银行风险管理(ppt 40)
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银行风险管理
黄宪博士 xx大学商学院 教授
2004年 11月
随着资本市场直接融资的发展、信息披露制度
的法制化和经营环境的变化，传统商业银行的某些 核心竞争力大为消弱。然而，“信息不对称”现象 的普遍和持续存在、金融子市场的不断细分和连接、 衍生产品和交易方式的涌现、以及银行业自身的成 功转型，使得风险管理成为银行业最主要的核心竞 争力，也是银行经营管理中最具金融技术含量的业 务
主要内容 1. 银行风险的含义和分类 2. 新巴塞尔协议对银行风险管理的影响 3. 科学的风险管理理念和原则 4. 银行风险管理的程序 5. 基于风险-收益调整业绩的资本分配
一、 银行风险的涵义和类型
（一）银行风险的涵义 风险，主要指未来结果的负向不确定性。银行风险是
指银行在经营中由于各种不确定因素而招致银行经济损失或 收益率负向波动的可能性
6.清偿力风险。指银行由于风险招致的损失超过资本的防 御能力，导致银行资不抵债，银行破产。这是风险的极至 状态的体现
风险的归类
信用风险
流动性风险
传统风险
利率风险
市场风险
新型风险
操作风险
清偿力风险——巴塞尔协议风险管理理念的 集中体
现
二、新巴塞尔协议对银行风险管理的影响
（一）巴塞尔新资本协议的框架内容 (2003年征求意见稿) 包括互为补充的三大支柱：
2.流动性风险
流动性风险是指银行不能满足客户存款提取、支付和正常 贷款需求而使银行陷入财务困境，不仅损害银行信誉，甚至
可能使银行陷入破产的压力（技术性破产和挤兑性破产）
3.利率风险
利率风险是由于在利率波动的环境下，银行对资产负债 品种和期限结构配置不合理，使银行利差或资本金净值发生 不利变动的风险
4.市场风险
市场风险是指由于市场供求关系等各种因素变动，导 致各种金融产品和衍生金融工具价格波动给银行带来损失 的风险。市场风险包含利率风险、汇率风险、证券价格和 衍生工具价格风险等。（由于利率风险相对特殊，故在风 险管理中把它单独列出）
5.操作风险
操作风险是指银行在运作过程中，由于内部经营管理设 计环节不合理，管理不善或不到位，如营业差错、内部欺 诈及贪污等，决策失误或重大疏忽等给银行造成损失的风 险。操作风险也可能由于技术问题，如计算机系统失灵、 控制系统缺陷等引致。操作风险往往不具有单独的风险损 失表现，它与其它风险有密切的关系，或者说，在许多情 况下，是操作风险引起了其他风险的产生
（二） 对我国银行业目前风险管理
理念和机制的思考
• 风险管理的理念——零风险 • 风险管理的机制——终生责任或奖励+职务提升
强度分析：终生责任制＞货币奖励+提升
强度等级
5
1
0.5~2
ห้องสมุดไป่ตู้
风险管理的黄氏定律：
定律一：在银行业务中，如果希望在穷尽了所有风险
的状况下承担业务，其商业机会将等于零
定律二：风险出现损失是一果多因。不分清责任的，
非预期损失
损失由呆帐准备金和CAR吸收
给定2.5%容忍度下的 损失
异常损失
风险损失
损失一般由存款保险制度承担
三、 科学的风险管理的理念和原则
（一）风险管理的理念
风险管理既是一门科学，又是一门艺术。银行 对风险管理与盈利能力的管理是密切相关的，承担 风险是实现未来盈利的必要条件。因此，银行风险 管理的理念首先应该是科学和客观的
• 银行业务中普遍存在着风险与回报的替换关系，银行所承 担的各类业务均存在着不同程度的风险，风险具有普遍 性。，因此，作为科学的风险管理的理念，不是杜绝和消
除一切风险，而是使风险与盈利之间的替换关系达到最优
• 银行风险是未来收益的不确定性，可以视同为未来可能发 生的成本。因此，应该如同控制当期成本一样的控制风险 （未来潜在成本），银行应该，而且可以通过风险管理技 术和控制机制，将其未来潜在的风险转化为未来的收益。 把收益的负向不确定性向盈利性转化
• 激励银行量化风险，开发有效的风险内部评估模型. 除 了传统的风险加权估算风险资产方法外，鼓励有条件的银 行运用内部模型，估测各类业务的风险值VAR，在此基础
