船舶建造保险

51 72 90
51 75.5 92
中日韩造船完工量比较
2008年造船完工量 67.7百万总吨 2009造船完工量 76.9百万总吨
2010年造船完工量1.17 百万总吨
其他 4.7%
欧洲 8.1%
其他 4.7%
欧洲 其他 5.4% 4.0%
日本 21.5% 韩国 37.6%
韩国 31.9%
韩国 39.0%
Confidential
全球造船完工量2000-2010
mil.GT
90.0
80.0 76.9 70.0
67.7
60.0 57.3 50.0 47.0 40.0 36.1 30.0 31.7 40.2 52.1 欧洲 中国 日本 韩国 28.9 26.4 20.6 20.0 12.2 10.0 12.0 4.0 13.7 12.7 4.0 3.8 14.8 16.4 14.5 4.7 6.5 17.7 18.1 7.7 18.8 17.5 10.6 18.7 21.8 全球
1573 1044
1094
73
KOREA
JAPAN
15
Confidential
中国造船完工量2010-2011
造船完工量
7000
6000
5000
坐标轴标题
4000
3000
2000
1000
0 2011 year 2010 year 1-2 846 918 1-3 1446 1457 1-4 1882 1860 1-5 2365 1-6 2963 1-7 3520 1-8 4037 1-9 4582 1-10 5080 1-11 5676 1-12 6560
• 中国在散货船市场有绝对的优势，约占全球市场的64%。
• 日本主要建造油船和一少部分集装箱船，滚装船市场63% 的船舶由日本建造。
13
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全球主要的建造船厂（前20）-1 韩国现代重工 2 韩国三星重工 3 韩国大宇造船海洋 4 韩国现代三湖重工 5 日本统一造船 6 日本今治造船 7 韩国现代尾浦 8 日本常石造船 9 日本大岛造船 10 日本三井造船
16 21.5 29.5 31.3 40.5 50
0.00%
0.00% 0.00% 0.00% -0.63% -2.41% 2.02%
4500TEU
6350TEU 8200TEU LNG船 LPG船 160000m3 24000m3 60000m3 82000m3
67.5
89
71
101 125 2Hale Waihona Puke Baidu2
20000 18000 16000 14000 12000 10000 8000 6000 4000 2000 0 CHINA 1854 878
18470
14341
2011 1-4 FINISHED BUILDING 2011 1-4 NEW ORDERBOOK 7125 2011 1-4 ORDERBOOKED
16
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中国新接订单量2010-2011
新承接订单量
8000 7000 6000 5000 坐标轴标题 4000 3000 2000 1000 0 2011 year 2010 year 1-2 825 572 1-3 1091 826 1-4 1362 1277 1-5 1964 1-6 2378 1-7 3332 1-8 4451 1-9 5071 1-10 5462 1-11 6398 1-12 7523
4
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目录
• 船舶建造的市场信息
• 船建风险的分析和判断 • 船建风险的评估 • 石油平台水下地质的检验 • 韩国造船厂的经验介绍 • 台风预防措施 • JH143检验 • 风险累积的预防措施
5
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船舶建造的市场信息
Elaboration on item
6
26.5
20.5 23 36 40 48.5 52.5
29.5
20.5 22 38 41.5 51 57
38
21 27.5 41 44 53 63
32.5
18 25 38 41 50 60
25
14 19 23 25.5 29.5 36
26.5
16 21.5 29.5 31.5 41.5 49.5
26.5
80
106.5 134 237 53.5 85 93
77.5
