期货适当性知识测试题

二.判断题（10题，每题5分，共50分） 1.境外交易者不可以参与交割。 2.投资者购买产品或者接受服务，按规定需要提供信息的，所提供的信息应当真 实3.交、易准所确在、日完常整监。控中发现具有疑似实际控制关系且尚未申报的账户，可以通过 相关开户机构向开户人进行询问。 4.保证金可以是期货交易者按照规定交纳的资金，或者提交的价值稳定、流动性 强的标准性强的标准仓单、国债等有价证券。 5.依据证监会《证券期货投资者适当性管理办法》的相关规定，经营机构的适当 性匹配意见不表明其对产品或者服务的风险和收益做出实际性判断或保证。 6.期货合约分为集合竞价和连续竞价。 78..场同内一期客货户与在期不权同的期交货易公对司象会都员是 处交 开易 有所 多统 个一 交制 易定 编的 码标 ，准 各化 交合 易约 编。 码上所有持仓头 寸91.0期合.若权并要卖计开方算通的。实最行大适收当益性为制期度权的的所权有利上金市，品但种承的担交的易损权失限可，能个很人大投的Fra Baidu bibliotek。者必须具备 期11权.投仿资真者交提易供经的历信。息发生重要变化，可能影响其投资者分类的，不需要告知经 营12机.依构据。中期协发布的《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》的 相关规定，经营机构应以“适当的产品销售给适当的投资者”为原则销售产品或者 提13供.期服货务交。易的买卖双方权力义务对等，但是期权交易的买卖双方的权力义务不 对等。
期货交易基础知识测试 一.单项选择题（10题，每题5分，共10题） 1.根据《期货经营机构投资者适当性管理实施指引（试行）》，投资者提供的信 息发生重要变化，可能影响其投资者分类的，应当及时告知（ ）。 A.中国期货业协会 B.中国证监局 C2..交经易营限机额构是指交易所规定会员或者客户对某一合约在某一期限（ ）的最大数 量A.开。仓 B.平仓 3C.根.持据仓涨停板制度，期货合约在一个交易日中的交易价格波动（ ）规定的涨停 幅A.可度以。大于 B.可以小于等于 C4..近不一可年以内等具于有累计不少于（ ）个交易日内交易场所的期货合约，期权合约或 者集中清算的其他衍生品交易成交记录或者认可境外成交记录的客户，可豁免 部分条件为其参与实行适当性制度的上市品种申请开立交易编码或者开通交易 权A.1限00。 B.50 C.150 5.在期权交易中，买入看涨期权最大的损失是（ ）。 A.标的资产的市场价格 B.无穷大 C.权利金 6.以下哪一项不属于参与特定品种期货交易的个人客户需要符合的标准（ ） A.具有交易规定的交易经历 B.具有健全的期货交易管理相关制度 C.具备期货交易基础知识，了解相关业务规则 7.期货交易采用的结算方式是（ ） A.一次性结清 B.当日无负债结算 C.分期付款 8.期货合约的标准化是指除（ ）以外的所有要素都是统一规定的。 A.报价单位 B.价格 C.合约有效期 9.连续交易阶段，期货合约成交是以（ ）为原则。 A.价格优先，数量优先 B.价格优先，时间优先 C.数量优先，时间优先 10.经营机构应当利用投资者评估数据库及交易行为记录等信息，持续跟踪和评 估投资者风险承受能力，必要时调整其风险承受能力等级。经营机构调整投资 者风险承受能力等级的，应当（ ），并以书面方式记载留存。 A.经期货交易所核准 B.上报中国证监会批准
A.150 B.50 C.100 43.以下不属于中国期货市场监控中心职责的是（ ）。 A.期货保证金安全监控 B.为期货投资者提供交易结算信息查询 C.组织期货交易 44.交易所实行大户报告制度。客户持仓达到交易所报告界限的，（ ） A.应主动向交易所报告 B.询问交易所是否需要报告 C.不需要向交易所报告 45.当期权交易中，买入看涨期权最大的损失是（ ）。 A.权利金 B.无穷大 C.标的资产的市场价格 46.目前，我国各期货交易所均包括的指令是（ ）。 A.市价指令 B.止损指令 C.限价指令 47.建立多头持仓应该下达（ ）指令。 A.买入开仓 B.买入平仓 C.卖出开仓
