泰永长征2019年决策水平分析报告
泰永长征2020年上半年决策水平分析报告
泰永长征2020年上半年决策水平报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为5,075.93万元，与2019年上半年的3,624.26万元相比有较大增长，增长40.05%。
利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。
2020年上半年营业利润为4,644.32万元，与2019年上半年的3,340.46万元相比有较大增长，增长39.03%。
在营业收入迅速扩大的同时，营业利润也迅猛增加，但这主要是应收账款的贡献，应当关注应收账款的质量。
二、成本费用分析泰永长征2020年上半年成本费用总额为25,981.73万元，其中：营业成本为19,564.55万元，占成本总额的75.3%；销售费用为4,115.39万元，占成本总额的15.84%；管理费用为2,283万元，占成本总额的8.79%；财务费用为-263.07万元，占成本总额的-1.01%；营业税金及附加为281.85万元，占成本总额的1.08%。
2020年上半年销售费用为4,115.39万元，与2019年上半年的3,451.42万元相比有较大增长，增长19.24%。
从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用增长的同时营业收入也有较大幅度的增长，并且收入增长明显快于销售费用增长，企业销售活动取得了非常理想的市场效果。
2020年上半年管理费用为2,283万元，与2019年上半年的1,493.81万元相比有较大增长，增长52.83%。
2020年上半年管理费用占营业收入的比例为6.94%，与2019年上半年的7.15%相比变化不大。
管理费用与营业收入同步增长，销售利润有较大幅度上升，管理费用支出合理。
三、资产结构分析泰永长征2020年上半年资产总额为118,413.43万元，其中流动资产为94,083.58万元，主要以应收账款、存货、货币资金为主，分别占流动资产的41.68%、19.62%和16.58%。
非流动资产为24,329.85万元，主要以固定资产、无形资产、商誉为主，分别占非流动资产的55.18%、12.67%和11.45%。
泰永长征2020年上半年财务分析详细报告
泰永长征2020年上半年财务分析详细报告一、资产结构分析1.资产构成基本情况泰永长征2020年上半年资产总额为118,413.43万元，其中流动资产为94,083.58万元，主要以应收账款、存货、货币资金为主，分别占流动资产的41.68%、19.62%和16.58%。
非流动资产为24,329.85万元，主要以固定资产、无形资产、商誉为主，分别占非流动资产的55.18%、12.67%和11.45%。
资产构成表(万元)项目名称2018年上半年2019年上半年2020年上半年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)总资产0 -104,778.76 100.00118,413.43100.00流动资产0 - 84,618.33 80.76 94,083.58 79.45 应收账款0 - 31,965.71 30.51 39,217.33 33.12 存货0 - 17,512.93 16.71 18,463.33 15.59 货币资金0 - 18,178.38 17.35 15,601.52 13.18 非流动资产0 - 20,160.43 19.24 24,329.85 20.55 固定资产0 - 11,127.29 10.62 13,424.64 11.34 无形资产0 - 2,825.1 2.70 3,082.39 2.60商誉0 - 2,785.63 2.66 2,785.63 2.352.流动资产构成特点企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的43.96%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。
流动资产构成表(万元)项目名称2018年上半年2019年上半年2020年上半年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产0 - 84,618.33 100.00 94,083.58 100.00 应收账款0 - 31,965.71 37.78 39,217.33 41.68 存货0 - 17,512.93 20.70 18,463.33 19.62 货币资金0 - 18,178.38 21.48 15,601.52 16.58 其他流动资产0 - 6,209.26 7.34 6,473.38 6.88 应收票据0 - 8,024.92 9.48 6,105.4 6.49 其他应收款0 - 1,569.01 1.85 2,139.07 2.27 预付款项0 - 1,071.04 1.27 1,780.79 1.89 应收利息0 - 87.07 0.10 86.67 0.093.资产的增减变化2020年上半年总资产为118,413.43万元，与2019年上半年的104,778.76万元相比有较大增长，增长13.01%。
泰永长征：2019年度业绩快报
证券代码：002927 证券简称：泰永长征公告编号：2020-012 贵州泰永长征技术股份有限公司2019年度业绩快报特别提示：本公告所载2019年度的财务数据仅为初步核算数据，已经公司内部审计部门审计，未经会计师事务所审计，与年度报告中披露的最终数据可能存在差异，请投资者注意投资风险。
