某银行资产质量分析

50.2%
1384· Ç Òµ Îñ ÐÔ ¹Ò ÕÊ 24.18ÒÚ Ôª 311´ý ´¦ Àí Êײú 7.87ÒÚ Ôª 1321± í ÄÚ Ó¦ ÊÕ Àû Ï¢ 1.87ÒÚ Ôª Æä Ëû Àà 4.99ÒÚ Ôª
16
非信贷不良资产排名
（按在经营性非信贷资产中的占比）
100% 80% 60% 40%
86% 66%
64% 64%
48% 48% 42%
30% 28%
27%
20%
0% 海南 中山 佛山 北海 大连 汕头 吉林 重庆 济南 桂林
17
第二部分
需要关注的几个问题
新增不良贷款较多 逾期贷款快速增加 贷款风险结构恶化 个贷风险不容忽视 非信贷资产风险巨大
18
新增不良贷款增多
不良贷款从三种渠道增加
2004年6－12月
全行资产质量分析
风险监控部
2005. 3.1 上海
1
主要内容
一、下半年资产质量状况 二、需要关注的几个问题 三、近期资产质量的趋势 四、2005年资产质量考核
2
1.1不良贷款
基本状况 变动情况 迁徙情况 分行情况 监察名单
3Байду номын сангаас
贷款质量基本状况
5965
6000
5390
4000
贷款余额增加574.17亿 不良贷款减少13.39亿 不良率下降0.56个点
30
对公贷款面临压力
随着国家宏观调控的深入，前期过热行业风险还将逐步显现 和转移；一些竞争性行业结构恶化，风险加大，出现应收账 款大幅增加等现象 部分行审批权限上收，原勉强维持的部分贷款可能“见光死” 关注类贷款存量高达1000亿元，其中1/4是近半年增加的，潜 在风险和下行迁徙的压力沉重 经过风险排查得到的监察名单中，有45亿元属于风险较大甚 至严重，对近期资产质量构成巨大压力
675 户 173 户
102 亿元 22 亿元
减：升入正常 进入关注
37 户 51 户
4 亿元 6 亿元
滑入不良
83 户
8 亿元
其他原因退出
231 户
35 亿元
期末（2004年12月）
446 户
71 亿元
13
1.2 非信贷不良资产
分类概况 种类分析 行间分布
14
新增部分 8.35亿元
非信贷不良资产概况
33
外部压力与内在意愿
外部监管机构、投资者、公众、媒体对银行 风险越来越关注，信息披露要求越来越高 内部审计机构即将对风险分类进行例行检查 各行风险管理观念在转变，真实、及时揭示 风险的内在意愿在增强
34
第四部分
2005年资产质量考核
资产质量考核政策的变化 2005年不良贷款控制计划 如何准确解读变化的涵义
20％ 20％ 20％
5％
37
05年不良贷款控制计划
目标：全行不良贷款绝对额控制下降10.5亿元 原则：公平公正、全面客观、激励先进、鞭策落后 因素：年末不良贷款余额与占比、2004年新增不良
贷款、2004年清收业绩、集中处置的不良贷款等
38
05年不良贷款控制计划
2005年全行不良贷款控制计划的分解方法：
2000 0
´û ¿î × Ü ¶î
3.54％ 2.98％ 191 178
²» Á¼ ´û ¿î
200406 200412
4
不良贷款余额变动
特征
150
• 次级：下降较多
• 可疑：明显增加 100 • 损失：略有增加
50
不良贷款余额变动图（单位：亿元）
135.03 115.34
55.86 61.5
0
（单位：亿元）
次级类 7.37 21.45
－9.28
2.26 21.80
可疑类
0.12 3.13 9.27 －0.41 0.98 13.10
损失类
0.03 0.01 0.41 0.21 0.66
不良贷款 增加合计
7.49 24.62
3.45 35.56
8
不良贷款行间分布
不良贷款余额（单位：亿元）
余额高
41
拨备后利润的计算公式
拨备后利润 = 账面税前利润 -（年末呆账准备计提基数×1% -年初呆账准 备计提基数×1%）-核销贷款本金- “关注类贷款”增量 ×1%－“次级类贷款”增量×24%－“可疑类贷款”增量 ×49%－“损失类贷款”增量×99%－“1384非业务性挂帐” 增量×75%－“130待处理抵债资产”增量×50%－“311待 处理资产增量”×50%
