酒精行业分析

酒精行业现状及趋势分析（一）中国酒精网主编邹刚(2006-12-06 16:23:34)糖网12月6日讯2006年随着全球替代能源开发步伐的加快，世界各国对酒精需求量快速增长，促使我国酒精产能迅速扩张，出口量也得到了大幅度上升。

国内酒精行业的形势在发生着不断的变化。

第一部分外部环境一、运输受成品油价格上涨的推动，公路与铁路运费大幅增加。

从4月10日起，我国铁路货物统一运价正式由此前的平均每吨公里分提高至分。

按车皮装载60吨谷物运输1000公里计算，谷物平均运输成本在运价上调后将提高元/吨。

多年以来，我国南北方运输都面临瓶颈制约问题，近年来，由于夏季南方地区的高温干旱天气，及冬季北方地区天气的寒冷，铁路部门集中全力运输煤炭等物资，引起运力紧张，南北方酒精及玉米的流通速度较为缓慢，导致北部地区酒精供应量过大，南部地区原料供应紧张。

二、税收管理严格国内酒精行业税收管理制度比较混乱，一直存在偷税和漏税不合理现象，中小型酒精厂家情况尤为严重，但今年随国家整顿行业措施的实施，税收管理力度的加强，偷税和漏税等情形得到有效的阻止，特别在华东、中南地区酒精销售不开票的企业已经越来越少。

三、环保2006年以来，环保成为社会关注的关键词。

从温家宝总理、国家环保总局局长连续的新闻发言，显示了中央政府对环保治理态度的坚决性和一贯性。

随后展开了一系列活动，大型企业的污水排放受到监查。

山东、江苏等地区的环保检查工作已形成制度化，表明环保监查的关卡更严。

随着科学发展观的全面贯彻和地方政府经济发展观念的转变，特别是松花江污染事件以后，高污染的企业逐渐失去以前来自地方政府的生存保护伞，生存空间趋于狭小。

四、白酒调整税率3月21日，财政部宣布，从4月1日起我国的消费税政策将进行一次重要的调整，其中取消了粮食白酒和薯类白酒的差别税率，改为20%的统一税率，保留每斤白酒元的定额税率从量征收政策。

国家对白酒税率的调整，表示白酒行业将逐步向大型名牌酒厂靠拢，一些不规范的中小型白酒厂将面临淘汰出局，这也同时表明白酒行业对酒精需求的质量要求将不断提高，玉米酒精更加受到市场青睐。

五、酒精出口退税政策的取消为减少能源外流，扼止国内酒精产能的过度膨胀及保证粮食安全等问题，今年9月15日国家财政部下发了取消酒精出口退税的通知。

通知的发布对国内酒精出口形势产生强烈影响，按现有国内外酒精市场行情来看，阻止了国内酒精出口活动，而酒精出口受阻必然增大国内市场的销售份额，使本就处于超饱和状态的国内市场竞争更加激烈。

（未完待续）酒精行业现状及趋势分析（二）中国酒精网主编邹刚(2006-12-07 13:26:45)糖网12月7日讯（续前）第二部分行业结构分析一、原料酒精生产成本中，原料成本占有绝对比重，同时随着近几年玉米价格的逐步攀高及进口木薯价格的高企，其比重独大的态势得到巩固(如表1)。

对2004-2005年酒精价格、成本的数据进行相关度分析，其相关度达88%，因而，原料行情的波动与酒精市场联系非常紧密。

㈠、玉米1、玉米供求状况据统计，今年1-11月份国内玉米需求量较05年全年增长了9个百分点，在强劲需求形势的支撑下，玉米市场价格一直高位运行，玉米库存量也降低到了历史最低点，国内玉米出口量大幅下降，据统计今年1-10月份玉米出口量较去年同期下降%。

2、玉米深加工消耗比重近几年，由于玉米深加工产品的大力开发，生物质能源及生物化工对玉米的需求量一直处于高速增长状态，特别是燃料乙醇在国内外需求量的日益壮大，促使玉米的工业消耗量大幅增长，同时玉米深加工的迅速崛起，导致市场供应量的紧张，引起激烈的玉米争夺。

