中国钢铁市场调研分析报告

中国钢铁市场调研分析报告

目录

第一节引言 (6)

第二节炼焦+烧结双重废气，共承钢铁污染主源 (6)

一、废气多种多样，氮硫化物和烟粉尘为主 (9)

1、炼焦：硫、氮氧化物废气，湿法熄焦污染严重 (10)

2、烧结：硫、氮氧化物废气和烟粉尘主要来源 (11)

二、污水广泛存在，70%为冷却用水 (12)

三、固废相对集中，炼铁、炼钢为主 (13)

四、铁前污染最重，除尘+脱硫为主 (14)

第三节钢铁环保日臻改善，深度优化空间犹存 (15)

一、纵向：政策施压投资，环保成效渐佳 (15)

二、横向：国内外比较，环保优化空间大 (20)

三、新排放标准史上最严，比肩发达国家 (21)

第四节倒逼环保，治理有效但漫长 (23)

一、日本：减排压力触发环保投资高峰 (23)

二、美国：环保倒逼淘汰落后设备 (28)

第五节环保水平兼融资空间，龙头具备相对优势 (33)

图表目录

图表1：钢铁冶炼污染排放示意图 (7)

图表2：炼焦流程图 (10)

图表3：烧结流程图 (11)

图表4：烧结产生的SO2 排放占比钢铁总工业的70%以上 (12)

图表5：炼铁流程图 (13)

图表6：钢铁工业产生炉渣的分类 (13)

图表7：钢铁工业产生尘泥分类 (13)

图表8：钢铁冶炼各环节污染物排放及治理措施 (15)

图表9：重点大中型钢企近年环保治理资金投入整体呈上行趋势 (18)

图表10：国内钢铁行业近年吨钢二氧化硫含量整体不断下滑 (18)

图表11：国内钢铁行业近年吨钢烟粉尘排放量整体不断下滑 (18)

图表12：国内钢铁行业吨钢固废产生量呈下滑趋势 (19)

图表13：国内钢铁行业近年废水排放总量和吨钢废水排放量整体下滑 (19)

图表14：钢铁产业SO2 贡献率整体呈上升趋势 (20)

图表15：钢铁产业SO2 贡献率与粗钢产量呈正相关 (20)

图表16：中国2015 年钢铁吨钢SO2 排放量超过2009 年日本先进水平 (21)

图表17：中国2015 年钢铁吨钢烟粉尘排放量超过2009 年德韩先进水平. (21)

图表18：历次烧结机二氧化硫排放标准对比 (21)

图表19：历次炼铁出铁厂颗粒物排放标准对比 (22)

图表20：历次炼钢二次烟气颗粒物排放标准对比 (22)

图表21：历次COD 排放标准对比 (23)

图表22：日本粗钢产量于1973 年见顶 (23)

图表23：1976 年日本钢铁行业环保投资额及绝对值均达到峰值 (24)

图表24：日本钢铁行业环保投资中大气污染类占比最高，其次为水污染类 (25)

图表25：日本钢铁行业规模GDP 占比在环保政策出台后没有出现较大波动 (26)

图表26：日本粗钢产量集中度于1975 年见顶回落 (27)

图表27：日本前五大钢铁企业净利率中枢下移并收敛于2%附近 (27)

图表28：美国粗钢产量同样于1973 年见顶 (28)

图表29：随着喷煤技术的应用，70 年代之后美国焦炭消费量逐年减少 (29)

图表30：随着国内炼焦炉关闭，美国焦炭进口占比提升明显 (29)

图表31：美国钢铁行业投资比重出现短期回升 (30)

图表32：美国大型钢铁企业用于空气和水质量的基建投资 (30)

图表33：美国钢铁行业规模GDP 占比在环保政策密集出台后没有出现较大波动 (31)

图表34：美国粗钢产量集中度于于1976 年达到60%高峰后回落 (32)

图表35：美国四大钢铁企业从1975 年开始净利润率中枢下移 (32)

图表36：安阳钢铁、宝钢和太钢不锈等钢企吨钢烟尘排放量低于行业均值 (34)

图表37：宝钢、武钢和太钢不锈等钢企吨钢SO2 排放量低于行业均值 (34)

图表38：近年全国重点大中型钢企销售利润率整体维持相对低位 (35)

表格目录

表格1：2016 年以来因环保问题钢厂限产次数较往年明显更为频繁 (6)

表格2：钢铁行业污染贯穿冶炼全程，包括废气、废水及固废 (7)

表格3：钢铁冶炼过程中的三类污染及污染来源 (8)

表格4：钢铁行业的废气污染物排放特性 (9)

表格5：焦炉煤气中H2S 含量为5-8g/m3 (11)

表格6：钢铁工业主要水污染物、污染源及其危害特性 (12)

表格7：氧气转炉炉尘化学成分（质量分数/%） (14)

表格8：电弧炉炉尘化学成分（质量分数/%） (14)

表格9：国家对于烧结机排放大气污染物的限值变小 (15)

表格10：我国主要污染物排放标准已达到甚至优于德国、法国等发达国家标准 (23)

表格11：上世纪60-70 年代日本政府颁布多项环境保护法 (24)

表格12：80 年代中期，日本钢铁行业环保问题得到有效解决，各项指标均处于同期领先水平 (26)

表格13：上世纪70-90 年代美国政府颁布多项环境保护法 (28)

表格14：20 家回收副产品的炼焦厂的抽样长期平均污染物浓度优于1982 年美国环保局制定标准 (31)

表格15：2015 中国钢铁企业绿色评级排名分类概况 (33)

表格16：环保落后钢企吨钢废气排放量达到先进企业近十倍水平，两级分化明显 (35)

表格17：太钢不锈、酒钢宏兴、宝钢股份、武钢股份和新兴铸管的吨钢授信余额具备行业领先优势 (36)