深圳证券交易所债券,债券回购交易实施细则(测试用稿)
深交所债券回售规则

深交所债券回售规则深交所债券回售规则是指在深圳证券交易所发行的债券,在特定条件下,债券持有人可以选择将债券回售给发行人。
回售是指债券持有人在特定时期内要求发行人按照约定的价格回购所持有的债券。
回售规则是为了保护债券持有人的权益,确保他们能够在需要的时候以合理的价格转移或变现持有的债券。
1.回售条件:回售规则规定了债券持有人可以选择债券回售的条件。
这些条件一般包括回售期限、回售价格、回售数量等。
回售期限是指在债券发行后的一定期限内,债券持有人可以选择回售债券的时间,期限到期后不再接受回售要求。
回售价格是指回售债券时,发行人按照约定的价格回购债券的金额。
回售数量是指债券持有人可以选择回售的债券数量。
2.回售流程:回售规则规定了债券持有人如何发起回售要求。
一般来说,债券持有人需要向发行人提交回售申请,申请中需要包含债券的信息、回售的数量、回售的价格等。
发行人在收到回售申请后,会进行审核,并在规定的时间内给予回应。
如果补充提供了所有必要的材料,并满足回售条件,发行人将按照约定价格回购债券。
3.回售限制:回售规则规定了债券持有人发起回售要求的限制。
例如,债券持有人可以选择在一些特定时间窗口内发起回售要求,超过这个时间窗口则不再接受回售要求。
另外,回售规则还可能规定了回售的最小数量,以防止小额债券持有人频繁发起回售要求。
4.回售风险:回售规则还可能规定了回售风险。
这些风险包括回售价格的市场风险,即债券持有人在回售时可能面临的价格波动;回售资金的风险,即发行人是否能够按时支付回售款项;回售的流动性风险,即债券持有人在回售时是否能够及时找到买家等。
深交所债券回售规则的目的是为了给债券持有人提供灵活的退出渠道,使其能够在需要的时候变现持有的债券。
同时,回售规则也为债券发行人提供了一种灵活的融资方式,增加了债券的市场流动性。
通过制定规范的回售规则,可以确保债券市场的稳定运行,保护投资者的权益。
深圳证券交易所债券交易实施细则(2017年修订)
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附件:深圳证券交易所债券交易实施细则(2017年修订)第一章总则第一条为了规范深圳证券交易所(以下简称“本所”)债券市场交易行为,保护投资者合法权益,根据《深圳证券交易所交易规则》(以下简称“《交易规则》”)、《深圳证券交易所公司债券上市规则(以下简称“《公司债券上市规则》”)和《深圳证券交易所会员管理规则》(以下简称“《会员管理规则》”)等规定,制定本细则。
第二条公开发行且在本所上市债券的现券交易、回购交易适用本细则。
本细则未作规定的,适用《交易规则》及本所其他有关业务规则。
第三条本细则所称债券回购交易,是指采用标准券方式的质押式回购交易,债券质押式协议回购等交易方式由本所另行规定。
第二章交易品种、方式与时间第四条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、可转换公司债券、分离交易的可转换公司债券、可交换公司债券及本所认可的其他债券品种,可以进行现券和回购交易。
第五条债券现券交易可以采用竞价交易、大宗交易等方式,但在申请上市时不能同时符合《公司债券上市规则》第3.1.2 条所列条件的仅面向合格投资者公开发行的公司债券、企业债券及本所认可的其他品种债券的交易应当采用协议大宗交易等协议交易方式。
债券回购交易可以采用竞价交易及本所规定的其他方式。
债券采用竞价交易方式的,每个交易日9︰15至9︰25为开盘集合竞价时间,9︰30至11︰30、13︰00至14︰57为连续竞价时间,14︰57至15︰00为收盘集合竞价时间。
债券采用协议大宗交易方式的,本所交易时间为每个交易日9︰15至11︰30、13︰00至15︰30。
债券采用盘后定价大宗交易方式的,本所交易时间为每个交易日15︰05至15︰30。
第六条债券现券交易实行当日回转交易,当日买入债券当日可以卖出。
第三章债券现券交易第一节一般规定第七条债券以人民币100元面值为1张。
第八条债券现券交易的计价单位为“每百元面值的价格”。
第九条债券现券交易的申报价格最小变动单位为0.001元。
深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券》的通知