上计算银行所需经济资本-CAR。这实质上是鼓励银行引进
以自身利益导向的、提高风险控制和管理水平的机制，从 银行内部产生降低风险，从而降低资本金的动力
正确理解银行风险须把握以下几点： * 风险不同于损失 * 潜在风险与潜在收益通常具有对称性 * 风险功能的正负两面性 * 风险是动态变化的 * 银行风险具有传染性
（二）银行风险的主要类别
1.信用风险 信用风险是指由于债务人违约而导致贷款或债券等资产
不能偿还所引起的风险。不同的资产具有不同的违约风险， 其中贷款的信用风险最大
要求各国金融管理当局建立对银行进行严格的信息披露制 度，并将其分为核心披露和补充披露。国际活跃银行每季度披 露一次，普通银行每半年披露一次
（二）对银行风险管理的影响
• 促使银行建立全面风险管理体系。 为了将各种风险纳 入资本充足度的约束之中，银行时必须要建立全面风险管 理系统，对风险量化，以便对各种风险合理配置资本
信用风险计量方法 风险权重法 标准法 内部模型法 初级IRB 高级IRB
市场风险计量方法风险 标准法 内部模型法
操作风险计量方法 基本指标法 内部模型法
理解经济资本对风险管理的影响
（信用风险损失概率分布）
平均
平均损失加
最经常性
损失
非预期损失
损失 风
险
损
失
概
CAR=经济 资本或风险
率
资本
0 预期(平均)损失
最低资本要求（Minimum Capital Requirement） 两处重大修改：第一、改进信用风险计量方法；第二将操
作风险纳入资本监管的范畴 金融监管和检查过程（Supervisory Review Process）
要求各银行建立基于对各种风险计量之上的估测涉险值和 资本充足率的模型 市场约束（Market Discipline）
• 引导银行确立组合风险管理的理念，即“风险分散和 抵消效应”的管理思想，鼓励银行在贷款中运用资产组合 技术
巴塞尔协议下的资本充足率 指在一定的容忍度（置信度）下，银行吸收潜在总
损失（包括预期损失、非预期损失）所需要的资本率
总资本
资本充足率=
信用风险值 + （市场风险值 + 操作风险值 )× 12.5
黄宪博士 xx大学商学院 教授
2004年 11月
随着资本市场直接融资的发展、信息披露制度
的法制化和经营环境的变化，传统商业银行的某些 核心竞争力大为消弱。然而，“信息不对称”现象 的普遍和持续存在、金融子市场的不断细分和连接、 衍生产品和交易方式的涌现、以及银行业自身的成 功转型，使得风险管理成为银行业最主要的核心竞 争力，也是银行经营管理中最具金融技术含量的业 务
主要内容 1. 银行风险的含义和分类 2. 新巴塞尔协议对银行风险管理的影响 3. 科学的风险管理理念和原则 4. 银行风险管理的程序 5. 基于风险-收益调整业绩的资本分配
一、 银行风险的涵义和类型
（一）银行风险的涵义 风险，主要指未来结果的负向不确定性。银行风险是
指银行在经营中由于各种不确定因素而招致银行经济损失或 收益率负向波动的可能性
6.清偿力风险。指银行由于风险招致的损失超过资本的防 御能力，导致银行资不抵债，银行破产。这是风险的极至 状态的体现
风险的归类
信用风险
流动性风险
传统风险
利率风险
市场风险
新型风险
操作风险
清偿力风险——巴塞尔协议风险管理理念的 集中体
现
二、新巴塞尔协议对银行风险管理的影响
（一）巴塞尔新资本协议的框架内容 (2003年征求意见稿) 包括互为补充的三大支柱：
2.流动性风险
流动性风险是指银行不能满足客户存款提取、支付和正常 贷款需求而使银行陷入财务困境，不仅损害银行信誉，甚至
可能使银行陷入破产的压力（技术性破产和挤兑性破产）
3.利率风险
利率风险是由于在利率波动的环境下，银行对资产负债 品种和期限结构配置不合理，使银行利差或资本金净值发生 不利变动的风险
4.市场风险
市场风险是指由于市场供求关系等各种因素变动，导 致各种金融产品和衍生金融工具价格波动给银行带来损失 的风险。市场风险包含利率风险、汇率风险、证券价格和 衍生工具价格风险等。（由于利率风险相对特殊，故在风 险管理中把它单独列出）
5.操作风险
