攀钢钒钛2019年经营风险报告

81,889.7
-21.03 103,692.91
26.73 81,823.23
0
10,630.08
-53.68 22,949.3
25.89 18,230.09
0
1,133.99 225.96
347.89
-90.69 3,738.46
0
17,455.92
-7.8 18,931.88
Hale Waihona Puke Baidu
2.46 18,476.63
3、经营协调性及现金支付能力 从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，能够 为企业带来22,651.15万元的流动资金，经营业务是协调的。
项目名称
存货 应收账款 其他应收款 预付账款 其他经营性资产 合计
经营性资产增减变化表
2019年
2018年
2017年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
攀钢钒钛2019年经营风险报告
攀钢钒钛2019年经营风险报告
一、经营风险分析 1、经营风险 攀钢钒钛2019年盈亏平衡点的营业收入为266,017.79万元，表示当企 业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏 损。营业安全水平为79.78%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过 1,049,849.19万元，企业仍然会有盈利。从营业安全水平来看，企业承受 销售下降打击的能力较强，经营业务的安全水平较高。 2、财务风险 从资本结构和资金成本来看，攀钢钒钛2019年的付息负债为 163,547.23万元，实际借款利率水平为2.46%，企业的财务风险系数为 1.14。
6、整体协调情况 从两期数据来看，企业的资金状况是协调的，各项活动是有资金保证 的。但要注意防止出现资金闲置。
内部资料，妥善保管
第4页 共4页
经营性负债增减变化表
2019年
2018年
2017年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
58,636.81
-3.75 60,924.26
-32.11 89,736.01
0
10,333.3
-42.51 17,974.46
-37.46 28,739.85
0
46,109.6
-37.93 74,286.29
0
2,087.96
-63.96 5,792.82
-40.52 9,738.3
0
113,197.65
-25.39 151,714.8
14.93 132,006.71
0
内部资料，妥善保管
第2页 共4页
项目名称
应付账款 其他应付款 预收货款 应付职工薪酬 应付股利 应交税金 其他经营性负债 合计
攀钢钒钛2019年经营风险报告
5、现金支付情况
从企业的现金支付能力来看，企业经营业务的开展，能够为企业带来 22,651.15万元的资金。而企业投融资活动又为企业提供了354,962.24万 元的流动资金，结果出现资金闲置，当期闲置支付能力377,613.39万元。
内部资料，妥善保管
第3页 共4页
攀钢钒钛2019年经营风险报告
-26.54 184,939.98
-13.52 213,865.09
0
4、营运资金需求的变化
2019年营运资金需求为负22,651.15万元，与2018年负33,225.18万 元相比，经营活动为企业创造的资金大幅度下降。经营活动创造的资金随 着营业收入的下降而下降，经营业务开展正常，但要关注收入下降是否正 常。
79.87 41,300.7
0
1,998.27
2.98 1,940.5
8.96 1,780.98
0
2.36
0
2.36
0
2.36
0
3,347.97
-78.56 15,614.65
93.69 8,061.61
0
15,420.5
8.61 14,197.45
-67.91 44,243.59
0
135,848.8
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
354,962.24
70.14 208,633.46
322.2 -93,894.02
0
963,771.02
25.3 769,179.73
69.47 453,866.74
0
内部资料，妥善保管
第1页 共4页
非流动负债 固定资产 长期投资
65,324.1 438,866.8 18,600.24
1.16
-22.71
1.5
0
1.12
-3.78
1.17
4.64
1.12
0
二、经营协调性分析 1、投融资活动的协调情况
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供 354,962.24万元的营运资本，投融资活动是协调的。
项目名称
营运资本 所有者权益
营运资本增减变化表
2019年
2018年
2017年
11.16 58,766.2 -1.93 447,501.87 -76.1 77,820.48
攀钢钒钛2019年经营风险报告
-16.09 70,036.47
0
-4.55 468,832.44
0
32.86 58,572.73
0
2、营运资本变化情况 2019年营运资本为354,962.24万元，与2018年的208,633.46万元相 比有较大增长，增长70.14%。
项目名称
盈亏平衡点 营业安全率 经营风险系数 财务风险系数
经营风险指标表
2019年
2018年
2017年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
266,017.79
15.13 231,060.51
-48.99 452,997.44
0
0.8
-5.87
0.85
63.03
0.52
0
1.3
12.46