投资大师威廉欧奈尔的炒股方法
欧奈尔——总结选股方法
欧奈尔——总结选股方法欧奈尔的《笑傲股市》一书主要分为三个部分：CANSLIM法则、买卖策略、投资进阶。
可以说这本书的写作方式并非如教科书一般有着严密的框架，而更类似于一种随想式、对话式的介绍，读起来的感觉是知识点分布散乱。
为了将文中最重要的知识点归纳总结，本文循着“欧奈尔是如何选股的？”这一疑问，撷取第一部分中的“CANSLI”（M关于大盘走势的判断，更属于操作范畴，不属于选股范畴，故未做记录）总结于一张纸的篇幅。
================================================成长股基本面选股步骤一、EPS：（1）牛市最低标准，过去两个季度EPS增长率[40%~500%]（忽略昙花一现的巨额收益）（2）过去三年年度EPS增长率≥25%（平均36%）（其中一年可下降，随后几年要新高）二、ROE：≥17%（超级成长股25%~50%）三、现金流：年度每股现金了流量比EPS多 20% （每股现金流应加上年度折旧金额）四、销售额：季度增幅至少＞25%五、新变化：产品、服务、管理层、产业环境（产品占收益主要；管理层有创业精神）六、行业：同行业中能找到至少一支收益强劲的股票；七、RS：≥80（平均87），同行业领军（RS连续4月急剧反常下跌应警惕）八、机构：（最近12个月、3年投资业绩）（1）优秀机构投资者持有数量≥2（2）近几个季度内机构投资者数量有所增加（≥20）九、EPS估值：推算未来EPS估计值，同比比较成长股基本面加分项目1、近季度连续EPS加速上涨2、最近一季度利润率新高，在行业中靠前3、小公司4、服务、科技、信息行业5、负债率低6、负债率两年内不断降低7、分析师预测未来一年收益上涨，越高越好8、股票收益、成交量稳定上涨，机构持有者数量也在上涨9、存在回购技术面一、杯部：1－ 7~65w（12~24w）2－形态圆滑3－坑最小，＜2.5×市场平均（少数＞50%）二、柄部：1－价格下行、成交量萎缩、形态紧凑，窄幅波动2－时间＞1w、区间-12%~-15% ＞-33%3－杯前上涨＞+30% 部分时点成交量显著增多4－价格＞10w平均线三、买点：放量（50%）突破卖点参考1. 市盈率估计值×EPS估计值=卖出价估计值。
欧奈尔七步选股策略
欧奈尔七步选股策略欧奈尔七步选股策略：从简到繁的股票投资指南在股票投资领域，有许多不同的选股策略可供投资者选择。
其中，欧奈尔七步选股策略被广泛认可为一种有效且具有实践性的方法。
它通过综合考虑公司财务状况、行业前景和市场环境等因素，帮助投资者找到有潜力的个股。
本文将深入探讨这个主题，逐步引导您了解并运用欧奈尔七步选股策略。
第一步：确定自己的投资目标和风险承受能力在任何投资决策之前，首先要明确自己的投资目标和风险承受能力。
不同的人有不同的投资目标，例如长期投资、短期交易或者价值投资。
每个人的风险承受能力也是不同的，因此需要根据自己的情况来确定合适的投资目标和风险承受能力。
第二步：寻找具备竞争优势的公司欧奈尔七步选股策略强调寻找具备竞争优势的公司，因为这些公司通常更具有成长潜力和持续竞争力。
竞争优势可以从多个方面进行评估，例如公司的品牌价值、技术创新能力、市场份额等。
通过对公司竞争优势的评估，投资者可以缩小选股范围，更有针对性地选择个股。
第三步：研究公司的财务状况在选股过程中，必须对公司的财务状况进行深入研究。
这包括分析公司的盈利能力、成长潜力、资产负债表和现金流量。
通过对财务数据的分析，投资者可以了解公司的健康程度、盈利能力和财务风险。
这对于选择有潜力的个股至关重要。
第四步：分析所处行业的发展前景在选股过程中，需要对所投资的行业进行详细研究。
了解行业的发展前景，可以帮助投资者判断公司是否在一个具有成长前景的行业中。
行业分析包括对行业的市场规模、增长趋势、竞争格局和风险因素等的评估。
通过对行业前景的分析，投资者可以选择那些处于有利行业环境下的个股。
第五步：评估公司的管理层和治理结构公司的管理层和治理结构对于企业的长远发展和股东权益保护起到至关重要的作用。
在选股过程中，需要评估公司的管理层是否具备良好的领导能力和执行能力，以及公司的治理结构是否健全，是否有充分保障股东权益的制度。
这样可以提高投资者的信心，并确保其所投资的公司能够产生持续的增长。
投资大师欧奈尔的七步选股法精编版
第1 步C=Current quarterly earnings per share意为最近一个季度报表的盈利。
当季每股收益成长率至少应在20 %~50%或更高，这是最基本的要求。
A=Annual earning increases意为每年度每股盈利的增长幅度。
据统计，飙升股票在启动时的每股收益年度复合成长率平均为24%，中间值则是21%。
欧奈尔七步选股法中的“C”代表每股收益同比增长率。
欧奈尔建议，无论是股市新手还是老手，都不要投资最近一季度每股收益较去年同期增长率未达到20%的股票。
欧奈尔发现，这些公司在股价大幅上涨之前，当季每股收益都有大幅度的增长。
许多成功的投资人都将当季每股收益增长率达到30%作为选择股票的最低标准。
如果近几个季度的每股收益较去年同期都有明显增长，那么更有可能确保投资的成功率。
股票学习--炒股吧，由于一季报目前披露的数量仍然较少，理财一周报统计近几年年报，综合考虑每股收益近年增长率、每股净资产近年增长率并排除大量成长性较差的股票，最终选出164只成长性较好的公司。