据统计，今年国内玉米深加工能力将达到3500万吨以上，仅东北地区玉米深加工能力就在1000万吨以上，此外，由于运输能力的制约，玉米的就地消化能力大大增强。

就产区吉林、黑龙江、辽宁、内蒙古等来说，已有一批酒精及玉米深加工转化项目上马、竣工投产，加上燃料乙醇的提速推广，玉米的加工转化量进一步增加。

产地消化能力的增强，势必减少了产区贸易量，对销区价格上涨起到了支撑作用。

3、粮食流通体制改革粮食流通体制的改革打破了以往供销格局，从而激活了市场。

由于多方收购主体的介入，玉米收购竞争更加激烈。

同时农户的惜售心理又相当浓厚，多数改变以往的售粮习惯，待价而沽，也成就了价格不断稳步走高。

㈡、木薯1、进口木薯价格今年国内木薯供应量较为充足，但随着国内新扩建酒精厂的增多，酒精产能的不断扩张，对木薯的需求量也在大幅度上升，加上国内玉米市场价格高涨的刺激，促使国内木薯价格处于高价运行态势。

上图为01-06年国内进口木薯到岸价格统计对比，从图中可以看出今年我国进口木薯价格一直高位运行，并伴有上涨发展态势。

今年4-7月份进口木薯价格略低于05年是由于泰国木薯增产，木薯出口量大幅增长，并且淀粉含量较往年降低所导致。

据了解，今年泰国木薯产量为万吨，较去年上升12%；预计出口木薯产品690万吨，比去年增长11%，而从以上情况反应出在进口木薯对国内市场供应量充足，质量较往年差的情况下，今年国内进口木薯价格依然保持高价上涨的态势，可见国内市场对木薯需求量的强劲态势。

2、木薯进口量海关数据显示，1-9月份我国进口木薯达万吨，创造了同期木薯进口量的最高水平，而且比去年同期万吨，高出万吨。

从上图中可以看出，近几年我国进口木薯量逐年大幅递增，至今年1-9月份进口木薯量已超过05年全年进口量万吨，增长幅度为13%，表明了国内对木薯的需求量呈快速增长趋势。

（三）糖蜜1、糖蜜供应量我国的甘蔗主产地主要颁布在广西、云南、广东地区，受05年糖价高启，市场行情强劲态势的影响，今年，国内甘蔗产量出现了恢复性增长，预计国内甘蔗产量为8499万吨，较05年产量6743万吨增长26%，其中广西地区占总产量的62%，广东地区占14%；云南地区占18%，产量约为1514万吨，甘蔗产量的提升将导致糖蜜产量的增长。

2、糖蜜酒精市场影响力逐渐减弱近年来，糖蜜受市场重视程度不断提高，其用途也得到了大力开发，如由于糖价的高企，糖蜜再回收生产还原糖，或生产酵母、味精等产品，而用于生产酒精的量逐渐减少，相比之下，玉米与木薯酒精的产量却得到了飞速增长，使糖蜜酒精的市场份额不断缩小。

随着糖蜜用途的广泛开发，外围企业对糖蜜的需求量上升，使糖蜜的价格也不断上涨，导致糖蜜酒精低成本的竞争优势逐渐弱化，市场价格也与玉米酒精及木薯酒精相差无几，而在口感与品质方面相比，糖蜜酒精不占优势，所以在国内酒精市场竞争激烈程度不断上升的状态下，糖蜜酒精的市场影响力不断弱化。

二、新扩建酒精厂增多近几年，我国酒精产量一直处于高速增长态势，据统计，今年国内酒精产量将达到550万吨，较05年395万吨的产量增长了40%。

产量的大幅增长主要源于新扩建酒精厂的日益增多，国内酒精行业从04年开始走上了扩张之路，且发展势头强劲，今年此情况更为严重，可用遍地开花来形容。

据统计，04年产能为395万吨，05年产能650万吨，06年产能达830万吨。

如此高速度的扩张，主要原因为国际酒精需求量的上升，引起国内酒精出口量大幅增长，且前期有国家退税政策支持，出口利润空间相当丰厚，加上国内燃料酒精的市场过热，投资者都给予了过高的期望值。

