财务舞弊识别与防范

冰山理论解释： 冰山理论解释：
动机 管理层或其他员工可能 会由于激励或压力而有 实施舞弊的动机 借口（ 借口（对舞弊行为合理化的 解释与心态） 解释与心态）: •卷入舞弊的人能够合理化其 卷入舞弊的人能够合理化其 舞弊行为， 舞弊行为，认为这与他们个 人的道德意识是不相违背的。 人的道德意识是不相违背的。 •有些人的心态、品质或者道 有些人的心态、 有些人的心态 德观使得他们有意地、 德观使得他们有意地、蓄意 地进行欺诈行为。 地进行欺诈行为。
一、财务舞弊的定义
1、舞弊的定义： 舞弊的定义： “舞弊是一种故意掩盖事实真相的行为，它以 舞弊是一种故意掩盖事实真相的行为， 诱使他人丧失有价值的财务或法定的权利为目 的。” —— 《韦伯斯特新大学词典》 韦伯斯特新大学词典》
2、财务舞弊的定义（1） 财务舞弊的定义（
美国注册会计师协会（AICPA） 美国注册会计师协会（AICPA）将财务舞弊划分为 挪用资产（ 挪用资产（指偷盗或占用公司的资产并设法在财 务报表中予以掩饰）和财务报表舞弊（指通过失 务报表中予以掩饰） 财务报表舞弊（ 实财务报表欺骗使用者，骗取资本市场的认可， 实财务报表欺骗使用者，骗取资本市场的认可， 试图影响投资者的决策）。 ）。无论是挪用资产还是 试图影响投资者的决策）。无论是挪用资产还是 财务报表舞弊都会造成财务报表不能公允 不能公允地反映 财务报表舞弊都会造成财务报表不能公允地反映 公司的财务状况、经营成果和现金流量。 公司的财务状况、经营成果和现金流量。
G O N E Greed Opportunity Need Exposure 贪婪 机会 需要 暴露 道德品质
个别风险因子： 个别风险因子： 动机
舞弊机会
一般风险因子： 一般风险因子 发现可能性
事后受惩罚性质与 程度
You can consider your money GONE
GONE理论：上述4 GONE理论：上述4个因子实质上表明了舞弊产生的 理论 个条件，即舞弊者有贪婪之心且又十分需要钱财、 4个条件，即舞弊者有贪婪之心且又十分需要钱财、 自尊时，只要有机会，并认为事后不会被发现， 自尊时，只要有机会，并认为事后不会被发现， 他就一定会进行舞弊，导致“ 他就一定会进行舞弊，导致“You can consider gone”（被欺骗者的钱、 your money gone （被欺骗者的钱、物、权益等 离他而去）。因此，产生了一种很巧妙的说法， ）。因此 离他而去）。因此，产生了一种很巧妙的说法， 在贪婪、机会、 即“在贪婪、机会、需要和暴露四因子共同作用 的特定环境中， 会滋生舞弊，促使被欺骗者的钱、 的特定环境中， 会滋生舞弊，促使被欺骗者的钱、 权益等离他而去” 物、权益等离他而去”。
2.
机会 管理层未有效监控。 1. 管理层未有效监控。 内部控制存在缺陷。 2. 内部控制存在缺陷。
对财务信 息作出虚 假报告
GONE理论 (一）舞弊动机分析理论——GONE理论 舞弊动机分析理论 GONE
“GONE 理论是在美国流传最广，也是最有意思的一个企业 GONE”理论是在美国流传最广 GONE 理论是在美国流传最广， 会计舞弊与反会计舞弊的著名理论。该理论认为： 会计舞弊与反会计舞弊的著名理论。该理论认为：企业会 计舞弊由G E4个因子组成 它们相互作用， 个因子组成， 计舞弊由G、O、N、E4个因子组成，它们相互作用，密不 可分，没有哪一个因子比其他因子更重要。 可分，没有哪一个因子比其他因子更重要。它们共同决定 了企业舞弊风险的程度。 了企业舞弊风险的程度。
3、政治成本动因
战略性产业、特大型企业、垄断型企业， 战略性产业、特大型企业、垄断型企业，其报告 盈余较高时，会引起媒介和消费者注意， 盈余较高时，会引起媒介和消费者注意，会被赋 予更多的社会责任，政府也可能开征新税、 予更多的社会责任，政府也可能开征新税、实施 价格管制，管理者因此调低盈余， 价格管制，管理者因此调低盈余，以非暴利的形 象出现。（如微软递延确认实际所得收入） 象出现。（如微软递延确认实际所得收入） 。（如微软递延确认实际所得收入 一些国有控股的上市公司管理者， 一些国有控股的上市公司管理者，为达到个人升 迁的目的而获取政治资本，将可能人为调增利润。 迁的目的而获取政治资本，将可能人为调增利润。