14.期货合约和股票一样没有到期日，可以长期持有。 15.同一客户在同一期货合约上可以同时持有买方向和卖方向的双向持仓。 16.客户对当日结算的结果确认，应当视为对该日之前所有持仓和交易结算结果 的确认，所产生的交易后果由客户自行承担。 17.看跌期权的买方行权后，持仓转化为标的物的多头。 18.交易所可以根据市场风险状况调整涨跌停板幅度。 19.自然人可以委托代理人办理开户手续.签署开户文件。 20.交易所的持仓限额不是按照净头寸计算，而是按照买方向、卖方向计算。 21.平值期权是标的物价格高于行权价格的期权。 22.期货合约的首交易日或最后交易日涨跌停幅度可能不同。 23.只有境内交易者可以参与中国期货市场期货交易。 24.期货实行双向交易，即可先买后卖，也可以先卖后买。 25.客户保证金不足时，应当及时追加保证金或者自行平仓。 26.期货公司向客户收取的交易保证金可以低于交易所规定的标准。 2278..禁 投止资期者货参经与营期机货构或向期不权符交合易准，入 都要 可求 以的 在投 合资 约者 到销 期售 前产 以品 对或 冲者 平提 仓供 的服 形务 式。 了结持 仓2390。..客 买户入持期仓权量相超当出于其买限入仓价规值定损的耗， 型交 的易 资所 产有 ，权 随对 着其 时持 间仓 的进 流行 逝强 ，行 越平 接仓 近。 到期日， 期31权.境的内时交间易价者值可越以低通。过境内期货公司或者境外的经纪机构申请开户。 3323..期 若货要交开易通分实为行日适盘当和性夜制盘度。的所有上市品种的交易权限，个人投资者必须具备 期34权.投仿资真者交应易当经在历了。解产品或者服务，并听取经营机构适当性意见的基础上，根 据35自.近身一能年力内审具慎有决累策计，不独少立于承5个担交投易资日风境险内。交易场所的期货合约成交记录的客 户，可直接为其参与实行适当性制度的上市品种申请交易编码或者开通交易权 限36。.自然人应当参加投资者适当性知识测试，不得由其他人代替。 37.期货具有价格发现和套期保值的功能，期权没有这些功能。 3389..期 为货获合得约期在权交合割约月所和赋非予交的割权月力的 ，持 期仓 权限 卖额 方相 须同 向。 买方支付一定数量的权利金， 不40需.深要度交虚纳值保期证权金虽。然便宜，但是买方不一定最终获利。 41.投资者应保证资金来源的合法性。 42.当期货市场出现异常情况时，期货交易所有权提高保证金。 43.期权卖方的最大收益为期权的权利金，但承担的损失可能是很大的 4445..境 经外营投机资构者向可普以通通投过资境者内销期售货或公 者司 提或 供者 高境 风外 险的 等经 级纪 的机 产构 品申 或请 服开 务户 时。 ，应当向投 资者提供特别风险揭示书，揭示该产品或服务的高风险特征，由投资者签字确 认46。.期货公司应当为投资者提供合理的投诉渠道，以妥善处理纠纷。 4478..境 期外货交价易格者波参动与得特越定频品繁种，期涨货跌交 停易 板时 应， 设交 计易 得所 越不 小接 ，受 以外 减汇 少资 价金 格作 波为 动保 幅证 度金，。控 制49风.期险货。合约的交易单位为“手”，期货交易以交易单位的整数倍进行。
B.卖出看跌期权 C.卖出看涨期权 32.交易所在（ ）中规定了参与特定品种期货交易的客户应符合的标准。 A.结算细则 B.交易细则 C.期货交易者适当性管理办法 33.交易所有权对客户持仓进行强行平仓的情形不包括（ ）。 A.持仓量超出其限仓规定的 B.因违规受到交易所强行平仓处罚的 C34.开.商仓品量的达（到）交能易反限映额商的品在未来一定时期的价格变化趋势，包含了市场的预期 。A.期货价格 B.现货价格 C.批发价格 35.在期权交易中，买入看涨期权最大的损失是（ ）。 A.标的资产的市场价格 B.权利金 C.无穷大 36.以下关于自然人参与商品期货交割月交易表述正确的是（ ） A.自然人不能进入交割月 B.自然人能否进入交割月需依据具体交易所规则而定 C.自然人可以进入交割月 37.期权的（ ）拥有在将来某一时间以特定价格买入或者卖出标的物的权力。 A.买方 B.卖方 C38.卖.按方照与《买证方券商期议货确投定资者适当性管理办法》要求，将投资者分为（ ），并实 施A.一差般异投化资适者当和性特管殊理投。资者 B.普通投资者和专业投资者 C39.投.客机户者具和有套累利计者不少于10个交易日、（ ）笔以上的境内交易所的期货合约或 者期权合约仿真交易成交记录，可以申请实行适当性制度的上市品种交易编码 的A.1开0 立或者交易权限的开通。 B.30 C40.2.在0 期货行情中，“涨跌”是指某一期货合约在当日交易期间的最新价与（ ）之 差A.上。一交易日收盘价 B.开盘价 C41.上.客一户交进易行日期结权算交价易，应该使用与期货交易（ ）的交易编码和（ ）的账户 。A.相同、不同 B.相同、相同 C42.不.近同一、年不内同具有累计不少于（ ）个交易日境内交易场所的期货合约、期权合 约或者集中清算的其他衍生品交易成交记录或者认可境外成交记录的客户，可 豁免部分条件为其参与实行适当性制度的上市品种申请开立交易编码或者开通 交易权限。