第2 步只做领导股L=Leader or laggard意为该股票是否为行业龙头。
要成为股市赢家的法则是：不买落后股，不买同情股，全心全意抓住领涨股。
在你采用这项原则之前，要先确认股票是在一个横向底部形态，而且股价向上突破后上升尚未超过5%~10%。
S=Supply and demand意为流通盘大小、市值以及交易量。
股本小的股票流动性较差，股价波动会比较激烈，易暴涨暴跌，但最具潜力的股票通常是这些中小型成长股。
过去40年，对所有飙升股的研究显示，95%公司的盈余成长及股价表现最高峰均出现在实际股份少于2500万股的公司中。
与此同时，选股七法中的“L”，代表着其是领涨股还是落后股。
欧奈尔建议用相对价格强度来识别股市领涨者。
相对价格强度把股票的表现和整个股市进行比较，欧奈尔建议不要买相对价格强度低于70%的任何一只股票，只寻找相对价格强度排列在80%或更靠前的股票。
一代投资宗师威廉欧奈尔告诉你的投资法则读《笑傲股市》
一代投资宗师威廉欧奈尔告诉你的投资法则读《笑傲股市》迄今为止，98%的投资者犯过的最为严重的错误在于，他们从未尽心弄清楚自己在买卖股票汇总所犯的错误。
只有防止这些错误的发生，才能在股市中取得成功。
如果你真想在股市中大施拳脚获取成功，不妨听听一代投资宗师威廉欧奈尔的经验，他在笑傲股市中总结了投资者常犯的错误，和应该谨记的法则。
本文继续分享《笑傲股市》。
为了便于理解，本文对欧老所提出的错误和法则进行整理。
不仅仅是罗列。
01 一定要避免的关键错误1、投资前没有遵循投资规则。
投资规则最重要的一点是，按照买卖规则执行。
股票买入时已设定卖出准则，首先止损线。
如果做不到止损砍仓，请不要入场。
另一方面，遵循卖出方案离场。
中途不要频繁卖出，导致不能取得盈利。
坚定地执行同一条投资体系的市场规则，清楚地明白市场过去几周和当前变化，才能保护自己账户不受浮盈和亏损带来的情绪影响，不能完全跟着感觉走，关闭盘面，分辨市场所处的位置，再继续考虑投资决策。
2、在股价下跌时买入。
这一点与欧式理论的真谛相关，欧式理论的应用场景是牛市购买强势股，强者恒强，价量齐升买入。
反之下跌时股票是弱势股票，只会带来情绪的紧张。
而很多投资者恰好是越跌越买，摊低成本。
并不是说越跌越买的思维不对，它的应用场景不同，越跌越买是左侧交易，而欧式理论的基础是右侧交易。
3、没有认真研究K线图，对创新高股票不敢下手。
其实个人观点远没有市场精确，下跌过程中的便宜货只会拖累你的资产。
4、精力主要花在研究股票上，一旦买入后就不再考虑何时卖出。
很多人都会爱上自己的股票，只成功了一半。
再加上卖出策略就完美了。
5、依据小道消息买入股票。
很多人宁可相信某些人的信口之言，也不愿意自己花精力去研究学习，恰恰相反，对于信息的识别能力不足，可能导致错误的决定。
即使信息正确买入股票上涨，也并不了解公司背后的原因而无法把握住盈利。
6、偏爱股息率高或者市盈率低的股票。
股息率高或市盈率低是价值投资者偏爱的品种，但与欧式体系的成长股应用场景不同。
一代宗师威廉·欧奈尔的CANSLIM选股法则
一代宗师威廉·欧奈尔的CANSLIM选股法则作者 | 曦馨搿冕王孜孜不倦，天道酬勤欧奈尔忆起当年学习投资时说，“对我有帮助的第一本书籍，是杰尔拉德·勒布（Gerald M. Loeb）写的《投资生存战》，他的一贯主张是必须在10%之内止损。
”欧奈尔在《股票作手回忆录》的序言中说：数年前，我购买了一千多本股市和投资类的书，然而，根据我45年的从业经验，发现仅有10－12本书真正是有一定的实际价值，而《股票作手回忆录》就是其中的一本。
他研究多位在股市中成功人士的投资之道，研究过去几年表现最优异的股票在临发动前的共通性，设计出一套观察个股表现的模式，名为CANSLlM，每个字母都代表潜力股在爆涨之前的共通性。
据此在海顿斯通公司逐步打下基础。
股市当中最重要的是选股，这是投资人必修课。
欧奈尔认为，选股首先要研究以前领涨个股的个性，学会分辨这只股票在起“飞”之前其走势有什么特征。
欧奈尔不厌其烦地对历年来美国股市中领涨个股进行全面，研究了从1953年至1993年,40年来500家年度涨幅最大的股票，并让数据说话：1、有四分之三的个股在大涨之前的季报中，每股收益比上年同期增加了至少30%；2、在1970年~1982年期间，表现最杰出的股票在其股价起动前4、5年间，年均业绩增长率为24%；3、对1953年至1993年期涨幅不俗的个股研究中，发现95%的公司是因为在该行业中取得了重大的突破......一个共同点就是给社会带来令人振奋的新产品和新理念；4、其中95%的公司在其业绩和股价出现突飞猛进之前，其流通股一般不多于2500万股；5、每年涨幅居前的，在他们股价真正大幅度攀升之前，其平均的相对强弱指标为87％；6、在1953年~1985年的30多年间，表现出色的股票，其上扬之前的平均市盈率为20，而同期，道。
琼斯工业指数的成分股，其平均市盈率为15；7、分析1953年~1993年，涨幅最高的股，其中三分之二的黑马是板块运动的一部分；8、发现历史上的大黑马，他们最重要相同的一点是：销售额和利润增长表现强势；9、任何大黑马在其股价出现高点之前，有两、三年的时间，赢利是以一种加速度的方式递增的；10、在价格巨幅攀升之前，成交量均明显放大；11、在股价出现突破上升之前，均有较长时间，常是几个月在某个价格区间停留；所有这些股票在股价的主升浪开始之前，均有一段时间的调整，即表现为股价下滑和平台整理，而且这种调整通常是由于大盘下跌或者调整的因素造成的，当大盘企稳，这些股票则是率先上涨的股票；12、根据测试，在任何时候，股市中只有2％的股票会符合CANSLIM的选股原则。