4、债务契约动因 债权人与债务人签订契约时往往会有限制 企业可能损害债权人利益行为的条款， 企业可能损害债权人利益行为的条款，如 对发放股利的限制、对某些财务指标（ 对发放股利的限制、对某些财务指标（如 流动比率、利息保障倍数）的要求等， 流动比率、利息保障倍数）的要求等，企 业为了不违反契约， 业为了不违反契约，可能调增报告利润和 资产，以减少违约风险。 资产，以减少违约风险。
表一：财务舞弊与盈余管理的比较 表一：财务舞弊与盈余管理的比较
财务舞弊
目的 是否违背 会计准则
盈余管理
欺骗投资者， 欺骗投资者，获取不正当的利益 使自身效用或企业市场价值最大化 是 否
欺骗性手段，蓄意谎报或隐瞒财 公认会计原则范围内有关原则、方法、 欺骗性手段， 公认会计原则范围内有关原则、 方法、
二、财务舞弊的动机与原因
（二）财务舞弊（或盈余管理）产生的客观原因 财务舞弊（或盈余管理）
1、会计准则等会计法规本身具有不完善性。（会 会计准则等会计法规本身具有不完善性。（会 。（ 计政策的可选择性、与实践之间的时滞性） 计政策的可选择性、与实践之间的时滞性） 现行会计理论与会计方法存在固有的缺陷。 2、现行会计理论与会计方法存在固有的缺陷。 含有很多假定和估计的成分） （含有很多假定和估计的成分） 会计信息具有严重的不对称性。（ 。（所有权与经 3、会计信息具有严重的不对称性。（所有权与经 营权分离， 营权分离，许多中小投资者无法了解真实的财 务信息）。 务信息）。 由于制度缺陷，违反法规被发现的可能性较小、 4、由于制度缺陷，违反法规被发现的可能性较小、 或事情暴露后受到惩处的力度较小。 或事情暴露后受到惩处的力度较小。
2、财务舞弊的定义（3） 财务舞弊的定义（
我国2006年 月发布的《 我国2006年2月发布的《中国注册会计师审计 2006 具体准则第1141 1141号 具体准则第1141号——财务报表审计中对舞弊 财务报表审计中对舞弊 的考虑》 舞弊” 的考虑》对“舞弊”的定义是指被审计单位的 治理层、管理层、员工或第三方使用欺骗手段 治理层、管理层、员工或第三方使用欺骗手段 获取不当或非法利益的故意行为。主要包括： 不当或非法利益的故意行为 获取不当或非法利益的故意行为。主要包括： （1）对财务信息做出虚假报告导致的错报 （2）侵占资产导致的错报
英国格拉斯银行财务舞弊 该银行破产
3
1925年 1925年
美国斯特恩公司舞弊案
证 券 市 场 大 危 机 迫 使 1933 年 出 台 《证券法》 证券法》
… 4 2001年后 2001年后 美国安然、世界通信、 冲击资本市场、 美国安然、世界通信、施 冲击资本市场、 对全球经济产生影 乐、废品管理公司等 5 20 世 纪 90 年 深圳原野公司案 代初 6 21世纪以来 21世纪以来 银广夏风暴 将我国财务舞弊推向高潮， 将我国财务舞弊推向高潮 ， 被认为 中国版的安然事件 响 拉开了我国财务舞弊的序幕
2、财务舞弊的定义（2） 财务舞弊的定义（ “全美反舞弊财务报告委员会 Treadway） 认为财务舞弊是一种故意 （Treadway）”认为财务舞弊是一种故意 的或轻率的行为 无论是虚报还是漏列， 的行为， 的或轻率的行为，无论是虚报还是漏列， 其结果是导致重大的误导性 误导性财务报告 其结果是导致重大的误导性财务报告。
2、避税动因
生产性外商投资企业，经营期10年以上的， 生产性外商投资企业，经营期10年以上的，从获 10年以上的 利年度起， 减半” 利年度起，“2免3减半”。 2008年起 企业所得税税率为25% 年起， 25%， 2008年起，企业所得税税率为25%，符合条件的 小型微利企业为20% 高新技术企业减按15% 20%， 15%。 小型微利企业为20%，高新技术企业减按15%。 科技部一位不愿公开姓名的官员说， 科技部一位不愿公开姓名的官员说，至少有五成 已通过高新技术认定的企业靠虚假材料“操作” 已通过高新技术认定的企业靠虚假材料“操作” 上去，以享受极为优惠的税收减免——资料来源: 资料来源: 上去，以享受极为优惠的税收减免 资料来源 2010-08新世纪》 2010-08-02 《新世纪》-财新网
