选择。
风险管理措施
掌握风险管理原则，合理运用止损、对冲等方法，降低投资风险。
投资策略与风险控制
了解资产配置的基本原则和方法，根据个人投资目标和风险承受能力制定合理的资产配置方案。
资产配置原则
投资组合构建
投资组合优化
熟悉各类投资品种的特点和风险收益特性，构建多样化的投资组合以降低风险。
金融市场监管
投资组合优化
介绍现代投资组合理论，包括马科维茨投资组合理论、夏普比率等。
投资组合概念
解释投资组合定义、组成及目的。
投资组合配置
说明如何根据投资者风险偏好和资产配置原则来配置投资组合。
投资组合理论
介绍股票基础知识，如蓝筹股、红筹股、股票市场分类等。
基金定投培训课件资料
投资改变生活 实现财务自由
第四部分 营销技巧及话术
理财经理：基金定投较一次性基金投资最大的区别在于分批进入，降低成本、平 滑风险。（将A先生投资于易方达科讯混合基金的例子向客户讲讲，用实例打动 客户）。而且基金定投复利效应明显。您知道复利效应吧，就是利滚利，把赚的 钱再投入获得收益，家庭的财富就像滚雪球，越滚越大。咱们拿定投计算器来看 看。 客户：有这么多？ 理财经理：是啊，半年前我们一个客户选择了定投的投资方式，半年下来总共投 入的3万元就获得了6000多元的收益啊。 客户：是吗？ 理财经理：其实目前资本市场波动较大，谁也不知道高点在哪里、低位在何方。 这时候最适合做的就是基金定投了。 客户：那你看我怎么买呢？ 理财经理：让给您推荐几款收益较好的基金定投产品吧。 （转入引入指导客户开通定投，并当场扣款）
定投越早开始，投资时间越长，复利越明显，累计 的财富也越多。
投资改变生活 实现财务自由
基金定投基础知识
3、股市下跌时，不能停止定投 基金定投是一种长期投资方式，不必在意短期涨跌，
否则会错失逢低摊低投资成本的机会。 4、坚持长期投资，遵守铁的投资纪律
基金定投采用平均成本的概念降低市场波动的风险， 股市的景气周期约3—5年，资
投资改变生活 实现财务自由
2016年3月4日数据
投资风格 投资类型
基金名称
基金代码 申购费用 单位净值 累计净值
成立日期
将3万元一次性投入，目前一年期定期存款利率1.5%， 则半年后银行本息共计30450元。
投资改变生活 实现财务自由
基金定投典型投资案例
案例3：股指下跌情况
若客户从2015年7月1日沪指下跌-12.69%，中间经历半 年的下跌，中间也略有反弹，则见下表：
第四部分 营销技巧及话术
理财经理：基金定投较一次性基金投资最大的区别在于分批进入，降低成本、平 滑风险。（将A先生投资于易方达科讯混合基金的例子向客户讲讲，用实例打动 客户）。而且基金定投复利效应明显。您知道复利效应吧，就是利滚利，把赚的 钱再投入获得收益，家庭的财富就像滚雪球，越滚越大。咱们拿定投计算器来看 看。 客户：有这么多？ 理财经理：是啊，半年前我们一个客户选择了定投的投资方式，半年下来总共投 入的3万元就获得了6000多元的收益啊。 客户：是吗？ 理财经理：其实目前资本市场波动较大，谁也不知道高点在哪里、低位在何方。 这时候最适合做的就是基金定投了。 客户：那你看我怎么买呢？ 理财经理：让给您推荐几款收益较好的基金定投产品吧。 （转入引入指导客户开通定投，并当场扣款）
定投越早开始，投资时间越长，复利越明显，累计 的财富也越多。
投资改变生活 实现财务自由
基金定投基础知识
3、股市下跌时，不能停止定投 基金定投是一种长期投资方式，不必在意短期涨跌，
否则会错失逢低摊低投资成本的机会。 4、坚持长期投资，遵守铁的投资纪律
基金定投采用平均成本的概念降低市场波动的风险， 股市的景气周期约3—5年，资
投资改变生活 实现财务自由
2016年3月4日数据
投资风格 投资类型
基金名称
基金代码 申购费用 单位净值 累计净值
成立日期
将3万元一次性投入，目前一年期定期存款利率1.5%， 则半年后银行本息共计30450元。
投资改变生活 实现财务自由
基金定投典型投资案例
案例3：股指下跌情况
若客户从2015年7月1日沪指下跌-12.69%，中间经历半 年的下跌，中间也略有反弹，则见下表：
第九讲：投资PPT课件
i0
i0
2019/11/2
