《外汇交易理论与实务》

外汇交易实验指导书编写：陈冰郁洪良

金融学院金融实践教学部

2006年8月

第一章本课程实验的意义、目的和要求

《外汇交易实务》实验教学是金融学专业学生“实践教学”内容之一，是面向金融专业本科生的选修课程。在培养学生的教学计划中，是将金融专业相关课程融会贯通、有机地结合在一起，将理论知识与实际问题相结合的专业实验课程。主要针对金融学院并选择模拟交易的学生。

本实验的目的在于：

1、提供证券投资实践的机会，深化学生在《证券投资学》、《期货与期权》、《金融工程概论》、《国际金融学》等专业课程中学到的投资的基本概念和得到交易的基本程序与方法，通过对世华财讯外汇模拟交易系统各个功能模块的具体操作，使学生深入理解与掌握外汇交易实务中所涉及的基本概念与常用词汇，把握各类外汇交易的基本特点与交易常识。

2、通过上机实验，使学生掌握外汇交易的主要操作流程，学习汇率预测的基本分析方法，提高外汇投资技巧与决策能力。

3、帮助学生在实验中获取知识，在实践中增长才干，巩固、深化书本、课堂所学的理论业务知识，缩短课堂与社会实务部门的距离，缩短实际工作中的磨合期。

第二章课程实验要求的知识准备

本课程实验要求学生已经学习了金融学的相关专业课程，如《国际金融学》、《证券投资学》、《金融工程学》等，掌握投资的基本概念和交易方法。

具体包括：

1．外汇及汇率的基础知识。

●外汇、汇率的概念

●汇率的种类，各种汇率的计算方法

2．外汇交易的相关知识。

●即期交易的概念和特点

●远期交易的概念和特点

●外汇期货交易的概念和特点，以及保证金制度对期货交易的影响

●外汇期权交易的概念和特点，期权买卖双方的成本收益情况

3．外汇交易的技术分析

●掌握各种技术指标的含义以及分析方法

4．外汇交易的基本面分析

●掌握各种基本面分析因素的含义以及分析方法

5．金融产品的定价原理

第三章分实验的主要指导内容

实验一外汇实盘模拟交易入门

一、实验目的

1、熟悉外汇交易币种、交易汇率类型及有关汇市报价；

2、掌握现货外汇交易（实盘交易）的基本流程、分析方法及相关术语；

3、能够解读外汇行情、利用分析软件对外汇走势作出合理判断，并顺利实现外汇买卖的即时与委托交易的模拟操作。

二、实验要求

1、登陆外汇模拟交易系统、建立个人资料、熟悉系统的各主要功能模块；

2、分析外汇行情，做出买入卖出外汇的即时交易或委托交易决策并正确进行下单（或撤单等）操作；

3、对每笔交易记录理由，根据交易记录及交易成绩定期进行分析小结，并最终形成实盘交易模拟部分的实验报告。

三、实验步骤

（一）客户端程序的安装

1．安装文件

模拟外汇客户端.exe

2．安装过程

1）执行“模拟外汇客户端.exe”程序，程序自动安装。出现图1.1.1 所示时，请根据提示输入名称和公司名称，并单击“下一步”。如图1.1.1 所示：

图1.1.1

2）进入“选择目的地位置”对话框，点击“更改”在弹出的“选择文件夹”对话框中根据需要选择安装路径（如图1.1.2 所示），或直接单击“下一步”将程序安装在默认路径。

图1.1.2

3）继续执行“下一步”，系统自动安装，如图1.1.3 所示。

图1.1.3

4）安装程序提示“输入服务器地址”时，请输入服务器IP 地址，如图1.1.4 所示。

端口号不需修改。

图1.1.4

5）安装完成后，在桌面生成快捷图标。

（二）登录与退出

1．登录

用户在Windows 系统中，依次点击“开始—>程序模拟外汇客户端模拟外汇客户端”，或直接双击桌面快捷图标，系统弹出“世华财讯模拟外汇交易系统（客户端）”窗口，如图1.2.1 所示。然后输入登录名称及密码，单击确认。

图1.2.1

注：一个用户名在同一时刻只允许一个登录。同一个用户名的第二个登录将被提示用户已在线。

2．修改登录密码和个人信息

6）修改密码

进入首页，点击“密码修改”，进入密码修改模块操作区，如图1.2.2 所示。输入旧密码，并两次输入新密码，即可修改密码。

图1.2.2

7）更新个人资料

点击“更改信息”，进入更改信息模块操作区，如图1.2.3 所示。输入昵称、姓名、性别即可修改个人信息（其他信息暂时不能修改，只能查看），并在首页

显示如图1.2.4 所示。

图1.2.4

3．退出

单击主界面右上角系统关闭的快捷按钮，系统退出。

a) 界面

登录成功后，系统进入“世华模拟外汇交易系统（客户端）”主界面，如图1.3.1 所示，界面上方为功能模块区，系统设有交易、排行帮、切换、在线咨询共四个模块；界面下方为每个功能模块操作区，显示每个功能模块对应的详细内容。

首页显示图中的基本概念释义：

1）实盘交易（现货外汇交易）

现货交易是大银行之间，以及大银行代理大客户的交易，买卖约定成交后，最迟在两个营业日之内完成资金收付交割。本实验课的核心是介绍国内银行面向个人推出的、适于大众投资者参与的个人外汇交易。

个人外汇交易，是指个人委托银行，参照国际外汇市场实时汇率，把一种外币买卖成另一种外币的交易行为。由于投资者必须持有足额的要卖出外币，才能

进行交易，较国际上流行的外汇保证金交易缺少保证金交易的卖空机制和融资杠杆机制，因此也被称为实盘交易。

2） 浮动盈亏

3） 限价汇率

限价汇率是客户在定单中规定的买者愿意买的最高价格或卖者愿意卖的最低价格。

限价定单是按客户确定的价格或履约时间的价格进行外汇合同买卖的定单。

4） 止损汇率

止损定单是指在高于当时市价的某一既定水平停止买进，低于当时市价的某一既定水平停止卖出的指令。相应地，其中所规定的既定水平汇率即为止损汇率。这种定单常用于对冲或形成外汇头寸，最通常的用途是减少亏损。

a) 了解“行情信息”

i.

操作程序

1. 点击顶部交易按钮，进入交易页面。页面左侧是行情信息区域，显示产品的最新行情信息，刷新时间由服务器设定。（如图1.4.1）

买入卖出设置

行情信息