100 129 245 53 82 92
56.3
66.5 86.5 211.5 46 66.5 72
64
79.5 95 202 45 63 72.8
64
78.5 93 203 45 63 72.5
0.00%
-1.26% -2.11% 0.00% 0.00% 0.00% -0.41%
17
Confidential
中国手持订单量
手持订单量
20000
19500
坐标轴标题
19000
18500
18000
17500 2011 year 2010 year 1-2 19466 18695 1-3 19004 18410 1-4 18376 18458 1-5 18640 1-6 18427 1-7 18816 1-8 19399 1-9 19474 1-10 19366 1-11 19936 1-12 19590
2009年排名
11 日本名村造船 12 日本石川岛播磨 13 台湾（中国）造船公司 14 日本佐世保重工 15 中国大连新船重工 16 日本住友重机 17 日本幸阳造船公司 18 日本川崎重工 19 韩国STX 20 南通中远川崎
14
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2011年主要造船国数据比较
中国 2011 1-4 完工量 2011 1-4 新接订单 2011 1-4 手持订单 1854 878 18470 韩国 1573 1044 14341 日本 1094 73 7125 全球 4762 2037 43821
19
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中国主要造船厂（2）-•
2009排名
51. 九江银星造船有限公司 52. 山东大鱼岛造船有限公司 53. 荣成市寻山兴海造船有限责仸公司 54. 浙江天时造船有限公司 55. 南通明德重工有限公司 56. 宁波新乐造船有限公司 57. 中船桂江造船有限公司 58. 南京武家嘴船舶制造有限公司 59. 扬州龙川船业有限公司 60. 台州枫叶船业有限公司 61. 浙江振兴船舶修造有限公司(温岭市东升造船厂) 62. 广州航通船业有限公司 63. 国营西江造船厂 64. 南通亚华船舶制造有限公司 65. 南京东嘉船舶制造有限公司 66. 浙江方圆造船有限公司 67. 中海工业(广州)有限公司 68. 浙江宏信船舶有限公司 69. 青岛现代造船有限公司 70. 临海市江海造船有限公司 71. 临海市宏盛造船有限公司 72. 南通港闸船舶制造有限公司 73. 重庆东风船舶工业公司 74. 吉宝(南通)船厂有限公司 75. 重庆市泽胜船务（集团）有限公司
18
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中国主要造船厂（1）-• 1. 大连船舶重工集团有限公司 2. 上海外高桥造船有限公司 3. 沪东中华造船（集团）有限公司 4. 江苏新世纪造船股份有限公司 5. 渤海船舶重工有限责仸公司 6. 广州广船国际股份有限公司 7. 江苏扬子江船厂有限公司 8. 江南造船（集团）有限责仸公司 9. 南通中远川崎船舶工程有限公司 10. 上海船厂船舶有限公司 11. 武昌船舶重工集团有限公司 12. 浙江造船有限公司 13. 中国长江航运集团金陵船厂 14. 扬州大洋造船有限公司 15. 江苏熔盛重工有限公司 16. 浙江欧华造船有限公司 17. 中国长江航运集团青山船厂 18. 扬帄集团有限公司 19. 泰州口岸船舶有限公司 20. 天津新港船舶重工有限责仸公司 21. 广州中船黄埔造船有限公司 22. 青岛北海船舶重工有限责仸公司 23. 常石集团(舟山)造船有限公司 24. 泰州三福船舶工程有限公司 25. 福建省马尾造船股份有限公司
•
76. 南京永华船业有限公司 77. 湖北华舟有限公司 78. 荣成伽耶船业有限公司 79. 宁波市东方船舶修造有限公司 80. 中国长江航运集团宜昌船厂 81. 浙江合兴船厂 82. 九江同方江新造船有限责仸公司 83. 荣成市泓运船业有限公司 84. 宜昌达门船舶有限公司 85. 国营青岛造船厂 86. 靖江南洋船舶制造有限公司 87. 温岭市长宏造船有限公司 88. 荣成市石岛东海造船有限公司 89. 浙江腾龙造船厂 90. 台州海滨船舶修造有限公司 91. 上海爱德华造船有限公司 92. 临海市航畅船舶制造有限公司 93. 浙江金港船业股份有限公司 94. 临海市 回浦船舶修造有限公司 95. 乳山市造船有限责仸公司 96. 宁波清源造船有限公司 97. 广州市番禺粤新造船有限公司 98. 浙江振宇船业有限公司 99. 枣庄扬帄船舶有限公司 100. 蓬莱市渤海造船有限公司