深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券》的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2023.10.20•【文号】深证上〔2023〕990号•【施行日期】2023.10.20•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于发布《深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券》的通知深证上〔2023〕990号各市场参与人:为了进一步规范专项品种公司债券相关业务,提升审核质效,本所制定了《深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券》,现予以发布,自发布之日起施行。
本指引施行前相关业务规则中关于“一带一路”公司债券的规定与本指引不一致的,以本指引为准。
本所于2014年8月11日发布的《深圳证券交易所可交换公司债券业务实施细则》(深证上〔2014〕282号),于2020年11月27日发布的《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第2号——可续期公司债券》(深证上〔2020〕1173号)、《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第4号——纾困专项公司债券》(深证上〔2020〕1173号)和《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第5号——短期公司债券》(深证上〔2020〕1173号),于2021年7月13日发布的《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第3号——乡村振兴专项公司债券》(深证上〔2021〕684号),于2022年5月20日发布的《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第6号——科技创新公司债券》(深证上〔2022〕489号),于2022年9月16日发布的《深圳证券交易所公司债券创新品种业务指引第1号——绿色公司债券(2022年修订)》(深证上〔2022〕928号)同时废止。
附件:深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券深圳证券交易所2023年10月20日附件深圳证券交易所公司债券发行上市审核业务指引第7号——专项品种公司债券第一章总则第一条为了规范专项品种公司债券相关业务,便于发行人、主承销商和相关机构做好信息披露和存续期管理,根据《深圳证券交易所公司债券发行上市审核规则》《深圳证券交易所公司债券上市规则》以及《深圳证券交易所非公开发行公司债券挂牌规则》等规定,制定本指引。
《深圳证券交易所债券交易业务指引第2号-债券通用质押式回购(征求意见稿)》

附件3-1深圳证券交易所债券交易业务指引第2号—债券通用质押式回购(征求意见稿)第一条【制定依据】为规范深圳证券交易所(以下简称本所)债券通用质押式回购(以下简称通用回购)交易行为,维护交易秩序,防范通用回购市场风险,保护投资者合法权益,根据《深圳证券交易所债券交易规则》(以下简称《债券交易规则》)等规定,制定本指引。
第二条【适用范围】在本所开展的通用回购交易适用本指引。
本指引未作规定的,适用相关法律法规和业务规则的规定。
第三条【通用回购交易】通用回购交易指资金融入方将符合要求的债券进行质押,以相应折算率计算出的质押券价值为融资额度进行质押融资,在回购期满后返还资金的同时解除相应债券质押,回购期间由登记结算机构进行质押券集中管理并作为中央对手方组织集中清算交收的交易。
出质债券并融入资金的交易方为正回购方,融出资金的交易方为逆回购方。
第四条【投资者适当性】通用回购交易正回购方按照《中国证券登记结算有限责任公司上海证券交易所深圳证券交易所债券质押式回购交易结算风险控制指引》(以下简称《风控指引》)和《深圳证券交易所债券市场投资者适当性管理办法》等相关规定,实行投资者适当性管理。
第五条【经纪客户回购委托】通过经纪业务模式参与通用回购交易的经纪客户,应当与会员签署回购委托协议。
回购委托协议应当约定会员与其经纪客户之间的权利义务、交易结算流程、违约情形认定以及违约处置方案等内容,并符合相关市场自律组织的规定。
第六条【质押申报】质押券的质押申报通过本所提交。
质押申报要素包括证券代码、数量、证券账户号码等内容。
第七条【质押券品种】质押券品种应当符合证券登记结算机构关于质押券准入标准的相关规定。
本所可以根据市场和发行人情况的变化,暂停有关债券用于通用回购交易。
经纪业务模式下,会员应当在符合前述规定的前提下,根据其经纪客户的信用状况与风险承受能力,明确经纪客户适用的质押券准入标准,并对其证券账户内可用于通用回购交易的融资额度进行检查。
深圳证券交易所可转换公司债券业务实施细则(2018年12月修订)

附件1:深圳证券交易所可转换公司债券业务实施细则(2018年12月修订)第一章总则第一条为规范可转换公司债券的发行、上市、交易、转股、回售、赎回及兑付等业务,保护投资者和证券发行人的合法权益,根据《证券法》、《上市公司证券发行管理办法》、《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》、《证券发行与承销管理办法》等法律、行政法规、部门规章,以及《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所交易规则》制定本细则。
第二条本细则所指可转换公司债券,是指发行人依法发行、在一定期间内依据约定的条件可以转换成股票的公司债券。
第三条在深圳证券交易所(以下简称“本所”)上市的可转换公司债券,适用本细则。
本细则未规定的,参照本所对股票的有关规定办理。
第二章可转换公司债券的发行第四条在获得中国证监会核准后,可转换公司债券的发行人和保荐人可以采取向上市公司股东配售、网下发行、网上发行等方式中的一种或者几种发行可转换公司债券。
采取网下发行方式的,发行相关事宜由主承销商及上市公司自行组织实施,主承销商可向网下单一申购账户收取不超过50万元的申购保证金。
采取网上发行方式的,主承销商根据发行规模合理设置单个账户网上申购上限;投资者连续十二个月内累计出现三次中签后未足额缴款的情形时,六个月内不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券、可交换公司债券申购。
第五条发行人和保荐人申请办理可转换公司债券在本所发行事宜时,应当提交下列文件:(一)中国证监会的核准文件;(二)经中国证监会审核的全部发行申报材料;(三)发行的预计时间安排;(四)发行具体实施方案和发行公告;(五)募集说明书全文及摘要;(六)证券简称及证券代码申请书;(七)本所要求的其他文件。
第六条发行人为主板、中小企业板上市公司的,应当在发行日前二至五个交易日内,将发行公告和经中国证监会核准的募集说明书摘要刊登在至少一种中国证监会指定的报刊,同时将募集说明书全文刊登在中国证监会指定的互联网网站。
深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)》的通知