1918-1994
当期的资本存量取决于过去的合意资本存量。
18
4.1 政府的税收和投资补贴
0.25
如何考察税收和投资 0.2 补贴对投资的影响？
0.15
投资最优资本存量 0.1
MPKrK
0.05
如果税收同时影
响 MPK,rK ,K*不变
0
投资补贴降低了 r K ， 最优资本存量增加。
20是19/1投1/2 资的不可逆性。
23
小结
主要讲了三部分内容
投资的基本概念 投资的典型事实 投资的基本理论
2019/11/2
24
加速度模型由Clark提出， 经Samuelson发展
K*
Y
id
K*Y
IK*K1 I (YY1)
2019/11/2
通常是
大于1
17
3.4 投资模型－古典
弹性加速度模型
01
I K K 1(K * K 1 )
投资是否一步到位？
由钱纳里提出
固定资产投资 存货
中国1952-2002年间投资的构成 8
2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 1993 1992 1991 1990 1989 1986 1981 1976 1971 1966 1963 1958 1952
2.4 投资的典型实事
2019/11/2
4
1.0 投资需求的基本概念
总投资包括
折旧，即用于替换因磨损等而需废弃的资本的支出 净投资，即用于增加经济中资本存量的支出。
投资需求
投资分析演示PPT模板(完美版)
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2023年
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类别 4
类别 3
类别 2
类别 1
0
0.5
1
1.5
2
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3.5
4
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投资规划培训课件
➢ 集合资金信托计划（两个以上委托人的资金 信托）P432 ：分证券投资集合资金信托计 划、股权投资集合资金信托计划、贷款集合 资金信托计划、权益集合资金信托计划
➢ 不动产投资集合资金信托计划REITs（投资 标的为不动产）
• 按投资标的分权益型、抵押权型和混合型
• 按能否赎回分封闭式和开放式
• 特点：资产流动性、变现性高；分散投资组合风险； 可对抗通货膨胀；收益稳定
➢债券的信用评级
• 原因：为方便投资者进行债券投资决策； 减少信誉高的发行人的筹资成本。
• 评级标准：穆迪公司、标准普尔公司、惠 誉公司、达夫与费尔普斯公司P401
➢ 债券和股票的比较P403
共同基金
➢ 含义与当事人P404 ➢ 分类：
• 按组织形态分公司型基金与契约型基金P405 • 按是否可赎回分开放式基金与封闭式基金P406 • 按投资风格分成长型基金、收入型基金（价值型）
➢ 证券市场线SML：P229-230，以期望收益 率为纵坐标、β为横坐标的坐标系中，反映 单个证券的期望收益率与对市场组合方差 的贡献率β之间线性关系的直线。
计算P230-231
➢ 应用：寻找被误定的证券P232
➢ 局限：假设前提难以实现；β值难以确定。
罗斯的套利定价理论APT1976 ➢ 前提假设：P237（允许卖空） ➢ 单因素套利模型与多因素套利模型 ➢ 应用：积极组合管理；消极组合管理 ➢ 与资本资产定价模型的区别：P243
➢ 特点：收益率通常高于银行存款；安全性高；流
动性差；面临利率风险和汇率风险。
券商集合资产管理计划
➢ 含义P472
➢ 分类：限定性集合资产管理计划和非限定 性集合资产管理计划
➢ 特点：起点高；私募性质；流动性较强； 规模较小；投资范围广；信息披露；自有 资金参与、有限赔付
投资管理培训课件(PPT 78页)
20
1
2
3－5
流动资 金需要量
50－15＝ 35
80－30＝ 50
△流动 资金需要 量
35－0＝35
50－35＝ 15
50万
80－30＝ 50 0
21
四、资金投入方式
一次投入 分次投入
