郑州百文债务重组案例

郑州百文股份有限公司债务重组案例

财务数据

单位2000年中期1999年末期1998年末期

1. 总股本(万股): 19758.21 19758.21 19758.21

2. 国家股(万股): 2887.79 2887.79 2887.79

3. 发起人法人股(万股): 0.00 0.00 0.00

4. 法人股(万股): 6160.51 6160.51 6160.51

5. Ｂ股(万股): 0.00 0.00 0.00

6. Ｈ股(万股): 0.00 0.00 0.00

7. 流通Ａ股(万股): 10709.92 10709.92 10709.92

8. 职工股(万股): 0.00 0.00 0.00

9. Ａ2转配股(万股): 0.00 0.00 0.00

10. 总资产(千元): 1140983.36 1277715.14 2366069.08

11. 流动资产(千元): 784425.31 897202.37 2168651.52

12. 固定资产(千元): 280895.55 288477.25 149088.68

13. 无形资产(千元): 49873.48 51064.62 9257.86

14. 长期投资(千元): 25789.02 40970.90 39071.01

15. 流动负债(千元): 2471884.99 2544741.38 2303966.75

16. 长期负债(千元): 3453.48 3446.80 1345.62

17. 资本公积金(千元): 250325.20 250325.20 250325.20

18. 每股资本公积(元／股): 1.26694 1.26694 1.26694

19. 股东权益(千元): -1360468.74 -1299419.53 43746.93

20. 主营业务收入(千元): 329139.85 1307730.52 3355018.16

21. 主营业务利润(千元): -1038.85 -2457.42 -254674.13

22. 其他业务利润(千元): 3222.44 1499.89 3494.73

23. 营业利润(千元): -62632.95 -964605.59 -505644.41

24. 投资收益(千元): -2752.93 -20852.22 1233.34

25. 利润总额(千元): -63878.26 -981267.79 -504894.12

26. 税后利润(千元): -63882.06 -981642.66 -505013.43

27. 净利润(千元): -60683.93 -956979.89 -502414.55

28. 未分配利润(千元): -1820802.67 -1760118.74 -426694.48

29. 每股未分配利润(元): -9.21542 -8.90829 -2.15958

30. 每股收益(元／股): -0.30710 -4.84350 -2.54280

31. 扣除损益后每股收益(元) -0.30706 -4.84290 0.00000

32. 每股净资产(元／股): -6.88560 -6.57660 0.22140

33. 调整后每股净资产(元): -9.30910 -6.97060 -0.15950

34. 股东权益比率(％): -119.2 -101.7 1.85

35. 净资产收益率(％): 0.00 0.00 -1148

36. 每股现金流量净额(千元) 0.00 0.00 0.00

37. 现金及等价物增额(千元) -13195.21 -183301.33 -608928.48

38. 预计下年收益(元／股): --.-- --.-- --.--

近期公司动态报告 1.2000.12.01<<证券时报>>:郑百文提

出重组预案

由三联集团购买信达公司对郑百文的15亿债权，然后全部豁免；同时无偿接受全体股东一半的股份;申请复牌交易郑州百文股份有限公司(集团) (600898)于2000年11月30日召开四届十一次董事会，会议审议通过了关于公司资产、债务重组原则的议案，公司拟进行资产、债务重组。

重组的原则如下：中国信达资产管理公司拟以3亿元人民币的价格向三联集团公司出售对公司的约15 亿元的债权；三联集团公司向信达购买上述债权后将全部豁免；在三联集团公司豁免债权的同时，公司全体股东，包括非流通股和流通股股东需将所持公司股份的约50 ％过户给三联集团公司。不同意将自己所持股份中的约50 ％过户给三联集团公司的股东将由公司按公平价格回购，公平价格由下一次股东大会以《独立财务顾问报告》确定的价格为准。

提请股东大会授权董事会根据以上原则就公司资产、债务重组制定具体方案并提请下一次股东大会审议。该具体方案将包括郑州百文集团有限公司与公司进行一定的资产、债务承接；三联集团公司与公司进行一定的资产置换；公司全体股东置换三联集团公司承接的信达的债权的置换比例等事项。

中国信达资产管理公司已经与公司签署协议，在本议案经公司股东大会通过之时，该公司将立即豁免对公司的

债权1.5亿元。

公司董事会决定根据重组工作进度情况，争取在2001年元月内召开董事会，审议公司重组方案的有关细节和有关协议，并在此同时，申请公司流通股复牌交易。公司董事会决定于2000年12月31日上午9时召开2000年度第二次临时股东大会，审议以上事项。此外ST 郑百文已聘请天健会计师事务所为公司的独立财务顾问。三联集团是山东省政府重点培植的八大骨干企业集团之一

问题：1。重新编制重组后郑州百文公司的资产负债表,试分析该重组方案对郑州百文公司财务状况的影响。

2．试评价三联集团公司的投资行为。

3．一般的公司在正常情况下有哪些投资形式，试对这些投资形式的优缺点进行分析。