深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)》的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2015.07.01•【文号】•【施行日期】2015.07.01•【效力等级】行业规定•【时效性】已被修改•【主题分类】证券正文深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)》的通知各市场参与人:为加强对融资融券业务的风险管理,促进融资融券业务平稳发展,保护投资者合法权益,经中国证监会批准,现发布《深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)》(以下简称“《实施细则》”),并就有关事项通知如下:一、《实施细则》自发布之日起施行。
本所发布的《深圳证券交易所融资融券交易实施细则》(深证会[2011]60号)、《关于交易型开放式指数基金作为融资融券标的证券相关事项的通知》(深证会[2012]98号)、《关于上市公司限售股份、解除限售存量股份参与融资融券交易相关问题的通知》(深证会[2013]30号)、《关于修改<深圳证券交易所融资融券交易实施细则>第6.1条的通知》(深证会[2014]107号)同时废止。
二、鉴于市场相关技术系统改造尚未完成,《实施细则》第2.10条第三款暂不实施,具体实施时间由本所另行通知。
特此通知附件:《深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)》深圳证券交易所2015年7月1日附件深圳证券交易所融资融券交易实施细则(2015年修订)第一章总则1.1 为规范融资融券交易行为,维护证券市场秩序,保护投资者的合法权益,根据《证券公司融资融券业务管理办法》、《深圳证券交易所交易规则》及其他有关规定,制定本细则。
1.2 本细则所称融资融券交易,是指投资者向具有深圳证券交易所(以下简称“本所”)会员资格的证券公司(以下简称“会员”)提供担保物,借入资金买入证券或借入证券并卖出的行为。
1.3 在本所进行的融资融券交易,适用本细则。
深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)》的通知

深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)》的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2023.10.20•【文号】深证上〔2023〕974号•【施行日期】2023.10.20•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于发布《深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)》的通知深证上〔2023〕974号各市场参与人:为了贯彻落实党中央、国务院关于机构改革的决策部署,做好企业债券发行审核职责划转工作衔接,促进交易所债券市场健康发展,根据中国证监会《公司债券发行与交易管理办法》等相关规定,本所对《深圳证券交易所公司债券上市规则(2022年修订)》进行修订。
经中国证监会批准,现予以发布,自发布之日起施行。
有关事项通知如下:一、《深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)》(以下简称新《债券上市规则》)施行前已经发行的企业债券申请在本所上市交易的,发行人应当向本所提交债券上市申请书、注册批复文件、债券募集说明书等本所要求的文件。
二、新《债券上市规则》施行之日起新受理的企业债券项目应当按照规则有关受托管理人的规定执行;新《债券上市规则》施行前已受理未注册、已注册未发行和已发行的企业债券,其主承销商和债权代理人等机构应当按照法律法规有关规定和募集说明书、债权代理协议等约定履行职责。
相关机构应当加强沟通协作,保护债券持有人的合法权益。
三、本所于2022年4月22日发布的《深圳证券交易所公司债券上市规则(2022年修订)》(深证上〔2022〕391号)同时废止。
附件:深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)深圳证券交易所2023年10月20日附件深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)(2007年10月实施2009年11月第一次修订;2012年6月第二次修订;2015年5月第三次修订;2018年12月第四次修订;2022年4月第五次修订;2023年10月第六次修订)第一章总则1.1 为了规范公司债券(含企业债券)上市交易和信息披露等行为,维护公司债券市场秩序,促进公司债券市场健康发展,保护投资者合法权益,根据《中华人民共和国证券法》(以下简称《证券法》)、《公司债券发行与交易管理办法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件(以下统称法律法规)以及《深圳证券交易所章程》,制定本规则。
深圳证券交易所债券、债券回购交易实施细则

