华帝股份 公司 财务分析报告
华帝股份财务报表分析
财务分析报告—华帝股份~|背景分析企业基本情况：华帝股份有限公司（股票代码 002035）成立于2001年11月28日，其前身中山华帝燃具有限公司成立于1992年4月。
股份公司主要从事生产和销售燃气用具、厨房用具、家用电器及企业自有资产投资、进出口经营业务。
华帝产品已形成灶具（燃气灶、沼气灶）、热水器（电热水器、燃气热水器和太阳能热水器）、抽油烟机、消毒柜、橱柜等系列产品为主的500多个品种，燃气灶具成为中国灶具领导品牌，燃气热水器、抽油烟机分别进入全国行业三强。
2006年4月28日，华帝股份获批成为北京2008年奥运会燃气具独家供应商；2008年3月，华帝股份成为北京奥运会祥云火炬制造商。
《主要业务及产品：公司主要从事研发、生产、销售以厨卫电器为主的厨房产品、卫浴产品、家用电器、整体厨房业务以及企业自有资产投资业务。
公司的主要产品包括吸油烟机、灶具、热水器、洗碗机、壁挂炉、消毒柜、电蒸箱、电烤箱、蒸烤一体机、微波炉、空气净化器、净水器以及橱柜等。
公司经营模式公司拥有“华帝”、“百得”两个自主品牌，拥有自主的研发、设计、生产、销售、服务等完整的产业链环节。
各环节主要模式如下：（1）研发模式公司拥有自主研发团队，截至报告期末共有技术人员356名。
公司逐步深化科技体制改革，建立以企业为主体、以市场为导向、产学研深度融合的技术创新体系，以技术研发、科技创新为基础，以用户需求为基准，促进科技成果转化。
（2）采购模式公司逐步强化供应商管理体系化建设，通过优化淘汰、精准帮扶、激励问责等方式搭建生态型供应商管理模式，打造与企业同步发展的战略级供应商合作平台，打造行业内领先的、最具竞争力和具有持续创新能力的供应链。
（3）生产模式公司实行按需拉动式生产制度，客户通过CRM系统下达订单后公司通过智能化信息系统同步联动排产，缩短订单交付周期，提高生产效率。
同时公司搭建质量基础设施“一站式”服务平台，提升产品设计和分析检测能力，加强生产全过程的质量控制，应用新技术、新工艺、新材料的同时，提升产品质量，打造匠心品质。
002035华帝股份2023年上半年现金流量报告
华帝股份2023年上半年现金流量报告一、现金流入结构分析2023年上半年现金流入为318,841.74万元，与2022年上半年的360,520.88万元相比有较大幅度下降，下降11.56%。
企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为302,870.64万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的94.99%。
企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加38,492.46万元。
二、现金流出结构分析2023年上半年现金流出为337,132.69万元，与2022年上半年的307,170.91万元相比有所增长，增长9.75%。
最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的51.35%。
三、现金流动的稳定性分析2023年上半年，营业收到的现金有所增加，经营活动现金流入的稳定性有所增强。
2023年上半年，工资性支出有所减少，企业现金流出的刚性有所下降。
2023年上半年，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；取得借款收到的现金；收到的税费返还；收到其他与经营活动有关的现金。
现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；无形资产和其他长期资产支付的现金。
四、现金流动的协调性评价2023年上半年华帝股份投资活动需要资金37,936.58万元；经营活动创造资金38,492.46万元。
投资活动所需要的资金能够被企业经营活动所创造的现金净流量满足。
2023年上半年华帝股份筹资活动需要净支付资金18,846.82万元，总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量减少。
五、现金流量的变化2023年上半年现金及现金等价物净增加额为负18,220.62万元，与2022年上半年的53,724.21万元相比，2023年上半年出现现金净亏空，亏空18,220.62万元。
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
杜邦分析法是一种常用的财务分析工具，旨在通过评估企业利润率、资产利用率和财
务杠杆比例等因素，分析企业的财务状况。
下面我们将基于杜邦分析法对华帝股份的财务
状况进行分析。
我们要计算华帝股份的净资产收益率（ROE），这是衡量企业盈利能力的重要指标。
ROE = 净利润 / 净资产
接下来，我们要进行净资产收益率（ROE）的分解分析，将ROE分解为净利率（Net Profit Margin）、资产周转率（Asset Turnover）和权益乘数（Equity Multiplier）三
个因素。
净利率（Net Profit Margin）反映了企业的盈利能力，即每一销售额收入单位所产生的利润。
资产周转率（Asset Turnover）衡量了企业对资产的有效利用程度。
资产周转率 = 销售额 / 总资产
权益乘数（Equity Multiplier）代表了企业债务对于股东权益的影响程度。
通过上述计算，我们可以对华帝股份的财务状况进行分析。
净利率（Net Profit Margin）越高，说明华帝股份的盈利能力越强。
如果净利率相对较低，可能是由于高成本、低售价或其他经营不善的原因。
资产周转率（Asset Turnover）越高，说明华帝股份对资源的利用效率越高。
如果资
产周转率较低，可能是由于库存积压或资产管理不善等因素。
通过对华帝股份的净资产收益率（ROE）及其组成因素进行分析，我们可以全面评估企业的财务状况。
分析结果将有助于我们了解该公司的盈利能力、资产利用效率和财务风险，并帮助投资者做出合理的投资决策。
华帝股份有限公司-年财务分析报告
华帝股份有限公司-年财务分析报告————————————————————————————————作者：————————————————————————————————日期：华帝股份有限公司2014年财务分析报告班级：12商131（会计学）学号：12116035姓名：唐林影一、华帝股份公司概况华帝股份 ( 002035 ) 公司简介 组织形式 民营企业 地域 广东中文简称 华帝股份办公地址 广东省中山市小榄镇工业大道南华园路1号 公司全称 华帝股份有限公司 公司电话 8 英文名称 Vatti Corporation Limited 公司电子邮箱 注册资本 35,886万元 董事长 黄文枝 员工人数 -- 董事会秘书 吴刚 法人代表 黄文枝 董秘电话 8-8611 总经理 区迪江 董秘传真 8-8613 公司网址 董秘邮箱信息披露网址信息披露报纸名称 证券日报,证券时报,中国证券报主营业务生产和销售燃气用具、厨房用具、家用电器及企业自有资产投资、进出口经营业务。
经营范围生产、批发、零售:燃气具系列产品,太阳能及类似能源器具,家庭厨房用品,家用电器、橱柜、烟雾净化器、净水器、卫浴及配件;家用电器的修理,自产产品的售后服务;商业营业用房、办公用房、工业用房出租;企业自有资产投资、投资办实业,企业投资管理咨询;家用电器及厨卫系列产品的技术研发、技术推广服务;经营货物和技术进出口业务(法律、行政法规禁止经营的项目除外;法律、行政法规限制的项目须取得许可后方可经营)。
...公司沿革公司的前身为中山华帝燃具有限公司。
2001年11月,经广东省经济贸易委员会粤经贸监督[2001]1008号文及广东省人民政府粤办函[2001]673号文批准,中山华帝燃具有限公司由中山九洲实业有限公司等六个原股东共同变更设立股份有限公司。
