快速分析现金流量表经营性现金净流量与净利润

快速分析现金流量表经营性现金净流量与净利润

1、经营活动现金流入与会计收入差异。

经营活动强调的是投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项。就工商企业来说，经营活动包

括：商品销售、提供劳务、经营性租赁、购买商品、接受劳务、广告宣传、推广产品、交纳税款等。

经营活动流入的现金主要包括：销售商品、提供劳务收到的现金；收到的租金；收到的增值税

销项税额和退回的增值税款；收到其他税费返还；收到其他与经营活动有关的现金。

现金流量表中“销售商品、提供劳务收到的现金”项目包括：本期销售商品、提供劳务收到的

现金，以及前期销售商品、提供劳务本期收到的现金、本期预收帐款，扣除本期及前期退回销售款。

可以看出上面的有些项目直接与净利润有关，如：销售商品、提供劳务收到的现金、收到的租金、

购买商品等；有些项目与净利润无关，如：收到的增值税销项税额和退回的增值税款、支付的增值

税款等。

会计收入定义：企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方；既没有保留通常与所有

权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能够可靠地计量。从会计确认收入的定义可看出，会计收入定义与“销售商品、

提供劳务收到的现金”产生的现金流量定义有很大的区别。

同样会计上对提供劳务收入的确认与现金流计量定义劳务收入有很大的区别，如会计上对提供

劳务收入的确认：

（1）在同一会计年度内开始并完成的劳务，应在劳务完成时确认收入，确认的金额为合同或

协议总金额。这种情况会计收入与现金流量表中“销售商品、提供劳务收到的现金”收到现金同步。

（2）如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，且在资产负债表日能对该项交易的结果作出

可靠估计的，应按完工百分比法确认收入。这种情况会计收入与现金流量表中“销售商品、提供劳

务收到的现金”收到现金可能就不同步。

另外会计上对一些有特别规定收入确认如：企业销售的商品在质量、品种等有承诺条款；代销

商品；需要安装或检验的销售；特别规定有权退货商品；分期收款；售后回购；售后回租；以旧换

新等条款的收入。此时会计上收入确认与现金流计量定义的“销售商品、提供劳务收到的现金”同

样存在计量上的时间性与永久性差异。

从上面简单分析可看出现金流量表中“销售商品、提供劳务收到的现金”项目定义与会计收入与劳务确认的现金流入存在时间性与永久性的差异。从而引起经营性现金流量与会计利润的差异。

同样现金流量表中“收到的租金”反映企业实际收到现金的租金收入，包括经营性租赁收到的

租金，出租包装物受到的租金，以及融资租赁收到的租赁收益。他与会计确认的租金收入现金流量

可能存在时间性差与永久性的差异。

上面分析揭示了现金流量经营性流量净额与会计净利润差异存在的普遍性具体原因，关键的问

题是我们在分析企业财务报表时，如何对差异的大小进行真实性和准确的判断，以及他们的变动对

企业经营情况的影响。下面通过等式方法加以理解。

“销售商品、提供劳务收到的现金”?主营业务收入+应交增值税（销项）+应收帐款减少+应收票据减少+预收帐款增加－计提本期坏帐准备，从上列关联式可得出一个简单的判断方法：会计报

表中流动资产中的期末应收帐款减少、应收票据减少，以及流动负债中预收帐款增加可增加经营性

现金流量，反之则减少经营性现金流量，另外主营业务收入是与净利润有关。这样分析差异只要简

单的抓主三个会计科目期初与期末的增减就可判定它对经营性现金流量与净利润之间的影响。

即：“销售商品、提供劳务收到的现金”?（增加）?应收帐款期末减期初<0+应收票据期末减期初<0+预收帐款期末减期初>0

“销售商品、提供劳务收到的现金”?（减少）?应收帐款期末减期初>0+应收票据期末减期

初>0+预收帐款期末减期初<0

此外我们还应注意现金流量表中的“收到的增值税销项和退回的增值税款”与“收到的其他税

费返还”项目，这些项目并不反映在企业会计利润中，可能产生经营性现金流量与会计净利润差异。

现金流量表中的“收到的其他与经营活动有关的现金”与企业会计利润中的“其他收入”、“营

业外收入”和“补贴收入”内容不完全相同。因这些财务数据不大，作为快速分析只要了解，可忽略，但如数额较大也应加入分析。

2、经营活动现金流量支出与会计成本费用差异。

经营活动流出的现金主要包括：购买商品、接受劳务支付的现金；经营租赁所支付的现金；支

付给职工以及为职工支付的现金；支付的增值税款；支付的所得税款；支付其他税款；支付其他与

经营活动有关的现金。

“购买商品、接受劳务支付的现金”项目，包括企业购买商品、接受劳务支付的现金，包括本

期支付前期购买商品、接受劳务支付的现金未付款项和本期预付款项等。

会计定义上的主营业务成本与存货的计价方法和存货的核算直接相联。

会计上的费用主要是指的期间费用：管理费用、营业费用和财务费用。

通过上面定义对比就可看出经营性现金净流量与会计净利润存在时间性差异和永久性差异。

另外“经营租赁所支付的现金”项目，反映企业向其他企业经营租入资产支付的租金，包括企

业经营租入固定资产支付的租金、租入包装物支付的租金等。但不包括融资租赁支付的租金。此项

目与会计利润计算差异较小。

“支付给职工以及为职工支付的现金”项目，反映企业实际支付给职工，以及为职工支付的现

金，包括本期实际支付给职工的工资、奖金、各种津贴和补贴等，以及为职工支付的其他费用。但

不包括支付的离退休人员及在建工程人员工资。此项目与会计利润计算同样存在差异。

“支付的增值税款”项目，反映企业购入商品实际支付的能够抵扣销项增值税额的进项额。本

项目不包括企业购入固定资产的增值税，小规模纳税人不能抵扣增值税销项和进项税额。

而在会计利润计算时，并没有考虑“支付的增值税款”项目。从而产生永久性差异。

“支付的所得税款”项目，反映企业实际支付的所得税，不包括本期退回的所得税，本期退回

的所得税在“受到除增值税以外的其他税费返还”项目反映。“支付其他税款”项目，反映企业本

期及以前各期发生的税费和预交税金，如支付的教育费附加、矿产资源补偿费，印花税、房产税、