深圳证券交易所债券、债券回购交易实施细则第一章总则1.1 为规范深圳证券交易所(以下简称本所)债券、债券回购市场交易行为,维护市场秩序,保护投资者合法权益,根据国家有关法律、行政法规、部门规章和《深圳证券交易所交易规则》(以下简称《交易规则》),制定本细则。
1.2 本所上市债券、债券回购的交易,适用本细则。
本细则未规定的事项,适用《交易规则》和本所其他相关业务规则的规定。
1.3 债券、债券回购交易采用无纸化的集中交易或经批准的其他方式。
1.4 会员对客户托管的债券应当严格按户分账管理,不得以任何形式挪用客户的债券。
1.5 本细则所称债券回购是指采取标准券方式的质押式回购交易,债券买断式回购等交易方式由本所另行规定。
第二章债券交易2.1 债券实行当日回转交易,即当日买入的债券可在当日卖出。
2.2 登记在持有人本人名下债券的交易以持有人本人证券账户进行申报,登记在名义持有人名下债券的交易以名义持有人证券账户进行申报。
2.3 国债交易以净价交易的方式进行。
净价交易是指买卖债券时,以不含有应计利息的价格申报并成交的交易。
2.4 企业债交易以全价交易的方式进行。
全价交易是指买卖债券时,以含有应计利息的价格申报并成交的交易。
第三章债券回购交易3.1 债券质押式回购交易,指将债券质押的同时,将相应债券以标准券折算比率计算出的标准券数量为融资额度而进行的质押融资,交易双方约定在回购期满后返还资金和解除质押的交易。
其中,质押债券取得资金的会员或特定机构为“融资方”;作为其对手方的会员或特定机构称为“融券方”。
标准券是指可用于回购质押的债券品种按标准券折算比率折算形成的、可用于融资的额度。
标准券折算比率是指各债券现券品种所能折成的标准券金额与债券面值之比。
3.2 登记在持有人本人名下债券的质押式回购交易以持有人本人证券账户进行申报,登记在名义持有人名下债券的质押式回购交易以名义持有人证券账户进行申报。
3.3 会员应当与参与债券质押式回购交易的客户签订债券回购委托协议,并设立标准券明细账。
深圳国债逆回购的交易规则

深圳国债逆回购的交易规则深圳国债逆回购是指投资者将持有的深圳国债转让给债券市场上的回购方,约定在未来一定的时间内回购该国债,并支付回购利息。
这种交易形式常用于短期资金的周转和风险管理。
深圳国债逆回购的交易规则一般包括以下几个方面:1.交易对象:交易对象为深圳国债,这是深圳地区政府发行的债券,由中国国债登记结算有限责任公司负责登记和结算。
2.交易时间:深圳国债逆回购的交易时间按照行业规定进行,通常在交易日的上午9点至下午3点之间。
3.交易方式:深圳国债逆回购可以通过线上或线下渠道进行,线上交易由银行间市场系统进行,线下交易则由交易商代理进行。
4.参与主体:深圳国债逆回购的交易主体包括投资者(即回购方)和债券市场上的订购方(即转入方或回购方)。
5.交易期限:深圳国债逆回购的期限根据双方约定,可以是1天、7天、14天、1个月或更长。
不同期限的回购利率也会有所不同,一般来说,期限越长,回购利率越高。
6.回购利率:深圳国债逆回购的回购利率由市场供需和政策变动等因素决定。
通常情况下,回购利率会与市场利率相接近,也有可能会略高或略低。
7.回购价格:深圳国债逆回购的回购价格是指回购方支付给转入方的金额,通常情况下,回购价格等于国债面值加上回购利息。
在交易当天,回购价格一般会与债券市场上的收盘价相等。
8.利息支付:深圳国债逆回购的回购利息根据双方约定,可以分为到期一次支付或按照一定周期支付。
回购利息的支付一般以银行划款的方式进行。
9.成交确认:深圳国债逆回购交易成交后,回购方和转入方都会收到成交确认单,确认交易的详情和交易结果。
10.风险管理:深圳国债逆回购的交易中,回购方需要进行资金的划拨,并承担国债价格波动和信用风险等风险。
转入方则需要承担资金的支付义务,并承担债券价格波动和回购方无法履约等风险。
深圳国债逆回购作为一种重要的短期资金投资和风险管理工具,为投资者提供了便利和灵活性。
在参与深圳国债逆回购交易时,投资者应了解交易规则并注意风险控制,以保障自身的利益。
深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所债券交易规则》的通知-深证上〔2022〕113号