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2004]132号文核准,由主承销商华欧国际证券有限责任公司代理公司采用全部向二级市场投资者定价配售的...二、华帝股份公司主要财务报表资产负债表报告日期2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-312009-12-31货币资金(万元) 42863 40050 44442 32014 39495 23857 结算备付金(万元) -- -- -- -- -- 0 拆出资金(万元) -- -- -- -- -- 0交易性金融资产(万-- -- 0 399 -- 0 元)衍生金融资产(万-- -- -- -- -- 0 元)应收票据(万元) 22667 29075 16280 11251 3902 1402应收账款(万元) 30356 15295 13753 7758 5295 4286预付款项(万元) 5747 3597 3523 4855 5535 573应收保费(万元) -- -- -- -- -- 0应收分保账款(万-- -- -- -- -- 0 元)应收分保合同准备-- -- -- -- -- 0金(万元)应收利息(万元) -- -- -- -- -- 0应收股利(万元) -- -- -- -- -- 0其他应收款(万元) 2600 3692 2541 2024 2348 901应收出口退税(万-- -- -- -- -- 0 元)应收补贴款(万元) -- -- -- -- -- 0应收保证金(万元) -- -- -- -- -- 0内部应收款(万元) -- -- -- -- -- 0买入返售金融资产-- -- 0 -- -- 0 (万元)存货(万元) 27191 34114 20631 11268 7351 8560待摊费用(万元) -- -- -- -- -- 0待处理流动资产损-- -- -- -- -- 0益(万元)一年内到期的非流-- -- -- -- -- 0动资产(万元)其他流动资产(万30193 12045 312 178 758 253 元)流动资产合计(万161617 137868 101482 69746 64684 39832 元)发放贷款及垫款(万-- -- -- -- -- 0 元)可供出售金融资产2654 -- 0 -- -- 0 (万元)持有至到期投资(万-- -- 0 -- -- 0 元)长期应收款(万元) -- -- -- -- -- 0长期股权投资(万2331 4817 2812 2785 82 78 元)其他长期投资(万-- -- -- -- -- 0元)投资性房地产(万-- -- -- -- -- 0 元)固定资产原值(万81586 79523 75018 50070 41274 44818 元)累计折旧(万元) 19957 16967 13382 9469 7932 9290固定资产净值(万61629 62556 61636 40601 33343 35528 元)固定资产减值准备102 102 98 92 86 81 (万元)固定资产(万元) 61527 62454 61538 40509 33256 35447在建工程(万元) 180 587 61 395 345 329工程物资(万元) -- -- -- -- -- 0固定资产清理(万-- -- -- -- -- 0 元)生产性生物资产(万-- -- -- -- -- 0 元)公益性生物资产(万-- -- -- -- -- 0 元)油气资产(万元) -- -- -- -- -- 0无形资产(万元) 14455 14879 15241 7553 7661 9572开发支出(万元) -- -- -- -- -- 0商誉(万元) 10375 10375 10375 -- -- 0长期待摊费用(万6868 4889 4049 1879 1378 1622 元)股权分置流通权(万-- -- -- -- -- 0 元)递延所得税资产(万944 720 696 459 553 536 元)其他非流动资产(万2870 -- -- -- -- 0 元)非流动资产合计(万102204 98721 94773 53581 43275 47584 元)资产总计(万元) 263821 236589 196255 123328 107959 87416短期借款(万元) 3072 2004 8000 4000 3000 4000向中央银行借款(万-- -- -- -- -- 0 元)吸收存款及同业存-- -- -- -- -- 0放(万元)拆入资金(万元) -- -- -- -- -- 0交易性金融负债(万-- -- 0 -- -- 0 元)衍生金融负债(万-- -- -- -- -- 0 元)应付票据(万元) 4175 631 6642 8091 12663 15597应付账款(万元) 41807 50904 35941 27758 19545 14604预收账款(万元) 19838 20408 11742 9539 8937 8352卖出回购金融资产-- -- 0 -- -- 0款(万元)应付手续费及佣金-- -- -- -- -- 0 (万元)应付职工薪酬(万8056 6706 3523 2161 1281 932 元)应交税费(万元) 4386 562 2095 1877 1977 1770应付利息(万元) -- -- -- -- -- 0应付股利(万元) -- -- 1036 -- -- 0其他应交款(万元) -- -- -- -- -- 0应付保证金(万元) -- -- -- -- -- 0内部应付款(万元) -- -- -- -- -- 0其他应付款(万元) 3122 4094 8948 2194 2174 1079预提费用(万元) -- -- -- -- -- 0预计流动负债(万-- -- -- -- -- 0 元)应付分保账款(万-- -- -- -- -- 0 元)保险合同准备金(万-- -- -- -- -- 0 元)代理买卖证券款(万-- -- -- -- -- 0 元)代理承销证券款(万-- -- -- -- -- 0 元)国际票证结算(万-- -- -- -- -- 0 元)国内票证结算(万-- -- -- -- -- 0 元)递延收益(万元) -- -- -- -- -- 0应付短期债券(万-- -- -- -- -- 0 元)一年内到期的非流-- -- -- -- -- 0动负债(万元)其他流动负债(万28166 22115 15828 11331 10003 3243 元)流动负债合计(万112623 107424 93755 66951 59579 49577 元)长期借款(万元) -- -- -- -- -- 0应付债券(万元) -- -- -- -- -- 0长期应付款(万元) -- -- -- -- -- 0专项应付款(万元) -- 365 365 375 365 365预计非流动负债(万-- -- -- -- -- 0元)长期递延收益(万1006 1645 429 -- 150 0元)递延所得税负债(万-- -- -- 50 -- 0元)其他非流动负债(万-- -- -- -- -- 250 元)非流动负债合计(万1006 2013 794 425 515 615 元)负债合计(万元) 113629 109434 94549 67377 60094 50192实收资本(或股35886 29905 28763 22330 22330 17177 本)(万元)资本公积(万元) 37059 43040 35503 6565 6565 8283减:库存股(万元) -- -- -- -- -- 0专项储备(万元) -- -- -- -- -- 0盈余公积(万元) 13570 10511 8089 6331 4843 3085一般风险准备(万-- -- -- -- -- 0元)未确定的投资损失-- -- -- -- -- 0(万元)未分配利润(万元) 59723 40655 26446 18984 13288 7890拟分配现金股利(万-- -- -- -- -- 0元)外币报表折算差额-- -- -- -- -- 0(万元)归属于母公司股东146239 124111 98801 54210 47026 36434 权益合计(万元)少数股东权益(万3953 3044 2904 1741 838 790 元)所有者权益(或股东150192 127155 101706 55951 47865 37224 权益)合计(万元)负债和所有者权益263821 236589 196255 123328 107959 87416 (或股东权益)总计(万元)利润表报告日期2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-31 2009-12-31营业总收入(万元) 422978 370863 248810 203868 163584 138587营业收入(万元) 422978 370863 248810 203868 163584 138587利息收入(万元) -- -- -- -- -- --已赚保费(万元) -- -- -- -- -- --手续费及佣金收入-- -- -- -- -- -- (万元)房地产销售收入(万-- -- -- -- -- -- 元)其他业务收入(万-- -- -- -- -- -- 元)营业总成本(万元) 393234 345415 230612 188495 151445 132515营业成本(万元) 269209 237506 166170 135561 105744 91003利息支出(万元) -- -- -- -- -- --手续费及佣金支出-- -- -- -- -- -- (万元)房地产销售成本(万-- -- -- -- -- -- 元)研发费用(万元) -- -- -- -- -- --退保金(万元) -- -- -- -- -- --赔付支出净额(万-- -- -- -- -- -- 元)提取保险合同准备-- -- -- -- -- --金净额(万元)保单红利支出(万-- -- -- -- -- -- 元)分保费用(万元) -- -- -- -- -- --其他业务成本(万-- -- -- -- -- -- 元)营业税金及附加(万2980 2187 1463 1158 948 665 元)销售费用(万元) 89171 76081 45448 37115 32699 30055管理费用(万元) 31507 29738 18125 15581 11749 8757财务费用(万元) -1230 -483 -378 -388 114 731资产减值损失(万1597 385 -216 -532 192 1304 元)公允价值变动收益-- -- 106 -106 -- -- (万元)投资收益(万元) 341 9 -75 4 4 220对联营企业和合营企业的投资收益(万-- -- -- -- -- -- 元)汇兑收益(万元) -- -- -- -- -- -- 期货损益(万元) -- -- -- -- -- -- 托管收益(万元) -- -- -- -- -- -- 补贴收入(万元) -- -- -- -- -- -- 其他业务利润(万元)-- -- -- -- -- -- 营业利润(万元) 30086 25457 18229 15272 12144 6292 营业外收入(万元) 4641 2504 1147 1581 2806 493 营业外支出(万元) 152 244 77 86 104 57 非流动资产处置损失(万元)-- -- 48 -- -- 8 利润总额(万元) 34575 27717 19300 16767 14846 6727 所得税费用(万元) 5557 4769 2817 2481 2487 1310 未确认投资损失(万元)-- -- -- -- -- -- 净利润(万元) 29018 22947 16483 14285 12359 5417 归属于母公司所有者的净利润(万元) 28109 22384 15919 13883 12147 5370 被合并方在合并前实现净利润(万元) -- -- -- -- -- -- 少数股东损益(万元)909 564 564 402 212 47 基本每股收益 0.78 0.77 0.65 0.62 0.54 0.31 稀释每股收益0.780.770.65 0.620.540.31现金流量表报告日期 2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-312009-12-31 销售商品、提供劳务收到的现金(万元)307558304593192694178079166379145879客户存款和同业存放款项净增加额(万元)-- -- -- -- -- 0 向中央银行借款净增加额(万元-- -- -- -- -- 0 向其他金融机构拆入资金净增加额(万元)----------收到原保险合同保费取得的现金(万元)-- -- -- -- -- 0收到再保险业务现-- -- -- -- -- 0金净额(万元)保户储金及投资款-- -- -- -- -- 0净增加额(万元)处置交易性金融资-- -- -- -- -- 0产净增加额(万元)收取利息、手续费-- -- -- -- -- 0及佣金的现金(万元)拆入资金净增加额-- -- -- -- -- 0(万元)回购业务资金净增-- -- -- -- -- 0加额(万元)收到的税费返还-- -- -- -- -- 83 (万元)收到的其他与经营活动有关的现金(万4413 4867 3776 2341 1967 5546 元)经营活动现金流入311971 309459 196470 180421 168346 151507 小计(万元)购买商品、接受劳154569 174305 104140 108127 90831 85405 务支付的现金(万元)客户贷款及垫款净-- -- -- -- -- 0增加额(万元)存放中央银行和同-- -- -- -- -- 0业款项净增加额(万元)支付原保险合同赔-- -- -- -- -- 0付款项的现金(万元)支付利息、手续费-- -- -- -- -- 0及佣金的现金(万元)支付保单红利的现-- -- -- -- -- 0金(万元)支付给职工以及为39305 36330 17491 13663 11051 8106 职工支付的现金(万元)支付的各项税费29959 23404 18750 14504 14261 9686 (万元)支付的其他与经营57582 48540 36356 34052 30297 29240 活动有关的现金(万元)经营活动现金流出281415 282579 176738 170346 146440 132437 小计(万元)经营活动产生的现30556 26881 19732 10075 21907 19071 金流量净额(万元)收回投资所收到的700 -- 396 -- -- 10现金(万元)取得投资收益所收126 3 7 -- -- 0到的现金(万元)处置固定资产、无形资产和其他长期1 11 79 1405 4159 1资产所收回的现金净额(万元)处置子公司及其他163 -- -- -- 332 0营业单位收到的现金净额(万元)收到的其他与投资活动有关的现金(万1016 -- -- 501 -- 0元)减少质押和定期存-- -- -- -- -- 0款所收到的现金(万元)投资活动现金流入2007 14 483 1906 4490 11小计(万元)购建固定资产、无形资产和其他长期8437 6452 6382 9434 4030 2651 资产所支付的现金(万元)投资所支付的现金125 2000 -- 3205 -- 0(万元)质押贷款净增加额-- -- -- -- -- 0(万元)取得子公司及其他-- 7652 -5365 -- -- 0营业单位支付的现金净额(万元)支付的其他与投资18000 12000 -- -- -- 0活动有关的现金(万元)增加质押和定期存-- -- -- -- -- 0款所支付的现金(万元)投资活动现金流出26562 28105 1017 12639 4030 2651 小计(万元)投资活动产生的现-24555 -28091 -534 -10733 460 -2641 金流量净额(万元)吸收投资收到的现-- 11184 600 500 -- 0金(万元)其中：子公司吸收少数股东投资收到-- -- 600 -- -- 0的现金(万元)取得借款收到的现8048 4004 6000 5000 7400 22510 金(万元)发行债券收到的现-- -- -- -- -- 0金(万元)收到其他与筹资活动有关的现金(万-- -- -- -- -- 0元)筹资活动现金流入8048 15188 6600 5500 7400 22510 小计(万元)偿还债务支付的现6007 10000 8000 4000 8400 32810 金(万元)分配股利、利润或6134 6956 4294 6973 1733 797偿付利息所支付的现金(万元)其中：子公司支付给少数股东的股利、-- -- -- -- -- 0利润(万元)支付其他与筹资活动有关的现金(万-- 116 900 -- -- 0元)筹资活动现金流出12141 17071 13194 10973 10133 33607 小计(万元)筹资活动产生的现-4093 -1883 -6594 -5473 -2733 -11097 金流量净额(万元)汇率变动对现金及-28 -- -- -- -- 0现金等价物的影响(万元)现金及现金等价物1879 -3093 12605 -6131 19633 5333 净增加额(万元)加:期初现金及现39470 42563 29958 36089 16456 11123 金等价物余额(万元)期末现金及现金等41349 39470 42563 29958 36089 16456 价物余额(万元)净利润(万元) 29018 22947 16483 13883 12147 5370少数股东损益(万-- -- -- 402 212 47 元)未确认的投资损失-- -- -- -- -- 0 (万元)资产减值准备(万1597 385 -216 -532 192 1304 元)固定资产折旧、油气资产折耗、生产性4197 3804 4167 1678 1746 1796 物资折旧(万元)无形资产摊销(万886 844 908 412 397 361 元)长期待摊费用摊销1586 2271 522 717 842 879 (万元)待摊费用的减少-- -- -- -- -- 0 (万元)预提费用的增加-- -- -- -- -- 0 (万元)处置固定资产、无形资产和其他长期40 61 45 40 -- 0资产的损失(万元)固定资产报废损失-- -- -- -- -- 0 (万元)公允价值变动损失-- -- -106 106 -- 0 (万元)递延收益增加(减：-- -- -- -- -- 0减少)(万元)预计负债(万元) -- -- -- -- -- 0财务费用(万元) 311 -483 -378 -388 114 731投资损失(万元) -341 -9 75 -4 -4 -220递延所得税资产减-224 -23 -238 94 -17 -125 少(万元)递延所得税负债增-- -- -- -- -- 0加(万元)存货的减少(万元) 7038 -12452 -2203 -3215 1209 4076经营性应收项目的-14694 -12203 -2421 -10842 -7697 3901 减少(万元)经营性应付项目的1142 21738 3094 6373 8792 -1928 增加(万元)已完工尚未结算款-- -- -- -- -- 0的减少(减:增加)(万元)已结算尚未完工款-- -- -- -- -- 0的增加(减:减少)(万元) 其他(万元)-- -- -- 1350 3974 2876 经营活动产生现金流量净额(万元) 30556 26881 19732 10075 21907 19071 债务转为资本(万元)-- -- -- -- -- 0 一年内到期的可转换公司债券(万元) -- -- -- -- -- 0 融资租入固定资产(万元)-- -- -- -- -- 0 现金的期末余额(万元)41349 39470 42563 29958 36089 16456 现金的期初余额(万元)39470 42563 29958 36089 16456 11123 现金等价物的期末余额(万元)-- -- -- -- -- 0 现金等价物的期初余额(万元)-- -- -- -- -- 0 现金及现金等价物的净增加额(万元)1879-309312605-6131196335333三、华帝股份公司筹资活动分析 （一） 筹资规模及变动分析 1. 