财务报表中各项指标的计算公式

财务报表中各项指标的计算公式

一、短期偿债能力分析

1. 营运资本＝流动资产－流动负债

2. 流动比率＝流动资产÷流动负债

3. 速动比率＝÷流动负债

4. 保守速动比率＝÷流动负债

5. 现金比率＝÷流动负债

二、长期偿债能力分析

1. 资产负债率＝×100%

2. ①产权比率＝×100%

②产权比率＝资产负债率÷

3. 有形净值债务率＝×100%

4. 利息偿付倍数＝息税前利润÷利息费用

其中：息税前利润＝税前利润＋利息费用＝税后利润＋所得税＋利息费用

5. 长期债务与营运资本比率＝长期债务÷

6. ①固定支出偿付倍数＝÷固定支出

②固定支出偿付倍数＝÷

三、资产运用效率分析

1. 总资产周转率＝主营业务收入÷总资产平均余额

其中：总资产平均余额＝÷2

总资产周转天数＝计算期天数÷总资产周转率

2. 流动资产周转率＝主营业务收入÷流动资产平均余额

其中：流动资产平均余额＝÷2

流动资产周转天数＝计算期天数÷流动资产周转率

3. 固定资产周转率＝主营业务收入÷固定资产平均余额

其中：固定资产平均余额＝÷2

固定资产周转天数＝计算期天数÷固定资产周转率

4. 长期投资周转率＝主营业务收入÷长期投资平均余额

其中：长期投资平均余额＝÷2

长期投资周转天数＝计算期天数÷长期投资周转率

5. 其他资产周转率＝主营业务收入÷其他资产平均余额

其中：其他资产平均余额＝÷2

其他资产周转天数＝计算期天数÷其他资产周转率

6. ①应收账款周转率＝主营业务收入÷应收账款平均余额

②应收账款周转率＝赊销净额÷应收账款平均余额

其中：应收账款平均余额＝÷2

应收账款周转天数＝计算期天数÷应收账款周转率

7. ①成本基础的存货周转率＝主营业务成本÷存货平均净额

②收入基础的存货周转率＝主营业务收入÷存货平均净额

其中：存货平均净额＝÷2

①成本基础的存货周转天数＝计算期天数÷成本基础的存货周转率

②收入基础的存货周转天数＝计算期天数÷收入基础的存货周转率

四、获利能力分析

1. ①销售毛利额＝主营业务收入－主营业务成本

销售毛利率＝销售毛利额÷主营业务收入×100%

②单一产品毛利额＝销量×

单一产品毛利率＝÷销售单价

③多种产品毛利额＝∑单一产品毛利额

或＝主营业务收入总额×综合毛利率

综合毛利率＝∑

2. ①营业利润＝主营业务利润+其他业务利润－营业费用-管理费用-财务费用

②营业利润＝贡献毛益－固定成本

其中：贡献毛益=主营业务收入-变动成本=销量×

3. 营业利润率＝营业利润÷主营业务收入×100%

4. 销售净利率＝净利润÷主营业务收入×100%

5. ①经营杠杆系数＝营业利润变动率÷产销量变动率

②经营杠杆系数＝基期贡献毛益÷基期营业利润

6. 总资产收益率＝收益总额÷平均资产总额×100%

其中：收益总额＝息税前利润

7. 长期资本收益率＝收益总额÷长期资本额×100%

其中：收益总额＝息税前利润－短期利息

或＝税前利润＋长期资本利息

长期资本额＝长期负债平均余额+所有者权益平均余额=÷2+÷2

五、投资报酬分析

1. ①财务杠杆系数＝普通股每股收益变动率÷息税前利润变动率

②财务杠杆系数＝变动前的息税前利润÷变动前的税前利润

2. ①净资产收益率＝净利润÷平均所有者权益×100%

其中：平均所有者权益＝÷2

②净资产收益率＝资产净利率×权益乘数

其中：资产净利率＝销售净利率×总资产周转率

权益乘数＝1÷

所以：

③净资产收益率＝销售净利率×总资产周转率×权益乘数

④净资产收益率＝资产净利率÷

⑤净资产收益率＝×

净资产收益率的变动率＝资产收益率的变动率×财务杠杆系数

3. ①简单资本结构的每股收益＝÷发行在外的加权平均普通股股数

②复杂资本结构的基本每股收益＝÷

③复杂资本结构的充分稀释的每股收益＝÷

4. 股票获利率＝÷普通股每股市价×100%

其中：每股市场利得＝期末股票市价－期初股票市价

5. 市盈率＝普通股每股市价÷每股收益

6. 市净率＝普通股每股市价÷每股净资产

其中：每股净资产＝÷发行在外的加权平均普通股股数

六、现金流量分析

1. 现金流量与当期债务比＝经营活动现金净流量÷流动负债×100%

2. 债务保障率＝经营活动现金净流量÷×100%

3. 偿还到期债务比率＝经营活动现金净流量÷本期到期负债×100%

4. 每元销售现金净流入＝经营活动现金净流量÷主营业务收入

5. 每股经营现金流量＝÷发行在外的普通股股数×100%

6. 全部资产现金回收率＝经营活动现金净流量÷全部资产×100%

7. 现金流量适合比率＝一定时期经营活动现金净流量÷×100%

8. 现金再投资比率＝÷×100%

9. 现金股利保障倍数＝经营活动现金净流量÷现金股利额

10. 营运指数＝经营活动现金净流量÷经营所得现金×100%

其中：经营所得现金＝净收益－非经营净收益＋非付现费用

七、业绩计量与评价

1. 净收益＝净利润－优先股股利

2. ①净现金流量＝净收益＋非现金费用

②经营活动现金净流量＝净现金流量－流动资产增加额＋流动负债增加额－非经营活动收益

③自由现金流量＝经营活动现金净流量－资产投资支出

3. 经济增加值＝息前税后经营收益－使用的全部资金×资本成本率＝税后经营收益－使用的股权资金×股权成本率