深圳证券交易所关于发布《深圳证券交易所债券交易规则》的通知正文:----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------关于发布《深圳证券交易所债券交易规则》的通知深证上〔2022〕113号各市场参与人:为规范债券交易行为,促进交易所债券市场高质量发展,深圳证券交易所(以下简称本所)制定了《深圳证券交易所债券交易规则》(以下简称《债券交易规则》,附件1)。
经中国证监会批准,现予发布。
有关事项通知如下:一、《债券交易规则》施行安排(一)《债券交易规则》自2022年4月25日起施行,但附件2列举的条款除外。
相关条款具体施行时间本所另行通知。
(二)《债券交易规则》施行后,《深圳证券交易所资产证券化业务指引(2014年修订)》(深证会〔2014〕130号)第四章、《深圳证券交易所非公开发行公司债券挂牌转让规则》(深证上〔2018〕611号)第二章第二节不再执行。
《关于深圳证券交易所债券市场机构投资者接受货币经纪公司服务有关事项的通知》(深证会〔2015〕46号)、《深圳证券交易所债券交易实施细则(2020年修订)》(深证上〔2020〕173号)、《关于挂牌期间非公开发行公司债券分期偿还业务的通知》(深证上〔2020〕174号)同时废止。
(三)上市公司发行的可转换公司债券(以下简称可转债)交易继续执行《深圳证券交易所交易规则》有关规定。
(四)为了更好的匹配债券市场交易习惯,《债券交易规则》对部分专用名词表述做了调整,与本所前期发布的债券相关规则存在差异,但调整前后实际含义相同。
为便于市场各方理解和使用,现将此前债券相关规则与《债券交易规则》中相关表述的对照关系列示如下:项目前期规则表述《债券交易规则》表述交易方式竞价交易匹配成交大宗交易点击成交、询价成交竞买成交、协商成交交易品种债券质押式回购债券通用质押式回购数量单位张100元面额二、关于交易方式等其他操作事项安排(一)根据《债券交易规则》第3.1.3条,债券交易方式相关操作安排如下:1.公开发行债券的现券交易可采用匹配成交、点击成交、询价成交、竞买成交及协商成交交易方式。
深圳证券交易所债券交易实施细则

深圳证券交易所债券交易实施细则第一章总则第一条为了规范深圳证券交易所(以下简称“本所”)债券市场交易行为,保护投资者合法权益,根据《深圳证券交易所交易规则》(以下简称“《交易规则》”)、《深圳证券交易所公司债券上市规则》(以下简称“《公司债券上市规则》”)和《深圳证券交易所会员管理规则》(以下简称“《会员管理规则》”)等规定,制定本细则。
第二条本所上市债券的现券交易、回购交易适用本细则。
本细则未作规定的,适用《交易规则》及本所其他有关业务规则。
第三条本细则所称债券回购交易,是指采用标准券方式的质押式回购交易,债券买断式回购等交易方式由本所另行规定。
第二章交易品种、方式与时间第四条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、可转换公司债券、分离交易的可转换公司债券及本所认可的其他债券品种,可以进行现券和回购交易。
第五条债券交易可以采用竞价交易、大宗交易等方式,但不符合《公司债券上市规则》第2.3条要求的债券交易应当采用大宗交易方式。
第六条债券采用竞价交易方式的,每个交易日9︰15至9︰25为开盘集合竞价时间,9︰30至11︰30、13︰00至14︰57为连续竞价时间,14︰57至15︰00为收盘集合竞价时间。
债券采用大宗交易方式的,本所接受申报时间为每个交易日9︰15至11︰30、13︰00至15︰30。
第三章债券现券交易第一节一般规定第七条债券以人民币100元面值为1张。
第八条债券现券交易的计价单位为“每百元面值的价格”。
第九条债券现券交易的申报价格最小变动单位为0.001元。
第十条国债、地方政府债券、企业债券、公司债券、分离交易的可转换公司债券现券交易采用净价交易的方式,可转换公司债券现券交易采用全价交易的方式。
净价交易,是指买卖债券时以不含有应计利息的价格申报并成交。
全价交易,是指买卖债券时以含有应计利息的价格申报并成交。
第二节应计利息第十一条债券现券交易采用净价交易方式的,结算价格为成交价格与应计利息金额之和;债券现券交易采用全价交易方式的,结算价格为成交价格。
深圳证券交易所关于可转换公司债券程序化交易报告工作有关事项的通知

深圳证券交易所关于可转换公司债券程序化交易报告工作有关事项的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2021.02.05•【文号】深证上〔2021〕179号•【施行日期】2021.03.29•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于可转换公司债券程序化交易报告工作有关事项的通知深证上〔2021〕179号各市场参与人:为加强深圳证券交易所(以下简称“本所”)可转换公司债券(以下简称“可转债”)程序化交易管理,维护可转债市场交易秩序,保护投资者合法权益,依据《证券法》等法律法规、《可转换公司债券管理办法》等规定及《深圳证券交易所交易规则》《深圳证券交易所会员管理规则》等规则,现就可转债程序化交易报告工作有关事项通知如下:一、本通知所称可转债程序化交易,是指通过计算机程序自动生成或者下达交易指令参与本所可转债交易的行为。
二、程序化交易投资者参与本所可转债交易,应当履行报告义务。
本通知所称程序化交易投资者,是指下列从事可转债程序化交易的投资者:(一)会员客户;(二)会员,直接使用交易单元进行交易的证券投资基金管理公司、保险机构等投资者(以下简称“其他机构”);(三)本所规定的其他投资者。
三、会员客户首次进行可转债程序化交易前,应当向接受其交易委托的会员报告。
会员应当核查客户提交的信息,并在三个交易日内向本所报告。
会员及其他机构首次进行可转债程序化交易的,应当提前三个交易日向本所报告。
四、会员及其他机构通过本所“会员业务专区-公文及报表上传-可转债程序化账户报告”栏目向本所报告客户及其自身可转债程序化交易相关信息(报告模板详见附件1)。
五、程序化交易投资者报告应当包括以下内容:(一)投资者身份、证券账户、资金来源、会员机构等信息;(二)交易策略、软件名称、开发主体等信息;(三)联络人及联系方式。
程序化交易投资者报告信息发生重大变更的,应当及时进行变更报告。
六、程序化交易投资者应当确保其报告的信息真实、准确、完整。
深圳证券交易所上市公司回购股份实施细则