机会 缺乏控制、 缺乏控制、控制失效或者管理层有 无视控制的能力， 无视控制的能力，这些情形都会给 舞弊以可乘之机。 舞弊以可乘之机。
舞弊的发生通常 是具备了这三个条件。 是具备了这三个条件。
冰山理论举例： 冰山理论举例：
1. 动机 满足第三方要求或预期的需要， 满足第三方要求或预期的需要， 例如，投资分析师的盈利趋势 例如， 预期、证券交易所的上市规定、 预期、证券交易所的上市规定、 债务条款约定等。 债务条款约定等。 如果达到了不切实际的盈利目 标，将会得到巨额回报。 将会得到巨额回报。 借口 1. 未有效传达或执行公 司的价值观， 司的价值观，或者传 达了不适当的价值观。 达了不适当的价值观。 2. 管理层过度地关注公 司股价或盈利趋势的 保持或增长。 保持或增长。
手段
务事实
程序的选择，会计估计的变更， 程序的选择，会计估计的变更，会计方 法、程序运用时点的控制
伪造或编造会计资料， 激进会计， 伪造或编造会计资料 ， 隐瞒或删 激进会计，稳健会计等
表现形式
除交易或事项的结果， 除交易或事项的结果 ， 编造虚假 交易或事项，虚假披露等 交易或事项， 误导投资者、 有助于企业经营目标的实现、 误导投资者 、 破坏资本市场的健 有助于企业经营目标的实现、降低契约
影响
康发展、 成本等积极影响和导致会计信息失真、 康发展 、 造成经济秩序混乱等消 成本等积极影响和导致会计信息失真、 极影响 误导投资者等消极影响
表二： 表二：国内外重大财务舞弊案例
序 号 1 2 时间 1720年 1720年 1878年 1878年 事件 英国南海公司舞弊行为 后果 《泡沫公司取缔法》被迫产生 泡沫公司取缔法》
3、财务舞弊与盈余管理的概念辨析 财务舞弊（ fruad） 财务舞弊（accounting fruad）与盈余管 理（earnings management) 是两个不同的 概念，但两者都具有主观刻意的成分， 概念，但两者都具有主观刻意的成分，一 般情况下，我们可以统称为利润操纵 利润操纵。 般情况下，我们可以统称为利润操纵。 财务舞弊与盈余管理的具体辨析： 财务舞弊与盈余管理的具体辨析： 的具体辨析
公司财务舞弊识别防范
主讲教师： 主讲教师：唐振达
1. 2. 3. 4. 5. 6.
内容： 内容： 财务舞弊的定义 财务舞弊的动机与原因 财务舞弊识别——利润表分析角度 财务舞弊识别 利润表分析角度 财务舞弊识别——资产负ຫໍສະໝຸດ Baidu表分析角度 财务舞弊识别 资产负债表分析角度 财务舞弊识别——内部审计角度 财务舞弊识别 内部审计角度 典型案例分析
二、财务舞弊的动机与原因
（三）财务舞弊（或盈余管理）产生的主观原因 财务舞弊（或盈余管理）
1、融资动因
《公司法》规定，首次发行上市，必须近3年内 公司法》规定，首次发行上市，必须近3 连续盈利； 连续盈利； 配股， 年内平均净资产收益率(ROE) 6%以上 (ROE)在 以上， 配股，近3年内平均净资产收益率(ROE)在6%以上， 其中ROE ROE选扣除前和扣除后两个指标中的较低者 其中ROE选扣除前和扣除后两个指标中的较低者 等等； 等等； 增发新股，近3年内加权平均净资产收益率在10% 增发新股， 年内加权平均净资产收益率在10% 以上，最后一个会计年度不低于10% 等等； 10%， 以上，最后一个会计年度不低于10%，等等； 公司法》关于暂停上市、退市的规定。 《公司法》关于暂停上市、退市的规定。
二、财务舞弊的动机与原因
二、财务舞弊的动机与原因
（一）舞弊动机分析理论——冰山理论 舞弊动机分析理论 冰山理论
动机（激励、压力pressure） 动机（激励、压力pressure） pressure
论
机会 Opportunity
口（道德 口（ Rationalization） Rationalization）