欧奈尔选股公式
欧奈尔选股公式摘要：一、欧奈尔选股公式的概念和背景二、欧奈尔选股公式的核心理念三、欧奈尔选股公式的具体步骤和计算方法四、欧奈尔选股公式的应用案例及效果分析五、欧奈尔选股公式的优缺点及适用范围六、总结与展望正文：欧奈尔选股公式是一种基于技术分析的股票投资策略，由美国投资大师威廉·奥尼尔（William O"Neil）创立，其核心理念是通过分析股票的价格和成交量，找出具有成长潜力和投资价值的股票。
这一策略在中国股市中也得到了广泛应用和关注。
欧奈尔选股公式的核心理念是寻找股票价格和成交量同步上升的股票，这意味着市场对这只股票的看法越来越乐观，买方力量逐渐增强。
当股票满足一定的条件时，投资者可以考虑买入，以期在未来股价上涨时获得收益。
欧奈尔选股公式的具体步骤和计算方法如下：1.选择沪深300成分股或其他具有代表性的股票作为样本；2.计算股票的相对强度指数（RSI），用以衡量股票的买卖力量对比；3.计算股票的成交量，选取一段时间（如5日、10日或20日）的成交量平均值；4.计算股票的欧奈尔分数，公式为：欧奈尔分数= RSI + 成交量* 100；5.根据欧奈尔分数对股票进行排序，选取分数较高的股票作为潜在投资目标。
欧奈尔选股公式的应用案例及效果分析表明，这一策略在不同市场环境下均具有一定的盈利能力。
在A股市场，采用欧奈尔选股公式筛选出的股票往往具有较高的成长性和投资价值。
然而，投资者在实际操作中还需结合其他因素，如基本面分析、市场环境等，以提高投资决策的准确性。
欧奈尔选股公式的优缺点及适用范围如下：优点：操作简单，易于理解；在市场趋势明显时，效果较好。
缺点：对于震荡市场和下跌趋势中的股票，选股效果较差；不能完全避免股票投资风险。
适用范围：适用于有一定投资经验和市场分析能力的投资者，可作为投资决策的辅助工具。
总结：欧奈尔选股公式是一种实用的股票投资策略，通过分析股票价格和成交量，找出具有成长潜力和投资价值的股票。
欧奈尔CANSLIM七步选股法（...
欧奈尔CANSLIM七步选股法（...注意：必须辩证看待挖掘大牛股的方法，不能盲目去套某一个模式，最好结合宏观经济和产业来把握。
强势股一旦把握不好，很容易严重套牢。
一家公司的成长速度快慢是根据本国的增长速度衡量的。
我国稳定成长型公司的年平均利润增长率应在30%之间，高成长公司的平均增长率则应在50%以上，很多爆发力牛股的增长率都在5倍以上，比如包钢稀土、精工科技、三爱富等等。
威廉·欧奈尔，白手起家、而立之年便在纽约证交所给自己买下一个席位的欧奈尔，显然更像是一位谆谆教导并且身体方力行的老师，讲述着从选股、选择买卖点以及散户如何在茫茫股海中抓黑马等投资策略。
21岁那年，刚刚告别校园的欧奈尔以500美元作为资本，开始了生平第一次投资——买了5股宝洁公司。
1958年，欧奈尔在一家股票经纪公司担任股票经纪人，开始了他的金融事业生涯。
也就是从那时起，他开始了对股票的研究工作，这就为他后来形成一整套独特的选股方法奠定了基础。
1962-1963年，欧奈尔通过克莱斯勒、Syntex等两三只股票的交易，把投入的原始本金500美元增加到了20万美元。
上世纪60年代初，而立之年的欧奈尔用其在股市中的收益为自己在纽约证券交易所购买了一个席位，并成立了一家以他名字命名的专门从事机构投资的股票经纪公司——欧奈尔公司。
该公司在市场上率先推出了跟踪股市走势的计算机数据库，后来才有其他公司的仿效。
1973年，欧奈尔创建了“欧奈尔数据系统公司”，建立了庞大的数据图表中心，为普通投资者服务。
欧奈尔建立的“CANSLIM”系统，每个字母代表一条选股条件，简称七步选股法，被美国个人投资者协会认为可以与彼得·林奇、沃伦·巴菲特的选股系统相媲美。
“CANSLIM”系统很好地将价值投资和趋势投机结合在一起。
“CAN”和费雪的成长性投资理念不谋而合，一再抓住企业生命周期中成长速度最快的阶段。
“SLIM”是从技术分析角度对公司的流通量、成交量及是否为领导股、机构的态度以及对大盘的判断做全面的考虑。
欧奈尔 股票买卖原则
欧奈尔股票买卖原则
欧奈尔，也叫欧内尔，是一项非常强大的技术分析方法。
欧奈尔的股票买卖原则，是通过分析股票价格走势与成交量之间的关系，来预测趋势的走势，并进行买卖交易的方法。
欧奈尔的股票买卖原则具体包括以下几个方面：
首先，分析股票的价格走势。
欧奈尔认为，股票价格的走势可以分为三种类型：上升趋势、下降趋势和横盘市场。
在上升趋势中，投资者应该去寻找价格的支撑位，以便进行买入交易。
在下降趋势中，投资者应该去寻找价格的压力位，以便进行卖出交易。
而在横盘市场中，投资者则可以进行盘整操作。
其次，分析股票的成交量。
欧奈尔认为，股票价格的上涨或下跌，必须要得到成交量的支撑。
因此，当股票价格上涨时，成交量也应该跟上，这代表着市场的趋势更加可靠。
而当股票价格下跌时，成交量不宜过大，否则可能代表着市场的熊市情况。
另外，欧奈尔还强调了选择正确的买入和卖出时机。
在上升趋势中，应该以价格回调的方式进行买入操作，在下降趋势中，则应该等待价格反弹的机会进行卖出操作。
在横盘市场中，投资者则可以在价格波动的较低点买入，等待价格波动上升时进行卖出交易。
综上所述，欧奈尔的股票买卖原则不仅能够较为准确地预测趋势的走势，同时还能够帮助投资者选择正确的买入和卖出时机，从而更好地获取投资收益。