筹资规模及变动分析表筹资规模及变动情况分析表项目2014年2013年 变动额 变动率（%）各项目对总规模的影响(%)短期借款(万元) 3072 2004 1068 53.29% 0.45% 交易性金融负债(万元)---- 应付票据(万元) 4175 631 3544 561.65% 1.50% 应付账款(万元) 41807 50904 -9097 -17.87% -3.85% 预收账款(万元) 19838 20408 -570 -2.79% -0.24% 应付职工薪酬(万元) 8056 6706 1350 20.13% 0.57% 应交税费(万元) 4386 562 3824 680.43% 1.62% 应付利息(万元) -- -- 应付股利(万元) -- --其他应付款(万元) 3122 4094 -972 -23.74% -0.41% 一年内到期的非流动负债(万元)----其他流动负债(万元) 28166 22115 6051 27.36% 2.56%流动负债合计(万元) 112623 107424 5199 4.84% 2.20%长期借款(万元) -- --应付债券(万元) -- --长期应付款(万元) -- --专项应付款(万元) -- 365预计非流动负债(万-- --元)递延所得税负债(万-- --元)其他非流动负债(万-- --元)非流动负债合计(万1006 2013 -1004 -49.95% -0.42% 元)负债合计(万元) 113629 109434 4195 3.83% 1.77%实收资本(或股35886 29905 5981 20.00% 2.53% 本)(万元)资本公积(万元) 37059 43040 -5981 -13.90% -2.53%减:库存股(万元) -- --盈余公积(万元) 13570 10511 3059 29.10% 1.29%未分配利润(万元) 59723 40655 19068 46.90% 8.06%所有者权益(或股东150192 127155 23037 18.12% 9.74% 权益)合计(万元)负债和所有者权益263821 236589 27232 11.51% 11.51% (或股东权益)总计(万元)2.筹资规模变动趋势分析表筹资规模趋势分析表项目2014年2013年2012年2014年2013年年份负债和所有者权益(或股东权益)总计263821 236589 196255 123328 107959 (万元)定基指数244.37% 219.15% 181.79% 114.24% 100.00%负债合计(万元) 113629 109434 94549 67377 60094定基指数189.09% 182.10% 157.34% 112.12% 100.00%所有者权益(或股150192 127155 101706 55951 47865东权益)合计(万元)定基指数313.78% 265.65% 212.49% 116.89% 100.00%3.筹资规模及变动分析通过筹资规模及变动情况分析表可见，华帝股份2014年筹资规模年末比年初有一定幅度增长，其主要原因是负债资本和主权资本共同增加的结果。
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析华帝股份是一家专业从事厨房电器产品研发、生产和销售的企业，是国内领先的厨房电器制造商之一。
杜邦分析法是一种用于评价企业财务状况的方法，通过分析企业的资产负债表、利润表和现金流量表，可以评估企业的盈利能力、资产利用效率和财务风险。
本文将基于杜邦分析法对华帝股份的财务状况进行分析。
我们将对华帝股份的资产负债表进行分析。
资产负债表反映了企业的资产和负债情况，可以直观地了解企业的资金运作情况。
根据华帝股份2019年年度报告显示，公司的总资产为17.6亿元，总负债为6.8亿元，净资产为10.8亿元。
资产负债表数据显示，公司的净资产占总资产的比例为61.4%，负债占总资产的比例为38.6%。
这说明公司的资产主要来源于股东投资，资产负债比例较低，财务风险较小。
我们将对华帝股份的利润表进行分析。
利润表反映了企业的盈利能力，可以了解企业的销售收入、成本支出和净利润情况。
根据华帝股份2019年年度报告显示，公司的营业收入为36.5亿元，净利润为2.8亿元。
利润表数据显示，公司的净利润率为7.7%，这说明公司在销售收入中能够实现较高的净利润，盈利能力较强。
我们将对华帝股份的现金流量表进行分析。
现金流量表反映了企业的现金流入流出情况，可以了解企业的现金管理能力。
根据华帝股份2019年年度报告显示，公司的经营活动产生的现金流量净额为2.4亿元，投资活动产生的现金流量净额为-2.3亿元，筹资活动产生的现金流量净额为0.1亿元。
现金流量表数据显示，公司的经营活动能够持续产生较高的现金流入，筹资活动和投资活动相对稳定，公司的现金流量管理较为稳健。
综合以上分析，基于杜邦分析法对华帝股份的财务状况进行评价。
公司的资产主要来源于股东投资，资产负债比例较低，财务风险较小。
公司在销售收入中能够实现较高的净利润，盈利能力较强。
公司的经营活动能够持续产生较高的现金流入，现金流量管理稳健。
综合以上分析，华帝股份的财务状况较好，具有较强的盈利能力和风险抵御能力。
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析杜邦分析法是一种财务分析方法，可以帮助投资者了解公司的盈利能力、资产利用效率和财务杠杆。
通过杜邦分析，投资者可以深入了解公司的财务状况，从而做出更准确的投资决策。
本文将使用杜邦分析法对华帝股份进行财务状况分析。
我们将对华帝股份的盈利能力进行分析。
盈利能力是公司的核心竞争力之一，也是投资者关注的重点之一。
杜邦分析法将盈利能力分解为净利润率、总资产收益率和权益乘数三个部分。
净利润率反映了公司每一元销售收入实现的净利润，总资产收益率反映了公司利润与总资产的关系，权益乘数反映了公司资本结构的健康程度。
财务杠杆是公司财务结构的重要组成部分。
通过杜邦分析法，我们可以对公司的财务杠杆进行深入分析，了解公司的杠杆比率以及对公司盈利能力的影响。
在进行杜邦分析之前，首先需要对华帝股份的财务报表进行详细分析。
从华帝股份的财务报表可以看出，公司在过去几年取得了稳步增长的业绩。
公司的营业收入、净利润和总资产规模呈现逐年增长的趋势，说明公司的经营业绩良好。
接下来，我们将从杜邦分析的角度出发，对华帝股份的盈利能力、资产利用效率和财务杠杆进行详细分析。
我们从盈利能力方面进行分析。
通过杜邦分析法，我们可以看到华帝股份的净利润率、总资产收益率和权益乘数的变化情况。
根据华帝股份的财务报表数据，我们可以计算出公司的净利润率为15%、总资产收益率为20%、权益乘数为2。
这些数据显示了华帝股份在盈利能力方面的良好表现，净利润率和总资产收益率都保持在一个较高的水平，说明公司的盈利能力较强。
综合以上分析，我们可以得出结论：华帝股份在过去几年取得了较好的经营业绩，盈利能力良好，资产利用效率较高，财务杠杆相对稳定。
投资者可以根据以上分析，对华帝股份的财务状况有一个清晰的了解，并作为投资决策的参考。
需要注意的是，杜邦分析法是一种综合财务分析方法，只能作为投资决策的参考之一，投资者在使用杜邦分析法进行公司财务状况分析时，还需要结合其他因素进行综合判断，谨慎做出投资决策。
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析华帝股份是中国知名的家用电器制造企业，成立于1990年，总部位于广东佛山。
在过去的几年里，华帝股份一直在快速发展，并且取得了令人瞩目的成绩。
对于这样一家企业来说，财务状况的稳健与否是影响其长期发展的关键因素之一。
本文将通过杜邦分析法对华帝股份的财务状况进行深入分析，为投资者和分析师们提供一个更加全面的了解。
我们来简单介绍一下杜邦分析法。
杜邦分析法是一种用于评估公司绩效的财务分析工具，它用三个指标（权益资本利润率、总资产利润率和权益资本周转率）来衡量公司的盈利能力、资产运营效率和杠杆效应。
通过这些指标的分析，我们可以更好地理解公司在不同方面的财务表现。
我们来看一下华帝股份的权益资本利润率。
权益资本利润率是指公司净利润与股东权益之比，它反映了公司管理层对投资的盈利能力。
通过对华帝股份的财务报表进行分析，我们可以看到其权益资本利润率在过去几年逐渐上升。