22
第二节 现金流量及其计算
一、现金流量的含义 （一）含义
1、针对特定投资项目，不是针对特定会计 期间。 2、内容既包括流入量，也包括流出量。 3、广义的，不仅包括货币资金，而且包括 非货币资源的变现价值。
投资管理培训课件(PPT 78页)
概 述（了解） 项目投资（掌握） 证券投资 （选学）
2
概述
投放资金的行为
前提:是投资回收保险安全； 策略:审时度势； 目的:获得高于 银行存款的利息
•据投资内容：项目投资 金融投资 • 据投资期限：长期投资 短期投资 • 据投资地点：对内投资 对外投资 •据投资方式： 直接投资 间接投资
（一） 净现值NPV(Net Present Value)
1、含义 净现值是指在项目计算期内，投资项
目各年净现金流量现值的代数和，也就 是生产经营期各年净现金流量的现值与 投资额的现值之间的差额。
53
2、计算
NPV=∑各年净现金流量的现值
54
3、折现率 折现率可以是企业的资金成本，也可以
是企业所要求的最低报酬率水平。
=7.75（千元）
所以，该投资项目投资利润率=7.75÷100=7.75%
50
投资利润率的优缺点
优点：计算简便，易于理解
能够说明各投资方案的收益水平
缺点：没有考虑时间价值
1
2
3－5
流动资 金需要量
50－15＝ 35
80－30＝ 50
△流动 资金需要 量
35－0＝35
50－35＝ 15
50万
80－30＝ 50 0
21
四、资金投入方式
一次投入 分次投入
22
第二节 现金流量及其计算
一、现金流量的含义 （一）含义
1、针对特定投资项目，不是针对特定会计 期间。 2、内容既包括流入量，也包括流出量。 3、广义的，不仅包括货币资金，而且包括 非货币资源的变现价值。
投资管理培训课件(PPT 78页)
概 述（了解） 项目投资（掌握） 证券投资 （选学）
2
概述
投放资金的行为
前提:是投资回收保险安全； 策略:审时度势； 目的:获得高于 银行存款的利息
•据投资内容：项目投资 金融投资 • 据投资期限：长期投资 短期投资 • 据投资地点：对内投资 对外投资 •据投资方式： 直接投资 间接投资
（一） 净现值NPV(Net Present Value)
1、含义 净现值是指在项目计算期内，投资项
目各年净现金流量现值的代数和，也就 是生产经营期各年净现金流量的现值与 投资额的现值之间的差额。
53
2、计算
NPV=∑各年净现金流量的现值
54
3、折现率 折现率可以是企业的资金成本，也可以
是企业所要求的最低报酬率水平。
=7.75（千元）
所以，该投资项目投资利润率=7.75÷100=7.75%
50
投资利润率的优缺点
优点：计算简便，易于理解
能够说明各投资方案的收益水平
缺点：没有考虑时间价值
《投资培训资料》PPT课件
5,000万元；或者最近3个会计年度 入不少于5000万元，最近两年营
营业收入累计超过人民币3亿元； 业收入增长率均不低于30％；
要求
净利润以扣除非经常性损益前
最近一期不存在未弥补亏损；
后孰低者为计算依据。（注：上 述要求为选择性标准，符合其中
一条即可）
资产要求、股本要求和主营业务要求
条件
资产要求 股本要求
主体资格和经营年限
条件
中小板
创业板
主体资格
发行人为依法设立的股份 发行人为依法设立的股份
有限公司
有限公司
经营年限
持续经营时间应当在3年 持续经营时间应当在3年 以上(有限公司按原账面 以上(有限公司按原账面 净资产值折股整体变更为 净资产值折股整体变更为 股份公司可连续计算) 股份公司可连续计算)
或近一年净利润1500万左右，且未 来三年年均50%以上复合增长
或近一年净利润1000万左右，且未 来三年年均60%以上复合增长
或近一年净利润500万左右，且未 来三年年均100%以上复合增长
投资阶段
基金主要投资于未上市成长性企业股权，同时关注 上市公司股权的战略投资机会。
未上市成长性企业股权投资：
•
一，行业的选 •
择
•
我们重点关注 • 以下几个行业 •
•
1.以市场消费需 求为导向的产 业
现代高端农业 食品产业 医疗服务及医疗设备 中药材及中成药行业 连锁商业
奢侈品产业
二 2.