然而，这一方法也并不是绝对的，投资者在进行投资时还需要根据市场实际情况进行判断和决策。
重新认识威廉·欧奈尔的CANSLIM选股模式
Ｃ＝当季每股收益：对于一支股票来说，Ｃ值越高越好
Ｃ＝每股盈余季季增长：“Ｃ”代表目前的每股季盈余当季每股收益同比大幅度增长，单季盈余成长率（同比增长）至个月之营业额成长率（同比增长）至少25％以上；股权收益率（ＲＯＥ）＞17％；每股现金流／每股收益＞20％；年度每股收益成长与最近几季每股收益同步成长；毛利率／营业利益率每季成长。
领涨股的相对强弱度指数RSI一般不少于70，在1953年至1993年间，每年股价表现最好的500档美国上市股票，在真正大涨之时的平均相对强弱度指数RSI为87。股市中强者恒强，弱者恒弱是永恒的规律，一旦大盘跌势结束，最先反弹回升创新高的股票，几乎肯定是领涨股。所以，不买则已，要买就买领涨股"I"=大机构的关照
概念延伸：新的东西，如进入新产业、开发新产品、上了新项目、换了新的大股东等；股价创新高。
股市有一种特性，即看来涨得过高的股票还会继续上场，而跌到接近谷底的股票可能还会继续下滑。
Ｓ＝供给与需求：股票发行量和大额交易需求量
Ｓ＝供给与需求的变化
通常股本较小的股票较具股价表现潜力。——威廉·欧奈尔
知道有多少大投资机构买进某一只股票并不那么重要。最重要的是去了解操作水准较佳的大投资机构的持股内容；而知道拥有多少家大投资机构认同的唯一用途，就是可藉此判断最近一季的股市趋势。综括而论，适于投资者买进的股票，应是最近操作业绩良好的数家大投资机构所认同的股票"M"=大市走向
你可以找出一群符合前6项选股模式的股票。但是一旦看错大盘走势，在你持有的股票中，约有七八成股票恐将随势沉落，惨赔出场。所以，你必须学习一套简易而有效的方法，来判断大盘是否处于多头行情或是空头行情。研判大盘走向最好的方法就是了解并跟踪每日大盘指数的波动与走向。市场头部形态出现一般有几种形式：
欧尼尔带柄杯形选股公式
欧尼尔带柄杯形选股公式是一种经典的股票形态分析方法，由投资大师威廉·欧尼尔提出。
这种形态表示在一段上升趋势中，前期已经涨了一波，然后缩量调整回落，接着放量上攻，到达前期高点后再次缩量回落，然后再放量上攻，营造杯状带柄形态。
当股价突破时，就意味着大升势的开始。
为了具体描述这一选股公式，我们首先需要确定杯状形态的周期数。
由于其周期数是不确定的，我们使用120日最低点（A点）和最高点（B点）来确立整个形态的大体轮廓。
此外，周期数和后面提及的比例都可以根据自己的需求进行调整。
具体的计算公式如下：
1. 首先，找到120日内的最高价（HH）和最低价（LL）。
2. 计算120日最高价的最高价区间（HHT）。
3. 计算120日最低价的最低价区间（LLT）。
4. 确定B点后，找到自B点以来的最低点（C点）。
5. 确定C点后，找到自C点以来的最高点（D点）。
欧奈尔 股票买卖原则
欧奈尔股票买卖原则
1.明确自己的投资目标：欧奈尔认为，投资者必须能够清楚地了解自己想要达到的目标，以及所能承受的风险水平。
2.理性分析市场：欧奈尔认为，投资者应该以理性的态度看待市场，尤其是在面对波动大的市场时，应该冷静分析，不要被情绪所左右。
3.不断学习和积累经验：欧奈尔认为，投资者必须不断学习和积累经验，不断完善自己的投资策略和技能，以应对市场的变幻。
4.控制风险：欧奈尔认为，投资者必须控制风险，采用合理的风险控制方法，以保护自己的投资。
5.长期投资：欧奈尔认为，投资者应该采取长期投资的策略，不要被短期波动所影响，而应该坚持自己的投资目标和策略。
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威廉-欧奈尔判断市场底部和顶部的方法
威廉·欧奈尔判断市场底部和顶部的方法判断市场底部的方法欧奈尔判底的先决条件是，股价经过大幅下跌，然后在某一天出现价升量涨的情况，说明市场可能出现转机；但这一天的反弹并不能说明问题，至少还需要有第二次的确认。
第一次出现的反弹日，是指数在当日或前几日走低但在当日高收，第二次的反弹日则必须在短时间内完成（10个交易日内），而且应该是“强烈的、确定的、真是的强力反弹，而不是那种仅仅上涨10点的虚假的、尚处于观望状态的反弹，这一天的成交量除了应该高于前一天的成交量外，还应该高于该市场的日平均成交量。
”根据这个思路，我们可以用来判断A股大盘的底部，我们把第一个反弹日，用“止”表示，意思是止跌，第二个反弹日用“弹”表示，表示反弹确认成立。
具体方法如下：第一个反弹日（止：止跌）①当天股价创新低但却高收②当天涨幅至少1%一般在弱势市场，股价通常高开低走，但突然有一天股价低开高走，就是一个很好的信号。
第二个反弹日（弹：确认反弹成立）①股价不再创新低②当天收盘价大于前一天的收盘价，涨幅大于2%③当天成交量大于前一天成交量④出现的时间要在第一个反弹日后10天内第二反弹日用于确认第一反弹日是否有效。
实例：2008年10月，11月1664点底部区域判断市场顶部的方法股市经过了大幅上涨，即指数和成交量同步增长，显示出牛市特征，但是突然有一天出现了卖方力量超过了买方，其特征是这一天指数的收盘价低于前一天，而成交量却大于前一天，这一天欧奈尔称之为“抛售日”。
欧奈尔经过对50年股票市场从顶部到下跌的研究，发现在2-4周内，最近几年通常在5天内，就可以把整个市场从牛市行情转为熊市行情。