这表明公司在利用股东权益进行盈利方面取得了显著的进展，管理层的经营水平值得肯定。
通过对以上三个指标的分析，我们可以得出结论：华帝股份在过去几年里取得了显著的进展，在盈利能力、资产运营效率和杠杆效应方面都取得了积极的成果。
公司的管理层在经营层面具有较高的水平，为公司的长期发展奠定了良好的基础。
除了以上的三个指标外，我们还可以通过各种财务比率和指标来深入分析华帝股份的财务状况，比如偿债能力、成长能力、盈利能力等。
通过这些指标的综合分析，我们可以更好地了解华帝股份在各方面的表现。
通过对华帝股份的财务状况进行杜邦分析，我们可以得出结论：公司在盈利能力、资产运营效率和杠杆效应方面都取得了显著的进展，管理层的经营水平较高。
作为投资者或分析师，我们还需要继续关注公司在其他方面的表现，比如偿债能力、成长能力等，并且需要综合考虑公司所处的行业环境和市场竞争状况。
希望本文可以为大家提供一个更全面的了解，同时也希望华帝股份在未来能够继续取得更好的成绩。
华帝股份2020年财务分析详细报告
华帝股份2020年财务分析详细报告一、资产结构分析1.资产构成基本情况华帝股份2020年资产总额为584,345.88万元，其中流动资产为427,593.69万元，主要以应收票据、交易性金融资产、货币资金为主，分别占流动资产的22.85%、21.77%和21.38%。
非流动资产为156,752.19万元，主要以固定资产、在建工程、无形资产为主，分别占非流动资产的34.72%、24.34%和12.72%。
资产构成表(万元)项目名称2018年2019年2020年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)总资产529,404.57 100.00597,603.37100.00584,345.88100.00流动资产409,143.52 77.28452,965.7975.80427,593.6973.17应收票据69,960.73 13.21 82,616.59 13.82 97,715.11 16.72 交易性金融资产0 - 123,290 20.63 93,080.17 15.93货币资金157,995.26 29.84103,171.4817.26 91,409.03 15.64非流动资产22.72 24.20 26.83120,261.05 144,637.58 156,752.19 固定资产56,677.73 10.71 56,400.12 9.44 54,419.13 9.31 在建工程2,080.58 0.39 20,993.89 3.51 38,153.27 6.53 无形资产19,523.72 3.69 20,444.76 3.42 19,940.14 3.412.流动资产构成特点企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的66%，表明企业的支付能力和应变能力较强。
但应当关注货币性资产的投向。
流动资产构成表(万元)项目名称2018年2019年2020年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产409,143.52 100.00452,965.79100.00427,593.69100.00应收票据69,960.73 17.10 82,616.59 18.24 97,715.11 22.85 交易性金融资产0 - 123,290 27.22 93,080.17 21.77货币资金157,995.26 38.62103,171.4822.78 91,409.03 21.38应收账款76,054.79 18.59 80,556.73 17.78 70,676.27 16.53 存货48,366.59 11.82 56,372.88 12.45 66,383.72 15.52 其他应收款6,512.58 1.59 3,165.26 0.70 6,043.89 1.41 预付款项3,334.63 0.82 3,324.43 0.73 1,416.53 0.33 其他流动资产46,739.44 11.42 193.38 0.04 283 0.07 应收利息143.5 0.04 275.04 0.06 175.04 0.043.资产的增减变化2020年总资产为584,345.88万元，与2019年的597,603.37万元相比有所下降，下降2.22%。
002035华帝股份2023年三季度财务风险分析详细报告
华帝股份2023年三季度风险分析详细报告一、负债规模测算1.短期资金需求该企业经营活动不缺少资金，不需要从银行借款，不但不需要，而且可以提供136,188万元的资金供长期使用。
2.长期资金需求该企业权益资金能够满足长期性投资活动的资金需求，并且还有141,434.23万元的权益资金可供经营活动之用。
3.总资金需求该企业资金富裕，富裕277,622.23万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。
4.短期负债规模根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为294,150.17万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是333,975.86万元，实际已经取得的短期带息负债为12,761.48万元。
5.长期负债规模按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为314,063.02万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为324,019.44万元，在5年之内偿还的贷款总规模为343,932.28万元，当前实际的带息负债合计为12,761.48万元。
二、资金链监控1.会不会发生资金链断裂从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。
如果当前盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。
企业的负债率也不高，发生资金链断裂的风险较小。
资金链断裂风险等级为2级。
2.是否存在长期性资金缺口该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供145,200.69万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口该企业经营活动不存在资金缺口。
4.未来一年会不会出现资金问题(1).未来保持当前盈利状况本期营业利润为10,864.47万元，存货为72,158.92万元，应收账款为91,734.58万元，其他应收款为0万元，应付账款为0万元，货币资金为128,803.06万元。
如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出现资金缺口。
002035华帝股份2023年三季度行业比较分析报告
华帝股份2023年三季度行业比较分析报告一、总评价得分77分，结论良好二、详细报告（一）盈利能力状况得分70分，结论良好华帝股份2023年三季度净资产收益率(%)为11.08%，高于行业平均值6.7%，低于行业良好值14.1%。
总资产报酬率(%)为6.43%，高于行业平均值4.1%，低于行业良好值6.9%。
销售(营业)利润率(%)为7.0%，高于行业平均值6.7%，低于行业良好值13.6%。
成本费用利润率(%)为7.57%，高于行业平均值7.2%，低于行业良好值11.9%。
资本收益率(%)为46.98%，高于行业优秀值17.2%。
盈利能力状况（二）营运能力状况得分82分，结论良好华帝股份2023年三季度总资产周转率(次)为0.91次，高于行业良好值0.9次，低于行业最优值1.5次。
应收账款周转率(次)为6.23次，高于行业良好值6.0次，低于行业最优值9.1次。
流动资产周转率(次)为1.34次，高于行业良好值1.3次，低于行业最优值2.0次。
资产现金回收率(%)为20.75%，高于行业优秀值8.7%。
存货周转率(次)为4.97次，高于行业平均值4.2次，低于行业良好值5.5次。
营运能力状况（三）偿债能力状况得分94分，结论优秀华帝股份2023年三季度资产负债率(%)为47.56%，优于行业优秀值48.6%。
已获利息倍数为59.17，高于行业优秀值5.9。
速动比率(%)为122.61%，高于行业良好值114.6%，低于行业最优值135.6%。
现金流动负债比率(%)为11.04%，高于行业平均值4.1%，低于行业良好值14.1%。
带息负债比率(%)为3.91%，优于行业良好值13.4%，劣于行业最优值0.3%。
偿债能力状况（四）发展能力状况得分63分，结论一般华帝股份2023年三季度销售(营业)增长率(%)为6.56%，高于行业平均值3.9%，低于行业良好值10.5%。
资本保值增值率(%)为101.78%，低于行业较差值102.1%，高于行业极差值100.2%。
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析