以节能环保及资 源循环利用为导 向的产业
1 光伏产业 2. 环境治理 3. 资源的循环及综合利用
产业的应用
5 能源合同管理
股本条件 • IPO后总股本不得少于3000万元
投资方式培训课件(ppt 59张)
期存单）的一种投资基金。
基金资管子公司
基金子公司是指依照《公司法》设立，由基金管理公司控股，经营特定客
户资产管理、基金销售以及中国证监会许可的其他业务的有限责任公司。
主要业务
承接原基金公司专户理财业务。
从事专项资产管理计划：投资交易所交
易的非标准型资产，未通过证券交易所转 让的股权、债权及其他财产权利。
投连险
属于终身寿险产品，包含保险保障功能，并至少在一个投资账户拥
有一定资产价值的人身保险产品。投资账户不保证收益，风险由投
保人承担。
分红险
保险公司在每个会计年度结束后，将其实际经营成果按一定的比例、 以现金红利或增值红利的方式，分配给客户的一种人寿保险。
保险资产管理公司
保险资产管理公司受托管理保险资金的金融机构。保险资金是指保险
资本市场类
QDII 结构性 （挂钩型）
2019/2/17
银行——理财规模
(单位：万亿）
银行理财产品在2013年累计募集68万亿，年末存量10万亿！
本页数据来源：证券时报，普益财富
利率市场化
什么是利率市场化？ 利率市场化是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平。它是由市场供求来决定。 2013年取消贷款利率下限 存款利率仍未放开：最高上浮_____？ 利率市场化的现象 利率决策权交给金融机构，由金融机构自己根据资金状况对金融市场动向 的判断来自主调节利率水平。 实现利率市场化的途径
事件风险
流动性 流动性 VS. 投资周期
风险和收益、流动性的关系
储蓄
债券
股票 商品 货币 收藏、艺术品等
理
财
产
品
了解金融资产管理机构
投资理财基础知识培训ppt课件
偿制度。
•保险是经济互助形
式
6、主要理财工具比较
理财工具 安全性 获利性 流通性
银行存款 高
差
好
国债
高
较高 较好
股票
低
高
好
投资基金 较低
保险
高
较高 —
较好 差
四、 如何进行投资理财之一
•合理分配资金 •拓宽投资渠道 •进行投资组合
您选择了什么？
传统型：银行储蓄、国债（国库券）、基金 投机型：股票、期货、彩票 收藏型：邮票、纪念币、古董、名人字画 投资型：房产、保险
•由CIO兼任中心主任 •配1~2名副手协助中心主任的工作
PERC经理
风险控 制经理
分析师
绩效评估 经理
分析师
投资组合 经理
资产管理 （债券）
经理
资产管理 （短期投 资）经理
对外委托 资产管理
经理
分析师
组员
组员
组员
行政事务 管理员
PERC
PERC直接向CIO和CEO报告工作
股票经理 组员
高级顾问
《平安世纪理财投资连结保险》投资范围
1、专家理财的投资渠道优势
我国国债市场现状
国 债市场
一级市场（发行市场）
二级市场（流通市场）
场内市场 交易所市场
场外市场 银行间市场
2、专家理财的投资品种优势
1998年国内国债市场上的主要国债品种结构
按债券形态分类
按计息方式分类
无记名式 7%
记帐式 50%
附息
46%
凭证式
零息
43%
54%
3、专家理财的投资方式优势
最后我们要衡量投资的期限，太短太长都不宜。现 在美国最流行的是‘DIE BROKE’即死时破产,今生赚到 的钱这辈子用完。而每个人的人生目标都不同,只有先确 定了,才可以谈到理财.
