垃圾焚烧发电项目投资预估和经济分析

垃圾焚烧发电项目投资预估和经济分析

1.1、投资估算

1.1.1、编制范围及依据

编制范围包括垃圾焚烧厂工程所必需的主要建设项目和生产、生活附属设施工程的总费用。

各项取费参照国内同类工程技术经济指标、本院有关技术经济指标以及成都市的有关费率。

其它编制依据为：

建标[1996]628号文《市政工程可靠性研究投资估算编制方法》（试行）；

某县关于建设项目的各项有关规定。

1.1.2、编制说明

本工程投资包括：垃圾焚烧发电工程和厂外配套工程的投资

工程投资估算由单项工程投资估算汇总而成，流动资金按分项详细估算法估算。铺底流动资金按30%流动资金计列，流动资金在项目投产期根据生产负荷分析投入。

建筑工程根据建筑工程估算指标以及同类相似工程的指标估算，价格水平为2012年6月某县场价格水平。

安装工程费根据设备类型并参照同类相似工程的指标分别计算；

设备价格采用市场现价，已含7%设备运杂费；

根据国家价格指数，不计涨价预备费，基本预备费，按8%计算。

本工程土地征购、青苗赔偿及相关迁移补偿费用，计入政府配套工程投入。

1.1.3、工程概况

本工程是成都洛带生活垃圾焚烧工程，可研阶段。

生产规模：日处理生活垃圾500吨（采用2×250焚烧炉，9MW汽轮发电机组）。

工程主要内容：主车间（包括垃圾卸料区、垃圾贮存区、垃圾焚烧区、烟气净化区、发电系统区等）；磅站、调压站及综合楼等辅助工程；供排水工程、水处理系统、废水处理系统、总图运输、绿化及等公用工程；自行车棚及教育培训基地等。

本工程总占地面积为700亩；总建筑面积为28166.32平方米。

1.1.4、投资估算

企业部分总投资18504.1万元，企业投资部分静态投资

17500.1万元，建设期利息904.0万元，铺底流动资金100.3万元。

①建设投资

建设投资包括建筑工程费用、安装工程费用、设备工器具购置费用、工程其他费用及预备费等，共计17500.1万元；

其中，土建投资5500.8万元；设备购置费10470.69万元；安装费用921.2万元。

其它费用387.2万元；

基本预备费220.21万元。

②设期利息

本项目拟贷款12000万元，年息6.1%，建设期利息904.5。

③铺底流动资金

流动资金总额为477.70万元。铺底流动资金为流动资金的30%，共计143.30万元。

1.2、经济评价

1.2.1、概述

项目概况

某县郊区生活垃圾焚烧工程平均处理规模500吨/天（采用2×250焚烧炉，1×9MW汽轮发电机组），年处理能力可达

16.64万吨。

项目建成投产后，除发电上网可获得一定收益外，政府还需按垃圾处理量给予补贴，其来源为征收的垃圾处置费。编制依据

根据国家计委、建设部颁布的《建设项目评价方法与参数》（第二版）中的原则和规定，结合现行财税制度及有关规定、本行业特点及有关优惠政策，按照投资估算额度，进行本项目的经济评价。评价范围包括企业投资部分，含本项目的生产设施和公用辅助设施和生活设施等。

主要技术经济指标

1、垃圾处理规模：

日处理生活垃圾500吨。

单位投资规模：37.008万元/（吨/日）

2、发电量

最大年发电量：0.58324亿度/年。

最大年上网电量：0.458262亿度/年。

3、飞灰产量：4990吨/年

4、劳动定员50人

5、工程总投资（企业投资）18504.1万元

6、单位经营成本78.33元/吨

7、贷款偿还期12.75年（含建设期）

8、垃圾补贴费 70元/吨

8、财务评价指标（全部投资）

所得税后：财务内部收益率7.16%

所得税前：财务内部收益率8.31%

所得税后：投资回收期为12.01年（含建设期）

所得税前：投资回收期为11.90年（含建设期）

9、财务评价指标（自有资金）

财务内部收益率7.69％

1.2.2、财务分析

费用效益估算

生产规模及计算期

本工程日处理生活垃圾500吨。年处理16.6万吨。

按照招标协议，本工程2017年开始建设，建设期2年；2019年焚烧厂开始运行。生产期为28年。

整个计算期为28年。

投资估算及资金筹措

1.投资估算

项目总投资由固定资产投资、固定资产投资方向调节税、建设期借款利息和铺底流动资金组成，共计18504.1万元，其中：

固定资产投资17500.1万元；

铺底流动资金按流动资金总额的30%计列，为103.30万元；

固定资产投资方向调节税为0；

建设期借款利息为904.5万元。

2.资金筹措

本项目投资中12000万元银行贷款，其余资金由业主自筹。银行贷款按最大还款能力法还款。

固定资产、无形资产和其他资产的形成

固定资产原值由工程费用（包括建筑工程费用、安装工程费用和设备工器具购置费用）、工程其他费用中除无形资产的全部费用、预备费、建设期利息以及固定资产投资方向调节税组成。

工程其他费用中生产职工培训费计入无形和其他资产。

运营成本费用估算

⑴总成本费用

按要素成本法估算总成本费用，内容包括：外购材料、外购燃料、动力、工资及福利费、维修费、折旧费、摊销费、管理费用及财务费用等。根据本工程实际情况，另单独列计备用电源贴费和灰渣运输费两项费用。

外购材料包括HCl、NaOH、石灰、活性炭等所需费用，合计共需400.54万元。

外购材料及燃料等成本计算详见表 131。

表 131主要外购材料及燃料等成本计算表