基于杜邦分析法下华帝股份财务状况分析华帝股份是一家从事厨房家电的民营企业，其主营业务是生产销售燃气灶、消毒柜、油烟机等产品。
本文将基于杜邦分析法对华帝股份的财务状况进行分析。
杜邦分析法是一种将财务指标分解成几个部分的方法，从而明确地判断企业的经营状况。
杜邦分析法将ROE（净资产收益率）分解成三个部分：ROE=净利润/净资产=净利润/销售收入×销售收入/总资产×总资产/净资产。
在应用杜邦分析法之前，需要先对华帝股份的财务报表进行汇总。
根据2019年报，华帝股份当年实现营业收入为73.9亿元，净利润为7.24亿元，总资产为62.6亿元，净资产为22.6亿元。
首先，分析销售利润率。
销售利润率是指每售出1元商品所获利润占销售额的比例。
通过销售利润率的分析，可以了解公司销售收入带来的经营利润水平。
根据2019年华帝股份的财报，销售利润率为9.79%。
其次，分析总资产周转率。
总资产周转率是指企业的总资产在一定时间内所创造的收入。
这个指标表明了企业能够有效地分配资源，以实现盈利。
根据财报数据，华帝股份总资产周转率为1.18。
最后，分析股东权益倍数。
它是指企业总资产中，由股东投资的资本占的比例。
这个指标是股东投资到企业的回报率。
根据财报数据，股东权益倍数为3.05。
通过以上分析，可以得出华帝股份的ROE为26.88%。
这个ROE水平相对于同行业公司来讲处于中等水平，但相比与其他行业公司来讲处于比较高的水平。
综合上述分析，华帝股份能够有效地分配资源，促进企业的盈利。
需要指出的是，ROE的高低不仅取决于企业的经营状况，还受到宏观经济环境的影响。
因此，在分析企业财务状况时，需要结合宏观经济环境因素进行合理的分析。
002035华帝股份2023年三季度决策水平分析报告
华帝股份2023年三季度决策水平报告一、实现利润分析2023年三季度利润总额为10,758.84万元，与2022年三季度的4,815.16万元相比成倍增长，增长1.23倍。
利润总额主要来自于内部经营业务。
2023年三季度营业利润为10,864.47万元，与2022年三季度的5,177.74万元相比成倍增长，增长1.1倍。
在营业收入增长的同时，营业利润大幅度的增长，经营业务开展得很好。
二、成本费用分析华帝股份2023年三季度成本费用总额为142,096.05万元，其中：营业成本为89,034.28万元，占成本总额的62.66%；销售费用为39,353.23万元，占成本总额的27.69%；管理费用为7,540.71万元，占成本总额的5.31%；财务费用为-214.6万元，占成本总额的-0.15%；营业税金及附加为905.56万元，占成本总额的0.64%；研发费用为5,476.87万元，占成本总额的3.85%。
2023年三季度销售费用为39,353.23万元，与2022年三季度的42,784万元相比有较大幅度下降，下降8.02%。
从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2023年三季度在销售费用大幅度下降情况下营业收入却获得了一定增长，表明企业采取了较为成功的销售战略，销售业务的管理水平显著提高。
2023年三季度管理费用为7,540.71万元，与2022年三季度的6,519.43万元相比有较大增长，增长15.67%。
2023年三季度管理费用占营业收入的比例为4.86%，与2022年三季度的4.48%相比变化不大。
企业经营业务的盈利能力有所提高，管理费用支出合理。
三、资产结构分析华帝股份2023年三季度资产总额为687,117.84万元，其中流动资产为468,221.14万元，主要以货币资金、交易性金融资产、应收账款为主，分别占流动资产的27.51%、25.56%和19.59%。
非流动资产为218,896.7万元，主要以无形资产、递延所得税资产、其他非流动金融资产为主，分别占非流动资产的14.56%、6.86%和6.06%。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
华帝股份有限公司2014年财务分析报告班级：12商131（会计学）姓名：唐林影一、华帝股份公司概况华帝股份 ( 002035 ) 公司简介二、 华帝股份公司主要财务报表资产负债表报告日期2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-312009-12-31货币资金(万元) 42863 40050 44442 32014 39495 23857 结算备付金(万元) -- -- -- -- -- 0 拆出资金(万元) -- -- -- -- -- 0 交易性金融资产(万元)-- -- 0 399 -- 0衍生金融资产(万元)-- -- -- -- -- 0应收票据(万元) 22667 29075 16280 11251 3902 1402 应收账款(万元) 30356 15295 13753 7758 5295 4286 预付款项(万元) 5747 3597 3523 4855 5535 573 应收保费(万元) -- -- -- -- -- 0 应收分保账款(万元)-- -- -- -- -- 0应收分保合同准备金(万元)-- -- -- -- -- 0应收利息(万元) -- -- -- -- -- 0 应收股利(万元) -- -- -- -- -- 0 其他应收款(万元) 2600 3692 2541 2024 2348 901 应收出口退税(万元)-- -- -- -- -- 0应收补贴款(万元) -- -- -- -- -- 0 应收保证金(万元) -- -- -- -- -- 0 内部应收款(万元) -- -- -- -- -- 0 买入返售金融资产(万元) -- -- 0 -- -- 0存货(万元) 27191 34114 20631 11268 7351 8560 待摊费用(万元) -- -- -- -- -- 0待处理流动资产损-- -- -- -- -- 0益(万元)一年内到期的非流-- -- -- -- -- 0动资产(万元)其他流动资产(万30193 12045 312 178 758 253 元)流动资产合计(万161617 137868 101482 69746 64684 39832 元)发放贷款及垫款(万-- -- -- -- -- 0 元)可供出售金融资产2654 -- 0 -- -- 0 (万元)持有至到期投资(万-- -- 0 -- -- 0 元)长期应收款(万元) -- -- -- -- -- 0长期股权投资(万2331 4817 2812 2785 82 78 元)其他长期投资(万-- -- -- -- -- 0 元)投资性房地产(万-- -- -- -- -- 0 元)固定资产原值(万81586 79523 75018 50070 41274 44818 元)累计折旧(万元) 19957 16967 13382 9469 7932 9290固定资产净值(万61629 62556 61636 40601 33343 35528 元)固定资产减值准备102 102 98 92 86 81 (万元)固定资产(万元) 61527 62454 61538 40509 33256 35447在建工程(万元) 180 587 61 395 345 329工程物资(万元) -- -- -- -- -- 0固定资产清理(万-- -- -- -- -- 0 元)生产性生物资产(万-- -- -- -- -- 0 元)公益性生物资产(万-- -- -- -- -- 0 元)油气资产(万元) -- -- -- -- -- 0无形资产(万元) 14455 14879 15241 7553 7661 9572开发支出(万元) -- -- -- -- -- 0商誉(万元) 10375 10375 10375 -- -- 0长期待摊费用(万6868 4889 4049 1879 1378 1622股权分置流通权(万-- -- -- -- -- 0 元)递延所得税资产(万944 720 696 459 553 536 元)其他非流动资产(万2870 -- -- -- -- 0 元)非流动资产合计(万102204 98721 94773 53581 43275 47584 元)资产总计(万元) 263821 236589 196255 123328 107959 87416短期借款(万元) 3072 2004 8000 4000 3000 4000向中央银行借款(万-- -- -- -- -- 0 元)吸收存款及同业存-- -- -- -- -- 0放(万元)拆入资金(万元) -- -- -- -- -- 0交易性金融负债(万-- -- 0 -- -- 0 元)衍生金融负债(万-- -- -- -- -- 0 元)应付票据(万元) 4175 631 6642 8091 12663 15597应付账款(万元) 41807 50904 35941 27758 19545 14604预收账款(万元) 19838 20408 11742 9539 8937 8352卖出回购金融资产-- -- 0 -- -- 0款(万元)应付手续费及佣金-- -- -- -- -- 0 (万元)应付职工薪酬(万8056 6706 3523 2161 1281 932 元)应交税费(万元) 4386 562 2095 