出现第一个抛售日后，股价可能还会有2-3天的上涨，但是当再次出现抛售日时，就要考虑卖出部分股票，等出现第5个抛售日，市场就可能从顶部一路向下。
实战操作方法1、近期大盘一直上涨，60天内涨幅大于20%2、当天收盘价低于前一天的收盘价3、当天成交量大于前一天的成交量此外，可结合下面几点进一步确认顶部：1、龙头股先于大盘见顶（也可以采用抛售日方法）2、垃圾股强势（垃圾股满天飞）当连续出现5个以上的抛售日，并且出现龙头股先见顶，垃圾股满天飞的状态，基本上可以确定这一波牛市已经见顶，可以逐步减仓出局。
欧奈尔七步选股法
欧奈尔七步选股法欧奈尔七步选股法是一种用于股票投资的选股方法。
该方法由美国投资大师威廉·欧奈尔（William O'Neil）创立，他是一位成功的投资者和出版商，也是《投资者商业日报》（Investor's Business Daily）的创始人之一。
该方法通过研究股票市场中的走势和特征，来挑选出有潜力的股票，以期获得高额回报。
第一步：查找领先股票欧奈尔七步选股法的第一步是查找领先股票。
领先股票是指那些在行业中表现最好的公司。
欧奈尔认为，只有这些公司才有可能获得高额回报。
为了找到领先股票，投资者需要关注市场趋势，并寻找那些在当前市场环境下表现最好的公司。
第二步：研究供应与需求欧奈尔七步选股法的第二步是研究供应与需求。
供应与需求是影响股价变化的重要因素之一。
如果某个行业中供不应求，那么该行业中的公司往往会获得更高的利润和更高的市场份额。
因此，投资者需要研究行业供应与需求的情况，以及公司在该行业中的地位。
第三步：分析基本面欧奈尔七步选股法的第三步是分析基本面。
基本面是指公司的财务和经营状况。
投资者需要研究公司的收入、利润、现金流等财务指标，以及公司的管理层、产品和市场地位等经营指标。
只有当公司的基本面良好时，才有可能获得高额回报。
第四步：查找技术形态欧奈尔七步选股法的第四步是查找技术形态。
技术形态是指股票价格图表中所呈现出来的形态。
投资者需要研究价格走势、成交量、均线等技术指标，以及各种图表模式，来判断股票价格是否处于上升趋势，并预测未来价格变化趋势。
第五步：寻找买点欧奈尔七步选股法的第五步是寻找买点。
买点是指适合购买股票的时机。
投资者需要在技术形态和市场趋势都符合要求时购买股票，并保持耐心，等待股票价格上涨。
第六步：设定止损点欧奈尔七步选股法的第六步是设定止损点。
止损点是指在股票价格下跌时，投资者应该卖出股票的价格点位。
投资者需要根据自己的风险承受能力和市场情况，设定合理的止损点，以保护自己的投资本金。
投资大师欧奈尔及他的八种形态，你知道吗
投资大师欧奈尔及他的八种形态，你知道吗欧奈尔是一个趋势投资者，他的投资理念更适合资金量小于10亿以下的投资者，尤其是在牛市中的表现比价值投资更为亮眼。
从1998年到2002年这5年间，美国个人投资者协会把欧奈尔的CANSLIM方法与另外52个众所周知的投资系统，包括比特林奇和巴菲特的投资系统进行了对比分析。
对各种选股系统的业绩表现进行了大范围的比较分析。
得出的结论是：无论在牛市还是熊市，CANSLIM方法是最稳定、表现最好的系统之一。
我个人的主观实战感受是在中国牛市很适合，熊市一般，因为一般来说，在熊市中，大多数价格都是有绝对缺陷的。
欧奈尔的CANSLIM是一种成长性股票投资策略。
什么是CANSLIM呢？C：Current quarterly earnings per share（可观或者加速增长的当季每股收益和每股销售收入）其实就是收入和利润A：Annual earning increases（年度收益增长率）N：New products,New management,New highs（新公司、新产品、新管理层、股价新高）S：Supply and demand（供给与需求：关键点上的大量需求）L：Leader or laggard（领军股或拖油瓶：孰优孰劣。
）I：Institutional sponsorship（机构认同度）M：Market direction（判断市场走势）交易体系对任何投资者来说都非常重要，欧奈尔的交易体系是这样的：（1）股票池：基本面上以业绩高增长的股票为主，选出近期业绩爆发的股票；（2）买卖点：欧奈尔的体系里面有着很明确的买点和卖点。
买点是个股形成杯柄形态+指数处于上涨阶段，卖点是指数处于下跌阶段；（3）止损点：这个是欧奈尔体系里非常重要的。
止损很重要，因为赚钱要天时地利人和都要符合才行；所以我们选择的每一次交易都会有失败的可能，如果次次都成功，那就是股神中的股神，失败了就得接受，就得止损。
欧奈尔选股公式
欧奈尔选股公式（最新版）目录1.欧奈尔选股公式的背景和意义2.欧奈尔选股公式的组成要素3.欧奈尔选股公式的实际应用和效果4.欧奈尔选股公式的优缺点分析5.结论：欧奈尔选股公式的价值和启示正文一、欧奈尔选股公式的背景和意义欧奈尔选股公式，是由美国著名投资大师威廉·欧奈尔所创立的一种股票投资策略。
欧奈尔被誉为“成长股之父”，他通过长期研究股票市场，总结出一套简单有效的选股方法，即欧奈尔选股公式。
该公式以基本面分析为基础，结合技术面分析，帮助投资者筛选出具有投资价值的股票，从而提高投资收益。
二、欧奈尔选股公式的组成要素欧奈尔选股公式主要包括以下几个要素：1.盈利能力：选择净利润增长率较高的公司，表明公司盈利能力强，具有较好的成长潜力。
2.销售收入增长率：关注销售收入增长率，可以反映公司主营业务扩张情况，也是衡量公司成长性的重要指标。