31
监察名单：风险程度分类
风险严重 8.29亿元
风险可逆 25.83亿元
风险较大 36.73亿元
32
个贷不良或将持续增加
个人贷款业务多年的快速发展积累了一定风险，如果遇到 房地产等市场波动，个贷不良可能大量出现 新司法解释将给住房按揭贷款带来重大不利影响 汽车贷款的风险还可能会进一步暴露 针对个人贷款的风险分类办法和系统即将推行，可能引发 个贷不良的技术性暴露
（根据非信贷监控系统 2004年末）
或有部分 3.73亿元
原有部分
121.75亿
元
15
非信贷不良资产种类
6.4% 1.4% 2.7% 3.8% 6.0% 10.8%
130、1384、1321科目等由 信贷风险转化而来非信贷不 良资产占70％，是信贷风险
的不断暴露的信号。
18.6%
130´ý ´¦ Àí µÖ Õ® × Ê ²ú 65.43ÒÚ Ôª ͬ Òµ ²ð ½è 14.68ÒÚ Ôª 145¹É ȨͶ × Ê 6.54ÒÚ Ôª 342´ú Àí ֤ȯ 3.54ÒÚ Ôª
20
上海
16
重庆
占比、余额 双高
沈阳
12
8
4
0 0%
海南 大庆
占比高
抚顺
汕头
锦州
齐齐哈尔
5%
10%
15%
20%
不良贷款占比
9
不良贷款增减大行
(与6月末比，剔除核销因素)
余额增加最多的5大分行： 余额减少最多的5大分行：
分行 大连 济南 大庆 济宁 锦州
增加金额 1.08亿元 0.89亿元 0.81亿元 0.62亿元 0.39亿元
26
非信贷不良资产风险大
构成复杂，涉及众多业务，分散在21个科目核算 挂帐时间长，账龄在3年以上的资产超过2/3 历史遗留问题多，如原证券部业务、账外经营等 损失率高于不良贷款，拨备将占用大量财务资源 管理与处置的难度大，将牵掣大量时间、精力
27
非信贷不良资产账龄长
6¸ö ÔÂ ÒÔ ÄÚ 2.91%
11
监察名单余额大行
余额（单位：亿元）
10 8.95
8
6
5.58
4
4.27 4.08 3.87 3.73 3.30 3.13 2.87
1.97 2
0 大连 郑州 天津 广州 重庆 上海 长春 北京 南京 深圳
12
监察名单迁徙变动
（2004年9-12月）
项目
户数
金额
期初（2004年9月） 加：当期新增
宁波、无锡等9家行增加过10亿 可疑类：共增加5.65亿元，在前几个月平稳下降的基础
上，12月猛增7.2亿，这并非风险合理变化的实际反映 损失类：在集中处置后使6月底余额几乎为0的基础上，
又增加了0.66亿元
23
可疑类贷款年末猛增
问题：
• 年末可疑类贷 70
款快速增加应
60
引起重视
¿É ÒÉ Àà ´û ¿î Óà ¶î Öð Ô ± ä ¶¯ ͼ £¨µ¥ λ £º ÒÚ Ôª £©
分行 重庆 武汉 威海 天津 上海
减少金额 2.33亿元 0.82亿元 0.77亿元 0.76亿元 0.75亿元
10
监察名单基本情况
2004年7月：全行通过风险排查，得到首批监察名单， 共705 户，涉及正常或关注类贷款105.03 亿元 ； 2004年9月： 监察名单纳入信贷资产风险监控系统，实行动 态管理， 共675户，涉及贷款金额102亿元； 2004年12月：制定风险监察名单管理办法，根据定义重新清 理，监察名单剩余446户，涉及关注类贷款70.85亿元，占当 期全部关注类贷款的7.25% 。
6
不良贷款迁徙变动
2004年6月末不良贷款余额 加：当期新增 减：当期收回 减：级别上调 2004年底不良贷款余额
190.90 亿元 35.56 亿元 -33.58 亿元 -15.36 亿元 177.53 亿元
7
项目
从正常降入 从关注降入 从次级降入 从可疑降入 从表外转入 向下迁徙贷款合计
贷款向下迁徙矩阵
20
逾期贷款快速增加
单位：亿元 （含垫款）
2003年下半年逾期与不良反向变化的现象，在2004年下半年再度出现
五级不良：下降13亿－VS－逾期贷款：增加21亿
时间 2004.06 2004.12 变化
逾期贷款 127 148 +21
不良贷款 191 178 -13
差额 64 30
21