62.5
49 45.5 35 56 33.8 30.5
66.8
57 45.5 36.5 57 34.5 31
66
55.5 45.5 36 55.5 34.5 31
-2.69%
-3.51% -1.10% -1.37% -3.51% 0.00% 0.00%
3.5万载重吨
725TEU 1100TEU 1700TEU 2000TEU 集装箱船 2750TEU 3500TEU
2
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一条VLCC的保费/中国10年的保费----LOSS
• 保额：1-1.5亿美元
• 费率：0.14-0.18% • 保费：14-27万美元 • 单位载重吨的保费：0.48-0.9美元/载重吨 • 10年中国造船量：约1670百万载重吨， • 保费约：801-1503百万美元 • 人民币：52-98亿人民币
31.3
33.4
12.0
11.6 4.1 2001 12.0
13.0
14.0
18.9
0.0 2000 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
7
Confidential
过往新造船价格指数
8
Confidential
2011年典型船型价格走势
船型（万美元） 32.0万载重吨 2005 120 2006 129 2007 146 2008 150 2009 101 2010 105 2011* 104 2011*/2010 -1.43%
VS
最近10年国内的重大损失不足10亿元
3
Confidential
统计学如此，但无法预料发展变化
• 两种策略会产生两种极端风险：
• 1. 业务不加挑选的作进来，而竞争对手在不停的挑选，最 终作进来的业务都很差，在业务量还不足以平衡重大风险 的时候就频繁遭受大的损失 • 2. 被竞争对手把所有的业务抢走，干脆不做，
日本 27.6% 中国 20.6%
日本 28.4%
中国 24.6%
中国 41.9%
10
Confidential
全球造船完工量历年变化及中国船厂所 占比例
11
Confidential
全球船厂手持订单变化及中国船厂比例
12
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三国主要建造的船舶类型
• 韩国主要建造集装箱船和油船，全球超过57%的集装箱船 和超过73%的液化气船在那建造。
15.7万载重吨
油船 11.5万载重吨 7.5万载重吨 5.1万载重吨 18.0万载重吨 散货船 7.6万载重吨 5.7万载重吨
71
58.5 50 43 59 36 30.5
80.5
65.5 58.5 47 68 40 36.5
90
72.5 63.5 52.5 97 55 48
91
75 61.5 47.5 88 46.5 42
2009排名
•
26. 江苏新时代造船有限公司 27. 大连今冈船务工程有限公司 28. 江苏东方重工有限公司 29. 厦门船舶重工股份有限公司 30. 东方造船集团有限公司 31. 南通惠港造船有限公司 32. 黄海造船有限公司 33. 烟台来福士海洋工程有限公司 34. 扬州科进船业有限公司 35. 舜天造船（扬州）有限公司 36. 中国人民解放军第4808厂 37. 福建省东南造船厂 38. 天津新河船舶重工有限责仸公司 39. 江苏省镇江船厂有限责仸公司 40. 重庆川东船舶重工有限责仸公司 41. 大连辽南船厂（中国人民解放军第四八一零工 42. 江苏韩通船舶重工有限公司 43. 浙江海丰造船有限公司 44. 芜湖新联造船有限公司 45. 中国长江航运集团江东船厂 46. 江西江洲联合造船有限责仸公司 47. 淮滨县江淮船业有限公司 48. 山东省威海船厂 49. 辽宁宏冠船业有限公司 50. 大连船舶重工舾装有限公司
船舶建造保险
Name of presenter 王 兴 Date 2011.06.14
船舶建造险的系统风险
• 两种认为：
• 1. 绝对主义：船建重大风险是固有的，不可避免的 • 2. 相对主义：船建重大风险是相对的，是可以避免的 • 由此产生两种策略： • 1. 认为船建险市场整体赚钱，只要业务量足够大，就能够 抵御重大风险 • 2. 认为通过核保人的仔细鉴别和挑选，就可以把好的业务 挑出来，避免重大风险的冲击