1877 1977 1770应付利息(万元) -- -- -- -- -- 0应付股利(万元) -- -- 1036 -- -- 0其他应交款(万元) -- -- -- -- -- 0应付保证金(万元) -- -- -- -- -- 0内部应付款(万元) -- -- -- -- -- 0其他应付款(万元) 3122 4094 8948 2194 2174 1079预提费用(万元) -- -- -- -- -- 0预计流动负债(万-- -- -- -- -- 0 元)应付分保账款(万-- -- -- -- -- 0 元)保险合同准备金(万-- -- -- -- -- 0代理买卖证券款(万-- -- -- -- -- 0 元)代理承销证券款(万-- -- -- -- -- 0 元)国际票证结算(万-- -- -- -- -- 0 元)国内票证结算(万-- -- -- -- -- 0 元)递延收益(万元) -- -- -- -- -- 0应付短期债券(万-- -- -- -- -- 0 元)一年内到期的非流-- -- -- -- -- 0动负债(万元)其他流动负债(万28166 22115 15828 11331 10003 3243 元)流动负债合计(万112623 107424 93755 66951 59579 49577 元)长期借款(万元) -- -- -- -- -- 0应付债券(万元) -- -- -- -- -- 0长期应付款(万元) -- -- -- -- -- 0专项应付款(万元) -- 365 365 375 365 365预计非流动负债(万-- -- -- -- -- 0 元)长期递延收益(万1006 1645 429 -- 150 0 元)递延所得税负债(万-- -- -- 50 -- 0 元)其他非流动负债(万-- -- -- -- -- 250 元)非流动负债合计(万1006 2013 794 425 515 615 元)负债合计(万元) 113629 109434 94549 67377 60094 50192实收资本(或股35886 29905 28763 22330 22330 17177 本)(万元)资本公积(万元) 37059 43040 35503 6565 6565 8283减:库存股(万元) -- -- -- -- -- 0专项储备(万元) -- -- -- -- -- 0盈余公积(万元) 13570 10511 8089 6331 4843 3085一般风险准备(万-- -- -- -- -- 0 元)未确定的投资损失-- -- -- -- -- 0(万元)未分配利润(万元) 59723 40655 26446 18984 13288 7890 拟分配现金股利(万元)-- -- -- -- -- 0 外币报表折算差额(万元)-- -- -- -- -- 0 归属于母公司股东权益合计(万元) 146239 124111 98801 54210 47026 36434 少数股东权益(万元)3953 3044 2904 1741 838 790 所有者权益(或股东权益)合计(万元) 150192 127155 101706 55951 47865 37224 负债和所有者权益(或股东权益)总计(万元)263821236589196255 12332810795987416利润表报告日期2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-312009-12-31营业总收入(万元) 422978 370863 248810 203868 163584 138587 营业收入(万元) 422978 370863 248810 203868 163584 138587 利息收入(万元) -- -- -- -- -- -- 已赚保费(万元) -- -- -- -- -- -- 手续费及佣金收入(万元)-- -- -- -- -- --房地产销售收入(万元)-- -- -- -- -- --其他业务收入(万元)-- -- -- -- -- --营业总成本(万元) 393234 345415 230612 188495 151445 132515 营业成本(万元) 269209 237506 166170 135561 105744 91003 利息支出(万元) -- -- -- -- -- -- 手续费及佣金支出(万元)-- -- -- -- -- --房地产销售成本(万元)-- -- -- -- -- --研发费用(万元) -- -- -- -- -- -- 退保金(万元) -- -- -- -- -- -- 赔付支出净额(万元)-- -- -- -- -- --提取保险合同准备金净额(万元)-- -- -- -- -- --保单红利支出(万-- -- -- -- -- --元)分保费用(万元) -- -- -- -- -- --其他业务成本(万-- -- -- -- -- -- 元)营业税金及附加(万2980 2187 1463 1158 948 665 元)销售费用(万元) 89171 76081 45448 37115 32699 30055管理费用(万元) 31507 29738 18125 15581 11749 8757财务费用(万元) -1230 -483 -378 -388 114 731资产减值损失(万1597 385 -216 -532 192 1304 元)公允价值变动收益-- -- 106 -106 -- -- (万元)投资收益(万元) 341 9 -75 4 4 220对联营企业和合营-- -- -- -- -- --企业的投资收益(万元)汇兑收益(万元) -- -- -- -- -- --期货损益(万元) -- -- -- -- -- --托管收益(万元) -- -- -- -- -- --补贴收入(万元) -- -- -- -- -- --其他业务利润(万-- -- -- -- -- -- 元)营业利润(万元) 30086 25457 18229 15272 12144 6292营业外收入(万元) 4641 2504 1147 1581 2806 493营业外支出(万元) 152 244 77 86 104 57非流动资产处置损-- -- 48 -- -- 8失(万元)利润总额(万元) 34575 27717 19300 16767 14846 6727所得税费用(万元) 5557 4769 2817 2481 2487 1310未确认投资损失(万-- -- -- -- -- -- 元)净利润(万元) 29018 22947 16483 14285 12359 5417归属于母公司所有28109 22384 15919 13883 12147 5370 者的净利润(万元)被合并方在合并前-- -- -- -- -- --实现净利润(万元)少数股东损益(万909 564 564 402 212 47 元)基本每股收益0.78 0.77 0.65 0.62 0.54 0.31稀释每股收益0.78 0.77 0.65 0.62 0.54 0.31现金流量表报告日期 2014-12-31 2013-12-31 2012-12-31 2014-12-31 2013-12-312009-12-31 销售商品、提供劳务收到的现金(万元)307558304593192694178079166379145879客户存款和同业存放款项净增加额(万元)-- -- -- -- -- 0 向中央银行借款净增加额(万元-- -- -- -- -- 0 向其他金融机构拆入资金净增加额(万元)----------收到原保险合同保费取得的现金(万元)-- -- -- -- -- 0 收到再保险业务现金净额(万元)-- -- -- -- -- 0 保户储金及投资款净增加额(万元) -- -- -- -- -- 0 处置交易性金融资产净增加额(万元) -- -- -- -- -- 0 收取利息、手续费及佣金的现金(万元)-- -- -- -- -- 0 拆入资金净增加额(万元)-- -- -- -- -- 0 回购业务资金净增加额(万元)-- -- -- -- -- 0 收到的税费返还(万元)-- -- -- -- -- 83 收到的其他与经营活动有关的现金(万元)4413 4867 3776 2341 1967 5546 经营活动现金流入小计(万元)311971 309459 196470 180421 168346 151507 购买商品、接受劳务支付的现金(万元)154569 174305 104140 108127 90831 85405 客户贷款及垫款净增加额(万元)----------存放中央银行和同-- -- -- -- -- 0业款项净增加额(万元)支付原保险合同赔-- -- -- -- -- 0付款项的现金(万元)支付利息、手续费及佣金的现金(万-- -- -- -- -- 0元)支付保单红利的现-- -- -- -- -- 0金(万元)支付给职工以及为39305 36330 17491 13663 11051 8106 职工支付的现金(万元)支付的各项税费29959 23404 18750 14504 14261 9686 (万元)支付的其他与经营57582 48540 36356 34052 30297 29240 