逾期时间 0-90天 90-180天 180-270天 270-360天 360天以上
50
40
200406 200407 200408 200409 200410 200411 200412
24
个贷风险不容忽视
不良贷款余额（单位：亿元） 不良贷款占比
10
8
6
0.53%
0.45%
4
3.57
2.82
2
0.69% 5.02
0.8% 0.73%
0.6% 5.5
0.4%
0 200406
200409 200412 200501 余额 占比
0.2%
25
个贷风险不容忽视
按照零售系统，年末逾期个贷为3.45亿元 车贷风险尤甚：年末车贷逾期1.79亿元，占全部个贷52
％，车贷不良率3.49％，已超对公平均 进入2005年，个贷不良惯性增长势头不减：逾期贷款余
额4.3亿元，增长8900万元；其中车贷不良2.22亿元，增 长4300万元。按五级分类，个贷不良已超过5.5亿元。
合计
贷款逾期账龄拉长
（单位：亿元）
2004年末余额
比2004年6月增减
42.0
- 2.5
33.7
+ 7.8
15.7
+ 4.7
15.8
+ 5.0
39.4
+ 5.8
146.5
+ 20.8
22
贷款风险结构恶化
贷款向下迁徙压力沉重，结构恶化，风险增加 关注类：大幅增加253亿元，余额近1000亿，南京、西安、
时间 三季度 四季度
从正常下滑 从关注下滑 从表外滑入 合计
3.37
7.67
1.16
12.20
4.12
16.95
2.29
23.36
变化
+0.75
+9.28
+1.13
+11.16
19
新增不良贷款较多
可见不良贷款“前清后冒”现象仍然严重。 四季度增加尤快，与部分行在年关考量利益有关 要注意表外业务向表内不良贷款的风险转移 新增不良贷款几乎将当期清收成果吞噬殆尽 下半年不良贷款下降，主要是靠评级上调实现的 8家分行新增不良贷款贷款超过1亿元：上海、沈阳、大 连、济南、深圳、南京、哈尔滨、大庆。
6¸ö ÔÂ -1Äê 3.22%
1Äê -3Äê 26.08%
3êÄ ÒÔ ÉÏ 67.78%
28
非信贷资产管理措施
对费用类挂帐：清理结转 对具备核销条件的：上报核销 对存在清收可能的 ：从速处置 对正常、关注类：加强监控，及时分类
29
第三部分
资产质量近期趋势：不良贷款可能继续增加
对公贷款仍然面临风险暴露的压力 个贷不良可能还会持续增加 海外机构频发风险事件 信息披露的外部压力 暴露风险的内在意愿
次级
可疑 2004年6月
0.01 0.67
损失
2004年末
5
特征 • 次级：下降 • 可疑：微升 • 损失：微升
不良贷款占比变动
不良贷款占比变动图
4% 3.54%
2.98%
3%
2.50%
1.93% 2%
1.04% 1.03% 1%
0% 不良贷款 次级
0.00% 0.01%
可疑
损失
2004年6月 2004年末
35
考核政策变化
全行经营绩效考核体系进行重大改革 原则：在控制风险的前提下实现效益最大化 目标：建立经营发展的风险约束和回报机制 核心：经风险调整后的效益（RAROC） 指标：资产质量与效益指标融合，占65％权重
36
效益质量指标
效益质量指标（65％） 拨备后利润： 经济利润： 经济资本回报率： 不良贷款绝对额控制计划
这只是从名义指标对考核改革进行的形而上学解读， 不仅机械片面，而且危害极大。
40
正确解读质量考核变化
实际上，在新考核体系中，资产质量因素的影响不是 减小了，而是扩大了，而且更加科学了。因为： 1、所有效益指标的起点和基础都是以拨备后利润； 2、资产质量和风险因素就集中体现在这里的拨备中； 3、资产质量通过拨备影响着占60％权重的效益指标； 4、加上还有占5%权重的不良贷款绝对额指标。
采取区间测算法，排定各行不良贷款应当下降的基数 根据既定的标准，对部分行进行微调 直接豁免：对资产质量好的行，实行绝对额零压缩计划
（1）不良贷款占比在1％以下；或 （2）不良贷款余额在1亿元以下
39
正确解读质量考核变化
问题的提出：不良贷款指标权重从去年初的40％、 下半年的33％，调整为今年的5％，是否意味着集中 处置后，全行资产质量考核导向的弱化？