项目投资培训课件
社会责任
项目投资不仅要关注经济效益，还要考虑社会责 任和可持续性，如环境保护、社会稳定等。
项目投资的基本要素
投资目标
投资规模
投资结构
风险管理
退出机制
明确项目投资的目标是 进行投资决策的首要步 骤，包括实现企业战略 转型、扩大市场份额、 提高企业竞争力等。
确定项目投资的规模和 资金来源，根据项目实 际情况和市场环境进行 合理规划。
机会。
机会评估
03
对筛选出的投资机会进行详细的评估，包括市场前景、盈利能
力、技术可行性等方面。
项目投资方案的比较与选择
制定方案
针对不同的投资机会，制定不同的投资方案。
方案比较
对制定的投资方案进行比较，分析各方案的优劣。
方案选择
根据比较结果，选择最优的投资方案作为实施方案。
03
项目投资估算与评估
项目投资估算的方法
动态指标
包括内部收益率、动态投资回收期等指标，用 于反映项目的动态盈利能力和风险水平。
3
其他指标
包括市场前景期发展潜力。
04
项目投资风险管理与控制
项目投资风险识别
宏观风险识别
01
这类风险具有普遍性，如经济风险、利率风险、通货膨胀风险
、政治风险等
对项目进行验收，确保项 目质量和预期效益的实现 。
项目投资资金筹措
01
内部资金
利用企业自身的利润积累、折旧等资金进行投资。
02
外部资金
通过银行贷款、发行股票、债券等方式筹集资金。
03
资金运用
合理安排资金使用计划，确保资金的合理配置和流动性。
项目投资管理中的协调与沟通
1 2
内部协调
项目投资不仅要关注经济效益，还要考虑社会责 任和可持续性，如环境保护、社会稳定等。
项目投资的基本要素
投资目标
投资规模
投资结构
风险管理
退出机制
明确项目投资的目标是 进行投资决策的首要步 骤，包括实现企业战略 转型、扩大市场份额、 提高企业竞争力等。
确定项目投资的规模和 资金来源，根据项目实 际情况和市场环境进行 合理规划。
机会。
机会评估
03
对筛选出的投资机会进行详细的评估，包括市场前景、盈利能
力、技术可行性等方面。
项目投资方案的比较与选择
制定方案
针对不同的投资机会，制定不同的投资方案。
方案比较
对制定的投资方案进行比较，分析各方案的优劣。
方案选择
根据比较结果，选择最优的投资方案作为实施方案。
03
项目投资估算与评估
项目投资估算的方法
动态指标
包括内部收益率、动态投资回收期等指标，用 于反映项目的动态盈利能力和风险水平。
3
其他指标
包括市场前景期发展潜力。
04
项目投资风险管理与控制
项目投资风险识别
宏观风险识别
01
这类风险具有普遍性，如经济风险、利率风险、通货膨胀风险
、政治风险等
对项目进行验收，确保项 目质量和预期效益的实现 。
项目投资资金筹措
01
内部资金
利用企业自身的利润积累、折旧等资金进行投资。
02
外部资金
通过银行贷款、发行股票、债券等方式筹集资金。
03
资金运用
合理安排资金使用计划，确保资金的合理配置和流动性。
项目投资管理中的协调与沟通
1 2
内部协调
投资理财基础知识培训教材PPT课件
投资工具 4–基金
定义
一种利益共享、风险共担的集合投资方 式，即通过发行基金单位，集中投资者 的资金，由基金托管人托管、基金管理 人管理和运用，从事股票、债券等金融 工具的投资，以获得投资收益和资本增 值。基金分为封闭型基金与开放型基金
特征
➢ 专业化管理 ➢ 分散投资风险 ➢ 获得规模效益，降低投资成本 ➢ 具有资金、技术、信息、人才、
分红金额是依据保险品种、保额、保险费、投保 年龄、缴费期限及被保险人性别（以及吸烟非吸 烟）等多种因素确定的。