3.市盈率：市盈率是股票价格与每股收益的比值，合理范围内的市盈率有助于筛选出价值投资的股票。
4.市净率：市净率是股票价格与每股净资产的比值，较低的市净率意味着股票具有较高的安全边际。
5.股息率：关注股息率可以评估股票的收益稳定性和投资价值。
6.净利率：净利率是净利润与销售收入的比值，可以反映公司的盈利水平和经营效益。
三、欧奈尔选股公式的实际应用和效果在实际应用中，投资者可以结合以上几个要素，对股票进行综合评估，从而筛选出具有投资价值的股票。
经过历史数据回测，欧奈尔选股公式在长期投资中具有较好的收益表现。
当然，投资者在运用欧奈尔选股公式时，还需要注意市场环境的变化，灵活调整选股策略。
四、欧奈尔选股公式的优缺点分析1.优点：（1）简单易懂，便于操作；（2）以基本面分析为基础，结合技术面分析，较为全面地评估股票价值；（3）经过历史数据回测，具有较好的收益表现。
2.缺点：（1）过于依赖历史数据，可能无法适应市场的变化；（2）在市场波动较大时，选股效果可能会受到影响。
五、结论：欧奈尔选股公式的价值和启示欧奈尔选股公式为投资者提供了一种简单有效的选股方法，具有一定的参考价值。
欧奈尔七步选股法
欧奈尔七步选股法什么是欧奈尔七步选股法欧奈尔七步选股法是由美国投资者威廉·欧奈尔（William J. O’Neil）创立的选股方法。
其核心思想是通过基本面和技术面的分析，筛选出具有高潜力的个股，以获取投资回报。
欧奈尔七步选股法的步骤欧奈尔七步选股法包括严格的步骤和规则，以下是具体的选股步骤：第一步：市场趋势首先，需要确定整体市场趋势是向上还是向下。
欧奈尔认为只有在牛市中才有机会挖掘高潜力个股。
观察大盘指数的走势，如果市场正处于长期上涨周期，就可以继续进行选股。
第二步：个股筛选在确定整体市场趋势后，需要筛选出符合特定条件的个股。
欧奈尔提出了一些关键指标，包括：•EPS（每股收益）增长率：选股时应选择近几年EPS增长率稳定且高于市场平均水平的个股；•相对强弱指数（RSI）：选股时应选择RSI相对较高的个股，表示该股票相对于整个市场表现较好；•相对强弱线（RS）: 跟踪股票的价格与整个市场指数的关系。
第三步：财务分析在筛选出个股后，需要对其进行财务分析。
关注以下指标：•盈利能力：关注净利润增长率、净利润率和毛利率；•偿债能力：关注资产负债率和流动比率；•营运能力：关注存货周转率和应收账款周转率。
第四步：行业分析进行行业分析，确定选股的行业方向。
选择在未来有发展潜力且处于增长阶段的行业。
第五步：技术分析欧奈尔强调技术分析在选股中的重要性。
需要关注股票的走势图形、价格历史以及成交量等指标，以判断股票的买入时机。
第六步：风险控制在选股过程中，控制投资的风险是非常重要的。
欧奈尔建议设定止损点，及时卖出亏损的个股，避免亏损进一步扩大。
第七步：持仓管理在选股后，需要进行持仓管理，及时关注股票的业绩和市场情况。
如果股票走势符合预期，可以适时加仓，若出现逆势下跌，则需要考虑减仓或者止损。
总结欧奈尔七步选股法是一种综合运用基本面和技术面分析的选股方法。
通过判断市场趋势、个股筛选、财务分析、行业分析、技术分析、风险控制和持仓管理，投资者可以更加科学地选择具有潜力的个股，降低投资风险。
投资圣经：欧奈尔的24堂课，价值百万！（经典收藏版）
投资圣经：欧奈尔的24堂课，价值百万！（经典收藏版）投资圣经：欧奈尔的24堂课，价值百万！（经典收藏版）欧奈尔，华尔街经验最丰富、最成功的资深投资人之一，是我们一代又一代投资人都敬佩不已的投资大师，是从散户摸爬滚打最终成为职业投资者，最终进阶投资大师的励志经典，广为人知的CANSLIM 投资法则让很多人受益匪浅，读懂欧奈尔，就读懂了股市。
他21岁白手起家，30岁买下纽交所席位，创下26个月大赚20倍的记录。
他曾担任新美国基金的基金经理，是全球超过600位基金经理的投资顾问，2010年退休。
欧奈尔本人低调而简朴，很少接受媒体采访，没人知道他到底有多少财富。
但他对普通投资者却“很好”，一直扮演着“散户灯塔”的角色。
不论是欧老的两个关键词，还是西点的五架马车，亦或是范博士的交易三要素，都是从不同角度谈交易体系的要素而已，今天我们先聊聊“24堂课”，24堂课其实是分成几个部分的，包括了入市基础知识、基本面和技术面、股票图形、买卖点选择、抄底逃顶、投资组合等七个部分，今天这是完成收藏版。
第1课投资者入市须知① 止损是股市投资的头号规则。
我建议你在股价跌去7％或8％的时候就止损。
② 以智力、教育、顽固、骄傲以及自我主义来代替理智的卖出规则，有时侯是足以致命的。
③ 任何成功都需要时间。
职业球员不是在三个月之内造就的，成功的投资者也是一样。
成功者与他人的区别仅仅在于决断和坚持。
④ 对于你所持有的表现最好的股票，你应增加持股时间以获取更大的利润空间。
总是首先卖出你手中表现最差的股票，而不是表现最好的那只。
第２课开始投资：现在就是最佳时机!① 何时是入市的最佳时机? 任何时候都是好时候。
② 作为新手，应该避开那些最富投机性的领域，例如低价股．期货和期权以及外国的股票。
它们的风险和价格波动性都很大。
③ 作出计划，每周至少花几个小时来跟踪你所投资的股票以及市场情况。
④ 持有二十只以上的股票是不合理的。
这样你无法获知你需要了解的全面信息，并容易稀释你的最终收益。
一文玩转欧奈尔CANSLIM七步选股法
一文玩转欧奈尔CANSLIM七步选股法今天完整地介绍一下如何用“金牛座”公众号玩转欧奈尔CANSLIM七步选股法。