深圳证券交易所上市公司回购股份实施细则关键信息项:1、回购股份的目的2、回购股份的方式3、回购股份的价格区间4、回购股份的资金来源5、回购股份的数量6、回购股份的实施期限7、回购股份的用途8、回购股份的决策程序9、信息披露要求1、总则11 本细则旨在规范深圳证券交易所(以下简称“深交所”)上市公司回购股份的行为,保护投资者合法权益,维护证券市场秩序。
12 上市公司回购股份,应当遵守法律、行政法规、部门规章、规范性文件和深交所业务规则,以及公司章程的规定。
2、回购股份的一般规定21 上市公司回购股份应当符合以下条件:211 公司股票上市已满一年。
212 公司最近一年无重大违法行为。
213 回购股份后,公司具备持续经营能力和债务履行能力。
214 回购股份后,公司的股权分布仍符合上市条件。
22 上市公司回购股份应当制定回购方案,明确回购股份的目的、方式、价格区间、资金来源、数量、实施期限、用途等事项。
3、回购股份的方式和价格31 上市公司可以通过集中竞价交易、要约或者中国证监会批准的其他方式回购股份。
32 回购股份的价格不得为公司股票当日交易涨幅限制的价格。
4、回购股份的资金来源41 上市公司用于回购股份的资金来源应当合法合规。
42 可以使用自有资金、发行优先股、债券募集的资金、金融机构借款或者其他合法资金。
5、回购股份的数量和实施期限51 上市公司回购股份的数量应当符合相关规定,且不得导致公司股权分布不符合上市条件。
52 回购股份的实施期限自股东大会或者董事会审议通过回购股份方案之日起不超过十二个月。
6、回购股份的用途61 上市公司回购的股份可以用于注销、员工持股计划、股权激励或者其他法律法规允许的用途。
62 用于注销的,应当自回购股份完成之日起十日内注销。
7、回购股份的决策程序71 上市公司回购股份应当依照公司章程的规定,经股东大会或者董事会审议通过。
72 因维护公司价值及股东权益所必需回购股份的,应当经股东大会特别决议审议通过。
证券资格(证券交易)债券质押式回购交易章节练习券2

证券资格(证券交易)债券质押式回购交易章节练习试卷2证券资格(证券交易)债券质押式回购交易章节练习试卷2A.固定资产投资B.调剂寸头C.期货市场投资D.股本投资2.在债券质押式回购交易中,以下属于融资方的有( )。
A.资金融入方B.正回购方C.资金融出方D.卖出回购方3.在债券质押式回购交易中,( )暂时放弃资金的使用权,从而获得债券抵押权,期满时归还抵押的债券,收回资金和利息。
A.债券的持有方B.资金的贷出方C.融券方D.买入返售方4.一笔债券质押式回购交易涉及的交易主体包括( )。
A.投资方B.融资方C.融券方D.中间商5.证券回购交易实质是( )。
A.资金的贷出方暂时放弃相应资金的使用权,从而获得融资方的证券抵押权,并于回购期满时归还对方抵押的证券,收回融出资金并获得一定利息B.是证券市场的一种重要的融资方式C.证券的持有方以持有的证券作抵押,获得一定期限内的资金使用权,期满后则需归还借贷的资金,并按约定支付一定的利息D.一种以有价证券为抵押品拆借资金的信用行为6.我国开展证券回购交易的主要场所有( )。
A.上海证券交易所B.深圳证券交易所C.柜台交易市场D.全国银行间同业市场7.全国银行间同业拆借中心开办( )回购业务。
A.国债B.政策性金融债C.中央银行融资券D.公司债券8.根据规范证券回购业务的有关规定,我国证券交易所债券质押式回购交易的条件主要涉及( )。
A.证券回购的券种B.证券回购的交易时间C.以券融资方在回购期间存放的标准券数量D.以资融券方在初始交易前须存入的资金数量9.证券交易所质押式回购交易要求,用于债券回购的券种必须( )。
A.信誉高B.发行期限长C.流动性好D.收益高10.将回购的券种局限于国债和一部分企业债券是由这些债券本身的特点所决定的,是因为 ( )。
A.国债和信用等级AAA以上的企业债券在我国证券市场发行的所有债券中信誉是最高的B.国债和信用等级AAA以上的企业债券易于为广大投资者所接受,适宜作回购交易中的抵押品C.国债和信用等级AAA以上的企业债券具有较好的流动性,发行量有一定的规模D.国债和信用等级AAA以上的企业债券流通广泛11.根据有关部门和证券交易所规定,回购交易的禁止行为包括( )。
深圳证券交易所关于进一步规范债券发行业务有关事项的通知

