公共自行车项目建设与运营投资平衡

浅析公共自行车项目建设与运营投资平衡

摘要：文章结合实际分析了公共自行车项目建设与运营投资平衡的相关问题。

关键词：公共自行车；项目建设；运营投资

中图分类号：f830.59 文献标识码：a 文章编号：1001-828x （2013）08-0-02

公共自行车系统凭借其便民、节能、环保、健身等诸多优势，成为全球诸多国家和地区极力推广的公益性事业，在我国，已有60余个城市相继启动了公共自行车项目，骑自行车正成为广大市民短途出行、业余健身、休闲观光的时尚选择。据统计，平均每辆自行车的日均使用次数达5-6次，特别是杭州，迄今为止，共建成2960个站点，投入自行车69750辆，最高日使用32.89万人次，公共自行车系统投资已达5亿元，并计划至2015年投入公共自行车总量至9万辆，至2020年投入公共自行车总量至17.5万辆。

一、项目概况

2011年，我市被住建部列为全国第二批步行和自行车交通系统示范项目城市，现正开展公共自行车系统示范工程的建设工作及运营管理筹备工作，首期规模为6000辆自行车，180个站点。建设及运营模式：该项目除车道由财政投资外，其余自行车购置、系统建设及运营费用均由企业承担，政府提供一定的商业配套面积给予补偿。为此需要进行经济平衡分析与测算，以供决策参考并上报政府研究确定补偿方案。

二、运营公司组织架构及岗位设置

（一）组织架构

（二）人员编制

注：1.本期按6000辆车，180个站点，系统提供24小时服务配置人员；

2.本表人员配置已考虑到节假日轮休人员编制；

3.最终人员定编根据当时运营的实际情况递减或递增。

（三）用地需求

1.管理中心1处

占地面积4000 m2，办公场所面积共计2000 m2。

2.调度维修中心1处

设置自行车调度维修中心以满足日常自行车存放、维修及调度需求，占地面积3000 m2，建筑面积3000 m2。

3.片区管理站点6个（6个片区，每个片区设一个管理站），每个站点占地1000 m2，建筑面积500 m2。

合计：总用地需求1.3万 m2，建筑面积8000 m2。

三、运营费用估算

公共自行车运营成本主要由：员工的工资、系统的维护修理、公共自行车的维护修理、自行车的转运、电力和网络维护等组成。（一）目前国内公共自行车发展在杭州、上海、武汉等几个城市发展较为成熟，每年运营成本如下：

（二）按前期6000辆自行车，180个站点估算，并参考以上城市

每年运营成本，估算我市每年运营成本：

公共自行车年运营成本估算表

四、投资平衡测算

为了取得投资平衡，除了尽力挖掘项目的商业价值（亭棚商业化开发、广告经营等）外，建议政府在原用地需求基础上，增加商业配套用地。

（一）商业配套投资平衡测算：

依据提供的基本资料，在商业业态还未明确、建设投资计划和物业租金计划等均未明确的情况，对自行车系统的商业配套进行投资平衡测算：

1.自行车系统成本：自行车投入和系统建设费用约6340万元（综合成本按1.06万元/辆），其中公共自行车876万元，电脑设备195万元，按5年摊销；其余硬件设备（锁车柱、亭棚等）5269万元按10年摊销计。每年运营费用为1350万元。

2.因目前拟平衡自行车系统建设的开发地点及业态不明确，暂按在站点或某集中点开发商业店铺测算，建设成本暂按4000 元/平米计，商业店铺按3万平计，则需建安投资12000万元。

3.租金按建筑面积为基数，暂按每月100元/平米（现值），建设期不计租金，经营期5年为一个租期，即第一个租期为100元/平米，年初交纳租金，第二个租期为 100×（1+i）5=100×（1+6.4%）5=136.37元/平米。

4.投资测算因自行车系统电脑设备等按5年需回收，因此本次测

算均按现值测算，自行车硬件系统按10年回收，建安投资按15年回收，现值测算：

（1）成本

a：自行车系统建成后，商铺立即投入运营

成本=876+195+5269×50%+12000×33.3%+1350×5=14451.5万元。

b：自行车系统建成后一年后，商铺投入运营，则

成本=（876+195+5269×50%）×（1+6.4%）+12000×33.3%+1350×5=14688.7万元

（2）收入=100 ×12×5×30000=18000万元

在以上假定条件下（租金100元，出租率必须基本90%以上），商铺测算可收回成本，并保证一定的投资收益率。

综上，政府需要提供建设用地约2.5万m2，容积率假设为1.5，总建筑面积3.8万元m2（其中3万平为商业配套）。

（二）投资分析

1.以上测算较多因素未考虑，仅按商业店面出租考虑，未考虑其它商业业态或组合（如办公和商铺、酒店、餐饮等），因此在商业业态有一个初步规划的前提下，明确一些经济测算的指标如：折现率（行业基准收益率）、物业租金计划包括定价（以及上涨幅度）及租赁计划（出租率）、贷款利率、建设计划等，以便对项目现金流量、利润率、贷款还本付息情况、财务内部收益率、敏感性等进一步测算分析，更准确的对项目投资效益进行评估。

2.因自行车系统的建设计划（资金投入计划）、商业配套开发业态和时序等对项目效益评估测算影响较大，建议商业业态的投资一次完成（含远期的平衡部分），而自行车系统的远期投入尽量逐步实施。