分红保险的红利依赖于保险公司分红保险业务的 经营状况。
不同利率水平下投资策略
投资方式
储蓄 债券 股票 房产 实业 外汇 保险
利率水平高
投资策略 原因 提高比重 回报良好 提高比重 回报良好 较少比重 相对收益少 适当减少 贷款成本高 适当减少 财务成本高 适当减少 人民币回报高 适当增加 储蓄类保险好
优点：有自用及投资双重功能，可抵消通货 膨胀带来的贬值损失；
缺点：流动性低，变现性差，所需资金较多；
风险水准：总体而言，较高。
投资工具6–分红保险
定义
指保险公司将其分红保险业务实际 的经营成果优于定价假设的盈余， 按照一定比例(目前中国保监会规定 不低于70％)向保单持有人进行分配 的人寿保险产品。
构无权根据市场情况进行调整
特征
安全性好
流动性高
风险较低
回报率较低
不能抵御 通货膨胀
投资工具 2–债券
定义
指政府、金融机构、工商行的，并且承诺按一定利率、约定期限支付利息并按约定条件偿还
本金的债权债务凭证
特征
安全性好
收益比银行存款高
流动性较强
不能抵御通货膨胀
《投资培训课程》课件
分析房地产市场的供求关系、价格走势、政策影响等因素 。
区域分析
评估不同区域的房地产价值、发展潜力、投资风险等。
财务分析
对房地产项目的投资回报率、现金流、风险等因素进行分 析。
房地产投资策略
长期投资
选择有发展潜力的地段 和项目，长期持有并享
受资产升值的收益。
短期投资
通过租赁或短期出售赚 取收益，适合投资流动 性较好的房地需要制定适合自己的投资策略，包括选择合适的期货品种、确 定买入或卖出时机、合理配置资金等。
外汇投资
外汇投资概述
外汇投资是指投资者通过持有不同国家的货币，利用汇率波动赚 取收益的一种投资方式。
外汇投资特点
外汇投资具有杠杆效应、风险分散、流动性高等特点，但同时也存 在汇率风险、利率风险等。
多元化投资
分散投资风险，选择不 同类型的房地产项目进
行投资。
风险管理
制定风险管理策略，包 括市场风险、财务风险 、法律风险等方面的管
理。
06
其他投资方式
期货投资
期货投资概述
期货投资是一种金融衍生品，通过买卖期货合约的方式，获得赚取收益或对冲风险的机会 。
期货投资特点
期货投资具有高杠杆、高风险、高收益的特点，同时也有套期保值、价格发现等功能。
趋势跟踪
跟随市场趋势进行投资，涨时买 入、跌时卖出，以赚取价差收益
。
套利交易
利用市场价格差异，通过买入低 估的资产、卖出高估的资产来获
取无风险利润。
03
债券投资
债券基础知识
债券定义
债券特点
债券是一种金融工具，是发行人为了 筹集资金向投资者发行的一种债务凭 证。
债券具有安全性高、收益稳定、流通 性强等特点，是投资者进行资产配置 的重要工具。
区域分析
评估不同区域的房地产价值、发展潜力、投资风险等。
财务分析
对房地产项目的投资回报率、现金流、风险等因素进行分 析。
房地产投资策略
长期投资
选择有发展潜力的地段 和项目，长期持有并享
受资产升值的收益。
短期投资
通过租赁或短期出售赚 取收益，适合投资流动 性较好的房地需要制定适合自己的投资策略，包括选择合适的期货品种、确 定买入或卖出时机、合理配置资金等。
外汇投资
外汇投资概述
外汇投资是指投资者通过持有不同国家的货币，利用汇率波动赚 取收益的一种投资方式。
外汇投资特点
外汇投资具有杠杆效应、风险分散、流动性高等特点，但同时也存 在汇率风险、利率风险等。
多元化投资
分散投资风险，选择不 同类型的房地产项目进
行投资。
风险管理
制定风险管理策略，包 括市场风险、财务风险 、法律风险等方面的管
