财务报表分析第二章资产负债表(王德发)PPT课件

（二）速动比率（2）
2.速动资产中比重最大的往往是应收账款，因此，影响 速动比率可信性的重要因素是应收账款的变现能力。
3.经验标准：速动比率=1 4.鉴于上述原因，而企业应收账款又与企业的销售策略、
信用政策密切相关，为此，对于一些现款销售的企业 而言，应收账款水平很低，此时速动比率远低于1也 是正常的 P46：例2-3
10.经验标准：流动比率=2
P45：例2-2
（二）速动比率（1）
速动比率=速动资产÷流动负债
速动资产可以在较短的时间内表现，包括货币资金、 交易性金融资产和各种应收、预付款项等；非速动资 产则包括存货、一年内到期的非流动资产及其他流动 资产等。 1.剔除非速动资产的原因： ◆存货：报废、抵押等 ◆一年内到期的非流动资产：偶然性
财务状况式
从流动资产总额中减去流动负债总额，得出营 运资本额；再列示非流动资产和非流动负债 项目；最后，列示股东权益项目。
第二节 资产分析
一、资产项目的构成
流动资产 货币资金、交
易性金融资产、 应收票据、应收 股利、应收利息、 应收账款、存货
非流动资产 持有至到期
投资、长期股权 投资、固定资产、 无形资产等
二、资产负债表的内容
1.资产
2.负债 3.所有者权益
资产、负债和所有者权益构成了反映企 业财务状况的会计要素。它们之间的关系可 以用会计的基本等式予以表述，即：
资产 ＝ 负债 ＋所有者权益
三、资产负债表的格式
账户式
表体分为左右两方，左方列示资产各项目， 右方列示负债和所有者权益各项目
报告式
所有的资产项目按一定的排列顺序列示在报 表的上面，负债及所有者权益列示在下面
货币资金质量的分析方法
分析企业日常货币资金规模是否适当。
过低，会制约企业发展 过高，浪费了投资机会，增加了筹资成本 应当根据企业资产规模、行业特点、资金运用
能力，采取适当的资金规模
分析企业资金的构成质量
不同的货币，币值走向不同
(二)应收账款变动情况分析
应收账款是因为企业提供商业信用产生的。 单纯从资金占用角度讲，应收账款的资金占 用是一种最不经济的行为，但这种损失往往 可以通过企业扩大销售而得到补偿。所以， 应收账款的资金占用又是必要的。
二、资产的具体项目分析
货币资金 ▪ 分析企业日常货币资金规模是否适当 ▪ 分析企业货币资金构成质量
分析交易性金融资产的不同种类：股 交易性金融资产 票、债券或国库券
应收账款
▪ 企业的经营方式及所处的行业特点 ▪ 企业的信用政策
存货
▪ 存货的数量分析 ▪ 存货质量分析
(一)货币资金变动情况分析
货币资金包括现金、银行存款和其他货币资 金。货币资金是企业流动性最强，最有活力 的资产，同时又是获利能力最低，或者说几 乎不产生收益的资产，其拥有量过多或过少 对企业生产经营都会产生不利影响。
6.注意进行流动资产结构分析，即各项目的变现能力不同 如：货币资金所占比重？
7.注意分析流动比率的趋势分析
(一)流Байду номын сангаас比率（3）
8.注意分析季节性变动对流动比率的影响 如每月、每季度流动比率之间的相互比较可能会受到季节性 因素的影响。
9.注意流动负债的调整。 如表外项目，经营性租赁的租金支出；补偿性余额；或有负 债等。
三、资产的流动性与短期偿债能力分析 ● 1．主要财务比率
流动比率
流动比率＝ 流动资产 流动负债
速动比率
速动比率＝ 速动资产＝流动资产－存货
流动负债
流动负债
现金比率
现金比率＝ 现金及现金等价物 流动负债
(一)流动比率（1）
流动比率是全部流动资产与流动负债的比值。它表明每1 元流动负债有多少流动资产作为偿债的保障。 流动比率=流动资产÷流动负债 或=1÷（1-营运资本/流动资产）
应收账款
在资产负债表中查看应收帐款规模 企业应收帐款规模由三方面决定
企业的经营方式：预收款、赊销和现销 行业特点：零售企业（现销）、工业企业（赊销） 企业的信用政策：紧缩的信用政策和放松的信用政策 企业应收帐款规模越大，其发生坏账的可能性越大 企业应当定期或至少于年度终了时对应收账款进行检查，并预计 可能发生的坏账损失。 三种计提坏账损失的方法：应收账款余额百分比法、账龄分析法 和销货百分比法。 我国上市公司多采用账龄分析法，即按照应收账款账龄的长短， 分别确定不同的比例来计算应提取的坏账准备P37
第一节 资产负债表概述
一、资产负债表的含义 资产负债表是反映企业某一特定日期财务状况
的会计报表。它是根据“资产＝负债十所有者权益” 这一会计基本等式，按照一定的分类标准和一定的 顺序，把企业一定日期的资产、负债和所有者权益 各项目予以适当排列，并对日常工作中形成的大量 数据进行整理后编制而成的。它表明企业在某一特 定日期所拥有或控制的经济资源、所承担的现有义 务和所有者对净资产的要求权。
1.流动比率表明该企业短期偿债能力越强，反之亦然。 2.优点：简单、数据易得；剔除了规模因素，便于同行业
或同企业的历史对比。 3.缺点：要求流动资产的变现性与流动负债的偿还一致
(一)流动比率（2）
4.流动资产能否用于偿还，要看它们是否能顺利转换成现金。 如：应收账款是否如数收回？
5.注意流动资产的真实价值。是否变更会计政策和会计估计 如：存货计价方法对存货账面价值的影响
第二章 资产负债表的分析
基本内容：资产负债表的作用及格式；资产各项目的会计处理 与报表披露惯例；负债的分类以及对企业的重要意义；所有者 权益的基本构成；企业偿债能力的评价方法 ；资产结构、资 本结构的分析方法 。 重点：资产负债表的作用及格式；资产各项目的会计处理与报 表披露惯例；所有者权益的基本构成 ；企业偿债能力的评价 方法；资产结构、资本结构的分析方法 。 难点：企业偿债能力的评价方法；资产结构、资本结构的分析 方法 。 本章以课堂讲授为主，以案例分析为辅。
固定资产
▪ 生产用固定资产与非生产用固定资产之间的比例的变化情况； ▪ 查明企业在处置闲置固定资产方面的工作是否具有效率； ▪ 分析生产用固定资产内部结构是否合理。
无形资产
长期待摊费用
无形资产价值分析 无形资产质量分析
无形资产会计政策分析
▪ 长期待摊费用结构分析 ▪ 分析长期待摊费用是否存在失真现象