B.可以违约 C.必须履约 21.买方只能在期权到期日才能进行行权的期权叫做（ ）。 A.看涨期权 B.欧式期权 C22.美.参式与期境权内特定品种期货交易的客户应通过（ ）的知识测试平台进行在线知识 测A.中试国。证券基金投资业协会 B.中国证券业协会 C.中国期货业协会 23.期货交易者在买卖期货合约是交纳保证金比例一般为合约价值的（ ）。 A.50%-80% B.100% C.5%-20% 24.客户的持仓数量不得超过交易所规定的持仓限额，超过持仓限额的，（ ） A.取消交易资格 B.不得同方向开仓交易 C.仍可同方向开仓交易 25.境外客户可以参与中国期货市场哪些期货品种交易（ ）。 A.所有商品期货品种 B.所有品种 C.境内特定品种期货 26.经营机构向普通投资者销售或者提供高风险等级的产品或服务时，应给予投 资者至少（ ）小时的冷静期或至少增加一次回访告知特别风险。 A.8 B.12 C.24 27.客户开仓数量不得超过交易所规定的交易限额。对超过交易限额的客户，交 易所可以采取的措施不包括（ ）。 A.电话提示 B.强行平仓 C.要求报告情况 28.期货公司向客户收取的保证金，属于（ ）所有。 A.期货公司 B.客户 C.期货交易所 29.期货与期权交易的杠杆性决定了：收益可能成倍放大，损失也可能（ ）。 A.成倍缩小 B.成倍放大 C.不变 30.期货交易报价时，超过期货交易所规定的涨跌幅度的报价（ ）。 A.无效，不能成交 B.无效，但可申请转移至下一个交易日 C.有效，可自动转移至下一个交易日 31.看涨期权的买方要向通过对冲平仓了结在手的合约需要（ ）。 A.买入看跌期权
C.将风险承受能力评估结果交投资者签署确认 11.期货投资者不得采取（ ）下达交易指令 A.书面委托 B.全权委托期货公司 C.电话委托 12.以下哪一项不属于参与特定品种期货交易的个人客户需要符合的标准（ ） A.具备期货交易基础知识，了解相关业务规则 B.具有交易所规定的交易经历 C13.具.看有涨健期全权的的期买货方交期易望管标理的相资关产制的度价格会（ ),而看跌期权的买方则期望标的资 产A.上的涨价；格下会跌（ ）。 B.上涨；上涨 C14.下.下跌列；各上项涨中，属于期货交易所为保障期货市场平衡运行，而制定的交易制度 的（是1）（保证）金制度 （2）当日无负债结算制度 （3）涨跌停板制度 （4）持仓限 额A.(制1)(度2)(3)(4) B.(2)(3) C.(1)(2） 15.在期货交易中，每次报价必须是期货合约（ ）的整数倍。 A.每日价格最大波动限制 B.期货价格 C.最小变动价位 16.期货合约涨跌停板的计算以该合约上一交易日的（ )为依据。 A.收盘价 B.开盘价 C17.结.客算户价具有累计不少于（ ）个交易日.20笔以上的境内交易所的期货合约或者 期权合约仿真交易成交记录，可以申请实行适当性制度的上市品种交易编码的 开A.5立或者交易权限的开通。 B.15 C18.1.经0 营机构应当告知投资者，应综合考虑自身风险承受能力与经营机构的适当 性匹配意见，独立做出投资决策并承担投资风险；经营机构提出的适当性匹配 意见（ ），其履行投资者适当性职责不能取代投资者的投资判断，不会降低产 品或服务的固有风险，也不会影响及其依法应当承担的投资风险.履约责任以及 费A.代用表。其对产品或服务的风险和收益做出实质性判断或保证 B.不表明其对产品或服务的风险和收益做出实质性判断或保证 C19.是.投投资资者者主决动策要的求唯购一买标风准险等级高于风险承受能力的产品或者接受相关服务， 经营机构在确认其不属于（ ）后，应当要求投资者签署特殊风险揭示书，确认 其已知悉产品或服务的风险特征，风险高于投资者风险承受能力的事实及可能 引A.风起险的承后受果能，力才最可低以类满别足投其资要者求。 B.高风险承受能力的投资者 C.专业投资者 20.期权，也称选择权。当期权买方选择履行时，卖方（ ）。 A.与买方协商是否履约