一、2019年度主要财务数据和指标单位：万元注: 1、以上财务数据及指标未经审计，最终数据以公司2019年年度报告为准；2、报告期内，公司实施了2018年度利润分配方案，以总股本121,940,000股为基数，每10股转增4股，考虑上述影响，按转股后股本数调整了上年同期每股收益、本报告期期初每股净资产。
二、经营业绩和财务状况情况说明1.经营业绩说明报告期内，实现营业总收入60,146.14万元，同比上升73.15%，主要原因是本期重大资产重组收购重庆源通合并增加；实现营业利润9,720.59万元，同比上升19.96%；实现利润总额9,012.69万元，同比上升6.37%；实现归属于上市公司股东的净利润7,363.52万元，同比上升0.67%；实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润7,318.10万元，同比上升26.17%。
公司业绩同比有着较为稳定的增长。
2.财务状况情况说明报告期末，公司总资产111,227.46万元，较期初增长34.80%，主要原因是本期重大资产重组收购重庆源通合并增加资产及本期经营利润增加；股本17,071.60万元，较期初增长40.00%，主要原因是公司实施了2018年度利润分配方案，以总股本121,940,000股为基数，每10股转增4股。
三、与前次业绩预计的差异说明本次业绩快报披露前，根据业绩预告相关规定，公司未对2019年度经营业绩进行预计。
四、备查文件1.经公司现任法定代表人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签字并盖章的比较式资产负债表和利润表；2.内部审计部门负责人签字的内部审计报告。
002927泰永长征2023年上半年财务风险分析详细报告
泰永长征2023年上半年风险分析详细报告一、负债规模测算1.短期资金需求该企业经营活动的短期资金需求为59,695.73万元，2023年上半年已经取得的短期带息负债为9,547.97万元。
2.长期资金需求该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供64,112.91万元的营运资本。
3.总资金需求该企业资金富裕，富裕4,417.18万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。
4.短期负债规模根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为10,454.14万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是21,652.25万元，实际已经取得的短期带息负债为9,547.97万元。
5.长期负债规模按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为21,652.25万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为27,251.3万元，在5年之内偿还的贷款总规模为38,449.41万元，当前实际的带息负债合计为9,547.97万元。
二、资金链监控1.会不会发生资金链断裂从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。
如果当前盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。
该企业资产负债率较低，盈利水平在提高，当前不存在资金链断裂风险。
资金链断裂风险等级为0级。
2.是否存在长期性资金缺口该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供66,234.79万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为59,560.65万元。
这部分资金缺口已被长期性融资活动所满足。
其中：应收利息减少86.1万元，应收账款减少3,366.85万元，其他应收款减少1,931.06万元，预付款项减少327.49万元，存货增加4,083.08万元，其他流动资产减少6,521.54万元，共计减少8,149.97万元。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
第2页 共6页
泰永长征2019年决策水平报告
企业拥有支付利息的能力。本期财务费用为负，无法进行长期付息能力判 断。
项目名称 流动比率 速动比率 利息保障倍数 资产负债率
偿债能力指标表
2Байду номын сангаас19年
3.58
2018年
2.95 0
0.24
9.78 8.24
0 0.11
2017年
4.92 3.83
0 0.21
0
2,062.46
13.74 1,813.36
27.1 1,426.72
0
21,597.6
35.4 15,951.21
48.26 10,758.73
0
五、偿债能力分析 从支付能力来看，泰永长征2019年是有现金支付能力的。企业短期偿 债压力增加，但企业经营业务创造现金的能力并没有下降。从短期来看，
内部资料，妥善保管
内部资料，妥善保管
第1页 共6页
泰永长征2019年决策水平报告
付能力和应变能力较强。但应当关注货币资金的投向。从资产各项目与营 业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例较高。其他应收款所占 比例过高。存货所占比例基本合理。2019年企业不合理资金占用项目较少， 资产的盈力能力较强，资产结构合理。