威廉·欧奈尔在《笑傲股市》一书中阐述了CANSLIM方法，每个字母代表一个选股指标，从技术面、基本面、资金面、市场面等多个维度，全方位描述一个股票的情况，可以说，如果读透CANSLIM，相当于给股票做了一个全身CT，可以对股票做到心里有数了。
在公众号底下的对话框中输入‘C股票代码’，如“C600000”,就可以获得该股的“CANSLIM”七个指标。
下面以牛牛最心仪的“海康威视”，来完整介绍CANSLIM的用法。
首先在对话框中输入‘C002415’，获得如下的图表：最上面的图是股票的RPS（股价相对强度）的周线图，红线是周收盘价，天蓝柱是250日的股价相对强度。
下面按照每个字母来介绍。
C：当季每股收益，对于一只股票来说，C值越高越好。
欧奈尔的当季每股收益指的是扣除非经常损益的每股收益，其所谓的增长，是同比增长，如今年第三季度（注：不是前三季度，是三季报数据减去中报数据）扣非每股收益相对去年第三季度的增长。
他指出，许多成功的投资者都将当季每股收益增长率达到25%或30%作为选股的最低标准。
由于A股市场送股盛行，因此牛牛选用了当季扣非净利润同比增长作为C的指标。
如图所示，海康威视的当季扣非净利润同比增长了31.5%，属于比较好的。
A：每股收益年度增长率，找出每股收益真正增长的潜力股欧奈尔要求重视每股收益的年度增长率以及三年复合增长率，同时不应该忽略净资产收益率(ROE）。
牛牛这里提供了扣非净利润的年度增长率、三年复合增长率、五年复合增长率和ROE。
我们看到，海康威视的相关数据都在30%左右，非常优秀。
N：新产品，新管理阶层，股价新高，选择怎样的入市时机。
这一章比较艺术，唯一可以量化的是股价新高。
牛牛提供了当前股价距离一年内最高点的距离。
距离越近越强势。
如图，海康威视距离一年来最高收盘价11.2%。
欧奈尔的CANSLIM选股法
CANSLIM选股法在A股市场中的实战效果（一）
测试环境选取2007.1.1-2011.09.01 期间包含2次牛市，1次熊市，1次弱势震荡 测试该策略在不同市场中的综合表现
牛 熊
震荡 牛
将CANSLIM选股法进行量化处理
以“沪深300 指数”为基准，“ONeil量化实践”月度战胜市场的比例为60%。其中 月度超额收益最大的月份是2009 年8月，达到32%，经分析明细，是因为该投资周期 选中了牛股“双钱股份”，在2009 年8月14 日进入投资组合，占五分之一仓位，在 随后的11 个交易日中，“双钱股份”涨幅达61.62%。其次在 2008 年6 月、2008 年10 月的超额收益都在24%左右，经对比分析，同期“沪深300 指数”下跌幅度分 别为23%、26%，这两次的超额收益主要得益于止损策略。
1 业务龙头 2 走势的龙头
I=机构投资者的认同：跟随领导者
机构投资者的认同是指由机构投资者——包括共同基金、企业养老基金、 保险公司、大型投资顾问、避险基金、银行信托部门和州立的慈善及教育 机构等所持有的股票份额。
欧奈尔认为：“一只表现很好的股票不需要大量的机构投资者眷顾，但至 少应该有几家。一只股票拥有机构投资者数目的最小合理值应当是十家， 尽管大多数股票拥有的机构投资者数量远远大于十家。如果一只股票缺乏 机构投资者的认同，那么一般来说它的业绩表现就会非常一般。即使一只 股票只被上千机构投资者中的少数几家光顾，而且后来证实他们的买进决 策时错误的，大量客观的买进仍会推动该股价格大幅上升。” 因此，欧奈尔建议：个人投资者应当投资于一下两类股票：一是那些至少 由几家优秀的机构投资者（其业绩超过市场近期平均业绩）持有的股票； 二是在最近几个季度内持有某只股票的机构投资者数量明显增多的股票。 要充分利用机构认同这一因素，并将其作为决定是否买入一只股票时绝对 重要的工具。
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投资大师威廉·欧奈尔的炒股方法
谈到选股，最适合中国股民的投资方法当属投资大师威廉·欧奈尔的炒股方法了。
他是当今美国华尔街最富盛名的投资大师之一，欧奈尔公司和《投资者商报》的创办人，这家报纸现在是美国发行量最大的证券报纸。
35年前曾经执掌具有传奇投资回报率，资产规模高达20亿美元的新美洲共同基金。
在美国普通股民甚至大学生都用的是欧奈尔的技术炒股票。
时至今日，每年有超过600位的全球基金经理人听取他的投资意见。
500元到20个亿他小时是美国一个单亲家庭的孩子，自幼跟着外祖母长大，依靠着助学金求学。
他的青少年时期贫穷而孤单。
21岁时做了第一笔投资——用500美元买了5股宝洁公司股票，从此开始了投资之路。
10几年后他的资产规棋就达到了20亿。
他是怎样成功的呢？这主要缘于他独创的捕捉大牛股技术他的选股方法就是基本面与技术面相结合。
他研究了几百年来美国股市及其它国股市的数千支大牛股的技术走势及公司基本面特征。
发明了“CANSLIM”股票交易体系，欧奈尔凭此捕捉牛股技术在华尔街叱咤风云。
欧奈尔的CANSLIM 系统被美国个人投资者协会认为与林奇、巴菲特的选股系统可以相媲美。
根据测试，在任何时候，股市中只有2％的股票会符合CANSLIM 的选股原则。
那些领导市场向上的龙头股与大黑马都在他的
捕捉牛股法则当中。
欧奈尔的牛股技术是基本面与技术面结合的产物。
欧奈尔第一次将“价值投资”和“技术分析”统一到了一起。
如果说价值投资者在股票交易中更重视“质”，技术分析者更重视“势”，那么，欧奈尔的交易体系，则两者兼顾，各取所需。