理。
06
其他投资方式
期货投资
期货投资概述
期货投资是一种金融衍生品，通过买卖期货合约的方式，获得赚取收益或对冲风险的机会 。
期货投资特点
期货投资具有高杠杆、高风险、高收益的特点，同时也有套期保值、价格发现等功能。
趋势跟踪
跟随市场趋势进行投资，涨时买 入、跌时卖出，以赚取价差收益
。
套利交易
利用市场价格差异，通过买入低 估的资产、卖出高估的资产来获
取无风险利润。
03
债券投资
债券基础知识
债券定义
债券特点
债券是一种金融工具，是发行人为了 筹集资金向投资者发行的一种债务凭 证。
债券具有安全性高、收益稳定、流通 性强等特点，是投资者进行资产配置 的重要工具。
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证券公司
客户资产管理
财务顾问
证券自营
证券公司
证券经纪
• 证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户委托，按照客户要求，代理 客户买卖证券的业务。一般投资者不能直接进入证券交易所进行交易，故 此只能通过特许的证券经纪商作中介来促成交易的完成。
证券投资咨询
• 相关资格的机构及其咨询人员为证券投资者或客户提供证券投资的相关信 息、分析、预测或建议，并直接或间接收取服务费用的活动。
客户资产管理
• 单一客户办理定向资产管理业务；为多个客户办理集合资产管理业务；为 客户办理特定目的的专项资产管理业务。
证券公司——资产管理产品
大集合
集合客户的资产，由专业的投资者 （券商）进行管理的一种理财产品， 一般门槛在5-10万元。
小集合
产品规模在10亿元以下、客户数量 200人以内、单个客户参与金额不 低于100万元的理财产品。
现金管理类
资本市场类
QDII 结构性 （挂钩型）
2019/8/19
央行票据、金融债、高信用等级 企业债。信用级别较高、流动性 较好的银行间市场工具。
变现快，申赎非常便利，多用 于配置短券等
收益情况以产品净值形式反映， 存续期内一般可以进行申购赎 回。
从买组合到全权委托 从财富管理到资产负债全覆盖 注重离岸业务
案例——招商银行私人银行
私人银行
现金管理 固定收益 权益投资 另类投资 海外投资
证券公司
证券公司（俗称券商）是依照《公司法》和《证券法》规定设立的经营证
券业务的有限责任公司或者股份有限公司。
证券公司——业务类型
投资咨询
证券经纪
发行承销
实现利率市场化的途径
银行——其他业务
资产托管业务
银行作为独立第三方，依据法律规定和托管合同约定，对托管资产提供的安全保管、 资金清算、资产估值、会计核算、投资监督、信息披露等托管基本服务。
基金和信托等的销售
目前，银行是基金和信托的重要销售渠道
国债投资
记账式国债、凭证式国债、储蓄式国债
个人贵金属业务
(单位：万亿）
银行理财产品在2013年累计募集68万亿，年末存量10万亿！
本页数据来源：证券时报，普益财富
利率市场化
什么是利率市场化？ 利率市场化是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平。它是由市场供求来决定。
2013年取消贷款利率下限 存款利率仍未放开：最高上浮_____？
利率市场化的现象 利率决策权交给金融机构，由金融机构自己根据资金状况对金融市场动向 的判断来自主调节利率水平。
流动性 流动性 VS. 投资周期
风险和收益、流动性的关系
储蓄 债券 股票 商品 货币 收藏、艺术品等
理财产品
