浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义

浅析阿里小额贷款的发展模式及其借鉴意义

摘要：当前是互联网的时代，互联网金融也在不断

发展创新，阿里小贷基于互联网这一平台，利用自身所掌握的交易客户的信用情况，为中小微企业提供无抵押贷款，随着阿里小贷的不断发展，逐渐被公众所接受，贷款量也越来越多。但与此同时，阿里小贷也暴露了发展过程中的一些缺陷与局限，还需进一步完善与优化，才能跟上时代发展的脚步，立于不败之地。

关键词：阿里小额贷款；互联网金融；运作模式

近年来，小额贷款的发展越来越快，但由于手续繁琐以及成本过高等原因，很多小企业并不能顺利的从小额贷款公司贷到款项。目前市场上的小额贷款仍处于供不应求的状态。互联网金融的产生发展为小额贷款提供了一个非常好的平台，在十八届三中全会和最近提出的“新常态”上，指出互联网金融作为近两年兴起的创新行业，将在中国经济的转型进程中扮演着不可或缺的角色。在这个大背景下，阿里巴巴利用互联网创办了阿里小贷。

一、阿里小额贷款简介

随着小微企业的日益发展，小额贷款公司逐渐发展起来，阿里小额贷款便是基于互联网的小额贷款公司，是阿里旗下

产品“诚信通”的衍生物，“诚信通”是一款衡量网络用户个人信用的金融产品，在阿里巴巴发展的十几年里，“诚信通”积累了高达3000万用户的信用资料。阿里巴巴基于这项产品所衍生出来的资产创建了阿里小额贷款。

阿里小额贷款以互联网为载体，将中小微企业在互联网上的交易行为进行信用评价，具体做法为阿里巴巴将企业的贷款申请连同信用评价一起递交给银行，在银行通过审核后将阿里将规定款项贷给借款人。在这一过程中，阿里小贷适时的抓住了资金需求者与银行等金融机构之间信息不对称这一关键点，不仅为自己创造了丰厚的利润，也在一定程度上解决了小微企业资金需求的燃眉之急，推进了金融市场的发展。

阿里小贷主要面向于淘宝、天猫以及诚信通的会员，作为无抵押贷款，十分注重信用评估，目前主要的小额贷款产品有订单贷款、信用贷款、聚划算贷款等。

二、阿里小额贷款的发展现状

阿里小额贷款正式面向大众从2007年开始，2007年6月9日，中国建设银行浙江省分行“e贷通”贷款发放给国内第一批阿里巴巴诚信通会员4家共计120万元贷款，开启了阿里小额贷款的无抵押贷款大门。2010年6月8日，浙江阿里巴巴小额贷款股份有限公司成立，2011年6月23日，重庆阿里巴巴小额贷款股份有限公司成立，越来越多的阿里

小额贷款公司在国内成立，标志着阿里小额贷款逐渐走向正轨，被人们接受。

据统计，阿里贷款的年利率在15%―18%，盈利空间非常大，再加之无抵押、金额小、期限短等特点，对无法从传统渠道获得贷款的小微企业也产生了巨大的吸引力。

根据阿里巴巴专项资产计划书中披露的信息可知。截止2014年6月末，阿里小贷累计放贷金融1838.36亿元，累计获贷客户数104.55万户，贷款余额131.75亿元，重庆阿里小贷不良率为1.1%。并且在2014前半年内，放贷金额达到了将近500亿，很大程度上帮助了中小企业顺利开展经营活动。

在贷款整体的逾期率和不良率控制方面，阿里小贷也做的较好。截止2014年6月末，重庆阿里小贷不良率为1.49%，浙江阿里小贷的不良率为2.32%。

三、阿里小额贷款的运作模式分析

（一）运作模式创新性分析

阿里小额贷款和传统小额贷款不同的独特之处。

首先，阿里贷款实行网络联保贷款机制，即阿里小额贷款申请者必须联合其他2家以上具有良好信用的诚信通成员共同申请贷款，若其中一家不能按时偿贷，其他两家诚信通成员必须承担连带责任，与借款人一起归还贷款。

其次，阿里贷款实现了无抵押贷款，阿里贷款注重借款

人之前的交易数据与信用评分，通过对淘宝网、天猫以及支付宝等交易平台上的交易记录对借款人的信用进行评级，这在一方面简化手续、更加注重借款人的信用还款能力，在另一方面，无抵押贷款为不符合传统贷款条件的小微企业创造了良好的贷款环境。

总体而言，阿里小贷将不良贷款能控制在较低水平，并表现出了一定的稳定性。在市场规模方面，阿里巴巴基于其数量众多的会员，也会有较大的增长空间，由于其主要贷款对象局限于阿里巴巴集团旗下的会员，其贷款数量也会遇到瓶颈，基于这个问题，阿里巴巴小额贷款也采取了相应的应对措施，其宣布将借贷范围由小微企业扩大至普通消费者，在一定程度上扩大了贷款市场。

（二）运作模式SWOT分析

1.竞争优势

第一，成本低，手续简。贷款成本高是银行进行贷款的一个巨大成本，评估借款人的信用、向借款人提供金融服务等非常耗费人力物力和资金，阿里小贷基于互联网技术能够有效的降低成本，具体来说，阿里巴巴利用其交易平台上积累的用户数据，通过进行计算和风险模型控制，在很大程度上降低了贷款成本。据了解，阿里小贷的每一位工作人员可以服务1000家企业，大大降低了人工成本和时间成本。手续繁琐也是制约贷款发放的一个重要原因，阿里小贷基于互

联网金融，客户从申请贷款到银行的审核结果全部采用无纸化的操作，大大简化了贷款手续，用户只需在电脑前按规范操作便可以获得贷款。

第二，有效降低坏账率，注重信用建设。首先，贷前风险控制，在贷前信用控制方面，阿里小贷创新性的使用了对借款主体日常交易量、顾客满意程度等方面进行评估，与传统的信用评级比较更加贴近生活，更加有说服力。其次，贷后风险控制，在给淘宝、阿里巴巴商户发放贷款之后，可以对商户进行全时监控，注意借款人的每一笔交易、每一次经营方式的变化，很大程度上避免了坏账的产生。在贷款到期前，阿里小贷会提醒借款人按时还贷，若借款人恶意拖欠贷款，淘宝网等交易平台可以在网上公布其信用黑名单，禁止其继续在交易平台上经营活动。极大的减少了坏账损失率。

2.竞争劣势

第一，与相关法律法规有冲突。银监会2008年5月颁布了《关于小额贷款公司试点的指导意见》，其中第五条规定：只能在“本省（区、市）的县域范围内开展组建小额贷款公司试点”。在这一方面，阿里小贷有违规的嫌疑，阿里巴巴通过淘宝及天猫等平台发放的贷款遍及全国，有关人士表明阿里小贷这一做法明显违反了《指导意见》中“在本省市区的县域范围内”的规定。第二，普及程度不高。目前大多数小微企业家多以销售起家，教育程度普遍不高，