二、成本费用分析
2019年泰永长征成本费用总额为47,652.67万元，其中：营业成本为 35,795.77万元，占成本总额的75.12%；销售费用为7,288.68万元，占成 本总额的15.3%；管理费用为4,508.21万元，占成本总额的9.46%；财务 费用为-256.68万元，占成本总额的-0.54%；营业税金及附加为429.27万 元，占成本总额的0.9%。2019年销售费用为7,288.68万元，与2018年的 5,986.99万元相比有较大增长，增长21.74%。2019年销售费用增长的同 时营业收入也有较大幅度的增长，并且收入增长明显快于销售费用增长， 企业销售活动取得了非常理想的市场效果。2019年管理费用为4,508.21万 元，与2018年的2,866.57万元相比有较大增长，增长57.27%。2019年管 理费用占营业收入的比例为7.5%，与2018年的8.25%相比有所降低，降低 0.76个百分点。营业利润有所提高，管理费用支出控制较好。
27,267.24 202.38 9,017.51
-5.36
2,500
0
0
0
13,356.11 205.79 4,367.67
28.15
841.99
3,575
22.91
-83.71
2,058.63
27.74 1,611.63
-11.28
8,510.52 182.24 3,015.3
-27.56
2017年
七、营运能力分析
泰永长征2019年存货周转天数为138.14天，2018年为224.17天， 2019年比2018年缩短86.04天。泰永长征2019年应收账款周转天数为 154.97天，2018年为179.77天，2019年比2018年缩短24.80天。从存货、 应收账款、应付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经 营活动的资金占用有较大幅度的下降，营运能力明显提高。
2019年
2018年
2017年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
84,235.81
14.61 73,496.84
99.38 36,862.82
0
17,071.6
40 12,194
73.33
7,035
0
38,660.67
-11.2 43,538.27 146.78 17,642.36
盈利能力指标表(%)
2019年
39.77 16.58 19.44
9.29 10.44
2018年
53 23.33 32.19 13.05 13.26
2017年
54.31 23.55 30.78 16.65 18.88
泰永长征2019年内部经营资产的盈利能力为8.99%，与2018年的 9.92%相比有所降低，降低0.94个百分点。
四、负债及权益结构分析 2019年负债总额为27,267.24万元，与2018年的9,017.51万元相比成 倍增长，增长2.02倍。2019年企业负债规模成倍增加，负债压力成倍增加。
项目名称
负债总额 短期借款 应付账款 其他应付款 非流动负债 其他
负债变动情况表
2019年
2018年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
泰永长征2019年决策水平报告
泰永长征2019年决策水平报告
一、实现利润分析
2019年实现利润为9,265.79万元，与2018年的8,472.76万元相比有所 增长，增长9.36%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比 较可靠。2019年营业利润为9,974.24万元，与2018年的8,103.12万元相比 有较大增长，增长23.09%。在市场份额迅速扩大的同时，营业利润也迅猛 增加，经营业务开展得很好。
三、资产结构分析
泰永长征2019年资产总额为111,503.05万元，其中流动资产为 90,343.06万元，主要分布在应收账款、货币资金、存货等环节，分别占企 业流动资产合计的35.53%、23.74%和17.77%。非流动资产为21,159.99 万元，主要分布在固定资产和无形资产，分别占企业非流动资产的64.35%、 14.33%。企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占 企业流动资产的37.57%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。 企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的25.76%，表明企业的支
六、盈利能力分析
泰永长征2019年的营业利润率为16.58%，总资产报酬率为9.29%，净 资产收益率为10.44%，成本费用利润率为19.40%。企业实际投入到企业 自身经营业务的资产为110,957.71万元，经营资产的收益率为8.99%，而 对外投资的收益率为2003.29%。
项目名称 营业毛利率 营业利润率 成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
数值 增长率(%)
9,528.08
0
0
0
3,408.23
0
140.63
0
1,816.62
0
4,162.59
0
2019年所有者权益为84,235.81万元，与2018年的73,496.84万元相 比有较大增长，增长14.61%。
项目名称
所有者权益合计 资本金 资本公积 盈余公积 未分配利润
所有者权益变动表