了解金融资产管理机构
财富都去哪了？
银行 券商 保险 基金
私人 银行
券商 资管
保险 资管
基金 资管
信托 公司
私募 基金
第三方 理财
私募 股权
互联网 金融
财富都去哪了？
银行
商业银行是指经营吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务，并以利润
为主要目标的金融机构。主要业务包括：存款、贷款、结算、代客理财等。
银行——主要业务
存款业务：商业银行可以经营吸收公众存款业务。未经国务院银行业监督
管理机构批准，任何单位和个人不得从事吸收公众存款等商业银行业务，任何单位不 得在名称中使用“银行”字样。
向特定目标客户群销售理 财计划
现金管理类 固定收益类 资本市场类 结构性 QDII
向客户提供的财务分析与 规划、投资建议、个人投资 产品推介等专业化服务
银行——理财产品种类
类别 固定收益类
投资对象
风险&收益&流动性
信托计划、央行票据、金融债、 收益可预期 企业债、短期融资券、商业票据 有一定的兑付风险
限定性
投资国债、债券型基金、在交易所 上市的企业债、其他信用度高且流 动性强的固定收益类金融产品。
专项资产管理计划
证券公司以管理人身份发起设立，依照 能够产生稳定现金流的基础资产发行资 产支持受益凭证，受益凭证持有人据此 享有该资产的收益分配。俗称资产证券 化。可以在交易所转让。
定向资产管理计划
与单一客户签订定向资产管理合同，通 过该客户的账户为客户提供资产管理。 具体的投资方向在资产管理合同中约定。 门槛一般在3000万。可作为其他机构发 行产品的通道。
国家队
民间队
银行 券商 保险 基金
私人银行 券商资管 保险资管 基金资管
信托
私募证券基金 第三方理财 私募股权投资 互联网金融
特点：传统、收益 低、渠道优势强。 固定收益类风险低。
特点：创新、收益 高、风险较高。固 定收益类有一定兑 付风险。
特点：收益高、风 险较高、灵活、种 丰富、规模增长迅 速。
境外股票、基金、结构性票据、 债券以及其它投资品种。
多以净值形式反映，受境外市 场波动影响，风险高于国内资 本市场类。
固定收益部分：境内市场、低风 险固定收益类品种；衍生工具部 分：互换、期权等衍生工具。
锁定本金、部分本金、部分收 益的情况下，享受挂钩利率、 汇率、股票、基金、商品带来 的收益。
银行——理财规模
代理上海金交所贵金属延期交收交易 账户贵金属业务（俗称纸黄金、纸白银）
私人银行
发展 现状 转变
2005年第一家外资私人银行进入中国 2007年中国银行与苏格兰皇家银行合作成立私人银行 2012年私人银行客户资金达到3亿
市场、监管限制 发展仍处于初级阶段 组要以组合销售为主 同质化问题严重
活期存款
定期存款
定活两便
通知存款
《商业银行个人理财业务管理暂行办法》对银行理财的解释：商业银行为个
人客户提供的财务分析、财务规划、投资顾问、资产管理等专业化服务活动。
银行——存款规模
(单位：万亿）
2019/8/19
本页数据来源：中国人民银行
银行——理财业务
综合理财 个人理财
理财顾问
接受客户的委托和授权， 按照与客户事先约定的投资 计划和方式进行投资和资产 管理的业务活动。
资本 capital
资金的融通
资金的回报
投资
分享成长的回报
获得固定比率的财富增值
金融资产管 理机构
金融资产管理产品
国民财富
其他基础资产
融资工具
经济实体
收益 风险
流动性
收益的计算 利息 股息 资本利得
风险 购买力风险 利率风险 市场风险 财务风险 变现风险 事件风险