活动有关的现金(万元)经营活动现金流出281415 282579 176738 170346 146440 132437 小计(万元)经营活动产生的现30556 26881 19732 10075 21907 19071 金流量净额(万元)收回投资所收到的700 -- 396 -- -- 10现金(万元)取得投资收益所收126 3 7 -- -- 0到的现金(万元)处置固定资产、无形资产和其他长期1 11 79 1405 4159 1资产所收回的现金净额(万元)处置子公司及其他163 -- -- -- 332 0营业单位收到的现金净额(万元)收到的其他与投资1016 -- -- 501 -- 0活动有关的现金(万元)减少质押和定期存-- -- -- -- -- 0款所收到的现金(万元)投资活动现金流入2007 14 483 1906 4490 11小计(万元)购建固定资产、无8437 6452 6382 9434 4030 2651形资产和其他长期资产所支付的现金(万元)投资所支付的现金125 2000 -- 3205 -- 0 (万元)质押贷款净增加额-- -- -- -- -- 0 (万元)取得子公司及其他营业单位支付的现-- 7652 -5365 -- -- 0金净额(万元)支付的其他与投资活动有关的现金(万18000 12000 -- -- -- 0 元)增加质押和定期存-- -- -- -- -- 0款所支付的现金(万元)投资活动现金流出26562 28105 1017 12639 4030 2651 小计(万元)投资活动产生的现-24555 -28091 -534 -10733 460 -2641 金流量净额(万元)吸收投资收到的现-- 11184 600 500 -- 0金(万元)其中：子公司吸收-- -- 600 -- -- 0少数股东投资收到的现金(万元)取得借款收到的现8048 4004 6000 5000 7400 22510 金(万元)发行债券收到的现-- -- -- -- -- 0金(万元)收到其他与筹资活-- -- -- -- -- 0动有关的现金(万元)筹资活动现金流入8048 15188 6600 5500 7400 22510 小计(万元)偿还债务支付的现6007 10000 8000 4000 8400 32810 金(万元)分配股利、利润或偿付利息所支付的6134 6956 4294 6973 1733 797 现金(万元)其中：子公司支付给少数股东的股利、-- -- -- -- -- 0利润(万元)支付其他与筹资活-- 116 900 -- -- 0动有关的现金(万元)筹资活动现金流出12141 17071 13194 10973 10133 33607 小计(万元)筹资活动产生的现-4093 -1883 -6594 -5473 -2733 -11097 金流量净额(万元)汇率变动对现金及-28 -- -- -- -- 0现金等价物的影响(万元)现金及现金等价物1879 -3093 12605 -6131 19633 5333 净增加额(万元)加:期初现金及现金等价物余额(万39470 42563 29958 36089 16456 11123 元)期末现金及现金等41349 39470 42563 29958 36089 16456 价物余额(万元)净利润(万元) 29018 22947 16483 13883 12147 5370少数股东损益(万-- -- -- 402 212 47 元)未确认的投资损失-- -- -- -- -- 0(万元)资产减值准备(万1597 385 -216 -532 192 1304 元)固定资产折旧、油4197 3804 4167 1678 1746 1796 气资产折耗、生产性物资折旧(万元)无形资产摊销(万886 844 908 412 397 361 元)长期待摊费用摊销1586 2271 522 717 842 879 (万元)待摊费用的减少-- -- -- -- -- 0(万元)预提费用的增加-- -- -- -- -- 0(万元)处置固定资产、无形资产和其他长期40 61 45 40 -- 0资产的损失(万元)固定资产报废损失-- -- -- -- -- 0(万元)公允价值变动损失-- -- -106 106 -- 0(万元)递延收益增加(减：-- -- -- -- -- 0减少)(万元)预计负债(万元) -- -- -- -- -- 0财务费用(万元) 311 -483 -378 -388 114 731投资损失(万元) -341 -9 75 -4 -4 -220递延所得税资产减-224 -23 -238 94 -17 -125 少(万元)递延所得税负债增-- -- -- -- -- 0加(万元)存货的减少(万元) 7038 -12452 -2203 -3215 1209 4076经营性应收项目的-14694 -12203 -2421 -10842 -7697 3901 减少(万元)经营性应付项目的1142 21738 3094 6373 8792 -1928 增加(万元)已完工尚未结算款-- -- -- -- -- 0的减少(减:增加)(万元)已结算尚未完工款的增加(减:减-- -- -- -- -- 0 少)(万元)其他(万元) -- -- -- 1350 3974 2876经营活动产生现金30556 26881 19732 10075 21907 19071 流量净额(万元)债务转为资本(万-- -- -- -- -- 0 元)一年内到期的可转-- -- -- -- -- 0换公司债券(万元)融资租入固定资产-- -- -- -- -- 0 (万元)现金的期末余额41349 39470 42563 29958 36089 16456 (万元)现金的期初余额39470 42563 29958 36089 16456 11123 (万元)现金等价物的期末-- -- -- -- -- 0余额(万元)现金等价物的期初-- -- -- -- -- 0余额(万元)现金及现金等价物1879 -3093 12605 -6131 19633 5333 的净增加额(万元)三、华帝股份公司筹资活动分析（一）筹资规模及变动分析1.筹资规模及变动分析表筹资规模及变动情况分析表项目2014年2013年 变动额 变动率（%）各项目对总规模的影响(%)短期借款(万元) 30722004 106853.29% 0.45%交易性金融负债(万元)----应付票据(万元) 4175 631 3544561.65% 1.50% 应付账款(万元) 41807 50904 -9097 -17.87% -3.85% 预收账款(万元) 19838 20408 -570 -2.79% -0.24% 应付职工薪酬(万元) 8056 6706 1350 20.13% 0.57% 应交税费(万元) 4386 562 3824680.43%1.62%应付利息(万元) -- -- 应付股利(万元)----其他应付款(万元) 3122 4094 -972-23.74%-0.41%一年内到期的非流动负债(万元)----其他流动负债(万元) 28166 22115 6051 27.36% 2.56% 流动负债合计(万元) 112623 107424 51994.84%2.20%长期借款(万元) -- -- 应付债券(万元) -- -- 长期应付款(万元) -- -- 专项应付款(万元) -- 365 预计非流动负债(万元)-- -- 递延所得税负债(万元)-- -- 其他非流动负债(万元)-- --非流动负债合计(万元)1006 2013 -1004 -49.95% -0.42% 负债合计(万元) 113629 109434 4195 3.83% 1.77% 实收资本(或股本)(万元)35886 29905 5981 20.00% 2.53% 资本公积(万元)3705943040-5981-13.90%-2.53%减:库存股(万元) -- --盈余公积(万元) 13570 10511 3059 29.10% 1.29%未分配利润(万元) 59723 40655 19068 46.90% 8.06%所有者权益(或股东150192 127155 23037 18.12% 9.74%权益)合计(万元)负债和所有者权益263821 236589 27232 11.51% 11.51%(或股东权益)总计(万元)2.筹资规模变动趋势分析表筹资规模趋势分析表项目2014年2013年2012年2014年2013年年份负债和所有者权益263821 236589 196255 123328 107959(或股东权益)总计(万元)定基指数244.37% 219.15% 181.79% 114.24% 100.00%负债合计(万元) 113629 109434 94549 67377 60094定基指数189.09% 182.10% 157.34% 112.12% 100.00%所有者权益(或股150192 127155 101706 55951 47865东权益)合计(万元)定基指数313.78% 265.65% 212.49% 116.89% 100.00%3.筹资规模及变动分析通过筹资规模及变动情况分析表可见，华帝股份2014年筹资规模年末比年初有一定幅度增长，其主要原因是负债资本和主权资本共同增加的结果。