三、行业内竞争结构从近年来酒精市场价格和成本的对比中发现，酒精赢利空间呈下滑态势，意味着市场形势已经发生了变化。

单位：元/吨（时间：2005年1月－2006年6月共18个月）㈠、供求关系今年酒精新扩建项目产能的大幅释放，导致国内酒精产量快速上升，据统计，今年1-9月份全国酒精产量已达到万吨，较去年同期284万吨的产量增长58%。

酒精产量的大幅增长，掩盖了需求的强劲表现，加上取消出口退税后，酒精出口受阻的影响，国内酒精市场供大于求的矛盾表现突出。

（二）、产品结构调整数据显示：目前，酒精行业中食用酒精仍占据主导位置，但市场需求日趋饱和，产量增长趋于平稳。

燃料酒精、无水酒精增长态势明显，特别是燃料酒精市场前景广阔，其市场地位逐渐提升。

（三）、酒精区域分布受原料、市场等要素制约，酒精生产总体布局结构没有大的调整，东北、华东地区处于相对的生产区。

另外，数据反映：东北地区产量、产量比重同时加重，意味着该区域分布密度加大。

（四）、企业单体规模逐渐扩大在近几年国内酒精行业突飞猛进的发展态势中，小规模的单体企业越来越少，企业生产规模在10万吨/年以上的不断增多，也说明市场缺乏绝对的领导者，市场中强强对话成为主要声音，加剧了竞争程度。

值得注意的是东北和河南地区更加集中，分别占有6和3个名额。

（五）、新增产能逐渐由销区向原料产区转移目前新建酒精生产企业逐渐由销区向原料产区聚集，可以反应出企业对原料资源的重视程度日益加强，因为资源的短缺难以保证企业的正常生产，将直接影响生产安全。

下表可以说明这个问题，几个区域对比，东北产能增加最大，主要原因就是东北有丰富的玉米资源。

区域酒精产能增加量对比（单位：万吨）注：2006年产能包含现在在建或扩建企业的产能（六）、成本结构由于玉米和木薯价格的变化，玉米酒精与木薯酒精的成本优势地位逐渐发生改变，今年，玉米价格的持续高涨，涨幅已超出木薯价格变化，所以玉米酒精相对于木薯酒精在成本方面的优势已经丧失。

四、需求结构今年，酒精需求延续着增长的态势，据统计，上半年总需求量达258万吨。

虽然白酒、化工、燃料、出口等方面的需求数量上较去年有不同程度的增加，但从需求结构发生了调整来看，燃料和出口对酒精需求的比重明显上升。

1980年的215万吨，迅速扩展到1996年的801万吨。

之后由于国家政策的引导和居民消费心理的变化，白酒产量经过迅速增长在1996年达到801万吨的高峰后，便踏上了漫漫下调之路。

2005年白酒产量出现恢复性增长，达到349万吨，比2004年增长%，今年，白酒行业延续了增长势头，据统计，1-9月份国内白酒产量达到229万吨，较05年同期上涨了19%。

今年中国白酒业再度迎来“止跌返涨”的历史性拐点，上半年，全国白酒利润增长平稳，白酒生产保持%的增长，上半年白酒行业酒精消耗量达76万吨。

白酒产量增长的原因在于：㈡、出口根据海关统计数据显示，今年1-9月份国内酒精出口总量为万吨，为05年全年酒精出口量的倍，酒精出口量大幅增长极大缓解了因国内酒精产能过度膨胀所带来的负面影响，从今年1-9月份来看，在国内酒精产量极速增长的形势中，酒精出口份额的加大缓解了国内市场的销售压力，据统计06年1-9月份国内酒精产量约为447万吨，较05年全年产量增长了13个百分点，从销量来看，今年1-9月份酒精出口量占国内总产量的13%，较05年同期上升了11个百分点。

国内酒精出口量的增长，主要原于国际市场强劲的需求形势及前期国家对酒精出口退税政策的扶持，其中酒精出口退税是国内出口企业重要的利润来源，但今年9月15日国家财政部下发了取消酒精出口退税的通知，企业的出口活动按通知实施后由暴利转变成亏损，使国内酒精出口形势发生大逆转，按目前国内外酒精市场行情，酒精出口受到了很大程度的阻止，而酒精出口受阻必然增大国内市场的销售份额，使本就处于超饱和状态的国内市场竞争更加激烈，并引起市场行情的滑落。