深圳证券交易所关于进一步规范债券发行业务有关事项的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2024.01.12•【文号】深证上〔2024〕38号•【施行日期】2024.01.12•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于进一步规范债券发行业务有关事项的通知深证上〔2024〕38号各市场参与人:为了进一步规范债券发行业务,维护债券市场正常秩序,保护投资者合法权益,促进债券市场稳定健康发展,根据《中华人民共和国证券法》《企业债券管理条例》《公司债券发行与交易管理办法》《关于深化债券注册制改革的指导意见》《关于注册制下提高中介机构债券业务执业质量的指导意见》等法律法规、部门规章、规范性文件(以下统称“法律法规”)及深圳证券交易所(以下简称本所)相关业务规则的规定,现就债券发行业务有关事项通知如下:一、市场各方参与主体应当严格遵守发行承销相关法律法规、本所业务规则和发行文件约定,主动维护公平、公正、有序的市场发行秩序,不得有违反公平竞争、进行利益输送、直接或者间接谋取不正当利益等破坏市场秩序的行为。
二、本所支持符合条件的发行人合理债券融资。
本所遵循依法依规、公开透明的原则,提升融资审核服务效率,为债券发行人提供融资支持。
三、债券发行的利率或者价格应当以询价、招标、协议定价等方式确定。
发行人不得直接或者间接认购自己发行的债券。
发行人不得操纵发行定价、暗箱操作;不得以代持、信托等方式谋取不正当利益或者向其他相关利益主体输送利益;不得直接或者通过其他主体向参与认购的投资者提供财务资助、变相返费;不得出于利益交换的目的通过关联金融机构相互持有彼此发行的债券;不得有其他违反公平竞争、破坏市场秩序等行为。
发行人的控股股东、实际控制人不得组织、指使发行人实施前款行为。
四、发行人的董事、监事、高级管理人员、持股比例超过5%的股东及其他关联方参与相关债券认购,属于应当披露的重大事项。
深圳证券交易所关于修订《深圳证券交易所大宗交易实施细则》及相关事项的通知