操作风险是指银行在运作过程中，由于内部经营管理设 计环节不合理，管理不善或不到位，如营业差错、内部欺 诈及贪污等，决策失误或重大疏忽等给银行造成损失的风 险。操作风险也可能由于技术问题，如计算机系统失灵、 控制系统缺陷等引致。操作风险往往不具有单独的风险损 失表现，它与其它风险有密切的关系，或者说，在许多情 况下，是操作风险引起了其他风险的产生
（二） 对我国银行业目前风险管理
理念和机制的思考
• 风险管理的理念——零风险 • 风险管理的机制——终生责任或奖励+职务提升
强度分析：终生责任制＞货币奖励+提升
强度等级
5
1
0.5~2
ห้องสมุดไป่ตู้
风险管理的黄氏定律：
定律一：在银行业务中，如果希望在穷尽了所有风险
的状况下承担业务，其商业机会将等于零
定律二：风险出现损失是一果多因。不分清责任的，
非预期损失
损失由呆帐准备金和CAR吸收
给定2.5%容忍度下的 损失
异常损失
风险损失
损失一般由存款保险制度承担
三、 科学的风险管理的理念和原则
（一）风险管理的理念
风险管理既是一门科学，又是一门艺术。银行 对风险管理与盈利能力的管理是密切相关的，承担 风险是实现未来盈利的必要条件。因此，银行风险 管理的理念首先应该是科学和客观的
• 银行业务中普遍存在着风险与回报的替换关系，银行所承 担的各类业务均存在着不同程度的风险，风险具有普遍 性。，因此，作为科学的风险管理的理念，不是杜绝和消
除一切风险，而是使风险与盈利之间的替换关系达到最优
• 银行风险是未来收益的不确定性，可以视同为未来可能发 生的成本。因此，应该如同控制当期成本一样的控制风险 （未来潜在成本），银行应该，而且可以通过风险管理技 术和控制机制，将其未来潜在的风险转化为未来的收益。 把收益的负向不确定性向盈利性转化
• 激励银行量化风险，开发有效的风险内部评估模型. 除 了传统的风险加权估算风险资产方法外，鼓励有条件的银 行运用内部模型，估测各类业务的风险值VAR，在此基础
上计算银行所需经济资本-CAR。这实质上是鼓励银行引进
以自身利益导向的、提高风险控制和管理水平的机制，从 银行内部产生降低风险，从而降低资本金的动力
正确理解银行风险须把握以下几点： * 风险不同于损失 * 潜在风险与潜在收益通常具有对称性 * 风险功能的正负两面性 * 风险是动态变化的 * 银行风险具有传染性
（二）银行风险的主要类别
1.信用风险 信用风险是指由于债务人违约而导致贷款或债券等资产
不能偿还所引起的风险。不同的资产具有不同的违约风险， 其中贷款的信用风险最大
要求各国金融管理当局建立对银行进行严格的信息披露制 度，并将其分为核心披露和补充披露。国际活跃银行每季度披 露一次，普通银行每半年披露一次
（二）对银行风险管理的影响
• 促使银行建立全面风险管理体系。 为了将各种风险纳 入资本充足度的约束之中，银行时必须要建立全面风险管 理系统，对风险量化，以便对各种风险合理配置资本
信用风险计量方法 风险权重法 标准法 内部模型法 初级IRB 高级IRB
市场风险计量方法风险 标准法 内部模型法
操作风险计量方法 基本指标法 内部模型法
理解经济资本对风险管理的影响
（信用风险损失概率分布）
平均
平均损失加
最经常性
损失
非预期损失
损失 风
险
损
失
概
CAR=经济 资本或风险
率
资本
0 预期(平均)损失
最低资本要求（Minimum Capital Requirement） 两处重大修改：第一、改进信用风险计量方法；第二将操
作风险纳入资本监管的范畴 金融监管和检查过程（Supervisory Review Process）
要求各银行建立基于对各种风险计量之上的估测涉险值和 资本充足率的模型 市场约束（Market Discipline）
• 引导银行确立组合风险管理的理念，即“风险分散和 抵消效应”的管理思想，鼓励银行在贷款中运用资产组合 技术
巴塞尔协议下的资本充足率 指在一定的容忍度（置信度）下，银行吸收潜在总
损失（包括预期损失、非预期损失）所需要的资本率
总资本
资本充足率=
信用风险值 + （市场风险值 + 操作风险值 )× 12.5