通过选取具有盈利成长性的股票，建立一个成长股股票池，接着，在买卖时机上，则根据技术分析一贯所重视的量价关系，买入市场中刚刚启动突破新高的强势价值股，进而通过“右侧交易”而获利。
下面简要介绍下CANSLIM捕捉大牛股法则：CANSLIM七个字母代表七步操作法则C=Current quarterly earnings per share 最近一个季度报表显示的盈利大黑马的特征，就是盈余有大幅度的增长，尤其是最近一季。
最好的情况，就是每股收益能够加速增长。
但若是去年同季获利水平很低，例如每股收益去年仅1分，今年5分，就不能包括在内。
当季每股收益成长率8%或10%是不够的，至少应在20%-50%或更高，这是最基本的要求。
当季收益高速增长，应当排除非经常性的收益，比如靠出售资产取得的巨额收益。
A=Annualearningincreases每年度每股盈利的增长幅度值得买的好股票，应在过去的4-5年间，每股收益年度复合成长率达25%至50%，甚至100%以上。
据统计，所有飙升股票在启动时的每股收益年度复合成长率平均为24%，中间值则是21%。
一只好股票必须是年度每股收益成长与最近几季每股收益同步成长。
N=Newproducts Newmanagement Newhighs新产品、新管理方法、股价创新高公司展现新气象，是股价大涨的前兆。
它可能是一项促成营业收入增加及盈余加速成长的重要新商品
或服务;或是过去数年里，公司最高管理阶层换上新血液;或者发生一些和公司本身产业有关的事件。
大多数人都不敢买创出新高的股票，反而逢低抢进越跌越多的股票。
在以前数次股市的行情循环里，创新高的股票更易于再创出高价。
买进股票的最佳时机是在股票突破盘整期之初，但千万不要等到股价已涨逾突破价5-10%后，才蹒跚进场。
股价走势若能在盘整区中转强，向上接近或穿越整理上限，则更值得投资。
买入一只多数投资者起先都觉得有些贵的股票，然后等待股票涨到让那些投资人都想买这只股票的时候，再卖出股票。
S=Supplyanddemand该股票流通盘大小，市值以及交易量的情况通常股本较小的股票较具股价表现潜力。
一般而言，股本小的股票流动性较差，股价波动情况会比较激烈，倾向于暴涨暴跌，但是，最具潜力的股票通常在这些中小型成长股上。
对所有飙升股的研究显示，95%公司的盈余成长及股价表现，最高峰均出现在实收股份少于2500万股的公司中，流通股本越少越好，易于被人操纵，显然易于涨升。
L=Leaderorlaggard该股票在行业中的地位，是否是行业龙头在大多数情况下，人们倾向于买自己喜欢并熟悉的那些股票。
但是，你的爱股通常未必是当时市场最活跃的领涨股，
若只因你的习惯而投资这些股票，恐怕只好看他们慢牛拖步。
要成为股市的赢家的法则是:不买落后股，不买同情股，全心全意抓住领涨股。
在采用这项原则之前，要先确认股票是在一个横向底部形态，而且股价向上突破后上升尚未超过5-10%，这样，可以避免追进一只涨得过高的股票。
所以，不买则已，要买就买领涨股。
I=Institutionalsponsorship该股票有无有力的庄家，机构大股东股票需求必须扩大到相当程度，才能剌激股票供给需求，而最大的股票需求来自大投资机构。
但是，一只股票若是赢得太多的投资机构的关照，将会出现大投资机构争相抢进、买过头的现象，一旦公司或大盘出现这种情况，届时竞相卖出的压力是十分可怕的。
知道有多少大投资机构买进某一只股票并不那么重要，最重要的是去了解操作水准较佳的大投资机构的持股内容，适于投资者买进的股票，应是最近操作业绩良好的数家大投资机构所认同的股票。
M=Marketdirection大盘走势如何，如何来判断大盘方向你可以找出一群符合前6项选股模式的股票，但一旦看错大盘，这些股票约有七八成将随势沉落，惨赔出场。
所以，必须有一套简易而有效的方法来判断大盘处于多头行情或是空头行情。
这七步是基本面方面大黑马大牛股的判断，这些牛股何时启动及买入点的确立还要看欧奈尔的大黑马启动的技术图。
其中较为典型的是欧奈尔杯柄状态图。
如下图欧奈尔与波浪理论鼻祖江恩、价值投资大师巴菲特的比
较波浪理论的鼻祖江恩，大红大紫后最终却仍难逃贫病交加收场命运；至于“股神”巴菲特，若不是利用议价权，进而在一级和一级半市场获得优先股来进行价值投资还有其保险公司的强大资金后盾，恐怕很难取得现在的成绩。
但是，驰骋于二级市场数十年的欧奈尔没有，相反，欧奈尔从技术派与价值派中吸取精华，弃其糟粕。
将两者完美的结合到一起。
例如价值投资是选择价值被低估的股票长时间持有，欧奈尔却不以为然。
他认为很多有价值的股票确实被低估了，但是并不表示它马上要上涨。
有的要几年后才能上涨。
因此必须要在技术面上选择将要启动的优质股。
不能仅因低估而购买。
他认为只有将技术与基本面进行结合才是完美的投资。
应用举例：2015年2月26日中国A股市场有两股引起了我的注意，因为它们都非常符合“CANSLIM”选牛股法则2015年2月用欧奈尔牛股法买入小商品城2015年2月用欧奈尔选股法买入东方财富这两个股是小商品城和东方财富，它的公司基本面都基是流通盘不大，业绩大幅增长，公司基本面出现了新变化……。
比如东方财富是收购了一家证券公司而取得证券营业照。
是典型的互联网金融。
小商品城是转型为国际型的电商，。
东方财富是互联网金融的龙头公司，小商品城也是一家行业标兵……它们都被众多机构入驻持有……。
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