深圳证券交易所关于修订《深圳证券交易所大宗交易实施细则》及相关事项的通知文章属性•【制定机关】深圳证券交易所•【公布日期】2003.08.25•【文号】深证会51号•【施行日期】2003.08.25•【效力等级】行业规定•【时效性】失效•【主题分类】证券正文*注:本篇法规已被《深圳证券交易所关于废止部分业务规则的公告(第三批)》(发布日期:2006年12月21日实施日期:2006年12月21日)废止深圳证券交易所关于修订《深圳证券交易所大宗交易实施细则》及相关事项的通知(深证会51号)各会员单位:我所修订了《深圳证券交易所大宗交易实施细则》,现予公布并将有关事项通知如下:1、自2003年8月25日起我所实施新细则(见附件),原细则及《深圳证券交易所B股对敲交易暂行规则》同时废止。
2、我所大宗交易技术系统现正进行测试,具体启用时间另行通知,在此之前,我所仍采用人工受理方式办理大宗交易业务。
申请文件请查阅深交所网站()。
3、我所会员管理部负责受理大宗交易业务申请,联系电话:(0755)82083503。
特此通知。
附件:深圳证券交易所大宗交易实施细则深圳证券交易所二00三年八月二十五日深圳证券交易所大宗交易实施细则第一条为完善市场交易制度,方便投资者进行上市证券的大宗交易,根据《深圳、上海证券交易所交易规则》(以下简称“交易规则”)的有关规定,制定本细则。
第二条大宗交易是指达到本细则第四条规定的最低限额的证券单笔买卖申报,买卖双方达成一致后本所确认成交的证券交易。
第三条大宗交易适用于在深圳证券交易所(以下简称“本所”)上市的A股、B股、基金、债券和债券回购的交易。
第四条在本所进行证券买卖符合以下条件的,可以采用大宗交易方式:(一)A股单笔交易数量不低于50万股,或者交易金额不低于300万元人民币;(二)B股单笔交易数量不低于5万股,或者交易金额不低于30万元港币;(三)基金单笔交易数量不低于300万份,或者交易金额不低于300万元人民币;(四)债券单笔交易数量不低于2万张(以人民币100元面额为1张),或者交易金额不低于200万元人民币;(五)债券回购单笔交易数量不低于5万张(以人民币100元面额为1张),或者交易金额不低于500万元人民币。
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深圳证券交易所债券、债券回购交易实施细则
(测试用稿)
第一章总则
1.1 为规范深圳证券交易所(以下简称“本所”)债券、债券回购市场交易行为,维护市场秩序,保护投资者合法权益,根据国家有关法律、行政法规、部门规章和《深圳证券交易所交易规则》(以下简称《交易规则》),制定本细则。
1.2 在本所上市债券、债券回购的交易,适用本细则。
1.3本细则未规定的事项,适用《交易规则》和本所其他相关业务规则的规定。
1.4 债券、债券回购交易采用无纸化的集中交易或经批准的其他方式。
1.5 债券回购可以采取质押式回购交易等方式。
第二章债券交易
2.1 债券实行当日回转交易,即当日买入的债券可在当日卖出。
2.2 登记在持有人本人名下债券的交易以持有人本人证券账户进行申报,登记在名义持有人名下债券的交易以名义持有人证券账户进行申报。
2.3 国债交易以净价交易的方式进行。
净价交易是指投资者买卖债券时,以不含有应计利息的价格申报
并成交的交易。
2.4 企业债交易以全价交易的方式进行。
全价交易是指投资者买卖债券时,以含有应计利息的价格申报并成交的交易。
第三章债券回购交易
3.1 债券质押式回购交易,指债券持有人在将债券质押并将相应债券以标准券折算比率计算出的标准券数量为融资额度向交易对手方进行质押融资的同时,交易双方约定在回购期满后返还资金和解除质押的交易。
其中,质押债券取得资金的交易方为“融资方”;“融资方”的对手方称为“融券方”。
标准券是指可用于回购质押的债券品种按标准券折算比率折算形成的、可用于融资的额度。
标准券折算比率是指各债券现券品种所能折成的标准券金额与债券面值之比。
3.2 登记在持有人本人名下债券的质押式回购交易以持有人本人证券账户进行申报,登记在名义持有人名下债券的质押式回购交易以名义持有人证券账户进行申报。
3.3 会员应当与参与债券质押式回购交易的客户签订债券回购委托协议,并设立标准券明细账。
3.4 债券质押式回购交易的融资方应当在回购交易申报日前通过本所交易系统向本所指定登记结算机构申报提交相应的可用于回购质押的债券品种作为质押物。
可用于回购质押的债券品种,由本所另行公布。
3.5 会员接受客户的债券回购交易委托时,应当对客户证券账户内的标准券余额进行检查。
标准券余额不足的,不得向本所申报。
3.6 当日买入的可用于回购质押的债券可在当日申报作为质押物,次一交易日可用于进行回购交易。
在质押债券对应的标准券数量有剩余时,融资方可以通过本所交易系统申报解除相应债券的质押。
当日申报解除质押的债券可在次一交易日卖出。
3.7 债券回购交易申报中,融资方按“买入”方向进行申报,融券方按“卖出”方向进行申报。
3.8 本所国债回购品种按回购期限可分为1日、2日、3日、4日、7日、14日、28日,63日、91日、182日和273日;企业债回购品种按回购期限可分为1日、2日、3日和7日。
根据市场需要,本所可以调整债券回购的品种,并向市场公布。
3.9 债券质押式回购交易实行“一次成交、两次结算”。
回购交易当日初次结算的结算价格按100元计算。
回购到期日二次结算的结算价格按购回价计算。
购回价等于每百元资金的本金和利息之和,其计算公式为:
购回价=100元+每百元资金到期年收益×回购天数/360(天)
计算结果四舍五入至价格最小变动单位。
3.10 债券回购交易的期限自成交次日起按日历时间计算。
到期
日为非交易日的,顺延至下一个交易日。
3.11 债券回购交易的融资方,应当在回购期内保持质押物对应的标准券足额。
因折算比率调整导致标准券余额不足的,融资方应当在新公布的标准券折算比率执行日之前予以补足。
第四章附则
4.1本细则所称债券包括国债、企业债,不包括可转换公司债券。
4.2有关债券、债券回购交易的登记、托管、结算等事项,依照本所指定登记结算机构相关规定办理。
4.3 会员违反本细则的,本所按《交易规则》相关条款予以处理。
拥有本所债券专用席位的机构违反本细则的,本所比照《交易规则》相关条款予以处理。
4.4 会员挪用客户债券进行回购交易的,本所可限制或暂停其从事债券回购业务;情节严重的,可取消其债券回购交易资格,并提交中国证监会查处。
4.5 本细则由本所负责解释。
4.6 本细则自2006年5月8日起施行。
本细则施行前实行的规定与本细则相抵触的,以本细则为准。